УТВЕРЖДЕН - BCR · Web viewÎn structura activelor s-a modificat cota activelor...

martie, 2016

Raport anual pentru anul 2015Banca Comercială Română Chişinău S.A.

C U P R I N S

PAG.

SUMAR EXECUTIVI. INFORMAŢIE GENERALĂ PRIVIND ACTIVITATEA BĂNCII

34

II. MEDIUL MACROECONOMIC ŞI POZIŢIA BĂNCII PE PIAŢA SERVICIILOR BANCARE

4

III. REZULTATELE FINANCIARE PENTRU ANUL 2015 9

ACTIVELE 9

PASIVELE 10

ANALIZA VENITURILOR ŞI CHELTUIELILOR 13

IV. DESERVIREA CLIENŢILOR 15

V. ACTIVITATEA DE CREDITARE 16

VI. FINANŢAREA 20

VII. ACTIVITATEA PE PIAŢA VALUTARĂ 20

VIII. ACTIVITATEA PE PIAŢA INVESTIŢIONALĂ A MOLDOVEI 21

IX. OPERAŢIUNILE CU CARDURILE BANCARE 22

X. CANALE ELECTRONICE 22

XI. TEHNOLOGII INFORMAŢIONALE 22

XII. GUVERNAREA CORPORATIVĂXIII. ADMINISTRAREA RISCURILORXIV. ACTIVITATEA DE PERSONAL ŞI STRUCTURA

ORGANIZAŢIONALĂXV. ANEXE

2326

2828

BCR Chişinău- Raport anual 2015 pag. 2 din 33

SUMAR EXECUTIV

Odată cu finalizarea procesului de restructurare a Băncii inițiat în 2013, în anul 2015 BCR Chișinău S.A. și-a concentrat eforturile sale pe consolidarea activităților comerciale și pe îmbunătățirea performanțelor soluțiilor IT oferite clienților. Aceste acțiuni s-au materializat prin atragerea de noi companii locale și internaționale și îmbunătățirea gradului de satisfacție a clienților printr-un plus de confort, economie de timp și siguranță în derularea tranzacțiilor bancare. În același timp banca a continuat ajustarea funcțiilor de Middle și Back Office, îmbunătățirea eficienței operaționale și întărirea sistemelor de control intern privind administrarea riscurilor și activitatea de conformitate.

În pofida provocărilor mediului macroeconomic și de afaceri din 2015, BCR Chișinău a reușit să sporească profitul operațional până la 39.9 milioane MDL, în creștere cu 84% în comparație cu 2014. Această performanță a fost posibilă datorită sporirii veniturilor tranzacționale și gestiunii adecvate a volumului de depozite și a prețurilor, cât și marjelor valutare sporite rezultate din volatilitatea pieței și dobânzi ridicate la valorile mobiliare de stat. Eforturile Băncii de a menține o polítică de control al costurilor s-au materializat print-o eficiență sporită, raport cost venit înregistrând o îmbunătățire de la 69% în 2014 până la 59% în 2015. Cheltuielile generale și administrative au crescut cu 14.7% ca rezultat al deprecierii MDL față de EUR și al creșterii numărului de angajați activi de la 66 la 72 persoane.

BCR Chișinău a finalizat anul 2015 cu un profit net de 26.4 milioane MDL, creșterea veniturilor operaționale contrabalansând decizia conducerii de a crește acoperirea creditelor neperformante prin provizioane de la 37% în anul 2014 până la 52% în anul 2015. Provizioanele suplimentare au fost calculate în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară (IFRS) și cerințele prudențiale stricte aplicate în BCR/ Erste Group pentru a asigura o sustenabilitate durabilă a businessului, în vederea stabilirii unei protecții adecvate la eventualele riscuri, ținând cont și de evoluțiile macroeconomice din țară.

Situația financiară a BCR Chișinău rămâne robustă. Principalii indicatori financiari s-au majorat. Activele totale ale Băncii la 31 decembrie 2015 au constituit 1,132.2 milioane MDL, în creștere cu 5% față de sfârșitul anului 2014. Portofoliul de depozite atrase de la clienți la 31 decembrie 2015 a constituit 517.1 milioane MDL, în creștere cu 20% față de sfârșitul anului 2014. Capitalul total al băncii la 31 decembrie 2015 a constituit 410.3 milioane MDL, cu 7% mai mult decât la sfârșitul anului 2014. Capitalul normativ total al BCR Chișinău la 31 decembrie 2015 a constituit 341.3 milioane MDL, în creștere cu 12% față de sfârșitul anului 2014. Astfel capitalizarea băncii rămâne ridicată și va absorbi cu uşurinţă măsurile de provizionare sporită şi va rămâne solidă pentru a susţine o creştere sănătoasă pe toate segmentele în anii următori.


I. INFORMAŢIE GENERALĂ PRIVIND ACTIVITATEA BĂNCII

Banca comercială BCR Chişinău S.A. a fost înfiinţată în octombrie 1998. Banca funcţionează ca o bancă comercială, oferind o gamă largă de servicii şi produse şi se adresează tuturor categoriilor de clienţi prin intermediul Sediului Central şi două filiale: una în municipiul Bălţi şi una în Chişinău şi o nouă agenție amplasată în mun. Chișinău. Agenția deservește preponderent persoanele fizice, solicitanți de servicii oferite de Secția Consulară a Ambasadei României din Chișinău, care pot efectua plăți și schimb valutar în noua unitate a băncii.

Scopul principal la momentul fondării Băncii a fost oferirea de servicii si produse clienţilor care îşi desfaşoara activitatea în diverse sectoare industriale şi comerciale din Republica Moldova. Astfel, BCR Chişinău S.A. a devenit o instituţie financiară universală. La momentul actual, Banca este un participant dinamic şi profesionist pe piaţa financiară din Republica Moldova.

Politica băncii este orientată spre dezvoltarea unui parteneriat sustenabil și de durată cu companiile, angajații și clienții acestora și asigurarea unui portofoliul calitativ de active și pasive care să genereze randamente sporite în condiții de risc scăzut. BCR Chişinău S.A. îşi desfăşoară activitatea financiară în baza Statutului Băncii şi licenţei eliberate de către Banca Naţională a Moldovei.

Unicul acţionar al băncii este Banca Comercială Română S.A., care deţine 72,813 acţiuni cu valoarea nominală de 10,000 lei.

Capitalul social al băncii la data de 31.12.2015 a constituit 728.13 mln. lei.

Auditorul Băncii pentru anul 2015 a fost compania internaţională de audit “Ernst&Young” SRL, care a confirmat autenticitatea rapoartelor financiare al BCR Chişinău S.A.

Informaţia prezentată în raport pentru anii 2014 şi 2015 a fost întocmit în conformitate cu Standardele Internaţioale de Raportare Financiară (SIRF).

II. MEDIUL MACROECONOMIC ŞI POZIŢIA BĂNCII PE PIAŢA SERVICIILOR BANCARE

Produsul intern brut (PIB) În trimestrul IV 2015, PIB a însumat 33,011 mil. lei, preţuri curente de piaţă, în scădere – în termeni reali – cu 3.3% faţă de trimestrul IV 2014 pe seria brută şi cu 3.1 % pe seria ajustată sezonier; faţă de trimestrul III 2015, pe seria ajustată sezonier, PIB s-a diminuat cu 0.1%. În anul 2015 produsul intern brut (PIB) a însumat 121,851 milioane lei, preţuri curente de piaţă, în scădere - în termeni reali - cu 0,5% faţă de anul 2014. Evoluţia negativă a PIB a fost determinată, în mare măsură, de contractarea cererii interne în contextul stagnării venitului disponibil real al populaţiei şi creşterii incertitudinii economice şi politice, dar şi de o scădere pronunţată a recoltei agricole în anul 2015. Astfel, în 2015, consumul gospodăriilor populaţiei s-a contractat cu 2.1 la sută, în timp ce formarea brută de capital fix a înregistrat o diminuare de 0.3 la sută. Consumul administraţiei publice a fost cu 0.2 la sută inferior celui din 2014. Ca rezultat al unor condiţii secetoase din vara anului 2015, valoarea adăugată brută din agricultură a fost cu 13.4 la sută inferioară celei din anul 2014. Impactul negativ al scăderii cererii interne şi al agriculturii a fost uşor atenuat de deprecierea monedei naţionale care a avut, pe de o parte, un efect stimulativ asupra exporturilor produselor autohtone, iar pe de altă parte, a contribuit la scăderea importurilor. Astfel, în 2015, volumul exportului de bunuri şi servicii a crescut cu 2.3 la sută comparativ cu anul 2014, în acelaşi timp, în condiţiile embargoului la anumite produse autohtone din partea Federaţiei Ruse, dar şi a unei incertitudini regionale sporite, importurile au înregistrat o contractare de 4.3 la sută. Totodată, scăderea PIB a fost atenuată şi de contribuţia pozitivă din partea componentelor “Intermedieri financiare şi asigurări” şi “Industria extractivă; industria prelucrătoare” care au înregistrat majorări de 20.1 şi, respectiv, 3.4 la sută. Sectorul tranzacţii imobiliare, activităţi profesionale, ştiinţifice şi tehnice a consemnat o creştere de 4.3 la sută. Total valoarea adăugată brută pe economie s-a diminuat, în anul 2015, cu 0.4% în raport cu anul anterior, având o contribuţie negativă (-0.4%) asupra dinamicii PIB. Volumul impozitelor pe


produse colectat la Bugetul public naţional s-a redus cu 1.1% în raport cu anul anterior, contribuind negativ (-0.2%) asupra dinamicii PIB.

Cîştigul salarial mediu din economia naţională în anul 2015 a constituit 4,610.9 lei şi s-a mărit faţă de anul 2014 în valoare nominală cu 10.5%, iar în termeni reali (ajustat la indicele preţurilor de consum) – cu 0.7%. În luna decembrie 2015, câştigul salarial mediu nominal brut a fost de 5,227.7 lei, înregistrând o creştere de 7.4% faţă de luna decembrie 2014. În sfera bugetară câştigul salarial mediu a constituit în luna decembrie 4,161.7 lei (+4.0% faţă de decembrie 2014). În sectorul economic (real) câştigul salarial a înregistrat 5,683.8 lei (+8.6% faţă de decembrie 2014). Indicele câştigului salarial real pentru luna decembrie 2015 faţă de luna decembrie 2014 (calculat ca raport între indicele câştigului salarial nominal brut şi indicele preţurilor de consum) a fost de 94.5%, sau în scădere cu 5.5 % faţă de nivelul anului trecut.

Rata anuală a inflaţiei şi-a continuat dinamica ascendentă şi în trimestrul IV 2015, accelerându-se până la valoarea de 13.6 la sută în luna decembrie. Rata medie anuală a inflaţiei în trimestrul IV 2015 a constituit 13.4 la sută, cu 2.3 puncte procentuale superioară celei din trimestrul III 2015. Aceastăa creştere a fost generată de deprecierea monedei naţionale de la sfârşitul anului 2014 şi pe parcursul anului 2015, care a avut un impact pronunţat asupra preţurilor la produsele alimentare şi asupra inflaţiei de bază, acestea accelerând până la valorile de 14.3 şi, respectiv, 14.6 la sută în luna decembrie 2015. Deprecierea monedei naţionale a lăsat o amprentă semnificativă şi asupra preţurilor reglementate prin impactul pe care l-a avut asupra preţurilor la medicamente, dar mai ales, fiind cauza principală invocată la aprobarea noilor tarife la energia electrică şi la gazul din reţea din vara anului 2015.

Rata anuală a inflaţiei de bază a continuat traiectoria ascendentă, majorându-se de la 12.9 la sută în trimestrul III până la 14.3 la sută în trimestrul IV 2015. Structura factorilor care au influenţat dinamica anuală a preţurilor aferente inflaţiei de bază nu diferă semnificativ de perioadele precedente. Majorările de preţuri au fost generate, în mare parte, de deprecierea monedei naţionale faţă de valutele principalilor parteneri comerciali ai Republicii Moldova, or inflaţia de bază este o componentă cu o dependenţă ridicată de comportamentul cursului de schimb. Astfel, în trimestrul IV 2015 cursul mediu de schimb al monedei naţionale în raport cu dolarul SUA a înregistrat valoarea de 19.9 MDL/USD, fiind în depreciere cu 3.7 la sută faţă de trimestrul III, sau cu 32.6 la sută faţă de perioada similară a anului 2014.

SISTEMUL BANCAR

Comunitatea bancară din Moldova a suportat anul trecut pierderi. Prin hotărârile Comitetului Executiv nr.62, nr. 63 și nr. 64 ale Băncii Naționale din 16.10.2015 au fost retrase licențele de desfășurare a activităților financiare a Băncii de Economii S.A., BC „BANCA SOCIALĂ” S.A., respectiv B.C. „UNIBANK” S.A. și inițiate procesele de lichidare silită a acestora.

La 31.12.2015 pe teritoriul Republicii Moldova funcţionau 11 bănci comerciale pe acţiuni (31.12.2014: 14 bănci).

După volumul activelor băncile din Republica Moldova pot fi împărţite în următoarele trei grupe:

1. Bănci „mari”, cu volumul activelor mai mare de 3 mlrd. lei;2. Bănci „medii”, cu volumul activelor 1-3 mlrd. lei;3. Bănci „mici”, cu volumul activelor mai mici de 1 mlrd. lei.

Pe parcursul anului 2015, sistemul bancar din Republica Moldova a înregistrat următoarele tendinţe:


Tabelul 1Indicatori de bilanţ

Indicatori31.12.2014* 31.12.2015 ModificareMilioane lei Milioane lei %

Total active 59,978.60 69,095.55 15.20%Credite 35,630.79 36,791.59 3.26%Active ponderate la risc 35,992.69 38,186.61 6.10%Total depozite 43,029.34 50,201.50 16.67%Capital 7,823.22 9,279.37 18.61%

* Cu excepţia a 3 bănci lichidate în 2015.

Activele totale au constituit 69,095.6 mil. lei, majorîndu-se comparativ cu finele anului precedent cu 9,117.0 mil. lei (15.2 la sută).

La situaţia din 31.12.2015, capitalul de gradul I a constituit 8,996.4 mil. lei și pe parcursul anului 2015 a înregistrat o creștere de 1,385.6 mil. lei (18.2 la sută). Creşterea capitalului de gradul I a fost determinată de obținerea profitului pe parcursul anului în mărime de 1,442.7 mil. lei și micșorarea mărimei calculate, dar nerezervate a reducerilor pentru pierderi la active şi angajamente condiţionale cu 51.7 mil. lei. Concomitent, a avut loc majorarea imobilizărilor necorporale nete cu 20.8 mil. lei. Tоtodată, s-au majorat acțiunile ordinare cu 2.4 mil. lei și surplusul de capital cu 53.9 mil. lei. De asemenea, pe parcursul anului 2015 au fost distribuite dividende de către trei bănci, în sumă totală de 159.1 mil. lei. La situația din 31.12.2015, toate băncile au raportat capitalul de gradul I corespunzător capitalului minim necesar (norma ≥ 200 mil. lei).

Media suficienţei capitalului ponderat la risc a constituit 26.2 la sută, în creștere cu 4.5 p.p. comparativ cu finele anului precedent.

Cota investiţiilor străine în capitalul băncilor la 31.12.2015 a constituit 82.9 la sută, fiind practic la același nivel cu finele anului precedent.

Tabelul 2

Indicatori de calitate a activelor, lichiditate şi solvabilitateIndicatori 31.12.2014 31.12.2015 Modificare (%)Credite neperformante / Total Credite

11.73% 9.95% -1.78%

Reduceri pentru pierderi la credite / Total Credite

10.37% 8.50% -1.87%

Solvabilitatea (suficienta) 13.21% 26.16% 12.95%Lichiditatea 21.63% 41.55% 19.92%

Portofoliul de credite brut la 31.12.2015 a constituit 38,187.6 mil. lei, majorîndu-se pe parcursul anului 2015 cu 1,568.2 mil. lei (4.3 la sută).

Soldul creditelor neperformante (substandard, dubioase și compromise) în valoare absolută s-a micșorat cu 719.0 mil. lei (23.4 la sută), constituind 3,794.4 mil. lei, iar ponderea creditelor neperformante în totalul creditelor a crescut cu 1.8 p.p. față de finele anului precedent, constituind 9.9 la sută la 31.12.2015. Ponderea creditelor neperformante nete în capitalul normativ total s-a majorat cu 3.4 p.p. și a înregistrat 15.1 la sută la 31.12.2015.

Volumul total al creditelor noi acordate pe parcursul anului 2015 s-a diminuat cu 51.5 la sută faţă de perioada similară a anului precedent şi a totalizat 25,424.3 mil. lei. Concomitent, volumul total al depozitelor noi atrase la termen a constituit 44,838.9 mil. lei sau cu 13.2 la sută mai mult.

Soldul depozitelor, conform rapoartelor prudenţiale la 31.12.2015, a sporit pe parcursul anului 2015 cu 16.7 la sută pînă la 50,201.5 mil. lei, ca urmare a creșterii depozitelor persoanelor fizice cu


22.9 la sută pînă la 35,017.5 mil. lei, depozitelor persoanelor juridice cu 14.6 la sută pînă la 15,021.1 mil. lei. Concomitent, soldul depozitelor băncilor s-a diminuat cu 35.3 la sută pînă la 162.9 mil. lei.

Lichiditatea curentă pe sector (principiul II al lichidităţii) (active lichide, exprimate în numerar, depozite la BNM, valori mobiliare lichide, credite interbancare nete cu termenul de pînă la o lună / total active × 100%) s-a majorat cu 19.9 p.p., constituind 41.5 la sută.

Tabelul 3Indicatori de profitabilitate

um/mil. leiIndicatori 31.12.2014 31.12.2015 ModificareProfit net 930.84 1,442.70 54.99%Venit net din dobanzi 2,194.60 3,038.61 38.46%Rentabilitatea activelor (ROA) 0.92% 1.50% 0.58%Rentabilitatea capitalului (ROE) 6.37% 11.45% 5.08%Marja netă a dobânzii 3.95% 5.32% 1.37%Indicele eficienţei 119.34% 134.81% 15.47%

La 31.12.2015, profitul aferent exercițiului a însumat 1,442.7 mil. lei. Comparativ cu perioada similară a anului precedent, profitul s-a majorat cu 511.8 mil. lei (55.0 la sută) din contul majorării veniturilor din dobînzi cu 1,340.3 mil lei (32.5 la sută) și a veniturilor neaferente dobînzilor cu 944.4 mil. lei (58.9 la sută).

Rentabilitatea activelor şi rentabilitatea capitalului la 31.12.2015 au constituit 1.5 la sută şi respectiv 11.45 la sută, fiind în creştere comparativ cu 31.12.2014 cu 0.58 şi 5.08 p.p. respectiv.

PIAŢA VALUTARĂ

În anul 2015 cursul oficial nominal al monedei naţionale faţă de dolarul SUA s-a depreciat cu 25.9 la sută (de la 15.6152 lei pentru un dolar SUA la data de 31 decembrie 2014 până la 19.6585 lei pentru un dolar SUA la data de 31 decembrie 2014), iar faţă de euro s-a depreciat cu 13.1 la sută (respectiv, de la 18.9966 lei pentru un euro până la 21.4779 lei pentru un euro).

În anul 2015 valuta euro s-a depreciat în raport cu dolarul SUA cu 10.2%, rubla rusească cu 22.6%, iar leul românesc cu 11.2%.

INSTRUMENTELE POLITICII MONETARE

Politica ratelor dobânzilorPersistenţa presiunilor inflaţioniste în perioadele următoare au motivat decizia de a ridica în

2015 nivelul ratei de politică monetară la 19.50 la sută comparativ cu 6.5 la sută de la sfîrşitul anului 2014.

Vânzările de Certificate ale BNM BNM a derulat 26 licitaţii pe termen de 14 zile cu anunţarea ratei maxime a dobânzii echivalente

cu rata de bază a BNM, în cadrul cărora oferta băncilor a fost satisfăcută integral.

Ca urmare a faptului că, ratele dobânzilor solicitate de participanţi au fost egale cu rata maximă anunţată la licitaţii, certificatele BNM au fost vândute la o dobândă echivalentă cu rata de bază a BNM.

Volumul operaţiunilor de plasare a CBN a fost mai consistent în a doua jumătate a trimestrului IV, când soldul acestora a înregistrat o creştere de circa 4 ori faţă de începutul perioadei de referinţă, şi sa diminuat sensibil în ultimele zile ale lunii decembrie, înregistrând 612.3 milioane lei. Soldul mediu al plasamentelor CBN a fost inferior celui consemnat în trimestrul III 2015, cifrându-se la 800.6 milioane lei.


Rezervele obligatorii.În trimestrul IV 2015, mecanismul rezervelor obligatorii a avut rolul principal în controlul monetar

şi managementul lichidităţii sistemului bancar.

Pe fondul menţinerii pe parcursul trimestrului de referinţă a ratelor de politică monetară la nivelul stabilit de Comitetul executiv al BNM începând cu 2 septembrie 2015, norma rezervelor obligatorii în lei moldoveneşti a fost majorată cu 3.0 puncte procentuale şi stabilită în proporţie de 35.0 la sută din baza de calcul pentru perioada de menţinere a rezervelor obligatorii 8 octombrie 2015 – 7 noiembrie 2015.

În aceeaşi perioadă, norma rezervelor obligatorii în valută liber convertibilă a fost menţinută la un nivel de 14.0 la sută din baza de calcul.

Suma rezervelor obligatorii menţinute de bănci în lei. Rezervele obligatorii în MDL menţinute de bănci în perioada 8 decembrie 2015 – 7 ianuarie 2015 s-au cifrat la 7,960.6 milioane lei, superioare celor menţinute la finele trimestrului III (perioada 8 septembrie – 7 octombrie 2015) cu 985.2 milioane lei (circa 14.1 la sută). Creşterea rezervelor obligatorii în MDL s-a produs atât pe seama majorării normei rezervelor obligatorii (+654.0 milioane lei), cât şi a creşterii mijloacelor atrase de bănci din piaţa internă (+331.2 milioane lei).

Rezervele obligatorii în VLC menţinute de bănci la Banca Naşională la situaţia din 31 decembrie 2015 au însumat 65.0 milioane dolari SUA şi 106.3 milioane euro. Comparativ cu 30 septembrie 2015 rezervele obligatorii atât în dolari SUA, cât şi în euro s-au majorat cu 1.1 la sută şi 0.2 la sută, respectiv, datorită creşterii mijloacelor atrase în valutele respective.

PIAŢA VALORILOR MOBILIARE DE STAT

Pe parcursul anului 2015 ratele la VMS au crescut semnificativ, ca urmare a cresterii ratei de baza si a rezervelor obligatorii in MDL. Rata maximă a dobânzii la valorile mobiliare de stat a fost de 26.33% (în anul 2014 – 9.99%), rata minimă – 7.10% (2014 – 3.73%).


III. REZULTATELE FINANCIARE PENTRU ANUL 2015ACTIVELE.

Activele BCR Chişinău S.A. la 31.12.2015 constituiau aproximativ 1,132.41 milioane lei. Timp de un an volumul activelor s-a majorat cu 5.0% (sau cu 54.18 milioane lei), cota de piaţă pe total active majorându-se de la 1.10% până la 1.64%. Cota activelor generatoare de dobândă constituie aproximativ 80.5%, iar a celor lichide – circa 63.0%.

În anul 2015 activele generatoare de dobândă s-au micşorat cu 41.87 milioane lei (sau cu 4%), constituind 911.61 milioane lei. Micşorarea activelor generatoare de dobândă a avut loc în rezultatul micşorării in special a activelor financiare şi plasamentelor interbancare.

Menţinând activele lichide şi generatoare de dobândă la un astfel de nivel, banca plasează resursele atrase în operaţiuni profitabile, obţinând din aceste plasări venituri suficiente pentru dezvoltarea ulterioară, păstrându-şi în acelaşi timp lichiditatea pentru a fi pregătită în orice moment să-şi îndeplinească obligaţiile faţă de clienţi, inclusiv şi faţă de depunători. Lichiditatea băncii la data de 31 decembrie 2015, calculată conform celor două principii, a constituit 0.35% şi respectiv 63.04%.

Diagrama 1

În structura activelor s-a modificat cota activelor generatoare de dobândă, cea mai semnificativă deviere înregistrând-o creditele, cota cărora a crescut de la 34.4% în 2014 la 36.0% la finele anului 2015, iar cota plasărilor în BNM de la 8.2% în anul 2014 la 16.8% la finele anului 2015.

Totodată, s-a micşorat cota plasărilor în active financiare de la 39.0% în 2014 la 30.04% la finele anului 2015, iar cota plasărilor în bănci de la 19.0% în anul 2014 la 18.7% la finele anului 2015.


Diagrama 2

În 2015 Banca şi-a îndreptat disponibilităţile în Valori Mobiliare de Stat şi CBN.

PASIVELE

Sursa de finanţare a operaţiunilor active ale Băncii sunt obligaţiunile şi capitalul acţionar. La 31.12.2015 cota capitalului în pasivele Băncii a constituit 37% şi a obligaţiunilor – 63%.


Diagrama 3

Structura pasivelor

Obligaţiunile băncii la 31.12.2015 au însumat 716.56 milioane lei şi s-au majorat cu 4.0% (sau cu 27.36 milioane lei). Soldurile la conturile de depozit ale persoanelor fizice au screscut cu 16% (sau cu 14.4 milioane lei), iar la persoanele juridice au crescut cu 22% (sau cu 73.4 milioane lei).

Pe parcursul anului 2015 strategia Băncii în domeniul atragerii resurselor a fost îndreptată spre atragerea resurselor de la clienţi cu costuri mai mici. Banca a mizat pe atragerea depozitelor la la vedere şi pe termen scurt de la persoane juridice, care au o rată mică a dobânzii. Totodată, volumul depozitelor interbancare a înregistrat o descreştere semnificativă.


Diagrama 4

Diagrama 5


Diagrama 6

Analiza veniturilor şi cheltuielilor

Conform rezultatelor anului 2015, Banca a înregistrat un profit net în mărime de 26.43 milioane lei, comparativ cu pierderea din anul 2014 de 3.72 milioane lei. Trebuie remarcat faptul că BCR Chișinău şi-a majorat venitul operațional cu 84%, până la 39.9 milioane de lei. Cheltuielile cu provizioane au însumat 14.7 milioane lei, iar recuperările din credite trecute la scăderi au însumat 7.0 milioane lei.


Diagrama 7

Veniturile totale s-au majorat cu 29.89% şi au constituit 123.54 milioane lei, iar cheltuielile totale au constituit 102.83 milioane lei, majorându-se cu 5.69%.

Cota principală în veniturile totale (76.52%) o deţin veniturile aferente dobânzilor, care au constituit 94.53 milioane lei şi s-au majorat comparativ cu anul 2014 cu 27.88%. Veniturile neaferente dobânzilor în mărime de 29.01 milioane lei au crescut cu 36.90% comparativ cu anul precedent.

Creşterea veniturilor a avut loc ca urmare a majorării plasamentelor în active financiare, însoţite de majorarea ratei dobânzii la aceste active.

Veniturile din comisioane au crescut în 2015 cu 16.73% comparativ cu anul trecut. Cea mai mare creştere a fost înregistrată la comisioanele pentru eliberarea garanţiilor, urmate de comisioanele pentru deservirea conturilor (57.09% şi 11.61% corespunzător).

Cheltuielile totale (cheltuieli aferente dobânzilor şi cheltuieli neaferente dobânzilor) ale băncii au constituit în anul gestionar 102.83 milioane lei. Cea mai mare pondere în total cheltuieli o deţin cheltuielile privind remunerarea muncii, alte cheltuieli general-administrative şi cheltuielile cu dobânzi la împrumuturi şi depozite atrase de la clienţi.

În anul 2015 ratele medii la depozitele la termen atrase de la persoane juridice au crescut cu 3.69 p.p. pe întreg sistemul bancar la depozitele în lei, de la 3.17% în ianuarie la 6.86% în decembrie şi au scăzut cu 1.50 puncte procentuale la depozitele in valută, de la 3.51% la 2.01%.

Banca a atras depozite de la persoane juridice la rate medii mai mici decât media pe sectorul bancar atât în lei cât şi în valută. Rata medie la depozitele în lei a fost de 1.14% comparativ cu 6.45% pe sistem, iar la depozitele în valută rata medie a fost de 0.88% comparativ cu 2.39% media pe sistem.

Pentru depozitele atrase de la persoane fizice pe întreg sectorul bancar s-a înregistrat o creştere a ratei dobânzii pentru depozitele în lei cu 7.90 puncte procentuale – de la 9.09% la 16.99%, iar la depozitele în valută a scăzut cu 1.88 puncte procentuale – de la 4.01% în ianuarie la 2.13% în decembrie 2015. BCR Chişinău S.A. a menţinut produsele sale în lei şi valută la o rată mai joasă decât cea existentă pe piaţă. Astfel, rata medie la depozitele atrase în lei era de 9.29% comparativ cu 14.25% pe sistem bancar, iar la cele în valută de 1.86% comparativ cu 2.48% pe sistem bancar.


IV. DESERVIREA CLIENŢILOR

La baza politicii orientate spre deservirea clienţilor a fost oferirea unui set integral şi modern de servicii şi produse bancare clienţilor băncii la o calitate înaltă. În anul 2015 comparativ cu 2014 numărul clienţilor a crescut cu 2.6% (de la 14,100 la 14,465), iar a conturilor deschise cu 0.4% (de la 21,215 la 21,293 conturi). Creşterea numărului de conturi şi clienţi a fost înregistrată pentru persoane fizice (+5.3%, de la 14,263 la 15,023 conturi, şi +5.1%, de la 11,772 la 12,374 clienţi). Pentru persoanele juridice s-a înregistrat o scădere a numărului de conturi şi clienţi (-9.8%, de la 6,952 la 6,270 conturi, şi -10.2%, de la 2,328 la 2,091 clienţi).

Diagrama 8

De asemenea, trebuie, de menţionat faptul că pe lângă clienţi – deţinători de conturi deschise, banca deserveşte o categorie de clienţi, care utilizează serviciile bancare fără a deschide un cont. Acestea sunt plăţi în favoarea diferitor furnizori de servicii, oferite populaţiei, operaţiuni de schimb valutar etc.

BCR Chişinău S.A. propune clienţilor săi un set vast de servicii, inclusiv servicii de transactional banking, plăţi pentru credite, proiecte salariale etc.

Banca garantează Clienţilor săi: Respectarea confidenţialităţii; Mod de abordare individual şi flexibilitate în relaţii reciproc avantajoase; Oferirea informaţiilor complete privind direcţiile de activitate ale Băncii.


V. ACTIVITATEA DE CREDITARE

În anul 2015 BCR Chişinău S.A. a continuat dezvoltarea şi perfecţionarea politicii sale de creditare.

Politica băncii în domeniul creditării în anul 2015 s-a caracterizat prin raţionalitate. Banca s-a focusat in mare parte pe creditarea clientilor Corporate cu un standing financiar bun si o reputatie impecabila, administrind in acelasi timp creditele acordate clientilor persoane fizice si creditele acordate clientilor persoane juridice din segmentul micro. De asemenea, Banca a relansat activitatea in zona Retail, oferind solutii de finantarea clientilor persoane fizice – angajati ai clientilor Corporate.

Direcţiile prioritare de creditare ale Băncii au fost următoarele ramuri (sectoare): 1. Credite acordate comerţului;2. Credite acordate industriei prelucratoare;

Scopurile primordiale în activitatea creditară a Băncii în anul 2015 au fost asigurarea unei plasări profitabile a mijloacelor băncii cu minimizarea riscurilor aferente pe calea:

Selectării minuţioase a potenţialilor clienţi; Îmbunătăţirii calităţii portofoliului creditar al băncii; Lărgirii spectrului de servicii prestate clienţilor; Diversificării portofoliului în dependenţă de termenul creditării, tipurile de gaj, domeniile de

creditare.

La finele anului 2015, mărimea portofoliului de credite a constituit 409.74 milioane lei, ceea ce reprezintă 36.2% din suma totală a activelor. În 2015 banca şi-a focusat eforturile întru dezvoltarea relaţiilor de lungă durată cu companiile cheie şi a aprobat o strategie de creştere pentru 2016. Cu toate acestea, de menţionat este şi faptul că în anul 2015 banca a finalizat procesul de restructurare a activitatii sale, scopul caruia fiind concentrarea asupra deservirii clientilor corporate şi corporate affiliates.

BCR Chişinău S.A. s-a plasat pe locul 10 în sistemul bancar după volumul portofoliului de credite, cu o cotă de 1.03%, fiind în descreştere cu 0.06 p.p.

Volumul de creditare. În anul 2015 clienţii Băncii au beneficiat de 81 de credite în sumă totală de 90.81 milioane lei.

Diagrama 9


Calitatea portofoliului. La data de 31.12.2015 cea mai mare pondere în portofoliul de creditare o deţin creditele performante (clasificate in categoriile de risc „Standard” si „Supravegheat”) – 73.4% (la 31.12.2014 – 68.2%).

Diagrama 10

Indicatorul de credite neperformante raportat la portofoliu e 33.35%, fiind mai mare cu 23.40 puncte procentuale decât pe sistemul bancar (9.95%).

Tabelul 4Indicatorii de calitate a portofoliului de credite

Indicatori 31.12.2014 31.12.2015 ModificareCredite neperformante / Total Credite 31.75% 33.35% 1.60%Reduceri pentru pierderi la credite / Total Credite 15.05% 18.42% 3.37%Credite mari / Total credite 28.09% 28.13% 0.04%


Diagrama 11

În anul 2015 structura portofoliului de credite pe industrii nu a suferit modificări esenţiale comparativ cu anul 2014. Ponderea creditelor acordate pentru servicii şi pentru comerţ au crescut de la 42.4%, şi 18.6% în 2014 la 44.8%, şi 19.7% respectiv în 2015, pe când creditele acordate pentru indusctrie şi construcţii au scăzut de la 13.5% şi 0.6% în 2014 la 10.3% şi, respectiv, 0.2% în 2015.


Diagrama 12

Conform tendinţelor pieţii, atât în întreg sistemul bancar, cât şi la BCR Chişinău S.A., a avut loc o creştere a ratelor dobânzilor la creditele noi acordate în lei şi o scădere a ratelor dobânzilor la creditele noi acordate în valută. Astfel, rata medie a dobânzii la creditele acordate persoanelor juridice în lei în decembrie comparativ cu ianuarie 2015 s-a majorat cu 4.27 puncte procentuale (de la 11.19% la 15.46%), iar pentru creditele în valută au scăzut cu 0.55 puncte procentuale (de la 7.47% la 6.92%). Rata medie la creditele acordate persoanelor fizice în lei a crescut cu 3.08 puncte procentuale (de la 12.91% la 15.99%), iar pentru creditele în valută au scăzut cu 3.66 puncte procentuale (de la 11.89% la 8.23%).

BCR Chişinău S.A. a acordat credite persoanelor juridice în lei pe parcursul anului 2015 la o rată dobânzii mai mică decât media pe sistemul bancar: 10.01% comparativ cu 13.76% pe sistem.

Banca a acordat credite în valută persoanelor juridice la o rată a dobânzii mai mică decât media pe sistemul bancar: 6.96% comparativ cu 7.02% pe sistem.

Rata medie la creditele noi acordate persoanelor fizice în lei a fost mai mică decât media pe sistemul bancar: 12.60% comparativ cu 15.31% pe sistem.

În anul 2016 banca va tinde să menţină o calitate înaltă al portofoliului pe calea dezvoltării şi sporirii eficacităţii politicii de creditare.


VI. FINANŢAREA

Anul 2015 a fost în continuare foarte dificil, nu doar pentru BCR Chişinău S.A., ci şi pentru întregul sistem bancar din Republica Moldova. Datorită unui management eficient al lichidităţilor şi riscurilor a dus la înregistrarea unui venit operaţional net de 39.9 milioane lei (cu 84.2% mai mult decât anul precedent).

Capitalul. La sfârşitul anului 2015 capitalul acţionar era de 728.13 milioane lei (2014: 728.13 milioane lei).

La sfârşitul anului 2015 Capitalul de gradul 1 era de 415.85 milioane lei.

Tabelul 5

Nr. Denumirea indicatorilor Normativ Valoarea

1 Capital normativ total (CNT) (mil. lei) min 200 mln. lei 341.34 2 Suficienţa capitalului ponderat la risc (%) min 12% 164.41%3 Coeficientul lichidităţii pe termen lung (P I) max 1 0.35 4 Coeficientul lichidităţii curente (P II) min 20% 63.045 Expuneri mari max 5 ori 0.11

VII. ACTIVITATEA PE PIAŢA VALUTARĂ

Activitatea pe piaţa valutară în anul 2015 s-a desfăşurat în următoarele direcţii: încheierea tranzacţiilor de vinzare/cumparare si convertare a valutei, deservirea clienţilor în ce priveşte operaţiunile cu valută străină, încheierea contractelor privind plasarea şi atragerea mijloacelor băneşti în valută cu bancile din strainatate.

Strategia de activitate pe piaţa valutară a fost determinată de următorii factori: Creşterea bazei de clienţi; Satisfacerea cererii clienţilor băncii privind operaţiunile de vânzare/cumpărare a valutei; Urmarirea dinamicii cursului oficial al Băncii Naţionale a Moldovei.

Trebuie de menţionat că în cadrul BCR Chişinău S.A. funcţionează 3 puncte de schimb valutar, care efectuează operaţiuni de schimb cu 5 valute. Valutele de bază, ce fac obiectul operaţiunilor de schimb valutar, au rămas dolarul SUA şi Euro, cărora le-au revenit în 2015 – 95% din operaţiuni, ceea ce indică o creştere comparativ cu anul 2014 de 94%. În anul 2015 a crescut ponderea operaţiunilor în Euro până la 80% (78% în 2014), iar ponderea dolarului SUA s-a micşorat până la 14.8% în 2015 (16.1% în 2014).

Mărimea activelor în valută străină a crescut cu 12.94% comparativ cu 31.12.2014, constituind la 31.12.2015 – 563.1 milioane lei (49.73% din activele totale ale băncii).

Rulajele pentru anul 2015 privind operaţiunile de vânzare/cumpărare a valutei străine au constituit 1,366.8 milioane lei, dintre care operaţiunile interbancare au constituit 91.21% şi operaţiunile intrabancare – 8.79%. Comparativ cu anul 2014 rulajele în 2015 s-au majorat cu 75.7%, (sau 589 milioane lei). Rulajele la operaţiunile interbancare s-au majorat cu 107.46% (sau cu 646.16 milioane lei), iar la operaţiunile intrabancare s-a micşorat cu 32.24% (sau cu 57.15 milioane lei).

Veniturile obţinute de la operaţiunile valutare în anul 2015 au constituit 11.00 milioane lei, cu 76.57% mai mult decât nivelul indicatorului analogic din 2014.


VIII. ACTIVITATEA PE PIAŢA INVESTIŢIONALĂ A MOLDOVEI

Un alt element important în structura activelor reprezintă activitatea investiţională. Un avantaj al plasării mijloacelor în VMS este venitul stabil cu un nivel minim de risc şi posibilitatea administrării lichidităţii Băncii.

Diagrama 13

Analiza portofoliului investiţional (solduri in milioane lei)

În anul 2015 banca a direcţionat în vederea procurării valorilor mobiliare de stat şi CBN o sumă importantă de mijloace disponibile, ceea ce i-a permis băncii să obţină un venit din activitatea investiţională de 40.23 milioane lei (sau 32.56% din suma totală a veniturilor). Comparativ cu anul precedent, veniturile aferente activităţii cu valori mobiliare s-au majorat cu 95% (sau cu 19.57 milioane lei) ca rezultat al reinvestirii scadentelor din VMS la randamente mai inalte, conform trendului pietei.

Soldul portofoliului investiţional la 31.12.2015 a constituit 274.76 milioane lei.

Diagrama 14

Dinamica modificării soldurilor medii de investiţii şi veniturilor aferente acestora (in milioane lei)


IX. OPERAŢIUNI CU CARDURI BANCARE

În anul 2015 numarul cardurilor bancare emise de BCR Chişinău S.A. a constituit 2,890 bucăţi, iar portofoliul carduri la finele 2015 a constituit 4,570 carduri (inclusiv 3,154 carduri VISA cu chip). La sfârşitul anului 2015 banca deţinea o cotă de 0.35% pe piaţa cardurilor bancare din Republica Moldova.

În anul 2015, tranzacţiile la ATM-urile BCRC au crescut cu 29.51% ca volum (190.05 mln MDL -2015 comparativ cu 146.74 mln MDL – 2014) și cu 20% ca număr (171,680 tranzacții - 2015 comparativ cu 143,049 tranzacții - 2014), iar cota de piaţă a ATM-lor deţinute de bancă a reprezentat 3.80% la nivel naţional (34 de ATM-uri). Volumul comisionului interchange generat de tranzacțiile la ATM-urile BCR Chișinău SA a crescut cu 76% față de indicatorul pe anul 2014 (1.7 mln MDL – 2015 comparativ cu 0.97 mln MDL – 2014).

Soldurile la conturile de card la data de 31.12.2015 au constituit 30.05 mln MDL, ceea ce reprezintă o creștere de 32.51% față de indicatorul pe anul 2014, iar volumul tranzacțiilor pe conturile de card la 31.12.2015 au constituit 225.64 mln MDL, ceea ce reprezintă o creștere cu 22.31% față de indicatorul anului 2014.

X. CANALE ELECTRONICE

În anul 2015 au fost semnate 610 (incl. 520 persoane fizice) contracte noi 24Banking și au fost reziliate 277 contracte (incl. 256 clienti persoane juridice înregistrați în sistemul DBO Client, sistem de deservire la distanță anterior, care nu au migrat la 24Banking). Volumul tranzacțiilor executate prin 24Banking în 2015 au crescut cu 25% față de indicatorul pe anul 2014 (cca 12,018 mln MDL în 2015), iar numărul tranzacțiilor a crescut cu 16% față de indicatorul pe 2014 (108,426 tranzacții în 2015).

În martie 2015 a fost lansat serviciul SMS-notificare (notificarea clienților prin SMS privind tranzactiile executate cu cardul) și la finele anului 2015 numărul clientilor conectați la acest serviciu era de 814.

La serviciul InfoCont (solduti conturi și extrase conturi online) la sfârșitul anului 2015 erau conectați 633 clienți persoane juridice și 864 clienți persoane fizice.

XI. TEHNOLOGIILE INFORMAŢIONALE ALE BĂNCII

Paradigma mondiala se modifica semnificativ. Cerințele pentru acces rapid la servicii si informații, creșterea exponențiala a complexității datelor majorează rolul IT in sectorul bancar. Modificările in abordarea de risc, cerințele regulatorii, cerința de procesare a volumelor mari de date forțează alocarea de resurse in zona de IT. Majoritatea grupurilor financiare din Europa au majorat bugetele in sectorul IT pentru a asigura alinierea la multitudinea de noi reglementari si pentru a satisface cererea clienților de accesare rapida a serviciilor financiare prin intermediul echipamentelor electronice. Nivelul de deservire oferit fata in fata scade rapid in favoarea canalelor electronice. Un nivel înalt al serviciilor poate fi asigurat in sectorul bancar doar prin utilizarea tehnologiilor informaționale moderne.

Reducerea timpului aferent unei tranzacții, reducerea costurilor acesteia (ca urmare a absenței rețelei teritoriale și a personalului uman implicat), utilizarea personalului în alte activități sunt numai câteva dintre avantajele incontestabile ale utilizării sistemelor electronice.

Este neîndoielnic faptul că de regulă clienții sunt atrași cu dobânzi mici și produse bune, nu cu servicii de e-banking performante, dar pot fi păstrați cu ajutorul acestora. Pe zi ce trece clienții bancari devin mai exigenți, mai bine documentați, solicitând prestații eficiente, caracterizate prin profesionalism și confidențialitate în același timp. Deși acest tip de servicii nu reprezintă un centru de profit, BCR Chișinău va investi în continuare pentru perfecționarea acestor sisteme, întrucât permit fidelizară clientelei. Studiile realizate la nivel internațional arată că numărul celor care folosesc soluții electronice este în continuă creștere, iar în viitor clienții vor renunța la băncile care nu oferă servicii electronice de calitate.


IT are astăzi un rol-cheie în activitatea și dezvoltarea bancară. BCR Chișinău are un centru de date, în conformitate cu standardele internaționale. O nouă infrastructură pusă în aplicare în BCR asigură o mare performanță prin rețeaua de calculatoare, serverele moderne și soluția de stocare de date. Aplicarea noilor tehnologii și upgrade-uri de infrastructură asigură banca și clienții săi cu un nivel înalt de fiabilitate, viteză de procesare și redundanță a sistemelor informaționale. Banca dispune de o rețea modernă de telefonie IP, care interconectează toate unitățile teritoriale ale băncii. Serviciu IVR și Call Center (Info BCR), site-ul băncii și Portalul Intranet sunt îmbunătățite și înnoite periodic pentru a asigura o gama larga de servicii și acces mai rapid la informațiile furnizate clienților interni și externi, bazate pe noile tehnologii implementate de către companiile de top în domeniul comunicării și serviciilor de prelucrare a datelor.

Pe parcursul anului 2015 banca a implementat cu succes mai multe proiecte de dezvoltare in domeniul IT cum ar fi, extrasul online card, notificări SMS la extrageri bani cont card. Astfel clientul obține informații in timp real despre oricare plata efectuata prin intermediul cardului bancar, eliminând posibilitatea efectuării unor tranzacții nedorite.

Pe parcursul anului 2015 banca a implementat cu succes migrarea la codul IBAN soluție promovata de către Banca Naționala a Moldovei , destinata optimizării procesului de efectuare a plaților atât locale cit si Internaționale.

Baza tehnologică și soluțiile moderne permit dezvoltarea în viitor a serviciilor și soluțiilor noi în funcție de necesitățile Băncii și așteptările clientului.

XII. GUVERNAREA CORPORATIVĂ

Codul de guvernare corporativă în Banca Comercială Română Chişinău S.A. revizuit de Adunarea Generala a Acționarilor in data de 27.04.2015 stabilește principii fundamentale de gestionare ale guvernării corporative:

managementul eficient;

controlul eficient asupra activităţii economico-financiare;

transparenţa financiara şi dezvăluirea informaţiei;

respectarea legalităţii şi normelor etice;

Interacţiunea eficientă cu salariații și remunerarea echitabila;

responsabilitatea sociala şi dezvoltarea relaţiilor de parteneriat cu persoanele interesate;

prevenirea şi reglementarea conflictelor de interese.

În lumina acestor principii, o protecţie eficientă a acţionarilor are rolul de a susţine şi a încuraja Consiliul de Supraveghere şi Comitetul Executiv în urmărirea obiectivelor stabilite în interesul băncii şi al acţionarilor.

Guvernarea corporativă specifică distribuția drepturilor și responsabilităților dintre diferitele categorii de persoane implicate cum ar fi: acționarii Consiliul de Supraveghere, Comitetul Executiv şi alte părţi interesate și stabilește regulile și procedeele de luare a deciziilor privind activitatea Băncii.

Guvernarea corporativă prevede structura prin care sunt stabilite obiectivele Băncii şi sunt determinate mijloacele prin care pot fi atinse aceste obiective şi prin care se poate urmări îndeplinirea lor.

Guvernarea corporativă constituie sistemul prin care Banca este condusa şi controlata, specifică distribuția drepturilor și responsabilităților dintre diferitele categorii de persoane implicate si stabilește un set de reguli şi relaţii funcţionale între Comitetul Executiv, Consiliul de Supraveghere, acţionarii şi alte părţi asociate.

In decursul anului 2015 organele de conducere ale Băncii (Adunarea Generala a Acționarilor, Consiliul de Supraveghere si Comitetul Executiv) au adoptat sistemul unitar de administrare in deplina concordanta cu obiectivele unei bune guvernante corporative, a transparentei informației corporative


relevante, a protecției intereselor diverselor categorii de participanți si a unei funcționari eficiente pe piața bancara.

Codul de guvernarea corporativă poate fi accesat pe site-ul Web al Băncii în cadrul paginii de dezvăluire a informaţiei privind guvernanţa Băncii:

https://www.bcr.md/ro/Dezvaluirea_informatiei/Informatie_privind_guvernanta_bancii

Adunarea Generală a AcţionarilorCadrul de desfăşurare al guvernanţei corporative trebuie să recunoască drepturile acţionarilor,

aşa cum sunt ele stabilite prin lege.

Adunarea Generală a Acţionarilor decide în legătură cu probleme fundamentale legate de activitatea financiară şi comercială. Drepturile şi autoritatea sa sunt reglementate de către legi.

Adunarea Generală a Acţionarilor, organul suprem de conducere, influenţează politica Consiliului de Supraveghere şi activitatea Comitetului Executiv, decide în orice problema de organizare, conducere şi activitate a băncii.

Banca dezvăluie informația referitor la acționarul sau, precum si beneficiarul efectiv pe pagina oficială Web.

Adunarea Generală Ordinară a Acţionarilor băncii din 27.04.2015 a aprobat Darea de seama financiară anuală, Bugetul de venituri şi cheltuieli, Planul financiar, a confirmat organizația de audit extern şi a stabilit cuantumul retribuției serviciilor acesteia.

Consiliul de SupraveghereConsiliul de Supraveghere reprezintă interesele acţionarilor in perioada dintre adunările

generale ale acţionarilor şi, în limitele atribuţiilor sale, exercită conducerea generală si administrarea Băncii, este responsabil cu aprobarea direcţiilor prioritare ale activităţii Băncii, politicilor de control asupra riscurilor şi a business planurilor, şi exercită supravegherea îndeplinirii acestora de către Comitetul Executiv.

Consiliul de Supraveghere reprezintă organismul de guvernanţă corporativă ce reglementează activitatea băncii şi ia cele mai bune hotărâri în interesul acesteia. Consiliul de Supraveghere ia hotărâri în legătură cu toate problemele strategice majore, altele decât cele delegate Comitetului Executiv.

Banca dezvăluie informația referitor la membrii Consiliului de Supraveghere pe pagina oficială Web.

In anul 2015, au fost convocate 27 ședințe ordinare şi neordinare ale Consiliului de Supraveghere al Băncii. In ordinea de zi au fost examinate/aprobate rapoarte privind activitatea de ansamblu a Băncii, activitatea Comitetului Executiv, rezultatele financiare, modificarea organigramei Băncii, administrarea riscurilor, activitatea de audit si conformitate, aprobarea si revizuirea periodica a reglementărilor interne.

Membrii independenţi ai consiliului deţin un rol special în evaluarea performanţelor managementului şi în ceea ce priveşte decizia legată de aprobarea pachetelor de salarizare ale acestora.

Totodată, aceştia au un rol important în monitorizarea şi soluţionarea conflictelor de interese, permiţând consiliului în integralitatea sa să îndeplinească obligaţia de loialitate faţă de toţi acţionarii, şi nu doar faţă de cei semnificativi.

Comitete de lucru ale Consiliului de Supraveghere: Comitetul de Audit şi Conformitate

Comitetul de Audit şi Conformitate este format din membrii Consiliului de Supraveghere. Comitetul are următoarele atribuţii:

Analizează împreună cu Comitetul Executiv situaţiile financiare anuale confirmate de auditorii externi si se asigură că aspectele semnificative constatate şi recomandările făcute de auditorii externi sunt primite şi discutate în mod regulat în cadrul băncii;


https://www.bcr.md/ro/Dezvaluirea_informatiei/Informatie_privind_guvernanta_bancii

Analizează activităţile şi structura organizatorică a funcţiilor conformitate si audit intern;

Evaluează implementarea de către Comitetul Executiv a procedurilor de control intern şi managementul riscului;

Evaluează corectitudinea tranzacţiilor și situaţiilor care prezintă, direct sau indirect, conflict de interese

Comitetul ExecutivComitetul Executiv este organul executiv colegial al Băncii subordonat Consiliului de

Supraveghere, care intru atingerea obiectivelor stipulate în strategia Băncii, are în competența toate chestiunile de conducere a activităţii curente a Băncii.

Comitetul Executiv cooperează cu Consiliul de Supraveghere/Adunarea Generală a Acţionarilor în interesele Băncii în ceea ce privește direcţiile prioritare ale activității Băncii şi implementarea acestora. În acest sens, Comitetul Executiv elaborează si implementează politici pentru identificarea şi managementul tuturor riscurilor aferente activităţii, inclusiv riscurilor materiale generate de activităţi în numele clienţilor Băncii, informează organele superioare ale Băncii regulat, în mod complet şi exact, despre toate aspectele importante pentru Bancă, legate de planificare, dezvoltarea afacerii, situaţiile de risc, despre faptele şi circumstanţele, care ar putea avea un impact material important asupra activităţii, poziţiei financiare, stării activelor Băncii și implementării strategiei în termenele și modalitățile stabilite în conformitate cu reglementările interne aferente și furnizează orice alte informații și documente solicitate de Consiliul de Supraveghere.

Banca dezvăluie informația referitor la membrii Comitetului Executiv pe pagina oficială Web.

In anul de raportare au fost organizate 87 ședințe ordinare si neordinare a Comitetului Executiv. In ordinea de zi au fost examinate chestiuni care țin de activitatea de ansamblu a Băncii, reorganizarea Băncii, documente privind rezultatele financiare, activitatea corporate, administrarea riscurilor, tehnologii informaționale, rezultatele controalelor efectuate de audit intern și extern, instruirea salariaţilor.

Comitete de lucru ale Comitetului executiv Comitetul de Administrare a Activelor si Pasivelor

Comitetul de Administrare a Activelor şi Pasivelor este organizat şi funcţionează ca organ de analiză/avizare/aprobare în domeniul atragerii resurselor şi efectuării plasamentelor, stabilirii politicii de dobânzi în scopul menţinerii unei lichidităţi adecvate.

Comitetul de credite

Comitetul de credite funcţionează ca organ de analiză/avizare/aprobare a documentaţiilor privind acordarea de credite, modificarea condiţiilor de acordare, utilizare, garantare şi/sau rambursare a unor credite acordate anterior, emiterea scrisorilor de garanţie în limita de autoritate stabilită prin reglementările Băncii.

Comitetul de Cunoaștere a Clientelei Comitetul de Cunoaștere a Clientelei este organizat şi funcţionează in vederea aprobării

măsurilor necesare pentru a monitoriza si controla riscurile de conformitate prin continuarea/diminuarea/încetarea relațiilor de afaceri cu clienții ce prezintă risc din punct de vedere AML/CFT/KYC.

Reglementarea conflictului de intereseGuvernarea corporatistă are rolul de a preveni eventualele conflicte de interese care pot

interveni între persoanele implicate în cadrul Băncii, în scopul protecţiei intereselor acționarilor.

In Bancă există, sunt perfecţionate şi realizate mecanisme de prevenire şi reglementare a conflictului de interese, soluţionarea lor in interesele băncii, acţionarilor şi clienţilor.

La aprobarea tranzacțiilor cu persoanele afiliate, membrul Consiliului de Supraveghere - persoana afiliată, care avea interes material în tranzacție, părăsea ședința la care era pusă în discuție


aceasta tranzacție.

Sistemul de control internBanca a construit un sistem de control complex şi eficient al activităţii sale, aprobând

proceduri de management al riscurilor, care stabilesc responsabilităţile organelor de conducere şi ale angajaţilor Băncii. In conformitate cu Codul guvernării corporative in Bancă sunt create și funcționează pe temeiuri permanente sisteme de colectare, prelucrare a informației şi informarea organelor de conducere despre toate riscurile bancare importante.

În vederea implementării unui sistem de control intern eficient şi comprehensiv în toate domeniile de activitate, Banca a definit 3 funcții independente:

funcția de control a riscurilor,

funcția de conformitate,

funcția de audit intern.

Sistemul de control intern include de asemenea organizarea contabilității, tratamentul informațiilor, evaluarea riscurilor şi sistemele de măsurare a acestora.

Banca întreprinde masuri pentru identificarea surselor de risc, evaluarea şi monitorizarea expunerilor Băncii, stabilind limite de risc pentru diferite contrapartide precum ţări, bănci, instituții financiare afiliate grupurilor bancare, grupuri de clienți, limite de lichiditate, etc.

Sistemul de control intern existent asigură o separare strictă a responsabilităților şi o alocare de competenţe pe baza unui proces clar, transparent şi bine documentat în ceea ce privește luarea deciziilor.

XIII. ADMINISTRAREA RISCURILOR

Asigurarea unei activităţi bancare sanătoase, prudente şi profitabile necesită ca o condiţie esenţială identificarea, evaluarea, monitorizarea şi administrarea riscurilor semnificative.

Riscurile semnificative se determină in funcţie de natura, dimensiunea şi complexitatea activitaţilor desfaţurate.

In acest sens, riscurile care pot avea un impact important asupra situaţiei patrimoniale şi/sau reputaţionale a băncii şi pe care BCR Chisinău S.A. le consideră riscuri semnificative sunt: riscul de credit, riscul de piaţă, riscul de lichiditate, riscul operaţional şi riscul reputaţional.

Pentru administrarea corespunzătoare a riscurilor semnificative, banca utilizează:

- Un sistem de proceduri de autorizare a operatiunilor afectate de riscurile respective, constând în modul de stabilire a competenţelor/limitelor de autoritate de aprobare (pouvoirs) pentru: acordarea de credite şi produse tip credit, plasamente interbancare, operaţiuni cu instrumente financiare derivate, etc.;

- Un sistem de raportare a expunerilor la riscuri, precum şi a altor aspecte legate de riscuri, către nivelele de conducere corespunzătoare (informări asupra evoluţiei expunerii băncii la riscurile semnificative, modului de incadrare în limitele stabilite etc.);

- Un sistem de responsabilităţti, politici, norme şi proceduri privind efectuarea controlului intern în bancă;

- Un sistem de gestionare a riscului juridic şi a riscului de conformitate;

- Criterii de recrutare şi remunerare a personalului, inclusiv de evitare a conflictelor de interese, care să prevadă standarde ridicate privind pregatirea, experienţa şi integritatea acestora;

- Programe de instruire a personalului.

Activitatea de management al riscului este parte componentă a activităţii liniei funcţionale Financiar şi Risc. În aceste condiţii, specialistii din domeniul managementului riscurilor sunt delimitaţi


clar din punct de vedere organizaţional de cei cu responsabilităţti în domeniul dezvoltării afacerilor.

Banca realizează o repartizare corespunzătoare a atribuţiilor la toate nivelele organizatorice pentru a se asigura că personalului nu ii sunt alocate responsabilităţi care să ducă la conflicte de interese (ex. responsabilităţi duale ale unei persoane în domenii cum ar fi: desfaşurarea activităţii atât în front-office, cât ţi în back-office, aprobarea tragerii fondurilor şi tragerea efectiva, evaluarea documentaţiei de credit şi monitorizarea clientului dupa contractarea creditului etc.).

Riscul de credit – riscul de pierdere sau de nerealizare a profitului estimat datorită incapacităţii contrapartidei de a-şi îndeplini obligatiile asumate conform contractului – este riscul principal la care este expusă banca din cauza faptului că peste 50% din active sunt creditele acordate.

Principalele obiective ale managementului riscului sunt administrarea activă a portofoliului, îmbunătaţirea calităţii activelor (ţinerea sub control a evoluţiei creditelor neperformante) şi stabilirea bazei de creştere sănătoasă a portofoliului de credite.

În contextul potenţialelor efecte ale crizei financiare mondiale, BCR Chisinău S.A. stabileşte limite de expunere pe ţări, entităţi sovereign, bănci şi instituţii financiare afiliate grupurilor bancare, monitorizează cu mare atenţie expunerile sale, efectuând analize de risc ori de cate ori apar informaţii negative despre una din contrapartidele băncii şi propunând măsuri corespunzătoare în ce priveşte limitele de risc alocate.

Riscul de piata reprezintă riscul înregistrării de pierderi sau al nerealizării profiturilor estimate, care apare din fluctuaţiile pe piată ale preţurilor, ratei dobânzii şi cursului valutar.

Banca acorda o atenţie deosebită identificării tuturor surselor de risc de piaţă, evaluării expunerii băncii la acest risc şi stabilirii de limite corespunzătoare pentru reducerea/limitarea acestuia având drept obiectiv asigurarea unei structuri corespunzătoare a portofoliului sau, care in condiţiile modificării ratelor dobânzii, cursurilor valutare şi preţurilor de pe piaţă, să nu poată induce influenţe negative importante asupra activităţii şi performanţelor financiare ale BCR Chisinău S.A..

Riscul de lichiditate reprezintă riscul înregistrării de pierderi sau al nerealizării profiturilor estimate ce rezultă din imposibilitatea băncii de a onora în orice moment obligaţiile de plată pe termen scurt, fară ca aceasta să implice costuri sau pierderi ce nu pot fi suportate de acestea.

Administrarea riscului de lichiditate are ca obiectiv asigurarea fondurilor lichide necesare pentru acoperirea în orice moment a obligaţiilor financiare asumate de bancă, menţinerea unui nivel adecvat de lichiditate pe toate benzile de scadenţe şi maximizarea venitului net obţinut din dobânzi. Banca acorda o atenţie deosebită identificării surselor de risc de lichiditate, evaluării expunerii băncii la acest risc şi stabilirii de limite de risc corespunzătoare.

Riscul operaţional este definit ca riscul de pierdere determinat fie de utilizarea unor procese, sisteme şi resurse umane inadecvate sau care nu şi-au îndeplinit funcţia în mod corespunzător, fie de evenimente şi acţiuni externe. Aceasta definiţie include riscul juridic, dar exclude riscul strategic şi riscul reputaţional.

Managementul riscurilor operaţionale are ca obiectiv asigurarea cadrului intern care să permită identificarea, evaluarea, monitorizarea şi adoptarea măsurilor necesare în scopul diminuării pierderilor determinate de aceste riscuri (pierderi operaţionale).

Riscul reputaţional reprezintă riscul actual sau viitor de afectare negativă a profiturilor şi capitalului, determinat de percepţia nefavorabilă asupra imaginii băncii de către clienţi, contrapartide, acţionari, investitori sau autorităţi de supraveghere.

In procesul de evaluare a riscurilor legale şi reputaţionale, banca ia în considerare regulamentele şi cadrele legale în vigoare, inclusiv cele aplicabile domeniului social, precum şi orice alte elemente care ar putea afecta activitatile. Administrarea riscului reputaţional are ca obiectiv asigurarea cadrului intern care să permită identificarea, evaluarea, monitorizarea şi luarea măsurilor în scopul reducerii pierderilor determinate de acest risc.


XIV. ACTIVITATEA DE PERSONAL ŞI STRUCTURA ORGANIZAŢIONALĂ

În anul 2015 managementul personalului a continuat să fie una din cele mai importante preocupări ale conducerii Băncii. Schimbările organizaționale s-au axat pe optimizarea funcțiilor de procesare și suport, consolidarea capacităților comerciale și întărirea sistemelor de control intern ale Băncii. Numărul total de angajați ai băncii la 31 decembrie 2015 a constituit 92 persoane fiind în limita țintelor agreate de conducerea Băncii.

Banca a acordat numeroase posibilităţi angajaţilor săi pentru dezvăluirea potenţialului şi dezvoltarea carierei. Politica Băncii este de a promova în primul rând personalul din cadrul Băncii. În același timp Banca a continuat procesul de atragere de noi talente din exterior în baza competențelor cheie necesare pentru dezvoltarea organizației.

Diversitatea activităţii Băncii şi atingerea noilor obiective strategice implică dezvoltarea capitalului uman corespunzător ritmului de dezvoltare al Băncii. De aceea, în anul 2015 politica resurselor umane în continuare este orientată spre: consolidarea capacităților de instruire internă şi dezvoltare profesională continuă; îmbunătățirea performanțelor individuale și a angajamentului salariaților, creşterea productivităţii muncii, sporirea eficienței organizației. Activitatea in domeniul resurselor umane va contribui în continuare la realizarea obiectivelor generale ale Băncii.

XV. ANEXE


Anexa 1

BILANTUL CONTABIL

Denumirea indicatorilor 2014 2015 Modificare

mil. Leiponderea,

% mil. Leiponderea,

% mil. Lei %ACTIVE Numerar 37.41 3.47% 56.25 4.97% 18.84 50.36%Conturi la Banca Naţională 107.32 9.95% 211.14 18.65% 103.82 96.74%Conturi curente şi depozite la bănci 113.73 10.55% 174.81 15.44% 61.08 53.71%Credite şi avansuri acordate clienţilor 428.07 39.70% 379.93 33.55% (48.14) -11.25%Active financiare disponibile pentru vânzare 34.22 3.17% 111.70 9.86% 77.48 226.42%Investiţii păstrate până la scadenţă 309.77 28.73% 163.06 14.40% (146.71) -47.36%Imobilizări corporale 14.03 1.30% 9.75 0.86% (4.28) -30.51%Imobilizări necorporale 6.23 0.58% 7.34 0.65% 1.11 17.82%Creanţe amânate privind impozitul pe venit 1.98 0.18% 1.49 0.13% (0.49) -24.75%Alte active 25.48 2.36% 16.94 1.50% (8.54) -33.52%Total active 1,078.23 100.00% 1,132.41 100.00% 54.18 5.02% DATORII Datorii către bănci 22.90 2.12% 7.89 0.70% (15.01) -65.55%Alte împrumuturi 228.05 21.15% 184.91 16.33% (43.14) -18.92%Datorii către clienţi 429.29 39.81% 517.11 45.66% 87.82 20.46%Alte datorii 5.90 0.55% 11.73 1.04% 5.83 98.81%Datorii amânate privind impozitul pe venit 8.60 0.80% 0.45 0.04% (8.15) -94.77%Total datorii 694.74 64.43% 722.10 63.77% 27.36 3.94% CAPITAL PROPRIU Acţiuni ordinare 728.13 67.53% 728.13 64.30% - 0.00%Capital de rezervă 14.20 1.32% 14.20 1.25% - 0.00%Pierdere neacoperită (358.84) -33.28% (332.01) -29.32% 26.83 -7.48%Rezerve ale activelor financiare disponibile pentru vânzare - 0.00% - 0.00% - Total capital propriu 383.49 35.57% 410.32 36.23% 26.83 7.00%

Total capital propriu şi datorii 1,078.23 100.00% 1,132.41 100.00% 54.18 5.02%


Anexa 2

RAPORTUL PRIVIND REZULTATELE FINANCIARE

Denumirea indicatorilor 2014 2015 Modificare

D mil. Leiponderea,

% mil. Leiponderea,

% mil. Lei %Venituri aferente dobânzilor Venituri aferente dobânzilor la mijloace băneşti datorate de BNM 0.33 0.35% 7.43 6.01% 7.10 2151.52%Venituri aferente dobânzilor la mijloace băneşti datorate de bănci 0.75 0.79% 0.21 0.17% (0.54) -72.00%Venituri aferente dobânzilor (dividende) la hârtii de valoare cumpărate pentru vânzare 1.44 1.51% 14.44 11.69% 13.00 902.78%Venituri aferente dobânzilor (dividende) la hârtii de valoare investiţionale 19.22 20.21% 25.79 20.88% 6.57 34.18%Venituri aferente dobânzilor la credite 52.19 54.87% 46.67 37.78% (5.52) -10.58%Alte venituri aferente dobânzilor - 0.00% - 0.00% - Total venituri aferente dobânzilor 73.92 77.72% 94.53 76.52% 20.61 27.88%Cheltuieli aferente dobânzilor Cheltuieli aferente dobânzilor la mijloace băneşti datorate băncilor 2.73 2.76% 1.68 1.73% (1.05) -38.46%Cheltuieli aferente dobânzilor la depozite ale persoanelor fizice 3.04 3.08% 2.37 2.44% (0.67) -22.04%Cheltuieli aferente dobânzilor la depozite ale persoanelor juridice 3.86 3.91% 6.20 6.38% 2.34 60.62%Cheltuieli aferente dobânzilor la alte împrumuturi 8.15 8.25% 3.89 4.01% (4.26) -52.27%Total cheltuieli aferente dobânzilor 17.77 17.98% 14.14 14.56% (3.63) -20.43%Venitul net aferent dobânzilor 56.15 56.81% 80.39 65.07% 24.24 43.17%

Minus: Defalcări pentru reduceri pentru pierderi la active aferente dobinzilor 14.14 14.31% 7.73 7.96% (6.41) -45.33%

Venitul net aferent dobânzilor după defalcări pentru reduceri pentru pierderi la active aferente dobânzilor 42.01 42.51% 72.66 58.81% 30.65 72.96%Venituri (pierderi) din taxe si comisioane Venituri aferente comisioanelor 13.63 14.33% 15.91 12.88% 2.28 16.73%Cheltuieli privind comisioanele 5.01 5.07% 10.81 11.13% 5.80 115.77%Total venituri (pierderi) din taxe si comisioane 8.63 9.07% 5.10 4.13% (3.53) -40.90%Venituri (pierderi) la operaţiuni cu valută străină 6.23 6.55% 11.00 8.90% 4.77 76.57%Cheltuieli general-administrative Cheltuieli privind remunerarea muncii 22.61 22.88% 27.30 28.11% 4.69 20.74%Alte cheltuieli general-administratuve 19.56 19.79% 21.81 22.46% 2.25 11.50%Cheltuieli privind deprecierea activelor pe termen lung 7.17 7.25% 7.48 7.70% 0.31 4.32%Total cheltuieli general-administrative 49.35 49.93% 56.60 58.28% 7.25 14.69%Alt rezultat operational Alte venituri operationale 1.33 1.40% 2.10 1.70% 0.77 57.89%Alte cheltuieli operationale 13.27 13.43% 11.89 12.24% (1.38) -10.40%Deprecierea activelor nefinanciare (2.25) -2.28% 1.66 1.71% 3.91 -173.78%

Venitul (pierderi) net până la impozitare şi până la articole extraordinare (2.18) -2.29% 20.71 16.76% 22.89 1050.00%Impozitul pe venit (scutire) 1.54 1.56% (5.72) -5.89% (7.26) -471.43%Venitul (pierderi) net până la articole extraordinare (3.72) -3.76% 26.43 21.39% 30.15 810.48%Venituri (pierderi) extraordinare - - 0.00% - Impozitul pe venit - - 0.00% - Venituri (pierderi) extraordinare minus impozitul pe venit - - 0.00% - Venitul (pierderi) net (3.72) -3.76% 26.43 21.39% 30.15 810.48%

30

Anexa 3

RAPORTUL PRIVIND FLUXURILE DE TREZORERIE

Indicators 2014 2015 million Lei million Lei

Fluxuri de trezorerie din activităţi de exploatareDobânzi încasate 62.96 83.38

Dobânzi plătite (16.21) (14.52)

Încasări nete aferente comisioanelor 9.95 6.89

Venituri nete din operaţiuni cu valută străină si alte venituri operaţionale 7.56 19.45

Plăţi băneşti privind retribuirea muncii (22.61) (27.31)

Plăţi aferente cheltuielilor generale si administrative (34.20) (27.51)

Profit operaţional din exploatare înainte de modificarea capitalului circulant 7.45 40.37

(Creşterea) / reducerea activelor curente : Conturi la Banca Naţională (28.86) (15.04)

Conturi curente şi depozite la bănci - (4.64)

Credite, net 31.90 52.47

Alte active 2.20 (1.12)

Creşterea / (reducerea) datoriilor curente :

Datorii către bănci (11.65) (15.01)

Datorii către clienţi şi autorităţi publice 78.06 87.81

Alte datorii 1.04 1.28

Numerar net din activităţi operaţionale până la impozitare 72.68 105.74

Impozitului pe profit plătit -

Numerar net din / (utilizat în) activităţi operaţionale 80.13 146.11

Fluxuri de trezorerie din activităţi de investiţiiAchiziţii de imobilizărilor corporale şi necorporale (1.66) (3.16)

Active financiare disponibile pentru vânzare (6.33) (1.15)

Încasări din vanzarea imobilizărilor corporale şi necorporale (275.87) (77.06)

Încasări din realizarea investitiilor financiare păstrate până la scadenţă 174.70 223.54

Plati din procurarea investitiilor financiare păstrate până la scadenţă - -

Numerar net utilizat în activităţi de investiţii (109.16) 142.18

Fluxuri de trezorerie din activităţi de finanţare Încasări din acţiunile emise 100.56 -

Încasări/plăţi din credite şi împrumuturi pe termen lung (66.90) (42.75)

Numerar net utilizat în activităţi de finanţare 33.66 (42.75)

Creşterea/(reducerea) netă a numerarului şi echivalentelor de numerar 4.63 245.53

Numerar şi echivalente de numerar la 1 ianuarie 221.63 226.26

Numerar şi echivalente de numerar la 31 decembrie 226.26 471.80

31

Anexa 4

RAPORTUL PRIVIND MODIFICĂRILE CAPITALULUI PROPRIU

2015

Acţiuni ordinare

Capital de rezervă

Rezerve statutare

Profit nedistribuit

Active financiare

disponibile pentru

vânzare

Total

milioane Lei milioane Lei milioane Lei milioane Lei milioane Lei milioane Lei

Sold la 1 ianuarie 728.13 0.01 14.20 (358.54) (0.31) 383.49 Acţiuni emise - - - - - - Transferuri de rezerva - - - - - - Profit/(pierdere) net(ă) a perioadei - - - 26.44 - 26.44 Alt rezultat global net - - - - 0.39 0.39 Sold la 31 decembrie 728.13 0.01 14.20 (332.10) 0.08 410.32

2014

Acţiuni ordinare

Capital de rezervă

Rezerve statutare

Profit nedistribuit

Active financiare

disponibile pentru

vânzare

Total

milioane Lei milioane Lei milioane Lei milioane Lei milioane Lei milioane Lei

Sold la 1 ianuarie 627.58 - 14.20 (354.82) - 286.96 Acţiuni emise 100.55 - - - - 100.55 Transferuri de rezerva - - - - - - Profit/(pierdere) net(ă) a perioadei - - - (3.72) (0.31) (4.03)Alt rezultat global net - 0.01 - - - 0.01 Sold la 31 decembrie 728.13 0.01 14.20 (358.54) (0.31) 383.49

32

Anexa 5

COEFICIENŢI ŞI INDICATORI FINANCIARI

Indicatori 31.12.2014 31.12.2015 Modificare (%)Total active 1,078.23 1,132.41 5.03%Alte active 25.48 16.94 -33.52%Credite 428.07 379.93 -11.25%Active lichide 407.47 363.98 -10.67%Depozitele bancilor 250.95 192.81 -23.17%Depozitele clientilor 429.29 517.11 20.46%Capital 383.49 410.32 7.00%

Cota de piata 31.12.2014 31.12.2015 Modificare (%)Total active 1.10% 1.64% 0.54%Credite 1.09% 1.03% -0.06%Active lichide 0.64% 0.95% 0.31%Total depozite 0.77% 1.14% 0.37%Capital 3.08% 3.49% 0.40%

Locul 31.12.2014 31.12.2015 ModificareTotal active 12 9 3Credite 12 10 2Active lichide 13 10 3Total depozite 13 10 3Depozitele clientilor 13 10 3Capital 12 9 3

Indicatorii profitabilităţii 31.12.2014 31.12.2015 ModificareProfit net (3.72) 26.43 30.15 Venit net din dobanzi 56.15 80.39 24.24 Venit net neaferent dobanzilor (44.18) (51.95) (7.77)Provizioane/(recuperari) 14.14 7.73 (6.41)ROA -0.35% 2.33% 2.68%ROE -0.97% 6.44% 7.41%Raport Cost / Venit 69.50% 58.66% -10.84%

Indicatorii de calitate a portofoliului de credite 31.12.2014 31.12.2015 Modificare (%)Credite expirate / Total Credite 26.84% 19.95% -6.89%Credite neperformante / Total Credite 31.75% 33.35% 1.60%Reduceri pentru pierderi / Total Credite 15.05% 18.42% 3.37%Credite mari / Total credite 28.09% 28.13% 0.04%Solvabilitate 137.17% 164.41% 27.24%Lichiditate 54.60% 63.04% 8.44%

I.

33

Banca Comercială Română Chişinău SA

Situaţiile financiare Pentru anul încheiat la 31 decembrie 2015Întocmite în conformitate cu Standardele Internaţionale de Raportare Financiară

34

Banca Comercială Română Chişinău SAI. SITUAŢII FINANCIAREII. Pentru anul încheiat la 31 decembrie 2015 III.

CUPRINS

Raportul auditorilor

Situaţia poziţiei financiare 3Situaţia profitului sau pierderii şi alte elemente ale rezultatului global 4Situaţia modificărilor capitalurilor proprii 5Situaţia fluxurilor de trezorerie 6Note explicative la situaţiile financiare 7-64

Banca Comercială Română Chişinău SAIV. SITUAŢIA POZIŢIEI FINANCIAREV. La 31 decembrie 2015

Note 31/12/2015 31/12/2014

MDL’000 MDL’000

ACTIVENumerar 4 56,251 37,408 Conturi la Banca Naţională 5 211,140 107,321 Conturi curente şi depozite la bănci 6 174,814 113,723 Credite şi avansuri acordate clienţilor, net 7 379,930 428,068 Active financiare disponibile pentru vânzare 8 111,703 34,214 Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 8 163,059 309,773 Imobilizări corporale 9 9,748 14,027 Imobilizări necorporale 10 7,335 6,234 Creanţe privind impozitul pe venit amânat 18 1,489 1,978 Alte active 11 16,941 25,483Total active 1,132,412 1,078,229

DATORII Datorii către bănci 12 7,893 22,904 Alte împrumuturi 13 184,912 228,047 Datorii către clienţi 14 517,106 429,288 Alte datorii 15 12,185 6,086 Datorii subordonate - - Datorii privind impozitul pe venit amânat 18 - 8,413 Total datorii 722,097 694,738

CAPITAL PROPRIU Acţiuni ordinare 16 728,130 728,130 Capital de rezervă 17 14,200 14,200 Pierdere neacoperită (332,092) (358,527)Reevaluarea activelor financiare disponibile pentru vânzare 77 (312)Total capital propriu 410,315 383,491

Total capital propriu şi datorii 1,132,412 1,078,229

Notele anexate sunt parte integră a acestor situaţii financiare.

Situaţiile financiare au fost autorizate pentru emitere pe 18 martie 2016 de către Conducerea Executivă a Băncii reprezentată de către:

Preşedinte Contabil şefJuan Luis Martin Ortigosa Victoria Galben

3

Banca Comercială Română Chişinău SASITUAŢIA PROFITULUI SAU PIERDERII ŞI ALTE ELEMENTE ALE REZULTATULUI GLOBAL Pentru anul încheiat la 31 decembrie 2015VI.

Note 2015 2014MDL’000 MDL’000

Venituri aferente dobânzilor 20 95,482 75,123 Cheltuieli aferente dobânzilor 20 (14,141) (17,774)Venituri nete aferente dobânzilor 81,341 57,349

(Cheltuieli)/economii din deprecierea creditelor 7, 24 (7,735) (12,774)

Venituri nete aferente dobânzilor minus deprecierea creditelor 73,606 44,575

Venituri aferente taxelor si comisioanelor 21 14,961 12,432 Cheltuieli aferente taxelor si comisioanelor 21 (8,072) (2,478)Venituri nete aferente taxelor si comisioanelor 6,889 9,954

Venituri nete din operaţiuni cu valută străină 22 11,000 6,226 Alte venituri operaţionale 23 3,804 1,333 Total venituri neaferente dobânzilor 14,804 7,559

Cheltuieli privind retribuirea muncii şi cheltuieli aferente 25 (27,305) (22,613)Cheltuieli generale şi administrative 26 (35,243) (34,524)Cheltuieli aferente uzurii şi amortizării 27 (7,484) (7,107)Provizion pentru alte active (4,557) (6)Total cheltuieli neaferente dobânzilor (74,589) (64,250)

Profit operaţional până la impozitare 20,710 (2,162)

Economii/ (cheltuieli) privind impozitul pe venit 18 5,725 (1,554)

Profitul/(pierderea) netă a anului 26,435 (3,716)

Alte elemente ale rezultatului globalReevaluarea activelor financiare disponibile pentru vânzare* 389 (312)Total elemente ale rezultatului global 389 (312)

Total rezultat global al anului 26,824 (4,028)* Revalurea activelor financiare disponibile pentru vînzare vor fi reclasificate ulterior în contul de profit sau pierdere.


Situaţiile financiare au fost autorizate pentru emitere pe 18 martie 2016 de către Conducerea Executivă a Băncii reprezentată de către:

Preşedinte Contabil şefJuan Luis Martin Ortigosa Victoria Galben

4

Banca Comercială Română Chişinău SASITUAŢIA MODIFICĂRILOR CAPITALURILOR PROPRII Pentru anul încheiat la 31 decembrie 2015VII.

31 decembrie 2015

Capital social Rezerve

statutarePierdere

neacoperită

Reevaluarea activelor

financiare disponibile

pentru vânzare

Total

MDL'000 MDL'000 MDL'000 MDL'000 MDL'000

Sold la 1 ianuarie 728,142 14,200 (358,539) (312) 383,491 Actiuni ordinare emise - - - - -Surplus de capital - - - - -Profit anual - - 26,435 - 26,435Alte elemente globale - - - 389 389

Sold la 31 decembrie 728,142 14,200 (332,104) 77 410,315

31 decembrie 2014

Capital social Rezerve

statutarePierdere

neacoperită

Reevaluarea activelor

financiare disponibile

pentru vânzare

Total

MDL'000 MDL'000 MDL'000 MDL'000 MDL'000

Sold la 1 ianuarie 627,580 14,200 (354,823) - 286,957Actiuni ordinare emise 100,550 - - - 100,550Surplus de capital 12 - - - 12Profit anual - - (3,716) - (3,716)Alte elemente globale - - - (312) (312)

Sold la 31 decembrie 728,142 14,200 (358,539) (312) 383,491

Notele anexate sunt parte integră a acestor situaţii financiare

5

Banca Comercială Română Chişinău SASITUAŢIA FLUXURILOR DE TREZORERIE Pentru anul încheiat la 31 decembrie 2015VIII.


Note 2015 2014

MDL’000 MDL’000

Fluxuri de trezorerie din activităţi de exploatareDobânzi încasate 83,376 62,958 Dobânzi plătite (14,520) (16,214)Încasări nete aferente comisioanelor 6,887 9,954 Rezultatul net din operaţiuni cu valută străină si alte venituri operaţionale 19,447 7,559 Plăţi băneşti privind retribuirea muncii (27,305) (22,613)Plăţi aferente cheltuielilor generale si administrative (27,513) (34,196)Profit operaţional din exploatare înainte de modificarea capitalului circulant

40,372 7,448

(Creşterea) / reducerea activelor curente :Conturi la Banca Naţională (15,043) (28,863)Conturi curente şi depozite la bănci (4,643) - Credite si avansuri catre clienti 52,465 31,901 Alte active (1,120) 2,196 Creşterea / (reducerea) datoriilor curente : -Datorii către bănci (15,011) (11,653)Datorii către clienţi 87,813 78,061 Alte datorii 1,275 1,038 Numerar net din activităţi operaţionale până la impozitare

105,736 72,680

Impozitului pe profit plătit - -Numerar net din / (utilizat în) activităţi operaţionale 146,108 80,128

Fluxuri de trezorerie din activităţi de investiţiiPlăți pentru achiziționarea imobilizărilor corporale şi necorporale (3,158) (1,663)Incasari din vanzarea imobilizarilor corporale si necorporale (1,148) (6,325)Plăți pentru procurarea investitiilor financiare disponibile pentru vanzare (77,056) (275,871)Încasări din realizarea titlurilor de stat - păstrate până la scadenţă 223,538 174,701Plati din procurarea titlurilor de stat - păstrate până la scadenţă - -Numerar net utilizat în activităţi de investiţii 142,176 (109,158)

Fluxuri de trezorerie din activităţi de finanţareÎncasări din acţiunile emise - 100,562 Plăţi din credite şi împrumuturi pe termen lung (42,751) (66,901)Numerar net utilizat în activităţi de finanţare (42,751) 33,661 Creşterea/(reducerea) netă a numerarului şi echivalentelor de numerar

245,533 4,631

Numerar şi echivalente de numerar la 1 ianuarie 226,264 221,633Numerar şi echivalente de numerar la 31 decembrie 19 471,797 226,264

6

Banca Comercială Română Chişinău SAIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015X.1. Informaţii generale despre Banca

Banca Comercială Română Chişinău S.A. (denumită în continuare Banca) a fost înfiinţată în octombrie 1998. Banca funcţionează ca o bancă comercială şi de economii, oferind o gamă largă de servicii şi se adresează tuturor categoriilor de clienţi prin Sediul Central, o filială şi o agenţie în municipiul Chişinău şi o filială în Bălti. (2014: 2 filiale şi 1 agenţie).

Banca Comerială Română Chisinau S.A. este 100% subsidiară a Băncii Comerciale Române S.A. Compania mamă al Băncii este Erste Group Bank AG.

La sfârşitul anului 2015 Banca deţinea Licenta seria A MMII nr.004471, eliberată de Banca Naţională a Moldovei, in data de 2 decembrie 2008, care permite efectuarea operaţiunilor prevăzute de articolul 26 din Legea instituţiilor financiare nr.550 – XIII din 21 iulie 1995.

Banca are 72 salariaţi la data de 31 decembrie 2015 (66 la data de 31 decembrie 2014).

Adresa juridica a Băncii este: Banca Comercială Româna Chişinău SA, Str. Puşkin 60/2, Chişinău, Republica Moldova.

Deoarece operaţiunile Băncii nu sunt expuse la riscuri şi rentabilităţi cu un grad semnificativ de diferenţiere precum şi datorită faptului că mediul legislativ, natura serviciilor, activitatea, tipologia de clienţi pentru serviciile şi produsele oferite, cât şi metodele folosite pentru furnizarea serviciilor sunt omogene pentru toate activităţile sale, Banca operează ca un segment unic de activitate.

2. Politici contabileII.2.1 Bazele prezentării

Anul financiar începe la 1 ianuarie şi se termină la 31 decembrie şi include toate operaţiunile Băncii în această perioadă.

Toţi indicatori din activitatea Băncii pe parcursul anului legaţi de rezultatele financiare şi economice sunt incluşi în situaţiile financiare pentru anul respectiv.

Situaţiile financiare au fost pregătite pe bază de cost istoric, cu excepţia investiţiilor disponibile pentru vânzare, toate fiind evaluate la valoare justă.

Situaţiile financiare sunt prezentate în lei moldoveneşti (MDL), valuta ţării în care operează Banca, iar toate valorile sunt rotunjite până la mii cu excepţia cazului când este prevăzut altfel.

Situaţiile financiare sunt prezentate în baza principiului continuității activității.

Declaraţie de conformitateSituaţiile financiare ale Băncii sunt întocmite în conformitate cu Standardele Internaţionale de Raportare Financiară (SIRF) adoptate de IASB.

7

Banca Comercială Română Chişinău SAIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015X.

III. 2. Politici contabile (continuare)

2.2 Estimări şi raţionamente contabile semnificative

Pentru întocmirea situaţiilor financiare în conformitate cu Standardele Internaţionale de Raportare Financiară conducerea Băncii trebuie să facă estimări şi presupuneri care afectează valorile raportate în situaţiile financiare şi notele ce le însoţesc.

Pierderi din deprecierea creditelor şi avansurilor Banca îşi revizuieşte creditele şi avansurile problematice la fiecare dată de raportare pentru a estima dacă pierderea din depreciere ar trebui să fie reflectată în contul de profit şi pierdere. În particular, conducerea evaluează valoarea şi maturitatea fluxurilor viitoare de mijloace băneşti atunci când determină nivelul provizionului cerut. Aceste estimări se bazează pe evaluari ale mai multor factori, iar rezultatele actuale ar putea să difere, ceea ce ar duce la modificări ulterioare ale provizionului pentru pierdere din depreciere. Adiţional la provizionul specific pentru creditele şi avansurile individual semnificative, Banca mai face un provizion colectiv pentru depreciere pentru expuneri, care deşi nu sunt individual identificate că ar necesita un provizion specific, conţin un grad de risc de creditare mai înalt decât cel existent la momentul acordării creditului. Aceasta ia în consideraţie aşa factori ca riscul de ţară, industria şi învechirea tehnologică, cât şi neajunsurile structurale sau deteriorarea fluxurilor de trezorerie. In acest scop se determina parametrii probabilitatea de default (PD) si pierderea în caz de default (LGD) pentru portofolii de clienti omogene ca si profil de risc, tinandu-se cont de segmentele si produsele Bancii si situatia serviciului datoriei. Pentru determinarea PD se utilizeaza matricea de migrare pe parcursul a 12 luni din statutul de non-default in default. Valoarea LGD se calculeaza prin estimarea valorii prezente nete (NPV) a fluxurilor de numerar ale recuperarilor rezultate atat din achitari benevole, cat si din realizarea garantiilor la expunerile aflate in stare de default.

Active privind impozitul amînatCreantele din impozitul amanat sunt recunoscute pentru toate pierderile fiscale neutilizate si diferentele temporare deductibile in masura in care este probabil ca vor fi disponibile suficiente profituri impozabile pentru care pierderile fiscale pot fi utilizate. Sunt necesare rationamente importante ale conducerii pentru a determina valoarea creantelor din impozit amanat care poate fi recunoscuta, pe baza momentului probabil si nivelului profitului impozabil viitor impreuna cu strategiile viitoare de planificare a impozitelor. Banca aproba bugetul anual estimand profitul impozabil pentru a acoperi pierderea fiscala cumulata pentru care s-au calculat creante din impozit amanat. Prezentari referitoare la impozitul amanat sunt in Nota 18.

Banca a reanalizat recuperabilitatea pierderii fiscale, luand in considerare prevederile legislatiei locale si estimarile profitului pentru anii urmatori. La 31 decembrie 2015, banca nu a recunoscut o creanta privind impozitul pe venit amanat din pierderi fiscale deoarece se estimeaza ca nu vor fi indeplinite conditiile de utilizare a pierderii fiscale in intervalul mentionat in reglementarile fiscale.

La 31 decembrie 2015, banca a recunoscut o creanta privind impozitul pe venit amanat din diferente temporare, altele decat din pierderi fiscale, deoarece estimeaza ca vor fi realizate suficiente profituri fiscale in perioadele in care diferentele temporare se vor reversa.

2.3. Modificările în politici contabile

Politicile contabile adoptate sunt consecvente cu cele din exercitiul financiar anterior, cu exceptia urmatoarelor IFRS-uri modificate, care au fost adoptate de Banca la 1 ianuarie 2015:

Imbunatatirile anuale ale IFRS - Ciclul 2011 -2013

8

Banca Comercială Română Chişinău SAXI. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XII.IV. 2. Politici contabile (continuare)

2.3 Modificările în politici contabile (continuare)

Atunci cand se considera ca adoptarea standardului sau interpretarii va avea un impact asupra situatiilor financiare sau a performantei Bancii, impactul sau este descris mai jos:

IASB a emis Imbunatatirile Anuale ale IFRS – Ciclul 2011 – 2013, care reprezinta o colectie de modificari ale IFRS. Modificarile intra in vigoare pentru perioade anuale incepand la sau dupa 1 ianuarie 2015. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei. IFRS 3 Combinari de intreprinderi: Aceasta imbunatatire clarifica faptul ca IFRS 3 exclude din sfera sa de aplicare

formarea unei asocieri in participatie in cadrul situatiilor financiare le asocierii in participatie in sine. IFRS 13 Evaluarea la valoarea justa: Aceasta imbunatatire clarifica faptul ca aria exceptiei privind portofoliul, astfel

cum este definita la punctul 52 al IFRS 13, include toate contractele contabilizate conform ariei de aplicabilitate a IAS 39 Instrumente financiare: recunoastere si evaluare sau IFRS 9 Instrumente financiare, indiferent daca indeplinesc sau nu definitia activelor financiare si a datoriilor financiare conform definitiei din IAS 32 Instrumente financiare: prezentare.

IAS 40 Investitii imobiliare: Aceasta imbunatatire clarifica faptul ca, pentru a determina daca o anumita tranzactie indeplineste atat definitia unei combinari de intreprinderi conform definitiei din IFRS 3 Combinari de intreprinderi, cat si a unei investitii imobiliare conform definitiei din IAS 40 Investitii imobiliare, trebuie ca aplicarea celor doua standarde sa se realizeze independent unul de celalalt.

V.3. Politici contabile semnificative

a. Conversia valutei străineTranzacţiile în valuta sunt înregistrate la cursul de schimb de la data tranzacţiei. La data bilanţului, activele şi datoriile monetare denominate în valuta sunt convertite folosind cursul de schimb de închidere stabilit de BNM. Ratele de schimb la sfârşitul anului şi ratele medii pe an au fost:

2015 2014USD Euro USD Euro

Media perioadei 18.8161 20.8980 14.0388 18.6321Finele anului 19.6585 21.4779 15.6152 18.9966

Diferenţele de curs care provin din decontarea tranzacţiilor la cursuri diferite de cele de la data tranzacţiei, precum şi diferenţele de curs valutar nerealizate din active şi datorii monetare în valuta străina nesoluţionate sunt recunoscute în contul de profit şi pierdere.

b. Conturi curente şi depozite la bănciAcestea sunt prezentate la costul amortizat, minus provizioanele pentru depreciere.

c. Credite şi avansuri acordate clienţilorCreditele emise de către Bancă reprezintă credite la care fondurile sunt remise direct debitorului şi sunt recunoscute în bilanţ atunci când fondurile sunt puse la dispoziţia debitorilor. Aceste credite sunt recunoscute iniţial la valoarea justă a fondurilor acordate, şi sunt ulterior evaluate la costul amortizat folosind metoda ratei efective a dobânzii.

9

Banca Comercială Română Chişinău SAXIII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XIV.VI. 3. Politici contabile semnificative (continuare)

VII. c. Credite şi avansuri acordate clienţilor (continuare)Banca prezintă informaţia referitor la portofoliul de credit şi provizioanele pentru deprecierea creditelor în baza următoarei clasificări a clienţilor:

- credite corporate - credite întreprinderi micro- credite garantate- credite negarantate- credite ipotecare

d. Deprecierea creditelorDacă există o dovadă obiectivă că Banca nu va putea recupera toate sumele scadente (suma creditului şi dobânda) conform termenilor contractuali iniţiali ai creditului, aceste credite sunt considerate depreciate. Valoarea pierderii din depreciere reprezintă diferenţa între valoarea de bilanţ a creditului şi valoarea prezentă a fluxurilor de trezorerie viitoare actualizate la rata efectivă iniţială a dobânzii sau este diferenţa între valoarea de bilanţ a creditului şi valoarea justă a gajului, minus costul obţinerii si vinzarii gajului, dacă împrumutul dispun de gaj şi executarea acestuia este probabilă.

Deprecierea valorii şi nerecuperabilitatea sunt evaluate şi recunoscute separat pentru creditele şi creanţele semnificative din punct de vedere individual, şi la nivel de portofoliu pentru un grup de credite şi creanţe similare ce nu sunt identificate individual ca fiind depreciate valoric. Dacă Banca determină că nu există nici o dovadă obiectivă de deteriorare a valorii unui activ financiar evaluat separat, semnificativ sau nu, ea include acest activ în grupa activelor financiare cu caracteristici similare ale riscului de credit, şi estimează pentru acestea un provizion colectiv pentru deteriorarea valorii. Activele, care sunt estimate individual pentru depreciere a valorii şi pentru care este sau continue a fi recunoscută pierderea din deprecierea valorii, nu sunt incluse în estimarea colectiva a deprecierii valorii.

Daca creditul are o rată a dobânzii variabilă, rata discontului pentru estimarea pierderii din deprecierea valorii este rata curentă a dobânzii efective.

Valoarea de bilanţ a unui activ este redusă la valoarea sa recuperabilă estimată prin recunoaşterea în contul de profit şi pierdere a provizionului pentru deprecierea creditului. Casarea este efectuată când creditul este considerat nerecuperabil, în întregime sau parţial. Casările sunt reduse din provizioanele stabilite anterior şi în acelaşi timp reduc suma creditului.

Daca valoarea deprecierii scade ulterior datorită unui eveniment survenit după casare, diminuarea provizionului se recunoaşte prin creditarea provizionului pentru pierderile din credite.

În scopul evaluării colective a deprecierii, activele financiare sunt grupate în baza criteriilor interne ale Băncii de grupare a creditelor care ţin cont de caracteristicile riscului de credit aşa ca industria, tipul gajului, statutul anterior şi alţi factori relevanţi. Fluxurile viitoare de numerar pentru un grup de active financiare care sunt evaluate colectiv pentru depreciere sunt estimate în baza experienţei anteriore cu activele ce au caracteristici ale riscului de credit similare cu cele din grup. Metodologia şi presupunerile folosite pentru estimarea fluxurilor viitoare de numerar sunt revizuite periodic pentru a reduce orice diferenţe între pierderea estimată şi pierderea reală.

10

Banca Comercială Română Chişinău SAXV. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XVI.VIII. 3. Politici contabile semnificative (continuare)

e. Creditele renegociate Când este posibil Banca încearcă să restructureze creditele, decât să ia în posesie gajul. Aceasta poate implica extinderea graficului de plată şi renegocierea condiţiilor de creditare. Odată ce au fost renegociate condiţiile de creditare, orice depreciere este determinată prin utilizarea ratei efective a dobânzii (EIR) originală, care a fost calculată până la modificarea termenilor, iar creditul nu mai este considerat restant. Conducerea Băncii revizuie în mod continuu creditele renegociate pentru a se asigura că toate cerinţele sunt respectate şi plăţile ulterioare vor avea loc. Creditele continuă să fie obiectul unei evaluări individule sau colective a deprecierii, calculată cu ajutorul ratei efective a dobânzii (EIR) originale a creditului.

IX.f. Investiţii financiare

X. Titluri de stat - păstrate până la scadenţă Titlurile de stat păstrate până la scadenţă sunt active financiare cu achitări fixe sau determinabile şi cu scadenţe fixe pentru care Conducerea Băncii are intenţia de a le păstra până la scadenţă. Aceste titluri fac parte din categoria de “Credite si creante” conform IAS 39, deoarece nu sunt tranzactionate pe o piata activa. După recunoaşterea iniţială, titlurile de stat păstrate până la scadenţă sunt înregistrate la cost amortizat, folosind metoda ratei efective a dobânzii, minus provizionul pentru depreciere. Costul amortizat se calculează luând în consideraţie discontul sau prima la cumpărare şi comisioanele care sunt parte integră a dobânzii efective. Amortizarea se include în “Venituri aferente dobânzilor şi alte venituri” în contul de profit şi pierdere. Pierderile cauzate de deprecierea acestor investiţii sunt recunoscute în contul de profit şi pierdere ca “Pierderi din deprecierea investiţiilor financiare”.

XI. Active financiare disponibile pentru vânzareToate activele financiare ce nu sunt clasificate ca păstrate până la scadenţă sunt recunoscute ca disponibile pentru vânzare. Toate achiziţiile şi vânzările de investiţii ce prevăd livrarea într-un interval de timp prevăzut de reglementări sau de practicile de piaţă sunt recunoscute la data decontării. Investitiile de capital disponibile pentru vânzare sunt recunoscute la valoare justa (inclusiv costurile de tranzacţii). În condițiile în care valoare justă nu poate fi estimată, pentru recunoașterea investițiilor de capital disponibile pentru vînzare se utilizeaza costul. Instrumentele financiare purtătoare de dobîndă (hîrtii de valoare de stat, certificate bancare ) sunt evaluate la valoarea justă prin Alte componente ale rezultatului global.

XII.g. Imobilizări corporale

Imobilizările corporale sunt înregistrate la valoarea costului minus uzura acumulată şi pierderile din deprecierea valorii.

Cheltuielile de reparaţie şi întreţinere sunt incluse în cheltuieli operaţionale în perioada apariţiei lor. Investiţiile ulterioare aferente imobilizărilor corporale sunt recunoscute ca active doar atunci când investiţia îmbunătăţeşte condiţia activului peste valoarea estimată iniţial.

Acolo unde valoarea de bilanţ a unui activ este mai mare decât valoarea recuperabilă estimată, activul este depreciat la valoarea recuperabilă. Câştigurile şi pierderile din vânzarea imobilizărilor corporale sunt determinate prin referinţă la valoarea de bilanţ şi sunt înregistrate ca venituri sau cheltuieli.

Uzura este calculată prin metoda casării liniare pe toată durata de funcţionare utilă estimată a activului conform tabelului următor:XIII.

Imobilizări corporale Rate (%)

Clădiri 3%Echipamente şi instalaţii 20-33%Vehicule 20%

XIV. 3. Politici contabile semnificative (continuare)

11

Banca Comercială Română Chişinău SAXV. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XVI.

h. Imobilizări necorporaleImobilizările necorporale sunt calculate la valoarea de achiziţie minus amortizarea. Cheltuielile următoare sunt capitalizate în cazul când acestea vor spori durata de funcţionare utilă sau fluxul de beneficii următoare legate de aceste active. Alte cheltuieli sunt înregistrate odată cu apariţia acestora. Amortizarea este calculată prin metoda liniară în funcţie de durata de funcţionare utilă. Ratele de amortizare aprobate sunt prezentate mai jos:

XV.Imobilizări necorporale Rate

(%)Licenţe 10-20%Programe informatice 20-100%

i. Leasing Stabilirea dacă o anumită tranzacţie reprezintă un contract de leasing, sau conţine un contract de leasing, se bazează pe conţinutul şi cerinţele din cadrul acordului dacă executarea contractului este dependentă sau ţine de utilizarea unui anumit activ sau mai multor active astfel incit contractul să prevadă dreptul de a utiliza activul respectiv.XVI.XVII. Banca locatarContractul de leasing prin care toate riscurile şi beneficiile aferente dreptului de proprietate a activului nu sunt transferate către Bancă în mod substanţial este considerată leasing operaţional. Plăţile operaţionale de leasing sunt recunoscute ca cheltuială în contul de profit şi pierderi în baza metodei liniare pe toată durata contractului de leasing.

j. Împrumuturi și datorii către cliențiÎmprumuturile sunt recunoscute iniţial la cost, calculat ca valoarea încasărilor minus costurile de tranzacţie aferente. Ulterior împrumuturile sunt evaluate la costul amortizat iar orice diferenţă între încasările nete şi valoarea de răscumpărare este recunoscută în contul de profit şi pierdere pentru perioada trecută până la maturitate folosind metoda ratei efective a dobânzii.XVIII.

k. Compensarea activelor şi datoriilor financiareActivele şi datoriile financiare sunt compensate iar suma netă este raportată în bilanţul contabil atunci când exista o obligaţie legală cu privire la compensarea sumelor recunoscute şi există intenţia de realizare sau de compensare a acestora pe o bază netă sau de realizare a activului şi de decontare a datoriei simultan.

l. Contracte de vânzare şi re-procurareHârtiile de valoare vândute cu semnarea simultană a unui angajament de răscumpărare la o dată viitoare specificată (contracte repo) continuă să fie recunoscute în bilanţ ca hârtii de valoarea şi să fie evaluate în conformitate cu politicile contabile respective. Datoria pentru sumele primite în cadrul acestor contracte este inclusa în datoria către bănci şi alte instituţii financiare. Diferenţa intre preţul de vânzare şi de re-achiziţie este tratata drept cheltuială cu dobânda folosind metoda ratei efective a dobânzii. Activele achiziţionate printr-un angajament corespondent de a revinde la o data viitoare specificată (contracte repo reluate) sunt înregistrate drept credite şi avansuri acordate altor bănci sau clienţi, după caz.

m. Contracte de garanţie financiarăContractele de garanţie financiară sunt contracte care obligă emitentul să efectueze plăţi specifice pentru a rambursa posesorului o pierdere pe care o suportă deoarece un debitor nu şi-a achitat datoria la timp în conformitate cu stipulările instrumentului de datorie. Asemenea garanţii financiare sunt oferite băncilor, instituţiilor financiare şi altor entităţi din partea clienţilor pentru a asigura împrumuturi, overdraft-uri şi alte facilităţi bancare.

12

Banca Comercială Română Chişinău SAXVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XVIII.3. Politici contabile semnificative (continuare)

l. Contracte de garanţie financiară (continuare)Iniţial garanţiile financiare sunt recunoscute în situaţiile financiare la valoare justă la data la care garanţia a fost emisă. Ulterior recunoaşterii iniţiale, datoriile Băncii sunt estimate ca cea mai mare valoare dintre valoarea iniţială minus amortizarea calculată pentru recunoaşterea în contul de profit şi pierdere a comisionului încasat conform metodei liniare pe durata de viaţă a garanţiei, şi cea mai bună estimare a cheltuielilor necesare pentru achitarea oricărei datorii apărute la data bilanţului. Determinarea acestor estimări se bazează atât pe experienţa anterioară în tranzacţii similare şi pierderi precedente, cât şi pe deciziile Conducerii Băncii. Orice majorare a datoriilor legate de aceste garanţii se reflectă în contul de profit şi pierdere în nota cheltuielilor operaţionale.

XIX.n. Recunoaşterea veniturilor şi cheltuielilor

Veniturile şi cheltuielile aferente dobânzilor sunt recunoscute în contul de profit şi pierdere pentru toate instrumentele purtătoare de dobânda, inclusiv pentru creditele clasificate ca ne-performante, pe baza principiului de specializare a exerciţiului folosind metoda ratei efective a dobânzii. Veniturile din dobânzi includ cupoanele câştigate din hârtiile de valoare investiţionale şi deţinute pentru vânzare cu venit fix precum şi disconturile calculate, primele aferente hârtiilor de valoare de stat şi alte instrumente similare.

Onorariile şi costurile directe referitoare la originea creditelor sunt amânate şi amortizate la venitul din dobânzi pe parcursul perioadei creditului utilizând metoda liniară, care se aproximează la metoda ratei efective a dobânzii.

Veniturile din comisioanele şi spezele bancare pentru diverse servicii bancare sunt înregistrate ca venituri la momentul efectuării tranzacţiilor. Dividendele sunt recunoscute la momentul la care este stabilit dreptul acţionarilor de a primi sumele respective.

o. Numerar şi echivalente de numerar În scopul întocmirii situaţiei fluxurilor de trezorerie, numerarul şi echivalentul de numerar cuprind numerarul din casierie, conturile curente şi plasamentele pe termen scurt la alte bănci, hârtiile de valoare de stat şi alte investiţii pe termen scurt, cu lichiditate înaltă, cu o scadenta mai mica de 90 de zile de la data achiziţiei.

p. ProvizioaneBanca recunoaşte provizioanele atunci când are o obligaţie prezentă legala sau implicită de a transfera beneficiile economice ca rezultat a unor evenimente trecute şi atunci când o estimare rezonabilă a obligaţiei poate fi făcută.

q. Costuri ale pensiilor şi beneficiile angajaţilorBanca efectuează contribuţii către fondurile înfiinţate în Republica Moldova pentru pensii, asistentă medicală şi beneficii aferente şomajului calculate în baza de salarii ale tuturor angajaţilor Băncii. Banca nu participă la nici un alt plan cu beneficii definite sau de pensionare şi nu are nici o obligaţie de a oferi alte beneficii foştilor sau actualilor angajaţi.

r. Active luate în posesie Activele luate în posesie includ gajul aferent creditelor neperformante. Ele sunt iniţial recunoscute la valoarea justă şi ulterior sunt evaluate la valoarea minimală dintre valoarea contabilă şi valoarea justă minus costurile de vânzare. Activele luate în posesie sunt prezentate în Nota 11 „Alte active”.

Conform politicii băncii activele luate în posesie sunt comercializate. Câştigul reduce parţial sau total datoria. În general, Banca nu acceptă activele luate în posesie pentru activitatea sa.

13

Banca Comercială Română Chişinău SAXIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XX.3. Politici contabile semnificative (continuare)

s. Părţi afiliate Părţile sunt considerate a fi afiliate daca una din ele are capacitatea de a o controla sau de a o influenta semnificativ pe cealaltă în luarea deciziilor financiare şi operaţionale.

Tranzacţiile intre parţi afiliate reprezintă un transfer de resurse sau obligaţii intre parţi afiliate indiferent daca implica un preţ sau nu.

t. ImpozitareUn provizion este constituit pentru toate obligaţiile probabile de impozitare derivând din legislaţia naţionala în vigoare.

Diferenţele între raportarea financiară conform SIRF şi reglementările fiscale locale dau naştere la diferenţe între valoarea de bilanţ a anumitor active şi datorii şi baza lor fiscală. Impozitul amânat este calculat folosind metoda obligaţiilor, pentru toate diferenţele temporare care apar intre baza fiscală a activelor şi datoriilor şi valoarea lor de bilanţ folosită pentru raportarea financiara. Activele şi datoriile privind impozitul amânat sunt calculate utilizând ratele de impozitare care se estimează că vor fi aplicate în anii în care activele sunt realizate sau datoriile sunt decontate, pe baza ratelor de impozitare care au fost aprobate sau aprobate substanţial la data bilanţului.

u. Recunoaşterea şi de-recunoaşterea instrumentelor financiare Banca recunoaşte un activ financiar sau o datorie financiară în bilanţul contabil doar în cazul în care Banca devine parte a unui acord contractual cu privire la instrument. Toate tranzacţiile ordinare de vânzare şi cumpărare a activelor financiare sunt recunoscute la data decontării, adică la dată când activul este livrat Băncii sau de către Bancă. Tranzacţiile ordinare de vânzare şi cumpărare sunt procurări sau vânzări de active financiare care solicită livrarea activului pe parcursul perioadei stabilite de regulile sau convenţiile pieţii.

Recunoaşterea unui activ financiar este anulată în cazurile când: Dreptul de primire a fluxului de numerar aferent activului a expirat; Banca menţine dreptul de primire a fluxului de numerar aferent activului, dar şi-a asumat

obligaţia de a le achita pe deplin, fără tergiversări semnificative, unei părţi terţe în cadrul unui acord de intermediere; sau

Banca şi-a transferat drepturile de a primi fluxul de numerar aferent activului şi fie (a) a transferat substanţial toate riscurile şi beneficiile activului, sau (b) nu a transferat şi nu a menţinut substanţial toate riscurile şi beneficiile aferente activului, dar a transferat controlul asupra activului.

XX.XXI. În cazul în care Banca nu a transferat nici nu a reţinut substanţial toate riscurile şi beneficiile unui activ, activul este

recunoscut atât timp cât este la dispoziţia Băncii. Continuarea implicită care ia forma unei garanţii asupra activului transferat este măsurată la minimum dintre valoarea de bilanţ şi maximum sumei pe care ar trebui să plătească.

Un pasiv financiar este de-recunoscut în situaţia în care obligaţia ce reiese din acesta este anulată sau expirată.

14

Banca Comercială Română Chişinău SAXXI. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015

XXII. 3. Politici contabile semnificative (continuare)XXIII.

v. Standarde şi interpretări emise dar care încă nu au intrat în vigoare

IAS 16 Imobilizări corporale şi IAS 38 Imobilizări necorporale (modificare): Clarificarea metodelor acceptabile pentru amortizareModificarea intra în vigoare pentru perioade anuale începand la sau după 1 ianuarie 2016. Modificarea furnizează îndrumări suplimentare cu privire la modul în care trebuie calculată amortizarea imobilizărilor corporale şi necorporale. Această modificare clarifică principiile din IAS 16 Imobilizări corporale şi IAS 38 Imobilizări necorporale conform cărora venitul reflectă un model de beneficii economice care sunt generate dintr-o exploatare de afaceri (din care face parte activul) mai degrabă decât beneficii economice consumate prin utilizarea activului. Drept urmare, raportul dintre veniturile generate şi veniturile totale preconizate a fi generate nu poate fi folosit pentru a amortiza un element de imobilizări corporale şi poate fi folosit numai în situatii extrem de restranse pentru a amortiza imobilizările necorporale. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

IAS 19 Planuri de beneficii determinate (modificare): contribuţiile angajaţilorModificarea intră în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 februarie 2015. Modificarea se aplică pentru contribuţiile angajaţilor sau terţilor la planuri de beneficii determinate. Obiectivul modificării este să simplifice contabilizarea contribuţiilor care sunt independente de vechimea în muncă, de exemplu, contribuţiile angajaţilor care sunt calculate în funcţie de un procent fix din salariu. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

IFRS 9 Instrumente financiare: clasificare şi evaluare Standardul intră în vigoare pentru perioade anuale începând la / după 1 ianuarie 2018 şi aplicarea timpurie este permisă. Versiunea finală a IFRS 9 reflectă toate fazele proiectului privind instrumentele financiare şi înlocuieşte IAS 39 Instrumente financiare: recunoaştere şi evaluare şi toate versiunile anterioare ale IFRS 9. Standardul introduce cerinţe noi privind clasificarea şi evaluarea, deprecierea şi contabilitatea de acoperire împotriva riscurilor. Această modificare nu a fost încă adoptată de UE. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

IFRS 11 Angajamente comune (modificare): contabilizarea achiziţiei intereselor în exploatări în participaţie Modificarea intră în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 ianuarie 2016. IFRS 11 se referă la modul de contabilizare a intereselor în asocierile în participaţie şi operaţiunile în participaţie. Modificarea prezintă noi indrumări cu privire la modul în care trebuie contabilizată achiziţia unui interes într-o operaţiune în participaţie ce reprezintă o întreprindere în conformitate cu IFRS şi specifică tratamentul contabil adecvat pentru aceste achiziţii.Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

IFRS 15 Venituri din contractele cu clienţiiStandardul intră în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 ianuarie 2018. IFRS 15 stabileşte un nou model în cinci etape care se va aplica pentru recunoaşterea veniturilor provenind dintr-un contract încheiat cu un client (cu excepţii limitate), indiferent de tipul tranzacţiei sau de industrie. De asemenea, cerinţele standardului se vor aplica pentru recunoaşterea şi evaluarea câştigurilor şi pierderilor din vânzarea anumitor active de altă natură decât cea financiară care nu sunt rezultatul activităţii obişnuite a entităţii (de ex.: vânzare de imobilizări corporale şi necorporale). Va fi prevăzută prezentarea extinsă de informaţii, inclusiv dezagregarea venitului total, informaţii despre obligaţiile de executare, modificări ale soldurilor activelor şi datoriilor aferente contractelor între perioade şi raţionamente şi estimări-cheie. Standardul nu a fost încă adoptat de UE. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

15

Banca Comercială Română Chişinău SAXXII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015

XXIV. 3. Politici contabile semnificative (continuare)XXV.XXVI. u. Standarde şi interpretări emise dar care încă nu au intrat în vigoare (continaure)

IAS 27 Situaţii financiare individuale (modificat)Modificarea intră în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 ianuarie 2016. Această modificare va permite entităţilor să folosească metoda punerii în echivalenţă pentru a contabiliza investiţiile în filiale, asocierile în participaţie şi asociaţi în cadrul situaţiilor lor financiare individuale şi va ajuta anumite jurisdicţii să treacă la IFRS pentru situaţiile financiare individuale, reducând costurile de conformare fără a reduce nivelul informaţiilor puse la dispoziţia investitorilor. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

Modificare la IFRS 10 Situaţii financiare consolidate şi IAS 28 Investiţii în entităţile asociate şi asocierile în participaţie: vânzare de sau contribuţie cu active între un investitor şi entitatea sa asociată sau asocierea în participaţieModificările se referă la o inconsecvenţă identificată între cerinţele IFRS 10 şi cele ale IAS 28, în legătură cu vânzarea de şi contribuţia cu active între un investitor şi entitatea sa asociată sau asocierea în participaţie. Principala consecinţă a modificărilor este aceea că un câştig sau o pierdere totală este recunoscută atunci când tranzacţia implică o întreprindere (indiferent dacă este sau nu sub formă de filială). Un câştig sau o pierdere parţială este recunoscută atunci când o tranzacţie implică active care nu reprezintă o întreprindere, chiar dacă acestea se află într-o filială. În luna decembrie 2015, IASB a amânat pe termen nedeterminat data intrării în vigoare a acestei modificări în aşteptarea rezultatelor unui proiect de cercetare cu privire la contabilizarea prin metoda punerii în echivalenţă. Modificările nu au fost încă adoptate de UE. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

IFRS 10, IFRS 12 şi IAS 28: Entităţi de investiţii: aplicarea excepţiei de la consolidare (modificări)Modificările se referă la trei aspecte apărute în practică în legătură cu aplicarea excepţiei de la consolidare pentru entităţile de investiţii. Modificările intră în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 ianuarie 2016. Modificările clarifică faptul că excepţia de la prezentarea de situaţii financiare consolidate se aplică unei entităţi-mama care este o filială a unei entităţi de investiţii atunci când entitatea de investiţii îşi evaluează toate filialele la valoarea justă. De asemenea, modificarea clarifică faptul că numai o filială care nu este, în sine, o entitate de investiţii dar furnizează servicii de asistenţă entităţii de investiţii, este consolidată. Toata celelalte filiale ale unei entităţi de investiţii sunt evaluate la valoarea justă. În cele din urmă, modificările IAS 28 Investiţii în entităţile asociate şi în asocierile în participaţie permit investitorilor ca, la aplicarea metodei punerii în echivalenţă, să păstreze evaluarea la valoarea justă aplicată de entitatea asociată sau asocierea în participaţie a entităţii de investiţii pentru interesele sale în filiale. Aceste modificari nu au fost încă adoptate de UE. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

IAS 1: Iniţiativa de prezentare a informaţiilor (modificare)Modificările IAS 1 Prezentarea situaţiilor financiare încurajează şi mai mult societăţile să aplice raţionamente profesionale atunci când determină informaţiile pe care trebuie să le prezinte şi modul în care le structurează în cadrul situaţiilor financiare. Modificările intră în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 ianuarie 2016. Modificările cu arie redusă ale IAS clarifică, mai degrabă decât să modifice semnificativ, cerinţele existente ale IAS 1. Modificările se referă la pragul de semnificaţie, ordinea notelor, subtotaluri şi dezagregare, politici contabile şi prezentarea altor elemente ale rezultatului global decurgând din investiţiile contabilizate conform metodei punerii în echivalenţă. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

16

Banca Comercială Română Chişinău SAXXIII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015

XXVII. 3. Politici contabile semnificative (continuare)XXVIII.XXIX. u. Standarde şi interpretări emise dar care încă nu au intrat în vigoare (continaure)

IASB a emis Îmbunătăţirile Anuale ale IFRS – Ciclul 2010 – 2012 , care reprezintă o colecţie de modificări ale IFRS. Modificările intră în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 februarie 2015. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

IFRS 2 Plata pe bază de acţiuni: Această îmbunătăţire modifică definiţia „condiţiei de intrare în drepturi” şi a „condiţiei de piaţă” şi adaugă definiţii pentru „condiţia de performanţă” şi „condiţia de serviciu” (care, anterior, erau incluse în definiţia „condiţiilor de intrare în drepturi”).

IFRS 3 Combinări de întreprinderi: Această îmbunătăţire clarifică faptul că o contraprestaţie contingentă într-o achiziţie de întreprinderi care nu este clasificată drept capitaluri proprii, este evaluată ulterior la valoarea justă prin profit sau pierdere indiferent dacă intră sau nu în domeniul de aplicare al IFRS 9 Instrumente financiare.

IFRS 8 Segmente de activitate: Această îmbunătăţire prevede ca o entitate să prezinte raţionamentele emise de membrii cadrelor de conducere atunci când aceştia pun în aplicare criteriile de agregare pentru segmentele de activitate şi clarifică faptul că o entitate trebuie să prezinte numai reconcilieri ale totalului activelor segmentelor raportabile cu activele entităţii dacă activele segmentelor sunt raportate cu regularitate.

IFRS 13 Evaluarea la valoarea justă: Această îmbunătăţire din cadrul Bazei pentru concluzii a IFRS 13 clarifică faptul că, prin emiterea IFRS 13 şi modificarea IFRS 9 şi a IAS 39, nu a fost eliminată posibilitatea evaluării creanţelor şi datoriilor pe termen scurt care nu au o rată declarată a dobânzii la valoarea lor de facturare, fără actualizare, dacă efectul neactualizării nu este semnificativ.

IAS 16 Imobilizări corporale: Îmbunătăţirea clarifică faptul că, la momentul reevaluării unui element de imobilizări corporale, valoarea contabilă brută este ajustată astfel încât să corespundă valorii de reevaluare a valorii contabile nete.

IAS 24 Prezentarea informaţiilor privind părţile afiliate: Îmbunătăţirea clarifică faptul că o entitate care furnizează servicii de personal-cheie de conducere pentru entitatea care raportează sau pentru societatea-mamă a entităţii care raportează este o parte afiliată a entităţii care raportează.

IAS 38 Imobilizări necorporale: Îmbunătăţirea clarifică faptul că, la momentul reevaluării unei imobilizări necorporale, valoarea contabilă brută este ajustată astfel încât să corespundă valorii de reevaluare a valorii contabile nete.

IASB a emis Îmbunătăţirile Anuale ale IFRS – Ciclul 2012 – 2014, care reprezintă o colecţie de modificări ale IFRS. Modificările intră în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 ianuarie 2016. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

IFRS Active imobilizate deţinute în vederea vânzării şi activităţi întrerupte Modificarea clarifică faptul că trecerea de la o metodă de cedare la o alta (prin cedare sau prin distribuire către proprietari) nu trebuie considerată a fi un nou plan de cedare ci, mai degrabă, este o continuare a planului iniţial. Prin urmare, nu există o întrerupere în aplicarea cerinţelor IFRS 5. De asemenea, modificarea clarifică faptul că schimbarea metodei de cedare nu schimbă data clasificării.

IFRS 7 Instrumente financiare: informaţii de furnizat. Modificarea clarifică faptul că un contract de servicii care include un onorariu poate reprezenta o implicare continuă în activul financiar. De asemenea, modificarea clarifică faptul că informaţiile de furnizat conform IFRS 7 cu privire la compensarea activelor financiare şi datoriilor financiare nu trebuie incluse în raportul financiar interimar simplificat.

17

Banca Comercială Română Chişinău SAXXIV. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015

XXX. 3. Politici contabile semnificative (continuare)XXXI.XXXII. u. Standarde şi interpretări emise dar care încă nu au intrat în vigoare (continaure)

IAS 19 Beneficiile angajaţilor: Modificarea clarifică faptul că adâncimea pieţei pentru obligaţiunile corporative de înaltă calitate este evaluată pe baza monedei în care este exprimată obligaţia, mai degrabă decât în ţara în care se află obligaţia. Când nu există o piaţă extinsă pentru obligaţiunile corporative de înaltă calitate în monedă respectivă trebuie utilizate ratele aplicabile obligaţiunilor de stat.

IAS 34 Raportarea financiară interimară: Modificarea clarifică faptul că informaţiile interimare de prezentat trebuie fie să existe în situaţiile financiare interimare, fie incluse prin referinţe încrucişate între situaţiile financiare interimare şi specificarea includerii acestora în raportul financiar interimar mai extins (de ex.: în comentariile conducerii sau raportul de risc). Comitetul a specificat că celelalte informaţii din cadrul raportului financiar interimar trebuie să fie puse la dispoziţia utilizatorilor în aceeaşi termeni ca şi în cazul situaţiilor financiare interimare şi la aceeaşi dată. Dacă utilizatorii nu au acces la alte informaţii în acest fel, raportul financiar interimar este incomplet.

IFRS 16: Contracte de leasing Standardul intră în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 ianuarie 2019. IFRS 16 stabileşte principiile pentru recunoaşterea, evaluarea, prezentarea şi descrierea/furnizarea informaţiilor despre contractele de leasing ale celor doua părţi la un contract, şi anume, clientul („cesionarul”) şi furnizorul („cedentul”). Noul standard prevede că cesionarul trebuie să recunoască majoritatea contractelor de leasing în cadrul situaţiilor financiare. Cesionarii vor dispune de un singur model contabil pentru toate contractele, cu anumite excepţii. Contabilitatea cedentului rămâne în mod semnficativ neschimbată. Standardul nu a fost încă adoptat de UE. Conducerea va estima dacă introducerea modificărilor va avea impact asupra situaţiei financiare şi a performanţei.

4. Numerar

31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

Numerar 43,254 26,475Numerar în bancomate 12,990 10,924Altele 7 9

56,251 37,408

18


5. Conturi la Banca Naţională

31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

Cont curent 19 75,688 2,937Rezerve obligatorii 80,427 65,384Overnight 19 55,025 39,000

211,140 107,321XXXIII.Contul curent şi rezervele obligatoriiBanca Naţională a Moldovei (BNM) cere băncilor comerciale să păstreze în scopul asigurării lichidităţii o rezervă calculată ca un anumit procent din fondurile medii atrase de bancă în luna precedentă (perioada cuprinsă între data de 8 a lunii precedente şi data de 7 a lunii curente), inclusiv toate depozitele de la clienţi. Fondurile atrase în Lei Moldoveneşti (MDL) şi în moneda neconvertibilă sunt rezervate în MDL. Fondurile atrase în moneda liber convertibilă sunt rezervate în Dolari SUA (USD) şi/sau EURO (EUR). La data de 31 decembrie 2015 rata de calcul al volumului de rezervă minim în MDL a fost de 35% iar în valută străină a fost 14% (31 decembrie 2014: rata de calcul al volumului de rezervă minim în toate monedele a fost 14%).

Banca îşi menţine rezervele sale obligatorii într-un cont curent deschis la BNM în valoare de 35% din fondurile atrase în Lei Moldoveneşti şi valută neconvertibilă. 14% din fondurile denominate în USD şi EUR sunt păstrate într-un cont de rezervă obligatorie special la BNM.

Soldul mediu al rezervelor obligatorii pentru perioada 8 Decembrie 2015 – 7 ianuarie 2016 a fost calculat în sumă de MDL’000 57,614 (31 Decembrie 2014: MDL’000 24,685) şi includea rezervele obligatorii din fondurile atrase în lei moldoveneşti şi valută neconvertibilă. Soldul rezervat în conturile rezervelor obligatorii în USD şi EUR a constituit USD’000 1,252 şi EUR’000 2,310 respectiv (31 decembrie 2014 – USD’000 1,175 şi EUR’000 2,268).

Dobânda oferită de către BNM pentru fondurile conturilor rezervelor obligatorii pe parcursul anului 2015 a variat între 0.25% şi 0.54% pe an la rezervele în valută străină şi între 3.69% şi 16.5% la rezervele în MDL (pe parcursul anului 2014 – 0.50% şi 1.27% p. a. în valută şi între 0.31% şi 0.87% in MDL). Rezervele obligatorii deţinute la conturi curente în Banca Naţională pot fi folosite de către Bancă în operaţiunile sale zilnice.

6. CONTURI CURENTE ŞI DEPOZITE LA BĂNCI31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

Conturi curente 19 174,814 113,723

174,814 113,723XXXIV.

19


7. Credite şi avansuri acordate clienţilor, net

31/12/2015 31/12/2014 Valoarea

bruta Provisio

nValoarea

netaValoarea bruta Provision

Valoarea neta

MDL, 000MDL,

000 MDL, 000 MDL, 000MDL,

000 MDL, 000Credite corporate 340,638 69,621 271,017 356,792 45,540 311,251Credite întreprinderi micro 8,709 2,395 6,313 11,093 1,116 9,977Credite de consum neasigurate 4,923 3,934 989 4,924 3,413 1,511Credite de consum asigurate 2,053 418 1,634 1,715 413 1,302Credite ipotecare 109,399 9,423 99,977 115,527 11,500 104,027Total 465,720 85,790 379,930 490,049 61,981 428,068

Analiza portofoliului de credite pe sectoare industriale este prezentata mai jos:

31/12/2015 31/12/2014Valoarea

bruta Provision Valoarea neta

Valoarea bruta Provision Valoarea

netaMDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000

Industrie 47,572 10,663 36,910 65,909 - 65,909 Comerţ 91,684 3,449 88,235 91,318 3,083 88,235 Servicii 208,861 57,803 151,058 207,964 43,574 164,391 Persoane fizice 116,374 13,775 102,600 122,165 15,325 106,840 Construcţii 1,179 51 1,128 2,693 - 2,693 Agricultură şi industrie alimentară 50 50 - - - -

465,720 85,790 379,930 428,068 61,981 428,068

Rata medie ponderata a dobânzii pe parcursul anului 2015 pentru creditele acordate în EUR 4,34% (2014: 6.28%), MDL – 12,53% (2014: 9.13%). Pe parcursul anului 2015 credite au fost acordate in USD, in 2014 rata medie ponderata a dobanzii pentru creditele in USD a fost 6.93%.

20


XXXV.XXXVI. 7. Credite şi avansuri acordate clienţilor, net (continuare)

Mişcarea în provizionul pentru deprecierea creditelor în 2015 şi 2014 este prezentata mai jos:

31/12/2015MDL’000

Corporative

Întreprinderi micro

De consum

negarantate

De consum garantat

e

Ipotecare Total

La 1 ianuarie 45,541 1,116 3,412 413 11,499 61,981 Recuperări - - - - - -Scăderi de provizion (1,680) (783) (653) (11) (4,258) (7,385)Creşteri de provision 18,227 1,565 237 10 2,085 22,124 Diferente de curs valutar 7,533 497 937 7 96 9,070 La 31 decembrie 69,621 2,395 3,933 419 9,422 85,790

Depreciere individuală 69,206 2,180 3,360 412 7,856 83,015 Depreciere colectivă 415 215 573 7 1,566 2,775 La 31 decembrie 69,621 2,395 3,933 419 9,422 85,790

31/12/2014MDL’000

Corporative

Întreprinderi micro

De consum

negarantate

De consum garantat

e

Ipotecare Total

La 1 ianuarie 12,549 1,366 463 8 10,517 24,903Recuperări - - - - - -Scăderi de provizion (995) (889) (1,046) (74) (89) (3,093)Creşteri de provision 32,970 508 625 811 4,036 38,950 Diferente de curs valutar 1,017 131 3,370 (332) (2,965) 1,221

La 31 decembrie 45,541 1,116 3,412 413 11,499 61,981

Depreciere individuală 45,377 1,115 3,159 403 10,019 60,073

Depreciere colectivă 164 1 253 10 1,480 1,908La 31 decembrie 45,541 1,116 3,412 413 11,499 61,981

21


XXXVII. 7. Credite şi avansuri acordate clienţilor, net (continuare)

Creditele şi avansurile acordate sunt prezentate mai jos:31/12/2015

Corporative Întreprinderi

microDe consum negarantate

De consum garantate Ipotecare Total

MDL’000

Nici expirate, nici depreciate 213,576 3,119 744 580 78,048 296,068

Expirate, dar nedepreciate - - 244 169 15,681 16,095

Depreciate individual 57,441 3,194 - 885 6,248 67,768

Total 271,017 6,313 989 1,634 99,977 379,930

31/12/2014

Corporative Întreprinderi

microDe consum negarantate

De consum garantate Ipotecare Total

MDL’000

Nici expirate, nici depreciate

214,436 3,609 867 328 76,852 296,092

Expirate, dar nedepreciate

160 774 182 171 19,884 21,172

Depreciate individual

96,655 5,594 462 802 7,291 110,804

Total 311,251 9,977 1,511 1,302 104,027 428,068 XXXVIII.XXXIX. Valoarea justă a gajului deţinut de Bancă pentru creditele depreciate individual la 31 decembrie 2015 este de

MDL’000 70,557 (2014: 69,185). Gajul este constituit din active materiale.XL. Structura pe scadenţe a creditelor expirate, dar nedepreciate este prezentată în tabelul de mai jos:

31/12/2015 Până la 30 zile

De la 31 la 60 zile

De la 61 la 90 zile

Peste 91 zile Total

MDL’000

Corporative - - - - -Întreprinderi micro - - - - -De consum neasigurate 32 - 205 7 244De consum asigurate 169 - - - 169Ipotecare 6,989 3,436 4,231 1,025 15,681

Total 7,190 3,436 4,435 1,032 16,095

XLI. 7. Credite şi avansuri acordate clienţilor, net (continuare)

22


31/12/2014 Până la 30 zile

De la 31 la 60 zile

De la 61 la 90 zile

Peste 91 zile Total

MDL’000

Corporative - - - 160 160Întreprinderi micro - 11 - 763 774De consum neasigurate 1 - - 182 182De consum asigurate 30 64 77 - 171Ipotecare 9,211 6,684 2,209 1,781 19,884

Total 9,242 6,759 2,286 2,886 21,172XLII.

8. Investiţii financiare

Titluri de stat - păstrate până la scadenţă

31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

Hârtii de valoare de stat 163,059 309,773

163,059 309,773

Active financiare disponibile pentru vânzare

31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

Hârtiile de valoare de stat 110,685 33,196

19 110,685 33,196

Cota-parte în capitalul SRL „Biroul de Credit” 1,018 1,018

111,703 34,214

Investiţii în hârtii de valoare de stat si valori mobiliare emise de BNM

Valorile mobiliare de stat destinate investiţiilor la 31 decembrie 2015 reprezintă Bonuri de trezorerie şi Obligaţiuni de stat în MDL cu scadenţa de la 91 la 731 zile, emise de Ministerul Finanţelor al Republicii Moldova cu rata dobânzii între 24.02% si 26.51% p. a.

XLIII. 8. Investiţii financiare (continuarea)

Valorile mobiliare de stat destinate investiţiilor la 31 decembrie 2014 reprezintă Bonuri de trezorerie şi Obligaţiuni de stat în MDL cu scadenţa de la 91 la 731 zile, emise de Ministerul Finanţelor al Republicii Moldova cu rata dobânzii între 6.00% si 12.88% p. a. Acestea sunt tranzacționate pe o piață activă.

23


Investiţiile în acţiuni sunt prezentate mai jos:

Domeniu de Cota de 31/12/2015activitate participaţie MDL’000

SRL „Biroul de Credit” Credit service 6.70% 1,018

1,018

Investiţii de capital în hârtii de valoare disponibile pentru vânzare sunt înregistrate la valoarea de cost deoarece nu există o piaţă activă în baza căreia s-ar putea determina valoarea acestora.

24

Banca Comercială Română Chişinău SAXXV. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXVI.9. Imobilizări corporale

Clădiri si terenuri Mobilier şi

echipamenteAutovehicule

Îmbunătăţirea activelor arendate

Active în curs de execuţie Total

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000Cost Sold la 1 ianuarie 2015 2,364 38,436 1,425 9,140 - 51,365 Adiţii - 670 - 9 539 1,218 Transferuri - 539 - - (539) - Ieşiri - (1,972) - - - (1,972)Sold la 31 decembrie 2015 2,364 37,673 1,425 9,149 - 50,611

Uzura acumulatăSold la 1 ianuarie 2015 315 29,223 615 7,184 - 37,337 Cheltuiala anuala 52 3,989 143 1,243 - 5,427 Ieşiri - (1,901) - - - (1,901)Sold la 31 decembrie 2015 367 31,311 758 8,427 - 40,863

Valoare netă de bilanţLa 31 decembrie 2015 1,997 6,362 667 722 - 9,748 La 31 decembrie 2014 2,049 9,213 810 1,956 - 14,028

La 31 decembrie 2015, costul imobilizarilor corporale depreciate complet folosit de Banca este MDL’000 27,543 (la 31 decembrie 2014 - MDL’000 13,868).

25

Banca Comercială Română Chişinău SAXXV. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXVI.XLIV. 9. Imobilizări corporale (continuare)

Clădiri si terenuri Mobilier şi

echipamenteAutovehicule

Îmbunătăţirea activelor arendate

Active în curs de execuţie Total

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000Cost Sold la 1 ianuarie 2014 2,364 34,677 667 8,288 - 45,996Adiţii - 2,334 876 831 2,408 6,449Transferuri - 2,387 21 (2,408) -Ieşiri - (962) (118) - - (1,080)Sold la 31 decembrie 2014 2,364 38,436 1,425 9,140 - 51,365

Uzura acumulatăSold la 1 ianuarie 2014 262 26,154 593 5,292 - 32,301Cheltuiala anuala 53 3,907 140 1,892 - 5,992Ieşiri - (837) (118) - - (955)Sold la 31 decembrie 2014 315 29,224 615 7,184 - 37,338

Valoare netă de bilanţLa 31 decembrie 2014 2,049 9,212 810 1,956 - 14,027La 31 decembrie 2013 2,102 8,523 74 2,996 - 13,695

26

Banca Comercială Română Chişinău SAXXVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXVIII.10. Imobilizări necorporale

Mişcările imobilizărilor necorporale pe parcursul anului încheiat la 31 decembrie 2015 sunt prezentate în tabelul de mai jos:

Programe informatice

Alte imobilizări necorporale

Imobilizări necorporale în

curs de execuţie

Total

Cost MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000Sold la 1 ianuarie 2015 10,491 2,864 151 13,506 Intrări - - 3,309 3,309 Transferuri 3,309 - (3,309) - Ieşiri (154) - (151) (305)Sold la 31 decembrie 2015 13,646 2,864 - 16,510

Amortizare acumulataSold la 1 ianuarie 2015 5,502 1,770 - 7,272 Cheltuială anuală 1,865 192 - 2,057 Ieşiri (154) - (154)Sold la 31 decembrie 2015 7,213 1,962 - 9,175

Valoare neta de bilanţ La 31 decembrie 2015 6,433 902 - 7,335 La 31 decembrie 2014 4,989 1,094 151 6,234

Mişcările imobilizărilor necorporale pe parcursul anului încheiat la 31 decembrie 2014 sunt prezentate în tabelul de mai jos:

Programe informatice

Alte imobilizări necorporale

Imobilizări necorporale în

curs de execuţie

Total

Cost MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000Sold la 1 ianuarie 2014 6,686 2,501 2,656 11,843Intrări - - 1,727 1,727 Transferuri 3,805 427 (4,232) - Ieşiri - (64) - (64)Sold la 31 decembrie 2014 10,491 2,864 151 13,506

Amortizare acumulataSold la 1 ianuarie 2014 4,408 1,749 - 6,157Cheltuială anuală 1,094 21 - 1,115 Ieşiri - - - - Sold la 31 decembrie 2014 5,502 1,770 - 7,272

Valoare neta de bilanţLa 31 decembrie 2014 4,989 1,094 151 6,234 La 31 decembrie 2013 2,278 752 2,656 5,686

27

Banca Comercială Română Chişinău SAXXVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXVIII.11. ALTE ACTIVE

Note 31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

XLV. Active preluate în posesie 12,337 20,652XLVI. Alte materiale şi bunuri 305 714XLVII. Creanţe privind investiţiile

capitale 47 117Operaţiuni cu carduri bancare 32 875 880Operaţiuni prin sistemele de plată 32 22 17Alte cheltuieli anticipate 1,327 1,018Impozite - 66Decontări cu clienţii 439 442Creanţe privind servicii de colectare 807 702Creanţe privind arenda 718 718Alte active 64 157

16,941 25,483

Mijloacele fixe preluate în posesie reprezintă imobilizări corporale. 31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

Imobilizări corporale 17,931 24,585Depreciere (5,594) (3,933)

12,337 20,652

Valoarea contabilă netă a mijloacelor fixe luate in posesie pentru 2015 după cum urmează:

Valoarea brută Depreciere NBVMDL’000 MDL’000 MDL’000

Moldconinvest SRL 6,284 (1,197) 5,087 SC RG - AGRO PLUS SRL 10,805 (4,387) 6,418 Meridian SRL 842 (10) 832

17,931 (5,594) 12,337

Pierdere din depreciere în sumă de MDL'000 5,594 a fost recunoscută bazat pe valoarea de piață a activelor reposedate care decurg din reevaluarea făcută de către evaluatori independenți.

Banca urmeaza sa comercializeze bunurilor reposedate in urmatorii ani. Procesul de comercializare a bunurilor este promovat de catre angajatii responsabili de gestiunea creditelor aflate in administrare WO precum si de catre companii specializate cu care Banca are incheiate contracte de colaborare. Bunurile sunt promovate spre comercializare atit pe site-ul intern al Bancii precum si pe site-urile de specialitate. Majoritatea bunurilor preluate in posesie au fost comercializate in anii precedenti ceea ce demonstreaza ca procesul de comercializare promovat de catre Banca este unul eficient.

28

Banca Comercială Română Chişinău SAXXVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXVIII.

12. Datorii către bănci31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

LGT Bank Ltd - 2,500 Citibank Europe PLC, Dublin - Sucursala Romania 573 2,614 Erste Group Bank AG 4,204 6,347 B.C. Procredit Bank SA 1,131 986 BCR Romania 949 10,457 B.C. Energbank S.A. 82 - B.C. Victoriabank S.A. 883 - B.C. Fincombank S.A. 71 -

7,893 22,904

13. ALTE ÎMPRUMUTURI31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

Erste Group Bank AG 51,206 61,771 BCR Romania 133,706 166,276

184,912 228,047

Fondurile atrase de la Erste Group Bank AG reprezintă împrumuturi în USD şi EUR cu maturităţi care variază de la 2 ani până la 5 ani şi cu o rată anuală a dobânzii de 2.88% pentru USD (2014: 2.79%) şi 3.05% pentru contractele în EUR (2014: 3.48%).

Fondurile atrase de la BCR România reprezintă împrumuturile în USD și EUR, cu scadența 15 luni, cu o rată medie a dobânzii de 2.54% pentru contractele în USD (2014: 2.46%) și 1.95% pentru contractele în EUR (2014: 2.16%).

29

Banca Comercială Română Chişinău SAXXVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXVIII.14. Datorii către clienţi

31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

Datorii către persoane fiziceConturi curente 41,992 30,510 Depozite la termen 64,452 61,557

106,444 92,067 Datorii către persoane juridiceConturi curente 321,819 215,078 Depozite la termen 88,844 122,143

410,663 337,221

517,107 429,288

La 31 decembrie 2015 conturile curente ale persoanelor juridice includ depozite restricţionate prin contractele de garanţie în sumă de MDL’000 3,640 (31 Decembrie 2014: MDL’000 1,879).

Ratele anuale de dobânda acordate de Bancă la depozitele în lei moldoveneşti şi valuta străina pentru persoanele fizice şi juridice au variat după cum urmează:

2015 2014MDL Valută

străinăMDL Valută străină

% % % % % % % %Persoane juridiceDepozite la vedere 1.35 - 1.43 0.38 - 0.61 0.31 - 1.50 0.31 - 0.87 Depozite la termen de până la 3 luni

0.62 - 12.00

0.25 - 0.25 2.00 - 2.50 0.35 - 0.35 Depozite la termen >3 luni < 1 an

9.50 - 9.50 0.15 - 2.47 0.50 - 1.84 0.25 - 2.96 Depozite la termen de peste 1 an - - - - - - 7.00 - 8.00 - - -

Persoane fiziceDepozite la vedere 1.00 - 3.52 0.15 - 0.50 1.01 - 2.32 0.50 - 0.52 Depozite la termen de până la 3 luni

2.26 - 10.00

0.25 - 1.00 2.50 - 2.50 0.75 - 1.50 Depozite la termen >3 luni < 1 an

4.74 - 12.02

0.75 - 2.98 4.27 - 7.19 2.12 - 3.38 Depozite la termen de peste 1 an 6.50 - 8.00 2.00 -

3.65 6.51 - 8.56 3.50 - 4.25

30


15. Alte datoriiNote 31/12/2015 31/12/2014

MDL’000 MDL’000

Sume în aşteptarea indicaţiilor clientului 36 42Datorii privind impozitul pe venit 432 69Contracte Escrow 1,084 736Alte venituri amânate 18 57Sporirea cheltuielilor pentru concedii neutilizate 1,416 1,388Sporirea cheltuielilor pentru audit 554 499Sporirea cheltuielilor pentru servicii juridice 1,606 886Sporirea cheltuielilor pentru prime şi contribuţiile corespunzătoare 4,426 816Sume în tranzit 1,220 846Alte datorii 1,293 747

XLVIII. 12,185 6,086

Provizioanele pentru cheltuieli juridice reprezintă 6 dosare în proces de judecată din activitatea obişnuită a băncii.

16. Acțiuni ordinare

La 31 decembrie 2015 capitalul acţionar constituia 72,813 acţiuni ordinare, emise şi în circulaţie cu valoarea nominală de MDL 10,000 pe acţiune (2014: 72,813 acţiuni).

Structura acţionarilor BănciiLa situaţia din

31 Decembrie 2015La situaţia din

31 Decembrie 2014Denumirea acţionarului Cota de participare Cota de participare

MDL’000 % MDL’000 %

Banca Comerciala Româna S.A. 728,130 100% 728,130 100%

Total 728,130 100% 728,130 100%

31


17. Capital de rezervă

XLIX. În conformitate cu legislaţia locală, cel puţin 5% din profitul net al Băncii trebuie să fie alocat în capitalul de rezervă, până în momentul când această rezervă reprezintă cel puţin 10% din capitalul social al Băncii. Capitalul de rezervă nu poate fi distribuit acţionarilor.

Conform regulamentelor Bancii Nationale, o rezerva de risc frecvent ar trebui creata folosind profitul net al Bancii la sfirsitul anului fiscal, ceea ce reprezinta diferenta dintre credite si activele depreciate (dupa IFRS) si rezervele de risc prudentiale extrabilantiere (conform regulilor BNM).

18. Impozitare

2015 2014MDL’000 MDL’000

Cheltuieli/(economii) curente privind impozitul pe venitCheltuieli curente privind impozitul pe venit 2,200 -Cheltuieli privind alte impozite - 16

Cheltuieli/(economii) privind impozitul amânatAferente originii şi reversării diferenţelor temporare (7,925) 1,538

Cheltuieli privind impozitul pe venit al perioadei (5,725) 1,554

Cota standard a impozitului pe venit in 2015 a fost 12% (2014: 12%). Reconcilierea dintre cheltuielile privind impozitul pe venit reflectate in situaţiile financiare si sumele calculate la cota standard al impozitului pe venit de 12% (2013: 12%) este următoarea:

2015 2014MDL’000 MDL’000

Profitul contabil până la impozitare 20,710 (2,162)

La cota impozitului pe venit de 12% din Republica Moldova (2014– 12%)

2,485 (259)

Cheltuieli nedeductibile (la cota 12%) 2,418 4,425Venituri neimpozabile (la cota 12%) (10,628) (2,612)

Cheltuieli privind impozitul pe venit al perioadei (5,725) 1,554

Rata efectiva de impozitare -28% -72%Veniturile neimpozabile reprezinta venitul din dobanzi la VMS si venitul privind recuperarea cheltuielilor cu debitorii trecute la pierderi in anii precedentCheltuielile nedeductibile fiscal reprezinta:

- Cheltuieli privin amortizarea apartamentului de serviciu si mobilierului din dotare- Cheltuieli privind intretinerea imobilelor preluate in posesie- Cheltuieli privind asigurarea riscului operational- Cheltuieli suportate pentru obtinerea venitului neimpozabil (cheltuieli cu dobanzile pentru resursele atrase pentru a

fi plasate in VMS)- Cheltuieli privind provizioanele pentru concediu neutilizat, pentru cheltuieli juridice, pentru servicii de audit etc.

32

Banca Comercială Română Chişinău SAXXIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXX.L. 18. Impozitare (continuare)

Impozitul pe venit amânat a fost calculat aplicând cota impozitului pe venit de 12% in vigoare pentru 2015 ( cota standard din 2014 impozitului pe venit de 12%).

2015 2014MDL’000 MDL’000

Soldul la 1 ianuarie (6,435) (4,897)(Economii)/Cheltuieli trecute in raportul privind rezultatele financiare

6,124 (1,538)

Impozit pe venit achitat 1,800 -Soldul la 31 decembrie 1,489 (6,435)

IMPOZITUL PE VENIT AMÂNAT LA DATA DE 31 DECEMBRIE 2015 SE REFERĂ LA URMĂTOARELE:

LI.Situatia poziţiei financiare Rezultatul global31/12/2015 31/12/2014 2015 2014MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000

Datorii privind impozitul pe venit amanatProvizion pentru pierderi la credite - (8,753) 8,753 (1,541)Amortizarea comisioanelor la credite - 340 (340) (68)Amortizarea comisioanelor la împrumuturi - - -

- (8,413) 8,413 (1,609)

Creanţe privind impozitul pe venit amanatPierderi fiscale amanate - 1,380 (1,380) 6Provizion pentru concediu neutilizat 170 167 3 31Provizion pentru cheltuieli juridice 259 106 153 49Provizion pentru servicii de audit 75 70 5 (22)Provizion pentru remunerari 338 73 265 (107)Active materiale 445 182 263 114Amortizarea comisioanelor la credite 202 - 202 -

1,489 1,978 (489) 71

Creanţă (datorie) netă privind impozitul pe venit amânat 1,489 (6,435)Cheltuială / (scutire) de impozit - - 7,924 (1,538)

33

Banca Comercială Română Chişinău SAXXIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXX.pe venit amânatLII.

34

Banca Comercială Română Chişinău SAXXIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXX.

19. Numerar şi echivalente de numerar

In scopul întocmirii situaţiei fluxurilor de trezorerie, numerarul şi echivalentele de numerar cuprind următoarele solduri cu scadenta de până la 90 de zile:

Note 31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

Numerar 4 56,251 37,408LIII. Conturi curente şi depozite

la bănci

6174,814 113,723

Conturi la Banca Naţionala 5 130,713 41,937Investiţii financiare disponibile pentru vînzare 8 110,019 33,196

471,797 226,264LIV.

20. VENITURI NETE AFERENTE DOBÂNZILOR2015 2014

MDL’000 MDL’000Venituri aferente dobânzilorDatorii de la BNM şi alte bănci 7,638 1,082Investiţii financiare 40,226 20,655Credite şi avansuri 47,618 53,386

95,482 75,123

Cheltuieli aferente dobânzilorDepozite şi împrumuturi de la bănci (5,576) (10,877)Depozite ale persoanelor fizice (2,370) (3,039)Depozite ale persoanelor juridice (6,195) (3,858)

(14,141) (17,774)

Venituri nete aferente dobânzilor 81,341 57,349LV.LVI. Venitul din dobînzi aferent activelor depreciate pe parcursul anului 2015 este MDL’000 15,066 (2014: MDL’000

16,201).

35

Banca Comercială Română Chişinău SAXXIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXX.21. VENITURI NETE AFERENTE TAXELOR ŞI COMISIOANELOR

2015 2014MDL’000 MDL’000

Venituri aferente taxelor si comisioanelorComisioane aferente administrării conturilor clienţilor 9,818 9,117Comisioane aferente garanţiilor emise 924 1,067Venituri aferente operaţiunilor cu cardurile bancare 1,390 926Alte comisioane bancare 2,829 1,322

14,961 12,432Cheltuieli aferente taxelor si comisioanelorComisioane aferente garanţiilor, tranzacţiilor în valută străină şi alte taxe şi comisioane bancare (8,072) (2,478)

(8,072) (2,478)

Venituri nete aferente taxelor si comisioanelor 6,889 9,954

LVII.

22. Venituri nete din operaţiuni cu valută străină

2015 2014MDL’000 MDL’000

Venituri nete din tranzacţionarea cu valute 15,643 5,596Rezultatul net aferent reevaluăarii soldurilor în valută străină (4,643) 630

11,000 6,226

23. ALTE VENITURI OPERAŢIONALE 2015 2014

MDL’000 MDL’000

Venituri din amenzile şi penalităţile primite 1,073 482Venituri de la scoaterea din uz ale activelor materiale 72 107Alte venituri operaţionale 2,659 744

3,804 1,333

36

Banca Comercială Română Chişinău SAXXIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXX.

24. Cheltuieli privind deprecierea activelorLVIII.

Note 2015 2014MDL’000 MDL’000

Creşterea provizionului 7 (22,124) (38,950)Reducerea provizionului 7 7,385 3,093 Venituri din credite casate în anii precedenţi 7,004 23,083

(7,735) (12,774)

25. Cheltuieli privind retribuirea muncii şi cheltuieli aferente

2015 2014MDL’000 MDL’000

Salarii 21,712 17,860Asigurarea socială 4,532 3,936Contribuţii medicale 1,061 817

27,305 22,613

26. CHELTUIELI GENERALE ŞI ADMINISTRATIVE2015 2014

MDL’000 MDL’000

Cheltuieli aferente întreţinerii şi chiriei 7,953 7,222Cheltuieli cu prima de asigurare a riscului 7,663 7,944Alte cheltuieli 3,798 3,649Cheltuieli privind întreţinerea activelor corporale 2,862 2,609Cheltuieli aferente centrului de procesare a cardurilor 2,672 2,401Rezultatul net aferent vânzării activelor preluate în posesie 2,001 1,763Cheltuieli juridice 233 1,699Cheltuieli aferente dezvoltării profesionale 1,590 1,483Cheltuieli privind întreţinerea activelor necorporale 1,958 1,397Cheltuieli poştale şi de telecomunicaţii 1,546 1,363Cheltuieli aferente securităţii şi asigurării activelor 1,280 1,105Cheltuieli aferente impozitelor 693 737Cheltuieli de deplasare de serviciu 376 558Cheltuieli de birotica 258 203Cheltuieli de marketing si sponsorizare 123 174Cheltuieli de instruire 135 99Cheltuieli privind contribuţii în Fondul de garantare a depozitelor 87 92Cheltuieli de transport 18 16Cheltuieli cu penalităţi şi alte sancţiuni primite - 10

Total 35,246 34,524

37

Banca Comercială Română Chişinău SAXXIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXX.27. Cheltuieli aferente uzurii şi amortizării

2015 2014MDL’000 MDL’000

Uzura 5,427 5,992Amortizarea 2,057 1,115

7,484 7,10728. Garanţii şi alte angajamente financiare

Valoarea agregată a garanţiilor, angajamentelor şi a altor elemente extrabilanţiere existente la 31decembrie 2015 şi 2014 este:

2015 2014MDL’000 MDL’000

Garanţii emise 9,008 2,827Angajamente de finanţare şi altele 2,856 169

11,864 2,996

Angajamentele de finanţare nu necesita în mod obligatoriu o ieşire viitoare de numerar, având în vedere că multe din aceste angajamente vor expira fără a fi finanţate.

Tabelul de mai jos reflectă analiza pe maturităţi a garanţiilor şi altor angajamente financiare ale Băncii:

Mai puţin de 1 lună

De la 1 la 3 luni

De la 3 luni la 12 luni

De la 1 la 5 ani

Mai mult de 5 ani

Total

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’0002015Garanţii 1,237 2,407 4,499 865 - 9,008Angajamente de finanţare şi altele - 24 2165 208 460 2,856

1,237 2,431 6,604 1,073 460 11,864

Mai puţin de 1 lună

De la 1 la 3 luni

De la 3 luni la 12 luni

De la 1 la 5 ani

Mai mult de 5 ani

Total

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’0002014Garanţii 817 437 1,573 - - 2,827 Angajamente de finanţare şi altele 4 16 66 83 - 169

821 453 1,639 83 - 2,996

Banca preconizează ca suma datoriilor contingente sau angajamentelor să nu fie în totalmente contractată pînă la scadenţă.

38

Banca Comercială Română Chişinău SAXXXI. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXXII.

LIX. 28. Garanţii şi alte angajamente financiare (continuare)

Banca are semnate contracte de locaţiune pentru spaţii. Aceste contracte au o medie de viaţă între trei şi cinci ani, fără opţiune de reînnoire. Locatarul nu are restricţii la semnarea contractelor de locaţiune.

În tabelul de mai jos sunt prezentate viitoarele plăţi minime conform unui contract de locaţiune irevocabil la data de 31 decembrie:

2015 Mai putin de 1 an De la 1 la 5 ani Mai mult de 5 ani TotalMDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000

Spaţii 6,555 1,000 - 7,555 Spaţii pentru ATM 590 - - 590

7,145 1,000 - 8,145

2014 Mai putin de 1 an De la 1 la 5 ani Mai mult de 5 ani TotalMDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000

Spaţii 6,135 1,014 - 7,149 Spaţii pentru ATM 561 - - 561

6,696 1,014 - 7,710 LX.

29. Valoarea justă a instrumentelor financiare

Folosirea valorilor juste

Total

Prețurile cotate pe piețele active

(Nivelul 1)

Intrari semnificative

observabile (Nivelul 2)

Intrari semnificative

neobservabile (Nivelul 3)

MDL'000 MDL'000 MDL'000

Active FinanciareConturi la Banca Națională 211,140 - - 211,140Conturi curente și depozite la bănci 174,814 - - 174,814

Credite şi avansuri acordate clienţilor 382,509 - - 382,509

Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 162,659 162,659 -

Active financiare disponibile pentru vânzare 110,685 110,685 -

Datorii FinanciareDatorii către banci 7,893 - - 7,893Alte împrumuturi 184,912 - - 184,912Datorii către clienţi 513,804 - - 513,804

39

Banca Comercială Română Chişinău SAXXXIII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXXIV.

29. Valoarea justă a instrumentelor financiare (continuare)

Titluri de stat - păstrate până la scadenţă și Active financiare disponibile pentru vânzare sunt active financiare a căror valoare de piață este determinată prin urmărirea ultimelor cotații ale hîrtiilor de valoare emise de Ministerul Finanțelor prin intermediul Băncii Naționale a Moldovei. Modelul presupune aplicarea ultemei cotații diponibile publicate pentru bonurile de trezorerie, obligațiunile de stat și certificate bancare.

Credite şi avansuri acordate clienţilor și Datorii către clienţi sunt active, respectiv datorii financiare a căror valoare justă se determină prin aplicarea ratei de piață pentru instrumente similare disponibile la o dată cît mai apropiată de data de raportare. Aceste rate sunt disponibile pe site-ul BNM.

Pentru celelalte active și datorii financiare nu există o piață activă. În aceste condiții Banca consideră că aceste instrumente financiare datorită naturii și termului scurt, se aproximează cu valoarea de bilanț.

Banca uilizează următoarea ierarhie pentru determinarea şi dezvăluirea valorilor juste a instrumentelor financiare:

Nivel 1: preţuri cotate pe pieţe active pentru acelaşi instrument (adică fără modificări sau mixări);

Nivel 2: preţuri cotate pe pieţe active pentru active sau datorii similare sau alte tehnici de evaluare în care toate datele de intrare sunt bazate pe date de piaţă observabile; şi

Nivel 3: tehnici de evaluare în care toate datele de intrare nu sunt bazate pe date de piaţă observabile.

Tabelul de mai jos sumarizeaza valorile de bilant si valorile juste a acelor active si datorii ce nu sunt prezentate la valoarea justa pe bilantul contabil al Bancii.

Valoarea de bilanţ

Valoarea justă Valoarea de bilanţ

Valoarea justă

2015 2015 2014 2014MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000

Active financiareConturi la Banca Națională 211,140 211,140 107,321 107,321 Conturi curente și depozite la bănci 174,814 174,814 113,723 113,723Credite şi avansuri acordate clienţilor 379,930 382,509 490,049 501,502 Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 163,059 162,659 309,773 309,738 Active financiare disponibile pentru vânzare

110,685 110,685 33,196 33,196

Datorii financiare Datorii către bănci 7,893 7,893 22,904 22,904 Alte împrumuturi 184,912 184,912 228,047 228,047Datorii către clienţi 517,106 513,804 429,288 428,102

40

Banca Comercială Română Chişinău SAXXXV. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXXVI.

29. Valoarea justă a instrumentelor financiare (continuare)

(i) Credite şi avansuri acordate clienţilorCreditele şi avansurile acordate clienţilor sunt prezentate la valoarea netă a provizionului privind deprecierea creditelor. Valoarea justă estimată a creditelor acordate clienţilor reprezintă valoarea actualizată a fluxurilor băneşti viitoare estimate. Fluxurile băneşti viitoare sunt actualizate pe baza ratei de piaţă, pentru a determina valoarea justă a creditor şi avansurilor acordate clienţilor.LXI.(ii) Titluri de stat - păstrate până la scadenţăValoarea de bilanţ a titlurilor de stat - păstrate până la scadenţă este prezentată la costul de amortizare. Valoarea justă a activelor păstrate până la maturitate este determinată în baza ratei de piață la instrumente similare.

(iii) Împrumuturi, incluzând disponibilităţi datorate altor bănci şi datorii către clienţiValoarea justă a împrumuturilor cu rată flotantă se aproximează cu valoarea lor de bilanţ. Valoarea justă estimată a depozitelor cu dobândă fixă şi alte împrumuturi, pentru care nu există preţuri de piaţă, se determină pe baza fluxurilor băneşti viitoare.

41

Banca Comercială Română Chişinău SAXXXVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXXVIII.30. Părţi afiliate

In cursul activităţii economice ordinare pe parcursul anului Banca a desfăşurat o serie de tranzacţii bancare şi nebancare cu părţi afiliate. Aceste tranzacţii includ acordarea creditelor, deschiderea depozitelor, finanţarea comerţului, achitarea unor plăti, tranzacţii cu valuta străină şi procurarea de bunuri şi servicii de la părţi afiliate. S-au acordat credite angajaţilor şi altor părţi afiliate la ratele de piaţa. Mai jos sunt prezentate soldurile şi tranzacţiile cu părţile afiliate pe parcursul anului:

Parte afiliată Conturi Nostro şi

plasamente bancare

Credite în sold la finele anului

Provizion pentru

pierderi la active

Depozite la finele anului

Datorie subordonat

ă

Venituri aferente

dobânzilor şi

comisioa-nelor

Cheltuieli aferente

dobânzilor şi

comisioanelor

Cheltuieli/ costuri ne-

aferente dobânzilor

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000

Acţionari (BCR) şi persoanele afiliate lor 2015 170,139 - - 190,152 - 111 13,162 7,663 Erste Group 169,795 - - 55,410 - 108 1,721 7,663 BCR 344 - - 134,742 - 3 11,441 - Acţionari (BCR) şi persoanele afiliate lor 2014 103,886 - - 244,851 - 103 12,252 7,944 Erste Group 102,621 - - 68,118 - 84 2,673 7,944 BCR 1,265 - - 176,733 - 19 9,579 -

Alţi administratori membri ai comitetului de creditare al Băncii şi persoanele afiliate lor 2015 - 19,356 - 7,469 - 1,076 1 3,942 Alţi administratori membri ai comitetului de creditare al Băncii şi persoanele afiliate lor 2014 - 6,520 - 24,992 - 921 3 3,005

Total 2015 170,139 19,356 - 197,621 - 1,187 13,163 11,605 Total 2014 103,886 6,520 - 269,843 - 1,024 12,255 10,949

42

Banca Comercială Română Chişinău SAXXXVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XXXVIII.LXII. 30. Părţi afiliate (coninuare)

În anul 2014, Banca a prelungit contractul de împrumut cu Banca Comercială Română S.A. în limita maximă de EUR’000 8,500 și USD’000 6,000 pe un termen pînă la 24 martie 2016. La 31 decembrie 2015, soldul îmrumutului este în mărime de EUR’000 1,575 și USD’000 4,984. Rata dobînzii prevăzute de contract este de EURIBOR la 3 luni plus marja în mărime de 2,08% p.a. pentru îmrumutul în EUR și LIBOR la 3 luni plus marja de 2,21% p.a pentru împrumutul în USD.

La 31 decembrie 2014, soldul îmrumutului era în mărime de EUR’000 3,975 și USD’000 5,985. Rata dobînzii prevăzute de contract era de EURIBOR la 3 luni plus marja în mărime de 2,08% p.a. pentru îmrumutul în EUR și LIBOR la 3 luni plus marja de 2,21% p.a pentru împrumutul în USD.

Pentru fiecare Garantie emisa in cadrul contractului, BCR chisinau plateste trimestrial catre BCR, pe intreaga durata de valabilitate a Garantiei, un comision de garantare, compus din: (i) comision de emitere Garantie si (ii) comision de risc.

In anul 2015 BCR Chisinau SA a achitat catre BCR suma de 333,174 EURO ceea ce reprezinta plata de catre BCR a contravalorii Primei de asigurare aferenta Politei de asigurare emisa de Omniasig – Viena Insurance Group SA. in cadrul Programului de asigurare de risc operational - „Bankers Blanket Bond Insurance Program”, in care BCR Chisinau SA are calitate de asigurat.

Remunerarea DirectorilorManagementul executiv a fost remunerat în valoare totala de MDL’000 5,673 (2014 – MDL’000 5,654), contribuţii aferente asigurărilor sociale in valoare de MDL’000 440 (2014 – MDL’000 420), contribuţii aferente asigurărilor medicale in valoare de MDL’000 337 (2014 – MDL’000 283). Membrii neexecutivi ai Consiliului Băncii nu au primit onorarii în 2015 si 2014. Cheltuieli/ costuri ne-aferente dobânzilor se referă la prima de asigurare a riscului operațional.

43

Banca Comercială Română Chişinău SAXXXIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XL.31. Suficienţa capitalului

Tabelul de mai jos prezintă modul de calcul al suficienţei capitalului în baza cifrelor SIRF, în conformitate cu reglementările (din iulie 1988) Băncii pentru Decontări Internaţionale referitoare la calculul suficienţei capitalului:LXIII.

Valoare Nominală Valoarea ponderată la risc

2015 2014 2015 2014MDL’00

0MDL’00

0 MDL’000

MDL’000

Active bilanţiere (diminuate cu valoarea rezervelor)Numerar 56,251 37,408 0% - - Conturi cu Banca Naţională 211,140 107,320 0% - - Conturi curente şi depozite la bănci 174,814 113,723 20% 34,963 22,745Credite şi avansuri acordate clienţilor (inclusiv gaj) 197,400 213,559 50% 98,700 106,780

Credite asigurate cu ipoteca comerciala si industriala, precum si alte credite asigurate cu ipoteca rezidentiala

174,193 - 75% 130,645 -

Credite şi avansuri acordate clienţilor (fără gaj) 8,337 214,509 100

% 8,337 214,509

Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 163,059 309,773 0% - -

Investiţii disponibile pentru vânzare 111,703 34,215 100% 111,703 34,215

Imobilizări corporale 9,748 14,027 100% 9,748 14,027

Imobilizări necorporale 7,337 6,234 100% 7,337 6,234

Creanţe privind impozitul pe venit 1,489 1,978 0% - -

Alte active 16,941 25,483 100% 16,941 25,483

Total elemente bilanţiere 1,132,412 1,078,229 418,374 423,993

Elemente extrabilanţiere

Acreditive - - 100% - -

Garanţii emise 9,008 2,827 100% 9,008 2,827

Angajamente de acordare a creditelor 2,856 169 50% 1,428 85

Total elemente extrabilanţiere 11,864 2,996 10,436 2,912

Total 1,144,276 1,081,225 428,810 426,905

44

Banca Comercială Română Chişinău SAXLI. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XLII.31. Suficienţa capitalului (continuare)

2015 2014MDL’000 MDL’000

Capitalul de gradul 1Capital acţionar, nominal 728,130 728,130Capital de rezervă 14,200 14,200Pierdere neacoperită (332,104) (358,539)Minus imobilizări necorporale (7,337) (6,234)Total capitalul de gradul 1 402,889 377,557

Capitalul de gradul 2Alte rezerve - -Total capitalul de gradul 2 - -

Total capital 402,889 377,557

Rata aferenta gradului 1 88.69% 88.44%Rata aferenta gradului 1 şi 2 88.69% 88.44%

Suficienţa capitalului şi utilizarea capitalului reglementat sunt monitorizate de conducerea Băncii.

Pe parcursul anului trecut Banca a corespuns în întregime cerinţelor faţă de capital impuse de regulatori externi.

32. Gestionarea riscurilor

Introducere

Activităţile Băncii o expun la o varietate de riscuri financiare ce sunt gestionate printr-un proces continuu de identificare, evaluare şi monitorizare ce are drept scop stabilirea unor limite şi controale adecvate. Procesul de gestionare a riscului este esenţial rentabilităţii continue a Băncii, iar fiecare angajat este răspunzător pentru expunerea la risc asociată cu responsabilităţile sale. Banca este expusă la riscul de creditare, de lichiditate şi de piaţă, de asemenea şi la diverse riscuri operaţionale.

Procesul de gestionare a riscurilor nu include riscurile de afacere cum ar fi riscul de mediu, tehnologic şi industrial. Politica Băncii este de a monitoriza aceste riscuri prin intermediul procesului de planificare strategică.

45

Banca Comercială Română Chişinău SAXLI. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XLII.

32. Gestionarea riscurilor (continuare)

Consiliul de Supraveghere

Consiliul de Supraveghere este responsabil pentru gestionarea riscului, aprobarea strategiilor şi principiilor de gestionare a riscurilor.

Comitetul Executiv

Comitetul Executiv monitorizează procesul de gestionare a riscului în cadrul Băncii.

Gestionarea riscului

Departamentul Managementul Riscului este responsabil pentru implementarea şi susţinerea procedurilor aferente gestionării riscurilor pentru a asigura menţinerea unui proces de control independent, ce include monitorizarea nivelului expunerii la risc şi evaluarea riscului aferent produselor noi şi tranzacţiilor structurate. Acest departament asigură de asemenea acoperirea riscurilor în cadrul sistemelor de evaluare şi raportare a riscurilor.

Trezoreria Băncii

Trezoreria Băncii este responsabilă de gestionarea activelor şi pasivelor Băncii, cât şi structura financiară. De asemenea poartă răspundere şi pentru riscurile aferente finanţării şi lichidităţii.

Auditul Intern

Politica Băncii presupune că procesele de gestionare a riscurilor din cadrul Băncii sunt auditate anual de către departamentul de audit intern, care examinează compatibilitatea acestora şi conformitatea Băncii la aceste proceduri. Auditul intern discută rezultatele tuturor evaluărilor cu managementul Băncii, raportează constatările şi recomandările către Consiliul de Supraveghere.

Evaluarea riscului şi sistemele de raportare

Monitorizarea şi controlul riscurilor sunt realizate în baza limitelor stabilite de Bancă. Aceste limite reflectă strategia de afaceri, poziţia pe piaţă a Băncii şi nivelul de risc pe care Banca este dispusă să-l accepte. De asemenea, politica Băncii este de a evalua şi monitoriza capacitatea de gestionare a expunerii faţă de toate tipurile de riscuri şi activităţi.

Informaţia referitor la toate afacerile este compilată, examinată şi procesată cu scopul de a analiza, controla şi identifica riscurile în timp util. Această informaţie este prezentată şi analizată Consiliului de Supraveghere, Comitetului Executiv şi directorilor de departamente. Raportul include expunerea la riscul de credit, indicatorii de lichiditate şi modificările de profil ale riscului. Lunar are loc raportarea expunerii la risc pe industrii, clienţi şi localitate. Managementul evaluează trimestrial adecvarea reducerilor pentru pierderea valorii creditelor.

Atenuarea riscului

Banca, în mod activ, utilizează gajul pentru a reduce riscul de credit.

46


LXIV. 32. Gestionarea riscurilor (continuare)

Concentrarea excesivă a riscului

Concentrarea are loc atunci când un număr de părţi sunt implicate în activităţi similare, sau în cadrul aceleiaşi regiuni geografice, sau au caracteristici similare ce afectează abilitatea de a onora obligaţiunile contractuale, ceia ce le permite să fie afectate în aceiaşi măsură de modificările în condiţiile economice şi politice. Concentrările indică senzitivitatea profitabilităţii Băncii faţă de schimbările din anumite industrii sau regiuni geografice.

Pentru a evita concentrarea excesivă a riscului, politicile şi procedurile Băncii includ îndrumări specifice ce pun accentul pe menţinerea unui portofoliu diversificat. Concentrările de risc identificate sunt controlate şi gestionate corespunzător. Banca utilizează hedging-ul selectiv pentru a gestiona concentrarea riscului la nivel de relaţie şi industrie.

Riscul de creditare

Banca se expune riscului de creditare, care este riscul că partea contractată va aduce un prejudiciu financiar Băncii ca rezultat al neonorării unei obligaţii. Banca structurează nivelurile riscului de credit la care se expune prin stabilirea limitelor asupra nivelului de risc acceptat în relaţia sa cu un debitor, un grup de debitori sau segmente de industrii.

Banca a elaborat un proces de analiză a calităţii portofoliului de credite pentru identificarea posibilelor modificări în credibilitatea părţii contractante, inclusiv analiza regulată a gajului. Limitele la nivel de parte contractantă sunt stabilite prin utilizarea unui sistem de clasificare a riscului de creditare, care atribuie fiecărei părţi contractante un anumit rating. Ratingurile de risc sunt supuse revizuirii în mod regulat. Procesul de analiză a calităţii creditelor are drept scop estimarea pierderilor posibile aferente riscurilor la care Banca este expusă şi luare de măsuri corective.

Calitatea creditelor după clasa de active financiare

Calitatea creditului activelor financiare rămâne gestionată de către Banca care utilizează ratingurile de credit interne. Tabelul de mai jos prezintă ratingul de credit după clase de active financiare pentru toate activele financiare expuse la riscul de creditare în baza sistemului intern de rating de credit. Valorile prezentate includ provizionul pentru depreciere.

31/12/2015

Notes

Nici expirate,

nici depreciat

e

Expirate, dar

nedepreciate

Depreciate

individualTotal

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000

Conturi la Banca Naţională 5 211,140 - - 211,140 Conturi curente şi depozite la bănci 6 174,814 - - 174,814 Credite şi avansuri acordate clienţilor 7 296,427 18,291 151,002 465,720 Investiţii păstrate pînă la scadenţă 8 163,059 - - 163,059

845,440 18,291 151,002 1,014,733

47


LXV. 32. Gestionarea riscurilor (continuare)

Riscul de creditare (continuare)31/12/2014

Notes

Nici expirate,

nici depreciat

e

Expirate, dar

nedepreciate

Depreciate

individualTotal

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000

Conturi la Banca Naţională 5 107,321 - - 107,321Conturi curente şi depozite la bănci 6 113,723 - - 113,723Credite şi avansuri acordate clienţilor 7 296,378 22,794 170,877 490,049Investiţii păstrate pînă la scadenţă 8 309,773 - - 309,773

827,195 22,794 170,877 1,020,866

Credite şi avansuri nici restante, nici depreciate

Calitatea creditelor a portofoliului de credite şi avansuri, care nu au fost nici restante, nici depreciate pot fi evaluate prin referire la sistemul intern de rating adoptat de către Bancă.

2015 2014MDL’000 MDL’000

Standard 230,473 228,411Supravegheat 61,149 65,305Sub-standard 4,548 1,937Dubios 20 214Compromis 236 511 Total 296,426 296,378

Angajamente de creditare

Banca propune clienţilor săi garanţii financiare, scopul principal al acestor instrumente este de a asigura efectuarea plăţilor necesare din numele clientului sau a încheia angajamente ce extind liniile de credit şi astfel asigurând necesităţile de lichidităţi. Garanţiile şi acreditivele (inclusiv acreditivele stand-by) obligă Banca să efectueze plăţile necesare în numele clientului în rezultatul unui anumit eveniment, deseori legat de importul sau exportul de bunuri. Aceste angajamente poartă acelaşi risc ca şi creditele şi sunt gestionate de aceleaşi proceduri şi politici de control.

48

Banca Comercială Română Chişinău SAXLIII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XLIV.LXVI. 32. Gestionarea riscurilor (continuare)

Concentrare riscului: Expunerea maximă la riscul de credit fără garanţii deţinute sau orice ameliorare a rating-ului de credit

Expunerea maximă la riscul de credit

Note 31/12/2015 31/12/2014MDL’000 MDL’000

Conturi la Banca Naţională 5 211,140 107,321Conturi curente şi depozite la bănci 6 174,814 113,723Credite şi avansuri acordate clienţilor 7 465,720 490,049Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 8 163,059 309,773Alte active 11 897 897

1,015,630 1,020,866

Garanţii emise 28 9,008 2,827Angajamente de acordare a creditelor 28 2,856 169

11,864 2,996Expunere maximă la riscul de credit LXVII. 1,027,494 1,023,862

Concentrarea Băncii faţă de risc este gestionată pe client/parte contractantă şi sector industrial.

Cei mai mari debitori şi creditori

Concentrarea expunerii conturilor curente şi depozitelor deţinute la alte bănci este prezentată mai jos:

2015 2014MDL’000 MDL’000

ERSTE GROUP BANK AG 169,795 102,621B.C. VICTORIABANK S.A. 3,580 3,382UNICREDIT BANK, MOSCOW, MOSCOW 1,089 1,013BCR ROMANIA 344 1,265BHF-BANK 6 78COMMERZBANK - 5,364

174,814 113,723

49

Banca Comercială Română Chişinău SAXLV. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XLVI.32. Gestionarea riscurilor (continuare)

Riscul de creditare (continuare)

Debitori majori

La 31 decembrie 2015, concentrarea expunerii nete pentru cei mai mari debitori, prezentată pe grupe sau individual a fost următoarea:

31/12/2015 31/12/2015MDL’000 în % capital social –

410,315 MDL’000

S.C. GREEN VALLEY REALTY S.R.L. 37,024 9.02%

Total 37,024 9.02%

La 31 decembrie 2014, concentrarea expunerii nete pentru cei mai mari debitori, prezentată pe grupe sau individual a fost următoarea:

31/12/2014 31/12/2014MDL’000 în % capital social –

383,491 MDL’000

S.C. GREEN VALLEY REALTY S.R.L. 32,753 8.54%

Total 32,753 8.54%

Tabelul de mai jos indică expunerea maximă la riscul de credit pentru elementele bilanţului contabil la nivel industrial înainte de efectul de atenuare prin utilizarea procedurilor de compensare şi a contractelor de gaj

50

Banca Comercială Română Chişinău SAXLVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XLVIII.32. Gestionarea riscurilor (continuare)


Analiza pe industrii

31 decembrie 2015 Servicii financiare Guvern Industria

prelucrătoare Comerţ Servicii Construcţii Agricultura Consum Total

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000Active financiareConturi la Banca Naţională - 211,140 - - - - - - 211,140 Conturi curente şi depozite la bănci 174,814 - - - - - - - 174,814

Credite şi avansuri acordate clienţilor Credite corporative - - 47,433 85,112 206,914 1,179 - - 340,638 Credite întreprinderi micro 140 6,572 1,947 - 50 - 8,709 Credite de consum neasigurate - - - - - - - 4,923 4,923 Credite de consum asigurate - - - - - - - 2,053 2,053 Credite ipotecare - - - - - - - 109,399 109,399

174,814 211,140 47,573 91,684 208,861 1,179 50 116,375 851,676

Active financiare disponibile pentru vânzare 69,684 42,019 111,703Titluri de stat - păstrate până la scadenţă - 163,059 - - - - - - 163,059 Alte active 897 - - - - - - - 897 245,395 416,218 47,573 91,684 208,861 1,179 50 116,375 1,127,335

51

Banca Comercială Română Chişinău SAXLVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015XLVIII.32. Gestionarea riscurilor (continuare)


Analiza pe industrii

31 decembrie 2014 Servicii financiare Guvern Industria

prelucrătoare Comerţ Servicii Construcţii Agricultura Consum Total

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000Active financiareConturi la Banca Naţională - 107,321 - - - - - - 107,321 Conturi curente şi depozite la bănci 113,723 - - - - - - - 113,723

Credite şi avansuri acordate clienţilor Credite corporative - - 64,191 83,455 206,453 2,693 - - 356,792 Credite întreprinderi micro 1,718 7,863 1,511 - - - 11,092 Credite de consum neasigurate - - - - - - - 4,924 4,924 Credite de consum asigurate - - - - - - - 1,715 1,715 Credite ipotecare - - - - - - - 115,526 115,526

113,723 107,321 65,909 91,318 207,964 2,693 - 122,165 711,093

Active financiare disponibile pentru vânzare 19,970 13,226 33,196Titluri de stat - păstrate până la scadenţă - 309,773 - - - - - - 309,773 Alte active 897 - - - - - - - 897 134,590 430,320 65,909 91,318 207,964 2,693 - 122,165 1,054,959

52

Banca Comercială Română Chişinău SAXLIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015L.32. Gestionarea riscurilor (continuare)


Gajul şi alte majorări de credite

Volumul şi tipul de gaj solicitat depinde de evaluarea riscului de credit a părţii contractante. Sunt implementate îndrumări referitor la admisibilitatea tipurilor de gaj şi parametri de evaluare.

Tipurile principale de gaj sunt următoarele:

Pentru împrumuturi comerciale, custodia asupra imobilului, stocurilor şi creanţelor comerciale. Pentru împrumuturile retail, ipoteca asupra bunurilor imobiliare.

Managementul monitorizează valoarea de piaţă a gajului, solicită adiţional gaj în conformitate cu contractul încheiat, de asemenea monitorizează valoare de piaţă a gajului obţinut pe parcursul analizei reducerii pentru pierderi a valorii.

Politica Băncii este de a vinde bunurile luate în posesie. Încasările sunt utilizate pentru a reduce sau a rambursa împrumutul scadent. În mod general, Banca nu utilizează bunurile luate în posesie în activitatea sa.

Banca urmeaza sa comercializeze bunurilor reposedate in urmatorii ani. Procesul de comercializare a bunurilor este promovat de catre angajatii responsabili de gestiunea creditelor aflate in administrare WO precum si de catre companii specializate cu care Banca are incheiate contracte de colaborare. Bunurile sunt promovate spre comercializare atit pe site-ul intern al Bancii precum si pe site-urile de specialitate. Majoritatea bunurilor preluate in posesie au fost comercializate in anii precedenti ceea ce demonstreaza ca procesul de comercializare promovat de catre Banca este unul eficient.

Calitatea portofoliului de active financiareCalitatea portofoliului de active financiare este gestionată de Bancă prin utilizarea sistemului de evaluare al BNM, potrivit căruia activele sunt clasificate în următoarele 5 categorii:

Standard: În cazul în care nici una din definiţiile expuse mai jos nu pot fi aplicate creditul se va considera standard, dacă este credit la termen şi toate condiţiile contractuale sunt totalmente îndeplinite şi nu sunt motive ce ar indica că Banca în prezent sau în viitor ar putea suferi pierderi.

Supravegheat: creditul la care există probleme potenţiale, legate de starea financiară a împrumutatului sau de asigurarea creditului. Asemenea credit necesită o atenţie deosebită din partea conducerii Băncii, deoarece atunci cînd nu vor fi luate măsuri privind soluţionarea acestor probleme, ele pot duce la micşorarea probabilităţii privind rambursarea creditului sau probabilităţii că Banca va obţine rambursarea creditului în viitor.

Substandard: există riscul pierderilor mai înalt decât cel obişnuit, provocat de unul din următorii factori:a) situaţia financiară a împrumutatului este nefavorabilă sau se înrăutăţeşte;b) asigurarea (dacă aceasta există) creditului este insuficientă sau se înrăutăţeşte;c) alţi factori nefavorabili, care trezesc îngrijorarea privind posibilitatea împrumutatului de a rambursa creditul în conformitate cu condiţiile existente de rambursare.

Asemenea credit necesită o atenţie deosebită din partea conducerii Băncii, deoarece există probabilitatea că Banca va suporta pierderi, dacă nu vor fi înlăturate neajunsurile.

53

Banca Comercială Română Chişinău SALI. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LII.32. Gestionarea riscurilor (continuare)


Rating-ul de credit după clase de active financiare (continuare)

Dubios: Există probleme, care pun la îndoială şi scad probabilitatea rambursării creditului în volum deplin în baza circumstanţelor, condiţiilor şi a valorii de piaţă a asigurării, în cazul cînd activul este asigurat.Probabilitatea pierderilor este extrem de mare, dar există anumiţi factori importanţi, concreţi şi bine argumentaţi, care în curînd se vor realiza şi care pot contribui la ameliorarea situaţiei de rambursare a creditului. Clasificarea acestui credit în categoria creditelor compromise se amînă pînă la o determinare mai precisă a stării creditului dat.

Compromis: La momentul clasificării creditul nu poate fi rambursat.

Tabelul de mai jos prezintă ratingul de credit după clase de active financiare pentru toate activele financiare expuse la riscul de creditare. Valorile prezentate includ provizionul pentru depreciere.

31/12/2015Stan-darde

Suprave-gheate

Substan-darde

Dubioase Compro-mise Total

MDL’000

MDL’000

MDL’000

MDL’000

MDL’000 MDL’000

Conturi curente şi depozite la bănci

3,580 169,801 1,433 - - 174,814

Credite şi avansuri acordate clienţilorCredite corporate 163,252 50,561 25,569 - 101,255 340,637Credite întreprinderi micro 3,121 - - - 5,588 8,709Credite de consum neasigurate 376 168 - 2 4,377 4,923

Credite de consum asigurate 172 565 19 - 1,297 2,053

Credite ipotecare 65,562 20,128 8,169 42 15,497 109,398232,483 71,422 33,757 44 128,014 465,720

Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 163,059 163,059

Alte active 897 - - - - 897Total 236,960 241,223 35,190 44 128,014 641,431

54

Banca Comercială Română Chişinău SALI. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LII.



Rating-ul de credit după clase de active financiare (continuare)

31/12/2014Stan-darde

Suprave-gheate

Substan-darde

Dubioase Compro-mise Total

MDL’000MDL’00

0MDL’00

0 MDL’000 MDL’000 MDL’000

Conturi curente şi depozite la bănci 111,445 1,013 1,265 - - 113,723 Credite şi avansuri acordate clienţilor Credite corporative 156,754 57,847 23,750 - 118,441 356,792 Credite întreprinderi micro 3,043 578 - 701 6,770 11,092 Credite de consum neasigurate 359 1 - - 4,564 4,924 Credite de consum asigurate - 425 85 - 1,205 1,715 Credite ipotecare 74,526 17,624 3,347 2,096 17,933 115,526

346,127 77,488 28,447 2,797 148,913 603,772Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 309,773 - - - - 309,773 Alte active 897 - - - - 897 Total 656,797 77,488 28,447 2,797 148,913 914,442

Valoarea de bilanţ divizată pe clase de active financiare a căror termene au fost renegociate

În 2015 şi 2014 nu au fost renegociate termenele la activele financiare.

Riscul lichidităţii şi gestionarea resurselor

Riscul lichidităţii constă în o eventuală imposibilitate a Băncii de a asigura în orice moment şi la un preţ rezonabil mijloacele băneşti necesare pentru onorarea obligaţiunilor sale de plată, atât în condiţii normale cît şi situaţii stresante. Pentru minimizarea acestui risc, Banca utilizează resurse diversificate de finanţare adiţional la portofoliul de depozite, adoptă o politică de gestionare a activelor ţinând cont de riscul lichidităţii, monitorizează zilnic fluxurile băneşti viitoare şi lichiditatea. Aceasta presupune evaluarea fluxurilor băneşti pronosticate şi disponibilitatea gajului de calitate înaltă necesar pentru obţinerea de resurse suplimentare de finanţare, în caz de necesitate.

Banca menţine un portofoliu de active diverse, ce sunt cotate pe piaţă şi vor fi uşor lichidate în cazul întreruperii neprevăzute a fluxului de numerar. Banca deasemena a contracarat linii de credit pe care le poate utiliza pentru a satisface cererea de lichiditate. Adiţional, Banca îşi menţine rezervele obligatorii la BNM în valoare de 17.5% din fondurile atrase. În conformitate cu politica Băncii, nivelul lichidităţii este evaluat şi gestionat pe baza utilizării metodelor de simulare pentru situaţii stresante specifice pieţii şi Băncii în particular. Unul dintre cei mai importanţi indicatori este menţinerea ponderii activelor lichide în total active. Activele lichide includ mijloacele băneşti, conturile la Banca Naţională, conturile curente şi depozitele pe termen scurt la bănci şi obligaţiunile diminuate cu depozitele atrase de la bănci,

55

Banca Comercială Română Chişinău SALI. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LII.alte valori mobiliare emise şi împrumuturi cu scadenţa mai mică de o lună. Nivelul lichidităţii pe parcursul anului este prezentat mai jos: 32. Gestionarea riscurilor (continuare)

Riscul lichidităţii şi gestionarea resurselor (continuare)

Nivelul lichidităţii 2015 2014La finele anului 63.04% 54.60%Maxim 66.99% 57.14%Minim 52.88% 30.23%Mediu 59.95% 47.68%

56

Banca Comercială Română Chişinău SALIII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LIV.32. Gestionarea riscurilor (continuare)


Structura pe scadenţeÎn tabelul de mai jos sunt prezentate activele la valoarea contabila şi datoriile calculate în baza fluxurilor viitoare de numerar neactualizate ale Băncii și grupate pe scandență rămasă la situația din 31 decembrie 2015:

La 31 decembrie 2015 Total Mai puţin de 1 lună

De la 1 lună până 3 luni

De la 3 luni până la 1 an

De la 1 la 5 ani

Mai mult de 5 ani

Scadenţa nedefinită

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000Active financiareNumerar 56,251 56,251 - - - - - Conturi la Banca Naţională 211,140 211,140 - - - - - Conturi curente şi depozite la bănci 174,814 174,814 - - - - - Credite şi avansuri acordate clienţilor 379,930 62,107 10,063 138,168 105,522 64,070 - Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 163,059 53,226 4,967 81,176 23,690 - - Active financiare disponibile pentru vânzare 111,703 95,423 15,262 - - - 1,018Alte active 16,941 3,767 - 836 12,338 - - Total active financiare 1,113,838 656,728 30,292 220,180 141,550 64,070 1,018 Datorii financiareDatorii către bănci 7,893 7,893 - - - - -Alte împrumuturi 186,042 2,236 162,026 21,780 - - -Datorii către clienţi 518,706 410,368 22,560 80,974 4,803 - -Alte datorii 6,140 4,759 262 1,119 6,140 Total datorii financiare 722,097 431,219 181,056 105,180 4,642 - -Garanţii 9,008 1,237 2,407 4,499 865 - -Angajamente de finanţare şi altele 2,856 - 24 2,165 208 460 -

11,864 1,237 2,431 6,664 1,073 460 -

57

Banca Comercială Română Chişinău SALIII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LIV.32. Gestionarea riscurilor (continuare)


Structura pe scadenţe (continuare)


De la 1 lună până 3 luni


De la 1 la 5 ani

Mai mult de 5 ani

Scadenţa nedefinită

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000Active financiareNumerar 37,408 37,408 - - - - -Conturi la Banca Naţională 107,321 107,321 - - - - -Conturi curente şi depozite la bănci 113,723 113,723 - - - - -Credite şi avansuri acordate clienţilor 428,068 61,497 10,601 70,172 214,493 71,305 -Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 309,773 26,038 46,749 212,796 24,190 - -Active financiare disponibile pentru vânzare 34,214 19,971 - 13,225 - - 1,018Alte active 25,483 4,516 - 315 20,652 - -Total active financiare 1,055,990 370,474 57,350 296,508 259,335 71,305 1,018Datorii financiareDatorii către bănci 22,904 22,904 - - - - -Alte împrumuturi 234,175 1,219 314 22,734 209,908 - -Datorii către clienţi 431,565 281,386 48,150 97,157 4,872 - -Alte datorii 2,972 2,646 - 326 - - -Total datorii financiare 691,616 308,155 48,464 120,217 214,780 - -Garanţii 2,827 760 494 1,572 - - -Angajamente de finanţare şi altele 1,853 4 1,322 444 83 - -

4,680 764 1,816 2,016 83 - -

58

Banca Comercială Română Chişinău SALV. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LVI.32. Gestionarea riscurilor (continuare)


Structura pe scadenţe (continuare)

* Activele cu maturitate nedefinită includ activele nemonetare, care sunt recuperate prin utilizarea lor propriu-zisa, la fel ca activele monetare a căror perioada de recuperare este nedeterminată până la finele anului.

Analiza datoriilor financiare pe baza scadenţei contractuale

Tabelul de mai jos totalizează profilul scadenţei datoriilor financiare ale Băncii la 31 decembrie în baza obligaţiunilor de plată contractuale nediscontate. Plăţile care necesită o notificare sunt tratate de parcă notificarea ar fi fost făcută imediat. Cu toate acestea, Banca estimează că mulţi clienţi nu vor cere plata datoriilor în perioada apropiată în care Banca ar trebui să plătească şi tabelul nu reflectă fluxurile de numerar aşteptate în baza istoriei de retenţie a depozitelor.

Datoriile financiare

La vedere Mai puţin de 3 luni

De la 3 luni până

la 1 an

De la 1 până la 5

ani

Mai mult de 5 ani Total

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000La 31 December 2015Datorii către bănci şi alte împrumuturi

7,893 163,753 21,738 - - 193,384

Datorii către clienţi 363,357 69,394 77,009 8,562 - 518,322 Total datorii financiare nediscontate 371,250 233,147 98,747 8,562 711,706


De la 3 luni până

la 1 an

De la 1 până la 5

ani


MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000La 31 December 2015Garanţii - 3,643 4,493 872 - 9,008 Angajamente de finanţare şi altele - 16 2,172 208 460 2,856 Total - 3,660 6,665 1,080 460 11,865


De la 3 luni până

la 1 an

De la 1 până la 5

ani


MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000La 31 December 2014Datorii către bănci şi alte împrumuturi

58,227 960 22,859 209,340 - 291,386

Datorii către clienţi 282,978 49,151 95,727 4,107 - 431,963 Total datorii financiare nediscontate

341,205 50,111 118,586 213,447 - 723,349


59

Banca Comercială Română Chişinău SALV. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LVI.


Analiza datoriilor financiare pe baza scadenţei contractuale (continuare)

La vedere

Mai puţin de

3 luni

De la 3 luni până

la 1 an

De la 1 până la 5

aniMai mult de 5 ani Total

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000La 31 December 2014

Garanţii - 1,2

54 1,572 - - 2,8

27 Angajamente de finanţare şi altele -

1,326 444

83 -

1,853

Total - 2,5

80 2,016

83 - 4,6

80

Riscul de piaţă

Riscul de piaţă este riscul că valoarea justă a fluxurilor ulterioare de numerar al unui instrument financiar va oscila în urma schimbărilor în variabilele de piaţă, cum ar fi ratele dobânzilor, ratele de schimb valutar şi cotaţiile hârtiilor de valoare. Riscul de piaţă este gestionat şi monitorizat prin intermediul analizei sensitivităţii.

Riscul ratei dobânzii

Riscul ratei dobânzii este generat de posibilitatea că modificările ratelor dobânzii vor afecta fluxurile viitoare de numerar sau valoarea justă a instrumentelor financiare. În conformitate cu politica Băncii, poziţiile sunt monitorizate zilnic pentru a se asigura că acestea sunt menţinute în cadrul limitelor stabilite.

Sensitivitatea contului de profit şi pierdere este efectul modificărilor estimate a ratei dobânzii asupra profitului sau pierderii anului curent, pe baza ratei flotante a activelor financiare nedisponibile pentru comercializare şi datoriilor financiare deţinute la 31 decembrie.

Tabelul de mai jos prezintă sensitivitatea contului de profit şi pierdere la modificările posibile ale ratei dobânzii, în timp ce alte variabile rămân constante.

Sensibilitate venitului/ (pierderii), net

2015

Mai puţin

de 1 luna

De la 1 luna până

la 3 luni

De la 3 luni până

la 1 an

De la 1 până la

5 ani

Mai mult de

5 ani

Senzitivitate venitului

din dobanzi (net),

MDL’000

Senzitivitatea

capitalului, MDL’000

+100 puncte 3,323 (258) 1,122 - - 4,187 3,684 +50 puncte 1,661 (129) 561 - - 2,093 1,842 -100 puncte (3,323) 258 (1,122) - - (4,187) (3,684)-50 puncte (1,661) 129 (561) - - (2,093) (1,842)

60

Banca Comercială Română Chişinău SALVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LVIII.32. Gestionarea riscurilor (continuare)

Riscul ratei dobânzii (continuare)

Sensibilitate venitului/ (pierderii), net

2014

Mai puţin de

1 luna

De la 1 luna până

la 3 luni

De la 3 luni până

la 1 an

De la 1 până la

5 ani

Mai mult de

5 ani

Senzitivitate venitului din

dobanzi (net),

MDL’000

Senzitivitatea

capitalului, MDL’000

+100 puncte 1,472 522 2,537 - - 4,532 3,988+50 puncte 736 261 1,269 - - 2,266 1,994 -100 puncte (1,472) (522) (2,537) - - (4,532) (3,988)-50 puncte (736) (261) (1,269) - - (2,266) (1,994)

LXVIII.LXIX. Tabelul de mai jos analizează expunerea activelor şi datoriilor Băncii la riscul ratei dobânzii. Activele şi datoriile

Băncii sunt prezentate la valoarea lor de bilanţ, clasificate după data cea mai apropiată între data contractuală de schimbare a ratei sau data scadenţei.

LXX.

61

Banca Comercială Română Chişinău SALVII. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LVIII.LXXI.

62

Banca Comercială Română Chişinău SALIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LX.32. Gestionarea riscurilor (continuare)



De la 1 lună până la 3

luni


Nepurtătoare de dobândă

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000Active financiareNumerar 56,251 - - - 56,251Conturi la Banca Naţională 211,140 153,138 - - 58,002Conturi curente şi depozite la bănci 174,814 174,814 - - - Credite şi avansuri acordate clienţilor 379,930 358,413 7,155 14,362 - Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 163,059 53,672 11,100 98,287 - Active financiare disponibile pentru vânzare 110,685 95,423 15,262 - -Total active financiare 1,095,879 835,460 33,517 112,649 114,253

Datorii financiareDatorii către bănci 7,893 7,893 - - -Alte împrumuturi 184,782 125,529 59,253 - - Datorii către clienţi 517,106 516,630 20 456 - Total datorii financiare 709,781 650,052 59,273 456 -Decalaje în dobândă 386,098 185,408 (25,756) 112,193 114,253 Decalaje în dobândă, cumulativ 185,408 159,652 271,845 386,098

63

Banca Comercială Română Chişinău SALIX. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LX.




De la 1 lună până la 3

luni


Nepurtătoare de dobândă

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000Active financiareNumerar 37,408 - - - 37,408Conturi la Banca Naţională 107,321 97,642 - - 9,679Conturi curente şi depozite la bănci 113,723 113,723 - - -Credite şi avansuri acordate clienţilor 428,068 365,586 47,541 14,941 -Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 309,773 26,442 57,752 225,579 -Active financiare disponibile pentru vânzare 33,196 19,971 - 13,225 -Total active financiare 1,029,489 618,887 105,293 253,745 51,564

Datorii financiareDatorii către bănci 22,904 22,904 - - -Alte împrumuturi 228,047 174,950 53,097 - - Datorii către clienţi 429,288 429,288 - - - Datorii subordonate - - - - -Total datorii financiare 680,239 627,142 53,097 - - Decalaje în dobândă 349,250 (8,255) 52,196 253,745 51,564 Decalaje în dobândă, cumulativ (8,255) 43,941 297,686 349,250

64

Banca Comercială Română Chişinău SALXI. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LXII.32. Gestionarea riscului (continuare)

Riscul valutarRiscul valutar este riscul de pierdere care apare ca urmare a modificărilor ratelor de schimb. Banca a stabilit limite pentru poziţia maximă permisă pentru fiecare valută. În conformitate cu politica Băncii, poziţiile sunt monitorizate zilnic pentru a se asigura ca acestea să fie menţinute în cadrul limitelor stabilite.

Analiza reprezintă efectul unei schimbări rezonabile posibile în ratele de schimb faţă de leul moldovenesc asupra contului de profit şi pierdere, (datorită valorii juste a activelor şi datoriilor monetare nedisponibile pentru vânzare, ce sunt senzitive la riscul valutar), iar celelalte variabile rămân constante. O valoare negativă în tabel reprezintă o potenţială diminuare net în contul de profit şi pierdere, în timp ce o valoare pozitivă indică o potenţială creştere net. O diminuare echivalentă a valutele de mai jos în raport cu leul moldovenesc are un impact echivalent, dar opus.

ValutaModificarea

ratelor, %

Efectul asupra profitului până la

impozitare

Efectul asupra capitalului

Modificarea ratelor, %

Efectul asupra profitului până la

impozitare

Efectul asupra capitalului

2015 2015 2015 2014 2014 2014

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000USD +10 (24) (21) +10 (75) (66)EUR +10 (168) (148) +10 (88) (77)

31/12/2015Total MDL USD EUR Altele

MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000

ACTIVENumerar 56,251 23,550 2,984 27,787 1,930Conturi cu Banca Naţională 211,140 130,713 27,530 52,897 - Conturi curente si depozite cu băncile 174,814 - 57,541 111,880 5,393

Credite şi avansuri acordate clienţilor 379,930 104,742 102,890 172,298 -

Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 163,059 163,059 - - - Investiţii financiare – pentru vânzare 111,703 111,703 - - - Total active 1,096,897 533,767 190,945 364,862 7,323

DATORIIDatorii către bănci 7,893 5,726 - - 2,168Alte împrumuturi 184,912 - 129,383 55,529 -Datorii către clienţi 517,106 140,563 61,663 309,468 5,412Alte datorii 12,185 10,169 137 1,148 331Total Datorii 722,097 156,458 191,183 366,545 7,911Decalaj 377,309 (238) (1,283) (588)

65

Banca Comercială Română Chişinău SALXI. NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIAREPentru anul încheiat la 31 decembrie 2015LXII.

32. Gestionarea riscului (continuare)31/12/2014

Total MDL USD EUR AlteleMDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000 MDL’000

ACTIVENumerar 37,408 24,994 2,607 9,250 557Conturi cu Banca Naţională 107,321 41,938 18,787 46,596 -Conturi curente si depozite cu băncile 113,723 - 18,035 92,935 2,753Credite şi avansuri acordate clienţilor 428,068 120,996 111,886 195,186 -Titluri de stat - păstrate până la scadenţă 309,773 309,773 - - -Investiţii financiare – pentru vânzare 34,214 34,214 - - -Total active 1,030,507 531,915 151,315 343,967 3,310

DATORIIDatorii către bănci 22,904 21,918 - - 986Alte împrumuturi 228,047 - 117,542 110,505 -Datorii către clienţi 429,288 158,294 34,450 234,220 2,326Alte datorii 6,086 5,893 74 119 -Total Datorii 686,325 186,103 152,066 344,844 3,312Decalaj 345,812 (751) (877) (2)

Riscul operaţional

Riscul operaţional este definit ca riscul pierderilor care rezultă din procese interne eşuate, erori umane sau evenimente externe. Atunci când controalele sunt ineficiente, riscul operaţional poate provoca prejudicii reputaţiei, implicaţii legale sau de reglementare, sau pierderi financiare. Banca nu poate elimina toate riscurile operaţionale, însă încearcă să gestioneze aceste riscuri prin intermediului controlului intern, monitorizarea şi eliminarea riscurilor potenţiale. Controalele includ segregarea eficientă a responsabilităţilor, procedurile de acces, autorizare şi reconciliere, procesele de instruire şi evaluare a personalului, ce includ implicarea auditului intern.

33. Evenimente ulterioare

Nu au existat evenimente ulterioare semnificative.

66

Date post:	16-Feb-2020
Category:	Documents
Upload:	others
View:	1 times
Download:	0 times

УТВЕРЖДЕН - BCR · Web viewÎn structura activelor s-a modificat cota activelor...

Documents