40130941-Paradisurile-Fiscale

8/8/2019 40130941-Paradisurile-Fiscale

1/24

UNIVERSITATEA TEFAN CEL MARE SUCEAVAFACULTATEA DE TIINE ECONOMICE I ADMINISTRAIE

PUBLICSPECIALIZAREA AFACERI INTERNAIONALE

ANUL III

PROIECT LA

RELAII FINANCIAR VALUTARE

INTERNAIONALE

TEMA

PARTICULARITILE PARADISURILOR

FINANCIARE

REALIZAT DE : ROAT ANA-RAMONAROU ALEXANDRA


2/24

CUPRINS

Cap. 1. Noiuni generale privind paradisurile fiscale i evaziunea fiscal ................................. 2

Cap. 2. Caracteristicile paradisurilor fiscale ................................................................................ 4

Cap. 3. Clasificarea paradisurilor fiscale ...................................................................................... 5

Cap. 4. Factorii care determin alegerea paradisurilor fiscale ................................................... 7

Cap. 5. Forme de entiti juridice offshore ................................................................................. 12

5. 1. Forme clasice de entiti juridice offshore.................................................................. 125. 2. Tipuri de companii offshore din punct de vedere al activitii desfurate ............... 135. 3. Utilizri legale ale jurisdiciilor offshore ... 15

5. 3. 1. Practici legale de utilizare a jurisdiciilor offshore . 155. 3. 2. Doctrine judiciare cheie .................................................................................. 165. 3. 3. Utilizri imorale ale paradisurilor fiscale ....................................................... 17

Cap. 6. Alegerea unui paradis fiscal ............................................................................................ 18

Cap. 7. Paradisuri fiscale .............................................................................................................. 19

Cap. 8. Concluzii ............................................................................................................................ 21Bibliografie ..................................................................................................................................... 22

2


3/24

Cap.1.Noiuni generale privind paradisurile fiscale i evaziunea fiscal

Evaziunea fiscal internaional, stimulat de existena unor mici entiti juridice cu statut special saude tip statal, numite n literatura secolului XX paradisuri sau oaze fiscale, nu este un fenomen caracteristiclumii contemporane. Acestea au existat din vechime.

Astfel, n Grecia antic, insulele din vecintatea Atenei erau utilizate de ctre comerciani pentrustocarea mrfurilor, n felul acesta evitndu-se un impozit de 2% perceput de cetate asupra importurilor iexporturilor.

n secolele XVI-XVII, Flandra a devenit un paradis fiscal, ntruct comerul efectuat prin porturilesale era supus la obligaii fiscale i restricii minore. n anul 1889, The Bank of Nova Scotia din Canada, adoua ca mrime din ar, a deschis un birou n Jamaica, prin intermediul cruia clienii bncii beneficiau deavantajele fiscale i financiare acordate de aceast ar pentru operaiunile de comer internaional.

Momentul care a marcat creterea importanei paradisurilor fiscale l-a reprezentat sfritul celui de-aldoilea Rzboi Mondial, cnd a crescut numrul filialelor unei societi societate mam.

Iniial, aceste filiale au servit extinderii societilor mam n strintate, n ri care le acordau

faciliti fiscale, i ca loc de refugiu pentru capitalurile destinate a fi reinvestite sau repatriate. Ulterior,filialele strine au nceput s fie utilizate ca mijloc de evaziune fiscal.Pentru a servi acestui scop, filialele au nceput s fie implantate n ri cu moned stabil, care nu

exercitau un control asupra schimburilor, aveau un sistem bancar fiabil i un guvern care ncuraja investiiilestrine pe teritoriile lor, dar impuneau slab profiturile investitorilor strini sau beneficiile societilorrezidente, precum i dividendele vrsate de filiale societii mam.

Statele-paradis fiscal (Tax Haven) capt, astzi, o rezonan din ce n ce mai profund, att n lumeamarilor gigani ai mapamondului, ct i n ri cu niveluri de trai mult sub cel al subzistenei, elemultiplicndu-i simultan numrul i complexul de avantaje oferite investitorilor strini, n spe corporaiilormultinaionale. Pentru susinerea celor de mai sus se pot prezenta o serie de date relevante.

Astfel, dac n 1978, corporaiile americane transferau ctre paradisurile fiscale, sub forma

investiiilor strine directe, capitaluri cifrate la 23 miliarde dolari USD, iar corporaiile Europei Occidentaleavansau resurse financiare estimate la 160 miliarde dolari USD, la nceputul secolului al XXIlea, volumuloperaiunilor de capital derulate n state - paradis fiscal sunt evaluate la 1600 miliarde dolari USD, aa cumafirm reprezentani ai Organizaiei Naiunilor Unite411.

Evaziunea fiscal internaional este o form a evaziunii fiscale ilicite, iar paradisul fiscal o soluiede realizare a acesteia.

Ceea ce este ns cu adevrat grav, n legtur cu existena paradisurilor fiscale, este faptul c,profitnd de avantajele oferite de acestea, companiile off-shore recurg la splarea banilor provenii dinfraud fiscal naional, de foarte multe ori evaziunea fiscal, derulat prin intermediul companiilor off-shore mpletindu-se, armonios, cu bancruta frauduloas, contrabanda i splarea banilor.

i n Romnia, speriai de mrimea exagerat a unor impozite i taxe, oamenii de afaceri, n

special importatorii i exportatorii, i-au nregistrat, ntr-un ritm ameitor, n ultimii 15 ani, companii off-shore, prin intermediul crora statul romn este prejudiciat de importante fonduri bneti.

Paradisurile fiscale sunt rspndite pe cele cinci continente. i nu sunt refugiul exclusiv al celor maibogai: majoritatea celor care obin profituri n aceste locuri dispun de o avere modest pe care doresc s odezvolte i s o pstreze. n contextul mondializrii schimburilor, o ntreprindere care ignor paradisurilefiscale se condamn prin aceasta la non-competitivitate. Este posibil legal ca firmele s nu mai plteasc taxei impozite

Ce este un paradis fiscal

1 Ledoran Serge, Rose Philippe (2006) , Cyber Mafia hakerilor, Securitatea site-urilor comerciale, Editura AntetBucureti

3


4/24


5/24

treia parte, aparent, nu are nici ce pierde i nici ce ctiga din evaziunea fiscal a altora.Totui, pe termenlung, cel care nu recurge la evaziune fiscal, aa cum am artat, ar putea s suporte o cretere a sarciniifiscale datorit golurilor produse n bugetul de stat de evazioniti. El poate anticipa acest proces, dar nueste sigur c va lua hotrrea, n acest context, s recurg i el la evaziune. Cei mai muli neevazionitinu o vor face nici n continuare, fie c nu au ocazia (spre exemplu, pensionarii), fie c nu merit (risculeste prea mare comparativ cu beneficiile), fie, pur i simplu, c au aversiune pentru astfel de fapte.

Cap. 2.Caracteristicile paradisurilor fiscale

Multe ri nu impun nici un impozit sau percep impozite foarte reduse pe toate sau pe unele categoriide venituri i ofer un anumit grad de secret bancar sau comercial. Dar, n mod tipic, paradisurile fiscale auextins sau ntrit legile lor cu privire la secretul bancar i au adoptat i alte msuri pentru a-i mbunti

poziia n competiia cu alte paradisuri fiscale.Principalele caracteristici ale paradisurilor fiscale sunt urmtoarele:

Impozitele reduseMajoritatea rilor considerate paradisuri fiscale nu impun nici un impozit pe venituri sau impun

impozite doar asupra unor categorii de venituri, fie impun un impozit redus, n comparaie cu impoziteleimpuse de rile de origine ale celor care folosesc paradisurile fiscale respective.De exemplu, guvernele din Insulele Bahamas, Bermuda, Cay-man i altele nu impun nici un impozit

asupra veniturilor sau averii personale. n aceste cazuri, lipsa impozitelor pe venituri face parte dintr-o politicde atragere a bncilor i corporaiilor economico-financiare din strintate, dar e-xist de asemenea i cazurin care ara respectiv a considerat c nu este necesar sau practic s aplice un impozit asupra veniturilor.Multe din paradisurile fiscale din regiunea Caraibelor sunt ri mici, mai puin dezvoltate, ai cror locuitorisunt, n general, sraci. Proporia redus a populaiei cu un venit superior nivelului de subzisten ar puteaface ca un sistem de taxare s fie prea puin practic. ara respectiv ar putea obine un venit mai considerabil,cu un cost mai redus, prin perceperea de taxe vamale, taxe de autorizaii i onorarii.

Secretul

Un anumit grad de secret bancar este o caracteristic comun att rilor care sunt considerate a fiparadisuri fiscale, ct i celor care nu intr n aceast categorie.

Cele mai multe ri asigur o anumit protecie a informaiilor bancare sau comerciale.Dar, n acelai timp, cele mai multe ri nu vor proteja aceste informaii n cazul unei anchete legale

din partea unui guvern strin, mai ales atunci cnd aceast anchet este fcut n baza unui tratat.Paradisurile fiscale, ns, refuz s sparg zidurile din jurul secretului bancar, chiar i atunci cnd

poate fi vorba despre nclcarea legilor unei alte ri.Distincia se face ntre o serie de reguli exagerat de restrictive cu privire la secretul bancar, care pot

ncuraja comiterea unor infraciuni fiscale i legile care in seama cuvenit de protecia confidenialitiipersonale, dar care permit i cercetrile legitime n cazurile corespunztoare.

Gradul de secret i amploarea restriciilor variaz de la ar la ar. Spre exemplu, unele state menino distincie ntre evaziunea fiscal i alte activiti criminale, coopernd atunci cnd este vorba despreinvestigarea cazurilor infracionale din afara sferei taxelor, dar refuz s coopereze n cazurile de evaziunefiscal.

Incu rajarea dezvoltarii segmentului bancarActivitatea bancar tinde s joace un rol mai important n economia unui paradis fiscal dect n

economia unei ri care nu este considerat ca atare.Cele mai multe ri paradisuri fiscale urmeaz o politic de ncurajare a activitii bancare din

strintate. Acest lucru se face prin introducerea unei distincii ntre activitatea bancar a locuitorilor riirespective i aceea a cetenilor strini.

n general, activitatea cetenilor strini nu este supus unor cerine n ce privete rezerva de fonduri,

ea fiind impozitat n mod diferit (dac va fi impozitat) i nu va fi supus controalelor exercitate asupraschimburilor valutare sau altor controale.n plus, aceast activitate se bucur de garaniile relative la meninerea secretului bancar.

5


6/24

Paradisurile fiscale prosper n larg msur datorit prezenei bncilor strine. Unul din criteriileimportanei activitii bancare pentru o economie este relaia dintre volumul de bunuri strine, sub formadepunerilor bancare i volumul comerului exterior total al rii respective.

In comparaie cu comerul exterior, depunerile bancare din strintate n paradisurile fiscale suntconsiderabil mai mari dect conturile bancare strine n rile care nu sunt paradisuri fiscale.

Mijloace de comunicaie modern eNumeroase ri considerate paradisuri fiscale posed excelente instalaii de comunicare, ndeosebi

servicii bune de telefonie, cablu care le leag de alte ri. Unele au, de asemenea, excelente servicii aeriene.De exemplu, exist curse aeriene zilnice non-stop ntre SUA i Insulele Cayman.

Folosirea englezei ca limb principal n rile caraibiene i apropierea lor geografic de continentulamerican contribuie, de asemenea, la considerarea lor drept inte deosebit de atrgtoare pentru locuitoriiStatelor Unite i Canadei.

Lipsa de control asupra monedeiControlul care se exercit n multe paradisuri fiscale este un control cu dubl moned, care face

deosebire ntre localnici i strini i ntre moneda local i cea strin.Ca regul general, locuitorii rii sunt supui controalelor asupra monedei, dar nu i cetenii strini.

n mod normal, ns, strinii sunt supui controalelor n ceea ce privete moneda local.O companie creat ntr-o ar paradis fiscal i al crei proprietar este un cetean strin care idesfoar cea mai mare parte a activitii n afara paradisului fiscal este, n general, considerat ca entitate curegim de strin n ce privete controlul asupra schimburilor valutare.

n consecin, un strin poate nfiina o companie ntr-un paradis fiscal pentru a-i desfura ac-tivitatea n alte jurisdicii. n acest caz, compania nu va fi supus controalelor asupra schimburilor valutare n

paradisul fiscal, att timp ct activitatea ei se desfoar n moneda altor jurisdicii i nu se angajeaz ntranzacii n ara paradis fiscal respectiv.

Publicitatea p romoionalCele mai multe ri paradisuri fiscale i fac singure publicitate pe aceast tem datorit avantajelor

pe care le prezint atragerea investiiilor strine.

Aceste ri vd n activitatea financiar o surs de venituri relativ stabil i caut s o promovezeactiv.

De exemplu, Insulele Barbados au adoptat o legislaie de natur a le mbunti poziia de centrufinanciar. Insulele Bahamas au declanat o puternic campanie publicitar pentru a deveni un centru de elital activitii bancare, de asigurri i nregistrri de nave.

Unele ri paradisuri fiscale sunt activ promovate de diferite persoane i companii din alte state, careorganizeaz seminarii n rile lor. Ei favorizeaz interesele acelor investitori interesai sa-i recicleze banii icare nu vor s plteasc impozite pe venit.

Aceti promotori sunt specializai n vnzarea de licene de funcionare n strintate. Astfel, pentruun pre rezonabil, o persoan poate deveni proprietara unei bnci proprii, care este de obicei adpostit ntr-un

birou cu o singur ncpere, alturi de multe alte bnci, i const dintr-o plac de alam cu numele bncii,lipit pe o u i un sistem de telex folosit n comun. Pretutindeni i din totdeauna evaziunea fiscal a fostcondamnat. Cu toate acestea perspectivele privind acest fenomen nu s-au schimbat de-a lungul timpului. El

persist n toate rile i n toate perioadele, n ciuda sanciunilor.

Cap. 3. Clasificarea paradisurilor fiscale

Paradisurile fiscale se pot mpri n principale i secundare.n cadrul paradisurilor fiscale principale se pot identifica apte tipuri de ri:1) ri care nu aplic nici un fel de impuneri asupra veniturilor i creterilor de capital numite zero

heavens sau pure heavens): Anguilla, Aruba, Bahamas, Bermude, Insulele Cayman, Insulele Marshall,Mauritius.

6


7/24

2) ri n care impozitul pe venit sau beneficiu este redus (rate fixe stabilite de autoriti sau ncombinaie cu scutiri sau reduceri provenite din tratatele de evitare a dublei impuneri): Cipru, Liechtenstein,Malta, Elveia, Jersey, Insulele Britanice Virgine.

3) ri n care impozitul este stabilit pe o baz teritorial: Costa Rica, hong Kong, Liberia, Malaezia,panama, Filipine, Marea Britanie (pentru societile nerezidente). Contribuabilii beneficiaz de o exonerare abeneficiilor obinute prin operaiuni realizate n afara teritoriului.

4) ri care ofer tratamente speciale companiilor offshore i companiilor holding:Austria, Ungaria, Luxemburg, Olanda, Singapore, Thailanda.5) ri n care sunt scutite de taxe companiile ce produc pentru export: Irlanda iMadeira.6) ri n care sunt oferite avantajele fiscale companiilor de afaceri internaionale companii

orientate sau nu spre investiii, dar care se calific drept companii financiare offshore privilegiate: Antigua,Bahamas, Bermude, Insulele Britanice Virgine, Montserrat, Nevis.

7) ri care ofer avantaje fiscale specifice societilor bancare sau altor instituii financiare cuactiviti offshore: Hong Kong, Madeira, Malaezia, Filipine, Singapore, Thailanda, Vanuatu.

Aceast clasificare are la baz principalele dispoziii legale, ns n realitate multe ri aparin mai

multor categorii de mai sus.Marea majoritate a acestor state reprezint foste colonii rmase fr suportul financiar al Coroaneidup spargerea imperiului colonial britanic. Fiind ri mici din punct de vedere geografic, cu populaierestrns i n general fr prea multe resurse naturale, aceste state s-au orientat ctre exploatarea frumuseilornaturale, turismul i serviciile diverse jucnd cel mai important rol n economia lor.

Companiile offshore asigur acestor ri venituri substaniale prin: crearea de locuri de munc pentru persoane superior calificate, deci salarii i impozite pe salarii

mai mari; existena unor firme de avocatur, instituii de stat de nregistrare, bnci i instituii financiare

nregistrate pe aceste teritorii.Chiar i n situaia unor sume modeste, taxele obligatorii ctre stat: taxe de nmatriculare i

renmatriculare i impozitele contribuie la obinerea unui venit considerabil pe cap de locuitor.De exemplu, Insulele Britanice Virgine au 17.000 de locuitori. n anul 2003, erau nmatriculate naceast ar aproximativ 460.000 de companii offshore. nmulind acest numr cu impozitul anual pltit de oastfel de companie ( 300 USD), reiese c taxele pltite de companiile offshore aduc 8.000 USD pe cap delocuitor.

n ceea ce privete paradisurile fiscale secundare, rile din cadrul lor, caracterizate printr-o suprafamic i o populaie redus numeric, fr a ndeplini toate caracteristicile paradisurilor fiscale principale, fie nuaplic nici un fel de impunere fiscal, fie nu impun anumite venituri realizate de persoane fizice sau desocieti. Uneori acord exonerri pentru activitilr desfurate de anumite societi sau reduc mult cotele deimpunere.

Exist ns multe insulie i ri n curs de dezvoltare deficitare la nivelul mediului economico

social, dar care nu prevd impozite i taxe pentru entitile offshore. Ele nu sunt calificate drept paradisurifiscale eficiente deoarece nu ofer celelalte faciliti cerute de aceast industrie. De exemplu, Tonga, nOceanul Pacific, nu impoziteaz profiturile, ci impune numai o tax anual pltit de companii; acest stat estens practic inaccesibil pentru afaceri.

n Marea Nordului, pe coasta german, n statul Schleswig Holstein, se afl un stuc de aproximativ50 de locuitori, utilizat n scopuri fiscale de aproximativ 70 de companii. Relaxarea fiscal a existat aici deaproximativ 300 de ani, de cnd un duce german i-a eliberat de taxe pe locuitori n schimbul construirii unuidig pentru prevenirea inundaiilor. Dup ce, din 1996, satul a nceput s fie cutat pentru a beneficia deavantajele sale fiscale, autoritile au ncercat s stavileasc profitorii fiscali condiionnd facilitile fiscalede derularea operaiunilor societii din satul respectiv i de inerea evidenei tot acolo. Rezultatul s-amaterializat n introducerea de noi linii telefonice i n demararea afacerilor.

7


8/24

Cap. 4. Factorii care determin alegerea paradisurilor fiscale

Indiferent de natura juridic a unui investitor i de motivaia acestuia, n cadrul deciziei de a apela laavantajele oferite de un paradis fiscal, problema primordial este aceea a obiectivelor de realizat i a costuluiacestora.

Factorii care determin alegerea paradisurilor fiscale s-ar putea mpri n dou categorii: factorigenerali i factori principali.Factorii generali :

1. Garaniile guvernamentale n privina proteciei mpotriva expropierii i naionalizrii.Fluxul de bani se aseamn ciclului hidrologic n care apele se ndreapt inevitabil ctre mare. Apa

este folosit, refolosit i n final ajunge n rezervoarele oceanelor. Pe de alt parte, exist aproximativ 250 deri i teritorii n lume i numai o singur ar (cea de reziden fiscal) nu poate fi considerat un potenialrefugiu offshore. Numai un guvern care a ajuns cu spatele la zid (forat de mprejurri) va confisca investiiilestrine; o astfel de aciune va duce la ncetarea investiiilor strine pentru o lung perioad de timp.

n 1959, americanii au pierdut aproximativ 7 mld. De USD prin neasigurarea investiiilor americanen Cuba (condus de Fidel Castro la acel moment), Cuba fiind totodat un paradis fiscal n acei ani.Paradisurile fiscale care au contientizat din timp importana acestui element au avut numai de ctigat.Cayman Islands i Antilele Olandeze au introdus n legislaiile lor garantarea mpotriva riscului deexpropriere sau naionalizare, ele numrndu-se la ora actual printre cele mai renumite paradisuri fiscale.

2. Tratament nediscriminatoriu al investiiilor strineLa ora actual, n zonele offshore, cu ct restriciile investiionale, sunt mai nensemnate, cu att

paradisul fiscal este mai flexibil i mai atrgtor. Prin acest tratament obiectiv se urmrete contracararealimitrii libertii societii la un moment dat sub un anumit pretext, prin schimbarea brusc a legislaiei fade capitalul strin. Sunt evitate rile n care guvernele limiteaz participarea capitalului strin, n care se

deine n ntregime controlul asupra unor domenii de activitate sau se stimuleaz prioritar investiiilenaionale.3. Stimularea investiiilor strineGuvernele din ntreaga lume se lupt pentru atragerea de investiii internaionale. Chiar i o ar cu

fiscalitate excesiv, precum Marea Britanie, exclude de la impozitare dividendele, dobnzile i ctigurile decapital din vnzarea activelor fixe obinute de ctre investitorii strini care s-au instalat la Londra i careacioneaz pe pieele internaionale. Guvernul britanic e contient c dac ar supune impozitrii acetiinvestitori cu siguran ei se vor muta ntr-o ar cu un mediu de afaceri mai lejer din punct de vedere fiscal,iar bugetul naional ar pierde veniturile realizate din comisioanele de transfer de proprietate i din impozitele

pltite pe proprietatea imobiliar.Imaginea Irlandei de ar favorabil investiiilor strine directe se datoreaz meninerii unei

strategii fiscale competitive mai bine de 40 de ani. nc din 1950, Irlanda oferea o scutire de impozite pentruprofiturile din export pe o perioad de 15 ani, n condiiile n care nivelul mediu de impozitare existent nEuropa la acea dat era de 50%.

4.Impozitarea redusn toate paradisurile fiscale, avantajele fiscale au o baz legal. Companiile offshore nregistrate n

Insulele Britanice Virgine nu pltesc alte tipuri de impozite n afara unui impozit anual n valoare de 300USD, independent de cifra de afaceri. Pentru Belize i Seychelles, aceast tax anual se ridic laimpresionanta sum de 100 USD, n timp ce n Panama, este de 150 USD. Este evident de ce acesteavantaje fiscale sunt alese n schimbul unor cote de impozit pe profit de 20-50%.

5.Stabilitate politic i economicUn investitor care e dispus s abordeze zona offshore este interesat de dou elemente extrem de

importante: profit i sigurana investiiei, iar ultimul element este n direct dependen de stabilitatea statului-gazd. Decizia guvernelor unor ri de a proceda la naionalizri i exproprieri constituie un risc care nu poatefi neglijat.

8


9/24

6. Sistemul legislativn general, majoritatea paradisurilor fiscale sunt ri care funcioneaz pe baza dreptului cutumiar

anglo-saxon, unde precedentele juridice (soluiile anterioare ale instanelor pentru cazuri similare) au oimportan foarte mare.

7.Portofoliul de Tratate de Evitare a Dublei ImpuneriAcordurile bilaterale pentru evitarea dublei impozitri (i pentru mpiedicarea evaziunii fiscale) pot fi

benefice, deoarece pentru anumite tipuri de venit se aplic reguli de impozitare care sunt mai atractive dectacelea care s-ar fi aplicat dac venitul ar fi fost impozitat n doar una sau n ambele ri implicate. Tipurile devenit aplicabile sunt n mod obinuit, veniturile din dobnzi, dividende i redevene.

8. Secretul bancarPrevederile legale ale Common Law-ului dispun uneori amenzi mari i ani grei de nchisoare pentru

angajaii din domeniul bancar ce ncalc principiul confidenialitii activitii clienilor. Pe de alt parte, SUAi organismele internaionale exercit presiuni asupra jurisdiciilor offshore n cadrul luptei mpotrivaevaziunii fiscale i splrii banilor murdari.

Prinse ntre ciocan i nicoval, bncile ce nu dezvluie informaiile solicitate pot suporta amenziusturtoare n rile n care au filiale deschise i n care autoritile nu primesc informaiile solicitate, mai mult

sau mai puin diplomatic.n Europa, la un moment dat, relaiile diplomatice ntre Frana i Elveia s-au deteriorat, datoritncercrilor unor vamei francezi (ulterior condamnai penal) de a viola secretul bancar elveian.Ca urmare aacestui conflict, Consiliul Naional al Elveiei a refuzat s mai aprobe un protocol, prin care se modifica untratament existent ntre aceste ri.

9. Cooperarea guvernamentalVenezuela i-a pierdut statutul de paradis fiscal deoarece a ales calea unei politici naionaliste n

defavoarea unei cooperri cu companiile strine de comer internaional. Insula Norfolk a fost un paradisfiscal cu o reputaie n creetere pn n 1974, cnd Australia a amendat aceast situaie, considernd-o parte asa din punct de vedere al tratamentului fiscal. Numai rezidenii nativi ai insulei i companiile nmatriculateaici i care sunt n ntregime deinute i controlate de rezidenii insulei pot obine faciliti fiscale.

10. Taxe vamale minimaleLa nivelul statelor ce permit activiti offshore, n unele cazuri este compensat taxarea minimal aimporturilor cu taxe pe vnzri; n alte cazuri (Bermuda, Liberia, etc.) se practic taxe mari pe import,contrabalansnd taxe foarte mici pe vnzri.

11. Localizarea economic a jurisdicieiMulte companii s-au orientat ctre paradisurile fiscale ce se aflau n centrul unor piee comune

regionale pentru a benficia de reducerile de tarife vamale, restricii comerciale minime, armonizarealegislativ i piee poteniale mai vaste.

Beneficiarii principali ale acestor relocri au fost Belgia n CEE, Costa Rica n Piaa Comun dinAmerica Central i Jamaica n Asociaia de Comer a Caraibelor. Ca urmare a cererilor statelor membre UE,Belgia i-a crescut taxele astfel nct n prezent nu mai este un paradis fiscal, pstrndu-i totui o serie de

avantaje. Jamaica i-a pierdut i ea din autoritate, de data aceasta nu ca urmare a modificrilor fiscale, cidatorit recesiunii sale economice, poziia sa fiind uzurpat de Barbados i Sf. Vincent.

12. Oportunitile oferite pe termen lungProfesionitii din domeniu sunt interesai de sperana de via a reducerilor fiscaleoferite n condiiile schimbrii guvernrii acestor ri.n Bahamas, respingerea zvonurilor referitoare la o posibil reform fiscal a dus la odeblocare masiv a intrrilor de investiii din exteriorul rii n zona liber a acestei regiuni.13. Inflaia i politica de creditareO politic pertinent de creditare a Bncii Centrale este un element vital pentru corporaiile ce nu

dein suficiente resurse financiare i doresc s apeleze la credite locale pentru finanarea operaiunilor lor.Elveia reprezint numrul 1 n lume din acest punct de vedere, pe cnd Bahamas, Jamaica,

Hong Kong i Vanuatu au fost criticate pentru insuccesul lor n a adopta politici antiinflaioniste i decreditare eficiente.

9


10/24

14. Disponibilitatea capitalului localInfrastructura financiar a unei jurisdicii offshore ar trebui s aib la dispoziie capitaluri necesare

atunci cnd acestea sunt cerute. Panama a avut o evoluie fulminant n ultimii ani datorit faptului c aacionat pentru a pune la dispoziia companiilor strine fonduri pentru susinerea operaiunilor lorinternaionale. Prin legislaia bancar adoptat de aceast ar, au fost atrase filiale a sute de bnci importanteale lumii.

Elveia a fost cunoscut iniial ca un paradis bancar datorit imenselor resurse financiare disponibilen bncile sale. Secretul operaiunilor bancare derulate prin Panama, Bahamas, Luxemburg i Elveia areprezentat i reprezint un argument important pentru transferul fondurilor n aceste state.

15.Resursele umane disponibileO companie care dorete s-i stabileasc sediul ntr-un paradis fiscal solicit informaii cu privire la

structura juridic, bancar, hotelier i calitatea vieii din zona respectiv. Exist un pronunat interes, pentruexistena unui nivel de educaie ridicat al personalului angajat autohton i pentru asigurarea unor condiii devia i de instruire a copiilor angajailor din ara de origine, la un cost care s nu fie exagerat de ridicat.

16. Poziia geografic, sistemul de comunicaii i de transportExistena unui sistem de comunicaii prin telefon, fax este esenial n desfurarea unei afeceri.

Deplasarea i stocajul bunurilor comerciale sunt influenate de existena unui transport comod i rapid, aerian,terestru i maritim. Urmtorul factor este proximitatea resurselor naturale, aezarea geografic, reelele detelecomunicaii, utilitile i sistemele de transport disponibile.

Un amplasament favorabil pentru transbordarea mrfurilor sau bunurilor este absolut necesar pentruun centru offshore unde se depoziteaz, manufactureaz, eticheteaz i pentru astfel de operaiuni. Elveia nuofer posibilitatea transportului naval, dar totui deine o poziie important, pe cnd Vanuatu este taxat deinsuficiena facilitilor de transport naval.

17. Obligaiile managementuluiMulte companii au renunat la stabilirea de baze n strintate pentru c legislaiile rii vizate nu

permiteau un managemenr adecvat i eficace. Puine paradisuri fiscale sunt ns caracterizate de diferenemajore ntre obligaiile managementului local i cele ale managementului strin. n acelai timp, e imperativ

pentru o societate-mam s permit companiilor nfiinate n strintate suficient autonomie pentru andeplini condiiile de calificare ca entitate juridic distinct din punct de vedere juridic, fiscal i contabil.18. Respectarea cu sfinenie a nelegerilor contractuale

Normalitatea operaiunilor ntr-un paradis fiscal ine de hotrrea guvernului-gazd de a consfini irespecta nelegerile contractuale ce se realizeaz pe teritoriul su. Cu toate c dreptul internaional nu poateataca suveranitatea i autonomia fiecrui stat, majoritatea companiilor multinaionale i investesc banii acolounde contractul are valoare de lege i unde, n cazul violrii lui de ctre guvern, se acord compensaiicorecte, acceptabile de ctre partea vtmat .

19. Respectarea dreptului de proprietateCorelat cu respectarea contractelor, respectarea proprietii este dorina oricrui agent economic,

oriunde s-ar afla acesta. Dup Panama, Elveia are cel mai mare numr de companii offshore nregistrate, ca

urmare a importanei acordate de acest stat drepturilor nerezidenilor n tratarea redevenelor, licenelor, i, ngeneral, a tuturor drepturilor intelectuale. Orice centru offshore care se respect ar trebui s aib o astfel delegislaie de ocrotire a proprietii (intelectuale sau materiale).

20. Situaia i istoricul datoriei externen condiiile accenturii schimburilor comerciale internaionale se amplific i transferurile

financiare internaionale, iar marile companii caut acele zone care se bucur de cea mai mare credibilitateinternaional n calitate de debitor. Cnd rating-ul unui guvern nregistreaz evoluii negative, companiilenmatriculate n zona lui de influen au de suferit i caut locaii cu poziii mai sigure. Astfel de micri decapital se nregistreaz acum n Indiile de Vest.

21. Existena unor tratate internaionaleSUA i multe dintre statele puternic industrializate au ncheiate Tratate de Parteneriat, Comer i

Navigaiile cu majoritatea paradisurilor fiscale, astfel nct multe dispute referitoare la derularea afacerilor pot

10


11/24

fi teoretic eliminate. Totui, apariia a noi paradisuri fiscale implic abordarea prudent a riscurilor ce potaprea ca urmare a inexistenei acestor tipuri de acorduri (sau similare).

22. Delegaiile oficiale i de afaceriCnd un guvern strin dorete s atrag investitori strini n ara sa, va trimite delegaii oficiale

pentru a promova avantajele oferite de ara sa. Acest gen de abordare s-a dovedit foarte eficace n cazulBahamas (1960), dup ce Fidel Castro a preluat Havana i multe companii i-au relocat sediile n afara Cubei.

23. Promovarea guvernamentalMajoritatea statelor paradisuri fiscale finaneaz deschiderea de birouri de promovare a lor n SUA,

Europa i Orientul ndeprtat; prin acestea, firmele multinaionale intr n contact cu facilitile oferite derespectivele guverne. Pe lng mprirea de brouri i pliante informative, aceste agenii de promovarearanjeaz i vizite ale reprezentanilor guvernamentali familiarizai cu mediul economic i juridic promovat.

Factori particulari:Factorii particulari care influeneaz alegerea unui paradis fiscal sunt determinai de motivaia i

situaia individual a persoanelor fizice i juridice implicate n proiect. Acetia privesc:1. Domiciliul sau rezidena persoanelor fizice i influena schimbrii acestora

n principiu, statele stabilesc impunerea veniturilor persoanelor fizice n funcie de domiciliu sau dereziden (Marea Britanie, Frana) sau n funcie de naionalitate. Avantajele fiscale pe care contribuabiliiurmresc s le obin vor fi influenate de prevederile legale i vor influena deciziile investitorilor.

Un cetean american care triete un timp ndelungat n afara SUA i are rezidena fiscal nAustralia, Anglia, Frana sau oricare alt ar va datora n continuare impozite pentru toate veniturile sale, mai

puin cele exceptate deoarece exist o excepie asupra veniturilor mai mici de 80.000 USD obinute dinafara SUA, n situaia n care persoana respectiv nu st pe teritoriul SUA cel puin 330 zile n ultimele 12luni consecutive. Prin urmare, cnd se dorete ascunderea profiturilor n offshore, paradisurile fiscale nu suntrefugii fiscale legale pentru cetenii americani. SUA este una din puinele state care taxeaz pe criteriulrezidenei sau ceteniei. Exist alte trei state care au adoptat aceeai practic: Romnia, Filipine i Eritreea(estul Africii).

2. Sediul societii i transferul acestuiaDin punct de vedere comercial, o companie nmatriculat ntr-o insul mic, necunoscut creeaz ocu totul alt impresie dac aceasta poate da o adres din Zurich sau New York.

Schimbarea sediului unei societi comport riscuri legate de evoluiile politice i economice.Acestea trebuie evaluate n consecin. La aceste evoluii se adaug evaluarea reglementrilor fiscale.Transferarea sediului social n ri precum Canada i Liechtenstein trebuie aprobat de guvern, n timp ce nElveia trebuie acceptul persoanelor creditoare. n aceste ri, transferul se realizeaz prin dizolvareasocietii, cu toate consecinele fiscale prevzute de lege.

3. Transferurilor capitalurilorExist ri (Australia) care nu permit transferul caputalurilor spre paradisurile fiscale dect dup

obinerea unei declaraii de la autorul transferului i aprobarea administraiei fiscale.

Abordrile sunt diferite:n rile ce practic dreptul anglo-saxon, cerinele sunt mult mai flexibile. n Bahamas, capitalul

standard nregistrat de o companie este de 5.000 USD, dar conform legilor acestor ri, aceast sum nu esteobligatoriu a fi vrsat efectiv. Aceeai regul se aplic i n insulele Britanice Virgine, unde capitalul,standard nregistrat este de 10.000 USD, dar nu este obligatorie vrsarea acestuia. Prin urmare, n aceste ri,companiile pot fi nfiinate avnd formal un capital de cteva mii de doalri, dar fr ca n realitate s implicevreun flux de numerar sub form de investiie extern.

n rile ce practic dreptul continental, modalitatea de plat a capitalului nregistrat este precisdefinit i urmrit. n ri precum Elveia, Liechtenstein i Andora, capitalul social subscris de proprietaritrebuie vrsat ntr-un cont special al companiei, iar orice alt contribuie n natur trebuie pu la dispoziiacompaniei (aa cum se practic i Romnia).

4. Accesibilitatea paradisurilor

11


12/24

Complexitatea acestui factor este determinat de necesitatea analizrii mai multor elemente. Acesteain de posibilitatea obinerii vizei de intrare (n Andora, rezidenele se aprob numai n funcie de plecrile idecesele rezidenilor strini), posibilitatea de a cumpra sau nchiria o locuin, condiii de via convenabile(costul vieii este ridicat n Bahamas, Cipru, Costa Rica, Irlanda, Sri Lanka), costul operaiunilor de stabilire,mijloace de transport rapide la preuri care s nu fie prohibitive, limba vorbit/utilizat.

5. Asigurarea secretului operaiunilorn unele situaii, proprietarii unei companii offshore nu doresc dezvluirea identitiilor. Motivele ce

duc la aceast dorin sunt diverse, pornind de la intenia asigurrii confidenialitii totale asupra unordemersuri de afaceri perfect legale pn la evitarea oricrei conexiuni ntre derularea unor afaceri ilegale i

persoanele care se afl n spatele ntregului montaj. Astfel, companiile offshore se delimiteaz n trei categoriicaracterizate de:

Anonimat total identitile directorilor i proprietarilor nu sunt verificabile, datfiind c aceste detalii nu trebuie raportate autoritilor din acele ru (Insulele Britanice Virgine,

Belize, Seychelles, Niue, etc). Din datele vehiculate n mediul consultanilor n domeniu, se pare cimportana anonimatului n afacerile internaionale este destul de mare (n 2000, au fost nregistrate n insuleleBritanice Virgine aproximativ 62.000 de companii noi).

Publicitate parial porprietarii unei companii nu figureaz n Registrul Companiilor, n timpce toate detaliile privind directorii sunt disponibile publicului. Publicitate larg informaii detaliate privind acionarii i directorii companiilor sunt accesibile

n Registrul Companiilor. De exemplu, n Cipru, sunt disponibile detaliile privind proprietarii i directorii(nume, naionalitate, numr de paaport, data naterii, domiciliul permanent, etc.).

6. Rezidena fictivn biroul unui jurist, contabil, bnci sau a unei instituii specializate dintr-un paradis fiscal se pot

nfiina societi fictive. Utilizate ca societi releu de tip sham companies sau cutie de scrisori, acesteaservesc la fixarea beneficiilor realizate n ri unde impunerea nu exist, e slab sau nu se prevedeobligativitatea repatrierii veniturilor nasare n strintate. Utilizatorul unei astfel de societi trebuie sgseasc ara n care s o implanteze i s evite riscul de a fi contestat existena societii. Se consider c

este necesar existena unei activiti de conducere i control stabile i nu stabilirea sediului ntr-un biroz alunui jurist local.7. Restricii de organizareDe regul, sunt instituite dou tipuri de restricii:

numrul minim de directori i acionari (n Panama o companie trebuie s aibcel puin trei directori); naionalitatea directorilor cel puin unul sau toi directorii trebuie s fiecetean/ceteni ai statului de nmatriculare are ca scop principal crearea delocuri de munc pentru cetenii jurisdiciei offshore.8. Costuri de operareCosturile de operare ce caracterizeaz activitatea unei companii nmatriculate ntr-un

paradis fiscal pot fi structurate astfel: Costuri obligatorii:

o Taxe i impozite guvernamentale anuale o sum anual fix, forfetar sau unprocent din profit;o Taxe pltibile pentru agentul i sediul nregistrat agentul reprezentant este, ngeneral, o firm de avocatur, care asigur adres i reprezentan pentru companiile nregistrate n schimbulunei taxe anuale. Costuri operaionale (n funcie de dorina proprietarului):

o Remuneraii pltibile directorilor i proprietarilor nominali o sum anualfix, plus o sum mic pentru fiecare serviciu prestat n numele companiei;o Cheltuieli de reatransmitere a corespondenei pentru retransmiterea

corespondenei primite pe adresa nregistrat (stabilit anual sau pe operaiune);o Costuri de administrare pentru furnizarea spaiului pentru sediu, utilizarea

12


13/24

telefonului i faxului;o Taxe pltibile pentru emiterea diferitelor documente.

Taxele totale de nmatriculare i operare n primul an ale unei companii offshore variaz ntre 2000 i4000 USD, n funcie de firma de consultan i locaia dorit, putnd ajunge pn la 7000-8000 USD n ri

precum Malaezia i Madeira. Taxele anuale de retransmitere a corespondenei i apelurilor telefonicce sunt deordinul sutelor de dolari (500- 700), aceste acrescnd proporional cu volumul serviciilor efectuate.

Cap. 5. Forme de entiti juridice offshore

5.1. Forme clasice de entiti juridice offshore

Jurisdiciile ce fac parte din sistemul offshore sunt caracterizate de o tipologie variat a entitilorposibil de nmatriculat n acest locaii. Exist ns cteva forme clasice de companii offshore:

1. Compania exceptat (Exempt company)Este compania scutit de la plata obligaiilor fiscale normale, sub rezerva respectrilor anumitor

condiii. n situaia n care nu ne referim la activiti offshore, aceste companii pot foarte bine funciona njurisdicii cu un regim fiscal normal, ele beneficiind ns de un set important de faciliti fiscale.2. Compania nerezident (Non Resident Company);Este cea mai puin pretenioas entitate, utilizat n special n zona de influen a legilor britanice. O

companie nerezident va fi nregistratp ntr-un anumit centru offshore (Cayman Islands, Marea Britanie,Cipru, etc.) i va avea rezidena fiscal ntr-un alt stat, n funcie de interesele acionarilor si. Rezidenafiscal poate fi modificat o dat cu modificarea elementului de atribuire a rezidenei, de regul, locul de undese face administrarea acesteia.

ntr-o asemenea situaie, obligaiile fa de statul de ncorporare sunt reduse considerabil: se evitobligaia de a menine un sediu i personal n statul de ncorporare, nu este necesar depunerea bilanuluicontabil, iar obligaiile fa de autoriti constau ntr-o tax anual care se poate ridica la cteva sute de dolari.

Pentru a evita presiunile fiscale, de obicei companiile offshore nerezidente sunt domiciliate fiscal totn jurisdicii offshore; printre cele mai cunoscute se numrr Insula Sark i Cipru. Se apreciaz astfel casemenea companii sunt nfiinate pentru a beneficia de imaginea i caracteristicile oferite de o anumit

jurisdicie onshore sau offshore, fr a-i asuma costurile administrative i de operare exagerate, aferente idirect proporionale cu nivelul jurisdiciei de nregistrare.

3. Compania de Afaceri Internaionale (International Business Company)Reprezint o categorie relativ nou, foarte asemntoare cu cea a companiilor exceptate, fiind un

produs foarte apreciat i frecvent utilizat de comunitatea oamenilor de afaceri din zona Caraibelor i AsiaPacific.

Ca trsturi se pot enumera: Flexibilitate i operativitate la ncorporare; Admiterea companiilor cu un singur acionar (care poate fi i singurul director); Posibilitatea emiterii de aciuni la purttor; Obligaii sumare de asigurare a sediului.

4. Asociaia cu Rspundere Limitat (Limited Liability Company)Este un parteneriat n care rspunderea acionarilor este limitat i este definit superior de cota de

participare la capitalul social. Este practic, o structur hibrid a dou tipuri fundamentale ce caracterizeazsistemul economic anglo-saxon: parteneriatul i compania.

5. Compania hibridEste compania ce are dou categorii de susintori: acionarii i membrii garani. Acetia din urm

sunt alei n aceast poziie de ctre directorii societii cu condiia unei garanii asupra datoriilor societii

pn la nivelul unei sume specificate (de regul 100 USD sau mai puin). Astfel, un membru garant deine odatorie contingent, spre deosebire de acionar care deine un activ, mai exact aciunile.6. Fundaiile Anglo-saxone

13


14/24

Pentru o perioad destul de lung, fundaiile din Liechtenstein i Panama au fost instrumentelepreferate ale rezidenilor rilor bazate pe Codul Civil, n scopul protejrii averilor n favoarea operaiunilorviitoare. Common Law-ul britanic nu recunoate conceptul specific de fundaie, dar creeaz un tip deorganizare similar, cunoscut sub denumirea de fundauie anglo- saxon. Aceasta este creat de un fondator,transfernd active cre fundaie (ce nu are aciuni) ca o subscriere.

5.2. Tipuri de companii offshore din punct de vedere al activitii desfurate

1. Companii de comer exteriorn tranzaciile comerciale internaionale se practic destul de des introducerea unei companii offshore

n mijlocul tranzaciei, ntre vnztor i cumprtor, companie ce va reine cea mai mare parte a profiturilorreale ale tranzaciei. n acest fel, profiturile taxabile sunt transferate dintr-o jurisdicie c taxe ridicate ntr-uncu taxe sczute sau chiar fr taxe.

Spre exemplu, o firm din UE poate importa prin offshore subansamble din China i poate vindeproduse finite pe piaa din UE (cu pre foarte mare). Un ziar din UK i pstreaz angajaii acolo, dar creeazoffshore, o companie de vnzri i distribuie care se ocup de restul procesului i pstreaz profitul offshore

etc. Compania offshore va fi cea care va intra n relaii contractuale cu vnztorul i cumprtorul, iarbunurile vor continua s circule de la productor/vnztor la cumprtor.

Aceast interpunere a companiei offshore n lanul comercial poate fi fcut att de vnztor ct i decumprtor, fiind avantajoas att pentru cel care vinde bunurile, ct i pentru cel care le cumpr.Exportatorul poate folosi schema de mai sus pentru a transfera profitul care provine din diferena dintre costul

bunurilor vndute de el i preul de vnzare. Importatorul poate folosi compania offshore pentru a evita platataxelor pe diferena dintre preul de achiziionare a bunurilor i preul cu care bunurile vor fi vndute n arasa.

Unele paradisuri fiscale ncurajeaz activitile de comer prin oferirea unor zone duty free,faciliti de depozitare etc. Acest lucru este imporant mai ales atunci cnd se ncearc avitarea crerii unui

sediu permanent n ara de destinaie (prin stocarea bunurilor nainte de livrare).Ca o regul general, aceste companii trebuie create n jurisdicii cu sisteme de comunicaii eficiente,ce permit procurarea facil a documentelor de transport, cum este: Cipru, Hong Kong, Bahams, Barbados,Caymans Islands, Costa Rica, Jersey, Luxemburg, Malta, Panama, etc.

Exemplificm o companie offshore nmatriculat n scop comercial:Se presupune c pentru mrfuri achiziionate cu valoarea de 5.000 Euro, exportatorul (A) gsete un

client intern/extern (B) dispus s i plteasc 10.000 euro. Cota de impunere a profitului obinut de ocompanie offshore este de 10%, n condiiile n care cota de impunere a profiturilor n onshore este de 25%.Utiliznd compania din ara C, exportatorul are posibilitarea de a-i vinde acesteia marfa cu 6.000 euro, marfce va fi revndut ulterior la valoarea la care importatorul este dispus s o achiziioneze, respectiv 10.000euro.

n cazul neutilizrii offshore:Profit impozabil: 10.000 5.000 = 5.000 euroImpozit pe profit: 25% * 5.000 euro =1.250 euron cazul utilizrii offshore:Profit societate A : 6.000 5.000 = 1.000 euroImpozie pe profit societate A : 25% * 1.000 = 250 euroProfit societate C : 10.000 6.000 = 4.000 euroImpozie pe profit societate C : 10% * 4.000 = 400 euroImpozit pe profit A+C = 250 + 400 =650 euro

n varianta utilizrii companiilor offshore, de cele mai multe ori transportul se face direct de laexportator la importator, existnd totui documente de atestare a legturii cu jurisdicia C.

2. Companii de investiii

14


15/24

Zonele offshore ofer deseori un mediu excelent pentru companiile de investiii sau fondurile deinvestiii. Raiunea acestei activiti este ca profiturile din aceste investiii vor fi netaxabile (sau foare puintaxabile), iar reglementrile legale sunt mai blnde dect n rile cu fiscalitate mare, unde deintoriifondurilor investite sunt localizai.

O companie offshore poate cumpra aciuni, obligaiuni i poate de asemenea s le vnd n modliber. Dac analizm rapoartele majoritii burselor importante ale lumii (New York, Londra) putem observac majoritatea aciunilor aflate n ciculaie sunt n minile companiilor offshore i c se schimb ntre acestecompanii. Companiile offshore sunt principalii pioni ai proprietii n pieele de capital dezvoltate, fiind

prezente i pe pieele unor materii prime i combustibili.Deoarece fondurile offshore ofer un ctig (i un risc) mai mare dect cele onshore, multe ri au

restricionat investiiile n astfel de ri pentru cetenii lor, precum i marketingul acestor fonduri pe teritoriullor sau ctre rezidenii lor. SUA este foarte strict n aceat privin, iar fondurile de investiii offshore seferesc s ncalce legea Statelor Unite i nu accept investiii din partea unor ceteni americani. Regimul fiscladin Marea Britanie e mai permisiv, dar totui inflexibil.

3. Companii holdingn general, multinaionalele utilizeaz paradisurile fiscale pentru nmatricularea companiei ce deine

aciunile celorlalte companii ale grupului. La acest nivel trebuie analizate avantajele i oportunitile fiscaleaccesibile, n contrapartid cu costurile suplimentare, dificultatea i riscul unei astfel de opiuni.Compania holding este compania a crei activitate se limiteaz la a deine i conduce investiii sau

proprieti fr a avea activiti comerciale obinuite. Cerinele de ncorporare i utilizare a acestui tip decompanii difer de la stat la stat (n special n Liechtenstein, Luxemburg, Nauru i Olanda). Pentru a aveamaximum de eficien fiscal, compania holding va fi ncorporat ntr-un din jurisdiciile offshore potrivite iutilizat pentru finanarea firmeloe localizate n zone cu impozitare ridicat.

Danemarca este un stat european frecvent utilizat n strategii de nfiinare de companii holding alecompaniilor din afara Europei. Legislaia danez are dou avantaje majore:

Nu sunt reinute impozite la surs pe dividendele distribuite n exteriorul rii; Nu sunt impozitate dividendele primite de la o subsidiar strin, n condiiile n care sunr

deinute cel puin 25 de procente din capitalul social al acesteia pe o perioad de cel puin un an.n acest fel, n Danemarca nu sunt impozitate dividendele ele vor fi taxate, eventual,numai ncellalt stat

Pentru simplificarea calculelor, se presupune c numai compania A distribuie dividende de 20.000euro (5% reinere la surs pentru plata ctre jurisdicia offshore, 10% pentru persoanele juridice autohtone).Pentru compania B dobnzi pltite n valoare de 30.000 euro, cota de reinere la surs 10%. Pentrucompania C redevene pltite n valoare de 10.000 euro, cota de reinere la surs 8%. Pentru compania D servicii de management facturate n valoare de 15.000 euro (deductibile fiscal n ntregime). Cota deimpunere n onchore 20%, iar n offshore 0%.n cazul nmatriculrii companiei holding n onshore:Impozit pe dividende primite = 20.000 euro * 10% = 2.000 euro

Impozit suplimentar = (30.000 + 10.000 + 15.000) * 20% = 11.000 euroImpozit total = 2.000 + 11.000 = 13.000 euro

n cazul nmatriculrii companiei holding n offshore reinere la surs = 20.000 * 5% = 1.000 euroreinere la surs = 30.000 * 10% = 3.000 euroreinere la surs = 10.000 * 8% = 800 euroImpozit total = 4.800 euro

4. Companii pentru evitarea autentificrii testamentului i pentru camuflarea proprietiiO persoan care deine active ntr-unul sau mai multe state poate apela la varianta deinerii lor prin

intermediul unei companii holfing personal astfel nct dup decesul su autentificarea testamentului s nu serealizeze n fiecare ar n care deine averi, ci n statul de ncorporare a companiei respective.

Utilizarea unei astfel de societi poate oferi o serie de beneficii, pornind de la economisirea taxelor

de succesiune enorme n unele ri), simplificarea procedurilor legale i terminnd cu evitarea publicitiinedorite. Persoanele care nu doresc, din motive fiscale sau de evitare a publicitii, s-i divulge proprietatea

15


16/24

asupra activelor lor, se pot folosi cu succes de avantajele acestor societi, datorit intimitii pe carearanajamentul offshore l ofer. Jurisdiciile caraibiene sunt recomabdate pentru ncorporarea de astfel decompanii.

5. Companii pentru deinerea de proprietiAvantajele unei astfel de companii sunt:

evitarea taxelor de motenire; evitarea taxrii ctigurilor de capital; uurina vnzrii (prin transferul aciunilor i nu a activelor propriu-zise); reducerea costurilor de achiziie etc.

n lipsa unei astfel de strategii, n Portugalia, o tax de motenire (la decesul proprietarului) poateurca pn la 50%, taxarea ctigului de capital pn la 20%, iar costurile ocazionate de vnzare pn laaproximativ 13%. Din aceste motive, o astfel de metod de deinere a proprietii i de transfer al acesteia estefoarte des ntlnit n Portugalia, iar cumprtorii prefer s achiziioneze imobile utiliznd avantajele oferitede zonele offshore.

De exemplu, dac valoarea aciunilor ar fi de 1.000.000 euro (contravaloarea imobilelor), transferuldreptului de proprietate asupra imbilelor n onshore se taxeaz cu 30% (impozitul ar fi de 300.000 euro).

Transferul aciunilor societii offshore se taxeaz n offshore cu 0% (deci 0 euro impozit).6. Companii pentru servicii hotelieren situaia n care se dorete implicarea oportunitilor offshore n proiectele hoteliere, activitatea

trebuie structurat astfel nct o companie offshore s fie proprietatea cldirii, imobilul fiind apoi nchiriatunei alte companii ce se va ocupa de conducerea hotelului. Este posibil s se evite impozitarea ctigurilor decapital la vnzarea unei cldiri prin deinerea hotelului offshore, iar societatea nregistrat local este necesar

pentru derularea activitii hoteliere.Operatorul hotelului va fi impozitat pe profiturile obinute din funcionarea unitii, dar exist variate

modaliti ce pot fi utilizate pentru a ine aceste profituri la minimum. Una dintre ele i cea mai la ndemneste plata unei chirii mari (care s acopere parial profitul fiscal ce ar fi fost obinut n lipsa ei) ctredeintorul hotelului. Mai exist i varianta facturrii (tot din offshore) a unor servicii de reprezentare

internaional, marketing, management strategic, software etc.Alte tipuri de companii offshore mai sunt: Companii pentru servicii profesionale pentru activiti retribuite la nivelsuperior: avocai, designeri, consultani financiari, ingineri, autori sau artiti) Companii pentru transporturi navale (cele mai cunoscute sunt n Liberia iPanama, Cipru, Bahamas, Malta) Companii pentru drepturi de autor (Cipru, Irlanda, Malta, Marea Britanie,Irlanda, Gibraltar, Luxemburg) Companii pentru servicii bancare (Anguilla, Bahamas, Bahrein, InsuleleCayman, Costa Rica, Emiratele Arabe Unite, Hong Kong, Liban, Singapore) Localizarea cartierelor generale ale companiilor multinaionale

Companiile pentru asigurri care poti fi:o Companii de asigurri (Saint Vincent i Seycelles)o Companii captive de asigurri (Insulele Bermude, Insulele Cayman,Luxemburg, Vanuatu) Trust-urile

5.3. Utilizri legale ale jurisdiciilor offshore

5.3.1. Practici legale de utilizare a jurisdiciilor offshoreFirmele pot folosi centrele financiare offshore i secretul bancar existent n acestea ca parte a

efortului deliberat de a menine secretul operaiunilor i avantajele concureniale ntr-un mediu de afaceri n

care secretizarea informaiilor strategice a devenit aproape obligatorie.

16


17/24

ri precum Cayman Island (al cincilea centru financiar al lumii) sunt atractive datorit facilitilorfiscale i bancare acordate, nefiind necesar nici publicarea situaiilor financiare. Aici au rsrit peste 600 de

bnci i instituii financiare, incluznd 47 din cele mai mari 50 de bnci ale lumii; totui numai 50 de bnci auo prezen efectiv aici i numai 31 sunt autorizate s desfoare operaiuni cu rezidenii din Cayman. n

portofoliul insulei exist aproximativ 45.000 de companii ce-i desfoar afacerile n afara rii.Monaco este ara marilor milionari. Nu exist impozit pe averea personal o evaziunea fiscal nu

este considerat un delict. Este aproape imposibil de urmrit cele 340.000 de conturi bancare deinute aici,autoritile meninnd o strictee absolut n privina secretului bancar. Strategiile financiare ce vizeazMonaco determin o pierdere anual pentru Marea Britanie de aproximativ 1 miliard Lire sterline prinnencasarea unor impozite cuvenite Inland Revenue2.

Belize, o alt jurisdicie notorie, este cunoscut ca fiind reedina lordului Michael Ashcroft, membrual Camerei Lorzilor din Anglia. Belize a acordat o vacan fiscal de 30 de ani companiei conduse de lordulAshcroft Carlisle Holdings. Aceast societate are ns o slab activitate n Belize asigur servicii deaprovizionare, curenie i paz pentru companii i autoritile municipale, avnd ns relaii de afaceri cucteva studiouri de la Hollywood. Facilitile fiscale acordate i-au generat o economie de impozit deaproximativ 13,7 miloarde lire sterline din 1997 pn n 2002.

n US Virgin Islands i Barbados exist aproximativ 3.600 de companii americane nmatriculate cepstreaz aici cteva zeci de angajai (ce se ocup de facturare). n felul acesta capt reziden fiscal i-ireduc considerabil taxele i impozitele pltite. i alte companii foarte mari utilizeaz zonele offshore pentrucreterea competitivitii lor internaionale: Boeing, Caterpillar, Chevron, Daimler-Chrysler, Easteman-Kodak, Exxon, General Motors, Microsoft, etc

Informaii despre paradisurile fiscale sunt greu de gsit. Companiile nu public modul n care facevaziune, iar autoritile fiscale pstreaz investigaiile fiscale confideniale. n urma unor cercetri, s-aconstatat c o firm este mai nclinat s fac evaziune fiscal atunci cnd este mare, auditat de o firm carenu este din ealonul firmelor de audit i care are tendine de creetere (cheltuieli cu cercetarea i dezvoltareamari i o atractivitate mare pe pia).

5.3.2. Doctrine judiciare cheieDe-a lungul anilor, n procesele cu conotaie fiscal din SUA, s-au dezvoltat cinci doctrine judiciarecomplementare destinate contracarrii strategiilor de evaziune fiscal:

Doctrina tranzaciei simulateInstanele din SUA nu accept urmtoarele dou tipuri de stranzacii simulate:

Simulri n fapt se refer la pseudotranzacii, la tranzacii care nu au locniciodat; Simulri n substan sunt tranzacii care au loc, dar, n absena obiectivelorfiscale, nu au o substan economic sau un motiv real de afaceri.

Guvernul american nu a avut mereu succes n aplicarea doctrinei tranzaciei simulate. De exemplu, ncazul United Parcel Service of America, INC (UPS) Vs. Commisar: UPS s-a angajat ntr-un program cu o

companie a grupului (nregistra n Bermuda) prin care UPS asigura pachetele clienilor si pn la 100 USDfr cost suplimentar i oferea de asemenea clienilor posibilitatea de a achiziiona acoperire adiional.nainte de ncheierea acestui aranjament, UPS prelua n ntregime riscul transportului acestor mesagerii.

O dat cu apariia companiei din Bermuda, UPS a continuat s administreze toate aspecteleasigurrii, dar printr-un aranjament de reasigurare semnat cu o companie de reasigurare independent. UPS

pltea toate primele firmei din Bermuda, care, la rndul ei, reasigura riscul la compania de reasigurriindependent.

Curtea a considerat c acest transfer de venit era o simulare n substan i a transferat tot venitul dinprime napoi la UPS din motive fiscale. Totui, o instan superioar a anulat aceast decizie, considernd caranajamentul avea substan economic, n parte deoarece UPS nu mai putea folosi venitul pe care l ctigacnd prelua singur riscul mesageriei.

Doctrina substanei economice

2 Fiscul Britanic.

17


18/24

n SUA, reglementrile fiscale cer ca tranzaciile s aib un fundament economic separat i distinctde beneficiul economic obtenabil printr-o economie fiscal. Compania Colgate Palmolive a intrat ntr-un

parteneriat offshore cu o sucursal a Merrill Lynch (spornosrul strategiei) i ABN-AMRO. Partenriatul s-aangajat ntr-o serie de tranzacii cu active financiare, care au avut ca efect realizarea unei pierderi de capitalscriptice (substaniale) pentru Colgate3. Tranzaciile realizate au exploatat aplicarea unor reguli speciale derecuperare a bazei impozabile sub o reglementare temporar. Curtea a gsit plile fcute n cadrul strategieica lipsite de sens din punct de vedere economic. Merrill Lynch i concurenii si au promovat o strategiesimilar i altor firme, inclusiv Allied Signal Inc., American Home Products Corp., producnd cu mult peste 1miliard USD ca pierderi fiscale.

Doctrina motivului de afaceriDoctrina motivului de afaceri privete motivaia pltitorului de taxe n momentul n care intr ntr-o

tranzacie. Aceast doctrin testeaz dac, la intrarea n tranzacie, pltitorul de taxe era motivatd e alt scop deafaceri dect acela de a obine beneficii fiscale.

Spre deosebire de doctrina substanei economice, doctrina motivului de afaceri este mai profund,cercetnd dac pltitorul de taxe a intenionat ca tranzacia s serveasc un motiv non- fiscal cu adevrat util.Adesea, o companie va ncerca s fac o tranzacie cu un presupus motiv de afaceri pentru a satisface

doctrina, dar pstrnd tratamentul fiscal al strategiei. De exemplu, Colgate a ncercat fr succes sargumenteze c parteneriatul offshore i tranzaciile sale au servit la aranjarea gradului de ndatorare alcompaniei.

Doctrina prevalenei substanei asupra formeiAceast doctrin consider c dou sau mai multe tranzacii ce formeaz o cale ocolit nu ar trebui

taxate diferit (la nivel cumulat) fa de cazul n care tranzacia s-ar fi impozitat urmnd calea direct.Aceast doctrin permite guvernului s refuze beneficiile fiscale ocazionate de un pltitor de taxe

care face micri economice auxiliare sau circulare, chiar dac aceste micri (luate individual) sunt tratatefiscal n mod corespunztor.

Doctrina tranziiei n etapeAceast doctrin susine c fiecare tranzacie separat ntr-o serie de tranzacii relaionale (etape)

trebuie s aib un motiv economic independent, altfel tranzaciile pot fi lipite n scopul stabilirii bazeiimpozabile.Companiile mari sunt mult mai tentate s fac evaziune fiscal, dispunnd de serviciile unui

departament de planificare fiscal. Companiile profitabile sunt i ele predispuse la evaziune, ca o consecin avalorii mari a impozitelor ce trebuie pltite.

Firmele cu opiuni de cretere, cheltuieli mari de cercetare i dezvoltare sau operaiuni n strintatesunt destul de interesate s utilizeze evauziunea fiscal. n final, firmele cu auditori mari i recunoscui suntmai puin nclinate s practice strategii de evaziune fiscal.

5.3.3. Utilizri imorale ale paradisurilor fiscaleLund n considerare declinul rapid al plilor din impozitarea profitului din ultimul deceniu, exist

posibilitatea ca paradisurile fiscale s fie o problem foarte rspndit i din ce n ce mai serioas. Utilizareaparadisurilor fiscale acioneaz att asupra statelor dezvoltate, ct i asupra celor n curs de dezvoltare,acestea din urm fiind n mos special afectate de imposibilitatea colectrii de taxe la bugetul naional i derealizarea de investiii n infrastructur i servicii sociale. n acelai timp, prin utilizarea zonelor offshore,companiile multinaionale dobndesc un avantaj concurenial neloial fa de compatitorii naionali sau firmelecare nu-i permit astfel de opiuni. Evaziunea fiscal organizat permite fotbalitilor, vedetelor de cinema,milionarilor n Euro i companiilor s fenteze fiscalitatea, pe cnd persoanele cu venituri medii (profesori,muncitori i doctori) pltesc Fiscului o cot important din veniturile lor.

Detalii privitoare la strategiile de evaziune fiscal sunt rareori fcute publice de companii sau demarile firme de consultan. Companiile multinaionale, precum Boeing, Caterpillar, Coca Cola, Daimler-

3www.zf.ro (Ziarul Financiar)

18
http://www.zf.ro/http://www.zf.ro/


19/24

Chrysler, General Motors, Kodak, Intel, Microsoft, NewsCorp, dein companii offshore nmatriculate nparadisuri fiscale pentru a facilita ocolirea taxelor4.

O serie de cercettori au citat surse conform crora, n anul 1999, liderii politici corupi au ascunsaproximativ 20 miliarde USD n conturi elveiene secrete. n 1997, autoritile pakistaneze au ncercat srein active ale fostului prim-ministru n valoare de aproximativ 940 milioane USD i rspndite naproximativ 9 ri (inclusiv Elveia). O parte a banilor se presupune a fi mit, ncasat de la o corporaieelveian Cotecna Inspection SA, o subsidiar a Societe Generale de Surveillance, companie care ajut rilen curs de dezvoltare s evite fraudele i evaziunea fiscal.

Splarea banilor este condiionat de pstrarea secretului bancar. Dei fondurile ilicite se spal foartebine i n onshore, rezultatele operaiunii de legitimizare a provenienei banilor se pstreaz de regul noffshore.

Conform presei britanice, mafia rus a utilizat confidenialitatea bancar a statului Monaco pentru aspla aproximativ 6 miliarde de lire sterline.

Conturile bancare offshore sunt folosite i pentru a plti n mod inteligent sumele cuvenite nalilorfuncionari guvernamentali, aa cum s-a ntmplat n Marea Britanie, cnd conturi din Gibraltar i Elveia aufost alimentate pentru a asigura obinerea unor contracte de instalare a unor cabluri subterane de telefonie.

Tot de aceast manier, fostul dictator nigerian, generalul Sani Abacha, i-a creat o rezerv personalde aproximativ 4 miliarde USD n bnci elveiene i londoneze5.n anii '70, ''regele regilor'' din Etiopia, Hal Slassi, i ahul Iranului au deinut probabil n

conturile elveiene miliarde de dolari. Dar aceti bani nu au fost niciodat gsii, deoarece la acea vremeautoritile elveiene nu au dat curs cererilor de returnare depuse de ctre statele victime. Alte conturi celebreau devenit ulterior, datorit lipsei unei legi mpotriva splrii banilor, nesemnificative. Printre acesteafigureaz i conturile lui Nicolae Ceauescu, ale lui Manuel Noriega (Panama), Jean-Claude Duvalier (Haiti),Siad Barre (Somalia). Marile scandaluri de corupie care s-au succedat n anii '90, n care au fost implicate

persoane precum Moussa Traor (Mali), Mobutu Sese Seko (Zair), Benazir Bhutto (Pakistan), Noursoultan Nazarbaev (Kazakhstan), Sani Abacha (Nigeria), Jos Edouardo Dos Santos (Angola), Carlos Menem(Argentina), i-au determinat pe elveieni s i revizuiasc radical politica bancar i s adopte finalmente o

lege mpotriva splrii banilor.Dei operaiunile offshore sunt departe de ochii publicului larg, ele joac un rol deosebit deimportant n fuga capitalurilor, n ceea ce privete crizele financiare globale, transferul averii, cretereasrciei i a inegalitilor sociale.

Cap. 6. Alegerea unui paradis fiscal

Pentru a alege un paradis fiscal ste necesar s se aib n vedere unele criterii generale:

Atentie la pseudo-paradisurile fiscale. S se in cont de accesibilitate (mijloace de transport, posibilitati de inchiriere sau decumpararea unei locuinte, costul vietii, autorizatia de sedere i de munca).

S se evalueze stabilitatea politica i economica a tarii. Asigurarea de existenta unei anumite structuri sociale (protectie de boala, pensionare). Informarea asupra existentei tratatelor fiscale i a utilizarii lor. Verificarea stabilitatii monedei i supletea controlului schimburilor. Verificarea existentei unor legi liberale ale societatilor. Calcularea costului i timpului necesar infiintarii unei societati.

Apoi este necesar sa se i-a n calcul factori mai precisi:

lnformarea asupra definitiei notiunii de domiciliu i de rezidenta.4 www.miscarea.com/golea-pana-unde.htm5http://www.wall-street.ro/articol/International/11225/Elvetia-goleste-conturile-dictatorilor.html

19
http://www.wall-street.ro/articol/International/11225/Elvetia-goleste-conturile-dictatorilor.htmlhttp://www.wall-street.ro/articol/International/11225/Elvetia-goleste-conturile-dictatorilor.htmlhttp://www.wall-street.ro/articol/International/11225/Elvetia-goleste-conturile-dictatorilor.htmlhttp://www.wall-street.ro/articol/International/11225/Elvetia-goleste-conturile-dictatorilor.html


20/24

Asigurarea de continuitatea regimului fiscal la schimbarea rezidentei i a domiciliului. Alegerea intre domiciliul fictiv i activitate comerciala. Obtinerea autorizatiei Patrimoniului pentru transferul de capitaluri. Specificarea societatilor-ecran, in scopul modificarii originii veniturilor. Verificarea mentinerii secretului (bancar, numele fondatorilor). Asigurarea c se pot utiliza reprezentanti. Informarea asupra operatiunilor societatilor sau a rezidentelor fictive. Documentarea asupra reglementarilor specifice societatilor maritime, bancilor offshore

precum i companiilor de asigurari captive.

Cap. 7. Paradisuri fiscale

DJIBOUTIIncepand cu 1998 este un paradis fiscal pentru societatile inregistrate in zona libera i care au

activitati offshores.Taxele de inregistrare se ridica la 2000 US$. Insa viitorul ramane nesigur atata timp catsituatia politica a regiunii nu va fi stabilizata.

ELVETIAStrinii care devin rezideni ai acestei ri pot gsi aici un veritabil paradis fiscal. Comisia

European lupt de ceva vreme mpotriva regimului fiscal din Elveia motivnd c scutirile de impozitacordate companiilor care-i stabilesc cartierele centrale aici sunt de fapt ajutoare de stat ilegale care trebuieeliminate. Potrivit oficialilor elveieni, aceast politic fiscal aplicat companiilor strine aduce anual

economiei aproximativ 2,39 miliarde de dolari.Insulele CaymanTeritoriu dependent de Marea Britanie, unul dintre cele mai renumite paradisuri fiscale. Zero

taxe pentru companiile sau rezidenii strini. Aici sunt localizate 40 dintre cele mai mari bnci din lume. niunie 2000, organizaiile multilaterale au catalogat oficial Insulele Cayman drept un paradis fiscal, dar i ca unteritoriu necooperant n lupta mpotriva splrii banilor negri. Rspunsul autoritilor de aici a fost limitareaconfidenialitii informaiilor bancare. Micarea a ajutat Insulele Cayman s fie eliminate de pe listateritoriilor necooperante

GRECIAAcest stat european ofera multinationalilor i armatorilor bogati posibilitatea de-a negocia cu

guvernul deschiderea unor institutii scutite de impozit pentru activitatile lor exterioare Greciei.

GROENLANDAImpozitele de aici sunt scazute.Groenlanda constituie un ecran interesant.JAMAICABuna stabilitate politica pentru moment , insa intr-un climat agresiv , susceptibil de-a exploda

oricand. De evitat mai ales ca americanii sunt din ce in ce mai interesati de aceasta zona.Acestea de mai sus sunt paradisuri aflate intr-un proces de schimbare.Caracteristica principala a

acestor paradisuri este ca utilizarea lor devine hazardata pentru cel care risca aici fara precautii particulare.Hong Kong

n Hong Kong nu exist impozit pe salariu, taxe pentru profiturile realizate din vnzareainvestiiilor capitale, exist multe deducii de la plata contribuiilor ctre stat pentru persoanele fizice, tax pevenit standard de 16% i o tax pentru corporaii de 17,5%. Guvernul Regiunii Administrative Hong Kong s-aangajat s dezvolte ntr-att legislaia pentru taxe i finane nct aceast zon s devin cel mai important

paradis fiscal din Asia. n acest scop, autoritile au eliminat impozitele pe proprieti i moteniri, innd cont

20


21/24

c pn acum guvernul de la Hong Kong aduna anual din taxele pe moteniri aproape 200 milioane de dolari.Restul taxelor sunt att de mici nct oraul poate fi considerat un veritabil paradis fiscal.

SingaporeLocalizat strategic, Republica Singapore are reputaia de a fi un centru financiar atractiv pentru

fondurile offshore'. Cu toate acestea, aceasta Elveie a Asiei' nu este cutat pentru taxele foarte mici,pentru c n majoritatea rilor din aceast zona, impozitele sunt nesemnificative. Singapore atrage bogaiiAsiei mai degrab pentru politicile bancare care protejeaz informaiile legate de situaia financiar aclienilor. Legislaia legat de confidenialitatea informaiilor bancare a intrat n vigoare n anul 2001 i deatunci micua republica este recunoscut prin stricteea cu care este pus n aplicare aceast lege. IarSingapore nu renun la aceste reguli n ciuda presiunilor venite din partea guvernelor strine.

AndorraAndorra este considerat ara cu cea mai mare speran de via din lume de 83,5 ani

O dat o ar izolat, acum o ar prosper, datorit turismului, care aduce la PIBaproximativ 80% din venituri, i a paradisului fiscal. Aproximativ 9 mil. de turiti sunt atrai anual de destaiunile de var i iarn i de statutul de duty-free, unde nu exist impozit pe venit sau pe achiziii, se potgsi ceasuri elveiene, parfumuri franuzeti sau medicamente fr reet, toate la pre de dumping .

Sistemul bancar, cu paradisul fiscal, contribuie i el substanial la economia rii.Liechtensteinara a prosperat datorit politicii economice, care presupune impozite mici pentru companii,

atrgnd astfel multe firme n ar.n ciuda faptului c are o suprafa mic din punct de vedere geografic i resurse naturale limitate,

este una dintre puinele ri din lume care are mai multe companii nregistrate dect populaie. S-a dezvoltatntr-o ar prosper i puternic industrializat.

Impozitele relativ mici, cel mai mare fiind de 18 %, ct i legile favorabile pentru companii, aufcut ca peste 73000 de companii s-i stabileasc birourile

oficiale aici, cea ce nseamn aproximativ 30 % din ctigurile statului. O alt surs de venituri suntorganizaiile, care sunt entiti financiare create pentru a crete intimitatea companiilor financiare strine

independente. Organizaiile sunt nregistrate de obicei pe numele unei cetean, cel mai adesea un avocat.Recent Leichtenstein-ul a artat c lupt mpotriva companiilor internaionale care spal bani,dorind s promoveze imaginea de ar cu un centru financiar legal.

n februarie 2008, banca LGT, a familiei pricipiale a fost implicat ntr-un scandal de fraud,neplat a impozitelor mai ales cu Germania,dar i cu celelalte state ale lumii, ducnd la relaii tensionate ntreguvernul german i casa regal. Prinul a acuzat guvernul german de trafic de bunuri furate n valoare de 7,3milioane de $, cumprare ilegal de informaii bancare private de la un fost angajat al bncii.

MONACODin punct de vedere fiscal, principatul Monaco este mai mult dect atrgtor, ntrucat acolo nu

exist, practic, impozite directe. Se percepe, n schimb, taxa pe valoarea adugat, care este armonizat cuFrana, de 19,6%. Jumtate din activitile desfsurate n principat au ca obiect bnci, asigurri i alte prestri

de servicii. n Monaco i desfsoar activitatea peste aptezeci de bnci i alte instituii financiare, prin carese ruleaz aproximativ 40 miliarde de dolari anual.

Statul nu impune impozite pentru persoane private. Monaco reine taxe n diferite sectoareprecum tutunul sau serviciile potale. Reeaua telefonic, Monaco Telecom, impune un monopol pe pia ieste deinut n proporie de 49% de Cable and Wireless, 45% de stat i aduce i ea un mare profit statului.Standardele de via sunt ridicate, n mare comparabile cu cele din zonele prospere ale marilor metropolefranuzeti.

Lipsa impozitelor pentru persoanele fizice a dus la un numr considerabil de refugiai aiimpozitelor venii din Europa, care i ctig majoritatea banilor din afara Principatului; celebriti precum

piloii de Formula1, atrag cea mai mare atenie ns aici se afl i numeroi oameni de afaceri.SAN MARINO

Profiturile corporaiilor sunt impozitate cu 19%, veniturile sunt impozitate cu 5%, dobnda estesupus la o reinere de 13 %.

21


22/24

Cap. 8.Concluzii

Scopul utilizatorilor paradisurilor fiscale este simplu: sa pltesc mai putin i s ctige mai mult.ns ne cuprinde nelinitea de ndat ce auzim evocandu-se aceste practici. Americanii, pe de o parte, explicc utilizarea paradisurilor fiscale de ctre firme americane nu are ca scop o eventual fraud fiscal (deoarecese respect legea), ci expansiunea n strintate prin mijloace legale lsate la dispoziia lor de legislatorii riilor. Dar o factura provenind dintr-unul din aceste paradisuri fiscale devine rapid o pist de urmrire pentruorganele PME ale Hexagonului. Cci, asimilam ntr-adevar paradisurile fiscale fraudei fiscale, chiar dac este

vorba de evaziunea fiscala, perfect legal.Care sunt avantajele oferite de paradisurile fiscale?Anumite ri nu percep nici un impozit pe venituri, pe plus -valorile n capital, nici pe avere. Altele

au stabilit o percepere de impozite pe veniturile aferente unei baze teritoriale: dac beneficiile nu ii au sursan ara respectiv, nu exist impozit. Altele au nc rate de impozitare sczute. n fine, anumite tri oferavantaje specifice pentru tipuri precise de societi (de exemplu: holdinguri, societi scutite).

La ce servesc paradisurile fiscale persoanelor fizice?O persoan fizic poate ncerca, pe de o parte, s profite de politicile guvernamentale avnd ca

obiectiv dezvoltarea anumitor activiti. Aceasta va cuta, pe de alt parte, rile unde impozitarea estesczut, respectiv nul, sau unde s-au stabilit acorduri cu rile cu impozitare puternic care ofer posibilitatea

unor reduceri pentru impozitele pltite n prima ar. Se pare c, din nefericire, numrul oportunitilorrmne totui limitat.

La ce servesc paradisurile fiscale persoanelor juridice?n anumite ri beneficiile sunt impozitate n anul imediat urmtor realizrii lor, impozitul fiind

calculat pe ansamblul beneficiilor naionale i strine. Aceasta permite ntreprinderilor care au filiale instrintate s ntrzie impozitarea, care este aadar subordonat repatrierii beneficiilor.

22


23/24

Bibliografie

1. Bia C.(2005), Utilizarea paradisurilor fiscale. ntre evaziune fiscal i fraud fiscal,Editura BMT Publishing House, Bucureti.

2. Claude Dauphi (1999), Ghidul cu adevarat practic al paradisurilor fiscale , grupul deedituri Tribuna .

3. Hoan N. (2000), Economie i finante publice, Editura. Polirom ,Iai.

4. Hoan N. (1997), Evaziunea fiscal, Editura Tribuna Economic Bucureti.

5. Horaiu S. (2004), Evaziunea fiscal legal prin intermediul firmelor offsore: privireasupra fenomenului, Editura Teora, Bucureti.

6. Ledoran S., Philippe R. (2006), Cyber Mafia hakerilor. Securitatea site-urilorcomerciale, Editura antet, Bucureti

7. Mnil A. (2006), Companiile offshore sau evaziunea fiscal legal, Ediia a II-a,Editura C.H. Beek, Bucureti.

8. .Revista Finante publice i contabilitate nr.3/ 2003 , nr. 1/ 2002 editata de MinisterulFinantelor Publice

9. *** http://www.adevarul.ro/articole/liechtenstein-isi-apara-statutul-de-paradis-fiscal/344015

10. *** http://en.wikipedia.org/wiki/Andorra

11. *** http://en.wikipedia.org/wiki/Liechtenstein

12. *** http://en.wikipedia.org/wiki/San_marino

13. *** http://en.wikipedia.org/wiki/Monaco

14. *** http://en.wikipedia.org/wiki/Malta

15. *** http://en.wikipedia.org/wiki/Vatican_City

16. *** http://www.oradea.ro/stire/Cele-73-de-paradisuri-fiscale-din-lume/2990.html

23
http://www.adevarul.ro/articole/liechtenstein-isi-apara-statutul-de-paradis-fiscal/344015http://www.adevarul.ro/articole/liechtenstein-isi-apara-statutul-de-paradis-fiscal/344015http://en.wikipedia.org/wiki/Andorrahttp://en.wikipedia.org/wiki/Liechtensteinhttp://en.wikipedia.org/wiki/San_marinohttp://en.wikipedia.org/wiki/Monacohttp://en.wikipedia.org/wiki/Maltahttp://en.wikipedia.org/wiki/Vatican_Cityhttp://www.oradea.ro/stire/Cele-73-de-paradisuri-fiscale-din-lume/2990.htmlhttp://www.adevarul.ro/articole/liechtenstein-isi-apara-statutul-de-paradis-fiscal/344015http://www.adevarul.ro/articole/liechtenstein-isi-apara-statutul-de-paradis-fiscal/344015http://en.wikipedia.org/wiki/Andorrahttp://en.wikipedia.org/wiki/Liechtensteinhttp://en.wikipedia.org/wiki/San_marinohttp://en.wikipedia.org/wiki/Monacohttp://en.wikipedia.org/wiki/Maltahttp://en.wikipedia.org/wiki/Vatican_Cityhttp://www.oradea.ro/stire/Cele-73-de-paradisuri-fiscale-din-lume/2990.html


24/24

17. ***http://209.85.135.104/search?q=cache:ZLstfHwVp-IJ:www.biblioteca.ase.ro/downres.php%3Ftc%3D3105+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=cl nk&cd=2&gl=ro

18. ***http://209.85.135.104/search?q=cache:OW- i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Fac ilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+para disuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=ro

19. *** www.wall-street.ro20. ***http://www.ziua.ro/news.php?data=2008-03-05&id=4196

21. *** www.zf.ro

22. *** www.miscarea.com
http://209.85.135.104/search?q=cache:ZLstfHwVp-IJ:www.biblioteca.ase.ro/downres.php%3Ftc%3D3105+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=2&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:ZLstfHwVp-IJ:www.biblioteca.ase.ro/downres.php%3Ftc%3D3105+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=2&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:ZLstfHwVp-IJ:www.biblioteca.ase.ro/downres.php%3Ftc%3D3105+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=2&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://www.wall-street.ro/http://www.ziua.ro/news.php?data=2008-03-05&id=4196http://www.zf.ro/http://www.miscarea.com/http://209.85.135.104/search?q=cache:ZLstfHwVp-IJ:www.biblioteca.ase.ro/downres.php%3Ftc%3D3105+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=2&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:ZLstfHwVp-IJ:www.biblioteca.ase.ro/downres.php%3Ftc%3D3105+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=2&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:ZLstfHwVp-IJ:www.biblioteca.ase.ro/downres.php%3Ftc%3D3105+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=2&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:ZLstfHwVp-IJ:www.biblioteca.ase.ro/downres.php%3Ftc%3D3105+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=2&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:ZLstfHwVp-IJ:www.biblioteca.ase.ro/downres.php%3Ftc%3D3105+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=2&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://209.85.135.104/search?q=cache:OW-i2mMTCH0J:www.sova.ro/db%2520mai%25202007/Romana/Financiar%3B%2520Facilitati%2520Fiscale%3B%2520Contabilitate/PARADISURILE%2520FISCALE.pdf+paradisuri+fiscale&hl=ro&ct=clnk&cd=3&gl=rohttp://www.wall-street.ro/http://www.ziua.ro/news.php?data=2008-03-05&id=4196http://www.zf.ro/http://www.miscarea.com/

Date post:	09-Apr-2018
Category:	Documents
Upload:	ana-ramonaroata
View:	219 times
Download:	0 times

40130941-Paradisurile-Fiscale

Documents