Eurolife ERB Asigurari de Viata · de economisire, cu o componenta de protectie pentru decesul...

RAPORT ANUAL 2013 1

Eurolife ERB Asigurari de Viata

Raport Anual 2013

RAPORT ANUAL 2013 2

CUPRINS

Scurta prezentare 3

Actionariatul 3

Managementul 3

Legea aplicabila si deducerile fiscale 3

Produse de asigurare 4

Canale de distributie 4

Programul de reasigurare 4

Raportul administratorului 4

Rezultatele financiare 6

Plasamente investitionale 7

Strategii si perspective de dezvoltare 7

Situatii financiare 8

RAPORT ANUAL 2013 3

Scurta prezentare

In 16.02.2007 a fost infiinatata societatea comerciala EFG Eurolife Asigurari de Viata. Incepand cu 14.12.2012 societatea isi schimba denumirea, devenind Eurolife ERB Asigurari de Viata. Compania isi desfasoara activitatea in baza prevederilor Actului Constitutiv, ale Noului Cod Civil al Romaniei, ale Legii nr. 31/1990 privind societatile comerciale, modificata si completata, ale Legii nr. 136/1995 privind asigurarile si reasigurarile din Romania si ale Legii nr. 32/2000 privind societatile de asigurare si supravegherea asigurarilor, modificata si completata.

Societatea a fost inregistrata la Oficiul Registrului Comertului Bucuresti sub nr. J40/3247/2007, cod de identificare fiscala nr. 21112449 si a fost autorizata pentru functionare de catre Comisia de Supraveghere a Asigurarilor prin Decizia nr. 578/17.08.2007.

Societatea este inregistrata in Registrul ANSPDCP (Autoritatea Nationala de Supraveghere a Prelucrarii Datelor cu Caracter Personal) de evidenta a operatorilor de date cu caracter personal sub nr. 4465, in Registrul Asigurarilor la numarul RA-060/20.08.2007 iar sediul social este inregistrat in Bucuresti, bld. Dimitrie Pompeiu nr. 6 A, Cladirea Olympus, etaj 5, camera 5.051, sector 2.

Actionariatul

La 31.12.2013, structura sintetica consolidata a actionarilor societatii a fost urmatoarea:

Denumire Numar

de actiuni Procent

EUROLIFE ERB LIFE INSURANCE S.A. 8.510 85,10%

EUROBANK ERGASIAS S.A. 990 9,90%

EUROLIFE ERB GENERAL INSURANCE S.A. 500 5,00%

Total 10.000 100,00%

Capitalul social al societatii, subscris si varsat, era in cuantum total de 14.371.000 lei iar valoarea nominala a unei actiuni era de 1.437,1 lei.

Managementul

Consiliul de Administratie a asigurat, pe parcursul anului 2013, managementul administrativ, prin: • Dl. Alexandros SARRIGEORGIOU, cetatean elen, Presedinte al Consiliului de Administratie; • Dl. Xydis KYRIAKOS, cetatean elen, vicepresedinte; • Dl. Ilias APOSTOLOU, cetatean elen, membru; • Dl. Vyron SOFOS, cetatean elen, membru; • D-na. Anita-Laura NITULESCU, cetatean roman, membru.

Conducerea Executiva a societatii a fost asigurata de: • Director General, Anita-Laura NITULESCU • Director General Adjunct, Andreea Roxana BRANISTE

Nu exista niciun acord, intelegere sau legatura de familie intre administratori, respectiv persoanele din management si o alta persoana ce detine participatii la capitalul societatii si datorita careia persoana respectiva a fost numita ca administrator, respectiv membru al conducerii executive.

Administratorii nu participa la capitalul societatii si nu pot fi considerati persoane afiliate societatii comerciale.

Legea aplicabila si deducerile fiscale

Legea aplicabila contractelor de asigurare comercializate de Eurolife ERB Asigurari de Viata este legea romana.

Pe cale de exceptie, prin acordul partilor, se poate stabili ca lege aplicabila, legea determinata potrivit criteriilor prevazute de Normele aprobate prin Ordinul Comisiei de Supraveghere a Asigurarilor nr. 3/2007 privind legea aplicabila contractelor de asigurare care reglementeaza riscuri situate in statele membre ale Uniunii Europene sau in cele apartinand Spatiului Economic European.

RAPORT ANUAL 2013 4

De asemenea, Compania respecta prevederile Ordinului C.S.A. nr. 3129/2005 pentru aprobarea reglementarilor contabile conforme cu directivele europene specifice domeniului asigurarilor.

Legislatia fiscala aflata in vigoare in Romania, respectiv Legea nr. 571/2003 privind Codul fiscal, cu modificarile si completarile ulterioare, nu prevede acordarea unor deduceri fiscale pentru persoanele care incheie contracte de asigurare de viata cu companiile de profil.

Produse de asigurare

Eurolife ERB Asigurari de Viata are ca obiect de activitate “Activitati de asigurari de viata” - Cod CAEN 6511 si este autorizata pentru practicarea urmatoarelor categorii si clase de asigurare:

• Clasa I - asigurari de viata, anuitati si asigurari de viata suplimentare, prevazute la pct. A lit. a) si c), cu exceptia celor prevazute la pct. II si III din Anexa nr. 1 la Legea nr. 32/2000

• Clasa III – asigurari de viata si anuitati care sunt legate de fonduri de investitii prevazute la pct. A lit. a) si b).

Activitatea companiei a avut la baza distributia de produse de asigurare de viata de tip bancassurance oferite clientilor Grupului Eurobank in Romania complementare produselor financiar-bancare urmatoare: carduri de credit; credite de consum, ipotecare sau linii de credit pentru companii mici si mijlocii.

De asemenea, in 2013 Compania a continuat vanzarea produselor de tip unit linked combinat cu cele de acoperire a obligatiilor bancare, exclusiv pentru clientii agentului subordonat.

Anul 2013 a adus lansarea unor noi tipuri de produse in portofoliul Companiei, si anume produsele traditionale de economisire pe termen lung, legate de produse specifice de economisire ale bancii.

Numarul contractelor in vigoare la 31.12.2013 a fost de 175.562.

Canale de distributie

Canalele de distributie ale produselor de asigurare oferite de Eurolife ERB Asigurari de Viata sunt reteaua Bancpost si reteaua ERB Retail Services IFN, cele doua societati fiind inregistrate in Registrul intermediarilor ca agenti de asigurare subordonati.

Programul de reasigurare

Eurolife ERB Asigurari de Viata se supune standardelor impuse de Grupul Eurobank privind diminuarea expunerii la risc. In acest sens, societatea a incheiat atat un contract de reasigurare care sa acopere riscurile catastrofale, cat si contracte de reasigurare de tip proportional si neproportional, pentru riscurile individuale.

Strategia Eurolife ERB Asigurari de Viata este aceea de a realiza un transfer real al riscului catre reasiguratori si totodata acest transfer sa ofere maximum de siguranta posibil.

În acest sens, derulăm contracte de reasigurare bine structurate la care participă reasigurători de prestigiu pe piata internationala: Hannover Re, Munich Re si General Re.

Pe parcursul anului 2013, volumul total al primelor cedate in reasigurare a fost de 1,28 milioane lei, iar totalul participarii reasiguratorilor la daunele platite si al participarii la profitul din reasigurare a fost in valoare de 0,81 milioane lei.

La data de 31.12.2013, expunerea maxima a companiei este pentru contractele reasigurate de 1.126.052.205lei din care 516.441.667lei in sarcina reasiguratorului, iar 609.610 lei in sarcina companiei.

De asemenea, contractul de de reasigurare pentru riscurile catastrofale reinnoit in aprilie 2013 (pentru 2 luni), respectiv in mai 2013 (pentru un an) a prevazut o limita de 10 milioane RON pe eveniment, aceasta acoperind dezvoltarea adecvata a tuturor portofoliilor de asigurare.

Raportul administratorului

Scurta prezentare

In cursul anului 2013, Compania a lansat doua noi produse traditionale de asigurare, cu participare la profit si cu beneficiu garantat la maturitate, numite “Perspective pentru educatie” si “Perspective pentru Viitor”. Aceste produse reprezinta planuri de economisire, cu o componenta de protectie pentru decesul persoanei asigurate.

RAPORT ANUAL 2013 5

De asemenea, in 2013, Compania a continuat sa lanseze produse de asigurare de tip unit linked. Astfel, printr-o noua fereastra de vanzari a fost lansat si cel de-al treilea produs de acest gen, acesta avand o durata de 1 an iar prima neta fiind investita in Fondul mutual “LF Special Purpose 10% Equity Formula (RON)”, care e administrat intern.

O atentie deosebita a fost acordata contractelor de reasigurare, inclusiv extinderea acoperirilor luand in considerare nevoile de crestere ale companiei. Capacitatea acoperirii riscului de catastrofa a fost optimizata pentru a permite o dezvoltare adecvata a tuturor portofoliilor de asigurare.

Pe langa toate acestea, Compania si-a reinnoit asigurarile existente in portofoliu si a subscris asigurari noi, atat aferente produselor bancassurance cat si produselor individuale.

In viitor, Compania isi va continua activitatea de asigurare in conditii normale, in concordanta cu bugetul si cu planul de afaceri stabilit de conducere.

La 31.12.2013 valoarea capitalului social inregistrata la Registrul Comertului este 14.371.000 lei, echivalentul a 4.100.000 eur.

Managementul riscului financiar

Compania selecteaza atent instrumentele financiare in care investeste, astfel incat riscul de neplata la scadenta sa fie minimizat si monitorizeaza riscul de rata a dobanzii aferent acestora.

Compania isi evalueaza permanent necesitatile de numerar pe termen scurt, astfel incat sa aiba intotdeauna lichiditati suficiente pentru acoperirea acestora. Surplusul de numerar este pastrat in depozite bancare pe termen scurt.

Investitii

Investitiile in cadrul Companiei sunt asigurate de un Comitet de Investitii, care urmareste politica de investitii a grupului Eurobank, avand urmatoarele obiective:

• Obtinerea unor randamente satisfacatoare • Asigurarea stabilitatii rezultatelor anuale ale Companiei • Managementul prudent al expunerii Companiei la riscul de piata

La investirea rezervelor din asigurari, Compania respecta normele CSA in vigoare.

Comitetul se intruneste periodic, analizeaza rezultatele investitiilor si stabileste strategia investitionala pentru viitor.

In luna ianuarie 2013, a fost vanduta obligațiunea primita in al doilea program PSI (Implicarea Sectorului Privat) la care a participat societatea in 18 Decembrie 2012.

Astfel, investitiile financiare ale companiei la 31.12.2013 cuprind doar active financiare disponibile pentru vanzare.

Pentru produsele de asigurare de tip unit linked pentru care au fost create, Fondul EFG Invest 1 si Fondul Invest Control, administrate intern, componenta de investitie este reprezentata de instrumente financiare pe termen scurt, respectiv depozite si disponibilitati in cont curent si instrumente financiare pe termen lung, respectiv nota structurata cu maturitate in 2017. Pentru produsul de asigurare de tip unit linked “Perspective pentru banii tai”, componenta de invesitie este reprezentata de unitati investite in fondul mutual “LF Special Purpose 10% Equity Formula (RON)”, cu maturitate in 2014.

La data de 31.12.2013 Compania are si depozite la banci pe termen scurt in lei si euro, la Bancpost, valoarea totala echivalent lei fiind de 2.103.904, cu o dobanda echivalent lei de 785.

Fondul de siguranta

Compania supravegheaza lunar valoarea fondului de siguranta, astfel incat sa identifice la timp necesitatile de capital suplimentar. Conform Ordinului 18 / 2012 valoarea minima a fondului de siguranta a fost stabilita la 3,.700,.000 EUR.

Venituri

Societatea a inregistrat venituri totale in valoare de 58.470.749 lei, din care: • venituri din prime brute subscrise in valoare de 44.109.750 lei; din acestea Societatea a cedat in

reasigurare catre Hannover Life RE, Koelnische Ruckversicherungs-Gesellschaft AG, Muenchener Ruckversicherungs- Gesellschaft AG, prime in valoare de 1.282.388 lei, inregistrand un venit din participarea la profitul reasiguratorului in valoare de 641.613 lei.

• venituri din plasamente in valoare de 9.153.579 lei; • plus valori aferente contractelor forward in valoare de 601.205 lei; • alte venituri tehnice in valoare de 2.358.150 lei; • alte venituri netehnice in valoare de 120.851 lei

Variatia rezervei de prime, nete de reasigurare a fost de 3.371.289 lei.

RAPORT ANUAL 2013 6

Cheltuieli

In cursul anului 2013, Societatea a inregistrat cheltuieli totale in valoare de 54.754.311 lei, din care: • cheltuielile cu daunele nete de reasigurare, inclusiv cu variatia rezervei de daune neta de reasigurare, in

valoare de 1.942.845 lei; dintre acestea, daunele platite nete de reasigurare au fost de 1.986.967 lei; • variatia rezervei matematice aferente asigurarilor de viata pentru care expunerea la riscul de investitii este

transferata contractantului in valoare de 32.946.784 lei; • cheltuieli cu plasamentele in valoare de 5.204.042 lei; • cheltuieli de exploatare in valoare de 4.991.357 lei; din acestea, 2.569.360 lei reprezinta cheltuieli de

achizitie, iar 4.173.023 lei reprezinta cheltuieli de administrare. Incepand cu 2013, Societatea a inceput sa reporteze a parte a cheltuielilor de achizitie, variatia acestora la 31.12.2013 fiind de (1.751.026) lei.

• alte cheltuieli tehnice in valoare de 1.507.973 lei; • minus valori aferente contractelor forward in valoare de 401.263 lei; • cheltuiala cu impozitul pe profit in valoare de 637.100 lei.

Disponibilitati banesti

La 31.12.2013 Compania avea disponibil in conturile deschise la Bancpost Romania, Eurobank Grecia si Piraeus Bank in valoare totala echivalent lei 572.320 lei:

• conturi in lei, 226.933 lei • conturi in valuta, echivalent 345.387 lei.

Concluzie

La data de 31.12.2013 Compania a inregistrat un profit net de 3.716.438 lei. Dupa crearea rezervei legale, diferenta va ramane in rezultat reportat ca profit nerepartizat pana la o noua decizie a actionarilor.

Rezultatele financiare

Venituri la 31.12.2013

Societatea a inregistrat in cursul anului 2013 urmatoarele categorii de venituri, in valoare totala de 58.470.749 lei: • venituri din prime brute subscrise in valoare de 45.383.837 (primele brute subscrise nu sunt diminuate cu

primele anulate) • venituri din plasamente financiare in valoare de 9.153.579 lei • plus valori nerealizate din plasamente in valoare de 601.205 lei • venituri reprezentand daune recuperate de la reasigurator in valoare de 170.491 lei • variatia rezervei de dauna cedata in reasigurare in valoare de 14.331 lei • venituri din comisioane de reasigurare in valoare de 641.613 lei • alte venituri tehnice, nete de reasigurare, in valoare de 1.754.040 lei • alte venituri netehnice in valoare de 120.851 lei • Venituri din rascumparari 26.138 lei • Venituri din taxa de emitere si din taxa de administrare in valoare de 604.664 lei

Cheltuieli la 31.12.2013

Cheltuielile totale, inainte de impozitare, inregistrare in anul 2013 au fost in valoare de 54.117.211 lei si sunt impartite dupa cum urmeaza:

• cheltuieli cu daunele in valoare de 854.353 lei, fara a se lua in calcul partea cedata in reasigurare • cheltuieli privind rascumpararile 1.329.244 lei • variatia rezervei de dauna in valoare de (29.791) lei • variatia rezervei de prima in valoare de 3.371.289 lei • prime cedate in reasigurare in valoare de 1.282.388 lei • prime anulate in valoare de 1.274.086 lei • cheltuieli de achizitie in valoare de 2.569.360 lei • cheltuieli de administrare in valoare de 4.173.023 lei • variatia cheltuielilor de achizitie reportate in valoare de (1.751.026) lei • cheltuieli cu plasamente in valoare de 5.204.042 lei • minusvalori nerealizate din plasamente in valoare de 401.263 lei • alte cheltuieli tehnice in valoare de 1.508.527 lei

RAPORT ANUAL 2013 7

• variatia rezervei matematice aferente asigurarilor de viata pentru care riscul este transferat contractantului in valoare de 32.946.784 lei

• variatia rezervei matematice pentru asigurarile traditionale in valoare de 976.770 lei • variatia altor rezerve tehnice in valoare de 6.899 lei

La 31.12.2013 Compania a inregistrat un profit brut de 4.353.538 lei, impozit pe profit a fost de 637.100 lei. Profitul net inregistrat a fost de 3.716.438 lei.

Plasamente investitionale

Investitiile financiare ale companiei efectuate pe baza mandatului de investitii respectand atat normele A.S.F. in vigoare, cat si politica Grupului Eurobank, cuprind:

• titluri de stat cotate in lei • certificate de trezorerie • titluri de stat cotate in euro tranzactionate pe o piata reglementata si supravegheata (Luxembourg) • unitati de fond tranzactionate pe o piata reglementata si supravegheata (Luxembourg) • eurobonduri cotate in euro • actiuni cotate la Bursa de Valori Bucuresti • actiuni cotate la Bursa de Valori Atena (Athens Stock Exchange) • actiuni cotate pe Piata Europeana.

De asemenea, compania detine si depozite la banci pe termen scurt in lei, eur si chf.

In vederea protejarii impotriva riscului valutar, compania are incheiate contracte forward cu Eurobank Ergasias. Aceste instrumente financiare sunt clasificate in categoria activelor financiare la valoare justa prin contul de profit si pierdere.

Activele financiare mai sus enuntate se prezinta lunar la valoarea contabila in baza Ordinul presedintelui Comisiei de Supraveghere a Asigurarilor nr. 3.129/2005, modificat si completat prin Ordinul nr. 7/2007 pentru aprobarea reglementarilor contabile conforme cu directivele europene specifice domeniului asigurarilor, evaluarea instrumentelor financiare la valoarea de piata prevazandu-se numai la sfarsitul anului.

Activele din portofoliul Eurolife ERB Asigurari de Viata au avut in anul 2013 urmatoarele randamente investitionale realizate:

• titluri de stat si obligatiuni: 6,53 % • actiuni tranzactionate pe BVB, ASE (Bursa de Valori Atena) si pe Piata Europeana: 21,22 % • depozite si disponibilitati: 1,99 %.

Investitiile financiare realizate pentru practicarea clasei 1 de asigurare de catre Eurolife ERB Asigurari de Viata sunt prezentate in tabelul de mai jos, grupate in functie de tipul instrumentului, tara de origine si piata pe care se tranzactioneaza:

Denumirea instrumentului Tara de origine a

emitentului Piata de tranzactionare

Valoarea de

piata

Actiuni cotate GRECIA GRECIA - ASE - (ATENA) 338.446,82 Actiuni cotate BELGIA BELGIA – BRU – (BRUXEL) 10.814,83

Actiuni cotate OLANDA OLANDA - AMS - (AMSTERDAM) 118.478,26

Actiuni cotate FRANTA FRANTA - PAR - (PARIS) 211.493,94

Actiuni cotate ROMANIA ROMANIA - BVB (BUCURESTI) 451.338,62 Eurobonduri cotate în euro ROMANIA ROMANIA - BVB (BUCURESTI) 3.799.192,30

Titluri de stat cotate în lei ROMANIA ROMANIA - BVB (BUCURESTI) 16.805.529,56

Certificate de trezorerie ROMANIA ROMANIA - BVB (BUCURESTI) 1.464.015,06

Total 23.199.309,39

Strategii si perspective de dezvoltare

Strategia de dezvoltare a Eurolife ERB Asigurari de Viata urmareste aceleasi linii majore, similar cu anii anteriori, anume: • cresterea volumului de prime brute subscrise • retentia clientilor existenti • dezvoltarea portofoliului de produse oferite clientilor prin canalele strategice de distributie, si anume

agentii subordonati.

RAPORT ANUAL 2013 8

Situatii financiare

Bilantul Contabil (1)

Rand Nota 31 decembrie 2012 31 decembrie 2013

(lei) (lei)

A. ACTIVE NECORPORALE

I. Imobilizari necorporale

6. Alte imobilizari necorporale 06 1a) - -

TOTAL 07 - -

B. PLASAMENTE

III. Alte plasamente financiare

1. Actiuni, alte titluri cu venit variabil

si unitati la fondurile comune

de plasament 17 1c) 1.208.373 1.130.573

2. Obligatiuni si alte titluri cu venit fix 18 1c),6i) 18.746.509 22.925.502

6. Depozite la institutiile de credit 22 1c),6j) 5.323.531 2.104.689

7. Alte plasamente financiare 23 1c) 41.334 15.281

TOTAL (rd.17 la 23) 24 25.319.747 26.176.045

IV. Depozite la societati cedente

(268-29642-29652) 25

PLASAMENTE AFERENTE

ASIGURARILOR DE VIATA PENTRU

CARE EXPUNEREA LA RISCUL DE

INVESTITII ESTE TRANSFERATA

CONTRACTANTILOR (241-294) 26 1d) 10.970.007 43.916.784

TOTAL PLASAMENTE 27 36.289.754 70.092.829

D. PARTEA DIN REZERVELE

TEHNICE AFERENTE

CONTRACTELOR CEDATE

IN REASIGURARE

II. Partea din rezervele tehnice aferente

contractelor cedate in

reasigurare la asigurari de viata

4. Partea din rezerva de daune

aferenta contractelor cedate

in reasigurare 38 9, 12 9.827 24.158

TOTAL 40 9.827 24.158

RAPORT ANUAL 2013 9



(lei) (lei)

E. CREANTE

I Creante provenite din operatiuni

de asigurare directa

Asigurati 46 20 1.619.433 5.098.911

TOTAL 49 1.619.433 5.098.911

II. Creante provenite din operatiuni

de reasigurare 50 19 317.738 318.043

III Alte creante 51 3C,19 40.468 86.649

IV Creante privind capitalul

subscris si nevarsat

F. ALTE ELEMENTE DE ACTIV

I Imobilizari corporale si stocuri

1. Instalatii tehnice si masini 53 1 b) 8.815 115.763

TOTAL 56 8.815 115.763

Stocuri

4. Materiale consumabile 57 1.590 -

TOTAL 59 1.590 -

II Casa si conturi la banci 60 7 506.598 581.113

G. CHELTUIELI IN AVANS

II Cheltuieli de achiziție reportate

TOTAL 63 - 1.751.026

2. Cheltuieli de achiziție reportate

privind asigurarile de viața 65 3 S - 1.751.026

III Alte cheltuieli inregistrate in avans 66 6.445 9.508

TOTAL (rd.62+63+66) 67 6.445 1.760.534

TOTAL ACTIV 68 38.800.668 78.078.000

A. CAPITAL si REZERVE

I Capital

Capital social din care: 69 4 a) 14.371.000 14.371.000

- capital subscris varsat 70 14.371.000 14.371.000

IV Rezerve

1. Rezerve legale 73 1.078.026 1.294.025

4. Alte rezerve 76 - -

TOTAL (rd. 73 la 76) 78 1.078.026 1.294.025

RAPORT ANUAL 2013 10

Bilantul Contabil (3) Rând Nota 31 decembrie 2012 31 decembrie 2013 (lei) (lei) V. Rezultatul reportat 1. Rezultatul reportat reprezentând profitul nerepartizat sau pierderea neacoperita Sold C 79 1.292.816 5.543.174 VI. Rezultatul exerciţiului Sold C 87 4.514.851 3.716.438 VII. Repartizarea profitului 89 6 d) 264.493 215.998 TOTAL 90 20.992.200 24.708.639 C. REZERVE TEHNICE II. Rezerve tehnice privind asigurările de viaţă 102 3.200.905 7.526.073 1. Rezerve matematice 103 10 - 976.770 2. Rezerva de prime asigurări de viaţă 104 9 2.614.281 5.985.571 4. Rezerva de daune privind asigurările de viaţă 106 586.624 556.833 a) Rezerva de daune avizate 107 12 425.421 376.642 b) Rezerva de daune neavizate 108 13 161.203 180.191 5. Alte rezerve tehnice privind asigurările de viața 109 - 6.899 TOTAL 111 3.200.905 7.526.073 D. REZERVA MATEMATICĂ AFERENTĂ ASIGURĂRILOR DE VIAŢĂ PENTRU CARE EXPUNEREA LA RISCUL DE INVESTIŢII ESTE TRANSFERATĂ CONTRACTAŢILOR 112 10 10.970.007 43.916.791 E. PROVIZIOANE 1. Provizioane pentru pensii şi alte obligaţii similare 113 23 130.858 - 3. Alte provizioane 115 23 - 200.080 TOTAL 116 130.858 200.080




(lei) (lei)

G. DATORII

I. Datorii provenite din

operatiuni de asigurare directa 120 17 4.481 6.480

V Alte datorii, inclusiv datorii fiscale

si datorii pentru asigurarile sociale 124 21 3.502.217 1.719.937

TOTAL 125 3.506.698 1.726.417

TOTAL PASIV 129 38.800.668 78.078.000

Semnat in numele Consiliului de Administratie in data de 10 aprilie 2014.


Contul tehnic al asigurarii de viata (1)

Exercitiul financiar incheiat la


Rand Nota 31 decembrie 2012 31 decembrie 2013 (lei) (lei) 1.Venituri din prime, nete de reasigurare a) venituri din prime brute subscrise (+) 01 6f), 14 14.895.647 44.109.750 b) prime cedate in reasigurare(-) 02 1.069.346 1.282.388 c) variatia rezervei de prime, neta de reasigurare (+/-) 03 (54.912) 3.371.289 TOTAL 04 13.881.213 39.456.073 2. Venituri din plasamente b) Venituri din alte plasamente cu prezentarea distincta a veniturilor din plasamente la Societatile afiliate, din care: 07 22 254.133 1.502.738 venituri provenind din alte plasamente 09 254.133 1.502.738 c) Venituri din ajustari pentru depreciere/ pierdere de valoare a plasamentelor 10 22 1.667.822 4.834.398 d) Venituri provenind din realizarea plasamentelor 11 22 3.882.408 2.816.443 TOTAL 12 5.804.363 9.153.579 3. Plus valori nerealizate din plasamente 13 22 677.036 601.205 4. Alte venituri tehnice, nete de reasigurare 14 2.410.991 2.358.150 5. Cheltuieli cu daunele, nete de reasigurare TOTAL 15 177.127 1.942.845 a)sume platite 16 16 1.321.051 1.986.967 - sume brute 17 16 1.431.412 2.157.458 - partea reasiguratorilor (-) 18 16 110.361 170.491 b) variatia rezervei de daune (+/-) 19 (1.143.924) (44.122) - suma bruta 20 16 (1.210.690) (29.791) - partea reasiguratorilor (-) 21 16 (66.766) 14.331






(lei) (lei)

6. Variația rezervelor tehnice privind

asigurarile de viața

TOTAL(rd 23+26+29) 22 - 983.669

a) variația rezervei matematice 23 - 976.770

- suma bruta 24 - 976.770

c) variația altor rezerve tehnice 29 - 6.899

- suma bruta 30 - 6.899

7. Variația rezervei matematice aferente

asigurarilor de viața pentru care

expunerea la riscul de investiții este

transferata contractantului

TOTAL(rd 33-34) 32 8.561.225 32.946.784

- suma bruta 33 8.561.225 32.946.784

- partea reasiguratorilor 34

8.Cheltuieli de exploatare nete

a) cheltuieli de achizitii 35 6l),3S 450.862 2.569.360

b) variația sumei cheltuielilor de

achiziții reportate 36 - (1.751.026)

c) cheltuieli de administrare 37 6 m) 3.130.869 4.173.023

d) comisioane primite de la

reasiguratori si participari

la beneficii (-) 38 550.689 641.613

TOTAL 39 3.031.042 4.349.744

9. Cheltuieli cu plasamente

a).cheltuieli de gestionare a

plasamentelor,

inclusiv cheltuielile cu dobanzile 40 22 262.731 292.209

b) cheltuieli privind constituirea

ajustarilor de valoare pentru

plasamente 41 22 1.334.686 2.109.489

c) pierderi provenind din

realizarea plasamentelor 42 22 1.717.019 2.802.344

TOTAL 43 3.314.436 5.204.042

10. Minus valori nerealizate din

plasamente 44 22 458.309 401.263






(lei) (lei)

11. Alte cheltuieli tehnice, nete

de reasigurare 45 22 2.047.676 1.507.973

13.Rezultatul tehnic al asigurarii de

viata

- Profit 47 5.183.788 4.232.687



Contul netehnic al asigurarii de viata




(lei) (lei)

2. Rezultatul tehnic al asigurarii de viata

- Profit 03 5.183.788 4.232.687

- Pierdere 04

9. Alte venituri netehnice 22 147.986 120.851

10. Alte cheltuieli netehnice 23 - -

15.Rezultatul curent

- Profit 28 5.331.774 4.353.538

19. Venituri totale 34 24.768.453 58.470.749

20. Cheltuieli totale 35 19.436.679 54.117.211

21. Rezultatul brut

- Profit 36 5.331.774 4.353.538

22. Impozit pe profit 38 3T, 6e) 816.923 637.100

24. Rezultatul net al exercitiului

- Profit 40 4.514.851 3.716.438

- Pierdere 41 - -


RA

PO

RT

AN

UA

L 2

01

3

16

Sit

uati

a m

od

ific

ari

lor

cap

ita

lulu

i p

rop

riu

(1

)

Ele

men

t al

cap

italu

lui

pro

pri

u

S

old

la

S

old

la

1 i

an

uari

e 20

13

Cre

ster

i

R

edu

ceri

31 d

ecem

bri

e 2

013

(lei

) (l

ei)

(lei

) (l

ei)

Cap

ital

sub

scri

s

14.3

71.0

00

- -

14.3

71.0

00

Rez

erve

lega

le

1.

078.

026

215.

999

- 1.

294.

025

Rez

ulta

tul r

epor

tat r

epre

zent

and

prof

itul

S

old

C

1.29

2.81

6 4.

250.

358

- 5.

543.

174

ne

repa

rtiz

at s

au p

ierd

erea

nea

cope

rita

S

old

D

- -

- -

Rez

ulta

tul r

epor

tat p

rove

nit d

in

co

rect

area

ero

rilo

r co

ntab

ile

Sol

d D

-

- -

-

Rez

ulta

tul e

xerc

itiu

lui f

inan

ciar

S

old

C

4.51

4.85

1 3.

716.

438

4.51

4.85

1 3.

716.

438

Rep

arti

zare

a pr

ofit

ului

264.

493

21

5.99

8

264

.493

21

5.99

8

Tot

al c

apit

alur

i pro

prii

20.9

92.2

00

7.96

6.79

7 4.

250.

358

24.7

08.6

39

Sem

nat i

n nu

mel

e C

onsi

liul

ui d

e A

dmin

istr

atie

in d

ata

de 1

0 ap

rili

e 20

14.

RA

PO

RT

AN

UA

L 2

01

3

1

7

Sit

uati

a m

od

ific

ari

lor

cap

ita

lulu

i p

rop

riu

(2

) E

lem

ent

al

cap

italu

lui

pro

pri

u

S

old

la

S

old

la

1 i

an

uari

e 20

12

C

rest

eri

Red

uce

ri

31 d

ecem

bri

e 2012

(lei

) (l

ei)

(lei

) (l

ei)

Cap

ital

sub

scri

s

14.3

71.0

00

- -

14.3

71.0

00

Rez

erve

lega

le

81

3.53

3 26

4.49

3 -

1.07

8.02

6

Rez

ulta

tul r

epor

tat r

epre

zent

and

prof

itul

S

old

C

9.58

6.85

9 1.

292.

816

9.58

6.85

9 1.

292.

816

ne

repa

rtiz

at s

au p

ierd

erea

nea

cope

rita

S

old

D

- -

- -

Rez

ulta

tul r

epor

tat p

rove

nit d

in

co

rect

area

ero

rilo

r co

ntab

ile

Sol

d D

-

- -

-

Rez

ulta

tul e

xerc

itiu

lui f

inan

ciar

S

old

C

1.40

9.77

6 4.

514.

851

1.40

9.77

6 4.

514.

851

Rep

arti

zare

a pr

ofit

ului

116

.959

264

.493

11

6.95

9

2

64.4

93

Tot

al c

apit

alur

i pro

prii

26.0

64.2

09

5.80

7.66

7 10

.879

.676

20

.992

.200

Sem

nat i

n nu

mel

e C

onsi

liul

ui d

e A

dmin

istr

atie

in d

ata

de 1

0 ap

rili

e 20

14.


Situatia fluxurilor de trezorerie (1)



31 decembrie 2012 31 decembrie 2013

(lei) (lei)

FLUXURI DE TREZORERIE DIN

ACTIVITATI DE EXPLOATARE

a) Incasari din primele brute 15.514.081 41.270.915

b) Plati privind primele de reasigurare (net de

comision) (570.063) (810.745)

c) Plati privind daunele (1.222.990) (854.352)

d) Incasari privind daunele aferente reasigurarii 256.828 340.157

e) Plati catre furnizorii de bunuri si servicii (1.691.712) (2.095.085)

f) Plati catre si in numele angajatilor (2.126.368) (2.291.941)

g) Plati in numerar privind comisioanele

catre agenti de asigurare si brokeri de asigurare (551.103) (1.817.956)

Trezoreria neta din activitati de exploatare 9.608.672 33.740.993

FLUXURI DE TREZORERIE

DIN ACTIVITATI DE INVESTITIE

a) Plati in numerar pentru achizitionarea de

terenuri, constructii si alte active corporale

si necorporale pe termen lung (9.366) (123.913)

c) Plati in numerar pentru achizitia de instrumente

de capital propriu si de creanta ale altor Societati (15.962.442) (41.964.833)

d) Incasari in numerar din vanzarea de

instrumente de capital propriu si de

creanta ale altor Societati 20.114.545 6.493.583

g) Incasari din dividende, dobanzi si asimilate 1.775.596 1.378.096

h) Incasari din castiguri plasamente/investitii 23.539 86.960

Trezorerie neta din activitati de investitii 5.941.872 (34.130.107)

FLUXURI DE TREZORERIE

DIN ACTIVITATI DE FINANTARE

d) Rambursari in numerar ale

unor sume imprumutate (3.715.232) (2.641.002)

e) Plați in numerar ale dividendelor acționarilor 9.358.308 -

Trezorerie neta din activitati de finantare 13.073.540 (2.641.002)

Cresterea/Descreșterea neta a trezoreriei si a

echivalentelor de trezorerie 2.477.004 (3.030.116)


Situatia fluxurilor de trezorerie (2)




(lei) (lei)

Trezorerie si echivalente de trezorerie

la inceputul exercitiului financiar 3.497.102 5.974.106

Trezorerie si echivalente de trezorerie

la sfarsitul exercitiului financiar 5.974.106 2.943.990



Note la situatiile financiare

ENTITATEA CARE RAPORTEAZA

Aceste situatii financiare sunt prezentate de Eurolife ERB Asigurari de Viata SA si incorporeaza rezultatele

operatiunilor Societatii pentru exercitiul incheiat la 31 decembrie 2013. Compania este detinuta in proportie de

85.10% de Eurolife ERB Life Insurance si este membra a grupului Eurobank Ergasias. (vezi nota 4a)

Eurolife ERB Asigurari de Viata SA se identifica prin urmatoarele: sediul social in Bulevardul Dimitrie

Pompeiu, nr. 6A, Cladirea Olympus, etaj 5, camera 5051. Numarul de inregistrare la Registrul Comerțului este

J40/3247/2007; CAEN: 6511; Codul unic de inregistrare: 21112449.

1 ACTIVE IMOBILIZATE

a) Imobilizari necorporale

Concesiuni,

brevete, licente

marci, drepturi si

valori similare si

alte imobilizari

necorporale

(lei)

Cost

Sold la 1 ianuarie 2013 86.726

Sold la 31 decembrie 2013 86.726

Amortizare cumulata

Sold la 1 ianuarie 2013 86.726

Amortizarea inregistrata in cursul exercitiului -

Sold la 31 decembrie 2013 86.726

Valoarea contabila neta la 1 ianuarie 2013 -

Valoarea contabila neta la 31 decembrie 2013 -


1 ACTIVE IMOBILIZATE (CONTINUARE)

b) Imobilizari corporale

Echipamente

tehnologice

Mijloace de

transport, mobilier,

alte echipamente Total

(lei) (lei) (lei)

Cost/evaluare

Sold la 1 ianuarie 2013 106.675 84.749 191.424

Cresteri 220.661 4.000 224.661

Reduceri 106.680 - 106.680

Sold la 31 decembrie 2013 220.656 88.749 309.405

Amortizare cumulata

Sold la 1 ianuarie 2013 97.861 84.749 182.610

Amortizarea inregistrata in

cursul exercitiului 10.810 222 11.032

Amortizare aferenta imobilizarilor scoase

din evidenta - - -

Sold la 31 decembrie 2013 108.671 84.971 193.642

Valoarea contabila neta

la 1 ianuarie 2013 8.814 - 8.814

Valoarea contabila neta

la 31 decembrie 2013 111.985 3.778 115.763

Reducerile de cost aferente echipamentelor tehnologice se datoreaza unei refacturai a unui server catre Eurolife

ERB Asigurari Generale, fapt pentru care nu a fost necesara inregistrarea unei amortizari

c) Alte plasamente financiare


(lei) (lei)

Depozite 5.323.531 2.104.689

Actiuni 1.208.373 1.130.573

Titluri de stat 18.746.509 22.925.502

Contracte forward 41.334 15.281

Total alte plasamente financiare 25.319.747 26.176.045


1 ACTIVE IMOBILIZATE (CONTINUARE)

d) Plasamente aferente asigurarilor de viata pentru care riscul de investitii este transferat

contractantilor


(lei) (lei)

Nota Structurata UL 10.822.237 9.585.844

Fondul de investitii “LF Special Purpose

10% Equity Formula (RON)” - 34.063.013

Depozit la banca UL 147.770 267.927

Total 10.970.007 43.916.784

Prin prisma corespondentei intre conturile contabile si formatul de active imobilizate al Autoritatii de

Supraveghere Financiara (“ASF”), (formular 40), plasamentele aferente produselor de tip unit linked au

fost prezentate in grupa “Plasamente in imobilizari financiare si plasamente aferente asigurarilor de

viata pentru care riscul de investitii este transferat contractantului”.

2 SITUATIA CREANTELOR SI A DATORIILOR

Sold la Termen de lichiditate

Creante Nota 31 decembrie 2013 sub 1 an peste 1 an

(lei) (lei) (lei)

(col. 2+3)

1 2 3

Creante din operatiuni de

asigurare directa 20 5.098.911 5.098.911 -

Creante din operatiuni de

reasigurare 19 318.043 318.043 -

Alte creante 19 86.649 86.649 -

Total 5.503.603 5.503.603 -


2 SITUATIA CREANTELOR SI A DATORIILOR (CONTINUARE)

Sold la Termen de exigibilitate

Datorii Nota 31 decembrie 2013 sub 1 an 1 - 5 ani peste 5 ani

(lei) (lei) (lei) (lei)

(col. 2+3+4)

1 2 3 4

Datorii provenite din operatiuni

de asigurare directa 17 6.480 6.480 - -

Alte datorii, inclusiv datorii

fiscale si datorii pentru

asigurarile sociale 1.719.937 1.719.937 - -

Total 1.726.417 1.726.417 - -


3 PRINCIPII, POLITICI SI METODE CONTABILE

Principalele politici contabile adoptate in intocmirea acestor situatii financiare sunt prezentate mai jos.

A Bazele intocmirii situatiilor financiare

(1) Informatii generale

i) Ordinul Comisiei de Supraveghere a Asigurarilor nr. 3129/2005 pentru aprobarea reglementarilor

contabile conforme cu directivele europene specifice domeniului asigurarilor, care transpune:

• Directiva Comunitatilor Economice Europene 91/674/EEC din data de 19 decembrie

1991 privind situatiile financiare anuale si consolidate ale Societatilor de asigurare

publicata in Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr. L 374, din data de 31 decembrie

1991, cu modificarile si completarile ulterioare;

• Directiva a IV-a a Comunitatilor Economice Europene 78/660/EEC din data de 25

iulie 1978 privind conturile anuale ale anumitor tipuri de Societati comerciale,

publicata in Jurnalul Oficial al Uniunii Europene nr. L 222 din data de 14 august

1978, cu modificarile si completarile ulterioare.

ii) Legea Contabilitatii nr 82/1991 republicata, cu modificarile ulterioare

iii) Norma emisa de Autoritatea de Supraveghere Financiara nr. 1/2014 privind incheierea exercitiului financiar 2013 pentru Societatile din domeniul asigurarilor.

iv) Ordinul CSA nr. 8/2011 privind „ punerea in aplicare a Normelor privind rezervele tehnice pentru

asigurarile de viata, activele admise sa le acopere si dispersia activelor admise sa acopere rezervele

tehnice brute”

Prezentele situatii financiare au fost intocmite pe baza conventiei costului istoric, cu exceptiile

prezentate in continuare in politicile contabile.

(2) Utilizarea estimarilor

Intocmirea situatiilor financiare in conformitate cu Ordinul 3129/2005 cu modificarile si completarile

ulterioare cere conducerii Societatii sa faca estimari si ipoteze care afecteaza valorile raportate ale

activelor si pasivelor, prezentarea activelor si datoriilor contingente la data intocmirii situatiilor

financiare si veniturile si cheltuielile raportate pentru respectiva perioada.


3 PRINCIPII, POLITICI SI METODE CONTABILE (continuare)

Cu toate ca aceste estimari sunt facute de catre conducerea Societatii pe baza celor mai bune informatii

disponibile la data situatiilor financiare, rezultatele realizate pot fi diferite de aceste estimari.

(3) Continuitatea activitatii

Impactul crizei economice din Grecia

Grecia a intrat intr-un nou program de finanțare si restructurare, cu BCE, Comisia Europeana, si statele

membre din zona EURO, așa cum a fost convenit in cadrul reuniunii Eurogrup din data de 21 februarie

2012. Programul vizeaza aducerea nivelului datoriei publice a tarii sub nivelul de 120% din Produsul

Intern Brut (PIB) pana in anul 2020.

Noul program de finanțare si reforma a imbunatatit poziția financiara a tarii si a perspectivelor acesteia,

prin reducerea datoriei publice si a costurilor sale de intreținere incepand cu anul 2012.

Ca urmare a acestor dezvoltari si dupa implementarea in legislație a unei lungi liste de reforme

structurale si masuri fiscale de austeritate pentru 2013 - 16 de catre Guvernul Elen, Eurogrup a ajuns, in

data de 26 noiembrie 2012, la un acord, asupra unui set de noi masuri pentru reducerea datoriei publice

a Greciei, la 124% din Produsul Interne Brut (PIB) pana in anul 2020, si la 110% pana in 2022.

Aceasta directie este in concordanta cu sustenabilitatea datoriei ceruta de Fondul Monetar International

(FMI).

Pozitia Grupului Eurobank

Programul de schimbare a datoriei suverane a Greciei

In data de 21 februarie 2012, miniștrii de finanțe din zona euro, au convenit asupra unui program de

salvare pentru Grecia, inclusiv pentru asistenta financiara din partea Sectorului Oficial si de schimb

voluntar de datorii acceptat de Sectorul Privat, prin ștergerea a 53,5% din valoarea nominala a datoriei

Greciei.

Toate obligațiunile schimbate au fost derecunoscute si noile obligațiuni (GGB) au fost recunoscute la

valoare justa, in baza cotațiilor de piața la data recunoașterii.



Ca urmare a deciziilor Eurogrup, din data de 27 noiembrie 2012, si, ca parte a masurilor de reducere a

datoriei, Statul Elen a lansat in 03 decembrie 2012, o invitatie catre detinatorii eligibili de noi

obligatiuni (nGGBs) sa trimita oferte pentru schimbarea unor astfel de valori mobiliare (titluri) cu

instrumente cu scadenta la 6 luni, cupon zero, emise de Fondul European de Stabilitate Financiara

(EFSF). Ca urmare a participarii la programul de rascumparare a datoriei de stat a Greciei, Grupul

Eurobank Ergasias a inaintat spre schimb 100% din portofoliul sau de obligatiuni (nGGBs) la valoarea

nominala totala de 2,3 mld EURO.

Cadrul si procesul de recapitalizare

Avand in vedere gravitatea impactului programului de schimb a obligatiunilor de stat elene (PSI+), in

21 februarie 2012, ministrii de finante din zona euro, au alocat un total de 50 mld Euro ca o a doua

parte a programului de sustinere a Greciei, in special pentru recapitalizarea sistemului bancar al

Greciei. Aceste fonduri sunt directionate catre Fondul Elen de Stabilitate Financiara (HFSF), al carui

mandat a fost extins si adaptat corespunzator. Din aceste fonduri, 39 mld Euro, i-au fost transferate

Greciei in anul 2012 si ultimele 11 mld Euro in anul 2013.

Recapitalizarea Eurobank Ergasias S.A.

Dupa evaluarea planului de afaceri si a nevoii de capital a Ergasias S.A , Banca Greciei a concluzionat,

in data de 19 aprilie 2012, ca Eurobank este o banca viabila si, in 08 noiembrie 2012, a notificat banca

ca, nivelul capitalului de gradul I, ar trebui sa creasca cu 5.839 mil Euro.

Banca, Fondul Elen de Stabilitate Financiara (HFSF) si Fondul European de Stabilitate Financiara

(EFSF) au semnat in data de 28 mai 2012, 21 decembrie 2012 si 30 aprilie 2013, un acord tripartit de

presubscriere (PSA), pentru un avans de titluri ale EFSF catre banca, la valoarea nominala de 3,970 mil

Euro si, 1,341 mil Euro si respectiv 528 mil Euro (in total 5,839 mil Euro) ca plata in avans pentru

participarea sa la viitoarea crestere de capital a bancii.

In data de 07 aprilie 2013, autoritatile de reglementare competente, cu acordul conducerii ambelor

banci, au decis ca Banca Nationala a Greciei (NBG) si Eurobank Ergasias SA vor fi recapitalizate

integral, in mod independent. In consecinta, procesul de fuziune a celor doua banci a fost suspendat. In

urma deciziei de mai sus, Consiliul de Administratie al Eurobank Ergasias SA, a evaluat posibilitatile

de atragerea a capitalului prin intermediul investitorilor privati, si, in particular, incertitudinea in ceea

ce priveste finalizarea a fuziunii cu NBG, si a incapacitatii de a analiza in mod corespunzator

propunerea de investitie, precum si a absentei a zeci de mii de actionari traditionali ai Eurobank

Ergasias S.A. care au fost inlocuiti, ca urmare a recentei Oferte de Schimb Voluntar, miza fiind

detinerea de catre NBG a aproximativ 85% din capitalul Eurobank Ergasias S.A.



Ca urmare, Consiliul de Administratie al Eurobank Ergasias S.A. a propus Adunarii Generale

Extraordinare din 30 aprilie 2013, ca majorarea de capital de 5.839 mil Euro sa fie subscrisa integral de

catre HFSF.

In data de 30 aprilie 2013, Adunarea Generala Extraordinara a aprobat majorarea capitalului social al

Eurobank Ergasias S.A., in conformitate cu prevederile Legii 3864/2010 si a Hotararii de Guvern

38/09.11.2012, in scopul strangerii a 5.839 mil Euro prin emiterea a 3.789.317.358 de actiuni ordinare

noi, acoperit in intregime de HFSF prin intermediul emisiunii de obligatiuni a EFSF (Facilitatea

Europeana de Stabilitate Financiara) detinute de HFSF.

Majorarea de capital a fost acceptata la 31 mai 2013 si listarea noilor actiuni a fost finalizata la data de

19 iunie 2013, dupa obtinerea aprobarilor de la autoritatile de reglementare competente.

In data de 28 martie 2013, Banca Greciei a emis o hotarare a Comitetului Executiv (13/28.03.2013)

pentru cresterea gradului de adecvare a capitalurilor de grad I la 9% si rata fondurilor proprii de nivel I

la 6%, in vigoare de la 31 martie 2013. Potrivit noii definitii a capitalului de gradul I, rezerva aferenta

AFS este pe deplin recunoscuta, in timp ce recunoasterea privind impozitul pe profit amanat este

limitata la 20% din valoarea capitalului de gradul I. In data de 23 decembrie 2013, Banca Greciei a

emis o hotarare a Comitetului Executiv (36/23.12.2013), prin care elimina limitarea mentionata mai

sus, cu privire la recunoasterea impozitului amanat, cu aplicare de la 31 decembrie 2013. La

31 decembrie 2013, capitalul de gradul I a atins nivelul de 10,4%, iar perspectiva finalizarii tranzactiei

cu Fairfax Financial Holdings Limited (cresterea participatiei Fondului Fairfax in Eurobank Properties

SA, prin majorarea capitalului social) si implementarea metodologiei riscului de credit Basel II IRB la

portofoliul de credite ipotecare, detinut de catre New Hellenic Postbank S.A., la 11,3%.

In data de 14 noiembrie 2013, Eurobank Ergasias S.A. a anuntat initierea procesului de majorare cu

aproximativ 2 mld Euro a capitalului, prin cresterea acestuia. La 14 ianuarie 2014, Eurobank Ergasias

S.A. si HFSF au anuntat ca programul tranzactionarii va fi modificat, pentru a permite finalizarea

evaluarii nevoii de capital din perspectiva sectorului bancar al Greciei si noul cadru al recapitalizarii.

Banca Greciei, in urmare evaluarii nevoii de capital a Eurobank, a concluzionat la 6 martie 2014 si a

notificat Eurobank ca, capitalul de gradul I al bancii trebuie majorat cu 2.945 mil Euro.



Eurobank Ergasias S.A. prin scrisoarea adresata Bancii Greciei in data de 24 martie 2014, a prezentat

planul de majorare a capitalului prin care si-a revizuit actiunile, avand un impact pozitiv suplimentar

asupra capitalului reglementat de 81 mil Euro si a declarat ca intentioneaza sa acopere diferenta de

capital necesar, in valoare de 2.864 mil Euro, printr-o majorare de capital, ceea ce constituie un pas

inainte spre consolidarea capitalizarii Eurobank si imbunatatirea capacitatii bancii de a sustine

economia Greciei. Majorarea de capital propusa va fi realizata printr-o oferta pe piata de capital.

Eurobank Ergasias SA – Structura Actionariatului

EFG Grup a fost actionar majoritar al Eurobank Ergasias S.A., prin detinerea a 44,70% din actiunile

ordinare si drepturile de vot ale bancii pana la data de 23 iulie 2012.

In mai 2013, in urma subscrierii integrale a a celor 5.839 mil EUR in procesul de recapitalizarea a

Eurobank, HFSF a devenit actionar majoritar si parte afiliata a bancii.

In data de 19 iunie 2013, HFSF a achizitionat 3.789.317.358 din actiunile ordinare cu drept de vot ale

Eurobank, reprezentand 98,56% din capitalul social. Dupa emiterea a 205.804.664 de actiuni ordinare

noi in luna iulie, ca urmarea a hotararii luate in cadrul Adunarii Generale anuale a Actionarilor din 27

iunie 2013, procentul drepturile de vot detinute in Eurobank de catre HFSF a scazut la 93,55%.

Ca urmare a majorarii capitalului social aprobat de catre Adunarea Generala Extraordinara din 26

august 2013, procentul de control al HFSF a crescut la 95,23%.

Grupul Eurobank Ergasias in relatia cu alte banci grecesti, partial sau semnificativ controlate de catre

HFSF, in contextul recapitalizarii bancilor grecesti, precum si a membrilor din conducerea HFSF, au

calitatea de parti afiliate. Tranzactiile Grupului Eurobank Ergasias cu bancile grecesti controlate de

HFSF sunt efectuate in mod normal, in conditii de piata, fara a se tine cont de faptul ca HFSF este

actionar majoritar al bancii si nu sunt considerate ca fiind tranzactii cu partile afiliate.

Banca Nationala a Greciei – Oferta de Schimb Voluntar (VTO)

In data de 15 februarie 2013, Banca Nationala a Greciei (NBG) a achizitionat 84,35% din actiunile cu

drept de vot ale Eurobank ca urmare a finalizarii Ofertei de Schimb Voluntar (VTO) lansata in

11 ianuarie 2013. Oferta de Schimb Voluntar (VTO) ar fi fost urmata de fuziunea celor doua banci,

procesul fiind initiat in data de 19 martie 2013.



In data de 28 martie 2013, Banca Greciei a trimis scrisori tuturor bancilor viabile, inclusiv catre

Eurobank Ergasias S.A. si NBG, afirmand ca fiecare banca ar trebui sa procedeze la propria

recapitalizare pana la sfarsitul lunii aprilie 2013 si solicitandu-le sa demareze actiunile relevante in

acest sens. In data de 07 aprilie 2013, ca urmare a respingerii cererii comune a bancilor pentru

extinderea procesului de recapitalizare pana pe 20 iunie 2013, autoritatile de reglementare competente

cu acordul conducerii ambelor banci a decis ca Eurobank si NBG vor fi capitalizate in intregime

independent. In consecinta, procesul de fuziune al celor doua banci a fost suspendat.

In acest sens, Adunarea Generala Extrordinara a Actionarilor Eurobank Ergasias S.A., convocata la

data de 30 aprilie 2013, a decis majorarea capitalului social ordinar, in scopul cresterii cu 5.839 mil

Euro, subscris cu titlu de aport in natura de HFSF, in conformitate cu Legea 3864/2010 si Hotararea de

Guvern 38/09.11.2012. Ca urmare a majorarii capitalului social al bancii mentionat mai sus, procentul

din drepturile de vot detinute de NBG la 31 decembrie 2013 a fost redus sub 5%.

Aplicarea principiului continuitatii activitatii in intocmirea situatiilor financiare

Prezentele situatii financiare au fost intocmite in baza principiului continuitatii activitatii care

presupune faptul ca Societatea isi va continua activitatea si in viitorul previzibil. Pentru a evalua

aplicabilitatea acestei prezumtii conducerea analizeaza previziunile referitoare la intrarile viitoare de

numerar. Pe baza acestor analize, conducerea considera ca Societatea va putea sa-si continue

activitatea in viitorul previzibil si prin urmare aplicarea principiului continuitatii activitatii in

intocmirea situatiilor financiare este justificabila

(4) Moneda de prezentare a situatiilor financiare

Contabilitatea se tine in limba romana si in moneda nationala. Elementele incluse in aceste situatiile

financiare sunt prezentate in lei romanesti.

B Conversia tranzactiilor in moneda straina

Tranzactiile Societatii in moneda straina sunt inregistrate la cursurile de schimb comunicate de Banca

Nationala a Romaniei („BNR”) pentru data tranzactiilor. Soldurile in moneda straina sunt convertite in

lei la cursurile de schimb comunicate de BNR pentru data bilantului. Castigurile si pierderile rezultate

din decontarea tranzactiilor intr-o moneda straina si din conversia activelor si datoriilor monetare

exprimate in moneda straina sunt recunoscute in contul de profit si pierdere.



C Imobilizari necorporale

i. Concesiunile, brevetele, licentele, marcile comerciale, drepturile si activele similare

Concesiunile, brevetele, licentele, marcile comerciale, drepturile si activele similare se inregistreaza la costul de achizitie. Ulterior acestea se amortizeaza pe durata de viata estimata, si se prezinta la cost minus amortizare cumulata. Brevetele, licentele, marcile comerciale si activele similare sunt amortizate folosind metoda liniara pe o perioada intre 3 si 5 ani.

ii. Avansuri si alte imobilizari necorporale

In cadrul avansurilor si altor imobilizari necorporale se inregistreaza avansurile acordate furnizorilor de imobilizari necorporale, programele informatice create de entitate sau achizitionate de la terti pentru necesitatile proprii de utilizare, precum si alte imobilizari necorporale ale Societatii. Avansurile si alte imobilizari necorporale se inregistreaza inițial la costul de achiziție. Cheltuielile care permit imobilizarilor necorporale sa genereze beneficii economice viitoare peste performanta prevazuta initial sunt adaugate la costul original al acestora. Aceste cheltuieli sunt capitalizate ca imobilizari necorporale daca nu sunt parte integranta a imobilizarilor corporale.

D Imobilizari corporale

(1) Recunoaștere si evaluare

Imobilizarile corporale sunt evaluate initial la cost de achizitie. Ulterior acestea se amortizeaza pe

durata de viata estimata, si se prezinta la cost minus amortizare cumulata.

Intretinerea si reparatiile imobilizarilor corporale se trec pe cheltuieli atunci cand apar, iar

imbunatatirile semnificative aduse imobilizarilor corporale, care cresc valoarea sau durata de viata a

acestora, sau care maresc semnificativ capacitatea de generare a unor beneficii economice de catre

acestea, sunt capitalizate.

Activele imobilizate de natura obiectelor de inventar, inclusiv uneltele si sculele, sunt trecute pe

cheltuieli in momentul achizitionarii si nu sunt incluse in valoarea contabila a imobilizarilor.



(2) Amortizare

Amortizarea se calculeaza la valoarea de intrare, folosindu-se metoda liniara de-a lungul duratei utile

de viata estimata a activelor, dupa cum urmeaza:

Activ Ani

Aer conditionat 5

Autovehicul 5 Echipamente 4

Incepand cu 2013, Societatea a schimbat durata de amortizare pentru echipamente de la 3 la 4 ani.

(3) Vanzarea/casarea imobilizarilor corporale

Imobilizarile corporale care sunt casate sau vandute sunt eliminate din bilant impreuna cu amortizarea

cumulata corespunzatoare. Orice profit sau pierdere rezultat(a) dintr-o asemenea operatiune este

inclus(a) in contul de profit si pierdere.

E Deprecierea activelor imobilizate

Imobilizarile corporale si alte active pe termen lung sunt revizuite pentru identificarea pierderilor din

depreciere ori de cate ori evenimente sau schimbari in circumstante indica faptul ca valoarea contabila

nu mai poate fi recuperata.

La incheierea exercițiului financiar, valoarea elementelor de imobilizari corporale si necorporale este

reconciliata cu rezultatele inventarierii. In acest scop, valoarea contabila neta se compara cu valoarea

stabilita pe baza inventarierii, denumita valoare de inventar. Pierderea din depreciere este reprezentata

de diferența dintre valoarea contabila si valoarea de piata sau valoarea de inventar. Valoarea de inventar

este stabilita in funcție de utilitatea bunului, starea acestuia si prețul pieței.

Pana la finalul anului 2013 Societatea nu a inregistrat diferente din deprecierea activelor.



F Instrumente financiare

a) Evaluate la valoarea de piata cu reflectarea rezultatelor in contul de profit si pierdere

Aceasta categorie include activele financiare desemnate de entitate la recunoasterea initiala drept active

financiare evaluate la valoarea justa prin contul de profit si pierdere.

Tipurile de instrumente detinute de Companie sunt: titluri de stat si certificate de trezorerie emise de

Ministerul Finantelor Publice, actiuni cotate pe BVB, ASE si EM, derivative: forward, swap.

Toate activele financiare sunt clasificate in aceasta categorie intrucat sunt detinute in principal in

scopul vanzarii in viitorul apropiat.

Instrumentele derivate sunt de asemenea clasificate in aceasta categorie.

Un castig sau o pierdere rezultand dintr-o modificare a valorii juste a categoriei de „active financiare

evaluate la valoarea justa cu reflectarea rezultatelor in contul de profit si pierdere”, sunt prezentate in

contul de profit si pierdere in cadrul pozitiei „venituri din ajustari pentru depreciere/pierdere de

valoarea plasamentelor”, „cheltuieli privind constituirea ajustarilor de valoare pentru plasamente” in

perioada in care acestea apar.

Veniturile din dobanzi, dividende sunt prezentate in contul tehnic in cadrul pozitiei „venituri provenind

din alte plasamente”.

Veniturile/cheltuielile cu vanzarea instrumentelor financiare sunt prezentate in contul tehnic in cadrul

pozitiei „venituri provenind din realizarea plasamentelor”, respectiv „pierderi provenind din realizarea

plasamentelor”.

Pentru evaluarea la valoarea de piata a acestor instrumente la data bilantului societatea a respectat

prevederile ordinului 3129/2005 referitoare la instrumentele financiare cotate. Atunci cand

instrumentele sunt admise la cota unei burse oficiale de valori mobiliare, valoarea de piata este valoarea

stabilita la sfarsitul exercitiului financiar.

Societatea are in portofoliu si produse de asigurare de tip unit-linked. Primul produs de asigurare de

acest tip, EFG Invest 1, a fost lansat in luna decembrie 2011, fiind urmat, in luna iulie 2012 de lansarea

celui de-al doilea produs de acest tip, Invest Control. In luna mai 2013 Societatea a lansat si al treilea

produs de asigurare de tip unit-linked, „Perspective pentru banii tai”.



Tipul de produs unit-linked este format dintr-o componenta de protectie si una de investitie,

componenta de investitie fiind reprezentata astfel:

- pentru EFG Invest 1 si EFG Invest Control, fondul este constituit din instrumente financiare

pe termen scurt, respectiv depozite si disponibilitati in cont curent, si instrumente financiare

pe termen lung, respectiv nota structurata;

- pentru “Perspective pentru banii tai”, fondul este investit in totalitate in unitati “LF Special

Purpose 10% Equity Formula (RON)”.

Fondul de investitii aferent produselor de tip unit linked se evalueaza la piata zilnic, iar castigul sau

pierderea rezultata din modificarea valorii de piata este prezentat in cadrul pozitiei

plusvalori/minusvalori din ajustari pentru depreciere/pierdere de valoare a plasamentelor

Castigul sau pierderea din modificarea instrumentelor derivate sunt prezentate in cadrul pozitiei

Plusvalori/Minusvalori nerealizate din plasamente.

Pentru titlurile de stat achizitionate la prima sau la discount, Societatea amortizeaza diferenta de

valoare intre pretul de achizitie si valoarea nominala, liniar, pana la scadenta acestuia. Venitul sau

cheltuiala cu amortizarea sunt prezentate in contul netehnic la pozitia „venituri/cheltuieli privind

constituirea ajustarilor de valoare pentru plasamente”

b) Derecunoastere

Activele financiare sunt derecunoscute atunci cand Societatea pierde controlul drepturilor contractuale

ce privesc respectivul activ. Societatea pierde acest control in cazul in care aceasta realizeaza

drepturile asupra beneficiilor specificate in contract, drepturile expira,

sau Societatea renunta la aceste drepturi. Activele financiare care sunt vandute sunt derecunoscute de

la data tranzactiei.

Datoriile financiare sunt derecunoscute atunci cand obligatia specificata in contract s-a descarcat, a fost

anulata sau a expirat.

Castigul sau pierderea la derecunoasterea activelor financiare sunt determinate prin raportarea pretului

de vanzare la ultima valoare reevaluata.

Activele transferate pe baza unui contract de vanzare prin care Societatea isi rezerva posibilitatea de a

relua sau rascumpara elementele cedate, contra platii unui pret convenit, la o data sau la un termen

stabilit, sunt derecunoscute.



G Stocuri

Stocurile sunt inregistrate la cea mai mica valoarea dintre cost si valoarea realizabila neta. Costul este

determinat in general pe baza metodei costului mediu ponderat. Costul produselor finite si in curs de

executie include materialele, forta de munca si cheltuielile de productie indirecte aferente. Acolo unde

este necesar, se fac provizioane pentru stocuri cu miscare lenta, uzate fizic sau moral. Valoarea

realizabila neta este estimata pe baza pretului de vanzare diminuat cu costurile de finalizare si

cheltuielile de vanzare.

Societatea nu a considerat necesara inregistrarea niciunui provizion pentru stocuri.

H Creante

Categoriile de creante sunt:

a. creante din operatiuni de asigurare directa

b. creante din operatiuni de reasigurare

c. alte creante

a. Creante din operatiuni de asigurare directa

Creantele sunt inregistrate la valoarea lor contabila, mai putin provizioanele pentru deprecierea

acestor creante.

Provizionul pentru deprecierea creantelor este constituit in cazul in care exista evidente

obiective asupra faptului ca Societatea nu va fi in masura sa colecteze toate sumele la termenele

initiale. Acest provizion se calculeaza la nivelul fiecarei polite cu prima neincasata mai veche de

90 de zile, prezentandu-se totalul creantelor (atat scadente cat si viitoare) precum si totalul

rezervei de prima la sfarsitul anului. Constituirea acestui provizion se face prin aplicarea

procentului de 100% asupra diferentei dintre totalul creantelor si a rezervei de prima.

La finalul anului 2013 societatea nu a avut in portofoliu creante mai vechi de 90 de zile si nu a

fost necesara constituirea nici unui provizion in acest scop.

b. Creante din operatiuni de reasigurare

Aceste creante reprezinta sume de incasat provenite din participarea la profitul

reasiguratorilor, conform contractelor de reasigurare incheiate cu acestia.



c. Creante din operatiuni de reasigurare

In categoria alte creante se includ contributia pentru concediile medicale ce urmeaza a fi

recuperata de societate de la FNUASS, debitorii si avansurile acordate furnizorilor.

I Numerar si echivalente de numerar

Numerarul si echivalentele de numerar sunt evidentiate in bilant la cost. Pentru situatia fluxului de

numerar, numerarul si echivalentele acestuia cuprind numerar in casa, conturi la banci, depozite pe termen

scurt (cu maturitate initiala mai mica de trei luni) fara dobanda atasata, avansuri de trezorerie.

J Capital social

Actiunile comune sunt clasificate in capitalurile proprii.

K Dividende

Dividendele aferente actiunilor ordinare sunt recunoscute in capitalurile proprii in perioada in care sunt

declarate.

L Imprumuturi

Imprumuturile pe termen scurt si lung sunt inregistrate initial la suma primita, iar in perioadele

urmatoare se ramburseaza trimestrial principalul si dobanda aferenta.

M Datorii comerciale

Datoriile comerciale sunt inregistrate la valoarea sumelor care urmeaza a fi platite pentru bunurile sau

serviciile primite.

N Alte Provizioane

Provizioanele sunt recunoscute in bilant atunci cand pentru Societate se naste o obligatie legala sau

constructiva legata de un eveniment trecut si este probabil ca in viitor sa fie necesara consumarea unor

resurse economice care sa stinga aceasta obligatie. Provizioanele sunt revizuite la fiecare sfarsit de

perioada si ajustate pentru a reflecta estimarea curenta cea mai adecvata. Diferentele rezultate in urma

ajustarilor necesare sunt recunoscute in contul de profit si pierdere al perioadei.



Un provizion va fi recunoscut numai in momentul in care:

• o entitate are o obligatie curenta generata de un eveniment anterior;

• este probabil ca o iesire de resurse sa fie necesara pentru a onora obligatia respectiva; si

• poate fi realizata o estimare credibila a valorii obligatiei.

O Beneficiile angajatilor

Pensii si alte beneficii dupa pensionare

In cursul normal al activitatii, Societatea face plati fondurilor de sanatate, pensii si somaj de stat in

contul angajatilor sai conform prevederilor legale in vigoare. Toti angajatii Societatii sunt membri ai

planului de pensii al statului roman. Aceste costuri sunt recunoscute in contul de profit si pierdere

odata cu recunoasterea salariilor.

Societatea nu opereaza nici un alt plan de pensii sau de beneficii dupa pensionare si, deci, nu are nici un

alt fel de alte obligatii referitoare la pensii.

P Activitati aferente asigurarilor de viata

1) Venituri din prime brute subscrise

Primele brute aferente activitatii de asigurari de viata sunt inregistrate in momentul subscrierii

politei. La stabilirea primelor brute subscrise se au in vedere urmatoarele:

a. pentru asigurarile de viata la care durata contractului de asigurare este mai mica sau

egala cu un an, prima bruta subscrisa reprezinta valoarea primelor brute incasate si de

incasat aferente contractului de asigurare;

b. pentru asigurarile de viata la care durata contractului de asigurare este mai mare de

un an, prima bruta subscrisa se va stabili astfel:

- pentru contractul de asigurari de viata la care se incaseaza prima unica, prima bruta

subscrisa reprezinta valoarea primei brute unice, aferenta contractului de asigurare;

- pentru contractul de asigurari de viata la care prima de asigurare datorata de asigurat

se incaseaza in rate, prima bruta subscrisa reprezinta valoarea primelor brute incasate

si de incasat aferente unui an calendaristic din cadrul contractului de asigurare;

- in cazul asigurarilor de viata si anuitatilor care sunt legate de fonduri de investitii,

prima bruta subscrisa reprezinta prima bruta scadenta.



In cursul anului 2013 societatea a inregistrat prime brute aferente asigurarilor de viata

traditionale si de tip unit-linked.

2) Prime brute subscrise anulate

Primele brute subscrise anulate cuprind primele aferente contractelor de asigurare anulate de

societate, in baza solicitarii clientului sau in cazul contractelor de asigurare cu restante la plata

mai mari de 90 de zile (cu exceptia contractelor de asigurare a caror anulare este reglementata

prin lege sau a celor care prezinta caracteristici speciale)

3) Rezerve tehnice

a) Rezerva matematica aferenta asigurarilor de viata

Pentru produsele aflate in portofoliu, care acopera decesul din orice cauza, unele avand

asigurare suplimentara de invaliditate totala permanenta, somaj involuntar si deces din

accident, produse a caror durata este de 1 an de zile, societatea nu calculeaza rezerve

matematice.

Pentru asigurarile de tip unit-linked societatea calculeaza rezerva matematica aferenta

asigurarilor de viata pentru care expunerea la riscul de investitii este transferata

contractantului. Valoarea acestei rezerve este egala cu valoarea fondului de investitii aferent

contractelor de tip unit-linked.

Pentru asigurarile de viata de tip traditional care acopera riscul de deces si la care este

garantata o valoare de rascumparare societatea calculeaza rezerva matematica la valoarea neta

printr-o metoda prospectiva de calcul.

b) Alte rezerve tehnice aferente asigurarilor de viata

Pentru asigurarile de tip unit linked pentru care expunerea la riscul de investitii este transferata

contractantului este calculata o rezerva tehnica aditionala pentru a acoperi valoarea

deducerilor din fond (taxa de administrare, taxa de custodie, rascumparari inregistrate si

acceptate) efectuate pe parcursul lunii curente dar neplatite pana la sfarsitul lunii.

Pentru asigurarile de tip tradițional care acopera riscul de deces si la care este garantata o

valoare de rascumparare este calculata si o rezerva tehnica adiționala pentru a acoperi valoarea

cheltuielilor de administrare ale contractului ocazionate de transformarea contractului in

contract liber de plata primelor. Pentru planul de economisire „Perspective pentru Educație”

aceasta rezerva tehnica adiționala este calculata si atat timp cat contractul este in vigoare.



c) Rezerva de prime

Rezerva de prime se calculeaza lunar prin insumarea cotelor-parti din primele brute subscrise,

aferente perioadelor neexpirate ale contractelor de asigurare, astfel incat diferenta dintre

volumul primelor brute subscrise si aceasta rezerva sa reflecte primele brute alocate partii din

riscurile expirate la data calcularii.

Aceasta rezerva se calculeaza separat pentru fiecare contract de asigurare.

d) Rezerva de beneficii si risturnuri

Rezerva de beneficii si risturnuri se calculeaza pentru contractele de asigurari de viata la care

se prevede dreptul asiguratului de a participa la beneficiile obtinute din fructificarea rezervei

matematice, conform obligatiilor asumate.

Acest calcul se face lunar in conformitate cu normele interne privind distributia surplusului.

De asemenea, rezerva de beneficii si risturnuri se constituie pentru contractele de asigurari de

viata la care se prevad reduceri de prima, in cazul reinnoirii acestora, si/sau restituiri de prima,

in cazul participarii asiguratilor la profitul asiguratorilor.

Societatea calculeaza acest tip de rezerva pentru produsele traditionale de economisire

„Perspective pentu Educatie” si „Perspective pentru Viitor” care au participare la profit. La 31

decembrie 2013 niciun contract nu era eligibil pentru calcul de rezerva de beneficii si

risturnuri.

e) Rezerva de daune avizate

Rezerva de daune avizate se constituie si se actualizeaza lunar, in baza estimarilor pentru

avizarile de daune primite de asigurator, astfel incat fondul creat sa fie suficient pentru

acoperirea platii acestor daune. Rezerva de daune se constituie pentru daunele raportate si in

curs de lichidare pentru fiecare contract de asigurare la care s-a notificat producerea

evenimentului asigurat, pornindu-se de la cheltuielile previzibile care vor fi efectuate in viitor

pentru lichidarea acestor daune.



f) Rezerva de daune neavizate

Rezervele de daune neavizate se constituie si se ajusteaza cel putin la incheierea exercitiului

financiar, in baza estimarilor si a datelor statistice sau a calculelor actuariale pentru daunele

intamplate, dar neavizate. Rezerva de daune neavizate a fost calculata la 31 decembrie 2013

folosind metoda Chain ladder aplicata pe date trimestriale neajustate si luand in considerare un

istoric de 3 ani (aceeasi metoda utilizata si la 31 decembrie 2012). Anual se realizeaza un test

de adecvare a acestei valori iar in cazul unei insuficiente se inregistreaza o rezerva

suplimentara.

g) Rezerva pentru riscuri neexpirate

Rezerva pentru riscuri neexpirate se calculeaza pe baza estimarii daunelor ce vor aparea dupa

inchiderea exercitiului financiar, in cazul in care se constata ca daunele estimate in viitor

depasesc rezerva de prime constituita si, drept urmare, rezerva de prime constituita nu va fi

suficienta pentru acoperirea daunelor ce vor aparea in perioadele urmatoare. Societatea nu a

inregistrat acest tip de rezerva intrucat nu a fost cazul.

Q Venituri din plasamente

Veniturile din plasamente cuprind venituri din titluri si obligatiuni de stat, venituri din dobanzi, venituri

din dividende si venituri din creante imobilizate.

R Operatiuni de reasigurare

Tranzactiile si soldurile aferente contractelor de reasigurare sunt evidentiate in situatiile financiare in

conformitate cu prevederile contractelor de reasigurare si cerintele de raportare conforme cu Ordinul

CSA 3129/2005 cu modificarile si completarile ulterioare pentru aprobarea reglementarilor contabile

conforme cu directivele europene specifice domeniului asigurarilor.

Primele cedate in reasigurare si sumele aferente daunelor platite cedate in reasigurare, precum si

rezervele de daune cedate se inregistreaza distinct pe baza contabilitatii de angajament. Sumele

estimate a fi recuperabile de la reasiguratori aferente daunelor neplatite sunt inregistrate separat de

sumele estimate a fi platibile asiguratilor.

Comisioanele aferente primelor cedate in reasigurare reprezinta venituri inregistrate distinct conform

contractelor de reasigurare si reglementarilor contabile in vigoare.



S Cheltuieli de achizitie si administrare

Cheltuieli de achizitie

Cheltuielile de achizitie sunt acele cheltuieli ocazionate de incheierea contractelor de asigurare. Ele

includ comisioanele de achizitie, cheltuielile de reclama si publicitate, taxele stabilite de Autoritatea de

Supraveghere Financiara si cheltuielile inregistrate cu premiile acordate persoanelor implicate in

procesul de vanzare. Cheltuielile de achizitie se inregistreaza in contabilitate conform principiului

independentei exercitiului financiar, in baza contabilitatii de angajament.

Dintre comisioane, ca si cheltuieli de achizitie sunt luate in considerare comisioanele pentru

urmatoarele produse: unit linked, planul de economisire pentru copii si planul de economisire pentru

viitor.

Cheltuieli de administrare

Cheltuielile de administrare cuprind cheltuielile de personal si cele cu amortizarea imobilizarilor

corporale, cheltuielile cu chirii, telefoane, utilitati, servicii prestate de terti, precum si o parte din

cheltuielile cu comisioanele.

Dintre cheltuielile cu comisioane, urmatoarele sunt asimilate cheltuielilor de administrare:

1. Comisioanele aferente contractelor de asigurare initiate in 2010 pentru politele de credite

ipotecare (MRG 2009) si pentru politele aferente cardurilor de credit Euroline (PPI) platite de

Societate catre Bancpost si ERB Retail Services care sunt recunoscute ca si cheltuiala de

administrare in conformitate cu legislatia in vigoare, urmand tratamentul aplicat comisioanelor

de reinnoire.

2. Comisioanele aferente produselor Benefis, Consum Protect si Salary Protect platite catre

Bancpost care sunt asimilate cheltuielilor de administrare si nu celor de achizitie deoarece

acestea se platesc pentru administrarea si colectarea de documente.

Cheltuieli de achizitie reportate

Produsele „Perspective pentru Educatie” si „Perspective pentru Viitor” sunt produse multianuale, iar

incepand cu anul 2013, Societatea a constituit un comision de achizitie reportat pentru aceste produse.



Calcularea sumei cheltuielilor de achizitie reportate se efectueaza in concordanta cu calculul rezervei

matematice.

T Impozitare

Impozit pe profit curent

Societatea inregistreaza impozitul pe profit stabilit in conformitate cu Reglementarile contabile si de

raportare emise de Ministerul Finantelor Publice.

Impozitul curent este impozitul de platit pe profitul perioadei, determinat in baza procentelor aplicate la

data bilantului si a tuturor ajustarilor aferente perioadei.

Rata impozitului pe profit utilizata pentru calculul impozitelor curente la 31 decembrie 2013 este de

16%.

Venituri/cheltuieli nerealizate

Venituri/cheltuieli din evaluarea la valoarea de piata cu reflectarea rezultatelor in contul de profit si

pierdere

Incepand cu 2012, pentru evaluarea la piata a plasamentelor, Societatea trateaza veniturile ca

impozabile iar cheltuielile ca deductibile. Tot cu aceasta data, cheltuiala cu amortizarea titlurilor de stat

devine o cheltuiala deductibila in calculul impozitului pe profit, aplicand regula generala din Codul

Fiscal.

Pierderile din evaluarea la piata impozitate pana la 31 decembrie 2011, se vor recupera numai in

momentul iesirii din patrimoniu a plasamentelor, prin vanzare sau incasare la maturitate.

Venituri/cheltuieli realizate

Venituri/cheltuieli la vanzarea activelor evaluate la valoarea de piata cu reflectarea rezultatelor in

contul de profit si pierdere in perioada precedenta

Avand in vedere modificarile legislative aduse de Codul Fiscal, la momentul vanzarii, Societatea

considera integral veniturile din vanzare ca fiind taxabile si cheltuielile deductibile, si tine cont de

istoricul fiscal al instrumentelor vandute pentru scoaterea acestora din evidenta, astfel:

- pentru plasamentele achizitionate pana la 31 decembrie 2011, la iesirea din portofoliu se va

deduce fiscal costul istoric stabilit la 31 decembrie 2011, ajustat cu evaluarile ulterioare;

- pentru plasamentele achizitionate dupa 1 ianuarie 2012, la iesirea din portofoliu se va deduce

fiscal costul contabil la data ieșirii.



B Gestionarea riscului financiar

(1) Factori de risc financiar

Prin natura activitatilor efectuate, Societatea este expusa unor riscuri variate care includ: riscul de

credit, riscul valutar, riscul de rata a dobanzii si riscul de lichiditate. Conducerea urmareste reducerea

efectelor potential adverse, asociate acestor factori de risc, asupra performantei financiare a Societatii.

Eurolife ERB Asigurari de Viata are un Comitet de Investitii care se intruneste periodic, analizeaza

rezultatele din investitii si stabileste strategia investitionala pentru viitor. Acesta functioneaza in baza

mandatului de investitii care urmeaza atat reglementarile ASF, cat si politica Grupului Eurobank

Ergasias din care Societatea face parte.

De asemenea, Comitetul de Management al Riscurilor analizeaza si decide in procesul de monitorizare

si administrare a riscurilor. Acest comitet aproba masurile de identificare, evaluare, monitorizare si

control a riscurilor asociate activitatilor desfasurate.

(i) Riscul de credit

Societatea este supusa unui risc de credit ca urmare a creantelor sale provenind din activitatea

de asigurare si a celorlalte tipuri de creante. Data de scadenta a datoriilor este atent

monitorizata si sumele datorate dupa depasirea termenului sunt urmarite cu promptitudine.

Societatea urmareste rating-ul reasiguratorilor pentru a se asigura ca limita minima (cel putin

A, conform Standard&Poor’s sau alte Societati de rating) este respectata, activitatea de

reasigurare fiind atent monitorizata de Comitetul de Reasigurare.

(ii) Riscul de piata

Societatea evalueaza portofoliul de investitii si plasamente din perspectiva obiectivelor

asumate si a situatiei pietei financiare si, totodata evalueaza necesitatile de schimbare a

portofoliului.

i. Riscul valutar

Societatea este expusa fluctuatiilor cursului de schimb valutar in urma tranzactiilor

derulate in alte valute si in consecinta controleaza aceste tranzactii in scopul limitarii

acestui risc. Avand in vedere ca Societatea are in portofoliu atat produse in lei, cat si

in alte valute (EUR, USD, CHF), se urmareste lunar daca activele detinute de

Societate acopera obligatiile ce decurg din contractele de asigurare pentru fiecare

moneda in parte.



Totodata pentru protejarea impotriva riscului valutar, avand in vedere faptul ca

infuzia de capital a fost in EUR, societatea deruleaza si contracte forward.

ii. Riscul de rata a dobanzii

Societatea monitorizeaza riscului de rata a dobanzii intrucat detine active financiare

purtatoare de dobanzi prin analiza periodica a eficientei investitiilor in diverse tipuri

de active.

(iii) Riscul de lichiditate

Managementul prudent al riscului de lichiditate implica mentinerea de numerar suficient

pentru a acoperi necesitatile de numerar pe termen scurt ale Societatii.

Pe langa monitorizarea zilnica a fluxurilor de numerar pe fiecare cont bancar si pe fiecare

moneda, lunar se calculeaza coeficientul de lichiditate, iar permanent este monitorizat gradul

de solvabilitate.

De asemenea se efectueaza previziuni lunare si pe valute ale lichiditatilor in vederea stabilirii

pozitiei societatii in cazul producerii unui eveniment major.

In plus, societatea efectueaza teste de stres cu o frecventa semestriala pentru a calcula

pierderile potentiale aparute in conditii anormale de functionare a pietei (in general conditii

extreme). Acestea calculeaza pierderile totale potentiale, prin agregarea urmatoarelor scenarii:

• Reducerea valorii de piata a actiunilor cu 25%

• Cresterea ratei dobanzii cu 100 puncte de baza

• Aprecierea monedei nationale cu 10%.


4 ACTIUNI SI OBLIGATIUNI

a) Actiuni

Capitalul social legal inregistrat al Societatii este reprezentat de 10.000 actiuni ordinare, cu o valoare

nominala de 1.437,1 lei.

In cursul anului 2013 nu au avut loc modificari in structura capitalului social, ca urmare, la 31

decembrie 2013 si 31 decembrie 2012 principalii actionari inregistrati la Registrul Comertului sunt:

Actionari

Numar de

actiuni

Participare

in %

Participare

in EUR

Participare in

lei

Eurolife ERB Life Insurance 8.510 85,10% 3.489.100 12.229.721

Eurobank Ergasias 990 9,90% 405.900 1.422.729

Eurolife ERB General Insurance 500 5% 205.000 718.550

Total 10.000 100,00% 4.100.000 14.371.000

b) Obligatiuni

Societatea nu a emis obligatiuni pana la 31 decembrie 2013

c) Dividende

Societatea nu a distribuit dividende pentru anul 2013.

.


5 INFORMATII PRIVIND SALARIATII, ADMINISTRATORII SI DIRECTORII

Numarul mediu al angajatilor a fost:

Exercitiul financiar Exercitiul financiar

incheiat la incheiat la


Directori si salariati 12 15

Total 12 15

a) Salarizarea directorilor si administratorilor




(lei) (lei)

Cheltuiala cu salariile:

Administratorilor si directorilor 581.408 581.911

Cheltuiala cu asigurarile sociale 160.939 161.515

Total 742.347 743.426




(lei) (lei)

Cheltuiala cu bonusurile:

Administratorilor si directorilor 24.750 -

Cheltuiala cu asigurarile sociale 3.857 -

Total 28.607 -

Pe parcursul exercitiului financiar nu au fost acordate bonusuri sau avansuri din salarii directorilor.


5 INFORMATII PRIVIND SALARIATII, ADMINISTRATORII SI DIRECTORII (CONTINUARE)

b) Salariati




(lei) (lei)

Cheltuiala cu salariile:

Cheltuiala cu salariile (Management) 926.325 800.457

Cheltuiala cu asigurarile sociale

(Management) 256.415 222.174

Cheltuiala cu salariile (Salariati) 48.858 327.456


(Salariati) 13.524 90.888

Total 1.245.122 1.440.975




(lei) (lei)

Cheltuiala cu bonusurile:

Cheltuiala cu bonusurile (Management) 37.000 -

Cheltuiala cu asigurarile sociale bonus

(Management) 5.766 -

Cheltuiala cu bonusurile (Salariati) 20.445 -


bonusuri (Salariati) 3.186 -

Total 66.39 7 -

Pe parcursul exercitiului financiar au fost acordate avansuri din salarii salariatilor in valoare de 4.506

lei, care au fost restituite pana la finalul anului.

In afara celor mentionate mai sus, s-au inregistrat si alte tranzactii cu salariatii, care sunt in

conformitate cu politicile salariale in vigoare.


6 ALTE INFORMATII PRIVIND ACTIVITATEA SOCIETATII

a) Informatii cu privire la prezentarea Societatii

EUROLIFE ERB ASIGURARI DE VIATA SA a fost infiintata in anul 2007 ca o societate pe actiuni

in conformitate cu legislatia romana. Adresa Societatii este: Bd. Dimitrie Pompeiu, nr. 6 A, cladirea

Olympus, et. 5, camera 5.051, sector 2, Bucuresti. Societatea are ca obiect principal de activitate

asigurari de viata.

In luna decembrie 2012, societatea si-a schimbat denumirea din EFG Eurolife Asigurari de viata, ca

urmare a modificarii denumirii acționarului final, Eurobank Ergasias.

b) Informatii privind relatiile intreprinderii cu filiale, intreprinderi asociate sau cu alte

intreprinderi in care se detin titluri de participare strategice

Detaliile privind tranzactiile cu partile afiliate si natura relatiilor cu acestea sunt prezentate in Nota 25.

Societatea nu detine titluri de participare strategice in alte Societati la 31 decembrie 2013.

c) Modalitatea folosita pentru exprimarea in moneda nationala a elementelor patrimoniale, a

veniturilor si cheltuielilor evidentiate intr-o moneda straina

Modalitatea folosita pentru exprimarea in moneda nationala a elementelor patrimoniale, a veniturilor si

cheltuielilor evidentiate intr-o moneda straina este prezentata in Nota 3.

Principalele rate de schimb utilizate pentru conversia in lei a soldurilor exprimate in moneda straina la

31 decembrie 2013 sunt:

Rata de schimb

Moneda straina Abreviere (lei pentru 1 unitate din moneda straina)


Dolar SUA USD 3,3575 3,2551

Euro EUR 4,4287 4,4847

Franc elvetian CHF 3,6681 3,6546


6 ALTE INFORMATII PRIVIND ACTIVITATEA SOCIETATII (CONTINUARE)

d) Repartizarea profitului

La sfarsitul anului 2013 societatea a constituit rezerve legale in valoare de 215.998 lei iar diferenta din

rezultatul aferent anului 2013 se va mentine in rezultatul reportat nerepartizat pana la decizia

actionarilor.

e) Informatii referitoare la impozitul pe profit curent


Profit/pierdere brut(a) 5.331.774 4.353.538

Venituri neimpozabile (382.850) (76.405)

Corectii venituri neimpozabile - -

Cheltuieli nedeductibile 475.058 168.625

Corectii cheltuieli nedeductibile - -

Rezerva legala contabila (264.493) (215.998)

Alte cheltuieli deductibile fiscal (53.720) (161.879)

Corectii rezerva legala fiscala - -

Profit impozabil/pierdere fiscala 5.105.769 4.067.881

Pierdere fiscala reportata - -

Corectii - -

Pierdere fiscala/profit fiscal dupa

reportare 5.105.769 4.067.881

Impozit pe profit calculat 816.923 650.861

Cheltuieli de sponsorizare - 13.761

Impozit pe profit datorat 816.923 637.100

f) Prime brute subscrise




(lei) (lei)

Prime brute subscrise – nete de anulate 14.895.647 44.109.750



g) Cheltuielile cu chiriile

Societatea a inregistrat urmatoarele cheltuieli:




(lei) (lei)

Chirii 95.488 101.209

h) Cheltuieli cu colaboratorii

In cursul anului 2013 Societatea a inregistrat urmatoarele cheltuieli privind prestatiile externe.

• Cheltuieli privind serviciile de audit financiar in suma de 90.049 lei, comparativ cu 90.161 lei

in 2012;

• Cheltuieli privind serviciile de consultanta fiscala in suma de 32.201 lei, comparativ cu 33.969

lei in 2012;

• Cheltuieli privind serviciile de mentenanata pentru softul contabil in valoare de 25.872 lei,

comparativ cu 25.606 lei in 2012;

• Cheltuieli privind serviciile de gazduire a servere-lor IT in valoare de 24.505 lei, comparativ

cu 24.791 lei in 2012;

• Alte cheltuieli privind serviciile de notariat si traduceri legalizate in valoare de 10.107 lei,

comparativ cu 8.693 lei in 2012;

• Cheltuieli privind serviciile de training agenti Bancpost in valoare de 25.115, comparativ cu

25.485 lei in 2012;

• Cheltuieli privind serviciile de pregatire profesionala in valoare de 40.218, comparativ cu 535

lei in 2012.

i) Investitii financiare

Societatea detine un portofoliu variat de investitii financiare care este structurat astfel:

- titluri de stat in lei emise de autoritațile locale – 72.4 % din portofoliu, comparativ cu 64.49%

in 2012;

- titluri de stat in valuta emise autoritațile straine – 16.4 % din portofoliu, comparativ cu 16.85

% in 2012;

- certificate de trezorerie emise de autoritațile locale – 6.3 % din portofoliu, comparativ cu

18.66% in 2012;

- acțiuni - 4.9% din portofoliu.



Investitiile in instrumente cu venit fix la 31 decembrie 2013 (la valoarea de piata) pot fi analizate dupa

cum urmeaza:

In lei (la valoarea de piata) 31 decembrie 2012 31 decembrie 2013

In EUR 3.042.764 3.799.192

In lei 15.018.428 18.269.545

TOTAL 18.061.192 22.068.737

Dobanda atasata 685.317 856.765

Total 18.746.509 22.925.502

In functie de scadenta situatia titlurilor cu venit fix (cu dobanda atasata) se prezinta astfel:

Titluri in lei (la valoarea de piata) 31 decembrie 2012 31 decembrie 2013

Sub 1 an 3.427.121 9.168.031

Intre 1 – 5 ani 12.202.071 7.653.135

Peste 5 ani - 2.184.389

Total 15.629.192 19.005.555

Titluri in EUR (la valoarea de piata) 31 decembrie 2012 31 decembrie 2013

Sub 1 an 944.465 -

Intre 1 – 5 ani 2.172.848 3.919.946

Peste 5 ani - -

Total 3.117.317 3.919.946

Total 18.746.509 22.925.502



Investitiile in instrumente cu venit fix la 31 decembrie 2013 la cost de achizitie pot fi analizate dupa

cum urmeaza:


In EUR 2.819.032 3.725.804

In lei 15.459.849 18.812.314

Total 18.278.881 22.538.118

In functie de scadenta situatia titlurilor cu venit fix se prezinta astfel:


Sub 1 an 4.323.596 9.195.314

Intre 1 - 5 ani 13.955.285 11.174.484

Peste 5 ani - 2.168.320

Total 18.278.881 22.538.118

Obligațiunea preschimbata in al doilea program PSI la care a participat societatea, din 18 Decembrie

2012, inclusa in categoria obligațiunilor pastrate pentru tranzacționare, cu valoarea cuponului de 0%, a

fost vanduta in luna ianuarie 2013.

j) Depozite la Institutiile De Credit

IN lei 31 decembrie 2012 31 decembrie 2013

IN EUR 2.391.498 1.053.905

IN CHF 128.383 -

IN LEI 2.800.000 1.050.000

Total depozite 5.319.881 2.103.905

Dobanda atasata 3.650 784

Total 5.323.531 2.104.689



Depozitele in EUR sunt inregistrate cu o dobanda medie de 0,86% pe an, cele in CHF de 0,68% pe an,

iar cele in lei de 2,91% pe an.

In functie de scadenta depozitele se prezinta astfel:

IN RON 31 decembrie 2012 31 decembrie 2013

Pana la 3 luni 5.323.531 1.904.422

Intre 3 si 6 luni - 200.267

Peste 6 luni - -

Total 5.323.531 2.104.689

k) Investitii aferente produsului Unit-Linked

Nota structurata

Valoarea de achizitie a notei structurate atasata produsului EFG Invest 1 este de 550.000 Euro iar cea

atasata produsului Invest Control este de 1.950.000 Euro. De la lansarea produselor pana la sfarsitul

anului 2013, au avut loc rascumparari din nota structurata in vederea crearii de lichiditați pentru clienții

care au dorit sa-si vanda unitațile de fond.

Astfel, la 31 decembrie 2013 valoarea de piața a notei structurate atasata produsului EFG Invest 1 este

de 2.070.182RON, echivalentul a 461.610 Euro, iar cea atasata produsului Invest Control este de

7.515.662 RON, echivalentul a 1.675.845 Euro.

Nota structurata este denominata in EUR si are maturitate in 2017.

Fondul de investiții “LF Special Purpose 10% Equity Formula (RON)”

Valoarea investita la data de 28.06.2013 in fondul mutual “LF Special Purpose 10% Equity Formula

(RON)” atasat produsului “Perspective pentru banii tai” este de 31.882.815 RON. Pe parcursul anului,

au avut loc rascumparari de unitati din fond in vederea crearii de lichiditați pentru clienții care au

solicitat acest lucru.

La 31 decembrie 2013 valoarea de piața a fondului atasat produsului „Perspective pentru banii tai” este

de 34.063.013 RON.



Fondul de investitii “LF Special Purpose 10% Equity Formula (RON)” este denominat in RON si are

maturitate in iunie 2014.

Depozitele aferente produselor de tip Unit-linked

Valoarea depozitelor aferente produselor de tip Unit-linked la 31 decembrie 2013 este de 267.927

RON.

Depozitul atasat produsului EFG Invest 1 este in valoare de 61.729 RON.

Depozitul atasat produsului Invest Control este in valoare de 206.198 RON.

Scadenta depozitelor la 31 decembrie 2013 este mai mica de 3 luni.

Investitii aferente produselor de tip Unit-Linked

31 decembrie 2012 31 decembrie 2013 RON RON

Nota structurata EFG Invest 1 2.173.318 2.070.182

Nota structurata Invest Control 8.648.919 7.515.662

Fondul de investiții “LF Special Purpose 10%

Equity Formula (RON)” - 34.063.013

TOTAL 10.822.237 43.648.857

Depozit aferent EFG Invest 1 29.477 61.729

Depozit aferent Invest Control 118.293 206.198

TOTAL depozite 147.770 267.927



l) Cheltuieli de achizitie


Cheltuieli privind taxa de functionare 46.225 123.288

Cheltuieli privind contributiile la fondul

de garantare 46.225 123.288

Cheltuieli cu materialele promotionale 10.031 154.119

Cheltuieli cu reclama si publicitatea 69.967 45.576

Cheltuieli comisioane vanzare (vezi nota 3S) 278.414 2.123.089

TOTAL 450.862 2.569.360 Comisioanele de vanzare pentru produsul unit-linked sunt considerate comisioane de achiziție.

a) Cheltuieli de administrare


Salarii si indemnizatii 1.638.785 1.709.824

Cheltuieli cu chirii 95.488 101.209

Cheltuieli cu asigurarile sociale 443.686 474.577

Cheltuieli cu comunicatiile 66.081 53.519

Cheltuieli cu serviciile prestate de terti 277.925 239.955

Cheltuieli cu materialele consumabile 27.985 16.198

Protocol si reclama 10.913 22.508

Cheltuieli cu amortizarea 15.349 11.032

Cheltuieli cu energia si apa 13.744 14.219

Cheltuieli comisioane procesare documente

(vezi nota 3S) - 748.871

Cheltuieli de deplasare 22.090 10.498

Alte cheltuieli cu personalul 14.342 34.586

Cheltuieli cu asigurarile 4.739 4.379

Cheltuieli cu serviciile bancare 21.492 21.236

Cheltuieli cu activele cedate - 106.680

Alte cheltuieli 50.806 76.494

Cheltuieli redactare materiale promotionale

Cheltuieli postale 67.999 10.559

Cheltuieli comisioane reinnoire (vezi nota 3S) 228.588 404.621

Cheltuieli cu provizioane salarii 130.858 112.058

Total 3.130.869 4.173.023



In cadrul cheltuielilor de administrare sunt cuprinse comisioanele de administrare/ reinnoire platite

catre Bancpost si catre ERB Retail Services IFN SA conform politicilor contabile.

Cheltuielile cu provizioanele sunt descrise in nota 23.

7 DISPONIBILITATI BANESTI LA BANCA SI IN CASA

31 decembrie 2013

In lei in lei in valuta Total

Numerar in casa

Numerar la banci 226.933 345.387 572.320

Avansuri de trezorerie (157) - (157)

Alte valori 8.950 - 8.950

Total 235.726 345.387 581.113

31 decembrie 2012

In lei in lei in valuta Total

Numerar in casa

Numerar la banci 279.451 227.118 506.569

Alte valori 29 - 29

Total 279.480 227.118 506.598


7 DISPONIBILITATI BANESTI LA BANCA SI IN CASA (CONTINUARE)

Numerar si echivalente de numerar

In lei 31 decembrie 2013

Numerar la banci 572.320

Echivalente de numerar (depozite fara dobanda

atasata la 31 decembrie 2013) 2.103.905

Depozit la banca UL 267.922

Avansuri de trezorerie (157)

Total 2.943.990

In lei 31 decembrie 2012

Numerar la banci 506.569

Echivalente de numerar (depozite fara dobanda

atasata la 31 decembrie 2012) 5.319.882

Depozit la banca UL 147.655

Total 5.974.106

8 PARTEA DIN REZERVELE TEHNICE AFERENTA CONTRACTELOR CEDATE IN

REASIGURARE

In lei 31 decembrie 2012 31 decembrie 2013

Rezerva de daune avizate cedata 9.827 24.158

Total 9.827 24.158


9 REZERVA DE PRIME

31 decembrie 2013

Partea

Rezerva de reasiguratorilor Rezerva de

prime bruta (vezi nota9) prime neta

(lei) (lei) (lei)

Asigurari traditionale

Individuale 4.237.347 - 4.237.347

Grup 1.748.224 - 1.748.224

Total 5.985.571 - 5.985.571

31 decembrie 2012

Partea


prime bruta (vezi nota 9) prime neta

(lei) (lei) (lei)


Individuale 222.195 - 222.195

Grup 2.392.086 - 2.392.086

Total 2.614.281 - 2.614.281

10 REZERVA MATEMATICA

31 decembrie 2013

Rezerva Partea Rezerva

matematica bruta reasiguratorilor matematica neta

(lei) (lei) (lei)

Asigurari de viata unde riscul este

transferat contractantului 43.916.791 - 43.916.791

Asigurari de viata traditionale 976.770 - 976.770

Total 44.893.561 - 44.893.561


10 REZERVA MATEMATICA (CONTINUARE)

31 decembrie 2012

Rezerva Partea Rezerva

matematica bruta reasiguratorilor matematica neta

(lei) (lei) (lei)

Asigurari de viata unde riscul este

transferat contractantului 10.970.007 - 10.970.007

Total 10.970.007 - 10.970.007

11 ALTE REZERVE TEHNICE

31 decembrie 2013

Alte rezerva Partea Alte rezerva

tehnica bruta reasiguratorilor tehnica neta

(lei) (lei) (lei)

Asigurari de viata tradiționale 6.899 - 6.899

Total 6.899 - 6.899

12 REZERVA DE DAUNE AVIZATE PRIVIND ASIGURARILE DE VIATA

31 decembrie 2013

Partea


daune bruta (vezi nota) daune neta

(lei) (lei) (lei)


Individuale 153.850 6.907 146.943

Grup 222.792 17.251 205.541

Total Asigurari traditionale 376.642 24.158 352.484


12 REZERVA DE DAUNE AVIZATE PRIVIND ASIGURARILE DE VIATA (CONTINUARE)

31 decembrie 2012

Partea


daune bruta (vezi) daune neta

(lei) (lei) (lei)


Individuale - - -

Grup 425.421 9.827 415.594

Total Asigurari traditionale 425.421 9.827 415.594

13 REZERVA DE DAUNE NEAVIZATE PRIVIND ASIGURARILE DE VIATA

In functie de numarul si volumul daunelor inregistrate, Societatea a inregistrat rezerve de daune neavizate la 31

decembrie 2013 in valoare de 180.191 lei. (31 decembrie 2012 : 161.203 lei). Valoarea obtinuta cu metoda

Chain ladder la 31 decembrie 2013 a fost de 80.191 lei, cu 81.012 lei mai puțin decat cea calculata in anul

precedent. Aceasta scadere se datoreaza in principal scaderii valorii daunelor intamplate in anul 2013 ca o

continuare a efectelor inchiderii incepand cu 1 august 2011 a contractului de asigurare de viata de grup atasat

creditelor de consum.

Ca urmare a testelor de adecvare a IBNR-ului, acesta a fost marit cu valoarea de 100.000 RON, ajungand la

valoarea inregistrata de 180.191 lei.

14 PRIME EMISE, BRUTE (VIATA)


(lei) (lei)


Individual 288.184 8.182.775

Grup 5.806.565 5.318.247

Anulari individual (36.857) (1.169.570)

Anulari grup (171.191) (56.002)

5.889.701 12.275.450

Asigurari de viata unde riscul este transferat

contractantului 9.022.956 31.882.815

Anulari Asigurari de viata unde riscul este

transferat contractantului (17.011) (48.515)

9.005.946 31.834.300

Total 14.895.647 44.109.750


14 PRIME EMISE, BRUTE (VIATA) (CONTINUARE)


(lei) (lei)


Prime Unice - -

Prime Periodice 6.094.749 13.501.022

Anulari Unice - -

Anulari Periodice (208.048) (1.225.572)

5.889.701 12.275.450


contractantului

Prime Unice 9.022.956 31.882.815

Prime Periodice - -

Anulari Asigurari de viata unde riscul este

transferat contractantului

Prime Unice (17.011) (48.515)

Prime Periodice - -

9.005.946 31.834.300

Total 14.895.647 44.109.750

In portofoliul companiei exista contracte cu participare la beneficii, dar la 31 decembrie 2013 niciun contract nu era eligibil pentru calcul de rezerva de beneficii si risturnuri

15 PRIME CASTIGATE, NETE DE REASIGURARE


(lei) (lei)


Individuale 99.996 3.149.973

Grup 4.775.272 4.471.800


contractantului 448.980 31.834.300

Total 5.319.989 39.456.073


15 PRIME CASTIGATE, NETE DE REASIGURARE (CONTINUARE)

Primele castigate la 31 decembrie 2013 pot fi analizate dupa cum urmeaza:

Modificari Prime

Modificari in in rezerva castigate,

Prime brute Prime rezerva de de prime nete de

emise cedate prime, brut cedate reasigurari

(lei) (lei) (lei) (lei) (lei)


Individuale 7.013.205 361.564 3.501.668 - 3.149.973

Grup 5.262.245 920.824 (130.379) - 4.471.800

Total Asigurari

traditionale 12.275.450 1.282.388 3.371.289 - 7.621.773

Asigurari de viata unde

riscul este transferat

contractantului 31.834.300 - - - 31.834.300

Total 44.109.750 1.282.388 3.371.289 - 39.456.073

Primele castigate la 31 decembrie 2012 pot fi analizate dupa cum urmeaza:

Modificari Prime

Modificari in in rezerva castigate,

Prime brute Prime rezerva de de prime nete de

emise cedate prime, brut cedate reasigurari



Individuale 251.327 48.731 102.601 - 99.996

Grup 5.638.374 1.020.615 (157.513) - 4.775.272

Total Asigurari traditionale 5.889.701 1.069.346 (54.912) - 4.875.268

Asigurari de viata unde

riscul este transferat

contractantului 9.005.946 - - - 9.005.946

Total 14.895.647 1.069.346 (54.912) - 13.881.213


16 CHELTUIELI CU DAUNELE, NETE DE REASIGURARE (VIATA)

Daune platite, net de reasigurare


(lei) (lei)

Daune platite, net de reasigurare 1.321.051 1.986.967

Total 1.321.051 1.986.967

Cheltuielile cu daunele, nete de reasigurare la 31 decembrie 2013 pot fi analizate astfel:

Modificari in Modificari in Daune,

Daune brute Sume rezerva de daune rezerva nete de

platite cedate avizate si neavizate de daune cedate reasigurare


Individuale 1.460.230 50.814 149.483 6.907 1.551.992

Grup 697.228 119.677 (179.274) 7.424 390.853

Total 2.157.458 170.491 (29.791) 14.331 1.942.845

Daunele, la 31 decembrie 2012 pot fi analizate astfel:

Modificari in Modificari in Daune,

Daune brute Sume rezerva de daune rezerva nete de

platite cedate avizate si neavizate de daune cedate reasigurare


Individuale 208.019 - (114.686) (76.172) 169.505

Grup 1.223.393 110.361 (1.096.004) 9.406 7.622

Total 1.431.412 110.361 (1.210.690) (66.766) 177.127


17 DATORII PROVENITE DIN OPERATIUNI DE REASIGURARE


(lei) (lei)

Datorii din operatiuni de asigurare directa 4.481 6.480

18 IMPRUMUTURI

In luna Martie 2013 s-a decis rambursarea anticipata a ultimelor doua rate scadente aferente imprumutului

primit de la Eurobank Private Bank of Luxembourg. Valoarea acestor doua rate este de 400.000 EUR, dobanda

calculata la zi este de 384 EUR si comisionul de rambursare anticipata in valoare de 106 EUR. Aceasta decizie

nu au afectat marja de solvabilitate si coeficientul de lichiditate al Societatii.

19 CREANTE PROVENITE DIN OPERATIUNI DE REASIGURARE SI ALTE CREANTE


(lei) (lei)

Creante provenite din operatiuni de reasigurare 317.738 318.043

Alte creante 40.468 86.649

Total 358.206 404.692

20 CREANTE PROVENITE DIN OPERATIUNI DE ASIGURARE DIRECTA DUPA DEDUCEREA

PROVIZIONULUI DE CLIENTI INCERTI


(lei) (lei)

Individual 76.358 4.100.005

Grup 1.543.075 998.906

Creante viata 1.619.433 5.098.911

Pentru anul 2013, Societatea nu a constituit nici un provizion pentru clienți incerți.


21 ALTE DATORII, INCLUSIV DATORII FISCALE SI DATORII PENTRU ASIGURARILE SOCIALE


(lei) (lei)

Asigurari sociale 52.849 61.532

Furnizori 69.495 7.896

Furnizori facturi nesosite 108.125 29.227

Alte taxe 231.770 7.053

Datorii asimilate imprumutului 2.664.412 -

Comisioane datorate 16.240 1.474.866

Sume in curs de decontare 42.105 46.955

Impozit pe profit 298.474 64.493

Impozit pe salarii 17.625 22.564

Impozit pe venituri din alte surse 1.122 5.351

Salarii datorate - -

Total 3.502.217 1.719.937

In luna Martie 2013 s-a decis rambursarea anticipata a ultimelor doua rate scadente aferente imprumutului

primit de la Eurobank Private Bank of Luxembourg.


22 ALTE CHELTUIELI SI VENITURI TEHNICE


(lei) (lei)

Venituri din plasamente (dobanzi si dividende) 254.133 1.502.738

Venituri din ajustari pentru depreciere/pierdere de

valoare a plasamentelor (evaluarea la valoarea de piata

instrumente cu venit fix, actiuni) 1.667.822 4.834.398

Venituri provenind din realizarea plasamentelor

(vanzare titluri) 3.882.408 2.816.443

Plusvalori nerealizate din plasamente (forward) 677.036 601.205

Total venituri din plasamente 6.481.399 9.754.784

Alte venituri tehnice (din diferente de curs) 2.410.991 2.358.150

Total venituri tehnice 8.892.390 12.112.934

Cheltuieli de gestionare a plasamentelor, inclusiv

cheltuielile cu dobanzile 262.731 292.209

Cheltuieli privind constituirea ajustarilor de valoare

pentru plasamente 1.334.686 2.109.489

Pierderi provenind din realizarea plasamentelor

(cumparare titluri) 1.717.019 2.802.344

Total cheltuieli din plasamente 3.314.436 5.204.042

Minus valori nerealizate din plasamente (forward) 458.309 401.263

Alte cheltuieli tehnice 2.047.676 1.507.973

Total cheltuieli tehnice 5.820.421 7.113.278

In cadrul altor venituri tehnice se includ veniturile din taxa de emitere si de administrare a produselor unit

linked, diferentele favorabile de curs valutar si reluarea provizionului pentru concediul de odihna neefectuat.

In cadrul altor cheltuieli tehnice se includ diferentele nefavorabile de curs valutar si cheltuielile cu pierderile operationale.


23 PROVIZIOANE

Tipul provizionului Sold initial

Constituiri/

suplimentari in

timpul anului

Anulari/

Eliberari in

timpul anului Sold final

A (1) (2) (3) (4)=(1)+(2)-(3)

Provizion pentru pensii si alte obligatii similare 88.022 88.022 - 176.044 Provizion pentru concediul de odihna neefectuat 42.836 24.036 42.836 24.036 Total 130.858 112.058 42.836 200.080

Pentru concediile de odihna neefectuate pana la 31 decembrie 2013 compania a inregistrat un provizion

nedeductibil in valoare de 24.036 lei. Acest provizion se va relua lunar pe venit, ca si venit neimpozabil, pe

baza numarului de zile de concediu restante din 2013 efectuate in luna, la fel cum s-a intamplat si cu

provizionul constituit pentru 2012.

In 2013 Compania a constituit provizioane pentru recompensarea performantei din 2013 a personalului propriu,

in conformitate cu politica de personal aprobata de Consiliul de Administratie la data de 18 decembrie 2009,

acest provizion fiind nedeductibil.

Valoarea acestor provizioane la sfarsitul lui 2013 este in suma de 176.044 si se regaseste in tabelul de mai sus la

pozitia „Provizion pentru pensii si alte obligatii similare”. In 2013, acestea s-au clasificat corect la „alte

provizioane”.

In afara provizioanelor enumerate mai sus, Societatea nu a inregistrat nici un alt provizion.

24 EVENIMENTELE ULTERIOARE DATEI BILANTULUI

Evenimentele ulterioare datei bilantului includ toate evenimentele ce au loc pana la data la care situatiile

financiare anuale sunt autorizate pentru emitere, chiar daca acele evenimente au loc dupa declararea publica a

profitului sau a altor informatii financiare selectate.

Ulterior intocmirii situatiilor financiare societatea nu a inregistrat evenimente semnificative.

RA

PO

RT

AN

UA

L 2

01

3

67

25

TR

AN

ZA

CT

II C

U P

AR

TI

AF

ILIA

TE

Soc

ieta

tea

pres

teaz

a se

rvic

ii u

nor

soci

etat

i, pa

rti a

fili

ate

conf

orm

uno

r co

ndit

ii c

omer

cial

e uz

uale

si b

enef

icia

za d

e se

rvic

ii d

in p

arte

a ac

esto

r so

ciet

ati i

n co

ndit

ii s

imil

are.

31 d

ecem

bri

e 2

01

3

toate

sum

ele

pre

zenta

te sunt in

lei

B

an

cpost

Eu

rob

an

k

Pri

vate

Ban

k

Lu

xem

bou

rg

ER

B N

ew

Eu

rop

e

Fu

nd

ing I

I

BV

Eu

rob

an

k

Erg

asi

as

Eu

rob

an

k

Prop

erti

es

RE

IC

Sef

erco

Devel

op

men

t

ER

B

Ret

ail

Ser

vic

es

ER

B

Eu

rob

an

k

Prop

erty

Ser

vic

es

SA

ER

B I

T

Sh

are

d

Ser

vic

es

Be

Bu

sin

ess

Exch

an

ges

Ven

itur

i din

dob

anzi

afe

rent

e de

pozi

telo

r 15

9.21

3 -

- 4.

853

- -

- -

- -

Che

ltui

eli p

rivi

nd d

oban

zile

- c

ontr

. im

prum

ut

- 9.

624

- -

- -

- -

- -

Che

ltui

eli c

u en

ergi

a si

apa

-

- -

- -

14.2

19

- -

- -

Che

ltui

eli c

omis

ioan

e tr

anza

ctii

11

.900

-

- -

- -

- -

- -

Che

ltui

eli c

omis

ioan

e cu

stod

ie

27.2

13

- -

- -

- -

- -

- C

helt

uiel

i com

isio

ane

banc

are

18.9

95

- -

1.41

0 -

- -

- -

- D

ivid

ende

-

- -

- -

- -

- -

-

Ven

itur

i din

con

trac

te f

orw

ard

- -

- 56

8.91

5 -

- -

- -

- P

ierd

eri d

in c

ontr

acte

for

war

d -

- -

401.

263

- -

- -

- -

Che

ltui

eli c

u ch

iria

1.

725

- -

- -

99.4

84

- -

- -

Ven

itur

i din

pri

me

de a

sigu

rare

4.

698.

295

- 56

3.95

1 -

- -

- -

- -

Che

ltui

eli c

u da

unel

e -

- -

- -

- -

- -

- C

helt

uiel

i cu

men

tena

nta

- -

- -

- -

- 10

.887

-

- C

helt

uiel

i cu

supo

rtul

IT

-

- -

- -

- -

- 24

.505

-

Che

ltui

eli c

u tr

aini

ng a

gent

i Ban

cpos

t 25

.115

-

- -

- -

- -

- -

Ch

cu s

erv

de p

rega

tire

pro

fesi

onal

a 3.

205

- -

- -

- -

- -

-

Ch

cu s

ervi

cii s

oftw

are

- -

- -

- -

- -

- 1.

095

Com

isio

ane

de v

anza

re a

sigu

rare

1.

773.

433

- -

- -

- 44

.522

-

- -

Con

trac

t for

war

d -

- -

(17.

009)

-

- -

- -

- C

asa

si c

ontu

ri la

ban

ci

374.

920

- -

197.

045

- -

- -

- -

Dep

ozit

e la

inst

itut

iile

de

cred

it

2.37

1.82

7 -

- -

- -

- -

- -

Cre

ante

pro

veni

nd d

in o

pera

tiun

i de

asig

urar

e di

rect

a 90

4.11

6 -

94.7

89

- -

- -

- -

- A

lte

crea

nte

789

- -

- -

- -

- -

- A

lte

dato

rii

5.12

8 -

- -

- 1.

234

- 1.

536

- -

Alt

e im

pr s

i dat

orii

asi

mil

ate

- -

- -

- -

- -

- -

RA

PO

RT

AN

UA

L 2

01

3

6

8

25

TR

AN

ZA

CT

II C

U P

AR

TI

AF

ILIA

TE

(C

ON

TIN

UA

RE

)

31 d

ecem

bri

e 201

3

toate

sum

ele

pre

zenta

te sunt in

lei

Ba

ncp

ost

Eu

rob

an

k

Pri

vate

Ban

k

Lu

xem

bou

rg

ER

B N

ew

Eu

rop

e

Fu

nd

ing I

I B

V

Eu

rob

an

k

Erg

asi

as

Eu

rob

an

k

Prop

erti

es

RE

IC

Sef

erco

Devel

op

men

t

ER

B R

etail

Ser

vic

es

ER

B E

urob

an

k

Prop

erty

Ser

vic

es

SA

S

ER

B I

T

Sh

are

d

Ser

vic

es

Ven

itur

i din

dob

anzi

afe

rent

e de

pozi

telo

r 17

8.45

5 -

- 1.

019

- -

- -

-

Che

ltui

eli p

rivi

nd d

oban

zile

- c

ontr

. im

prum

ut

- 13

1.75

2 -

- -

- -

- -

Che

ltui

eli c

u en

ergi

a si

apa

-

- -

- -

13.7

44

- -

-

Che

ltui

eli c

omis

ioan

e tr

anza

ctii

6.

650

- -

- -

- -

- -

Che

ltui

eli c

omis

ioan

e cu

stod

ie

30.1

96

- -

- -

- -

- -

Che

ltui

eli c

omis

ioan

e ba

ncar

e 14

.563

-

- 6.

671

- -

- -

- D

ivid

ende

-

- -

4.

451

- -

- -

Ven

itur

i din

con

trac

te f

orw

ard

- -

- 67

7.03

6 -

- -

- -

Pie

rder

i din

con

trac

te f

orw

ard

- -

- 45

8.30

9 -

- -

- -

Che

ltui

eli c

u ch

iria

1.

745

- -

- -

93.7

42

- -

-

Ven

itur

i din

pri

me

de a

sigu

rare

4.

017.

35 3 -

992.

652

- -

- -

- -

Che

ltui

eli c

u da

unel

e -

- -

- -

- -

- -

Che

ltui

eli c

u m

ente

nant

a -

- -

- -

- -

7.80

0 -

Che

ltui

eli c

u su

port

ul I

T

- -

- -

- -

- -

24.7

91

Com

isio

ane

de v

anza

re a

sigu

rare

48

7.12

9 -

- -

- -

62.5

27

- -

Con

trac

t for

war

d -

- -

22.6

42

- -

- -

-

Cas

a si

con

turi

la b

anci

24

7.58

8 21

.499

-

237.

340

- -

- -

-

Dep

ozit

e la

inst

itut

iile

de

cred

it

5.46

7.53 7

- -

- -

- -

- -

Cre

ante

pro

veni

nd d

in o

pera

tiun

i de

asig

urar

e di

rect

a 1.

020.

85 5 -

93.6

08

- -

- -

- -

Alt

e da

tori

i 4.

426

7.19

2 -

- -

1.02

1 -

- -

Alt

e im

pr s

i dat

orii

asi

mil

ate

2.

657.

220

- -

- -

- -

-


26 CONTINGENTE

(a) Actiuni in instanta

Societatea are inregistrate cinci actiuni in instanta, izvorate din contractele de asigurare pentru care

societatea a constituit rezerve de daune de aproximativ 112.335,58 lei. Managementul nu are cunostinta

de evenimente care ar putea avea un efect semnificativ asupra situatiilor financiare.

(b) Impozitarea

Sistemul de impozitare din Romania este intr-o faza de consolidare si armonizare cu legislatia

europeana. Totusi, inca exista interpretari diferite ale legislatiei fiscale. In anumite situatii, autoritatile

fiscale pot trata in mod diferit anumite aspecte, procedand la calcularea unor impozite si taxe

suplimentare si a majorarilor de intarziere conform legislatiei aflate in vigoare.

In Romania, exercitiul fiscal ramane deschis pentru verificare fiscala timp de 5 ani. Conducerea

Societatii considera ca obligatiile fiscale incluse in aceste situatii financiare sunt adecvate.

(c) Pretul de transfer

Legislatia fiscala din Romania include principiul „valorii de piata”, conform caruia tranzactiile intre

partile afiliate trebuie sa se desfasoare la valoarea de piata. Contribuabilii locali care desfasoara

tranzactii cu parti afiliate trebuie sa intocmeasca si sa puna la dispozitia autoritatilor fiscale din

Romania, la cererea scrisa a acestora, dosarul de documentare a preturilor de transfer.

Neprezentarea dosarului de documentare a preturilor de transfer sau prezentarea unui dosar incomplet

poate duce la aplicarea de penalitati pentru neconformitate; in plus fata de continutul dosarului de

documentare a preturilor de transfer, autoritatile fiscale pot interpreta tranzactiile si circumstantele

diferit de interpretarea conducerii si, ca urmare, pot impune obligatii fiscale suplimentare rezultate din

ajustarea preturilor de transfer. Conducerea Societatii considera ca nu va suferi pierderi in cazul unui

control fiscal pentru verificarea preturilor de transfer.


26 CONTINGENTE (CONTINUARE)

Cu toate acestea, impactul interpretarilor diferite ale autoritatilor fiscale nu poate fi estimat in mod

credibil. Acesta poate fi semnificativ pentru pozitia financiara si/ sau pentru operatiunile Societatii.

Societatea a finalizat dosarul preturilor de transfer pentru intervalul 2007-2011, fara nicio actualizare

ulterioara a acestuia.



Date informative – Formularul 05 (1)

I. Date privind rezultatul inregistrat

Nr.

rd.

Nr. unitati Sume

1 2

Societati care au inregistrat profit 01 1 3.716.438

Societati care au inregistrat pierdere 02 - -

II. Date privind platile restante

Nr.

rd.

Total

col.2+3

din care:

Pentru

activitatea

curenta

Pentru activitatea

de

investitii

A B 1 2 3

Plati restante - total (rd. 04+08+12+18 la 22 +26) 03 - - -

Obligatii restante provenite din operatiuni de

asigurare directa (din ct.402+404+405**)

Total (rd. 05+06+07) 04 - - -

- pana in 30 zile 05 - - -

- intre 30 si 90 de zile 06 - - -

- peste 90 zile 07 - - -

Obligatii restante provenite din operatiuni de

reasigurare (din ct. 411**+412**)

Total (rd. 09+10+11) 08 - - -

- pana in 30 zile 09 - - -

- intre 30 si 90 de zile 10 - - -

- peste 90 zile 11 - - -

Obligatii restante fata de bugetul asigurarilor

sociale total (din rd. 13 la 17) 12 - - -

Contributii pentru asigurari sociale de stat

datorate de angajatori, salariati si alte

persoane asimilate (din

ct. 4311+4312+43151+43161) 13 - - -

Contributii pentru fondul asigurarilor sociale

de sanatate datorate de angajatori si de

persoanele asigurate (din

ct. 4313+4314+43152+43162) 14 - - -

Contributia pentru pensia suplimentara 15 - - -

Contributii pentru ajutorul de somaj datorate

de angajatori si de persoanele asigurate

(din ct.4371 +4372+4373+4374) 16 - - -

Alte datorii sociale (din ct.4381+4383) 17 - - -

Obligatii restante fata de bugetele

fondurilor speciale(din ct.443+447) 18 - - -

Obligatii restante fata de alti creditori (din

ct.161+164+167+168+269+279+421+423+

426+427+4281+451+457+4582+462+4283) 19 - - -


Date informative – Formularul 05 (continuare)

II. Date privind platile restante

Nr.

rd.

Total

col.2+3

din care:

Pentru

activitatea

curenta

Pentru activitatea

de

investitii

Impozite si taxe neplatite la termenul stabilit

la bugetul de stat (din

ct. 441+442+444+446+448) 20 - - -

Impozite si taxe neplatite la termenul stabilit

la bugetele locale (din

ct. 441+442+444+446+448) 21 - - -

Credite bancare nerambursate la scadenta

(din ct.162+546) – total (rd. 23 la 25) 22 - - -

- restante dupa 30 zile 23 - - -

- restante dupa 90 zile 24 - - -

- restante dupa 1 an 25 - - -

Dobanzi restante (din ct. 16812 +16822 +54617

+54627 + 16832+54637) 26 - - -

III. Numar mediu de salariati

Nr.

rd. 31 decembrie 2012 31 decembrie 2013

A B 1 2

Numar mediu de salariati 27 12 15

Numarul efectiv de salariati existenti la

sfarsitul exercitiului financiar, respectiv la

data de 31 decembrie 28 14 16

IV. Plati de dobanzi, dividende si redevente

Nr.

rd.

Sume

- lei -

Venituri brute din dobanzi platite catre

persoanele fizice nerezidente, din care: 29 -

Impozitul datorat la bugetul de stat 30 -


persoanele fizice nerezidente din statele

membre ale Uniunii Europene, din care: 31 -

Impozitul datorat la bugetul de stat 32 -


persoanele juridice nerezidente, din care: 33 -

Impozit datorat la bugetul de stat 34 -



IV. Plati de dobanzi, dividende si redevente

Nr.

rd. Sume

- lei - A B 1

Venituri brute din dobanzi platite catre persoanele juridice asociate*) nerezidente din statele membre ale Uniunii Europene, din care: 35 -

- Impozit datorat la bugetul de stat 36 - Venituri brute din dividende platite catre persoane nerezidente, din care: 37 -

- Impozitul datorat la bugetul de stat 38 - Venituri brute din dividende platite catre persoane juridice nerezidente, potrivit prevederilor art.117 lit.h) Legea nr.571/ 2003 privind Codul Fiscal cu modificarile si completarile ulterioare, din care: 39 -

- Impozitul datorat la bugetul de stat 40 - Venituri din redevente platite catre persoane juridice nerezidente, din care: 41 -

- Impozitul datorat la bugetul de stat 42 - Venituri din redevente platite de persoanele juridice romane catre persoane juridice asociate*) nerezidente din statele membre ale Uniunii Europene, din care: 43 -

- Impozitul datorat la bugetul de stat 44 - Chirii platite in cursul exercitiului financiar pentru terenuri ** 45 - Venituri brute din servicii platite catre persoane nerezidente, din care: 46 -

- Impozitul datorat la bugetul de stat 47 Venituri brute din servicii platite catre persoane nerezidente din statele membre ale Uniunii Europene, din care: 48 - - Impozitul datorat la bugetul de stat 49 - Subventii incasate in cursul exercitiului financiar, din care: 50 -

- subventii incasate in cursul exercitiului financiar aferente activelor 51 - - subventii aferente veniturilor, din care: 52 - - subventii pentru stimularea ocuparii fortei de munca*** 53 -

Creante restante, care nu au fost incasate la termenele prevazute in contractele comerciale si/sau in actele normative in vigoare, din care: 54 -

- Creante restante de la entitati din sectorul majoritar sau integral de stat 55 -

- Creante restante de la entitati din sectorul privat 56 -

V. Tichete de masa Nr.

rd. Sume

- lei - Contravaloarea tichetelor de masa acordate salariatilor (ct. 645) 57 -



VI. Alte informatii

Nr.


Avansuri acordate pentru imobilizari necorporale (ct.524) 58 - - Avansuri acordate pentru imobilizari corporale (ct.522) 59 - - Imobilizari financiare, in sume brute (rd. 61 + 69) 60 5.324.531 2.104.689 Actiuni detinute la entitatile afiliate, interese de participare, alte titluri imobilizate si obligatiuni pe termen lung, in sume brute ct 261+263+265) (rd. 62 la 68) 61 - -

- actiuni cotate emise de rezidenti 62 - - - actiuni necotate emise de rezidenti 63 - - - parti sociale emise de rezidenti 64 - - - obligatiuni emise de rezidenti 65 - - - actiuni emise de organismele de plasament

colectiv (inclusiv de SIF-uri) emise de rezidenti 66 - -

- actiuni si parti sociale emise de nerezidenti 67 - - - obligatiuni emise de nerezidenti 68 - -

Creante imobilizate, in sume brute (rd. 70 + 71) 69 5.324.531 2.104.689

- creante imobilizate in lei si exprimate in lei a caror decontare se face in functie de cursul unei valute (din ct. 267) 70 2.803.976 1.050.521

- creante imobilizate in valuta (din ct. 267) 71 2.520.555 1.054.168 Creante comerciale, avansuri acordate furnizorilor si alte conturi asimilate, in sume brute (din ct. 461) 72 13.861 58.511 Creante provenite din operatiuni de asigurare directǎ, Total (rd. 74 + 78 +82) 73 - 5.098.911 Asigurati - total (rd. 75 la 77), (ct.401) 74 - 5.098.911

- pana in 30 zile 75 - 5.006.831 - intre 30 si 90 zile 76 - 92.080 - peste 90 zile 77 - -

Intermediari in asigurarii total (rd.79 la 81) (ct. 404) 78 - -

- pana in 30 zile 79 - - - intre 30 si 90 zile 80 - - - peste 90 zile 81 - -

Alte creante provenite din operatiuni de asigurare directa - total (rd. 83 la 85)(ct.405) 82 - -

- pana in 30 zile 83 - - - intre 30 si 90 zile 84 - - - peste 90 zile 85 - -



VI. Alte informatii (continuare)

Nr.


Creante provenite din operatiuni de reasigurare (rd. 87 la 89)(411+412) 86 - 318.043

- pana in 30 zile 87 - 318.043 - intre 30 si 90 zile 88 - - - peste 90 zile 89 - -

Creante in legatura cu personalul si conturi asimilate (ct. 425 +4282) 90 - - Creante in legatura cu bugetul asigurarilor sociale si bugetul statului (ct. 431 + 437 + 4382 + 441 + 4424 + 4428 + 444 + 445 + 446 + 447 + 4482), (rd.92 la 96) 91 25.207 28.137

- creante in legatura cu bugetul asigurarilor sociale (ct. 431+437+4382) 92 25.207 28.137

- creante fiscale in legatura cu bugetul statului (ct.441+4424+4428+444+446) 93 - -

- subventii (ct. 445) 94 - - - fonduri speciale - taxe si varsaminte

asimilate (ct.447) 95 - - - alte creante in legatura cu bugetul statului

(ct.4482) 96 - - Creantele entitatii in relatiile cu entitatile afiliate (ct. 451) 97 - - Creante in legatura cu bugetul asigurarilor sociale si bugetul statului neincasate la termenul stabilit (din ct. 431 + 437 + 4382 + 441 + 4424 + 4428 + 444 + 445 + 446 + 447 + 4482) 98 - - Alte creante (ct. 443+ 452 + 456 + 4581 + 461 + 471 + 475), (rd. 100 la 102) 99 1.400 58.511

- decontari privind interesele de participare, decontari cu actionarii/asociatii privind capitalul, decontari din operatii in participatie (452+456+4581) 100 - -

- alte creante in legatura cu persoanele fizice si persoanele juridice, altele decat creantele in legatura cu institutiile publice (institutiile statului), (din ct. 461+471+475) 101 1.400 58.511

- sumele preluate din ct. 552 „Avansuri de trezorerie” reprezentand avansurile de trezorerie, acordate potrivit legii si nedecontate pana la data de 31.12.2013 (din ct. 461) 102 - -

Dobanzi de incasat (ct.54512+54522),din care: 103 - - - de la nerezidenti 104 - -




Nr.


Valoarea imprumuturilor acordate operatorilor

economici 105 - -

Investitii pe termen scurt, in sume brute (ct. 271 +

272 + 273 + 274+278) (rd. 107 la 113) 106 20.637.541 24.056.075

- actiuni cotate emise de rezidenti 107 394.952 451.339

- actiuni necotate emise de rezidenti 108 - -

- parti sociale emise de rezidenti 109 - -

- obligatiuni emise de rezidenti 110 18.746.509 22.925.502

- actiuni emise de organismele de plasament

colectiv rezidente (inclusiv de SIF-uri) 111 - -

- actiuni emise de nerezidenti 112 813.421 679.234

- obligatiuni emise de nerezidenti 113 682.659 -

Alte valori de incasat (ct. 548) 114 - -

Casa in lei si in valuta (rd. 116 + 117) 115 - -

- in lei (ct. 54711+54721) 116 - -

- in valuta (ct.54714+54724) 117 - -

Conturi curente la banci in lei si in valuta

(rd. 119+ 121) 118 506.568 572.320

- in lei (ct. 54411+54421), din care: 119 279,450 226.933

- conturi curente in lei deschise la banci

nerezidente 120 214,607 174.968

- in valuta (ct. 54414+54424), din care: 121 227,118 345.387

- conturi curente in valuta deschise la banci

nerezidente 122 21,499 22.077

Alte conturi curente la banci si acreditive

(rd. 124 + 125) 123 - -

- sume in curs de decontare, acreditive si alte

valori de incasat, in lei (ct.543

+54415+54425+55111 +55122) 124 - -

- sume in curs de decontare si acreditive in

valuta (ct.54415+54425 +55112 +55122) 125 - -

Datorii (rd.127

+130+133+136+139+142+145+148+151

+154+157+158

+162+163+164+166+167+172+173+174+179) 126 3.468.895 328.572

Imprumuturi din emisiuni de obligatiuni in sume

brute (ct. 161) (rd. 128 + 129) 127 - -

- in lei 128 - -

- in valuta 129 - -




Nr.


Dobanzi aferente imprumuturilor din emisiuni de

obligatiuni, in sume brute (din ct. 168), (rd. 131 +

132) 130 - -

- in lei 131 - -

- in valuta 132 - -

Credite bancare interne pe termen scurt (din ct.

5461+ 5462) (rd. 134 + 135) 133 - -

- in lei 134 - -

- in valuta 135 - -

Dobanzile aferente creditelor bancare interne pe

termen scurt (din ct. 54617+54627), (rd. 137 +

138) 136 - -

- in lei 137 - -

- in valuta 138 - -

Credite bancare externe pe termen scurt (din ct

5461 + 5462) (rd. 140 + 141) 139 - -

- in lei 140 - -

- in valuta 141 - -

Dobanzi aferente creditelor bancare externe pe

termen scurt (din ct. 5461+5462), (rd. 143 + 144) 142 - -

- in lei 143 - -

- in valuta 144 - -

Credite bancare pe termen lung (din ct. 1621 +

1622) (rd. 146 + 147) 145 - -

- in lei 146 - -

- in valuta 147 - -

Dobanzi aferente creditelor bancare pe termen lung

(din ct. 1681+1682), (rd. 149 + 150) 148 - -

- in lei 149 - -

- in valuta 150 - -

Credite externe pe termen lung (ct. 1621 + 1622)

(rd. 152 + 153) 151 - -

- in lei 152 - -

- in valuta 153 - -




Nr.


Dobanzi aferente creditelor bancare externe

pe termen lung (din ct. 1681+1682), (rd. 155 +

156) 154 - -

- in lei 155 - -

- in valuta 156 - -

Credite de la trezoreria statului (ct. 16216 +

16226+din ct. 168) 157 - -

Alte imprumuturi si dobanzile aferente (ct.163 +

164 + 165 + 167 + din ct. 168) (rd. 159+160), 158 2.664.412 -

- in lei si exprimate in lei, a caror decontare

se face in functie de cursul unei valute 159 - -

- in valuta 160 2.664.412 -

Valoarea concesiunilor primite (din ct.167) 161 - -

Datorii provenite din operatiuni de asigurare

directa (ct. 402**+404**+405**) 162 28.243 6.480

Datorii provenite din operatiuni de

reasigurare (ct. 411**+412**) 163 - -

Datorii comerciale, avansuri primite de la

clienti si alte conturi asimilate, in sume

brute (din ct. 462), din care: 164 - 84.076

Datorii comerciale, avansuri primite de la

clienti externi si alte conturi asimilate, in

sume brute 165 - 84.076

Datorii in legatura cu personalul si conturi

asimilate (ct. 421 + 422 + 423 + 426 + 427 +

4281) 166 - -

Datorii in legatura cu bugetul asigurarilor

sociale si bugetul statului (ct. 431 + 437 + 4381

+ 441 + 4423 + 4428 + 444 + 446 + 447 + 4481),

rd. (168 la 171) 167 598.621 153.940

Datorii in legatura cu bugetul asigurarilor

sociale (ct. 431+437+4381) 168 52.849 61.152

Datorii fiscale in legatura cu bugetul statului

(ct.441+4423+ 4428+444+446) 169 527.025 92.408

Fonduri speciale – taxe si varsaminte

asimilate (ct.447) 170 - 380

Alte datorii in legatura cu bugetul statului

(ct.4481) 171 18.747 -




Nr.


Datoriile entitatii in relatiile cu entitatile

afiliate ***** (ct. 451) 172 - -

Sume datorate actionarilor/asociatilor

(ct. 455) 173 - -

Alte datorii (ct. 131+ 451 + 452 + 455 + 457 +

4582 + 462 + 474+475** +249+269+279+549),

rd. (175 la 178) 174 177.619 84.076

- decontari privind interesele de participare,

decontari cu actionarii/asociatii privind

capitalul, decontari din operatii in participatie

(451+452+455+4582) 175 - -

- alte datorii in legatura cu persoanele fizice si

persoanele juridice, altele decat datoriile in

legatura cu institutiile publice (institutiile

statului) (din ct. 462 + 474 ) 176 177.619 84.076

- subventii nereluate la venituri (din ct. 131) 177 - -

- varsaminte de efectuat pentru imobilizari

financiare si investitii pe termen scurt

(ct.249+269+279+549) 178 - -

Dobanzi de platit (ct. 54511+54521) 179 - -

Valoarea imprumuturilor primite de la

operatorii economici **** 180

- -

Capital subscris varsat (ct. 101)

(rd. 163 la 166), din care: 181

14.371.000 14.371.000

- actiuni cotate 182 - -

- actiuni necotate 183 - -

- parti sociale 184 - -

- capital subscris varsat de nerezidenti 185 14.371.000 14.371.000

Brevete si licente (din ct. 505) 186 - -

VII. Cheltuieli efectuate pt. activitatea de

cercetare - dezvoltare

Nr.


A B 1 2

Cheltuieli de cercetare – dezvoltare, din care: 187 - -

- din fonduri publice 188 - -

- din fonduri private 189 - -



VIII. Informatii privind cheltuielile cu

colaboratorii

Nr.


Cheltuieli cu colaboratorii (ct. 65611+65621) 190 - -

Cheltuieli privind comisioanele si onorariile

(ct.65612+65622) 191 - 3.276.581

*) Pentru statutul de "persoane juridice asociate" se vor avea in vedere prevederile art. 12420, lit. b) din Legea nr. 571/2003 privind Codul fiscal, cu modificarile si completarile ulterioare. **) Se vor include chiriile platite pentru terenuri ocupate (culturi agricole, pasuni, fanete etc.) si aferente spatiilor comerciale (terase etc.) apartinand proprietarilor privati sau unor unitati ale administratiei publice, inclusiv chiriile pentru folosirea luciului de apa in scop recreativ sau in alte scopuri (pescuit etc.). ***) Subventii pentru stimularea ocuparii fortei de munca (transferuri de la bugetul statului catre angajator) - reprezinta sumele acordate angajatorilor pentru plata absolventilor institutiilor de invatamant, stimularea somerilor care se incadreaza in munca inainte de expirarea perioadei de somaj, stimularea angajatorilor care incadreaza in munca pe perioada nedeterminata someri in varsta de peste 45 ani, someri intretinatori unici de familie sau someri care in termen de 3 ani de la data angajarii indeplinesc conditiile pentru a solicita pensia anticipata partiala sau de acordare a pensiei pentru limita de varsta, ori pentru alte situatii prevazute prin legislatia in vigoare privind sistemul asigurarilor pentru somaj si stimularea ocuparii fortei de munca. ****) In categoria operatorilor economici nu se cuprind entitatile reglementate si supravegheate de Banca Nationala a Romaniei, respectiv Autoritatea de Supraveghere Financiara, societatile reclasificate in sectorul administratiei publice si institutiile fara scop lucrativ in serviciul gospodariilor populatiei.

*****)Pentru statutul de „persoane juridice afiliate” se vor avea in vedere prevederile art. 7 alin.(1) pct. 21 lit. c)

din Legea nr. 571/2003 privind Codul fiscal, cu modificarile si completarile ulterioare.


Date informative – Formularul 06

Situatia activelor imobilizate la data de 31 decembrie 2013

Elemente de imobilizari

Nr.

rd.

Sold

initial Cresteri

Reduceri

Total

Din care:

dezmembrari

si casari

Sold final

(col. 5 =

1+2-3)

A B 1(1) 2(2) 3(3) 4(4) 5(5)

Imobilizari necorporale

Cheltuieli de constituire si cheltuieli de

dezvoltare (501+503) 01 - - - - -

Alte imobilizari necorporale (505+507+508) 02 86.726 - - - 86.726

Avansuri si imobilizari necorporale in curs de

executie (523+524) 03 - - - -

TOTAL (rd. 01 la 03) 04 86.726 - - 86.726

Plasamente in imobilizari corporale

Terenuri (21111+21121+21131) 05 - - - - -

Constructii (21112+21122+21132) 06 - - - - -


in curs (231+232) 07 - - - - -

Imobilizari corporale de exploatare

Echipamente tehnologice si aparate si instalatii

de masurare, control si reglare (51112+ 51113

+ 51122+51123+ 51132+51133) 08 106.675 220.661 106.680 - 220.656

Mijloace de transport, mobilier, aparatura

birotica, echipamente de protectie a valorilor

umane si materiale si alte active corporale

(51114+51116+51124+51126+ 51134+51136) 09 84.749 4.000 - - 88.749

Avansuri si imobilizari corporale in curs de

executie (521+522) 10 - - - - -

TOTAL (rd. 05 la 10) 11 191.424 224.661 106.680 - 309.405

Plasamente in imobilizari financiare si

plasamente aferente asigurarilor de viata pt.

care riscul de investitii este transferat

contractantului

(241+261+263+264+265+267+

268+271+272+273+274+278) 12 36.289.755 914.475.969 880.672.895 - 70.092.829

ACTIVE IMOBILIZATE - TOTAL

(rd. 04+11+12) 13 36.567.905 914.700.630 880.779.575 - 70.488.960



Situatia amortizarii activelor imobilizate


Nr.

rd. Sold initial

Amortizare in

cursul

anului

Amortizare

aferenta

imobilizarilor

scoase din

evidenta

Amortizare la

sfarsitul anului

(col. 9 = 6+7-8)

A B 6(1) 7(2) 8(3) 9(4)


Cheltuieli de constituire si cheltuieli de dezvoltare

(58011+58013+58021+58023+58031+58033) 14 - - - -

Alte imobilizari necorporale

(58015+58017+58018+58025+

58027+58028+58035+58037

+58038) 15 86.726 - - 86.726

TOTAL (rd. 14 + 15) 16 86.726 - - 86.726


Terenuri (28111+28121+28131) 17 - - - -

Constructii (28112+28122+28132) 18 - - - -

Imobilizari corporale de exploatare

Echipamente tehnologice si aparate si instalatii de

masurare, control si reglare

(58112+58113+58122+58123+

58132+58133) 19 97.861 10.810 - 108.671

Mijloace de transport, mobilier, aparatura birotica,

echipamente de protectie a valorilor umane si

materiale si alte active corporale

(58114+58116+58124+58126+

58134+58136) 20 86.749 222 - 84.971

TOTAL (rd. 17 la 20) 21 182.610 11.032 - 193.642

AMORTIZARI – TOTAL

(rd. 16+21) 22 269.336 11.032 - 280.368



Situatia ajustarilor pentru depreciere

Valori brute


Nr.

rd.

Sold

initial

Ajustari

constituite in

cursul anului

Ajustari

reluate la

venituri

Sold final

(col. 13 =

10+11-12)

A B 10(1) 11(2) 12(3) 13(4)


Cheltuieli de constituire si cheltuieli de dezvoltare (59013+59023+59033) 23 - - - - Alte imobilizari necorporale(59015+59017+59018+59025+ 59027+59028+59035+59037+59038) 24 - - - - Avansuri si imobilizari necorporale in curs de executie (59213+59223+59233) 25 - - - - TOTAL (rd. 23 la 25) 26 - - - - Plasamente in imobilizari corporale

Terenuri (29111+29121+29131) 27 - - - - Constructii (29112+29122+29132) 28 - - - - Plasamente in imobilizari corporale in curs (293) 29 - - - - Imobilizari corporale de exploatare

Echipamente tehnologice si aparate si instalatii de masurare, control si reglare (59112+59113+59122+59123+59132+59133) 30 - - - - Mijloace de transport, mobilier, aparatura birotica, echipamente de protectie a valorilor umane si materiale si alte active corporale (59114+59116+59124+59126+59134+59136) 31 - - - - Avansuri si imobilizari corporale in curs (59211+59221+59231) 32 - - - - TOTAL (rd. 27 la 32) 33 - - - - Plasamente in imobilizari financiare si

plasamente aferente asigurarilor de viata pt.

care riscul de investitii este transferat

contractantului (294+296+297) 34 - - - - AJUSTARI PENTRU DEPRECIERE –

TOTAL (rd. 26+33+34) 35 - - - -





Date post:	12-Jan-2020
Category:	Documents
Upload:	others
View:	19 times
Download:	0 times

Eurolife ERB Asigurari de Viata · de economisire, cu o componenta de protectie pentru decesul...

Documents