EURO Insol Societate profesionala de reorganizare si lichidare Bucureşti, Opera Center Str. Costache Negri nr.1-5, et.3, sector 5 021/3354509; 021/3354431; 021/3350416 [email protected]www.euroinsol.eu Tribunalul Bucureşti, Secţia a VII-a Civilă Număr dosar: 18754/3/2013 Administrator judiciar: EURO INSOL SPRL Debitor: SOCIETATEA COMERCIALĂ VULCAN S.A. Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă a debitoarei SOCIETATEA COMERCIALĂ VULCAN S.A. Bucureşti, iulie 2013
Transcript
EURO InsolSocietate profesionala de reorganizare si lichidare
2.1 Date generale......................................................................................................................................5
2.2 Scurt istoric al societăţii................................................................................................................... 6
2.3 Obiectul de activitate.........................................................................................................................6
2.4 Protecţia m ediului...........................................................................................................................10
7 Tranzacţii cu părţi afiliate.......................................................................................................................79
8 Situaţia litigiilor în care este parte debitoarea în insolventa Vulcan S.A......................................... 102
9.1 Analiza contractului colectiv de m unca.....................................................................................103
9.2 Analiza contractelor de achiziţie materiale şi servicii diverse............................................... 108
9.3 Analiza principalelor contracte de lucrări, servicii şi livrări de bunuri materiale................... 110
10 Activităţi desfăşurate în perioada de observaţie................................................................................129
11 Concluzii cu privire la incidenţa art. 79-80 din Legea 85/2006......................................................135
12 Concluzii privind cauzele şi împrejurările care au condus la insolvenţă...................................... 135
13 Concluzii privind posibilitatea de reorganizare a debitoarei........................................................... 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Prezentul Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă a debitoarei S.C. Vulcan S.A (“Raportul”) a fost elaborat de Euro Insol SPRL în calitate de administrator judiciar, exclusiv pe baza datelor, documentelor şi informaţiilor (incluzând orice explicaţii verbale în legătură cu acestea) furnizate de către reprezentanţii Vulcan S.A.
În elaborarea Raportului, Euro Insol a examinat datele şi informaţiile furnizate de către reprezentanţii Vulcan S.A. pe care le-a considerat relevante sau utile, în măsura în care pentru scopul prezentului Raport informaţiile solicitate au fost puse la dispoziţia Euro Insol.
În ceea ce priveşte diversele chestiuni de fapt, Euro Insol nu a făcut verificări sau investigaţii independente şi a prezumat caracterul complet şi veridicitatea tuturor datelor şi informaţiilor furnizate de Vulcan S.A.
În analiza contractelor, înţelegerilor şi documentelor de natură comercială încheiate între părţi, Euro Insol a prezumat că semnătura de pe aceste documente este semnătura persoanelor autorizate să semneze în numele părţilor precum şi conformitatea copiilor furnizate cu originalul documentelor.
Euro Insol a prezumat de asemenea competenţa şi autoritatea persoanelor din cadrul Vulcan S.A. care au elaborat rapoarte, răspunsuri la întrebări, analize şi comentarii solicitate de către reprezentanţii administratorului judiciar. În anumite cazuri, reprezentanţii Vulcan S.A. nu au fost în măsură să răspundă solicitărilor administratorului judiciar în sensul că nu au furnizat informaţiile cerute sau au furnizat informaţii cu mare întârziere, contradictorii şi / sau incomplete.
Prezentul Raport conţine de asemenea interpretări ale diverselor legi, ordonanţe sau alte acte normative. Aceste interpretări nu constituie şi nici nu pot fi considerate ca o analiză exhaustivă şi / sau o opinie legală în ceea ce priveşte legislaţia din România aplicabilă debitoarei Vulcan S.A.
În egală măsură, prezentul Raport porneşte de la premisa că datele şi informaţiile puse la dispoziţie de reprezentanţii Vulcan S.A. sunt corecte şi complete şi că reprezentanţii Vulcan S.A au furnizat Euro Insol acele date şi informaţii esenţiale şi relevante în ceea ce priveşte activitatea Vulcan S.A. anterior datei deschiderii procedurii insolvenţei. Orice chestiuni de fapt apărute sau care ar putea apărea ulterior datei prezentului Raport nu fac obiectul acestuia.
O EURO Insol
4 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
1 Informaţii privind deschiderea procedurii insolvenţei
Ca urmare a cererii formulate de către debitoarea S.C. VULCAN S.A. cu sediul social în str. Dumitru Brumărescu nr. 15, sector 4, Bucureşti, tel: 021.319.9480, fax: 021.319.9481, e-mail: [email protected], având cod unic de înregistrare RO 401290, înmatriculata la Oficiul Registrului Comerţului sub nr. J40/1655/1991, conform Încheierii din data de 21.05.2013, pronunţata de Tribunalul Bucureşti - Secţia a VII-a Civila în Dosarul nr. 18754/3/2013, s-a dispus deschiderea procedurii generale a insolvenţei prevăzută de Legea 85/ 2006, cu modificările şi completările ulterioare şi a fost desemnat administrator judiciar consorţiul format din Euro Insol SPRL şi PriceWaterHouseCoopers Bussines Recovery Services IPURL.
PriceWaterHouseCoopers Bussines Recovery Services IPURL prin adresa 344/28.05.2013, a renunţat la mandatul de administrator judiciar conform cererii de renunţare înregistrata la registratura Tribunalului Bucureşti, Secţia a VII-a Civila, renunţare de care judecătorul sindic a luat act prin încheierea din data de 25 iunie 2013.
În această calitate, administratorul judiciar Euro Insol SPRL a întocmit prezentul Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă a debitoarei S.C. VULCAN SA, cu respectarea prevederilor legale exprese prevăzute de art. 20, alin.1, lit. b) şi art. 59 din Legea nr. 85/2006.
2 Prezentarea societăţii
2.1 Date generale
Societatea Comercială Vulcan S.A. are sediul social în Bucureşti, sector 4, str. Dumitru Brumărescu nr. 15, cod poştal 041838.
Vulcan S.A. este înmatriculată la Oficiul Registrului Comerţului de pe lângă Tribunalul Bucureşti sub numărul J40/1655/1991 şi are cod de identificare fiscală RO 401290, atribuit în data de 09.12.1992.
Acţiunile societăţii sunt listate la Bursa de Valori Bucureşti pe piaţa RASDAQ, cu simbolul de tranzacţionare VULC.
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
2.2 Scurt istoric al societăţii
Societatea Comercială Vulcan s-a înfiintat în anul 1904 ca sucursală a Societătii9 9
Austriece pe Acţiuni pentru Fabricarea de Maşini şi Vagoane care avea sediul la Brno.
In anul 1908, Vulcan devine o societate pe actiuni cu capital mixt romano-austriac.
In anul 1911 compania a început exporturile în Serbia şi Turcia.
In anul 1930 fabrica avea o capacitate de producţie de 1600 tone/ an.
Începând cu anul 1939 societatea Vulcan a acoperit 80% din piaţa echipamentelor de înalta presiune fabricate în Romania.
După al doilea război mondial fabrica este refăcută şi în anul 1948 ajunge la o producţie de 2.930 tone.
In anul 1956 fabrica Vulcan a început sa producă unităti de pompare pentru extracţia de petrol.
In anul 1959 a început producţia de cazane de abur cu capacitate de 50 tone abur/oră.
In perioada 1967-1983 fabrica Vulcan a produs:
• cazane pentru abur industrial cu capacităţi de 525-1.100 tone abur/ora pe baza proiectelor proprii sau sub licenţa :”Deutsche- Babcock”;
• din 1978 Vulcan este autorizată şi certificată de American Petroleum Institute atât pentru Spec. Q1 cat şi Spec. 11E;
In anul 1984 s-a înfiinţat proiectul pilot pentru producerea componentelor destinat centralelor nucleare.
In anul 1990 Vulcan a devenit societate pe acţiuni, în baza legii 31/1990, sub denumirea de SC Vulcan SA, înfiinţată în baza Hotărârii de Guvern
~ 9
1176/02.11.1990.
In decembrie 2002, Vulcan S.A. îşi schimba acţionariatul şi devine o societate cu capital privat, 83,7% din acţiuni fiind deţinute de grupul Tender.
2.3 Obiectul de activitate
Obiectul principal de activitate al S.C. Vulcan S.A., conform codificării (Ordin 337/2007) Rev. Caen (2) 2530 este Producţia generatoarelor de aburi (cu excepţia cazanelor pentru încălzire centrală). Societatea produce părţi sub presiune, unităţi de pompare, componente nucleare şi prestează servicii de asamblare şi punere în funcţiune, pentru clienţi atât de pe piaţa internă, cat şi de pe piaţa internaţională.
O EURO Insol
6 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Vulcan S.A. produce doua mari categorii de produse:
1. Cazane energetice, părţi cazane şi echipamente auxiliare.
Pe piaţa internă Vulcan SA a executat şi livrat peste 90% din cazanele existente în prezent în termo-centralele din Romania, cele mai reprezentative fiind cele de la Turceni (7 cazane de 1035 t/h), Rovinari (4 cazane de 1035 t/h), Bucureşti Progresul (3 cazane de 420 t/h), Brazi (4 cazane de 420 t/h), Craiova II (2 cazane de 525 t/h), Braşov (4 cazane de 420 t/h), etc.
Echipamentele şi utilajele industriale de tonaj mediu şi greu sunt destinate în principal industriei energetice dar şi altor industrii cum ar fi industria chimică, industria petrochimică, industria metalurgică, etc.
Dintre produsele reprezentative, enumerăm:
• cazane energetice de abur, cazane industriale, cazane recuperatoare, cazane de apă fierbinte, cazane pentru nave (caldarine);
Mf * MT~]i j j
K Tâw!- i S T l a f > ■ ' » 1 5
i f i l i i
i S r v - i l i B l I I ţ f l j
. f u t i i a
II“ T T T T T V 'a t a
părţi sub presiune pentru cazane energetice (pereţi-membrană, colectoare, economizoare, vaporizatoare, supraîncălzitoare, tamburi, etc.);
7 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
• circuite de înaltă presiune şi temperatură, arzătoare, ventilatoare, mori de cărbune, preîncălzitoare de aer rotative pentru centrale termoelectrice,
• structuri metalice medii şi grele (chimie, petrochimie, metalurgie, construcţii de nave, etc.),
8 / 137
• componente pentru centrale nuclear-electrice,
• unităţi de pompare pentru extracţia petrolului, reductoare de turaţie pentru utilaje grele.
Pe piaţa externă, Vulcan SA a livrat cazane şi părţi de cazane în numeroase ţări, din care menţionam: Germania, Olanda, Danemarca, Finlanda, Italia, Ungaria, Cehoslovacia, USA, Canada, Oman, China, etc.
2. Unităţile de pompare pentru extracţia petrolului şi a apei.
Vulcan SA este singurul producător de unităţi de pompare din Europa autorizat API spec. 11E şi până în 2013 a fost singurul producător de unităţi de pompare din România înregistrat la OSIM.
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.AO EURO Insol
Din 1968 Vulcan SA exportă unităţi de pompare ajungând în prezent la cca. 24.000 unităţi livrate. Pe piaţa internă principalul client este OMV Petrom SA, iar pe piaţa externă unităţile de pompare Vulcan au fost livrate într-un număr mare de ţări precum URSS, Siria, Turcia, Egipt, USA, Brazilia, Argentina, India, etc.
9 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
2.4 Protectia mediului
Vulcan deţine Autorizaţia de mediu nr. 161 din 06.04.2011 cu o valabilitate de 109 9
ani pentru desfăşurarea activităţii de construcţii maşini grele (cazane de abur şi apă caldă, echipamente tehnologice - vase sub presiune, componente pentru centrale nucleare, ventilatoare şi mori de cărbune pentru cazanele energetice, preîncălzitoare de aer rotative, construcţii metalice sudate, unităţi de pompaj.
Activitatea desfăşurată în cadrul secţiei de vopsire intră sub incidenţa Directivei5 9 1 9
1999/13/CE privind limitarea emisiilor de COV datorate utilizării solvenţilor organici în anumite activităţi sau instalaţii transpusă prin HG 699/2003 cu modificările şi completările ulterioare.
Vulcan are obligaţia elaborării şi prezentării anual la ARPM a planului de gestionare a solvenţilor organici cu conţinut de COV conform Anexei 5 la HG 699/2003.
2.5 Structura asociativă. Capitalul social
La data de 13.12.2002, data privatizării societăţii, capitalul social al SC Vulcan SA era de 52.246.700 lei reprezentând echivalentul a 20.898.680 acţiuni cu valoare nominală de 2,5 lei fiecare. Structura acţionariatului era următoarea: APAPS
Ca urmare a contractului de privatizare nr. 41/13.12.2002 structura acţionariatului a fost modificata astfel: Grup Energetic Tender SA 83,16% (17.379.292 acţiuni), alţi acţionari 16,84% (3.519.388 acţiuni).
La data de 31.03.2004 s-a hotărât majorarea capitalului social cu suma de 406.440 lei reprezentând 162.576 acţiuni subscrise şi vărsate de către Grup Energetic Tender SA. Structura acţionariatului a fost modificata astfel: Grup Energetic Tender SA 83,29% (17.541.868 acţiuni), alţi acţionari 16,71% (3.519.388 acţiuni).
La data de 21.10.2004 s-a hotărât majorarea capitalului social cu suma de73.187.50 lei reprezentând 29.275 acţiuni subscrise şi vărsate de către SIF Muntenia. Structura acţionariatului a fost modificata astfel: Grup Energetic Tender SA 83,29% (17.541.868 acţiuni), alţi acţionari 16,83% (3.548.663 acţiuni).
La data de 24.03.2005 s-a hotărât majorarea capitalului social cu suma de1.808.877.50 lei reprezentând 723.551 acţiuni subscrise şi vărsate de către Grup Energetic Tender SA. Structura acţionariatului a fost modificata astfel: Grup Energetic Tender SA 83,73% (18.265.419 acţiuni), alţi acţionari 16,27% (3.548.663 acţiuni).
La data de 01.02.2007 s-a hotărât majorarea capitalului social cu suma de3.930.480 lei reprezentând 1.572.192 acţiuni subscrise şi vărsate de către Grup
O EURO Insol
10 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Energetic Tender SA. Structura acţionariatului a fost modificata astfel: Grup Energetic Tender SA 84,83% (19.837.611 acţiuni), alţi acţionari 15,17% (3.548.663 acţiuni).
La data de 24.07.2007 s-a hotărât majorarea capitalului social cu suma de 2.678.100 lei reprezentând 1.071.240 acţiuni parţial subscrise şi vărsate de către Grup Energetic Tender SA şi alţi acţionari şi parţial anulate. Structura acţionariatului în urma subscrierii sus menţionate şi vânzărilor intervenite pe piaţa intre data hotărârii AGA de majorare a capitalului social (30.03.2007) şi data subscrierii a fost modificata astfel: Grup Energetic Tender SA 84,46% (20.655.543 acţiuni), alţi acţionari 15,17% (3.801.871 acţiuni).
In perioada iunie-iulie 2007 s-au derulat mai multe tranzacţii de vânzare acţiuni în urma cărora structura acţionariatului a fost modificata astfel: Grup Energetic Tender SA 71,06% (17.380.117 acţiuni), alţi acţionari 28,94% (7.077.397 acţiuni).
La data de 05.03.2008 s-a hotărât majorarea capitalului social cu suma de 8.862.925 lei reprezentând 3.545.170 acţiuni subscrise şi vărsate de către Grup Energetic Tender SA şi alţi acţionari. Structura acţionariatului a fost modificata astfel: Grup Energetic Tender SA 73,24% (20.509.958 acţiuni), alţi acţionari 26,76% (7.492.726 acţiuni).
La data de 19.05.2011 s-a hotărât majorarea capitalului social cu suma de4.300.005 lei reprezentând 1.720.002 acţiuni subscrise şi vărsate de către Grup Energetic Tender SA. Structura acţionariatului a fost modificata astfel: Grup Energetic Tender SA 74,79% (22.229.960 acţiuni), alţi acţionari 25,21% (7.492.726 acţiuni).
La data de 21 mai 2013, data deschiderii procedurii insolventei, capitalul social al societăţii debitoare Vulcan era de 74.306.715 lei, integral vărsat, format dint-un număr de 29.722.686 acţiuni nominative, valoarea unei acţiunii fiind de 2,5 lei.
La data deschiderii procedurii insolventei, structura acţionariatului era următoarea:
SC GRUP ENERGETIC TENDER SA, cu sediul social în BUCURESTI Sectorul 5, Str. Sebastian, Nr. 88; Cod poştal: 70000, nr. de ordine în registrul comerţului: J40/2893/200.
Aport la capital: 55.574.900 RON
Număr acţiuni: 22.229.9609
Cota de participare la beneficii şi pierderi: 74.79% / 74.79%
Societatea de Investiţii Financiare Muntenia SA
Aport la capital: 5297860 RON
Număr de acţiuni :2119143;9 ~
Cota de participare la beneficii şi pierderi: 7.12972% / 7.12972%
O EURO Insol
11 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
SC NUCLEARMONTAJ SA
Aport la capital: 1912647 RON
Număr de acţiuni : 765060;9 ~
Cota de participare la beneficii şi pierderi: 2.57399% / 2.57399%
ALTI ACTIONARI PERSOANE JURIDICE
Aport la capital: 1654297 RON
Număr acţiuni: 6617199
Cota de participare la beneficii şi pierderi: 2.23% / 2.23%
ACTIONARI PERSOANE FIZICE
Aport la capital: 9865287.5 RON
Număr acţiuni: 39461159
Cota de participare la beneficii şi pierderi: 13.28% / 13.28%
2.6 Organizarea şi funcţionarea societăţii
Adunarea generala a acţionarilor societăţii reprezintă organul suprem de conducere şi are atribuţiile prevăzute de dispoziţiile Legii 31/1990 coroborate cu prevederile Legii 297/2004 privind piaţa de capital.
Adunările generale sunt ordinare şi extraordinare. Cerinţele de cvorum şi majoritate pentru luarea deciziilor sunt cele prevăzute de dispoziţiile Legii 31/1990 coroborate cu prevederile Legii 297/2004.
Adunarea generală ordinară se întruneşte cel puţin odată pe an, în cel mult 5 luni de la încheierea exerciţiului financiar.
Principalele atribuţii şi obligaţii ale Adunării Generale Ordinare sunt următoarele:
- să discute, să aprobe sau să modifice situaţiile financiare anuale, pe baza rapoartelor prezentate de consiliul de administraţie şi de auditorul financiar, şi sa fixeze dividendul;
- să aleagă şi să revoce membrii consiliului de administraţie;
- să numească şi să fixeze durata minimă a contractului de audit financiar,precum şi să revoce auditorul financiar;
- să fixeze remuneraţia cuvenită membrilor consiliului de administraţie şi auditorului financiar;
- să se pronunţe asupra gestiunii consiliului de administraţie;
- să stabilească bugetul de venituri şi cheltuieli, şi după caz, programul deactivitate pentru exerciţiul financiar următor;
O EURO Insol
12 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- să hotărască gajarea, închirierea sau desfiinţarea uneia sau mai multor unităţi ale societăţii.
Adunarea Generală Extraordinară se întruneşte ori de câte ori este necesar a se lua o hotărâre pentru:
- schimbarea formei juridice a societăţii;
- mutarea sediului societăţii;
- schimbarea obiectului de activitate al societăţii;
- înfiinţarea sau desfiinţarea unor sedii secundare: sucursale, agenţii, reprezentanţe sau alte asemenea unităţi fără personalitate juridică, dacă prin actul constitutiv nu se prevede altfel;
- prelungirea duratei societăţii;
- majorarea capitalului social;
- reducerea capitalului social sau reîntregirea lui prin emisiune de noi acţiuni;
- fuziunea cu alte societăţi sau divizarea societăţii;
- dizolvarea anticipată a societăţii;
- conversia acţiunilor nominative în acţiuni la purtător sau a acţiunilor la purtător în acţiuni nominative;
- conversia acţiunilor dintr-o categorie în cealaltă;
- conversia unei categorii de obligaţiuni în altă categorie sau în acţiuni;
- emisiunea de obligaţiuni;
- orice altă hotărâre pentru care este cerută aprobarea adunării generale extraordinare;
Sistemul de administrare al Societăţii este sistemul unitar. Societatea este9
administrata de un Consiliu de Administraţie format din 3 (trei) membri, denumiţi administratori, numiţi de Adunarea Generala a Acţionarilor pe o perioada de 4 ani cu posibilitatea renumirii.
La data de 21.05.2013, data deschiderii procedurii insolvenţei, S.C. Vulcan S.A. era condusa de un consiliu de administraţie format din:
TENDER TIBERIU, administrator în calitate de preşedinte al consiliului de administraţie, cetăţean roman, domiciliat în Timişoara, Str. Pictor Ion Negulici, Nr. 4, Judeţ Timiş.
Data numirii în funcţie: 10.11.2011
Data expirării mandatului: 10.11.2015
Durată mandat: 4 ani
O EURO Insol
13 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
MARCHIS IONEL, administrator în calitate de membru în consiliul de administraţie, cetăţean român, domiciliat în Municipiul Timişoara, Calea Şagului, Nr. 62, Etaj 3, Ap. 14, Judeţ Timiş; Cod poştal: 300495
Data numirii: 01.05.2013
Data expirării mandatului: 01.05.2017
Durată mandat: 4 ani,
LĂPUŞAN ALEXANDRU, administrator în calitate de membru în consiliul de administraţie, cetăţean român, domiciliat în Bucureşti, Sectorul 3, Calea5 " 5 ? 5 “ “
✓ TENDER Tiberiu✓ MARCHIS Ionel✓ LAPUSAN Alexandru
Consiliul de administraţie este însărcinat cu îndeplinirea tuturor actelor necesare şi utile pentru realizarea obiectului de activitate al societăţii, cu excepţia celor rezervate de lege pentru adunarea generală a acţionarilor.
Consiliul de administraţie are următoarele competenţe de bază, care nu pot fi delegate directorilor:
a) stabilirea direcţiilor principale de activitate şi de dezvoltare ale societăţii;
b) stabilirea sistemului contabil şi de control financiar şi aprobarea planificării
financiare;
c) numirea şi revocarea directorilor şi stabilirea remuneraţiei lor;
d) supravegherea activităţii directorilor;
e) pregătirea raportului anual, organizarea adunării generale a acţionarilor şi
implementarea hotărârilor acesteia;
f) introducerea cererii pentru deschiderea procedurii insolvenţei societăţii;
15 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
g) aprobarea scoaterii din funcţiune a mijloacelor fixe şi a obiectelor de inventar, a
casării si/sau a valorificării acestora.
2.7 Resurse umane
Evoluţia ca număr şi structura a personalului debitoarei Vulcan S.A. este prezentată în tabelul următor:
___________Anul______________2010 2011 2012 2013
Personal direct productiv 777 712 695 648
Personal indirect productiv 114 64 63 72
__________ TESA_____________ 220 167 157 152
Total salariaţi 1.111 943 915 872
■ Personal direct productiv
■ Personal indirect productiv
TESA
Managementul general al societăţii este asigurat de Consiliul de Administraţie, format din 3 membrii aleşi de Adunarea Generala a Acţionarilor .
5 5
Organigrama SC Vulcan S.A.
SC Vulcan SA este organizata pe direcţii şi servicii independente subordonate directorului general.
Personalul societăţii SC Vulcan SA este structurat pe categorii de muncitori calificaţi şi specializaţi în domeniul sudurii, prelucrărilor, lăcătuşerie şi cazangeriei, cat şi muncitori indirecţi şi de deservire pentru activităţi auxiliare (depozite, mentenanţă, etc.).
O EURO Insol
16 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Consiliul ae Adm inistraţie
A uditor Intern
Director G e n e ra l-1
Asistent m anager-2Serviciul R esu rse U m ane-
5
De asemenea personalul TESA încadrat în activităţile de proiectare, economice, sociale sunt persoane cu experienţa în industria constructoare de maşini, petroliera şi energetica, iar managementul executiv este calificat în activităţile de conducere şi supervizare a activităţilor specifice.
3 Privatizarea societătii5
Privatizarea societăţii a fost realizata prin contractul de vânzare-cumpărare acţiuni nr. 41/13.12.2002. Prin Contractul de privatizare societatea şi acţionarul majoritar si-au asumat o serie de obligaţii de investiţii atât investiţii de mediu, cat şi investiţii de dezvoltare.
A. Obligaţii ce rezulta din contractul de privatizare nr.41/13.12.2002
1. Investiţii de mediu
Conform prevederilor art. 12.5 din contractul de vânzare-cumpărare acţiuni nr. 41/13.12.2002 şi Actului Adiţional nr. 3/ 24.12.2003, Cumpărătorul - Grup
17 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Energetic Tender SA - avea obligaţia sa efectueze din surse proprii sau atrase în numele sau un aport în numerar în suma de 545.000 euro. Toate viramentele efectuate de cumpărător au fost justificate la AVAS în fiecare an investiţional şi sunt recunoscute prin rapoartele interne întocmite de AVAS.
An Aport în numerar virat în
euro
Aport în numerar virat în lei
Majorare capital social - lei -
Majorare capital social - data înscrierii la Reg.
Comerţului -
2003 100.000 406.440,00 406.440,00 04.06.2004
2004 145.000 589.555,50 589.555,50 01.04.2005
2005 300.000 1.079.370,00 1.079.370,00 16.10.2006
Total 545.000 2.075.365,50 2.075.365,50
Investiţia a fost finalizata şi majorările de capital efectuate.
2. Capital de lucru
Conform prevederilor art. 13.1 din contractul de vânzare-cumpărare acţiuni nr. 41/13.12.2002 şi Actului Adiţional nr. 3/ 24.12.2003, Cumpărătorul - Grup Energetic Tender SA - avea obligaţia sa efectueze din surse proprii sau atrase în numele sau, un aport în numerar în suma de 2.000.000 euro. Toate viramentele efectuate de cumpărător au fost justificate la AVAS în fiecare an investiţional şi sunt recunoscute prin rapoartele interne întocmite de AVAS. Capitalul de lucru conform prevederilor contractuale nu participa la majorarea de capital social, fiind împrumut temporar.
An Aport în numerar virat în euro
Aport în numerar virat în lei
Majorare capital social - lei -
Majorare capital social - data înscrierii la Reg. Comerţului -
2004 300.000 1.219.320,00 0 0
2005 300.000 1.097.820,00 0 0
2006 300.000 1.100.490,00 0 0
2007 300.000 1.002.185,91 0 0
2008 300.000 1.057.140,00 0 0
2009 300.000 1.057.140,00 0 0
2010 200.000 704.760,00 0 0
Total 2.000.000 7.238.855,91 0 0
Capitalul de lucru a fost virat în totalitate.
3. Investiţii de dezvoltare/aport de capital
Conform prevederilor art. 14.1 din contractul de vânzare-cumpărare acţiuni nr. 41/13.12.2002 şi Actului Adiţional nr. 3/ 24.12.2003, Cumpărătorul - Grup Energetic Tender SA - avea obligaţia sa efectueze din surse proprii sau atrase în numele sau un aport în numerar în suma de 5.018.000 euro. Toate viramentele efectuate de
O EURO Insol
18 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
cumpărător au fost justificate la AVAS în fiecare an investiţional şi sunt recunoscute prin rapoartele interne întocmite de AVAS.
2010 1.136.136 4.300.003,25 4.300.003,25 Efectuata în martie 2011
Total 5.336.136 18.863.260,25 18.863.260,25
4. Fonduri de restructurare şi dividende de plata
Conform prevederilor art. 9.11b) din contractul de vânzare-cumpărare acţiuni nr. 41/ 13.12.2002, societatea s-a obligat sa achite către AVAS datoriile evidenţiate mai jos, respectiv fonduri de restructurare şi dividende. Pentru aceste datorii au fost emise Convenţiile de eşalonare nr. 138 şi nr. 139/ 30.04.2004, care prevedeau achitarea debitelor intr-o perioada de trei ani. Societatea a achitat aceste datorii în perioada 2008-2009, împreuna cu majorările şi penalităţile aferente. în prezent obligaţia este închisa.
An Fonduri de restructurare achitate
Dividende achitate Majorări şi penalităţi achitate
2008 581.300 500.221 903.613,15
2009 0 0 887.123,40
Total 581.300 500.221 1.790.736,55
Sumele au fost achitate integral.
5. Aport pentru plata creditorilor bugetari
Conform prevederilor art. 16 din contractul de vânzare-cumpărare acţiuni nr. 41/ 13.12.2002, Cumpărătorul - Grup Energetic Tender SA - s-a angajat sa vireze suma de 20.755.102,00 lei, reprezentând 6.196.010 euro pentru a finanţa temporar societatea în vederea efectuării plaţilor către creditorii bugetari. Toate viramentele efectuate de cumpărător au fost justificate la AVAS în fiecare an investiţional şi sunt recunoscute prin rapoartele interne întocmite de AVAS.
An Aport virat de comparator în lei
2007 8.863.000
2008 13.811.960
Total 22.674.960
O EURO Insol
19 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Datoriile istorice către Bugetul de stat au fost achitate integral.
Datoriile istorice către Bugetul local sector 5 au fost achitate integral.
Datoriile istorice către Bugetul local sector 4 se achita conform eşalonării, data scadenta 2015.
Datoriile istorice către AVAS/FOND SANATATE se achita conform eşalonării,5 7
data scadenta 2015.
B. Alte obligaţii rezultate din O.U.G. nr. 117/ 2006 privind procedurile naţionale în domeniul ajutorului de stat
Programul de Investiţii
Toate investiţiile efectuate pana la data prezentei de cumpărător au fost justificate la AVAS în fiecare an investiţional şi sunt recunoscute prin rapoartele interne întocmite de AVAS.
AnPlan de Investiţii
- lei -Investiţii efectuate
- lei -20032006
4.541.949,00 4.541.949,00
2007 3.186.737,42 3.186.737,42
2008 6.452.946,77 6.452.946,77
2009 16.713.366,81 18.772.433,37
2010 9.964.000,00 15.511.018.41
2011 26.853.000,00 1 762 652
Total 67.712.000,00 50.227.736.97
2012 28.700.000,00
Total 96.412.000,00
Consideraţii:5/V
începând cu anul 2006, urmare a aderării României la UE s-a solicitat tuturor societăţilor comerciale care au beneficiat de ajutoare de stat - ESALONAREA DATORIILOR, STERGEREA MAJORARILOR şi PENALITATILOR - un angajament de investiţii având ca valoare dublul scutirilor, conform deciziei Consiliului Concurentei nr 161/ 13.08.2006.
In cazul Vulcan SA s-a declarat ca scutirile însumează suma de 48,1 milioane lei. Angajamentul investiţional a fost de 96,2 milioane lei, cu toate ca la data angajamentului societatea nu a beneficiat în totalitate de aceste scutiri .
Intre timp au fost date în plata active şi s-au obţinut convenţii de eşalonare pentru bugetul local SECTOR 4 şi AVAS/FOND DE SANATATE în anul 2010, fapt ce înseamnă reducerea obligaţiilor la Bugetul de stat sau local, inclusiv reducerea valorii scutirilor.
O EURO Insol
20 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
In acest mod valoarea scutirilor s-a redus cu suma de 12.613.543 lei, de la valoarea 48.096.680 lei la valoarea de 35.483.140 lei.
Valoarea investiţiilor necesare ar fi în acest caz de 70.9 milioane lei (adică dublul valorii scutirilor sus menţionate) şi nu de 96,2 milioane lei, iar de termenul scadent al acestora ar putea fi 2015 cu posibilităţi de prelungire şi nu 2012 cum este prevăzut acum, întrucât la data acceptării acestui termen convenţiile cu SECTOR 4 şi AVAS/FOND SANATATE nu erau semnate.
In acest sens, în cadrul şedinţei Consiliului de Administraţie din 31.05.2012 a fost hotărâta transmiterea informării către AVAS privind solicitarea prelungirii programului de investiţii pana la 31.12.2015 şi reducerea planului investiţional de la 96.2 mil lei pana la 70.9 mil lei. Pana la data prezentului raport nu s-a primit vreun răspuns din partea AVAS.
4 Piaţa si principalii competitori
4.1 Prezentarea generala a pietei interne şi externe
Din punct de vedere al pieţei produsului, pieţele pe care activează Vulcan se pot împarţi în principal în doua categorii: piaţa boilerelor industriale şi vase sub presiune şi alte echipamente pentru industria energetica, şi piaţa unităţilor de pompare. Fiecare din aceste pieţe se pot grupa la nivel geografic în piaţa interna şi piaţa externa.
Piata boilerelor industriale şi vase sub presiune şi alte echipamente pentru industria energetica.
Piata interna
Vulcan SA este principalul producător de utilaje energetice de tip boilere din Romania. în decursul activităţii sale a livrat marea majoritatea a centralelor energetice din tot cuprinsul României care au funcţionat şi funcţionează şi astăzi furnizând de-a lungul anilor agent termic pentru producerea de curent electric şi agent industrial pentru diverse ramuri industriale.
Cele mai importante obiective la care Vulcan SA a livrat echipamente complexe şi de mare capacitate sunt: TURCENI, ROVINARI, CET-urile din BUCURESTI, DEVA, TIMISOARA, PAROSENI, etc.
In prezent, piaţa boilerelor industriale se concentrează pe doua mari direcţii:
> repararea şi modernizarea boilerelor existente şi care funcţionează de mai multe zeci de ani. Printre acestea se număra proiectele cu: ROVINARI, TURCENI, AZOMURES, TURNU SEVERIN, CALARASI, RESITA, PITESTI, etc.
O EURO Insol
21 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
> lărgirea bazei instalate de echipamente pe baza de energie biodegradabila, reziduuri industriale şi biomasa, boilere solare şi centrale eoliene.
Piaţa externa
Principalele firme la care Vulcan SA a exportat aceste produse sunt: METSO - Finlanda, Babcock & Wilcox Volund Danemarca - Lidkoping Suedia, Babcock & Wilcox USA - TXU USA, Weston USA, ARPA USA, Pols Austria Project, Leroux & Lotz Franţa, Waterleau Belgia, Alstom Power Service Franţa - Ras Djinet Project, Alstom Power USA - Mantova Italia Project; Vyncke Belgia - Serbia Project, Bertsch Austria, Walter Tosto - Italia - Proiect Ningbo China, Aalborg Engineering Danemarca - Proiect TUPRAS Turcia, etc.
Principala piaţa de export boilere este Europa Centrala şi de Vest şi anume: Germania, Franţa, Italia, Danemarca, Finlanda, Olanda, Austria, Turcia. Piaţa Europeana cuprinde atât execuţia de boilere noi în special de dimensiuni mici şi medii care au ca agent termic biomasa, solar, reziduuri, combustibil combinat, etc. cat şi solicitări de reparaţii boilere mari (ex. BELCHATOW Polonia - low nox pentru eliminarea noxe rezultate din ardere cărbune la blocurile energetice 9-12 pe cărbune).
Cererea de boilere în anul 2012 a însumat peste 450 milioane Euro, iar cererea pe anul 2013 s-a menţinut pana acum la o cota de aprox. 200 milioane Euro din care Vulcan SA deţine o cota de piaţa de aprox. 2%-5%. Printre proiectele actuale şi de perspectiva a fi derulate în anii 2013-2015 sunt: JFE Yokohama Japonia - Paris Biomass Boiler, HITACHI Europe - Lituania NPP, NEM OLANDA, TEI Anglia - LAKE SIDE Anglia, Andritz Austria; BBS Germania sau ROMELECTRO - HITACHI - Proiect TURCENI - Bloc 6, Technicas Reunidas Spania, Visser Smit Olanda, BWE Danemarca - Walidia Egipt Project, Ansaldo Caldaie Italia - Rabigh Arabia Saudita Project, B&W Volund - AMAGER Copenhaga Project.
Piaţa unităţilor de pompare
Piaţa interna
Pe piaţa interna clientul principal tradiţional al Vulcan este OMV PETROM Romania. Vulcan SA a livrat în 2009-2010 un număr de 220 unităţi de pompare, peste 60 reductoare dinţate pentru unităţi de pompare - piese de schimb, 500 tone de alte piese de schimb pentru unităţi de pompare însemnând un total de 6000 tone echipamente livrate. în anul 2011 Vulcan SA a livrat un număr de 111 unităţi de pompare complete (2915 tone), 170 tone piese de schimb, 50 reductoare recondiţionate (200 tone) şi 41 reductoare noi reprezentând un total de 125 tone de unităţi de pompare. Contractul cadru cu OMV continua şi la nivelul anilor 2012 şi 2013;
O EURO Insol
22 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Piaţa externa
In decursul activităţii sale Vulcan SA a livrat la export un număr de peste 15.000 unităţi de pompare mai ales pe piaţa fostei URSS, dar şi pe alte pieţe de export ca: Brazilia, Argentina, Siria, Turcia, Ucraina, etc.
In prezent, produsele Vulcan sunt livrate pe următoarele pieţe externe:
S Kuwait - prin contractul cu societatea Kuwait Oil Company - K.O.C. prin agentul în Golf SPETCO - proiectul are o durata de 5 ani şi are ca obiect un total de 210 unităţi de pompare cu o valoare de 53,8 milioane Euro;
S Kuwait - printr-un potenţial contract cu societatea Kuwait Oil Company - K.O.C. - se organizează o noua licitaţie de 1200 unităţi de pompare, contractul având o durata de 5 ani;
S Alte pieţe din Golf: Oman Petroleum Company, Qatar, Bahrein, U.A.E. Egipt;
S Ucraina - prin partenerul Ukranafta.S Statele Unite ale Americii - prin partenerul RomCO NY USA - unităţi pilot
prin care se încearcă pătrunderea pe piaţa din USAS Argentina - Exista în dezvoltare un proiect de asociere cu o firma
argentiniana FERMA pentru export combinat de unităţi de pompare către UPF Argentina care însumează în jur de 10,57 mil Euro anual şi urmează a fi derulat intre anii 2013-2018 însemnând un număr total de 175 unităţi
5
anual şi 900-1000 bucăţi de unităţi de pompare pe întreaga perioada a contractului.
4.2 Prezentarea produselor
Vulcan SA este o companie care are o istorie de mai mult de 100 de ani şi o prezenta activa ca producător industrial în domenii importante atât pe piaţa interna, cat şi pe cea de export.
Principalele produse pot fi împărţite în trei domenii de activitate importante:
o Producţia de boilere - Boilerele sunt de următoarele tipuri: boilere care produc abur pentru centralele de producere a energiei electrice, agent termic cu scop industrial şi agent termic pentru centrale termice; boilere pentru folosinţa în industria chimica şi petrochimica a rafinăriilor, boilere pentru generare agent termic din energii biodegradabile precum şi din reziduuri industriale şi menajere; boilere pe baza de resurse regenerabile de energie (energie solara, energie eoliana). Părţile sub presiune principale ale boilerelor produse în Vulcan SA sunt: pereţi membrane, colectoare, tamburi, circuite, serpentine, rezervoare, ventilatoare industriale, preîncălzitoare de aer rotativ, mori industriale de cărbune, camere de ardere, vase sub presiune, etc.
O EURO Insol
23 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Vulcan livrează următoarele categorii de produse: boilere de abur pentru centrale termoenergetice: 120-2000 tone / ora - cele mai mari boilere care livrează abur turbinelor de la 10 la 600 MW; boilere industriale cu capacitate de 1-205 tone abur / ora; boilere recuperatoare 6,65-120 tone abur / ora; boilere de apa fierbinte 0,2150 tone / ora; boilere marine 30-40 tone / ora;o Unităţi de pompare pentru extragere petrol care pot fi: unităţi de pompare
convenţionale conform cu API spec. 11E: 53 de tipuri cu lungimea cursei intre 36240 inch şi gama de cupluri de încărcare intre 7600-42700 lbs; unităţi de pompare API spec. 11 cu geometrie frontala: 32 tipuri; cursa 64-216 inch, cuplu încărcare 17.300 - 42.700 lbs; unităţi de pompare convenţionale conform cu standardele Romaneşti şi în conformitate cu standardele din Rusia: 22 tipuri, curse 1.200 -5.000 mm, cuplu de încărcare 3.0 - 15.0 tone;o Construcţii metalice şi alte produse industriale: construcţii metalice poduri
pentru infrastructura, epurare ape reziduale, candelabre fotovoltaice, turnuri metalice telecomunicaţii, construcţii metalice la cerere client. La cererea diverşilor
5 7 5 5
clienţi predominant de pe piaţa interna se executa lucrări de prelucrări mecanice, realizare circuite de ţevi, roluiri de tabla, tratamente termice şi controale nedistructive şi probe de laborator. Vulcan SA a executat şi livrat echipamente inclusiv pentru reactoarele nuclearo - energetice de la Cernavoda U1 şi U2.
Principalele servicii realizate în Vulcan SA sunt:
• Proiectare de baza şi de detaliu boilere, unităţi de pompare şi construcţii metalice; realizarea tehnologiilor şi desenelor de atelier, lansarea în fabricaţie a produselor, întocmirea documentaţiei tehnologice de execuţie WPS, PQR, ITP, pregătirea documentaţiei de calitate care însoţeşte produsul la livrare;
• Aprovizionare cu materiale de baza şi consumabile, subcontractări de servicii tehnologice a operaţiilor care nu se pot executa în Vulcan SA: acoperiri metalice de protecţie inclusiv acoperite cu INCONEL, transport, debitări de precizie table, roluiri de table groase pentru execuţie tamburi, cumpărări de capace tamburi, mandrinări ţevi în placi tubulare, etc.
• Activitate productive pe utilajele din dotare: debitări, şanfrenări, găuriri, prelucrări mecanice, suduri, preasamblări, teste nedistructive, măsurători şi probe de presiune, pregătiri pentru livrare prin marcări, protecţii anticoroziune, execuţie ambalaje şi pregătiri pentru livrare;
• Activităţi de participare la activităţile de montaj pe şantier a produselor executate precum şi de reparaţii, modernizări la echipamente realizate în trecut de Vulcan SA şi aflate în curs de modernizare conform reglementarilor europene şi normelor antipoluare în vigoare; instalări pe şantier interne şi externe la boilere, unităţi de pompare, construcţii metalice, etc.
O EURO Insol
24 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
4.3 Principalii competitori şi poziţionarea societăţii pe piaţa
Vulcan SA acţionează pe doua sectoare de piaţa:
• subcontractor a contractorilor generali care lucrează pentru centralele termo - energetice care furnizează în final energie electrica şi abur tehnologic sau agent termic;
• producător de unităţi de pompare;
Concurenta pe cele doua domenii principale este prezentata pe scurt în cele ce urmează:
Competiţia în fabricaţia de Boilere:
Piaţa Europeana:
Pe aceasta piaţa activează următoarele firme concurente:
RAFAKO S.A. Polonia
Companie Poloneza fondata în 1949, amplasata în Raciborz, Radomsko şi Wyry din Polonia şi care avea la nivelul anului 2011 un număr de 1900 angajaţi. Este considerata cel mai mare producător polonez livrând peste 80% din boilere instalate în Polonia şi cel mai mare producător de boilere energetice pe plan European în special din Europa centrala şi de vest. De asemenea este considerat leader pe piaţa Europeana pentru echipamente de protecţia mediului şi a centralelor de desulfurare a gazelor.
Spre deosebire de Vulcan, RAFAKO oferă un pachet de servicii superior care este complet incluzând proiecte la cheie şi boilere complete după proiect şi tehnologie proprie. De asemenea RAFAKO poată prelua proiecte ca şi contractor general în competiţie cu alţi mari contractori generali din Europa (ALSTOM, SIEMENS, B&W, ANSALDO, etc.). Aceste realizări se bazează pe un departament propriu de inginerie. în plus fata de Vulcan, RAFAKO are capabilităţi de montare completa pe şantier a echipamentelor solicitate.
RAFAKO este principalul competitor al Vulcan SA pe piaţa europeana de boilere care a câştigat o mare parte a licitaţiilor la care a participat şi Vulcan mai ales datorita superiorităţii pachetului de lucrări oferit fata de cel al Vulcan SA care oferea doar parţi din boilerele solicitate şi bazate pe proiectul şi tehnologia contractorilor generali. în plus fata de certificările necesare livrării produselor ca de ex. EN / PED sau ASME, RAFAKO are certificările necesare sa exporte pe piaţa Chinei încă din anul 2006.
SES Tlmace, Slovacia
Societatea activează de 60 de ani în domeniul fabricaţiei de boilere termo -5
energetice, centrale de incineratore care ard diverşi combustibili ca şi cărbune, gaz,
O EURO Insol
25 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
motorina, biomasa, reziduuri şi are 2000 angajaţi. Are dotări, certificări, gama de servicii oferite asemănătoare cu Vulcan SA dar avantajul sau fata de Vulcan SA este în domeniul ingineriei, instalării şi punerii în funcţiune pe şantier. Este considerat cel mai mare producător cu cea mai mare capacitate de instalare / asamblare din Europa Centrala.
Duro Dakovic Holding d.d. Croaţia
Fondat în 1991 de Croatian Development Fund, Croatian Railways şi Combine Duro Dakovic este în prezent controlat de Grupul austriac ANDRITZ preluând o parte importanta din fabricaţia de boilere necesara acestui grup. Domeniul sau de activitate este mai larg decât al Vulcan SA iar prin intrarea Croaţiei în EU de la 01.07.2013 îşi poate spori atuurile ca şi concurent al Vulcan SA. Fiind controlat de ANDRITZ Duro Dakovic are întâietate fata de Vulcan SA în proiectele grupului Andritz.
VITKOVICE HEAVY MACHINERY - CEHIA
Aceasta societate este un combinat de utilaj greu având o dotare impresionanta în domeniul metalurgic, forjare, turnare, prelucrări mecanice prin aşchiere. Domeniile de activitate principale sunt: centrale nuclearo energetice, hidrocentrale, centrale eoliene, alte echipamente energetice grele (generatoare de abur, tamburi şi colectoare de mari dimensiuni, circuite, etc.) echipamente navale grele, ambutisări de piese de mari dimensiuni. Datorita acestui specific este un concurent al Vulcan SA doar în domeniul echipamentelor de dimensiuni şi greutăţi mari şi foarte mari.
ENERGOMONTAZ - POLUDENIE S.A. Polonia.
Situata în Katowice Polonia, aceasta companie pe acţiuni activează din anul 1952 în domeniul ingineriei energetice şi al construcţiei de echipamente energetice şi are 2450 angajaţi. Domeniul de activitate include montarea pe şantier, lucrări ample de modernizare şi reparaţie a investiţiilor existente. Activează şi în domeniul boilerelor industriale şi este un concurent puternic pentru Vulcan SA prin superioritatea la instalare pe şantier şi commissioning şi posibilitatea pe care o are de a fi contractor general la proiecte energetice noi şi modernizări / reparaţii.
Acestea sunt companii din Ucraina care au dotări, tehnologii şi domenii de activitate similare cu cele ale Vulcan SA şi care livrează exclusiv pe piaţa interna şi cea a Rusiei şi a fostelor state URSS. Pot fi considerate ca şi competitori pentru Vulcan SA pe o piaţa pe care în trecut Vulcan SA exporta mii de tone utilaje energetice (cea a URSS) şi care după 1989 a căzut complet. Aceste companii cu care s-au stabilit unele legături pot fi privite în viitor ca parteneri pentru a permite reintrarea Vulcan pe piaţa fostelor tari URSS.
O EURO Insol
26 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Alţi Competitori pe piaţa Europeana:
In general, competitorii Vulcan SA sunt marii contractori generali care au avut capacitate proprii de producţie pentru boilere industriale în tarile vest - europene si-au închis aceste facilitaţi şi le-au redeschis în tari ca precum CHINA, INDIA, etc. Aceste decizii strategice au fost cauzate de costurile energetice foarte mari şi forţa de munca mai ieftină.
9
De asemenea au apărut zeci de companii de fabricaţie noi europene care răspund solicitărilor pieţei şi ne referim în special cele din Turcia (investitor major în domeniul energetic) şi la alte firme ca: GEKKA KONNS, MAZAP Polonia, Ziemann Franţa, Arsopi Polonia, Kremsmueller Group Austria, etc. Acestea acoperă necesităţi noi ale pieţei datorită evoluţiilor tehnologice rapide. Printre aceste firme se distanţează cele de proiectare / inginerie.
Competitorii din China, India, Coreea de Sud.
China şi India au dezvoltat capacitaţi proprii de fabricaţie în domeniul energetic. Pe lângă piaţa lor interna imensa aceste tari caută sa pătrundă în Europa devenind competitori ai fabricanţilor tradiţionali europeni: Industrial Boilers - India, CHANGSCHI China, Thermax India şi multe altele. Prezenta acestora pe piaţa europeană este însă foarte limitată datorită unor restricţii la nivelul EU privind protecţia producătorilor care aparţin UE. Sunt cazuri totuşi în care datorită preţurilor de DUMPING practicate, aceste firme reuşesc sa câştige contracte în detrimentul producătorilor europeni de ex. pe piaţa Rusiei Vulcan SA a pierdut licitaţia internaţionala în fata competitorilor chinezi.
Concurenţa Internă:
• GRIRO Bucureşti - companie activând în acelaşi domeniu dar având o structura de piaţa mai mult complementara decât concurenţiala cu cea a Vulcan SA. Partea de concurenta se refera la vase sub presiune, HRSG, schimbătoare de căldura şi tamburi de boilere energetice. în aceste domenii Griro are dotări şi experienţa superioara Vulcan SA dar ţinând seama ca aceste domenii reprezintă o mică pondere în producţia Vulcan SA Griro este un concurent intern important, dar nu decisiv pentru Vulcan SA.
• Energoutil Contact Bucureşti, Technoarmit Bucureşti companii infinitate de curând mai ales prin preluarea de diverse activităţi în domeniile boilerelor şi mai ales instalări pe şantiere din Romania, operaţii tehnologice simple aflate şi în domeniul de activitate al Vulcan SA. Pentru unele proiecte au exista colaborări în ambele sensuri Vulcan SA ca şi client comandând operaţii mai simple şi care se pot executa la preturi mai scăzute în EUC / TA si, invers, Vulcan SA executând pentru aceste doua companii anumite operaţii complexe pe care aceste firme nu le pot executa. în unele proiecte,
O EURO Insol
27 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Vulcan SA şi aceste firme au fost concurenţi ex. Arcelor Mittal Galaţi - modernizare Boilere auxiliare.
• Alţi competitori interni mai mici şi mai puţin importanţi: ROTECH / BETA Buzău, UZUC, Sinteza Oradea, COMES Săvineşti Neamţ;“ “ ■ 5 5 “
Cota de piaţa a Vulcan pe piaţa boilerelor:
Cu toate tendinţele favorabile de creştere cu în jur de 3,8 % anual a consumului / pieţei de electricitate şi implicit de creştere a pieţei generatoarelor termo - energetice pe plan european şi în general mondial, în perioada 2010 - 2012, cota de piaţa a Vulcan SA a scăzut permanent odată cu scăderea cifrei de afaceri. Astfel, cota de piaţa a Vulcan a scăzut de la 4% în 2010 la 1.5% în 2012 din totalul pieţei europene (fără Rusia) de aproximativ 250 mil Euro.
Pentru perioada următoare, bazat pe tendinţele descrise atât referitoare la cerere cat şi cele referitoare la oferta, putem estima o cota de piaţa în 2013 de sub 1% pentru ca în anii 2014-2015 sa se poată înregistra o relansare a cotei de piaţa la aproape 3% din total la nivel european.
Competiţia în domeniul unităţilor de pompare;
La nivel intern - Client O.M.V. PETROM :
Pana în 2013 Vulcan SA practic nu a avut concurent pe piaţa interna pe gama de produse de UP, piese de schimb, reparaţii. După deschiderea în Romania a unei facilitaţi de producţie a grupului LUFKIN SUA şi unele întârzieri de livrări la comenzile ferme ale O.M.V. apare un pericol de diminuare a cotei de piaţa interne de la 90-100% la cota de 50-60% în următorii ani 2013-2015.
In aceasta evaluare putem considera:
Puncte forte pentru Vulcan SA pe piaţa interna:
- Produse Vulcan SA sunt licenţiate şi competitive atât tehnic cat şi ca preţ şi se realizează de o lunga perioada de timp cu bune rezultate în exploatare. .
- Experienţa contractelor anterioare cu O.M.V. care s-au derulat corespunzător cu excepţia ultimei perioade.
Puncte slabe pentru Vulcan SA pe piaţa interna:
- Întârzieri în livrări în ultima perioada 2012-2013;- Deschiderea filialei LUFKIN în Romania care a preluat o cota de piaţa
importanta.
La nivel export:
Perioada 2010-2012 în export de unităţi de pompare şi piese de schimb a crescut de la cote de piaţa nesemnificative pana la creşteri potenţiale importante datorita contractului cu Kuwait Oil Company pana la o cota de piaţa estimata de 7-10 %. Sub condiţia derulării cu succes a acestui contract, un al doilea potenţial contract
O EURO Insol
28 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
pentru perioada extinsa a anilor 2014-2016 ar putea ridica aceasta cota la 12-15% pe plan mondial.
In 2013-2017 prin demararea unei colaborări cu firma argentiniana FERMA pentru exportul de unităţi de pompare în Argentina către YPF, cota de piaţa a Vulcan SA ar putea urca la 20% din piaţa mondiala a unităţilor de pompare.
Pe plan extern concurenta se manifesta în afara de producătorii tradiţionali API (LUFKIN şi RUTHERFORD) şi din partea producătorilor din China şi India care prezintă tendinţe de lărgire a zonei exporturilor şi devin concurenţi potenţiali pentru Vulcan SA inclusiv pentru TURCIA, SIRIA, KUWAIT şi alte tari arabe.
4.4 Avantaje şi dezavantaje ale societăţii raportat la concurenta
Analiza poziţiei Vulcan la nivelul pieţei mondiale pe cele doua mari pieţe a produsului prezentate mai sus, piaţa boilerelor şi piaţa unităţilor de pompare, releva existenta unor avantaje şi dezavantaje ale societăţii raportat la principalii săi competitori care pot fi rezumate astfel:
• Puncte tari:
> calitate în execuţia produselor;
> tehnologii încă actuale şi competitive: ne referim în special la unităţile de pompare;
> personal calificat: muncitori, maiştrii, ingineri, inspectori calitate şi laboratoare.
• Puncte slabe:
> echipamente şi tehnologii pentru boilere învechite care scad competitivitatea;
> lipsa accesului la proiecte la cheie şi tehnologii complete şi complexe care sa permită societăţii sa concureze pentru execuţii de proiecte după tehnologii şi proiecte proprii;
> decapitalizare, lipsa accesului la surse de finanţare a unor proiecte de amploare;
> lipsa accesului la un grup romanesc sau străin care sa ii permită livrarea de proiecte la cheie. în general, Vulcan SA livrează boilere după proiectul de baza si/sau detaliile tehnice puse la dispoziţie de antreprenorul general (main contractor). Aceşti antreprenori generali au acces la tehnologie moderna datorita investiţiilor şi realizărilor anterioare şi îşi permit dezvoltarea în continuare a unor tehnologii performante astfel ca aceştia iau majoritatea profitului noilor proiecte de investiţii. în acest context Vulcan SA ca şi
O EURO Insol
29 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
subcontractant al execuţiei unei parţi de echipamente are un acces limitat la noi tehnologii şi parţi importante din profit.
> întârzieri de livrare din cauze diverse: întârzieri de asigurare a materialelor necesare realizării produselor, întârzieri în execuţie datorita productivităţii scăzute a echipamentelor din dotare vechi de zeci de ani; întârzieri din nefolosirea integrala a timpului de lucru; slaba organizare a procesului de producţie, etc.
> lipsa accesului la surse de finanţare şi lipsa unei relaţii stabile şi bazata pe accesul la materii prime în condiţii de competitivitate împiedica Vulcan SA să aibă contracte care sa includă furnizarea de materiale de baza crescând astfel cifra de afaceri şi implicit profitul care s-ar putea obţine;
> concurenta din partea firmelor de acelaşi profil:
In vederea îmbunătăţirii poziţiei Vulcan pe cele doua pieţe şi sporirea avantajelor sale fata de concurenta se impune adoptarea unor masuri şi acţiuni după cum urmează:
• Livrarea produselor contractate la un înalt nivel de calitate
• Identificarea de noi pieţe de desfacere şi parteneri comerciali pentru produsele Vulcan
• Dezvoltarea unei politici de marketing care sa promoveze cu succes experienţa şi produsele Vulcan
• Identificarea unor proiecte cu derulare rapida în completarea celor pe termen lung care sa asigure încărcarea atelierelor de producţie şi cash flow - ul necesar activităţii de producţie.
4.5 Tendinţe în evoluţia pieţei
VULCAN S.A este unul dintre cei mai importanţi producători din Romania şi chiar din Europa de sud-est pentru utilaj industrial greu (industria chimica, industria petrochimica, industria metalurgica, etc.) şi în special pentru utilaj energetic şi utilaj petrolier, iar obiectivul principal, în următorii 3 ani, este de a ajunge unul dintre cei mai importanţi producători de parţi sub presiune şi cazane energetice din Europa.
Piaţa pe care Vulcan ofertează produsele sale este în principal piaţa europeana, dar nu sunt excluse oportunităţile apărute în ceea ce priveşte pieţe noi. Având în vedere ca Romania face parte din Uniunea Europeana, guvernul a încercat sa alinieze sistemul legislativ romanesc la sistemul legislativ European. Oportunităţile pentru proiecte noi sunt permanent urmărite, mai ales ca în ultima vreme exista în trend doua direcţii ale pieţei :
O EURO Insol
30 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- orientarea către surse de energie noi, nepoluante;
- modernizarea echipamentelor existente pentru a le aduce în parametri de funcţionare cu poluare minima
Actualmente sursele de energie se situează la nivel mondial conform graficului următor :
Consumul mondial de energie, pe tipuri de combustibili
Tendinţa este ca sursele convenţionale, poluante sa scadă şi locul lor sa fie luate de sursele regenerabile corelat cu tendinţa de modernizare a surselor convenţionale astfel încât emisiile poluante sa fie minime.
Trendul în anii următori în ceea ce priveşte consumul de energii regenerabile este :
Evoluţia generării de energie la nivel mondial, din surse regenerabile
Deşi pentru moment unele proiecte majore tot mai sunt amânate din cauza lipsei de fonduri (luând ca motiv criza economica mondiala care n-a fost încă depăşita în totalitate), exista pe piaţa o cerere crescuta de echipamente, care se pretează la
31 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
structura de producţie a VULCAN SA, datorita necesitaţii de a moderniza şi eficientiza actualele centrale energetice.
i. Orientarea către surse de energie noi, nepoluante
Contextul actual al pieţei energetice mondiale impune regândirea strategiilor companiilor furnizoare de energie pe termen scurt, dar mai ales pe termen mediu şi lung.
Pentru sursele de energie nepoluante, exista un potenţial enorm, încă neexploatat, de dezvoltare în zona energiilor alternative şi a combustibililor ecologici, cu atât mai mult cu cat exista posibilităţi semnificative de finanţare prin fondurile europene dedicate proiectelor din acest domeniu.
Una din sursele de energie neconvenţionale o constituie rezervele de biomasa şi anume în special deşeurile de lemn, deşeurile agricole, gunoiul menajer. Potenţialul energetic al biomasei este de circa 7.594 mii tep/an, din care 15,5% este reprezentat de reziduurile din exploatări forestiere şi lemn de foc, 6,4% rumeguş şi alte resturi din lemn, 63,2% deşeuri agricole, 7,2% deşeuri menajere şi 7,7% biogaz.
In ultimii zece ani au fost date în folosinţa cca 350 centrale energetice care funcţionează cu biomasa, cu o capacitate mai mare de 3.000 MW. Se intenţionează ca în următorii 5 ani sa mai fie data în exploatare încă o capacitate de 2.000 MW.
Vulcan a participat la construirea unor asemenea proiecte în aşa-zisele „oraşe ale viitorului”.
ii. Modernizarea echipamentelor existente pentru a le aduce în parametri de funcţionare cu poluare minima
Vulcan poseda capabilitatea tehnica de a implementa în producţie tehnologii noi care sa reducă amprenta de CO2 în centralele energetice care funcţionează cu combustibili tradiţionali (petrol şi gaze).
In acest context al pieţei, astfel cum am arătat mai sus, Vulcan are o serie de avantaje pe piaţa care se pot sintetiza astfel:
• Experienţa de peste 100 ani în domeniul energetic; experienţa în derularea de proiecte complexe;
• Este lider de piaţa recunoscut pe piaţa interna ;
• Producerea, fabricarea şi comercializarea unei game variate de produse, atestate de autorizaţii şi certificări internaţionale;
• Vulcan SA are posibilitatea de a oferi preturi atractive şi standarde de calitate înalte pentru produselor sale.
O EURO Insol
32 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
• Legăturile comerciale cu marii jucători de pe piaţa; Vulcan are printreclienţii săi tradiţionali unii dintre liderii mondiali în domeniu;
9 9 ~
• Certificările pe care le deţine oferă societăţii adaptabilitate şi flexibilitate la cerinţele pieţei;
• Vulcan deţine echipamente care executa o gama foarte mare de operaţiuni specifice.
In diagrama de mai jos este prezentata o analiza din punct de vedere al costurilor serviciilor/manoperei utilizate de Vulcan comparativ cu competitorii săi din alte state UE care arata ca nivelul de preţ al manoperei oferite de SC VULCAN SA seafla în momentul actual în cea mai buna poziţie raportata la nivelul calitativ alproduselor.
O EURO Insol
Avantaj estimat fata de competitie (servicii/ manopera oferita)
RON RUB SKK TRY USD
Cu toate acestea, aceste avantaje nu au fost puse în valoare de către societate ceea ce a determinat împreuna cu alţi factori apariţia unor dezechilibre financiare şi economice ce au condus în final la apariţia stării de insolventa. Aceste avantaje pot fi însa valorificate cu rezultate mult mai bune în condiţiile unei restructurări
9
economice, financiare şi de personal care sa permită eficientizarea activităţii societăţii, eliminarea secţiilor neproductive, numirea de personal managerial calificat şi cu experienţa în domeniu în special în ceea ce priveşte departamentul de vânzări şi relaţii comerciale pentru identificarea de noi parteneri şi pieţe de desfacere pentru produsele Vulcan, reducerea schemei de personal, reducerea costurilor şi creşterea marjei de profit.
33 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
5 Analiza situaţiei patrimoniale
În vederea punerii în evidenţă a stării de insolvenţă (insuficienţa fondurilor băneşti disponibile pentru plata datoriilor exigibile), administratorul judiciar a efectuat cercetări pe mai multe planuri, care se referă la:
- analiza situaţiei financiara pe baza datelor cuprinse în bilanţul contabil;
- analiza performanţelor pe baza contului de profit şi pierdere;
- analiza echilibrului financiar;
În vederea formării unei imagini de ansamblu cât mai corecte, administratorul judiciar a analizat în cadrul prezentului raport perioada cuprinsă între anii 20102012 şi acolo unde datele au fost disponibile, în primele patru luni ale anului 2013.
Analiza situaţiei societăţii s-a realizat pe baza documentelor financiar-contabile întocmite şi puse la dispoziţie de către debitoare, pornind de la premisa că acestea oferă o imagine fidelă a situaţiei economice şi financiare.
Precizăm că situaţiile financiare ale debitoarei au fost auditate în conformitate cu OMFP 3055/2009 pentru aprobarea reglementărilor contabile conforme cu directivele europene, astfel:
- situaţiile financiare individuale întocmite pentru exerciţiul financiar care s-a încheiat la data de 31.12.2010 au fost auditate de către SC AUDIT EXPERT SRL Timişoara.
5
- situaţiile financiare individuale întocmite pentru exerciţiul financiar care s-a încheiat pentru data de 31.12.2011 au fost auditate de către KPMG AuditS.R.L., opinia exprimată în raportul de audit fiind una cu rezerve.
- Până la data prezentului raport nu a fost finalizat auditul situaţiilor financiare individuale întocmite pentru exerciţiul financiar încheiat la data de 31.12.2012.
Primul pas în analiza financiara îl reprezintă imaginea de ansamblu a situaţiei echilibrului la nivel patrimonial în cadrul căreia sunt puse în evidenţă evoluţia şi mutaţiile structurale produse în cadrul activelor, datoriilor şi a capitalurilor proprii, pe baza informaţiilor extrase din situaţiile financiare şi din balanţele de verificare.
La data de 30.04.2013, data ultimei balanţe de verificare închise, debitoarea prezenta următoarea structură patrimonială:
O EURO Insol
34 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
lei lei
ACTIV 30.04.2013 % PASIV 30.04.2013 %
Imobilizărinecorporale 74.125 0,04% Capital social 74.306.715 38,26%
Imobilizări corporale 141.326.547 72,78% Rezerve din reevaluare 96.299.159 49,59%
Subvenţii pentru investiţii 337.248 337.248 300.000 300.000 -
Total Pasiv 154.519.574 161.316.371 178.403.263 143.739.041 197.921.284
Analiza activelor
Este cunoscut faptul că activele reprezintă o sursă controlată de întreprindere, ca rezultat al unor evenimente trecute de la care se aşteaptă beneficii economice viitoare. În funcţie de natura lor, se împart în active imobilizate, active circulante şi cheltuieli în avans.
5.1 Activele imobilizate
Imobilizările reprezintă o componentă importantă a activului patrimonial al oricărei societăţi, acestea constituie baza materială şi financiară necesară desfăşurării activităţii, fiind formate din imobilizări necorporale, corporale şi financiare.
Privite structural, activele imobilizate ale debitoarei prezintă următoarea evoluţie în perioada analizată:
- lei -
Element 2009 2010 2011 2012Brevete, licenţe, mărci şi alte imobilizări necorporale 856.811 428.328 33.259 36.418
Avansuri şi imobilizări necorporale în curs de execuţie 935.325 1.741.828 482.375 1.080
Active imobilizate - Total 106.410.703 106.875.015 96.603.673 143.602.430
Societatea a efectuat reevaluări ale imobilizărilor corporale la 31 decembrie 2004, 31 decembrie 2007 şi 31 decembrie 2010.
Daca un element de imobilizare corporala este reevaluat, toate celelalte active din grupa din care face parte trebuie reevaluate, cu excepţia situaţiei când nu exista nicio piaţa activa pentru acel activ.
O grupa de imobilizări corporale cuprinde active de aceeaşi natura şi utilizări similare, aflate în exploatarea unei entităţi.
Daca valoarea justa a unei imobilizări corporale nu mai poate fi determinata prin referinţa la o piaţa activa, valoarea activului prezentata în bilanţ trebuie sa fie valoarea sa reevaluata la data ultimei reevaluări, din care se scad ajustările cumulate de valoare.
Reevaluările sunt realizate cu suficienta regularitate astfel încât valoarea contabila sa nu difere substanţial de cea care ar fi determinata folosind valoarea justa de la data bilanţului.
Elementele de imobilizări corporale care sunt casate sau cesionate sunt eliminate din bilanţ împreună cu amortizarea cumulată corespunzătoare. Profitul sau pierderea rezultate dintr-o asemenea operaţiune se determină ca diferenţă între suma obţinută şi valoarea contabilă netă şi sunt incluse în profitul din exploatare al perioadei.
Modernizările sunt capitalizate dacă acestea extind durata de viaţă a activului sau dacă măresc capacitatea de generare a unor beneficii economice de către acestea.
Câştigurile şi pierderile generate de cedarea terenurilor şi mijloacelor fixe sunt determinate prin raportare la valoarea lor contabilă şi sunt luate în considerare la determinarea profitului din exploatare.
Terenurile sunt înregistrate la valoare dată de evaluare. Terenurile nu se amortizează deoarece se consideră că au o durată de viaţă nedefinită.
O EURO Insol
37 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Duratele de viaţa pentru principalele categorii de imobilizări corporale sunt prezentate în tabelul de mai jos.
Tip AniClădiri 10-40
Maşini de producţie 4-11
Vehicule de transport 4-6
Alte instalaţii,utilaje şi mobilier 3-20
Amortizarea
Amortizarea valorii activelor imobilizate cu durate limitate de utilizare economica reprezintă alocarea sistematica a valorii amortizabile a unui activ pe întreaga durata de utilizare economica. Valoarea amortizabila este reprezentata de cost sau alta valoare care substituie costul (de exemplu, valoarea reevaluata).
Amortizarea imobilizărilor corporale se calculează începând cu luna următoare punerii în funcţiune şi pana la recuperarea integrala a valorii lor de intrare.
La stabilirea amortizării imobilizărilor corporale sunt avute în vedere duratele de utilizare economica şi condiţiile de utilizare a acestora.
Societatea utilizează pentru înregistrarea deprecierii mijloacelor fixe metoda liniară prin alocarea în cheltuielile de exploatare a amortizării pe toata durata de viaţa a activelor amortizabile.
Cedarea şi casarea
O imobilizare corporala este scoasa din evidenta la cedare sau casare, atunci când nici un beneficiu economic viitor nu mai este aşteptat din utilizarea sa ulterioara.
In cazul scoaterii din evidenta a unei imobilizări corporale, sunt evidenţiate distinct veniturile din vânzare, cheltuielile reprezentând valoarea neamortizata a imobilizării şi alte cheltuieli legate de cedarea acesteia.
In scopul prezentării în contul de profit şi pierdere, câştigurile sau pierderile obţinute în urma casării sau cedării unei imobilizări corporale trebuie determinate ca diferenţa intre veniturile generate de scoaterea din evidenta şi valoarea sa neamortizata, inclusiv cheltuielile ocazionate de aceasta şi trebuie prezentate ca valoare neta, ca venituri sau cheltuieli, după caz, în contul de profit şi pierdere, la elementul "Alte venituri din exploatare", respectiv "Alte cheltuieli de exploatare", după caz.
Reevaluarea imobilizărilor corporale
Ultima reevaluare s-a realizat la sfârşitul exerciţiului financiare 2010 şi a vizat construcţiile. Evaluarea a fost realizata de Cab. Exp. Evaluator Cioc Cristina Almia
O EURO Insol
38 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Membru ANEVAR nr.2929. Evaluarea a fost realizata prin metoda bazata pe capitalizarea venitului şi abordarea prin comparaţii.
Reevaluarea a vizat ajustarea valorilor nete contabile ale elementelor incluse în aceste categorii la valoarea lor justa luând în considerare starea lor fizica şi valoarea de piaţa.
5.1.1 Imobilizări necorporale
Un activ necorporal este recunoscut dacă, şi numai dacă:
• este identificabil şi generează beneficii economice viitoare;• se estimează că beneficiile economice viitoare care sunt atribuibile activului
vor fi obţinute de către societate;• costul activului poate fi evaluat în mod fidel.
Activele necorporale sunt compuse din licenţe utilizate de societate în activitatea curenta.
In cursul anului 2010, societatea a continuat procesul de adaptare a programului de Contabilitate Oracle la specificul societăţii. Softul nu a fost recepţionat pana la finele anului 2010 deoarece încă nu era complet adaptat nevoilor societăţii.
La data de 30.04.2013 valoarea neta a activelor necorporale a fost de 74.125 lei.
5.1.2 Imobilizări corporale
Imobilizările corporale sunt compuse din:
- terenuri- construcţii;- instalaţii tehnice şi maşini;- mobilier, aparatură birotică;
Înregistrarea terenurilor în contabilitate se face iniţial la cost, în funcţie de modalitatea de dobândire, respectiv cost de achiziţie sau valoare justă la data dobândirii.
Mijloacele fixe realizate prin investiţii se înregistrează la nivelul costurilor directe atribuibile achiziţiei, construcţiei (incluzând soluţiile tehnice - machete/prototipuri şi documentaţia tehnică aferente), fără capitalizarea cheltuielilor financiare cu dobânzile şi diferenţele de curs aferente dobânzii privind împrumuturile, precum şi fără includerea diferenţelor de curs valutar în valoarea contabilă a activelor.
Cheltuielile ulterioare (modernizări, retehnologizări) aferente imobilizărilor corporale deja recunoscute ca active, cresc valoarea acestora numai dacă au ca efect majorarea parametrilor tehnici iniţiali şi conduc la obţinerea de beneficii economice viitoare, suplimentare faţă de cele estimate iniţial. Obţinerea de beneficii se poate
O EURO Insol
39 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
realiza fie direct prin creşterea veniturilor, fie indirect prin reducerea cheltuielilor de întreţinere şi funcţionare.
Terenuri şi construcţii
Activele imobilizate de natura terenurilor şi construcţiilor sunt compuse din:
• Fabrica de Echipamente Nucleare cu teren în suprafaţa de 24.388,42 mp şi construcţii în suprafaţa totala desfăşurata de 24.388 mp, înscrise în CF 15382/N, număr cadastral C13/3475/2 situate în Bucureşti, str. Dumitru Brumărescu, nr 15, sector 5;
• Secţia parţi sub presiune cazane şi terenul în suprafaţa de 63.185,98 mp, înscrise în CF 15383, cadastral C47/ 3475/3 situate în Bucureşti, str.7 5 7
Dumitru Brumărescu, nr 15, sector 5;• Secţia Rotoagregate înscrisa în CF 15.381 având numărul cadastral C 26 /
3475/1 cu suprafaţa de 26.205.75 mp, situate în Bucureşti, str. Dumitru Brumărescu, nr 15, sector 5;
• Teren şi construcţii situat în Bucureşti str. Sebastian 88 sector 5 pe o suprafaţa de 3.906.34 mp înscrise în CF 19211 având numărul cadastral 2049/4 /
• Teren în suprafaţa de 4.509.72 mp şi construcţii situate în Bucureşti Dumitru Brumărescu, nr 15, sector 5, înscrise în CF 15384, cu număr cadastral 3474/4 compus din magazie pentru întreţinere electrocare.
• Anexe şi teren în suprafaţa de 130.722,59 mp, înscrise în CF 14028 cadastral 3475/5 situate în Bucureşti, str. Dumitru Brumărescu, nr 15, sector 5 din care suprafaţa de 3.991 mp în indiviziune cu IMGB SA şi SC CASTUMAG SA.
Aceste active imobilizate sunt ipotecate în favoarea BCR .
In cursul anului 2010 s-au realizat modernizări asupra clădirilor. Investiţiile realizate asupra halei Berceni au totalizat 6.406.647 lei.
La data de 30.06.2012 societatea a efectuat reevaluarea terenurilor aflate în patrimoniu, diferenţa din reevaluare fiind în suma de 52.965.234 lei.
Instalaţii tehnice şi mijloace de transport
- lei -
Element 2009 2010 2011 2012
Instalaţii tehnice şi maşini 24.794.794 24.665.002 20.391.309 16.774.056
Alte instalaţii, utilaje şi mobilier 97.164 61.110 45.612 49.420
Avansuri şi imobilizări corporale în curs de execuţie 14.600.928 3.371.682 1.565.588 769.546
O EURO Insol
40 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Imobilizări corporale în curs de execuţie
In timpul anului 2012, debitoarea Vulcan S.A. a întreprins lucrări de dezvoltare interna a unor elemente de imobilizări corporale şi a capitalizat costuri aferente în valoare de 2.442.808 lei, reprezentând cheltuieli eligibile a fi capitalizate cum ar fi: cheltuieli cu materialele, forţa de munca dar şi cota de regie aferenta.
5.1.3 Imobilizări financiare
Imobilizările financiare au următoarea structura la data de 31 decembrie 2012:
Sold la 1 ianuarie 2012
Sold la 31 decembrie 2012
Alte titluri deţinute ca imobilizări financiare
224.000 224.000
Clasificarea titlurilor mobiliare pe termen lung în imobilizări financiare sau investiţii pe termen scurt se face în raport cu intenţia Societăţii cu privire la durata deţinerii titlurilor, respectiv mai mult de un an sau pe o perioada de pana la un an.
Detalii despre entităţile în care Societatea deţine imobilizări financiare:
Nume societate Natura relaţieiValoarea
investiţiei la 1 ianuarie 2012
Valoarea investiţiei la
31 decembrie 2012
Entitatelistata
Industrial Export Investiţie pe termen lung
224.000 224.000 Nu
Credit Bank SA Investiţie pe termen lung
15.400 15.400 Nu
Ajustări de valoare (15.400) (15.400) NuTotal general 224.000 224.000
In cursul anului 2010 Societatea deţinea interese de participare la Credit Bank S.A. în valoare de 15.400 RON.
Având în vedere ca în cazul Credit Bank a fost declanşata procedura falimentului, managementul societăţii a considerat necesar sa recunoască în contabilitate o ajustare de valoare la nivelul valorii participaţiilor în sold - în suma de 15.400 RON.
5.2 Activele circulante
Activele circulante reprezintă a doua componentă importantă în structura activului bilanţier iar prin natura lor pot însemna calea cea mai scurtă spre obţinerea unor lichidităţi pe termen scurt. Din punct de vedere structural, activele circulante sunt constituite din:
- stocuri;- creanţe;
O EURO Insol
41 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- investiţii pe termen scurt;- disponibilităţi băneşti.
5.2.1 Stocurile
Definite la modul general, stocurile reprezintă cantităţi de resurse materiale sau produse finite aflate într-un stadiu oarecare de fabricaţie, acumulate în depozitele de aprovizionare ale unităţilor economice într-un anumit volum şi o anumită structură, pe o perioadă de timp determinată, în vederea unei utilizări ulterioare.
Principalele categorii de stocuri sunt materiile prime, producţia în curs de execuţie, semifabricatele, produsele finite, mărfurile, piesele de schimb, materialele consumabile şi ambalajele.
Costul stocurilor cuprinde toate costurile aferente achiziţiei şi prelucrării, precum şi alte costuri suportate pentru a aduce stocurile în forma şi în locul în care se găsesc.
Costul produselor finite şi a producţiei în curs de execuţie cuprinde cheltuielile directe aferente producţiei, şi anume: materiale directe, energie consumata în scopuri tehnologice, manopera directa şi alte cheltuieli directe de producţie, precum şi cota cheltuielilor indirecte de producţie alocata în mod raţional ca fiind legata de fabricaţia acestora.
9
La ieşirea din gestiune stocurile se evaluează pe baza metodei FIFO iar pentru produsele finite este folosit costul efectiv de producţie.
La data bilanţului, stocurile sunt evaluate la valoarea cea mai mica dintre cost şi valoarea realizabila neta. Valoarea realizabila neta este preţul de vânzare estimat a fi obţinut pe parcursul desfăşurării normale a activităţii, mai puţin costurile estimate pentru finalizarea bunului, atunci când este cazul, şi costurile estimate necesare vânzării.
Stocurile sunt înregistrate la cost istoric. Costul este determinat prin lansarea şi înregistrarea în contabilitate a bonurilor de consum pe fiecare comanda în parte, pentru care s-a făcut aprovizionarea.
Costul produselor finite şi în curs de execuţie include materialele, forţa de muncă şi cheltuielile de producţie indirecte aferente. Acolo unde este necesar, se înregistrează ajustări de valoare pentru stocuri defecte sau cu mişcare lentă.
Produsele finite sau în curs de execuţie sunt evaluate la data bilanţului la minimul9 9
dintre costul de producţie şi valoarea realizabila, în cazul în care costul nu poate fi recuperat prin vânzare către clienţi societatea înregistrează ajustări de valoare necesare la data bilanţului.
9
O EURO Insol
42 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Sold la 31.12.2012
Sold la 30.04.2013
Element de stoc Cont
Materii prime 301 4,313,811 3,477,430Materiale consumabile 302 3,529,223 3,222,781
Materiale de natura obiectelor de inventar
303 944,426 856,230
Diferenţe de preţ la materii prime şi materiale
308 196 132
Materii prime în curs de aprovizionare
321 16,857 268,664
Produse în curs de execuţie 331 18,333,920 21,920,311Lucrări şi servicii în curs de
execuţie332 727,109 773,564
Produse reziduale 346 19,161 12,580Mărfuri 371 2,278 2,278
Ambalaje 381 18,353 17,638
Stocuri - Total 27,905,335 30,551,607
Structura stocurilor la data de 31.12.2012
Avansuri pentru cumparari de
stocuri7%
Produse finite si marfuri
0%
Producţia în curs de execuţie trebuie reanalizata şi inventariata în vederea dimensionării ei cu exactitate. Societatea nu are un sistem eficient de a cuantifica producţia în curs. în cursul anului 2012 s-au operat corecţii ale producţiei în curs astfel:
Producţie în curs de execuţie
Anul Elemente de patrimoniu
2011 Cost 19.061.0292012 Cost 16.552.722
2012Ajustări pentru depreciere: stocuri
depreciate şi cu mişcare lenta(5.038.401)
2012 Total 11.514.321
O EURO Insol
43 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
5.2.2 Creanţele
Creanţele nete ale debitoarei la data de 30.04.2013 exprimate în lei şi evoluţia acestora se prezintă astfel:
- Keppel Seghers GMBH, în valoare de 3.346.962 lei, creanţe care provin din anul 2011.
- SAEM, în valoare de 2.179.054 lei, creanţe care provin din perioada 20032007;
- STF, în valoare de 1.596.258 lei, creanţă din anul 2004;
- HS Energiealangen, în valoare de 583.188 lei;
- ANSALDO, în valoare de 356.143 lei, creanţe care provin din anul 2004;
- Klockner Romania SRL, valoare de 227.712 lei;
- OMV Petrom SA, în valoare de 137.774 lei;
Remarcăm faptul că din totalul creanţelor de 19 milioane lei prezentate în balanţa întocmită pentru data de 30.04.2013, peste 15 milioane lei reprezintă creanţe deţinute faţă de entităţile afiliate, adică o pondere de 81,5%.
5.2.3 Disponibilităţile băneşti.
Situaţia disponibilităţilor băneşti şi a creditelor pe termen scurt exprimate în lei la data de 30.04.2013, se prezintă astfel:
Sintetic Denumire sintetic Sold debitor la 31.12.2012
Sold creditor la 31.12.2012
Sold debitor la 30.04.2013
Sold creditor la 30.04.2013
5081 Alte titluri de plasament 107.821 0 106.758 0
5121 Conturi la bănci în lei 75.806 0 3.263 0
5124 Conturi la bănci în valută 39.944 0 17.342 0
5186 Dobânzi de plătit 0 9.877.530 0 11.834.886
5191 Credite bancare pe termen scurt 0 6.746.195 0 6.954.414
5192 Credite bancare pe termen scurt nerambursate la scadenţă 0 21.860.382 0 21.665.606
O EURO Insol
44 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Sintetic Denumire sintetic Sold debitor la 31.12.2012
Sold creditor la 31.12.2012
Sold debitor la 30.04.2013
Sold creditor la 30.04.2013
5311 Casa în lei 2.090 0 52.160 0
5314 Casa în valută 2.190 0 4.124 0
542 Avansuri de trezorerie 0 0 26.616 0
Total 227.851 38.484.108 210.264 40.454.906
Alte titluri de plasament reprezintă garanţii de buna execuţie reţinute în conturile bancare.
5.2.4 Ajustări pentru deprecierea activelor circulante
La data de 31.12.2012 ajustările pentru deprecierea activelor circulante erau de 10.787.708 lei din care:
• Provizioane pentru deprecierea creanţelor (clienţi neafiliati) în valoare de 9.565.890 lei
Sold provizion (Cont 491)Denumire client
Keppel Seghers GMBH 3.428.243
SAEM 2.345.814
Anit-Stf Spa Italia 1.635.023
HS Energienlagen 597.351
Ansaldo Vasilikos Cipru 364.793
Fisia Babcock 247.232
EnergoUtilContact 152.513
Electrocentrale Bucureşti 127.660
CNE Invest Cernavoda 100.415
Alţi clienţi 566.847
Total 9.565.890
• Provizioane pentru deprecierea creanţelor - decontări în cadrul grupului înscrise în contul 495
Denumire client [lei]Anit Algeria - transfer 491 494.894
Fepa SA Bârlad 2.014
ICSH 19.454
Jetran Air SRL 12,020
NM Galaţi 19.959
Palace SRL 359.195
Tender Print 29.170
Videlmar 21.659
Total 958.364
O EURO Insol
45 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
• Provizioane pentru deprecierea creanţelor - debitori diverşi înscrise în contul 496
Denumire debitor [lei]
EnergoUtilContact 1.267
Socet 55.300
GIT Timişoara 2.989
OKIPP 102.835
Persoane fizice şi avansuri spre decontare 101.062
Total 263.454
Soldul debitorilor diverşi la data de 31.12.2012 era de 2.843.783 lei, din care reţinem următoarele:
9
Debitori diverşi Sold final reevaluat Data
ESPAROM S.A. 619.080 01.feb.08
ESPAROM S.A. 1.969.090 30-Iun-10
TRIMBITAS MIHAELA RODICA 5.620 31.oct.12
Total 2.593.790
Suma de 619.080 lei a fost pusă la dispoziţia ESPAROM SA în baza acordului de finanţare încheiat în data de 01.02.2008, sumă pe care ESPAROM SA nu a rambursat-o.
Suma de 1.969.090 lei reprezintă valoarea unui contract de cesiune de creanţa prin care SC VULCAN SA a cumpărat creanţa pe care SC GRUP ENERGETIC TENDER SA o avea asupra SC ESPAROM SA. Aceasta cesiune de creanţa s-a realizat în data de 30.06.2010.
Trebuie avut în vedere faptul ca la data de 14.05.2009 Secţia II-a Civila a Tribunalului Timiş a emis în dosarul numărul 4317/30 din 2009, Sentinţa de
5 “ 9
deschidere a procedurii insolventei în forma generala asupra SC ESPAROM SA.
Aceasta operaţiune a SC VULCAN SA de a cumpăra o cesiune de creanţa pe care o societate din grupul Tender o avea asupra SC ESPAROM SA (aflata deja în insolventa) a fost o decizie perdanta pentru SC VULCAN SA.
Creanţa pe care SC VULCAN SA o are asupra doamnei Trambitas Mihaela Rodica provine din avansuri pe care fosta angajata nu le-a returnat la plecarea din societate. S-a deschis acţiune în instanţa pentru recuperarea sumele.
O EURO Insol
46 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
5.3 Capitalurile proprii
Capitalurile proprii pun în evidenţă modalitatea de asigurare a întreprinderii cu diferite categorii de resurse pe termen nelimitat, fiind reprezentate de capitalul social al firmei, rezerve constituite, rezultatul reportat şi rezultatul exerciţiului.
Evoluţia capitalurilor proprii în perioada 2008-2013 se prezintă astfel:lei
Descriere 2008 2009 2010 2011 2012 30.04.2013
Capital subscris vărsat 70.006.710 70.006.710 70.006.710 74.306.715 74.306.715 74.306.715
Rezerve din reevaluare 45.008.377 43.445.621 44.298.014 43.341.202 96.299.159 96.299.159
Total capitaluri proprii 59.687.698 60.958.660 34.260.915 950.961 5.312.169 35.367
Capitalurile proprii sunt influenţate pozitiv ca urmare a diferenţelor rezultate din reevaluarea activelor imobilizate, diferenţe care au majorat rezerva din reevaluare şi sunt diminuate semnificativ de pierderile înregistrate care au condus la decapitalizarea societăţii.
5.3.1 Capital social
Capitalul social subscris şi vărsat este de 74.306.715 lei şi este împărţit în 29.722.686 acţiuni cu o valoare nominala de 2,5 lei.
Acţiunile proprii răscumpărate, potrivit legii, sunt prezentate în bilanţ ca o corecţie a capitalului propriu.
Câştigurile sau pierderile legate de emiterea, răscumpărarea, vânzarea, cedarea cu titlu gratuit sau anularea instrumentelor de capitaluri proprii ale entităţii sunt recunoscute direct în capitalurile proprii în liniile de „Câştiguri / sau Pierderi legate de instrumentele de capitaluri proprii” .
Societatea recunoaşte modificările capitalului social numai după aprobarea lor de Adunarea Generala a Acţionarilor.
VULCAN S.A. este listata la Bursa de Valori Bucureşti. Societatea are simbolul5
VULC şi codul ISIN ROVULCACNOR5. în 22.05.2013 societatea a fost suspendata de la tranzacţionare la orele 14.36 ca urmare a deschiderii procedurii insolventei.
O EURO Insol
4 7 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Ultimul preţ a fost de 0,20 lei pe acţiune, marcând o scădere cu 45% a valorii de piaţa a acţiunilor. Evoluţia valorii de piaţa a acţiunilor este prezentata mai jos.
In ultimele 52 de săptămâni înainte de suspendarea de la tranzacţionare s-au efectuat 788 de tranzacţii însemnând un volum de 1.433.686 acţiuni totalizând o
9 9
valoare de 681.649,95 lei aşa cum se poate observa în graficul de mai jos.
Rezerve din surplus realizat din rezerve din reevaluare 3.880.753 5.231.504 6.188.316 6.195.593 6.195.593
Alte rezerve 1.299.886 1.299.886 1.299.886 1.299.886 1.299.886
TOTAL 49.606.561 51.809.705 51.809.705 104.774.939 104.774.939
a) Rezerve legale
Rezervele legale reprezintă sumele calculate prin aplicarea unui procent de 5% asupra profitului contabil anual, înainte de determinarea impozitului pe profit, din care se scad veniturile neimpozabile, altele decât cele din anularea unor provizioane sau a unor cheltuieli pentru care nu s-a acordat deducere şi se adaugă cheltuielile aferente acestor venituri neimpozabile, până ce rezervele legale vor atinge a cincea parte din capitalul social subscris şi vărsat potrivit prevederilor Legii nr.31/1990.
Din profitul realizat în anul 2003 în suma de 609.483,70 lei au fost constituite rezerve legale în valoare de 30.474,19 lei şi a fost acoperita parţial pierderea reportata din anii precedenţi cu suma de 579.009,52 lei
Din profitul realizat în anul 2004 în suma de 837.759,99 lei a fost repartizata la rezerve legale suma de 41.889,90 lei şi a fost acoperita parţial pierderea reportata din anii precedenţi cu suma de 579.009,52 lei.
În anul 2008 rezervele legale au fost majorate cu suma de 17.451 lei, valoarea acestora ajungând la 980.301 lei.
b) Rezerve din reevaluare
In anul 2004 au fost reevaluate terenurile şi clădirile. Ca urmare a acestei reevaluări valoarea terenurilor a crescut cu suma de 486.060,04 lei iar cea a clădirilor cu suma de 36.448.653,59 lei. Creşterea de valoare a fost înregistrata pe seama rezervelor din reevaluare .
In anul 2006 a fost transferata la rezerve reprezentând surplusul din reevaluare cota de amortizare nedeductibila. Astfel au fost diminuate rezervele din reevaluare cu suma de 1.515.438,25 lei.
O EURO Insol
49 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
In anul 2007 au fost reevaluate clădirile iar valoarea acestora a crescut cu suma de 9.589.101,59 lei . Creşterea de valoare a fost înregistrata pe seama rezervelor din reevaluare.
In anul 2009 a fost transferata la rezerve reprezentând surplusul din reevaluare cota de amortizare nedeductibila pentru perioada 2007-aprilie 2009. Astfel au fost diminuate rezervele din reevaluare cu suma de 1.562.756,08 lei.
In anul 2010 a fost transferata la rezerve reprezentând surplusul din reevaluare cota de amortizare nedeductibila pentru anul 2010. Astfel au fost diminuate rezervele din reevaluare cu suma de 1.350.750,24 lei. A avut loc şi o reevaluare a clădirilor astfel încât valoarea clădirilor a crescut cu 2.203.143,55 lei.
In anul 2011 a fost transferata la rezerve reprezentând surplusul din reevaluare cota de amortizare nedeductibila la luna iunie 2011. Astfel au fost diminuate rezervele din reevaluare cu suma de 956.812,08 lei
In anul 2012 au fost reevaluate terenurile iar valoarea acestora a crescut cu suma de 52.965.233,97 lei. Rezervele din reevaluare au fost diminuate cu suma de 7.277,15 lei pe seama rezervelor reprezentând surplusul din reevaluare ca urmare a casării unei construcţii provizorii utilizată ca magazie pentru materiale tehnice.
5.3.3 Rezultatul reportat si rezultatul curent
Conform balanţei de verificare întocmită pentru data de 30.04.2013, pierderea totală este de 179 milioane lei formată din pierderi reportate din exerciţiile financiare precedente în cuantum de 174 milioane lei şi pierderea exerciţiului financiar curent în cuantum de 5 milioane lei.
O EURO Insol
Evolutia rezultatului reportat si curent
Rezultat reportat Rezultatul curent
50 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
5.4 Datoriile
Structura şi evoluţia datoriilor în perioada analizată se prezintă astfel:
Descriere 2008 2009 2010 2011 2012 30.04.2013
Datorii pe termen scurt 85.338.441 54.579.564 114.666.677 115.183.105 166.498.463 171.407.373
Datorii pe termen lung 4.023 41.032.445 25.442.654 24.020.588 22.389.493 22.389.493
Total Datorii 85.342.464 95.612.009 140.109.331 139.203.693 188.887.956 193.796.866
Structura datoriilor în ceea ce priveşte clasificarea acestora în datorii pe termen scurt şi pe termen lung, se prezintă astfel:
Evolutia datoriilor in structura250
_ai cg 200
i150
100
50
^ ^ ^ ^ X 1 ^
■ Datorii pe termen scurt Datorii pe termen lung
O EURO Insol
51 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Datoriile pe termen scurt (datorii ce trebuie plătite într-un an) la data de 31.12.2012 erau în valoare de 166,5 milioane, în următoarea structură:
- lei -
Descriere 2009 2010 2011 2012 30.04.2013
Sume datorate instituţiilor de credit 8.351.428 21.956.513 33.303.561 41.754.271 41.276.967
Avansuri încasate în contul comenzilor 8.063.958 16.828.472 6.358.332 18.264.741 14.568.485
Total clienţi creditori 16,828,472 6,358,332 21,838,762
Datoriile către bugetul de stat
Descriere 2010 2011 2012
Asigurări sociale 4,543,249 10,559,997 21,387,374Contrib. angajatorului pentru asigurările sociale de
sănătate1,746,668 2,146,824 3,134,022
Contrib. angajaţilor pt. asig. sociale de sănătate 496,354 1,123,495 2,639,237Ajutor de şomaj 141,032 217,763 469,276
TVA de plata 2,717,779 1,370,299 1,330,429Impozitul pe salarii - angajaţi Berceni 1,362,127 3,446,708 7,552,704
Alte impozite, taxe şi vărsăminte asimilate 682,721 586,879 1,202,645Fonduri speciale - taxe şi vărsăminte asimilate 62,067 124,383 280,183
Alte datorii şi creanţe cu bugetul statului 1,301,133 1,826,508 6,666,102
Total 13,053,130 21,402,855 44,661,971
Evolutia dato riilo r catre bugetele socia le si de sta t in
45.000.000
40.000.000
35.000.000
30.000.000
25.000.000
20.000.000
15.000.000
10.000.000
5,000,000
01 2 3
Societatea a încheiat în 2010 un acord de eşalonare la plata impozitelor şi taxelor locale către consiliul local al sectorului 4 Bucureşti pana în anul 2015.
Societatea a încheiat în 2010 un acord de eşalonare la plata a obligaţiilor către FNUASS valabil pana în anul 2015.
O EURO Insol
53 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Societatea a încheiat în anul 2011 un acord de eşalonare a datoriilor fiscale către5
bugetul de stat în legătură cu debitele restante şi majorările acumulate. Valabilitatea iniţiala a acordului a fost pentru perioada octombrie 2011 - septembrie 2015. Întrucât, începând cu luna Ianuarie 2012 nu au fost respectate termenele de plată din eşalonare, datoria a devenit exigibila şi a fost clasificata ca datorie pe termen scurt.
Credite bancare şi dobânzi
Societatea are contractate mai multe credite, după cum urmează:
• Contrat de credit pe termen lung în vederea achitării datoriilor la bugetul de stat. Creditul are la baza contractul de credit numărul 787113252/13.08.2009 încheiat cu Banca Comerciala Romana SA pentru suma de 5.031.134 ron.
• Contrat de credit pe termen lung pentru investiţii. Creditul are la baza contractul de credit numărul 924/22299/11.12.2009 încheiat cu Banca Comerciala Romana SA pentru suma de 4.650.000 euro.
Maturitatea creditului este în 25 noiembrie 2014 iar dobânda este EURIBOR 6M plus o marja de 6,5% pe an.
• Credit revolving pe termen scurt cu trageri şi rambursări multiple pentru finanţarea cheltuielilor, stocurilor temporare sau sezoniere.
Creditul are la baza contractul de credit numărul 923/22299/03.12.2009 încheiat cu Banca Comerciala Romana SA pentru suma de 1.160.000 euro.
• Credit Multiprodus pe termen scurt cu trageri şi rambursări multiple pentru finanţarea cheltuielilor, stocurilor temporare sau sezoniere.
Creditul are la baza contractul de credit numărul 105/4783/14.04.2010 încheiat cu Banca Comerciala Romana SA pentru suma de 6.998.664 RON.
• Linie de credit Overdraft pentru finanţarea activităţii curente. Creditul are la baza contractul de credit numărul 4474/T/17.12.2003 încheiat cu Banca Comerciala Romana pentru suma de 5.000.000 RON.
• Credit Facilitate pentru acoperirea decalajului intervenit în fluxul de lichidităţi. Creditul are la baza contractul de credit numărul 12145/20.04.2007 încheiat cu Banca Comerciala Romana pentru suma de600.000 RON.
Datorii Moneda 2011 2012Termen
iniţial
Credit Overdraft RON 5,127,031 5,127,031 30.05.2011
Credit Facilitate RON 610,466 610,466 30.05.2011
O EURO Insol
54 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
IMK "14 OKTOBAR" - 51,248 53,834Garanţie utilaj. Mai vechi de
3 ani .PREST CONSTRUCT S.R.L. 22,337 7,817 30,701 Garanţii prestator la Turiceni
SAFWAN PETROLEUM Depunere de numerar laTECHNOLOGIES COMPANY 17,515 - 16,538 deschiderea de cont în
(SPETCO) KuwaitVENTILATORUL REAL ESTATE - 78,771 78,771 Garanţie prescrisa
Total 994,542 358,248 1,354,946
Datoria către ARELCO POWER SA provine din contractul de cesiune de creanţa prin care SC ARELCO POWER SA preia creanţa pe care o avea SC CONELF GAZE SA (fost furnizor de gaze naturale) asupra SC VULCAN SA.
Datoria către ICPET GENERATOARE ABUR S.A, IMK ”14 OKTOBAR” şi VENTILATORUL REAL ESTATE provin din garanţii reţinute. Cum au trecut mai mult de 3 ani de la constituirea lor şi furnizorii nu au solicitat plata lor, aceste obligaţii s-au prescris şi astfel se vor întocmi notele contabile pentru înregistrarea veniturilor.
Obligaţia de plata fata de BCR reprezintă contravaloarea comisioanelor pe care BCR nu a reuşit sa le colecteze.
SC HANY INDUSTRY SRL a acordat un avans pentru achitarea unităţilor de pompare către KOC (Kuwait Oil Company).
SC AZOMURES SA a acordat avansuri pentru realizarea unui cazan sub presiune.
SC VULCAN SA a garantat aceste avansuri cu scrisori de garanţie emise de BCR. Cum pana la 29.06.2013 SC VULCAN SA nu a finalizat comanda a determinat SC AZOMURES SA să ceara executarea scrisorilor de garanţie pentru garantarea avansului deoarece la 30.06.20123 aceste scrisori erau scadente. Aceste avansuri au fost primite în octombrie 2012 728.258 lei, în decembrie 2012 suma de 453.160 lei şi în ianuarie 2013 suma de 272.667 lei.
O EURO Insol
59 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
d) Drepturi salariate neachitate la 30.04.2013
Cheltuieli salariale 30.04.2013
Personal - salarii datorate 3,684,060
Personal - ajutoare materiale datorate 86,582
Drepturi de personal neridicate 3,494
Reţineri din salarii datorate terţilor 57,609
Alte datorii şi creanţe în legătura cu personalul 566,161
Tichete de masa 612,840
Total 5,010,746
* Personal - salarii datorate
a Personal - ajutoare materiale datorate
a Drepturi de personal neridicate
a Retineri din salarii datorate tertilor
â Alte datorii si creante in legatura cu personalul
■i Tichete de masa
e) Situaţia datoriilor către bugetele de asigurărilor sociale, de sănătate şi de stat la30.04.2013
Cheltuieli salariale 30.04.2013
Asigurări sociale 25,310,026
Contrib. angajatorului pentru asigurările sociale de sănătate 3,494,761
Contrib. angajaţilor pt. asig. sociale de sănătate 3,114,311
Ajutor de şomaj 561,003
TVA de plata 1,354,619
Impozitul pe salarii - angajaţi Berceni 8,897,643
Alte impozite, taxe şi vărsăminte asimilate 1,636,014
Fonduri speciale - taxe şi vărsăminte asimilate 340,609
Alte datorii şi creanţe cu bugetul statului 12,275,704
Total 56,984,689
O EURO Insol
60 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Situatia datoriilor catre bugete la 30.04.2013
a Asigurări sociale
a Contrib. angajatorului pentru asigurarile sociale de sanatate
a Contrib. angajatilor pt. asig. sociale de sanatate
a Ajutor de somaj
TVA de plata
Observam cea mai mare parte a obligaţiilor către bugetele de stat sunt date de contribuţiile aferente salariilor. Taxa pe valoarea adăugata are o pondere mica pe de o parte deoarece parte din producţie se exporta şi pe de alta parte datorita unui volum mic de vânzări.
f) Dobânzi şi penalităţi datorate bugetului de stat
Descriere 30.04.2013Dobânzi de întârziere curente aferente CAS angajator 1,447,258Dobânzi de întârziere curente aferente CAS asigurat 887,975Dobânzi de întârziere curente aferente CASS
796,974angajatorDobânzi de întârziere curente aferente CASS asigurat 74,452Dobânzi de întârziere curente aferente şomaj
angajator63,244
Dobânzi de întârziere curente aferente şomaj asigurat 2,383,015Dobânzi de întârziere curente aferente impozitului pe
salarii646
Dobânzi de întârziere curente aferente impozitelor şi51,655
taxelor locale sector 5Dobânzi de întârziere curente aferente cotei de
39,597handicapaţi art. 43 angajatorDobânzi de întârziere curente aferente fondului de
59,753garantare a plaţilor salariale angajatorDobânzi de întârziere curente aferente accidentelor de
659,928munca şi bolilor profesionale angajatorDobânzi de întârziere aferente impozitelor şi taxelor
1,825,657locale restante sector 4Alte dobânzi şi penalităţi de întârziere 614,418Dobânzi şi penalităţi de întârziere datorate către AVAS
pentru CASSTotal 8,904,572
O EURO Insol
61 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
5.5 Activul net contabil
Activul net contabil reprezintă activul neangajat în datorii şi se calculează ca diferenţă între totalul activelor şi totalul datoriilor, oferind astfel indicii asupra solvabilităţii globale precum şi asupra dimensiunilor capitalurilor proprii ale entităţii economice.
Activul net contabil şi evoluţia acestuia se prezintă astfel:
O EURO Insol
Situaţia activului net contabil, în raport cu valoarea capitalului social se prezintă astfel:
Indicatori 2008 2009 2010 2011 2012
Total activ (lei) 154.519.574 161.316.371 178.403.263 143.739.041 197.921.284
Total datorii (lei) 85.342.464 95.612.009 140.109.331 139.203.693 188.887.956
Alte elemente de pasiv (lei) 9.489.412 4.745.702 4.033.017 3.584.387 3.721.159
Capital social (lei) 70.006.710 70.006.710 70.006.710 74.306.715 74.306.715
ANC / Capital social 85,26% 87,08% 48,94% 1,28% 7,15%
Având în vedere raportul dintre activul net contabil şi capitalul social, constatăm că începând cu anul 2010 valoarea acestuia scade sub 50%, fapt care intră sub incidenţa dispoziţiilor art. 15324 din Legea 31/1990 privind societăţile comerciale, cu modificările şi completările ulterioare care prevede că:
„Art. 15324. - (1) Dacă consiliul de administraţie, respectiv directoratul, constată că, în urma unor pierderi, stabilite prin situaţiile financiare anuale aprobate conform legii, activul net al societăţii, determinat ca diferenţă între totalul activelor şi totalul datoriilor acesteia, s-a diminuat la mai puţin de jumătate din
62 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
valoarea capitalului social subscris, va convoca de îndată adunarea generală extraordinară pentru a decide dacă societatea trebuie să f ie dizolvată.”
Acelaşi articol menţionat mai sus prevede la aliniatul (4) că “Dacă adunarea generală extraordinară nu hotărăşte dizolvarea societăţii, atunci societatea este obligată ca, cel târziu până la încheierea exerciţiului financiar ulterior celui în care au fost constatate pierderile şi sub rezerva dispoziţiilor art. 10, să procedeze la reducerea capitalului social cu un cuantum cel puţin egal cu cel al pierderilor care nu au putut f i acoperite din rezerve, dacă în acest interval activul net al societăţii nu a fost reconstituit până la nivelul unei valori cel puţin egale cu jumătate din capitalul social.”
Acest aspect a fost semnalat şi de auditorul independent KPMG Audit în raportul său asupra situaţiilor financiare întocmite pentru exerciţiul financiar 2011.
Menţionăm că la data de 30.04.2013 activul net contabil scade până la valoarea de 35.367 lei, astfel că raportul dintre activul net contabil si capitalul social este de doar 0,05%.
5.6 Fluxurile de numerar
În cadrul situaţiei fluxurilor de trezorerie, potrivit abordării funcţionale a activităţilor întreprinderii, fluxurile sunt grupate în trei categorii:
• fluxuri provenite din activităţile de exploatare (operaţionale);• fluxuri provenite din activităţi de investiţii;• fluxuri provenite din activităţi de finanţare.
Analiza fluxurilor de trezorerie pe toate cele trei tipuri de activităţi este utilă pentru:
- corelarea profitului (pierderii) cu numerarul;- separarea activităţilor care implică numerar de cele care nu implică numerar;- evaluarea capacităţii întreprinderii de a-şi îndeplini obligaţiile de plăţi cash;- evaluarea fluxurilor de numerar pentru activităţile viitoare (cash-flow
strategic).
Utilitatea analizei este dată de faptul că variaţia globală a trezoreriei este reliefată prin soldul de trezorerie, rezultat din gestiunea activelor reale (din activitatea de exploatare) şi prin cel rezultat din operaţiunile de capital care privesc investiţiile şi finanţările. Atunci când fluxurile reale şi cele monetare nu coincid, cum de fapt se şi întâmplă, trezoreria se asigură prin decalaje de plăţi asociate acestor fluxuri.
Fiecare dintre cele trei categorii de fluxuri are impact asupra unei surse sau a unei utilizări de lichidităţi.
Fluxurile de numerar în perioada 2009-2012 calculate conform metodei indirecte, se prezintă astfel:
O EURO Insol
63 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- lei -
Denumirea Elementului 2009 2010 2011 2012Fluxuri de numerar din activităţi de
Numerar generat din activităţi de exploatare (1.028.639) 2.787.297 7.546.392 32.624.694
Fluxuri de numerar din activităţi de investiţie:
Plaţi pentru achiziţionarea de imobilizări corporale (20.867.229) (7.868.840) (595.780) (285.189)
Plaţi pentru achiziţionarea de imobilizări necorporale (427.105) (852.081) (51.341)
încasări din vânzarea de imobilizări corporale şi necorporale 2.613.156
Dobânzi încasate 13.000 354.268
Numerar net din activităţi de investiţie (21.281.334) (8.366.653) 2.017.375 (336.530)
Fluxuri de numerar din activităţi de finanţare:
încasări din împrumuturi 17.060.360 13.758.856 3.788.425 874.371
Rambursări de împrumuturi (334.310)
Flux de numerar net din activităţi de finanţare 17.060.360 13.758.856 3.788.425 540.061
Descreşterea / creşterea neta a numerarului şi echivalentelor de numerar (1.490.280) (466.422) (185.207) (77.633)
Numerar şi echivalente de numerar la începutul exerciţiului financiar 2.339.571 849.291 382.869 197.663
Numerar şi echivalente de numerar la sfârsitul exerciţiului financiar2 J
849.291 382.869 197.663 120.030
Evoluţia numerarului şi a echivalentelor de numerar în perioada 2009-2012 este reprezentată în graficul de mai jos.
O EURO Insol
64 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
2009 2010 2011 2012
La data de 30.04.2013, activele de trezorerie sunt în valoare de 210.264 lei în timp de pasivele de trezorerie sunt în valoare de 40.454.906 lei, astfel că poziţia monetară netă, înregistrează o valoare negativă de 40.244.642 lei.
6 Analiza contului de profit şi pierdere
Contul de profit şi pierdere este un document contabil care oferă o imagine fidelă asupra performanţei financiare, sintetizând într-o manieră explicită veniturile şi cheltuielile dintr-o perioadă de gestiune şi pe această bază prezintă modul de formare a rezultatelor economice. Aşadar, contul de profit şi pierdere este un document de sinteză contabilă prin care se regrupează fluxurile de exploatare, financiare şi extraordinare ale unei întreprinderi. Cu ajutorul lui se explică modul de constituire a rezultatului exerciţiului în diferite etape permiţând desprinderea unor concluzii legate de nivelul performanţelor economice ale activităţii desfăşurate de o entitate într-o perioadă de gestiune.
Imaginea de ansamblu asupra contului de profit şi pierdere în perioada analizată, se prezintă astfel:
Alte cheltuieli financiare 930.518 1.672.780 1.483.536 2.084.444 (725.976)
E. Cheltuieli financiare - Total 4.938.116 5.472.865 6.925.872 8.313.543 1.258.076
F. Rezultat financiar (E-D) (4.427.272) (4.889.393) (6.434.474) (7.625.336) (1.334.397)
VENITURI TOTALE (A + D + G) 96.757.388 129.123.136 101.395.752 77.698.581 21.396.444
CHELTUIELI TOTALE (B + E + H) 96.393.687 148.736.085 132.047.785 126.220.457 26.161.226
J. REZULTAT BRUT (C+F+I) 363.701 (19.612.949) (30.652.033) (48.521.876) (4.764.782)
K. Impozit pe profit 14.667 16.500
L. Alte impozite
M. Rezultat net (profit / pierdere) 349.034 (19.629.449) (30.652.033) (48.521.876) (4.764.782)
6.1 Activitatea de exploatare
Prezintă cea mai mare importanţă în cadrul analizei pe baza contului de profit şi pierdere, indiferent de specificul activităţii entităţii economice analizate. În analiză se iau în considerare veniturile din exploatarea activităţii şi în contrapartidă, cheltuielile materiale şi cele privind utilităţile, cheltuielile privind personalul
O EURO Insol
66 / 137
(inclusiv taxele aferente), cheltuielile privind prestaţiile externe, cheltuielile privind taxele şi impozitele datorate, alte cheltuieli de exploatare.
Structura sintetică a veniturilor din exploatare exprimate în lei, se prezintă astfel:
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Alte venituri din exploatare 7.152.885 1.322.296 5.265.366 388.369 77.996
Venituri din exploatare - Total 96.246.544 128.539.664 100.904.354 77.010.374 21.472.765
6.1.1 Cifra de afaceri
Cifra de afaceri netă, ca indicator al dimensiunii afacerii, cuprinde sumele rezultate din vânzarea de produse şi furnizarea de servicii care se înscriu în activitatea curentă a entităţii, după deducerea reducerilor comerciale şi a taxei pe valoarea adăugată precum şi a altor taxe legate direct de cifra de afaceri.
Cifra de afaceri netă realizată în perioada anilor 2008 - 2012 se prezintă astfel:
Evolutia cifrei de afaceri nete
<D C CO O
O EURO Insol
67 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Structura cifrei de afaceri în perioada 2009-2012 se prezintă astfel:
O EURO Insol
Conform balanţei de verificare întocmite la data de 30.04.2012, cifra de afaceri realizată în primele patru luni ale anului curent este în valoare de 17.756.372 lei, în următoarea structură:
Produse finite 16.870.283
Servicii prestate 680.321
Mărfuri şi alte venituri 205.768
Ponderea fiecărei categorii de produse sau servicii în veniturile şi în totalul cifrei de afaceri ale societăţii pentru ultimii trei ani este prezentata în tabelele de mai jos:
Produs 2010
% cifra de afaceri % venituri totale
utilaje pentru exploatarea geologica, foraj şi exploatare sonde
47,69 38,76
cazane şi parţi cazane 36,20 29,43
parţi specifice 1,34 1,09
Echipamente CNE
diverse 14,77 30,72
Produs 2011
% cifra de afaceri % venituri totale
utilaje pentru exploatarea geologica, foraj şi exploatare sonde
41,15 37,84
cazane şi parţi cazane 56,28 51,75
parţi specifice 0,23 0,21
Echipamente CNE 0,03 0,02
diverse 2,31 10,18
68 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Produs 2012
% cifra de afaceri % venituri totale
utilaje pentru exploatarea geologica, foraj şi exploatare sonde
52,22 49,56
cazane şi parţi cazane 40,23 38,17
parţi specifice
Echipamente CNE
diverse 7,55 12,27
Produs Aprilie 2013
% cifra de afaceri % venituri totale
utilaje pentru exploatarea geologica, foraj şi exploatare sonde
31,07 25,79
cazane şi parţi cazane 65,81 54,61
parţi specifice
Echipamente CNE
diverse 3,12 19,6
Veniturilor din producţia realizata în perioada 2010-2012 şi în primele 4 luni ale anului 2013 se prezintă astfel:
100
90
80
70
60
50
40
30
20
10
0
Structura productiei vândute
2010 2011 2012
Unitati de pompare Parti sub presiune
aprilie 20135
Structura procentuala a participării fiecărei secţii la producţia realizata este următoarea:
69 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
100%
80%
60%
40%
20%
0%
Se constata ca în anul 2012 veniturile facturate aferente produselor executate în secţia unităţi sub presiune au crescut, ceea ce arata ca pe aceast segment de piaţa, exista premise de creştere.
În anul 2011 producţia vânduta a scăzut cu 7.520.193 lei fata de anul 2010 iar în anul 2012 scade cu 19.029.219 lei faţă de anul 2011. Acestă scădere semnificativă
9
a producţiei vândute are la bază o serie de cauze, dintre care menţionăm în primul rand lipsa surselor de finanţare a cheltuielilor de producţie, situaţie în care societatea nu a putut utiliza capacităţile de producţie la nivelul optim.
6.1.2 Cheltuielile de exploatare
Cheltuielile de exploatare sunt considerate ca fiind operaţiile care apar în legătură cu desfăşurarea activităţii principale care se identifică cu obiectul de activitate al unei întreprinderi, operaţiuni care sunt considerate curente sau obişnuite. La modul general, în categoria cheltuielilor de exploatare sunt înregistrate:
- cheltuielile privind stocurile;- cheltuielile cu servicii executate de terţi;- cheltuielile cu personalul;- cheltuieli cu alte impozite, taxe şi vărsăminte asimilate;- alte cheltuieli de exploatare.
Cheltuielile sunt definite drept diminuări ale beneficiilor economice înregistrate pe parcursul perioadei contabile sub formă de ieşiri sau scăderi ale valorii activelor ori creşteri ale datoriilor care se concretizează în reduceri ale capitalului propriu, altele decât cele rezultate din distribuirea acestora către acţionari.
Recunoaşterea cheltuielilor are loc simultan cu recunoaşterea creşterii datoriilor sau a reducerii activelor (de exemplu, drepturile salariale angajate sau amortizarea mijloacelor fixe).
Structura productiei vândute
2010 2011 2012 aprilie 2013
■ Unitati de pompare ■ Parti sub presiune
O EURO Insol
70 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Cheltuielile din activitatea de exploatare înregistrate de debitoarea Vulcan S.A., conform situaţiilor financiare întocmite pentru exerciţiile financiare 2009-2012 şi a balanţei de verificare întocmită pentru data de 30.04.2013, se prezintă astfel:
- lei -
Indicatori 2009 2010 2011 2012 30.04.2013
Materii prime şi materiale 25.262.310 45.221.824 41.857.273 46.787.439 4.184.485
Alte cheltuieli materiale 1.374.781 1.493.238 941.063 1.185.509 168.087
Energie şi apa 2.914.824 4.788.882 4.202.602 3.460.219 1.202.775
Cheltuieli privind mărfurile 29.464 5.546.326 1.442.761 10.472 59.253
Reduceri comerciale primite
Cheltuieli cu personalul 38.388.067 40.046.892 40.950.539 39.793.943 13.076.397
Ajustări de valoare privind imobilizările corporale şi
Ajustări de valoare privind activele circulante 1.007 10.594.779 4.229.047 (2.640.940)
Cheltuieli privind prestaţiile externe 15.953.130 24.790.267 12.200.077 13.341.993 1.415.908
Alte impozite, taxe şi vărsăminte asimilate 1.733.306 1.718.788 1.306.573 1.118.805 559.903
Alte cheltuieli de exploatare 6.412.462 3.190.380 10.186.632 7.023.867 5.497.932
Ajustări privind provizioanele (4.743.710) (675.438) (448.630) 436.772 (3.362.389)
B. Cheltuieli de exploatare - Total 91.455.571 143.263.220 125.121.913 117.906.914 24.903.150
Ratele de structură ale cheltuielilor de exploatare înregistrate în perioada ianuarie 2009 - aprilie 2013 se prezintă astfel:
Indicatori 2009 2010 2011 2012 30.04.2013
Materii prime şi materiale 27,62% 31,57% 33,45% 39,68% 16,80%
Alte cheltuieli materiale 1,50% 1,04% 0,75% 1,01% 0,67%
Energie şi apa 3,19% 3,34% 3,36% 2,93% 4,83%
Cheltuieli privind mărfurile 0,03% 3,87% 1,15% 0,01% 0,24%
Reduceri comerciale primite
Cheltuieli cu personalul 41,97% 27,95% 32,73% 33,75% 52,51%
Ajustări de valoare privind imobilizările corporale şi necorporale 4,52% 4,57% 6,60% 6,27% 8,44%
Ajustări de valoare privind activele circulante 0,00% 7,40% 3,38% -2,24%
Cheltuieli privind prestaţiile externe 17,44% 17,30% 9,75% 11,32% 5,69%
Alte impozite, taxe şi vărsăminte asimilate 1,90% 1,20% 1,04% 0,95% 2,25%
Alte cheltuieli de exploatare 7,01% 2,23% 8,14% 5,96% 22,08%
Ajustări privind provizioanele -5,19% -0,47% -0,36% 0,37% -13,50%
Cheltuieli de exploatare - Total 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%
Raportat la cifra de afaceri netă realizată, ponderea cheltuielilor de exploatare înregistrate în perioada analizată se prezintă astfel:
O EURO Insol
71 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Indicatori 2009 2010 2011 2012 30.04.2013
Materii prime şi materiale 31,44% 43,08% 44,89% 63,45% 23,57%
Alte cheltuieli materiale 1,71% 1,42% 1,01% 1,61% 0,95%
Energie şi apa 3,63% 4,56% 4,51% 4,69% 6,77%
Cheltuieli privind mărfurile 0,04% 5,28% 1,55% 0,01% 0,33%
Reduceri comerciale primite
Cheltuieli cu personalul 47,78% 38,15% 43,92% 53,97% 73,64%
Ajustări de valoare privind imobilizările corporale şi necorporale 5,14% 6,24% 8,85% 10,02% 11,83%
Ajustări de valoare privind activele circulante 0,00% 10,09% 4,54% -3,58%
Cheltuieli privind prestaţiile externe 19,86% 23,62% 13,09% 18,09% 7,97%
Alte impozite, taxe şi vărsăminte asimilate 2,16% 1,64% 1,40% 1,52% 3,15%
Alte cheltuieli de exploatare 7,98% 3,04% 10,93% 9,53% 30,96%
Ajustări privind provizioanele -5,90% -0,64% -0,48% 0,59% -18,94%
Cheltuieli de exploatare - Total 113,83% 136,49% 134,20% 159,90% 140,25%
În cadrul cheltuielilor de exploatare au intrat în atenţia noastră următoarele cheltuieli sau grupe de cheltuieli care prin dimensiunea lor au un impact semnificativ asupra rezultatului din exploatare:
a) Cheltuielile cu materiile prime şi materialele
Secţia Unităţi sub presiune (Secţia nr 5) consuma următoarele materii prime şi materiale:
- Ţevi otel carbon şi otel aliat şi înalt aliat de diverse dimensiuni.- Table şi profile, diverse calităţi de la slab aliat la table aliate.- Profile I, U, UNP, INP corniere de diverse dimensiuni.- Platbandă pentru pereţi membrane de aceeaşi calitate cu ţevile folosit: otel
carbon şi otel carbon aliat.- Piese forjate de diverse calităţi: T-uri, reducţii, capace, flanşe.- Materiale auxiliare:- Sarma de sudura, electrozi de sudura, flux pentru protecţia sudurii, alice
pentru maşinile de sablat.- Pietre de polizor, discuri de debitat şi pentru polizat şi biax.- Filme radiografice pentru controalele nedistructive RX, lichide penetrante
pentru controale nedistructive.- Grund şi vopsea.- Secţiile Unităţi de pompare - Secţia 8 şi Prelucrări Uşoare şi Piese de
Schimb -
Secţia 9 consuma următoarele materii prime şi materiale:
- Piese turnate din otel- Piese turnate din fonta;
O EURO Insol
72 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- Repere forjate pentru roti dinţate.- Cuzineţi din bronz;
5 ~
- Table otel carbon şi slab aliat pentru unităţile de pompaj.- Profile I, corniere, rotunduri, rulmenţi, electrozi,- Vopsea.
O EURO Insol
Graficul costurilor cu m ateriile prim e si cu m aterialele in perioada 2010-2013
Materii prime
b) Cheltuieli privind remunerarea personalului productiv
In graficul de mai jos este reprezentata structura remunerării personalului productiv.
În anul 2010, ţinând cont şi de contribuţia angajatorului la asigurările sociale, valoarea medie a orei de manoperă a fost de 13,23 lei, iar valoarea totala a cheltuielilor cu personalul productiv a fost de 16.822.920 lei.
Numărul de ore tehnologice incluse în comenzile realizate în anul 2010 a fost de 873.948 ore. Deoarece în cursul unui an personalul beneficiază de concediu de odihna plătit precum şi de zile declarate libere la nivel naţional, numărul de ore
73 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
tehnologice se ajustează cu un coeficient multiplicator de 1,1764. In acest fel numărul de ore calendaristice care ar fi trebuit sa se achite în anul 2010 ar fi trebuit sa fie 1.028.174 ore însumând o valoare de 13.603.967 lei. în realitate salariaţii au
9
fost plătiţi conform unui pontaj calendaristic depăşindu-se astfel numărul de ore cu 243.285 ore însemnând o suma suplimentară de 3.218.943 lei.
Acelaşi raţionament aplicat şi anilor 2011 şi 2012 arata o plata suplimentara către personalul productiv şi neregăsit în fisele tehnologice ale produselor vândute de 4.883.558 lei în anul 2011 şi 7.065.218 lei în 2012.
In graficul de mai jos este evidenţiata evoluţia procentuala a acestei parţi de remunerare care nu a fost acoperita în munca pontata. Astfel, daca în anul 2010 componenta salariala achitata şi neacoperita în ore pontate era de 19%, în anul 2012 acest cost suplimentar reprezintă 44% din întregul fond de salarii acordat personalului productiv.
Evolutia procentuala a salariilor personalului direct productiv in comenzileexecutate2010-2012
100%
50%
0%
■ Valoare manopera ce ar fi trebuit achitata ■ Valoare manopera plătită in plus
In graficul de mai jos este prezentată sezonalitatea întregii activităţi în funcţie de lunile anului.
Randamentul salariatilor direct productivi = numar ore tehnologice/numar de ore pontate
100.0%
80.0%
60.0%
40.0%
20.0%
0.0%Jan Feb Mar Apr May Jun Jul Aug Sep Oct Nov Dec Total
2010 2011 2012
O EURO Insol
74 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Constatam ca în anul 2010 gradul de încărcare cu comenzi a fost mai mare faţă de următorii doi ani în care se înregistrează o scădere semnificativă a activităţii de producţie.
Sumele achitate personalului productiv fara a avea acoperire in comenzile realizate în perioada 2008 - aprilie 2013, se prezintă astfel:
An/secţie 2008 2009 2010 2011 2012 2013 (4 luni) Total
Total 1,078,637 4,095,623 3,282,056 4,979,314 7,203,720 3,935,033 24,574,383lei
Sumele achitate de SC VULCAN SA catre personalul productiv in perioada 2008-2013 fara a avea acoperire in lucrarile executate
Sume achitate Sectia 5 Syme achitate Sectii 8+9
4,597,954
Cheltuielile cumulate cu personalul productiv în perioada ianuarie 2008- aprilie 2013, fara a avea acoperire in lucrari, au fost pentru Secţia 5 în valoare de 17.743.955 lei iar pentru Secţiile 8+9 în valoare de 6.830.428 lei, rezultând astfel costuri totale de 24.574.383 lei.
O EURO Insol
75 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
6.2 Activitatea financiară
Structura cheltuielilor şi veniturilor financiare în perioada analizată se prezintă astfel:
- lei -
Indicatori 2009 2010 2011 2012 30.04.2013
Venituri din interese de participare 10.320
Dobânzi 13.000 2.114 1.267 1.182 3.819
Alte venituri financiare 497.844 581.358 479.811 687.025 (80.140)
Venituri financiare - Total 510.844 583.472 491.398 688.207 (76.321)
Alte cheltuieli financiare 930.518 1.672.780 1.483.536 2.084.444 (725.976)
Cheltuieli financiare - Total 4.938.116 5.472.865 6.925.872 8.313.543 1.258.076
Rezultat financiar (4.427.272) (4.889.393) (6.434.474) (7.625.336) (1.334.397)
Veniturile financiare sunt realizate în principal din diferenţele de curs valutar care la nivelul anului 2012 reprezintă cca. 99,8% din totalul veniturilor financiare.
Cheltuielile financiare înregistrate provin în principal din diferenţele de curs valutar şi din cheltuieli cu dobânzile care la nivelul anului 2012 reprezintă cca. 75% şi respectiv cca. 25% din totalul cheltuielilor financiare.
Ratele de structură ale cheltuielilor şi veniturilor financiare în perioada analizată se prezintă astfel:
Indicatori 2009 2010 2011 2012 30.04.2013
Venituri din interese de participare 2,10%
Dobânzi 2,54% 0,36% 0,26% 0,17% -5,00%
Diferenţe de curs şi alte venituri financiare 97,46% 99,64% 97,64% 99,83% 105,00%
Total venituri financiare 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%
Cheltuieli privind dobânzile 81,16% 69,44% 78,58% 74,93% 157,71%
Cheltuieli cu diferenţele de curs şi alte cheltuieli financiare 18,84% 30,56% 21,42% 25,07% -57,71%
Total cheltuieli financiare 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%
6.3 Rezultatele exerciţiilor financiare
Tabloul sintetic al contului de profit şi pierdere, aşa cum rezultă din situaţiile financiare întocmite de societatea debitoare în perioada 2009-2012, se prezintă astfel:
O EURO Insol
76 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- lei -
Indicatori 2009 2010 2011 2012
I. ACTIVITATEA DE EXPLOATARE
Venituri din exploatare - Total, din care: 96.246.544 128.539.664 100.904.354 77.010.374
Cifra de afaceri neta 80.341.330 104.960.121 93.236.632 73.737.082
Cheltuieli de exploatare - Total 91.455.571 143.263.220 125.121.913 117.906.914
Rezultat din exploatare (A-B) 4.790.973 (14.723.556) (24.217.559) (40.896.540)
II. ACTIVITATEA FINANCIARA
Venituri financiare - Total 510.844 583.472 491.398 688.207
Cheltuieli financiare - Total 4.938.116 5.472.865 6.925.872 8.313.543
Rezultat financiar (4.427.272) (4.889.393) (6.434.474) (7.625.336)
Venituri totale 96.757.388 129.123.136 101.395.752 77.698.581
Cheltuieli totale 96.393.687 148.736.085 132.047.785 126.220.457
Rezultat net (profit / pierdere) 349.034 (19.629.449) (30.652.033) (48.521.876)
Evoluţia veniturilor şi a cheltuielilor totale înregistrate în perioada 2009-2012 este prezentată în graficul de mai jos.
Evolutia veniturilor si cheltuielilor
160 ----------
150 ----------
140 ----------
- 130 ----------v120 ----------
J 110 ----------
E 100 ----------
90 ----------
80 ----------
70 ----------
60 ----------
Venituri Totale^ — Cheltuieli Totale 96 149 132 126
O EURO Insol
77 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Reprezentarea grafică a evoluţiei cifrei de afaceri şi a rezultatelor nete obţinute în perioada 2008-2012, se prezintă astfel:
Evolutia cifrei de afaceri si a rezultatului net
’ţ)0)CCOO
2008 2009 2010 2011 2012
Cifra de afaceri Rezultat net — ► (Cifra de afaceri) — ► (Rezultat net)
Evoluţia cifrei de afaceri în valori absolute şi procentual, bază fixă 2008 şi bază în lanţ, se prezintă astfel:
Indicatori 2008 2009 2010 2011 2012
Cifra de afaceri neta 91.352.223 80.341.330 104.960.121 93.236.632 73.737.082
Variatie lei - baza fixa (11.010.893) 13.607.898 1.884.409 (17.615.141)
Variatie lei - baza in lant (11.010.893) 24.618.791 (11.723.489) (19.499.550)
Variatie % - baza fixa -12,05% 14,90% 2,06% -19,28%
Variatie % - baza in lant -12,05% 30,64% -11,17% -29,75%
În anul 2010, cifra de afaceri creşte cu 24.618.791 lei faţă de anul 2009, adică cu7 5 j 7
30,64%, în timp ce rezultatul net se prezintă sub forma unei pierderi de (19.629.449) lei faţă de un profit de 349.034 lei înregistrat în anul 2009.
Pierderile semnificative înregistrate începând cu anul 2010, respectiv de 30.652.033 lei in 2011 si 48.521.876 lei in 2012 sunt determinate de costurile ridicate de exploatare generate în primul rând de un grad redus de utilizare a capacităţilor de producţie, situaţie în care costurile fixe de producţie precum si costurile subactivităţii nu au putut fi acoperite prin cifra de afaceri realizată.
O EURO Insol
78 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
7 Tranzacţii cu părţi afiliate
SC AGORA IT&C SA Timişoara, Spl. N. Titulescu 8, J35 /1747 /2004 , CUI 13736174 (Activităţi de consultanta în tehnologia informaţiei )
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 161,167 166,065 107,531
active circulante 999,786 912,120 1,134,545
ch în avans - 12,807 12,092
datorii totale 713,607 654,437 654,270
venituri în avans - 13,744 15,211
provizioane - - -
capitaluri proprii, din care 447,346 422,811 584,687
capital social 350,000 350,000 350,000
cifra de afaceri 4,791,584 3,823,159 3,548,728
venituri totale 4,888,274 3,861,883 3,553,566
cheltuieli totale 4,727,918 3,821,593 3,341,248
profi/pierdere brut 160,356 40,290 212,318
profi/pierdere neta 135,363 25,465 172,875
nr. Mediu salariaţi 14 12 12
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era 18.255,46 lei, obligaţii rezultate din derularea contractului 40/01.05.2004 şi a contractului 14/14.01.2005.
Contractul 40/01.05.2004 are ca obiect servicii de conectare internet, administrare conturi de e-mail. Contractul a fost încheiat la data de 01 mai 2004 pe o perioada de 1 an. Durata contractului a fost prelungita prin act adiţional în fiecare an pe o perioada de 1 an. Costul lunar este de 300 euro fără TVA pentru perioada mai 2004-aprilie 2006, 250 euro fără TVA pentru perioada mai 2006-aprilie 2007, 308 euro fară TVA pentru perioada ianuarie 2011-aprilie 2007.
Contractul 14/14.01.2005 are ca obiect servicii de telefonie mobila. Durata contractului a fost pana la 30.04.2006. Pentru prestaţiile efectuate Vulcan datorează c/val serviciilor de telefonie mobile + comision 7% calculate la valoarea facturii lunare. Prin actul adiţional 1/01.05.2006 durata contractului a fost prelungita pana la data de 14.11.2007. Prin actul adiţional 2/14.10.2007 durata contractului a fost
9
prelungita pana la data de 30.09.2009. Prin actul adiţional 3/01.10.2009 durata contractului a fost prelungita pana la data de 15.12.2010.
Valoarea serviciilor a fost de 215.547 lei în 2010, 183.247 lei în 2011, 199.968 lei în 2012 şi 42.039 lei în 2013.
O EURO Insol
79 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era 11.015,15 lei reprezentând c/val servicii prestate.
Tender SA Timişoara, Spl. N. Titulescu 8; CUI - 1833246; J35 /2638 /1991; Domeniu de activitate - Activităţi de inginerie şi consultanta tehnica legate de acestea.
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 297,690,710 293,700,833 284,202,713
active circulante 207,727,416 223,117,474 184,740,842
ch în avans 133,902 11,848 49,831
datorii totale 151,802,116 164,191,986 165,137,904
venituri în avans - - -
provizioane - - -
capitaluri proprii, din care 353,749,912 352,638,169 303,855,482
capital social 140,637,000 140,637,000 140,637,000
cifra de afaceri 6,495,021 6,370,628 6,242,696
venituri totale 35,641,458 53,911,546 32,302,990
cheltuieli totale 34,534,446 53,035,344 43,282,768
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era 1.030.099,25 lei având următoarea componenta:
- 75.192,55 lei împrumut temporar conform acord finanţare 819/08.08.2007
- 100.000 lei împrumut temporar conform acord finanţare 126/21.01.2009
- 535.000 lei împrumut temporar conform acord finanţare 694/18.05.2009
- 275.685,50 lei chirie 10.06.2008
- 6.816,87 lei refacturare piese maşina 17.03.2008
- 4.472,27 lei produse curăţenie 26.01.2009
- 15.875,79 lei materiale personalizate 30.01.2009
- 17.056,27 lei refacturare 31.07.2009
Tranzacţii efectuate în 20109
- 50.000 lei împrumut temporar acordat în baza acordului de finanţare 971/30.12.2010 restituit parţial 45.000 lei.
- 1.200.000 lei împrumut temporar acordat în baza acordului de finanţare513/11.06.2010 încheiat pe o perioada de 30 zile pana la data de 12.07.2010. Dobânda aplicata la acest acord a fost dobânda de referinţa BNR. Restituirea
O EURO Insol
80 / 137
împrumutului: 300.000 lei la 31.12.2010; 600.000 lei la 30.01.2012;300.000 lei 15.02.2012
Tranzacţii efectuate în 20129
- 76.219,03 lei comisioanele de finanţare ale grupului refacturate de către TENDER SA
- 600.000 lei împrumut temporar acordat în baza acordului de finanţare 670/23.10.2012. Dobânda aplicata la acest acord a fost dobânda de referinţa BNR. Restituirea împrumutului: 600.000 lei la 25.10.2012
- 280.000 USD Cesiune de creanţe 48/03.02.2012 prin care VULCAN a cedat creanţa fata de Industrial Export către TENDER SA
- 500.000 lei cesiune de creanţe 39/01.02.2012 prin care VULCAN a cedat creanţa fata de UPRUC CTR SA către TENDER SA
9
- 345.659,83 lei cesiune de creanţe 627/24.09.2012 prin care VULCAN a cedat creanţa fata de PALACE SRL către TENDER SA
9
Tranzacţii efectuate în 20139
- 348.187,19 lei cesiune de creanţe 1216/04.04.2013 cu UPRUC CTR SA prin care UPRUC CTR SA a cedat creanţa pe care o avea asupra Vulcan la TENDER SA
- 103.528,80 lei cesiune de creanţe 268/29.04.2013 cu Audit Expert SRL prin care Audit Expert SRL a cedat creanţa pe care o avea asupra Vulcan la TENDER SA
- 45.667 lei cesiune de creanţe/29.04.2013 cu Peter Eisenkolb (indemnizaţie consiliu de administraţie neachitata) prin care Peter Eisenkolb a cedat creanţa pe care o avea asupra Vulcan la TENDER SA
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era 599.512,32 lei având următoareacomponenta:
- 26.536,92 chirie 10.06.2008
- 4.472,27 lei produse curăţenie 26.01.2009
- 15.844,84 lei materiale personalizate 30.01.2009
- 17.056,27 lei refacturare 31.07.2009 lei diferenţa împrumut temporar acordat în baza acordului de finanţare 971/30.12.2010
9
- 33.219,03 lei refacturare servicii de consultanta efectuate de BCR
- 500.000 lei cesiune de creanţe 39/01.02.2012 cu UPRUC CTR prin care a fost cedata creanţa fata de Upruc
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.AO EURO Insol
81 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- 348.187,19 lei cesiune de creanţe 1216/04.04.2013 cu UPRUC CTR prin care Upruc a cedat creanţa fata de Vulcan
- 103.528,80 lei cesiune de creanţe 268/29.04.2013 cu Audit Expert SRL prin care Audit Expert SRL a cedat creanţa fata de Vulcan
- 45.667 lei cesiune de creanţe/29.04.2013 cu Peter Eisenkolb prin care Peter Eisenkolb a cedat creanţa fata de Vulcan
9
Soldul creanţelor la data de 30.04.2013 era 845.659,83 lei şi 280.000 USD având următoarea componenta:
- 500.000 lei cesiune de creanţe 39/01.02.2012 cu UPRUC CTR prin care a fost cedata creanţa fata de Upruc
- 345.659,83 lei cesiune de creanţe cu PALACE prin care a fost cedata creanţa fata de PALACE SRL
9
- 280.000 USD Cesiune de creanţe 48/03.02.2012 cu Industrial Export prin care a fost cedata creanţa fata de Industrial Export
Prospecţiuni SA Bucureşti, Str. Caransebeş 1, sect1, J40 /4072 /1991 , CUI 1552801 (Activităţi de inginerie şi consultanta tehnica legate de acestea )
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 145,755,051 267,627,892 298,451,020
active circulante 108,113,379 101,307,772 157,737,973
ch în avans 503,116 694,148 1,641,368
datorii totale 25,396,812 68,693,085 116,588,729
venituri în avans - - 786,074
provizioane 8,356,823 525,616 7,670,616
capitaluri proprii, din care 220,617,911 300,411,111 332,784,942
capital social 71,804,872 71,804,872 71,804,872
cifra de afaceri 225,186,677 162,818,632 315,293,527
venituri totale 241,178,667 171,783,993 335,812,020
cheltuieli totale 190,540,824 169,954,481 297,298,685
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era 25.713,41 lei având următoarea componenta:
- 5.636,68 lei an 2009 refacturare costuri în baza contractului de comodat1/22.10.2009 pentru un autoturism LAND ROVER folosit de preşedintele CA. Durata contractului a fost de 1 an cu începere de la 22.10.2009 data
O EURO Insol
82 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
predării bunului. Cedarea cu titlu gratuit a fost ceruta în mod expres la Toyo Motor Leasing IFN SA
- 20.076,73 lei achiziţie PEUGEOT 407 în anul 2009~ 9
Tranzacţii efectuate în 20109
- 6.814,08 lei refacturare costuri în baza contractului de comodat 1/22.10.
- 1.140.098,65 lei împrumut temporar acordat în baza acordului de finanţare.Din acest acord a fost plătita suma de 65.000 lei la 31.12.2010
Tranzacţii efectuate în 20119
- 500.000 lei împrumut temporar acordat în baza acordului de finanţare28/08.07.2011. Durata acordului a fost 08.07.2011-11.07.2011. Dobândaaplicata la acest acord a fost dobânda de referinţa BNR. Restituirea împrumutului: 450.000 lei la 13.07.2011; 50.000 lei la 19.07.2011
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era 1.107.626,14 lei având următoareacomponenta:
- 5.636,68 lei an 2009 refacturare costuri în baza contractului de comodat 1/22.10.2009
- 20.076,73 lei achiziţie PEUGEOT 407 în anul 2009~ 9
- 6.814,08 lei an 2010 refacturare costuri în baza contractului de comodat 1/22.10.2009
- 1.075.098,65 lei diferenţa împrumut acordat în baza acordului de finanţare
ICSH SA Hunedoara, Str. C. Bursan 8, J20 /34 /1991 , CUI 2126260 (Lucrări deconstrucţii a clădirilor rezidenţiale şi nerezidenţiale)
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 40,771,262 38,689,366 48,631,916
active circulante 28,999,434 31,267,629 30,666,556
ch în avans 90,678 12,391 7,572
datorii totale 37,367,826 34,801,517 37,957,428
venituri în avans - 33,007 -
provizioane 467,526 142,435 222,435
capitaluri proprii, din care 32,026,022 34,992,427 41,126,181
capital social 16,387,090 16,387,090 16,387,090
cifra de afaceri 33,099,696 13,536,803 19,086,095
venituri totale 35,704,089 26,832,530 22,759,078
cheltuieli totale 35,651,176 25,488,892 29,152,652
profi/pierdere brut 52,913 1,343,638 6,393,574
profi/pierdere neta 38,246 571,730 6,393,574
nr. Mediu salariaţi 291 260 295
O EURO Insol
83 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era 12.738,89 lei având următoarea componenta:
- 12.738,89 lei servicii conform contract 1162/03.03.2009.
Soldul creanţelor la data de 01.01.2010 era 42.547,07 lei având următoarea9 ~
componenta:
- 42.547,07 lei chirie paturi cămin Măceşului
Tranzacţii efectuate în 20109
- 336.095,42 lei execuţie confecţie metalica~ 9 9
- 6.907,76 lei factura emisa de Vulcan pentru chirie paturi cămin Măceşuluiîncasata în 2010
Tranzacţii efectuate în 20119
- 2.013.429,55 lei lucrări conform contractului de execuţie lucrări~ 9
6735/04.07.2011 în calitate de subcontractor în cadrul proiectului de la Complexul Energetic Turceni
Valoarea totala a contractului este de 4.309.824,60 inclusiv TVA.
Tranzacţii efectuate în 20129
- 2.115.117,79 lei lucrări conform contractului de execuţie lucrări în calitate~ 9
de subcontractor în cadrul proiectului de la Complexul Energetic Turceni
- 241.048,34 lei servicii prestate de către Vulcan
Tranzacţii efectuate în 20139
- -225.644,49 lei stornare lucrări conform contractului de execuţie lucrări în~ 9
calitate de subcontractor în cadrul proiectului de la Complexul Energetic Turceni
- 16.414 lei plaţi efectuate
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era 263.847,64 lei reprezentând lucrări executate din care garanţii 236.668,58 lei
Soldul creanţelor la data de 30.04.2013 era 150.502,17 lei reprezentând servicii prestate de Vulcan.
SMART JOB SOLUTIONS S.A. (fost Nuclearmontaj International SA) Str. AGRICULTORI 37-39 Bucureşti ,J40 /1658 /1998 , CUI 10240868 (Servicii de furnizare şi management a forţei de munca)
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 314,370 220,370 131,079
active circulante 2,463,251 1,813,434 2,885,532
O EURO Insol
84 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Indicatori 2009 2010 2011
ch în avans 6,195 15,374 14,373
datorii totale 979,189 541,493 1,443,610
venituri în avans - - -
provizioane 100,783 100,784 100,784
capitaluri proprii, din care 1,703,844 1,406,901 1,486,590
capital social 226,200 226,200 226,200
cifra de afaceri 5,358,349 5,533,438 6,814,446
venituri totale 5,949,990 5,401,393 7,396,913
cheltuieli totale 5,759,853 5,364,902 6,917,760
profi/pierdere brut 190,137 36,491 479,153
profi/pierdere neta 104,497 247,642 79,689
nr. Mediu salariaţi 44 40 110
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era 477.504,90 lei având următoarea componenta:
- 30.583 lei achiziţie autoturism VW PASAT în anul 20079
- 433.655,23 lei servicii furnizare forţa de munca în anul 2009 în baza~ 9
contractului 4313/21.07.2008
- 12.400 lei diferenţa împrumut acordat de către Smart Jobs Solutions SA societăţii Vulcan în baza acordului de finanţare 1/29.10.2009
9 9
- 866,67 lei dobânda pentru neplata la termen a împrumutului acordat în baza acordului de finanţare 1/29.10.2009
9
Tranzacţii efectuate în 20109
- 151.000 lei împrumut temporar acordat de către SC SMART JOBS SOLUTIONS SA în baza acordului de finanţare 4824/28.06.2010 rambursat
9
integral de către SC VULCAN SA la data de 28.06.2010
- 611,47 lei dobânda pentru dobânda pentru neplata la termen a împrumutului acordat în baza acordului de finanţare 1/29.10.2009
9
Tranzacţii efectuate în 20119
- 21.290,32 lei servicii furnizare forţa de munca conform contract~ 9
190/12.08.2011
- 93,17 lei dobânda pentru dobânda pentru neplata la termen a împrumutului acordat în baza acordului de finanţare 1/29.10.2009
9
Tranzacţii efectuate în 20129
- 31.362,58 lei servicii furnizare forţa de munca conform contract~ 9
1/31.08.2012
O EURO Insol
85 / 137
Tranzacţii efectuate în 20139
- 31.573,50 lei servicii furnizare forţa de munca conform contract~ 9
1/31.08.2012
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era 345.113,97 lei având următoarea componenta:
- 25.583 lei achiziţie autoturism VW PASAT în anul 20079
- 239.095,31 lei servicii furnizare forţa de munca în anul 2009 în baza~ 9
contractului 4313/21.07.2008
- 43.986,94 lei penalizări pentru neplata la termen a serviciilor furnizate în baza contractului 4313/21.07.2008. Valoarea penalizărilor a fost de 0,08%/zi
- 1.571,31 lei dobânda pentru dobânda pentru neplata la termen a împrumutului acordat în baza acordului de finanţare 1/29.10.2009
- 34.877,41 lei servicii furnizare forţa de munca conform contract~ 9
1/31.08.2012
Nuclearmontaj SA Bucureşti Şos. BERCENI 104 Bucureşti ,J40 /9155 /1991 ,CUI 382890 (Lucrări de instalaţii sanitare, de încălzire şi de aer condiţionat )
Indicatori financiari
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 39,884,795 32,146,928
active circulante 14,027,936 6,803,180
ch în avans - -
datorii totale 19,316,878 9,498,811
venituri în avans - -
provizioane - -
capitaluri proprii, din care 34,595,853 29,451,297
capital social 2,200,000 2,200,000
cifra de afaceri 2,951,757 1,716,982
venituri totale 5,572,925 5,136,208
cheltuieli totale 12,512,626 5,471,449
profi/pierdere brut 6,939,701 335,241
profi/pierdere neta 6,939,701 335,241
nr. Mediu salariaţi 108 47
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era 93.506,76 lei reprezentând chirie şi costuri întreţinere cămin Măceşului facturate în baza contractului 6943/2009.
9 9
Tranzacţii efectuate în 20109
- 182.676,30 lei achiziţii materiale~ 9
O EURO Insol
86 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- 367.229,01 lei chirie şi costuri întreţinere cămin Măceşului şi chirie sediusocial sos Berceni 104 conform contract 369/2010
Tranzacţii efectuate în 20119
- 201.900,55 lei chirie şi costuri întreţinere cămin Măceşului conform contract369/2010 şi 7995/15.10.2011. Valoarea contractului 7995/15.10.2011 este de 8.700 lei/luna.
Tranzacţii efectuate în 20129
- 95.271,12 lei chirie şi costuri întreţinere cămin Măceşului conform contract7995/15.10.2011 şi 175/24.07.2012. Valoarea contractului 175/24.07.2012este de 8700 lei/luna
- 124.545,55 lei servicii furnizare forţa de munca conform contract~ 9
4597/25.11.2011
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era de 200.162,87 lei având următoarea componenta:
- 112.515,70 servicii furnizare forţa de munca conform contract~ 9
4597/25.11.2011
- 87.647,17 lei chirie şi costuri întreţinere cămin Măceşului conform contract7995/15.10.2011 şi 175/24.07.2012
SC UPRUC CTR SA str. Negoiu, nr. 4, Făgăraş; CUI - 12527609 , J08 /1094 /1999, domeniu de activitate - Producţia de tuburi (ţevi) din otel
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 2,830,269 3,201,834 3,475,245
active circulante 10,559,392 10,425,239 13,137,777
ch în avans 1,587 72 5,311
datorii totale 6,128,346 5,346,289 5,108,762
venituri în avans - - 61,314
provizioane 912,198 370,384 1,860,113
capitaluri proprii, din care 6,350,704 7,910,472 9,588,144
capital social 3,299,437 3,299,437 3,316,565
cifra de afaceri 17,068,559 20,138,941 27,549,536
venituri totale 17,949,881 20,194,614 28,462,552
cheltuieli totale 16,784,443 18,944,688 26,291,333
profi/pierdere brut 1,165,438 1,249,926 2,171,219
profi/pierdere neta 1,058,999 1,105,850 1,628,494
nr. Mediu salariaţi 188 216 240
O EURO Insol
87 / 137
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era de 76.621,58 lei având următoarea componenta:
- 51.742,04 lei materiale achiziţionate de către SC vulcan SA în anul 2009~ 9
- 24.879,54 lei servicii prestate de către SC Upruc CTR SA în anul 2009
Soldul creanţelor la data de 01.01.2010 era de 206.264,64 lei având următoarea9 ~
componenta:
- 2.170,06 lei c/val cheltuieli de deplasare refacturate de Vulcan către Upruc în anul 2008
- 196.948,05 lei materiale vândute de Vulcan la Upruc în anul 2009
- 7.146,53 lei servicii executate de Vulcan în anul 2009
Tranzacţii efectuate în 20109
- 1.054.422,55 lei achiziţii materiale de la Upruc
- 136.616,82 lei vânzări materiale către Upruc
- 6.906,76 lei prestări servicii pentru Upruc
Tranzacţii efectuate în 20119
- 240.028,39 lei achiziţii materiale de la Upruc
- 1.251.020 lei împrumuturi temporare acordate de către Upruc conformacordurilor de finanţare 26/04.07.2011; 32/22.08.2011; 33/06.09.2011;9 7 7 7
fn/24.11.2011
- 2.694,35 lei dobânda pentru nerestituirea la termen a împrumuturiloracordate de către Upruc
Tranzacţii efectuate în 20129
- 155.049,80 lei achiziţii materiale de la Upruc
- 31.877,85 lei prestări servicii pentru Upruc
- 286.608,38 lei avans pentru prestări servicii către Upruc
- 112.562,24 lei vânzare strung carusel către Upruc
Tranzacţii efectuate în 20139
- 100.871,30 lei achiziţii materiale de la Upruc
- 2.170,06 lei stornare avans pentru prestări servicii către Upruc
La data de 30.04.2013 nu existau datorii sau creanţe în sold.9
Codecs SA Bucureşti Str. AGRICULTORI 37-39 BUCUREŞTI ,J40 /25535 /1993 ,CUI 4899270 (Alte forme de invatamant n.c.a)
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.AO EURO Insol
88 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 17,644,869 17,449,667 16,996,170
active circulante 2,979,912 2,509,162 2,339,049
ch în avans 39,833 16,474 136,995
datorii totale 10,734,748 10,254,172 11,127,648
venituri în avans 458,258 567,467 902,187
provizioane - - -
capitaluri proprii, din care 9,471,608 9,153,664 7,442,379
capital social 99,998 99,998 99,998
cifra de afaceri 11,306,033 5,920,037 5,341,675
venituri totale 11,738,804 6,280,848 5,422,454
cheltuieli totale 13,102,534 6,976,151 7,133,739
profi/pierdere brut 1,363,730 695,303 1,711,285
profi/pierdere neta 1,371,064 703,303 1,711,285
nr. Mediu salariaţi 51 21 29
La data de 01.01.2010 nu existau creanţe sau datorii în sold.9
Tranzacţii efectuate în 2010:9
- 48.177,75 lei training personal efectuat de către Codecs SA în baza contractului 1833/10/19.10.2010
Tranzacţii efectuate în 2011:9
- 8.773,12 lei training personal efectuat de către Codecs SA în baza contractului 1833/10/19.10.2010
Tranzacţii efectuate în 2012:9
- 121.832,97 lei training personal efectuat de către Codecs SA în baza contractului 1833/10/19.10.2010
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era de 6.436,57 lei care reprezintă training personal efectuat de către Codecs SA în baza contractului 1833/10/19.10.2010
Grup Energetic Tender SA Bucureşti Sos. Berceni 104 Bucureşti ,J40 /2893 /2001 , CUI 13772800 (Activităţi ale holdingurilor ).
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 12,429,597 10,763,772
active circulante 15,018,197 14,690,343
ch în avans - -
datorii totale 21,855,397 19,912,166
O EURO Insol
89 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Indicatori 2009 2010 2011
venituri în avans - -
provizioane - -
capitaluri proprii, din care 5,592,397 5,541,949
capital social 3,102,500 3,102,500
cifra de afaceri 203,000 116,000
venituri totale 282,451 285,089
cheltuieli totale 714,033 335,537
profi/pierdere brut 431,582 50,448
profi/pierdere neta 434,807 50,448
nr. Mediu salariaţi 2 1
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era 13.788.881,86 lei având următoareacomponenta:
- 68.807,90 lei reprezentând aport capital de Investiţii pentru anul 2010 efectuate de GET în baza contractului de privatizare nr.41/13.12.2012
- 1.002.185,91 lei capital de lucru pentru anul 2007 virat de GET în baza contractului de privatizare nr.41/13.12.2012
- 515.164,80 lei cheltuieli profesionale virate de GET în baza contractului de privatizare nr.41/13.12.2012
- 3.363.000 lei virament efectuat în 2008 de GET în baza contractului de privatizare nr.41/13.12.2012
- 2.027.633,11 lei împrumuturi acordate de GET în anul 2009 în baza acordurilor de finanţare 12/04/11.2009; 10/27.08.2009; 5/06.05.2009;9 7 7 7
7/12.08.2009; 11/27.08.2009
- 6.355.000 lei împrumuturi acordate de GET în anul 2008 în baza acordului de finanţare 2/20.08.2008
- 434.095,15 lei servicii de consultanta efectuata de către GET în anul 2007
- 22.994,99 lei servicii efectuate de către GET în anul 2008
Soldul creanţelor la data de 01.01.2010 era 6.537.775,10 lei având următoarea9 ~
componenta:
- 4.519.011,50 lei reprezentând împrumut acordat de către VULCAN către GET în anul 2003
- 2.018.763,60 lei reprezentând factura vânzare utilaje.
Tranzacţii efectuate în 20109
- 250.270 lei chirie utilaje conform contract 16/4176/01.06.2010 încheiat intre Vulcan şi Get.
O EURO Insol
90 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- 275.000 lei împrumut acordat de către GET în baza acordului de finanţare 14/15.01.2010
- 121 lei plata efectuata de GET în numele Vulcan reprezentând impozit pe profit datorat de Vulcan
- 200.000 lei cesiune de creanţa Speranţa Hidro-Izolatii Company SRL-GET- Vulcan conform act adiţional 1/30.12.2009 la cesiunea de creanţa
9 9
39/15.07.2009. Speranţa Hidro-Izolatii Company SRL avea o creanţa asupra GET în valoare de 1.969.089,64 lei reprezentând lucrări de reparaţii efectuate la SC VULCAN SA. GET a achitat suma de 200.000 lei la Speranţa Hidro-Izolatii Company SRL astfel încât în urma acestei tranzacţii Vulcan datora GET suma de 200.000 lei şi la Speranţa Hidro-Izolatii Company SRL suma de 1.769.089,64 lei.
Tranzacţii efectuate în 20119
- 178.350 lei chirie utilaje conform contract 16/4176/01.06.2010 încheiat intre Vulcan şi Get
- (2.018.763,60) lei reprezentând stornare factura vânzare utilaje.- 203.403,87 lei vânzare deşeuri către GET
Tranzacţii efectuate în 20129
- 14.072,14 lei reprezentând refacturarea de către GET a asistentei juridice efectuate de Bojica Tudor - cabinet individual de avocatura
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era 9.930.909,61 lei având următoareacomponenta:
- 95.364,31 lei diferenţa capital de lucru pentru anul 2007 virat de GET în baza contractului de privatizare nr.41/13.12.2012
- 515.164,80 lei cheltuieli profesionale virate de GET în baza contractului de privatizare nr.41/13.12.2012
- 3.363.000 lei virament efectuat în 2008 de GET în baza contractului de privatizare nr.41/13.12.2012
- 22.928 lei diferenţa împrumut acordata de GET în anul 2009 în baza acordurilor de finanţare 10/27.08.2009;
9 ~
- 5.233.952,36 lei diferenţa împrumut acordat de GET în anul 2008 în baza acordului de finanţare 2/20.08.2008
- 86.670,15 lei servicii de consultanta efectuata de către GET în anul 2007- 19.719,99 lei servicii efectuate de către GET în anul 2008- 200.000 lei cesiune de creanţa Speranţa Hidro-Izolatii Company SRL-GET-
Vulcan conform act adiţional 1/30.12.2009 la cesiunea de creanţa9 9
39/15.07.2009. Speranţa Hidro-Izolatii Company SRL avea o creanţa asupra GET în valoare de 1.969.089,64 lei reprezentând lucrări de reparaţii
O EURO Insol
91 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
efectuate la SC VULCAN SA de către Esparom. GET a achitat suma de200.000 lei la Speranţa Hidro-Izolatii Company SRL astfel încât în urma acestei tranzacţii Vulcan datora GET suma de 200.000 lei şi la Speranţa Hidro-Izolatii Company SRL suma de 1.769.089,64 lei.
- 394.110 lei chirie utilaj e conform contract 16/4176/01.06.2010 încheiat intreVulcan şi Get
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era 4.519.011,50 lei reprezentând împrumut acordat de către VULCAN către GET în anul 2003 CORPORATE MANAGEMENT SOLUTION SRL Spl. NICOLAE TITULESCU 8 Timişoara ,J35/2863/2003, CUI 15955553 (Activităţi de consultanta pentru afaceri şi management)
Indicatori financiariIndicatori 2009 2010 2011
active imobilizate - 16,600,067 7,457,738
active circulante 1,988 3,984,196 25,397,967
ch în avans - - -
datorii totale 2,182 20,586,266 32,850,274
venituri în avans - - -
provizioane - - -
capitaluri proprii, din care -194 -2,003 5,431
capital social 2,500 2,500 2,500
cifra de afaceri - - 2,335,588
venituri totale 1 - 10,725,233
cheltuieli totale 654 526 10,714,843
profi/pierdere brut 653 526 10,390
profi/pierdere neta 982 1,809 7,434
nr. Mediu salariaţi - - 9
Nu existau creanţe sau datorii în sold la data 01.01.2010.9
Tranzacţii efectuate în 20119
- 969,322.50 lei împrumut acordat de CORPORATE MANAGEMENT SOLUTION SRL în baza acordului 3926/ 29.09.2011 restituit integral
Tranzacţii efectuate în 20129
- 138,900.03 lei servicii de management şi consultant efectuate de CORPORATE MANAGEMENT SOLUTION SRL în baza contractului/15.08.2012
- 138.900,03 lei plaţi
Nu existau creanţe sau datorii în sold la data 30.04.2013.9
O EURO Insol
92 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
GRUP IMOBILIAR TRUSTEE TIMISOARA Spl. NICOLAE TITULESCU 8 TIMISOARA ,J35 /1282 /2003 , CUI 15470582 ( Dezvoltare (promovare) imobiliara)
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 52,006,485 50,377,470 53,484,189
active circulante 66,807,731 57,268,594 48,792,884
ch în avans 8,324 17,357 11,894
datorii totale 87,258,694 79,190,863 78,546,871
venituri în avans - - -
provizioane - - -
capitaluri proprii, din care 31,563,846 28,472,558 23,742,096
capital social 30,000,000 30,000,000 30,000,000
cifra de afaceri 22,651,814 1,036,953 2,355,840
venituri totale 27,109,035 5,206,416 5,837,552
cheltuieli totale 27,045,316 8,345,910 10,568,013
profi/pierdere brut 63,719 3,139,494 4,730,461
profi/pierdere neta 28,564 3,155,994 4,730,461
nr. Mediu salariaţi 12 7 6
Soldul creanţei la data 01.01.2010 era de 33.571,96 lei reprezentând vânzarea de către Vulcan autoturism şi laptop.
Soldul creanţei la data 30.04.2013 era de 30.000 lei reprezentând vânzarea de către Vulcan autoturism şi laptop.
SC Aerospace Technology Park SA Timişoara, Spl Nicolae Titulescu nr 8, J35/2404/2009 CUI 26294449 (Închirierea şi subînchirierea bunurilor imobiliare proprii sau închiriate )
Indicatori financiari:
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 596 46,353,117 66,144,189
active circulante 204 64,731,481 10,756,602
ch în avans - - 12,264
datorii totale 738 111,892,236 79,473,305
venituri în avans - - -
provizioane - - -
capitaluri proprii, din care 62 -807,638 -2,560,250
capital social 200 95,000 95,000
cifra de afaceri - - 6,323,372
venituri totale - 153,319 12,817,282
O EURO Insol
93 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Indicatori 2009 2010 2011
cheltuieli totale - 1,054,169 14,475,421
profi/pierdere brut - 900,850 1,658,139
profi/pierdere neta 138 902,500 1,752,612
nr. Mediu salariaţi - - 1
Nu existau datorii sau creanţe în sold la data de 01.01.20109
Tranzacţii efectuate în 20109
- 200.000 lei împrumut acordat de către SC Aerospace Technology Park SAîn baza acordului de finanţare 21/ 17.08.2010 restituit integral.
- 70.000 lei împrumut acordat de către SC Aerospace Technology Park SA în baza acordului Acord de finanţare 29/ 29.09.2010 restituit parţial 40.000 lei
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era de 30.000 lei reprezentând împrumut acordat de către SC Aerospace Technology Park SA în baza acordului Acord de finanţare 29/ 29.09.2010
9
PALACE SRL Spl. NICOLAE TITULESCU 8 TIMIŞOARA , J35 /173 /1991 , CUI 1808307 (Restaurante )
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 13,856,653 16,702,359 15,537,515
active circulante 1,844,726 1,558,995 1,831,029
ch în avans 4,644 10,189 848
datorii totale 21,713,357 24,040,060 24,757,288
venituri în avans 82,020 56,277 56,991
provizioane - - -
capitaluri proprii, din care -6,089,354 -5,824,794 -7,444,887
capital social 3,800 3,800 3,800
cifra de afaceri 2,969,532 3,164,167 3,066,376
venituri totale 4,746,297 3,386,998 3,323,244
cheltuieli totale 6,903,765 5,685,643 4,943,337
profi/pierdere brut 2,157,468 2,298,645 1,620,093
profi/pierdere neta 2,164,801 2,305,095 1,620,093
nr. Mediu salariaţi 63 45 44
Soldul datoriilor la data 01.01.2010 era de 109.158,76 lei reprezentând servicii hoteliere în baza contractului 1/ 15.01.2008.
Soldul creanţelor la data 01.01.2010 era de 359.195,04 lei reprezentând utilităţi facturate de către Vulcan în perioada 2004-2008.
Tranzacţii efectuate în 20109
- 240 lei servicii hoteliere în baza contractului 1/ 15.01.2008.
O EURO Insol
94 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Tranzacţii efectuate în 20119
- 4,285.34 lei servicii hoteliere în baza contractului 1/ 15.01.2008.
Tranzacţii efectuate în 20129
- 345.659,83 lei cesiune de creanţe 627/24.09.2012 prin care a fost cedatacreanţa către TENDER SA
9
Soldul datoriilor la data 30.04.2013 era de 101.943,10 lei reprezentând servicii hoteliere în baza contractului 1/ 15.01.2008.
Soldul creanţelor la data 30.04.2013 era de 13.535,21 lei reprezentând utilităţi facturate de către Vulcan în perioada 2004-2008.
VIDELMAR SA Str. Independentei nr. 55, Urlaţi , Jud. Prahova, CUI 1333844, J29/ 516/ 1991 domeniu de activitate - fabricarea vinurilor din struguri
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 15,542,337 15,542,337 15,514,457
active circulante 5,114,608 2,286,211 756,331
ch în avans 0 0 0
datorii totale 23,983,208 24,832,771 23,742,680
venituri în avans 0 0 0
provizioane 0 0 0
capitaluri proprii, din care -3,326,263 -7,004,223 -7,471,892
Soldul creanţei la 01.01.2010 era de 23.658,76 lei reprezentând avans acordat de către Vulcan.
Nu existau datorii în sold la data 30.04.2013
Soldul creanţei la 30.04.2013 era de 23.658,76 lei reprezentând avans acordat de către Vulcan.
FECNE SA Sos. Berceni 104 Bucureşti ,J40 /28 /1990 , CUI 15470582 (Fabricarea de construcţii metalice şi parţi componente ale structurilor metalice)
O EURO Insol
95 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 7,254,913 6,999,441 -
active circulante 7,240,312 3,224,743 10,761,241
ch în avans 3,303 - -
datorii totale 25,505,515 22,846,162 23,280,271
venituri în avans - - -
provizioane 4,995,779 7,803,822 7,689,033
capitaluri proprii, din care -16,002,766 -20,425,800 -20,208,063
capital social 16,050,933 16,050,933 16,050,933
cifra de afaceri 15,635,731 8,992,716 938,692
venituri totale 17,292,127 11,549,415 10,908,054
cheltuieli totale 17,138,985 15,963,987 10,690,323
profi/pierdere brut 153,142 4,414,572 217,731
profi/pierdere neta 138,475 4,423,034 217,731
nr. Mediu salariaţi 311 261 39
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era de 57,414.18 lei reprezentând utilităţi facturate de către Fecne în baza contractului de furnizare utilităţi nr 3/ 2006 şi comenzi interne pentru diverse prelucrări mecanice.
Soldul creanţei la data 01.01.2010 era de 400.564,76 lei reprezentând facturi emise către Fecne pentru chirie utilaje în baza contract de închiriere utilaje nr. 6814/ 27.03.2009
Tranzacţii efectuate în 2010:9
- 2.682.498,58 lei servicii efectuate de către Fecne pe baza de comanda
Tranzacţii efectuate în 2011:9
- 262.635,82 lei servicii efectuate de către Fecne pe baza de comanda
- 400.564,76 lei trecere pe pierdere a creanţei fata de Fecne datorita falimentului
Nu exista creanţe şi datorii în sold la data de 30.04.2013.
OKIPP Spodnji stari grad6, SI8270 Krsko Slovenia
Soldul creanţelor la data de 01.01.2010 era de 24.000 EUR reprezentând vânzare maşina de alezat şi frezat. Vânzarea a fost efectuata în 27 mai 2009.
Soldul creanţelor la data de 30.04.2010 era de 24.000 EUR.9
Vulcan International GmbH Universitatsring 14, 1010 Wien - Austria
O EURO Insol
96 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era 522.857,14 EUR reprezentând servicii de management şi consultanta efectuate de către Vulcan International GmbH în baza contractului 2294/18.02.2008
Tranzacţii efectuate în 2010:9
- 673.645,86 EUR reprezentând servicii de management şi consultantaefectuate de către Vulcan International GmbH în baza contractului 2294/18.02.2008
Tranzacţii efectuate în 2011:9
- 304,402 EUR reprezentând servicii de management şi consultanta efectuate de către Vulcan International GmbH în baza contractului 2294/18.02.2008
- 11.409.001,04 lei reprezentând lucrări executate de Vulcan în calitate desubcontractor în baza contractului 673VI/16.06.2011 pentru proiectRomelectro
Tranzacţii efectuate în 2012:
- 4.758.465,73 lei reprezentând lucrări executate de Vulcan în calitate desubcontractor în baza contractului 673VI/16.06.2011 pentru proiectRomelectro
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era 726.463 EUR reprezentând servicii de management şi consultanta efectuate de către Vulcan International GmbH în baza contractului 2294/18.02.2008
TALC DOLOMITA SA Str. Zlasti 121 Hunedoara ,J20 /20 /1995 , CUI 6936633 (Extracţia pietrei ornamentale şi a pietrei pentru construcţii, extracţia pietrei calcaroase, ghipsului, cretei şi a ardeziei)
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 8,061,480 7,940,947 8,287,585
active circulante 9,672,837 10,659,810 8,103,495
ch în avans 26,716 18,443 20,474
datorii totale 4,519,130 5,578,495 4,485,711
venituri în avans 1,287 926 926
provizioane 41,299 43,309 43,309
capitaluri proprii, din care 13,199,317 12,996,470 11,881,608
capital social 5,292,010 5,292,010 5,292,010
cifra de afaceri 7,233,617 4,407,220 3,288,720
venituri totale 8,480,219 5,065,123 4,218,425
cheltuieli totale 8,304,884 4,925,879 5,116,287
profi/pierdere brut 175,335 139,244 897,862
O EURO Insol
97 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Indicatori 2009 2010 2011
profi/pierdere neta 93,350 39,457 897,862
nr. Mediu salariaţi 108 87 77
Nu existau creanţe şi datorii în sold la data de 01.01.2010
Tranzacţii efectuate în 20129
- 46.529 lei Contract de cesiune de creanţa nr 571/ 23.11.2011 prin carecreanţa provenita din indemnizaţii consiliul de administraţie neachitate a fost preluata de Talc Dolomita
Soldul datoriei la data de 30.04.2013 era de 46.529 lei
JETRAN AIR Str. CORALILOR 20C BUCUREŞTI , J 40/17296/2005, CUI 18039399 ( transporturi aeriene de marfa)
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 7,161,703 7,188,140 6,959,563
active circulante 18,995,507 33,806,290 37,510,021
ch în avans 2,118,090 1,338,030 1,410,208
datorii totale 50,967,164 60,155,932 72,223,525
venituri în avans 394,970 609,830 834,077
provizioane - - -
capitaluri proprii, din care -23,086,834 -18,433,302 -27,177,810
capital social 2,500 1,965,950 1,965,950
cifra de afaceri 32,669,519 26,391,738 19,050,455
venituri totale 33,279,709 29,158,772 22,290,897
cheltuieli totale 36,903,289 26,233,728 30,387,032
profi/pierdere brut 3,623,580 2,925,044 8,096,135
profi/pierdere neta 3,638,347 2,919,544 8,096,135
nr. Mediu salariaţi 152 105 94
Nu existau datorii sau creanţe în sold la data 01.01.20109
Tranzacţii efectuate în 20109
- 12.020,23 lei reprezentând lucrări efectuate de către Vulcan (rafturi şidispozitiv susţinere motor)
Tranzacţii efectuate în 20129
- 11,558.76 lei reprezentând lucrări efectuate de către Vulcan (dispozitivsusţinere motor)
Soldul creanţei la data de 30.04.2013 era de 11.558,76 lei9 ~
O EURO Insol
98 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
NICOLE-CENTRUL DE DIAGNOSTIC şi TRATAMENT MEDICAL S.R.Lstr. Caransebes 1 Bucureşti J 40/11723/2002 CUI 15022953 (activităţi de asistenta
5 5 \ 5
medicala generala)
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 1,125,540 1,045,480 954,508
active circulante 541,248 868,025 662,530
ch în avans - - 9,900
datorii totale 1,096,858 1,076,979 872,720
venituri în avans - - -
provizioane - - -
capitaluri proprii, din care 566,930 836,526 754,218
capital social 1,000 1,000 1,000
cifra de afaceri 2,145,500 2,281,149 1,804,134
venituri totale 2,146,109 2,281,357 1,805,464
cheltuieli totale 1,851,166 1,882,368 1,833,793
profi/pierdere brut 294,943 398,989 28,329
profi/pierdere neta 242,650 326,119 32,308
nr. Mediu salariaţi 33 34 36
Soldul datoriei la data de 01.01.2010 era de 217.156.80 lei reprezentând servicii de medicina muncii conform Contract nr 1//04.01.2007
Tranzacţii efectuate în 20105
- 295.440,43 lei servicii prestate către Vulcan
Tranzacţii efectuate în 20115
- 10.363,39 lei servicii prestate către Vulcan
Soldul datoriei la data de 30.04.2013 era de 163.440,43 lei
ANIT Via Pitteri, nr.110 Milano Italia
Soldul creanţei la data de 01.01.2010 era de 231.000 EUR reprezentând lucrări executate de Vulcan în anul 2004.
Soldul creanţei la data de 30.04.2013 era de 231.000 EUR reprezentând lucrări executate de Vulcan în anul 2004.
Esparom SA Str. POLONA 2 TIMISOARA , J35 /1358 /2001 , CUI 14315513 (Lucrări de construcţii a clădirilor rezidenţiale şi nerezidenţiale )
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Indicatori 2009 2010 2011active circulante 22,921,107 23,271,383 22,950,296ch în avans 10,341 4,747 664datorii totale 38,901,714 39,488,785 39,567,940venituri în avans - - -
provizioane - - -capitaluri proprii, din care 14,010,031 13,187,487 10,635,265
capital social 93,500 93,500 93,500cifra de afaceri 7,580,339 1,023,587 1,435,813venituri totale 6,053,650 1,166,076 1,298,533cheltuieli totale 15,678,114 1,985,871 1,974,724profi/pierdere brut 9,624,464 819,795 676,191profi/pierdere neta 9,639,131 822,545 676,191
nr. Mediu salariaţi 73 15 10
Soldul datoriilor la data de 01.01.2010 era 11.036.059,67 lei reprezentând lucrăride amenajări şi reparaţii efectuate de către Esparom
Soldul creanţelor la data de 01.01.2010 era de 1.547.687,13 lei9 ~
- 38.915,12 lei reprezentând utilităţi facturate către Esparom- 619.079,98 lei reprezentând împrumut acordat de către Vulcan la Esparom
în baza acordului de finanţare 67/07.07.20069
- 889.692,03 lei reprezentând avansuri pentru imobilizări achitate de Vulcan către Esparom
Tranzacţii efectuate în 20109
- 67.124,99 lei materiale cumpărate de la Esparom- 1.969.089,64 lei cesiune de creanţa 39/15.07.2009 Speranţa Hidro-Izolatii
Company SRL-GET. Speranţa Hidro-Izolatii Company SRL avea o creanţa asupra Esparom în valoare de 1.969.089,64 lei reprezentând lucrări de reparaţii efectuate la SC VULCAN SA. Prin actul adiţional nr 1/30.12.2009 GET a cedat creanţa la VULCAN.
9
- 889.692,03 lei stornare avansuri pentru imobilizări achitate de Vulcan către Esparom
Tranzacţii efectuate în 2012:
- (889.692,03) lei repunere stornare avansuri pentru imobilizări achitate deVulcan către Esparom deoarece nu a existat o factura fiscal de stornareavans
Soldul creanţelor la data de 30.04.2013 era de 3.516.776,77 lei având următoarea9 ~
componenta: 67.124,99 lei materiale cumpărate de la Esparom
- 38.915,12 lei reprezentând utilităţi facturate către Esparom
- 619.079,98 lei reprezentând împrumut acordat de către Vulcan la Esparom în baza acordului de finanţare 67/07.07.2006
9
O EURO Insol
100 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- 1.969.089,64 lei cesiune de creanţa 39/15.07.2009 Speranţa Hidro-IzolatiiCompany SRL-GET. Speranţa Hidro-Izolatii Company SRL avea o creanţa asupra Esparom în valoare de 1.969.089,64 lei reprezentând lucrări de reparaţii efectuate la SC VULCAN SA. Prin actul adiţional nr 1/30.12.2009 GET a cedat creanţa la VULCAN.
9
- 889.692,03 lei reprezentând avansuri pentru imobilizări achitate de Vulcancătre Esparom
Soldul datoriilor la data de 30.04.2013 era de 11.103.184,66 lei având următoarea componenta:
- 11.036.059,67 lei reprezentând lucrări de amenajări şi reparaţii efectuate decătre Esparom
- 67.124,99 lei materiale cumpărate de la Esparom
SIRDT SA DN 69, KM 13+500,STANGA - SÎNANDREI ,J35 /1368 /2001 , CUI 14318420 (Lucrări de construcţii a drumurilor şi autostrăzilor )
Indicatori financiari
Indicatori 2009 2010 2011
active imobilizate 75,948,565 75,204,914 72,518,764
active circulante 79,596,918 61,017,929 77,315,041
ch în avans 745,622 1,065,925 804,635
datorii totale 101,563,203 86,891,677 119,857,463
venituri în avans - - -
provizioane - 6,931,717 6,931,717
capitaluri proprii, din care 54,727,902 43,465,374 23,849,260
capital social 26,747,650 26,747,650 26,747,650
cifra de afaceri 79,646,592 38,143,012 63,620,186
venituri totale 115,329,319 67,779,686 67,883,609
cheltuieli totale 113,862,259 67,325,202 86,871,960
profi/pierdere brut 1,467,060 454,484 18,988,351
profi/pierdere neta 1,208,166 132,008 18,988,351
nr. Mediu salariaţi 464 316 146
Soldul creanţei la data de 01.01.2010 era de 50.000 lei reprezentând împrumut acordat de Vulcan conform Acord de Finanţare 8616/08.09.2006.
9
Soldul creanţei la data de 30.04.2013 era de 50.000 lei reprezentând împrumut acordat de Vulcan conform Acord de Finanţare 8616/08.09.2006.
9
Tranzacţii efectuate în perioada 01.05.2013-21.05.2013
- 13.535,21 cesiune de creanţa 18/14.05.2013 prin care Vulcan a cedat creanţape care o avea asupra Palace SRL la SC Grup Energetic Tender SA
O EURO Insol
101 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- 50.000 lei cesiune de creanţa 20/14.05.2013 prin care Vulcan a cedat creanţa pe care o avea asupra SIRDT SA la SC Grup Energetic Tender SA
- 33.571,96 lei cesiune de creanţa 21/14.05.2013 prin care Vulcan a cedat creanţa pe care o avea asupra SC Grup Imobiliar Trustee SA la SC Grup Energetic Tender SA
- 1.172.247,51 lei cesiune de creanţa 19/14.05.2013 prin care Vulcan a cedat creanţa pe care o avea asupra SC TENDER SA la SC Grup Energetic Tender SA
- 599.502,32 compensare creanţe şi datorii reciproce intre Vulcan şi Tender SA
8 Situaţia litigiilor în care este parte debitoarea în insolventa Vulcan S.A.
In primul rând se impune menţionat faptul ca debitoarea este parte intr-un număr nesemnificativ de litigii, raportat la volumul activităţii şi la valoarea tranzacţiilor. Conform informaţiilor puse la dispoziţia administratorului judiciar de către departamentul juridic al debitoarei şi celor accesibile pe site-urile oficiale ale instanţelor de judecata, Vulcan este parte intr-un număr de aproximativ 50 de litigii.
Acestea pot fi structurate în doua categorii: litigii comerciale şi litigii de munca, debitoarea nefiind parte în litigii civile având ca obiect revendicări sau reconstituirea dreptului de proprietate în conformitate cu dispoziţiile Legii nr. 10/2001 (debitoarea a fost implicata intr-un singur astfel de litigiu, soluţionat irevocabil anterior intrării în insolventa).
Litigiile comerciale în care este parte debitoarea pot fi la rândul lor împărţite în doua diviziuni: litigii generate de neîndeplinirea de către Vulcan a obligaţiilor de plata a contravalorii materialelor destinate producţiei livrate de către furnizori, respectiv litigii purtate intre acţionari şi debitoare pentru anularea unor hotărâri ale Adunării Generale a Acţionarilor.
9
Debitoarea are calitatea de parata în toate litigiile cu furnizorii, care au ca obiect cererile acestora de obligare a Vulcan la plata materialelor livrate şi care sunt suspendate de drept în conformitate cu dispoziţiile art. 36 din Legea nr. 85/2006 privind procedura insolventei. Pana în prezent instanţele au luat act în majoritatea acestor litigii de intervenirea incidentului suspendării, urmând ca litigiile care au termene de judecata începând cu luna septembrie 2013 sa primească aceleaşi soluţii. Menţionam de asemenea faptul ca furnizorii ale căror acţiuni au fost suspendate ca urmare a deschiderii procedurii de insolventa au formulat cereri de înscriere la masa credală, în conformitate cu dispoziţiile Legii nr. 85/2006.
O EURO Insol
102 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
In ceea ce priveşte cea de-a doua diviziune a litigiilor comerciale în care este implicata debitoarea - litigiile dintre acţionari şi Vulcan - acestea au ca obiect cererile acţionarului minoritar Broadhurst Investments Ltd. de anulare a doua
9
hotărâri ale Adunării Generale a Acţionarilor, respectiv o hotărâre AGA prin care sa decis acordarea unor credite şi o hotărâre AGA prin care acţionarii au luat o serie de decizii privind situaţia patrimoniala a debitoarei.
In ceea ce priveşte prima hotărâre menţionata, aceasta a fost anulata de instanţa iar litigiul se afla în faza recursului iar în ceea ce priveşte anularea hotărârii AGA având ca obiect deciziile acţionarilor cu privire la situaţia patrimoniala, debitoarea a avut câştig de cauza, litigiul aflându-se de asemenea în faza recursului.
A doua categorie de litigii în care este implicata, în calitate de intimata, debitoarea, este constituita din litigiile de munca generate de concedierea unor salariaţi. Aceste litigii au fost în mare parte soluţionate anterior deschiderii procedurii insolventei, salariaţii primind câştig de cauza în contestaţiile înregistrate pe rolul instanţelor. Contestaţiile pendinte au primit soluţia de disjungere a petitului având ca obiect anularea concedierii de petitul având ca obiect plata drepturilor de care au fost lipsiţi salariaţii ulterior concedierii, acest ultim petit menţionat fiind suspendat de instanţe în temeiul art. 36 din Legea nr. 85/2006.
Date fiind soluţiile anterioare ale instanţelor în cauze similare, se poate anticipa ca soluţiile ce urmează a fi pronunţate în cadrul contestaţiilor aflate pe rol vor fi similare, în sensul admiterii contestaţiilor şi obligării Vulcan la reintegrarea salariaţilor. Numărul acestor litigii este de asemenea nesemnificativ, existând numai trei astfel de cauze înregistrate pe rolul instanţelor.
9 Analiza principalelor contracte
Au fost analizate contractele importante încheiate de debitoare prin raportare la natura acestora, la valoare şi la impactul asupra activităţii şi situaţiei financiare a societăţii.
9.1 Analiza contractului colectiv de munca
Prevederile Contractului colectiv de munca 2012-2014 ("Contractul colectiv”) au fost negociate de reprezentanţii Vulcan S.A. cu Sindicatul Vulcan, Contractul fiind înregistrat la Inspectoratul Teritorial de Munca Bucureşti sub nr. 3128/10.05.2012.
Sindicatul Vulcan a dobândit statut legal de organizaţie sindicala prin sentinţa civila nr. 28/PJ pronunţata de Judecătoria Sector 5 Bucureşti în dosarul 28/PJ/1993 iar prin sentinţa civila nr. 3995/04.05.2012, pronunţata de către Judecătoria Sectorului 5 Bucureşti în dosarul nr. 2114/4/2012 s-a constatat ca sunt îndeplinite
O EURO Insol
103 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
condiţiile de reprezentativitate în privinţa Sindicatului, întrucât din numărul total de salariaţi (953 la data pronunţării sentinţei), 685 erau membri de sindicat.
O prima observaţie care se impune în demersul de analiza a prevederilor Contractului colectiv este aceea ca, în conformitate cu dispoziţiile art. 132 alin. (3) din Legea nr. 62/2011 a dialogului social (in continuare, ”Legea 62/2011”), contractele colective de muncă nu pot conţine clauze care să stabilească drepturi la un nivel inferior celor stabilite prin contractul colectiv de muncă aplicabil încheiat la nivel superior.
La data încheierii Contractului colectiv (10.05.2012), la nivel de ramura construcţii de maşini exista Contractul colectiv de munca unic la nivel de ramura constructii
9 )
de maşini pe anii 2008-2010, înregistrat la Ministerul Muncii, Familiei şi Egalităţii de Şanse sub nr. 710/02/18.01.2008, a cărui valabilitate a fost prelungita pana la31.12.2012 prin actele adiţionale nr. 588SDS/15.12.2010 respectiv nr. 160/28.03.2011.
In prezent, contractul colectiv de munca anterior menţionat a fost înlocuit de Contractul colectiv de muncă nr. 59493 din 20.12.2012, încheiat la nivelul grupului de unităţi din sectorul de activitate construcţii de maşini pe anii 2013-2014, înregistrat la Ministerul Muncii, Familiei şi Protecţiei Sociale - S.D.S. sub nr. 59493 din data de 20.12.2012 şi publicat în Monitorul Oficial, partea a V-a, nr. 4 din 24.01.2013. Vulcan S.A. este în mod expres nominalizata în cadrul Anexei 1 la Contractul colectiv de munca încheiat la nivelul grupului de unităţi din sectorul de activitate construcţii de maşini pe anii 2013-2014, ca beneficiara a prevederilor acestui contract colectiv.
Ca atare, în conformitate cu dispoziţiile mai sus referite cuprinse în art. 132 (3) din Legea 62/2011, Contractul colectiv trebuie sa prevadă în favoarea salariaţilor drepturi cu un conţinut cel puţin egal cu cele cuprinse în contractul colectiv de munca de nivel superior, respectiv cel încheiat la nivel de ramura construcţii de maşini, sub sancţiunea nulităţii, prevăzuta în mod expres prin dispoziţiile art. 142 din Legea 62/2011.
Analizând prevederile Contractului colectiv în mod corelat cu drepturile salariaţilor cuprinse în Legea nr. 53/2003 (”Codul muncii”) - care au caracter minimal, în conformitate cu dispoziţiile art. 132 alin. (2) din Legea 62/2011 - respectiv cu drepturile cuprinse în contractul colectiv de munca încheiat la nivel de ramura construcţii de maşini, se poate observa faptul ca acestea au un caracter rezonabil, în condiţiile în care legislaţia muncii nu impune o limita superioara a conţinutului drepturilor de natura salariala sau a altor facilitaţi care pot fi negociate intre sindicat şi unitate.
Contractul colectiv are o structura asemănătoare cu cea a Codului muncii, secţiunile fiind denumite în mod comparabil cu cele corespondente din Cod.
O EURO Insol
104 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Astfel, în ceea ce priveşte încheierea, modificarea sau suspendarea contractului individual de munca nu exista derogări de la dispoziţiile Codului muncii, acestea fiind reluate întocmai în Contractul colectiv. Menţionam de asemenea faptul ca nici în contractul colectiv de munca la nivel de ramura de construcţii nu exista derogări de la normele legale cu caracter minimal care reglementează încheierea, modificarea sau suspendarea contractului individual de munca.
In ceea ce priveşte încetarea contractului individual de munca, în cadrul Contractului colectiv se păstrează reglementările aplicabile fiecărei modalităţi de încetare cuprinse în Codul muncii, ca şi durata preavizului, stabilita conform Codului muncii la 20 de zile lucrătoare.
Concedierea salariaţilor conform Contractului colectiv poate fi dispusa în aceleaşi condiţii şi este supusa aceloraşi termene din Codul muncii, în ceea ce priveşte constatarea abaterii disciplinare şi emiterea deciziei de concediere.
In situaţia concedierii care nu tine de persoana salariatului, Contractul colectiv prevede în art. 48 alin. (3) acordarea unei compensaţii echivalente cu doua salarii medii lunare, în afara drepturilor cuvenite la zi. Compensaţia referita respecta dispoziţiile minimale cuprinse în art. 67 din Codul muncii, în conformitate cu care salariatul disponibilizat poate beneficia de o compensaţie în condiţiile contractului colectiv de munca, fiind de asemenea respectate dispoziţiile cuprinse în art. 168 din contractul colectiv superior aplicabil care prevede ca la disponibilizarea salariaţilor din motive neimputabile lor, unitatea va acorda o compensaţie echivalentă cu un salariu de bază, în afara drepturilor cuvenite la zi. Contractul colectiv de nivel superior prevede în mod expres, în cadrul art. 168 alin. (2), ca la nivel de unităţi se pot stabili prin negociere alte compensaţii de concediere.
In situaţia concedierilor colective, în Contractul colectiv sunt detaliate în cadrul art. 52 criteriile avute în vedere pentru stabilirea ordinii de prioritate la concediere, în conformitate cu dispoziţiile art. 69 alin. (2) lit. d) din Codul muncii, pârtile stabilind ca la aplicarea efectiva a reducerii de personal masurile vor afecta în condiţii de ierarhizare egale, în ordine:
- salariaţii care sunt patroni sau asociaţi la alte societăţi comerciale cu capital privat/mixt;
- salariaţii care au un alt loc de munca sau cumulează pensia cu salariul;- salariaţii care îndeplinesc condiţiile de pensionare pentru limita de vârsta, la
cererea societăţii comerciale;5 ~
- salariaţii care îndeplinesc condiţiile de pensionare la cererea lor.
Contractul colectiv prevede în cadrul art. 54 nivelul compensaţiilor datorate de angajator în situaţia în care acesta dispune concedieri colective, acestea fiind stabilite în funcţie de vechimea neîntrerupta în Vulcan după cum urmează:
- 2 salarii minime brute pentru o vechime neîntrerupta de 1 pana la 3 ani;
O EURO Insol
105 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- salarii minime brute pentru o vechime neîntrerupta de 3 pana la 6 ani;
- salarii minime brute pentru o vechime neîntrerupta de 6 pana la 10 ani;
- salarii minime brute pentru o vechime neîntrerupta de 10 pana la 15 ani;
- 8 salarii minime brute pentru o vechime neîntrerupta de 15 pana la 20 de ani,
- 10 salarii minime brute pentru o vechime neîntrerupta de peste 20 de ani.
Aceste plaţi compensatorii sunt acordate de către Vulcan numai în cazul îndeplinirii cumulative a condiţiilor prevăzute în art. 54 din Contractul colectiv, respectiv numai daca:
- salariatul a realizat o vechime în munca în cadrul societăţii de minim 129
luni, în baza unui contract individual de munca încheiat pe perioada nedeterminata;
- vechimea de 12 luni a fost realizata în ultimele 12 luni anterioare disponibilizării si
- salariatul nu se afla în situaţia de a fi pensionat pentru limita de vârsta, în condiţiile legii.
Suplimentar fata de compensaţiile referite, în conformitate cu dispoziţiile art. 59 alin. (2) din Contractul colectiv salariaţii disponibilizaţi în urma concedierilor colective beneficiază de reducerea cu 4 ore a duratei de munca pe perioada preavizului fără diminuarea drepturilor salariale, pentru a-si caută un loc de munca. Acest beneficiu are corespondent şi în contractul colectiv de nivel superior, care în art. 172 conţine o prevedere identica.
Contractul colectiv prevede compensaţii şi pentru salariaţii care se pensionează, în următoarele condiţii:
9
- un salariu negociat pentru salariaţii care se pensionează anticipat sau parţial anticipat, cu titlu de recompensa de sfârşit de activitate;
- doua salarii de baza, al căror cuantum se stabileşte prin raportare la luna pensionarii, pentru salariaţii care se pensionează pentru limita de vârsta;
- in plus fata de bonificaţiile sus referite, salariaţii care la data pensionarii au o vechime neîntrerupta de peste 20 de ani în Vulcan primesc o prima neta egala cu un salariu mediu net pe societate, cu condiţia sa anunţe Serviciul Resurse Umane în termen de 30 de zile calendaristice de la data primirii deciziei de pensionare.
In ceea ce priveşte timpul de munca şi timpul de odihna, dispoziţiile negociate din Contractul colectiv nu conţin derogări semnificative de la normele corespondente cuprinse în Titlul III din Codul muncii.
Munca suplimentara, astfel cum este definita în art. 120 din Codul muncii, este plătita prin acordarea unui spor adăugat la salariul de baza în situaţia în care nu poate fi compensata prin ore libere plătite. Sporul pentru munca suplimentara
O EURO Insol
106 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
prevăzut în Codul muncii este de minim 75% din salariul de baza, conform art. 123 alin. (2) iar în Contractul colectiv acest spor este de 100% din salariul de baza, fiind astfel respectate dispoziţiile din contractul colectiv de nivel superior, care în art. 25 alin. (1) prevăd acelaşi cuantum al sporului pentru munca suplimentara.
Prin Contractul colectiv a fost negociat un concediu suplimentar de odihna în funcţie de vechimea în Vulcan, astfel:
5 ~
- 2 zile lucrătoare pentru vechime intre 5 şi 10 ani;- zile lucrătoare pentru vechime intre 10 şi 15 ani;- 6 zile lucrătoare pentru vechime peste 15 ani.
Prevederea este uzuala şi legala, în contextul dispoziţiei cuprinse în art. 143 din Codul muncii conform căreia prin contractul colectiv de munca se pot stabili şi alte zile libere.
Sporurile negociate la nivel de unitate sunt următoarele:
(i) Spor pentru munca prestata în locurile de munca cu activitate continua - 5% din salariul brut negociat;
(ii) Spor de penibilitate - 10% din salariul brut negociat. Sporul are un cuantum egal cu cel prevăzut în art. 61 din contractul colectiv încheiat la nivel superior.
(iii) Spor pentru radiaţii nucleare - până la 20% din salariul brut negociat. Acest spor se acorda salariaţilor Departamentului Asigurarea şi Controlul Calităţii, care lucrează în astfel de condiţii şi este reglementat prin HG nr. 655/1990;
(iv) Spor pentru atribuţii de sef de unitate nucleara - pana la 10% din salariul brut negociat, conform HG nr. 655/1990.
(v) Spor pentru munca prestata în timpul nopţii - 25% din salariul brut negociat. Acest spor are acelaşi cuantum ca şi cel prevăzut în Codul muncii (art. 126) respectiv de contractul colectiv încheiat la nivel superior;
(vi) Spor de sef de echipa - pana la 10% din salariul brut negociat;(vii) Spor pentru salariaţii care lucrează cu preîncălzire la peste 2500C - 10%
din salariul brut negociat;(viii) Spor pentru salariaţii care lucrează la sablaj în spatii închise - 10% din
salariul brut negociat;(ix) Spor pentru vopsitori - 10% din salariul brut negociat.
Salariaţii care prestează activitatea în locuri de munca cu condiţii deosebite beneficiază în plus de antidoturi sau alimentaţie de întărire a organismului, conform Anexei nr. 6 la Contractul colectiv.
Salariaţii care suferă accidente de munca neimputabile lor beneficiază de decontarea de către Vulcan a cheltuielilor pentru spitalizare, medicaţie şi
O EURO Insol
107 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
confecţionarea eventualelor proteze impuse în urma accidentului, daca acestea nu au fost suportate de către asigurator.
In situaţia în care astfel de accidente de munca sunt urmate de o invaliditate9
permanenta a salariatului, acesta beneficiază de un ajutor social egal cu trei salarii de încadrare, în conformitate cu dispoziţiile art. 134 din Contractul colectiv. Menţionam ca aceste drepturi au un conţinut identic şi în contractul colectiv încheiat la nivel superior, fiind prevăzute în art. 108 din acesta.
Prevederile din Contractul colectiv referitoare la formarea profesionala, delegarea şi detaşarea salariaţilor, dialogul social şi munca şi protecţia femeilor şi a tinerilor reiau fără derogări dispoziţiile legale aplicabile, cuprinse în Codul muncii, în Legea 62/2011 şi în alte reglementari cu caracter special.
In concluzie, analiza prevederilor Contractului colectiv de munca releva un caracter echilibrat al drepturilor negociate ale salariaţilor, care au fost stabilite cu respectarea nivelului minimal instituit de Codul muncii. Totodată se poate observa ca drepturile negociate prin Contractul colectiv respecta şi ierarhia instituita prin art. 132 alin. (3) din Legea 62/2011 în sensul în care acestea nu au un conţinut mai restrâns fata de cele negociate prin contractul colectiv încheiat la nivel superior. în majoritatea lor, clauzele din Contractul colectiv reiau întocmai clauzele corespondente din contractul colectiv încheiat la nivel superior, fără o suplimentare a drepturilor salariaţilor, posibila şi perfect legala în contextul legislaţiei muncii.
9.2 Analiza contractelor de achiziţie materiale si servicii diverse5 9
1) Contracte încheiate de Direcţia Calitate
Nr.crt.
Nr. contract Firma Obiectul contractuluiObservaţii
1 TRO-11-247-KT/13.12.2011
TUV SUD Audit de recertificare ISO 9001:2008
2 10.01.2013 ARISEINCORPORATED
ASME / National Board - Prestări servicii pentru inspecţii
3 TR0-12-071-PVL/18.06.2012
TUV SUD Preaudit inspecţie în cf. cu EN 1090-1
4 38/09.04.2013 TUV AUSTRIA Romania
Autorizare 14 Kesselgesetz
5 42/05.07.2012 TUV AUSTRIA Holding
Certificare societate conform PED 97/23/EC, Modul H
6 49/16.07.2012 TUV AUSTRIA Holding
Avizare proiect cf. PED, CAT.4, Modul G
01-2002VynckeSerbia
7 2001/14.03.2013 ISCIR-CERT S.R.L Certificare de produs în conformitate cu Directiva 97/23/EC ( PED), Modul G
05-3001Azomures
8 1928/23.01.2013 ISCIR-CERT S.R.L Certificare de produs în conformitate cu Directiva 97/23/EC ( PED), Modul G
05-2011Rovinari
O EURO Insol
108 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Nr.crt.
Nr. contract Firma Obiectul contractuluiObservaţii
9 1833/10.09.2012 ISCIR-CERT S.R.L Certificare de produs în conformitate cu Directiva 97/23/EC ( PED), Modul G
05-3002Rovinari
10 RO-0141-Serv Ind- 2013/21.03.2013
TUV Rheinland Romania S.R.L
Certificarea sistemului calităţii sudarii în cf. cu ISO 3834-2:2005
Certificarea ca producător de echipamente sub presiune cf. AD 2000
Merkblatt HP0/HP 100R/TRD 20111 8675/2008 INSEMEX Examinarea doc. tehnice pentru
produsele “UP convenţionale,UP cu geometrie în fata, “Reductoare în 2 trepte” şi înregistrare în “Registrul
de autocertificare”12 1082/10.03.2010 Şerban Viorel
Expert acreditat CNCAN
Efectuare lucrări de expertizare şi consultanta tehnica în protective radiologica pentru desfăşurarea practicii de control nedistructiv
13 01.01.2013 SC DOZIMED SRL Monitorizare dozimetrica pentru personalul expus profesional la radiaţii
ionizante14 1062010/11.02.20
13Inst.Nat.pt. Fizica
şi Inginerie Nucleara “Horia
Hulubei”
Livrare 2 surse radioactive de 192 Ir tip SR-IR pentru gamagrafie industriala
15 RO-0202-Serv Ind- 2013/ 24.04.2013
TUV Rheinland Romania S.R.L
Extindere calificare operatori NDT în conformitate cu Directiva 97/23/EC
(PED)16 43/03.03.2011 DINAMIC IMPEX
SRLPrestare servicii autorizate în domeniul
de activităţi nucleare
2) Contract cadru de vânzare-cumpărare comercială
În data de 18.09.2012 a fost încheiat Contractul cadru de vânzare-cumpărare comercială nr. 152710 între Vulcan SA în calitate de Cumpărător şi SC Bendkopp Fasteners Import Export SRL în calitate de Vânzător având ca obiect vânzarea de organe de asamblare în cantităţile şi sortimentele comandate de către Vulcan SA.
Principalele drepturi şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan beneficiază de o limită de credit comercial în valoare de 15.000 Lei;
• În cazul în care Vulcan nu îşi îndeplineşte obligaţiile de plată în termen de 60 de zile de la data emiterii facturii este obligat la plata de penalităţi de 0,06% din suma datorată pentru fiecare zi de întârziere. Valoarea penalităţilor poate depăşi valoarea debitului principal.
3) Contract de vânzare-cumpărare comercială
109 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
În data de 22.08.2012 a fost încheiat Contractul de vânzare-cumpărare comercială nr. 2693 între Vulcan SA în calitate de Cumpărător şi SC Hany Industrie SRL în calitate de Vânzător având ca obiect vânzarea către Vulcan SA a părţilor componente ce urmează să fie incorporate în 21 Unităţi de pompare ce urmează a fi livrate către OMV-Petrom conform contractului nr. 8460009267.
Valoarea contractului a fost negociată la suma de 5.919.039 Lei+TVA. Valoarea părţilor componente ce urmau să fie incorporate în 21 Unităţi de pompare ce urmează a fi livrate către OMV-Petrom conform contractului nr. 8460009267/25.09.2009 este de 3.827.900 Lei + TVA.
Principalele drepturi şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan cesionează cu titlu de garanţie încasările rezultate din contractul nr. 8460009267/25.09.2009 aferente livrării unităţilor finale;
9 ~
• Vulcan cesionează cu titlu de garanţie încasările rezultate din contractele nr. 8460009267/25.09.2009, nr. 8460004552/24.08.2007, nr. 8460007988/01.08.2008, nr. 8460012476/03.09.2010 - garanţii aduse prin Actul adiţional nr. 1 din 05.11.2012
9
• Unităţile de pompare ce fac obiectul contractului rămân în proprietatea SC Hany Industry SRL până la plata acestora.
Contractul a fost modificat printr-un act adiţional după cum urmează:
Actul adiţional nr. 1 din 05.11.2012 - ajustează modifică obiectul contractului în sensul de a suplimenta numărul de Unităţi de pompare ce urmează a fi livrate la 28 de unităţi. Valoarea contractului este modificată la suma de 7.694.284 Lei +TVA,
9 ~
având în vedere suplimentarea numărului de unităţi de pompare;
La data întocmirii prezentului raport administratorul judiciar Euro Insol SPRL, în temeiul art. 86 alin. 1 din Legea nr. 85/2006 a denunţat Contract de vânzare- cumpărare nr. 2693 din 22.08.2012, toate actele adiţionale ale acestui contract, precum şi toate cesiunile de venituri în scop de garanţie.
9.3 Analiza principalelor contracte de lucrări, servicii si livrări de bunuri materiale
1) Contract furnizare produse 7097 din 26.XI.2012
În data de 26.11.2012 a fost încheiat Contractul de furnizare produse nr. 7097 din 26.XI.2012 între Vulcan SA în calitate de furnizor şi SC Alstom Infrastructure
5
Romania SRL în calitate de Achizitor pentru furnizarea de piese de schimb pentru lucrări de nivel LN4 - sistem sub presiune cazan nr. 4 Termocentrala Rovinari.
O EURO Insol
110 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Valoarea iniţială a contractului a fost negociată la suma de 2.546.938,85 Lei+TVA, DDP beneficiar.
Contractul a fost modificat printr-un număr de 3 acte adiţionale după cum urmează:
Actul adiţional nr. 1 din 21.12.2012 - reduce valoarea contractului la suma de 2.206.750,71 Lei +TVA, având în vedere faptul că Achizitorul a pus la dispoziţia Vulcan SA materialele de sudură în valoare de 340.188,14 Lei+TVA;
Actul adiţional nr. 2 din 15.02.2013 - prevede posibilitatea ca la cererea expresa a Vulcan anumite plăţi să fie făcute în contul şi către beneficiarul precizat de către Vulcan;
Actul adiţional nr. 3 din 27.05.2013 - reduce valoarea contractului la suma de 1.833.903,77 Lei+TVA, DDP beneficiar, având în vedere faptul că Achizitorul a pus la dispoziţia Vulcan SA materialele şi va achita tratamentele termice prevăzute în contract în locul Vulcan SA în valoare totală de 372.846,94 Lei+TVA.
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligat sa constituie o garanţie de buna execuţie a contractului încuantum de 10% din valoarea iniţială a contractului, respectiv 254.693,88Lei+TVA;
• Vulcan este obligată de a asigura complet echipamentul furnizat prin contract împotriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare;
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru operioada de 24 de luni de la punerea în funcţiune dar nu mai mult de 36 deluni de la livrare. Garanţia poate fi prelungită la 60 de luni de la livrare cu condiţia ca CEO Rovinari să dovedească ca a respectat condiţiile de depozitare pe care le va stabili Vulcan.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor asumate de către Vulcan, Achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 0,05% pentru fiecare zi de întârziere, aplicată la valoarea produselor nelivrate, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi valoarea produselor nelivrate. Termenul de finalizare a contratului pe faze de lucrări este 30.08.2013.
La data prezentului raport Vulcan SA a încasat în baza contractului suma de 650.663,19 Lei.
La data prezentului raport stadiul de finalizare a contractului este de 58%.
2) Contract furnizare produse 7064 din 15.VI.2012
O EURO Insol
111 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
În data de 15.06.2012 a fost încheiat Contractul de furnizare produse nr. 7064 din 15.VI.2012 între Vulcan SA în calitate de furnizor şi SC Alstom Infrastructure
5
Romania SRL în calitate de Achizitor pentru furnizarea de produse în sortimentele, cantităţile, preţurile unitare şi valorile totale pentru Vaporizator Rovinari grup 4.
Valoarea iniţială a contractului a fost negociată la suma de 11.269.249,13 Lei+TVA, DDP beneficiar.
Contractul a fost modificat printr-un număr de 6 acte adiţionale după cum urmează:
Actul adiţional nr. 1 din 16.07.2012 - reduce valoarea contractului la suma de 10.773.931,64 Lei +TVA, având în vedere faptul că Achizitorul a pus la dispoziţia Vulcan SA platbenzi în valoare de 495.317,49 Lei+TVA;
Actul adiţional nr. 2 din 14.09.2012 - reduce valoarea contractului la suma de 9.907.397,14 Lei +TVA, având în vedere faptul că Achizitorul a pus la dispoziţia Vulcan SA materiale de sudură în valoare de 823.715,19 Lei+TVA;
Actul adiţional nr. 3 din 27.05.2013 - prevede posibilitatea ca la cererea expresa a Vulcan anumite plăţi să fie făcute în contul şi către beneficiarul precizat de către Vulcan;
Actul adiţional nr. 4 din 16.02.2013 - stabileşte modalitatea de plată pentru produsele ce necesită premontaj;
Actul adiţional nr. 5 din 20.02.2013 - reduce valoarea contractului la suma de8.721.346,44 Lei +TVA, având în vedere faptul că Achizitorul a pus la dispoziţia Vulcan SA materiale solicitate pentru realizarea obiectului contractului în valoare de 1.186.050,66 Lei+TVA;
Actul adiţional nr. 6 din 27.05.2013 - reduce valoarea contractului la suma de 8.668.328,56 Lei +TVA, având în vedere faptul că Achizitorul va achita tratamentele termice prevăzute în contract în locul Vulcan SA în valoare totală de 53.017,88 Lei+TVA.
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligat sa constituie o garanţie de buna execuţie a contractului în cuantum de 10% din valoarea iniţială a contractului, respectiv 254.693,88 Lei+TVA;
• Vulcan este obligată de a asigura complet echipamentul furnizat prin contract împotriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare;
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 24 de luni de la punerea în funcţiune dar nu mai mult de 36 de
O EURO Insol
112 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
luni de la livrare. Garanţia poate fi prelungită la 60 de luni de la livrare cu condiţia ca CEO Rovinari să dovedească ca a respectat condiţiile de depozitare pe care le va stabilii Vulcan.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor asumate de către Vulcan, Achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 0,05% pentru fiecare zi de întârziere, aplicată la valoarea produselor nelivrate, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi valoarea produselor nelivrate. Termenul de finalizare a contratului pe faze de lucrări este 30.09.2013.
La data prezentului raport Vulcan SA a încasat în baza contractului suma de3.098.805,44 Lei.
La data prezentului raport stadiul de finalizare a contractului este de 48%.
3) Contract furnizare produse 003/2013-FA22049/R3 din 11.03.2013
În data de 11.03.2013 a fost încheiat Contractul de furnizare produse nr. 003/2013- FA22049/R3 din 11.03.2013 între Vulcan SA în calitate de furnizor şi
5
International Maintenance Technologies Ltd (IMT) - Iordania în calitate de Achizitor pentru furnizarea de bobine în greutate totală de 5468,4 kg.
Valoarea a contractului a fost negociată la suma 41412 Euro.
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligat să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 24 de luni de la punerea în funcţiune dar nu mai mult de 30 de luni de la livrare.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor asumate de către Vulcan, Achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 0,05% pentru fiecare zi de întârziere, aplicată la valoarea produselor nelivrate, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 5% din valoarea contractului. Termenul de finalizare a contratului este de 5 luni de la data semnării.
La data prezentului raport Vulcan SA a încasat în baza contractului suma de 20.706 Euro.
La data prezentului raport, stadiul de finalizare a contractului este de 0%.
4) Comanda 4200049613/1
În data de 14.03.2013 a fost modificată comanda nr. 4200049613 încheiată între Vulcan SA în calitate de furnizor şi ALSTOM Power Inc în calitate de Achizitor pentru furnizarea de panouri membrană.
O EURO Insol
113 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Valoarea comenzii a fost negociată la suma 24.412,50 Euro.
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligat sa ofere o Scrisoare de garanţie bancara în cuantum de 10% din valoarea fiecărei comenzi.
• Vulcan este obligată de a asigura complet echipamentul furnizat prin contract împotriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 25 de luni de la punerea în funcţiune. Pentru piesele schimbate în perioada de garanţie se acordă o nouă garanţie de 25 de luni de la momentul schimbării.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor de livrare a produselor comandate asumate de către Vulcan, achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 2% pentru fiecare săptămâna de întârziere, aplicată la valoarea contractului, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 10% din valoarea contractului.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor de livrare a documentaţiei pentru produsele comandate asumate de către Vulcan, achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 1% pentru fiecare săptămâna de întârziere, aplicată la valoarea contractului, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 10% din valoarea contractului. Valoarea totală a penalităţilor nu poate depăşi 15% din valoarea contractului.
La data prezentului raport stadiul de finalizare a contractului este de 100% - livrat.
5) Comanda 4100291462/2
În data de 24.01.2013 a fost modificată comanda nr. 4100291462 încheiată între Vulcan SA în calitate de furnizor şi ALSTOM Power Inc în calitate de Achizitor pentru furnizarea de panouri membrană.
Valoarea comenzii a fost negociată la suma 72.840,00 Euro.
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligat sa ofere o Scrisoare de garanţie bancara în cuantum de 10% din valoarea fiecărei comenzi.
O EURO Insol
114 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
• Vulcan este obligată de a asigura complet echipamentul furnizat prin contract împotriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 25 de luni de la punerea în funcţiune. Pentru piesele schimbate în perioada de garanţie se acordă o nouă garanţie de 25 de luni de la momentul schimbării.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor de livrare a produselor comandate asumate de către Vulcan, Achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 2% pentru fiecare săptămâna de întârziere, aplicată la valoarea contractului, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 10% din valoarea contractului.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor de livrare a documentaţiei pentru produsele comandate asumate de către Vulcan, Achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 1% pentru fiecare săptămâna de întârziere, aplicată la valoarea contractului, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 10% din valoarea contractului. Valoarea totală a penalităţilor nu poate depăşi 15% din valoarea contractului.
La data prezentului raport Vulcan SA a încasat în baza contractului suma de 34.423 Euro.
La data prezentului raport stadiul de finalizare a contractului este de 100% - livrat.
6) Contract nr. 1257/12014/20.11.2012
În data de 20.11.2012 a fost încheiat Contractul de furnizare produse nr. 1257/12014/20.11.2012 între Vulcan SA în calitate de furnizor şi SC Energoutil Contact SA în calitate de Achizitor pentru furnizarea echipamente şi piese de schimb pentru lucrări de tip LN4 - sistem sub presiune cazan nr. 4.
Valoarea iniţială a contractului a fost negociată la suma de 70.00 Euro, EXW.
Contractul a fost modificat printr-un număr de 5 acte adiţionale după cum urmează:
Actul adiţional nr. 1 din 14.12.2012 - reduce valoarea contractului la suma de 65.324,50 Euro +TVA, având în vedere faptul că Achizitorul a pus la dispoziţia Vulcan SA materiale în valoare de 4675,50 Euro+TVA;
Actul adiţional nr. 2 din 15.12.2012 - ajustează valoarea contractului la suma de 65.623 Euro +TVA, având în vedere faptul că Achizitorul a solicitat lucrări suplimentare către Vulcan SA în valoare de 298.50 Euro+TVA;
O EURO Insol
115 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Actul adiţional nr. 3 din 21.01.2013 - reduce valoarea contractului la suma de 64.423 Euro +TVA, având în vedere faptul că Achizitorul a renunţat la efectuarea anumitor operaţiuni din contract.
Actul adiţional nr. 4 din 26.03.2013 - stabileşte modalitatea de plată pentru suma de 47.489,07 Lei. Această plată va fi efectuată direct în contul CRISTIAN ACTIV PROD IMPEX SRL;
Actul adiţional nr. 5 din 05.04.2013 - stabileşte modalitatea de plată pentru suma de 60.000 Lei. Această plată va fi efectuată direct în contul DELTA HEAT SERVICES SRL;
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligată de a asigura complet echipamentul furnizat prin contract împotriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare;
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 36 de luni de la punerea în funcţiune dar nu mai mult de 48 de luni de la livrare.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor asumate de către Vulcan, Achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 0,15% pentru fiecare zi de întârziere, aplicată la valoarea produselor nelivrate, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 25% din valoarea contractului. Termenul de finalizare a contratului pe faze de lucrări este 10.12.2013.
La data prezentului raport Vulcan SA a încasat în baza contractului suma de 32.605 Euro
La data prezentului raport stadiul de finalizare a contractului este de 100% - livrat.
7) Contract de execuţie lucrări nr. 6611/25.05.2012
În data de 25.05.2012 a fost încheiat Contractul de execuţie lucrări nr.9
6611/25.05.2012 între Vulcan SA în calitate de subcontractor şi SC5
ROMELECTRO SA în calitate de Contractor - Autoritate contractantă pentru (i) execuţie lucrări la CE Turceni (ii) demontare şi predare către CE Turceni - a conductelor şi a vanelor ce urmează a fi scoase din uz de pe amplasamentul instalaţiei care face obiectul contractului.
Valoarea iniţială a contractului a fost negociată la suma de 15.249.993 Lei + TVA pentru (i) execuţie lucrări la CE Turceni şi (ii)10 Lei/m liniar pentru demontare, transport şi predare la CE Turceni a conductelor şi coturilor ce se vor dezafecta
O EURO Insol
116 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
respectiv 84 Lei/tonă pentru demontare, transport şi predare la CE Turceni a robinetelor şi flanşelor ce se vor dezafecta.
5 5
Contractul a fost modificat printr-un număr de 3 acte adiţionale după cum urmează:
Actul adiţional nr. 1 din 10.08.2012 - stabileşte termenul final de execuţie la data5 5 5
de 31.10.2012.
Modifică art. 11.1 din contract în sensul că stabileşte în sarcina Vulcan SA5
obligaţia de a prezenta o scrisoare de garanţie bancară pentru restituirea avansului în valoare de 143.425,66 Lei în loc de 243.575,12 Lei;
Actul adiţional nr. 2 din 30.10.2012 - stabileşte termenul final de execuţie la data5 5 5
de 31.05.2013.
Modifică art. 11.1 din contract în sensul că stabileşte în sarcina Vulcan SA5
obligaţia de a prezenta o scrisoare de garanţie bancară pentru restituirea avansului în valoare de 110780,90 Lei în loc de 143.425,66 Lei;
Modifică art. 8.2 paragraful a din contract în sensul că stabileşte în sarcina Vulcan SA obligaţia de a prezenta o scrisoare de garanţie bancară în valoare de 2,5% din valoarea întregii lucrări, respectiv 381.250 lei cu valabilitate 14 zile după data de31.05.2013 Lei în loc de 7% din valoarea întregii lucrări, respectiv 1.067.499 lei;
Actul adiţional nr. 3 din 20.05.2013 - stabileşte termenul final de execuţie la data5 5 5
de 31.07.2013.
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligată de a asigura complet echipamentul furnizat prin contract împotriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare;
• Vulcan este obligat sa constituie o garanţie de buna execuţie a contractului în cuantum de 2,5% din valoarea iniţială a contractului, respectiv 381.250 lei, cu valabilitate 14 zile după emiterea procesului verbal de recepţie la terminarea lucrărilor şi a procesului verbal de punere în funcţiune a instalaţiilor
5
• Vulcan este obligat sa constituie o garanţie de buna execuţie a contractului în cuantum de 3% din valoarea iniţială a contractului, respectiv 457.500 lei, cu valabilitate 14 zile după emiterea procesului verbal de recepţie finală la expirarea perioadei de garanţie a lucrărilor
Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 36 de luni de la terminarea lucrărilor şi punerea în funcţiune.
O EURO Insol
117 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor asumate de către Vulcan, achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 0,06% pentru fiecare zi de întârziere, aplicată la valoarea obligaţiilor neîndeplinite conform termenelor de execuţie intermediare şi finale ale contractului, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi valoarea obligaţiilor neîndeplinite. Termenul de finalizare a contractului pe faze de lucrări este 31.07.2013 - conform actului adiţional nr. 3 din 20.05.2013.
9
La data prezentului raport Vulcan SA a încasat în baza contractului suma de 18.472.462 Lei iar stadiul de finalizare a contractului este de 97%.
8) Contract de furnizare produse nr. 7084/08.10.2012
În data de 08.10.2012 a fost încheiat Contractul de furnizare produse nr. 7084/08.10.2012 între Vulcan SA în calitate de furnizor şi SC Azomures SA în
9 9
calitate de achizitor pentru furnizarea de subansambluri pentru reactor cazan AC2.
Valoarea iniţială a contractului a fost negociată la suma de 720.000 Euro+TVA, DDP beneficiar.
Contractul a fost modificat printr-un număr de 2 acte adiţionale după cum urmează:
Actul adiţional nr. 1 din 07.11.2012 - modifică subansamblurile ce urmează a fi furnizate.
Modifică art. 2.2 din contract în sensul că avansul poate fi achitat şi în mai multe tranşe;
Actul adiţional nr. 2 din 09.05.2013 — reduce valoarea contractului la valoarea de 516.547 Euro+TVA, DDP beneficiar şi modifică termenul de livrare.
” 9
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligat sa prezinte o scrisoare de garanţie bancară care să garanteze recuperarea sumei de 401.760 Euro achitată cu titlu de avans.
• În cazul în care termenul de livrare nu este respectat achizitorul are dreptul de a executa scrisoarea de garanţie bancară pentru recuperarea avansului.
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 12 de luni de la punerea în funcţiune dar nu mai mult de 18 de luni de la livrare
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor asumate de către Vulcan, Achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 0,05% pentru fiecare zi de întârziere, aplicată la valoarea produselor nelivrate, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor.
O EURO Insol
118 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 5% din preţul subansamblului întârziat/nelivrat Termenul de finalizare a contratului pe faze de lucrări este28.08.2013 - conform actul adiţional nr. 2 din 09.05.2013.
9
La data prezentului raport Vulcan SA a încasat în baza contractului suma de 401.760 Euro
La data prezentului raport stadiul de finalizare a contractului este de 0%.
La data prezentului Raport SC Azomureş SA a executat două Scrisori de Garanţie Bancară în sumă totală de 201760 Euro. Aceste Scrisori de Garanţie Bancară
5
asigurau restituirea avansului plătit de către Azomureş SA şi au fost executate având în vedere încălcarea de către Vulcan SA a obligaţiilor asumate de prelungire a valabilităţii lor cel puţin până la data de 15.09.2013. Mai mult decât atât, prin notificarea 6216/03.07.2013 Achizitorul a notificat Vulcan rezilierea contractului pentru neexecutarea culpabila a obligaţiilor.
9) Contract comercial cadru din data de 09.07.2012
În data de 09.07.2012 a fost încheiat Contractul comercial cadru între Vulcan SA în calitate de furnizor şi Aalborg Engineering A/S în calitate de achizitor pentru producţia de linie tehnologica de abur industrial.
În temeiul acestui contract Aalborg Engineering A/S a emis două comenzi după cum urmează:
• Comanda nr. 10042 din 20.07.2012 - comanda în valoare de 1.333.199 Euro cu termen de finalizare a lucrărilor 25.01.2013;
• Comanda nr. 10043 din 20.07.2012 - comanda în valoare de 199.824 Eurocu termen de finalizare a lucrărilor 09.02.2013.
Actul adiţional nr. 1 din 07.11.2012 - modifică subansamblurile ce urmează a fi furnizate.
Modifică art. 2.2 din contract în sensul că avansul poate fi achitat şi în mai multe tranşe;
Actul adiţional nr. 2 din 09.05.2013 — reduce valoarea contractului la valoarea de 516.547 Euro+TVA, DDP beneficiar şi modifică termenul de livrare" 9
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligat sa ofere o Scrisoare de garanţie bancara în cuantum de 10% din valoarea fiecărei comenzi.
• Vulcan este obligată de a asigura complet echipamentul furnizat prin contract împotriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare
O EURO Insol
119 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 25 de luni de la punerea în funcţiune. Pentru piesele schimbate în perioada de garanţie se acordă o nouă garanţie de 25 de luni de la momentul schimbării.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor de livrare a produselor comandate asumate de către Vulcan, achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul comenzii, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 2% pentru fiecare săptămâna de întârziere, aplicată la valoarea comenzii, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 10% din valoarea comenzii.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor de livrare a documentaţiei pentru produsele comandate asumate de către Vulcan, achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul comenzii, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 1% pentru fiecare săptămâna de întârziere, aplicată la valoarea comenzii, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 10% din valoarea comenzii
Valoarea totală a penalităţilor nu poate depăşi 15% din valoarea comenzii.
La data prezentului raport Vulcan SA a încasat în baza contractului pentru Comanda nr. 10042 din 20.07.2012 suma de 1.042.729,41 Euro iar pentru Comanda nr. 10043 din 20.07.2012 suma de 179.941,80 Euro.
La data prezentului raport stadiul de finalizare a contractului este de 97% pentru Comanda nr. 10042 din 20.07.2012 şi de 100% - livrat pentru Comanda nr. 10043 din 20.07.2012.
10) Contract comercial din data de 23.01.2012
În data de 23.01.2012 a fost încheiat Contractul comercial nr. P20100262 între Vulcan SA în calitate de subcontractor şi Vyncke NV - Belgia în calitate de contractor pentru realizarea unui cazan sub presiune.
Valoarea iniţială a contractului a fost negociată la suma de 750.787 Euro, FCA Vulcan SA.
Contractul a fost modificat printr-un număr de 2 acte adiţionale după cum urmează:
Actul adiţional nr. 1 din 25.09.2012 - reduce valoarea contractului la suma de 636.562 Euro, având în vedere faptul că Contractorul a pus la dispoziţia Vulcan SA materiale în valoare de 114.225 Euro;
Actul adiţional nr. 2 din 15.12.2012 - reduce valoarea contractului la suma de 576.802,39 Euro, având în vedere faptul că Contractorul a pus la dispoziţia Vulcan SA materiale în valoare de 59.759,61 Euro;
O EURO Insol
120 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligat sa prezinte o Scrisoare de Garanţie Bancară care să garanteze recuperarea avansului în cuantum de 15% din valoarea iniţială a contractului valabilă o lună de zile după data livrării cazanului sub presiune.
• Vulcan este obligat sa prezinte o Scrisoare de Garanţie Bancară în valoare de10% din valoarea iniţială a contractului valabilă pe toată perioada de garanţie a lucrării;
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru operioada de 24 de luni de la punerea în funcţiune dar nu mai mult de 30 deluni de la livrare;
• Vulcan este obligată să asigure în perioada garanţia tehnică că produselor livrate vor avea o durată medie de funcţionare de 8.200 ore anual cu o
5/V
toleranţă de 50 de ore. În cazul în care durata medie de funcţionare este mai5 5
mică decât toleranţa admisă pentru fiecare 30 de ore în minus Vulcan este obligată la plata de compensaţii în valoare de 1% din valoarea contractului.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor asumate de către Vulcan, achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 0, 5% pentru fiecare săptămână de întârziere, aplicată la valoarea iniţială a contractului, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 10% din valoarea iniţială a contractului. Termenul de finalizare a contractului pe faze de lucrări este 15.06.2013.
La data prezentului raport Vulcan SA a încasat în baza contractului suma de 481.937 Euro iar stadiul de finalizare a contractului este de 95%.
11) Comanda BAX215357
În data de 28.03.2013 a fost transmisă comanda nr. BAX215357 de către Babcock & Wilcox Power Generation Group, Inc. în calitate de Achizitor către Vulcan SA în calitate de furnizor pentru furnizarea de părţi sub presiune.
Valoarea iniţială a comenzii a fost negociată la suma 41.414 USD, DDU Pols, Austria.
Comanda a fost modificată printr-un număr de 5 acte adiţionale după cum urmează:
Actul adiţional nr. 5 din 24.05.2013 - modifică obiectul comenzii în sensul schimbării pieselor ce urmează a fi livrate de către Vulcan SA; ajustează preţul comenzii la 42.864 Euro, DDU Pols, Austria.
Administratorului judiciar nu i-au fost puse la dispoziţie celelalte acte adiţionale
O EURO Insol
121 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligată de a asigura complet echipamentul furnizat prin contract împotriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 12 de luni de la punerea în funcţiune dar nu mai mult de 18 luni de la livrare.
În cazul neîndeplinirii în termenul contractual a obligaţiilor de livrare a produselor comandate asumate de către Vulcan, achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, suma de 1.000 Euro pentru fiecare săptămâna de întârziere, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 2.500 Euro.
La data prezentului raport Vulcan SA a încasat în baza contractului suma de 27.446,80 Euro.
La data prezentului raport stadiul de finalizare a contractului este de 100% - produsele fiind livrate.
12) Comanda 45331914-143-0011
În data de 06.07.2010 a fost transmisă comanda nr. 45331914-143-0011 de către EADS Deutschland Gmbh în calitate de Achizitor către Vulcan SA în calitate de furnizor pentru furnizarea a 11 turnuri.
Valoarea iniţială a comenzii a fost negociată la suma 271.703,60 Euro, FCA Vulcan, Bucureşti fiind ulterior modificată la 336.912,46 Euro, FCA Vulcan, Bucureşti.
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligată de a asigura complet echipamentul furnizat prin contract împotriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 12 de luni de la punerea în funcţiune dar nu mai mult de 18 luni de la livrare.
La data prezentului raport, Vulcan SA a încasat în baza contractului suma de317742,68 Euro. Diferenţa de 19169,78 Euro nu va mai fi încasată, având în vedere faptul că Achizitorul va executa pe cont propriu parte din lucrările asumate iniţial de Vulcan SA.
9
O EURO Insol
122 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
La data prezentului raport stadiul de finalizare a contractului este de 98%.
13) Comanda 45331914-163-0011
În data de 07.07.2010 a fost transm isă com anda nr. 45331914-163-0011 de către EADS Deutschland Gmbh în calitate de A chizitor către V ulcan SA în calitate de furnizor pentru furnizarea 6 turnuri.
V aloarea iniţială a com enzii a fost negociată la suma 209.334,80 Euro, FCA Vulcan, Bucureşti fiind ulterior m odificată la 289.779,57 Euro, FCA Vulcan, Bucureşti.
Principalele garanţii şi obligaţii ale V ulcan SA în tem eiul acestui contract sunt următoarele:
• V ulcan este obligată de a asigura com plet echipam entul furnizat prin contract îm potriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare
• V ulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 12 de luni de la punerea în funcţiune dar nu m ai m ult de 18 luni de la livrare.
La data prezentului raport V ulcan SA a încasat în baza contractului sum a de280.194,68 Euro.
La data prezentului raport stadiul de finalizare a contractului este de 100% - produsele fiind livrate.
14) Contract comercial cadru din data de 20.06.2013
În data de 20.06.2013 a fost încheiat Contractul com ercial cadru între V ulcan SA în calitate de furnizor şi HKB Ketelbouw BV - Olanda în calitate de achizitor pentru producţia de pereţi mem brană.
În tem eiul acestui contract HKB K etelbouw BV - Olanda a emis o com anda nr. 1261 din 14.06.2012 - comanda în valoare de 40.000 Euro FCA Bucureşti.
Principalele garanţii şi obligaţii ale V ulcan SA în tem eiul acestui contract sunt următoarele:
• V ulcan este obligată de a asigura com plet echipam entul furnizat prin contract îm potriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare
• V ulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate pentru o perioada de 24 de luni de la furnizarea produselor.
În cazul neîndeplinirii în term enul contractual a obligaţiilor de livrare a produselor com andate asumate de către Vulcan, achizitorul este îndreptăţit să deducă din preţul comenzii, ca penalităţi, o sumă echivalentă cu o cotă procentuală de 0,15%
O EURO Insol
123 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
pentru fiecare zi de întârziere, aplicată la valoarea comenzii, până la îndeplinirea efectivă a obligaţiilor. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 8% din valoarea comenzii.
La data prezentului raport Vulcan SA nu a încasat nicio sumă în baza acestui contract iar stadiul de finalizare a contractului este de 0%.
15) Contract KOC - VULCAN SA - SPETCO
În data de 07.05.2012 a fost încheiat Contractul nr. 12040214 între Vulcan SA în calitate de furnizor şi Kuwait Oil Company (K.O.C.) în calitate de Beneficiar pentru livrare, instalarea, testare şi punerea în funcţiune, operarea şi menţinerea în funcţiune a 210 unităţi de pompare pe durata a 5 ani.
Valoarea maximă a contractului este de 107.516.743 USD. Vulcan este obligat sa plătească toate taxele datorate conform legii din Kuwait.
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligat sa depună o scrisoare de garanţie bancara în valoare de 5.375.840 USD - Scrisoarea de garanţie bancară a fost depusa de către Safwan Petroleum Technologies Company WLL (SPETCO) - având în vedere înţelegerea părţilor din Contractul de service (prezentat mai jos);
• Vulcan este obligată de a asigura complet echipamentul furnizat prin contract împotriva pierderii sau deteriorării neprevăzute la fabricare, transport, depozitare şi livrare;
• Vulcan este obligată să asigure garanţia tehnică a produselor livrate şi funcţionarea acestora pe toată durata contractului. Pentru îndeplinirea acestei obligaţii Vulcan SA are obligaţia de a dispune în permanenţă de piese de schimb pentru unităţile de pompare instalate;
• Vulcan este obligat ca să utilizeze pentru îndeplinirea obligaţiilor contractuale cu prioritate angajaţi de naţionalitate kuwaitiană;
• Vulcan este obligat ca să utilizeze pentru îndeplinirea obligaţiilor contractuale cu prioritate liniile aeriene kuwaitiene;
• Vulcan este obligat să asigure personal înalt calificat pentru îndeplinirea obligaţiilor contractuale.
În cazul neîndeplinirii în termenii contractuali a obligaţiilor asumate de către Vulcan, beneficiarul este îndreptăţit să deducă din preţul contractului, ca penalităţi, următoarele sume:
• În perioada de mobilizare:
O EURO Insol
124 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
o 500 USD/zi de întârziere pentru neîndeplinirea obligaţiei de a pune la dispoziţie facilităţile de testare pentru unităţile de pompare;
o 100 USD/om/zi de întârziere pentru neîndeplinirea obligaţiei de a asigura forţa de muncă solicitată;
5 ~
o 200 USD/zi de întârziere/sondă pentru neîndeplinirea obligaţiei de montare a unităţilor de pompare.
• În perioada de funcţionare:
o 100 USD/om/zi de întârziere pentru neîndeplinirea obligaţiei de a asigura forţa de muncă solicitată;
5 ~
o 250 USD/oră de nefuncţionare a unităţii de pompare în parametrii stabiliţi în contract;
o 200 USD/zi de întârziere/sondă pentru neîndeplinirea obligaţiei de montare a unităţilor de pompare;
o 500 USD/zi de întârziere pentru neîndeplinirea obligaţiei de a pune la dispoziţie facilităţile de testare pentru unităţile de pompare;
o 1500 USD/zi de întârziere pentru neîndeplinirea obligaţiei de montare a unităţilor de pompare.
Pentru îndeplinirea obligaţiilor contractuale cu privire la furnizarea, instalarea, testare şi punerea în funcţiune, operarea şi menţinerea în funcţiune a celor 2105 JT 5 ? JT 5 5 5
unităţi de pompare pe durata a 5 ani, Vulcan SA a încheiat Contractul de service cu Safwan Petroleum Technologies Company WLL (SPETCO) în data de22.05.2012.
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt următoarele:
• Vulcan este obligat sa depună o scrisoare de garanţie bancara în valoare de 2.687.980 USD în contrapartidă cu scrisoarea de garanţie bancară în valoare de 5.375.840 USD depusă de către SPETCO pentru Vulcan în temeiul contractului încheiat cu Kuwait Oil Company (K.O.C.);
Vulcan este obligat să deschidă un cont bancar la o bancă din Kuwait pentru a primi plăţi de la Kuwait Oil Company (K.O.C.). SPETCO este împuternicit pe acest cont cu puteri depline, având dreptul de a retrage orice sume consideră necesar. Sumele retrase reprezintă plata tuturor obligaţiilor pe care această companie le are faţă de Vulcan.
Pentru îndeplinirea obligaţiilor asumate prin contract SPETCO se obligă să cumpere de la Vulcan toate unităţile cele 210 unităţi de pompare prevăzute în contractul încheiat între Vulcan şi K.O.C.5
În cazul neîndeplinirii în termenii contractuali a obligaţiilor asumate de către Vulcan, de livrare a unităţilor de pompare comandate de SPETCO, această este
O EURO Insol
125 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
îndreptăţită să solicite penalităţi de 200 USD/zi de întârziere. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 15% din valoarea contractului.
Conform contractului s-au lansat în fabricaţie doua transe de produse, prima transa numita generic vandabilul 5 (UP 640), executat şi livrat integral, format din 10 bucăţi de UP 640 şi vandabilul 4 (UP 456) din care s-au executaţi şi livrat 3 bucăţi UP 456.
Pentru vandabilul 5 s-au înregistrat costuri totale de 5.474.569 lei, formate din costuri de producţie de 4.643.970 lei şi regii generale de 830.599 lei iar sumele facturate au fost în cuantum de 4.124.726 lei, rezultând astfel o pierdere totala de 1.349.843 lei, adică o pierdere medie pe unitatea de pompare de 134.984 lei.
16) Contract de management încheiat cu Vulcan International GmbH
La data de 18.02.2008, între Vulcan SA în calitate de Beneficiar şi Vulcan International GmbH în calitate de Prestator a fost încheiat un contract de management ce avea ca obiect prestarea următoarelor servicii şi activităţi: asistarea, consilierea şi supravegherea beneficiarului la îndeplinirea activităţilor din cadrul afacerilor, la conducerea întreprinderii, la consilierea clienţilor, la preluarea comenzilor, la expunerea ofertelor de contract, la perceperea intereselor din cadrul participanţilor ei la societăţi comerciale din interiorul sau exteriorul ţării etc.
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt:
• Să permită accesul prestatorului prin angajaţii acestuia la toate informaţiile privitoare la afacerea Vulcan SA prin: punerea la dispoziţia acestuia a tuturor documentelor firmei, accesul la toate şedinţele conducerii Vulcan SA
“ 5 5
etc. Aceleaşi obligaţii privesc şi societăţile la care Vulcan SA are participaţii în structura asociativă.
• Plata unei sume forfetare de 64.000 Euro/lună + TVA ce reprezintă contravaloarea serviciilor prestate. Plata urma să fie făcută la data de 1 a fiecărei luni în avans pentru luna respectivă.
Acest contract a fost reziliat în data de 1.06.2011 prin acordul părţilor.
La data prezentului raport, în urma derulării acestui contract Vulcan SA a acumulat un debit către Vulcan International GmbH în valoare de 3.138.328 Lei.
17) Contract de cesiune de creanţă si de finanţare
La data de 21.12.2011, între Vulcan SA în calitate de Cedent şi Tender SA în~ 5
calitate de Cesionar a fost încheiat un contract de cesiune de creanţă pe care Vulcan o are faţă de INDUSTRIALEXPORT SA în valoarea totală de 388426,35 USD.
5 7
Cesiunea a fost efectuată la valoarea nominală a creanţei.5
Tender SA a acordat finanţări către Vulcan SA după cum urmează:
- 75.192,55 lei împrumut temporar conform acord finanţare 819/08.08.2007
O EURO Insol
126 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
- 100.000 lei împrumut temporar conform acord finanţare 126/21.01.2009
- 535.000 lei împrumut temporar conform acord finanţare 694/18.05.2009;
- 50.000 lei împrumut temporar acordat în baza acordului de finanţare 971/30.12.2010 restituit parţial 45.000 lei.
- 1.200.000 lei împrumut temporar acordat în baza acordului de finanţare 513/11.06.2010 încheiat pe o perioada de 30 zile pana la data de 12.07.2010. Dobânda aplicata la acest acord a fost dobânda de referinţa BNR. Restituirea împrumutului: 300.000 lei la 31.12.2010; 600.000 lei la 30.01.2012;300.000 lei 15.02.2012;
- 76.219,03 lei comisioanele de finanţare ale grupului refacturate Vulcan de către Tender
- 600.000 lei împrumut temporar acordat în baza acordului de finanţare 670/23.10.2012 Dobânda aplicata la acest acord a fost dobânda de referinţa BNR. Restituirea împrumutului: 600.000 lei la 25.10.2012
- 280.000 USD Cesiune de creanţe 48/03.02.2012 prin care VULCAN a cedat creanţa fata de Industrial Export către TENDER SA
- 500.000 lei cesiune de creanţe 39/01.02.2012 prin care VULCAN a cedat creanţa fata de UPRUC CTR SA către TENDER SA
9
- 345.659,83 lei cesiune de creanţe 627/24.09.2012 prin care VULCAN a cedat creanţa fata de PALACE SRL către TENDER SA
9
Tranzacţii efectuate în 20139
- 348.187,19 lei cesiune de creanţe 1216/04.04.2013 cu UPRUC CTR SA prin care UPRUC CTR SA a cedat creanţa pe care o avea asupra Vulcan la TENDER SA
- 103.528,80 lei cesiune de creanţe 268/29.04.2013 cu Audit Expert SRL prin care Audit Expert SRL a cedat creanţa pe care o avea asupra Vulcan la TENDER SA
- 45.667 lei cesiune de creanţe/29.04.2013 cu Peter Eisenkolb (indemnizaţie consiliu de administraţie neachitata) prin care Peter Eisenkolb a cedat creanţa pe care o avea asupra Vulcan la TENDER SA
18) Contract de prestări servicii
La data de 25.01.2011, între Vulcan SA în calitate de Prestator şi UPRUC CTR~ 9
SA în calitate de Beneficiar a fost încheiat un contract de prestări servicii ce aveaca obiect prestarea următoarelor servicii: îndoire ţeavă.
Valoarea negociată a contractului este de 500.000 Lei, TVA inclus.
O EURO Insol
127 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Contractul a avut o durată de 90 de zile
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt:
• În cazul în care Vulcan SA nu îşi îndeplinea obligaţiile la termenul stabilit în contract, urma să plătească beneficiarului penalităţi de întârziere de 0,1% pe zi.
19) Contract de execuţie lucrări
În data de 04.07.2011 a fost încheiat Contractul de execuţie lucrări nr. 6735 între9
Vulcan SA în calitate de Contractor şi ISCH Hunedoara SA în calitate de5
Subcontractor pentru realizarea de lucrări la clientul final Romelectro SA.
Valoarea iniţială a contractului a fost negociată la suma de 3.475.665 Lei.
Prin acest contract sunt subcontractate lucrări aferente Contractului de execuţie9
lucrări nr. 6611/25.05.2012 încheiat între Vulcan SA şi Romelectro SA5
20) Contract de execuţii lucrări
În data de 04.07.2011 a fost încheiat Contractul de execuţie lucrări nr. 6735 între9
Vulcan SA în calitate de Subcontractor şi Vulcan International GmbH în calitate5
de Contractor pentru realizarea de lucrări la clientul final CE Turceni conform Contractului nr. 6735 din 31.05.2011 încheiat între Vulcan International GmbH şi
5
CE Turceni.
Valoarea iniţială a contractului a fost negociată la suma de 15.979.415 Lei.
Lucrările subcontractate prin acest contract au fost ulterior, contractate direct de către Vulcan SA.
21) Contract de prestări servicii
La data de 31.08.2012, între Vulcan SA în calitate de Beneficiar şi SMART JOB SOLUTIONS SA în calitate de Prestator a fost încheiat Contractul de prestări servicii nr. 1 din 31.08.2012 ce avea ca obiect furnizarea de forţă de muncă pentru diverse categorii de personal conform cererilor Vulcan SA.
Valoarea contractului nu a fost stabilită la data încheierii acestuia, urmând să fie determinată prin acte adiţionale ulterioare, sub forma unui comision. Acest comision reprezenta un procent ce urma sa fie aplicat la valoarea salariilor şi a altor drepturi asimilate, inclusiv taxe către stat a personalului ce era pus la dispoziţia Vulcan SA.
Contractul a fost încheiat pe durată nedeterminată.
La acest contract a fost încheiat Actul adiţional nr. 1 din 31.08.2012 prin care era pus la dispoziţia Vulcan SA un specialist recrutare cu un salariu tarifar brut de 4600 Lei. Comisionul furnizorului era stabilit la valoarea de 5% din toate cheltuielile efectuate lunar de către furnizor în legătură cu angajarea.
O EURO Insol
128 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Principalele garanţii şi obligaţii ale Vulcan SA în temeiul acestui contract sunt:
• Vulcan SA este obligat să organizeze activităţile şi să integreze în muncă personalul pus la dispoziţie de către furnizor.
• În cazul în care Vulcan SA nu îşi îndeplinea obligaţiile de plată la termenul stabilit în contract, urma să plătească furnizorului penalităţi de întârziere de 0,05% pe zi. Valoarea penalităţilor nu poate depăşi 50% din valoarea debitului.
10 Activităţi desfăşurate în perioada de observaţie
De la data de 21.05.2013, data deschiderii procedurii insolvenţei faţă de Vulcan S.A. şi până la data prezentului raport, administratorul judiciar Euro Insol SPRL a întreprins următoarele masuri:
I. Masuri procedurale.
• În data de 22.05.2013 administratorul judiciar EURO INSOL SPRL a notificat deschiderea procedurii Bursei de Valori Bucureşti.
• În data de 24.05.2012 administratorul judiciar EURO INSOL SPRL a notificat instituţiile de credit româneşti unde Vulcan SA are conturi
V 5
deschise.• În data de 28.05.2013 PriceWaterHouseCoopers Business Recovery
Services IPURL a solicitat Tribunalului Bucureşti Secţia a VII - Civilă5 5
să ia act de refuzul de a fi numită în calitate de administrator judiciar al debitoarei Vulcan SA..
• În data de 31.05.2013 administratorul judiciar Euro Insol SPRL a notificat deschiderea procedurii pentru opozabilitate în Buletinul Procedurilor de Insolventa iar publicarea s-a efectuat în BPI nr. 9697 din data de 03.06.2013. De asemenea, aceeaşi notificare a fost publicata în ziarul Bursa din data 05.06.2013
• În data de 03.06.2012 a fost înregistrată la sediul Vulcan SA notificarea privind deschiderea procedurii împreuna cu solicitarea predării documentelor economico-financiare prevăzute de lege în vederea analizării acestora.
• În data de 25.06.2013 Tribunalului Bucureşti Secţia a VII - Civilă a luat5 5
act de refuzul PriceWaterHouseCoopers Business Recovery Services IPURL de a fi numită în calitate de administrator judiciar al debitoarei Vulcan SA.
• În data de 12.07.2013, Adunarea Generala Extraordinara a Acţionarilor l-a desemnat pe domnul Marchiş Ionel în calitate de administrator special.
O EURO Insol
129 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
• Începând cu data de 22.05.2013, administratorul judiciar a început analizarea documentelor puse la dispoziţie astfel:- Contractul colectiv de muncă;- Principalele contracte cu furnizorii şi clienţii;- Contractele de credit bancar;- Situaţia creditorilor;- Situaţia creanţelor curente născute după data deschiderii procedurii
care urmează a fi plătite la scadenta acestora;- Anumite capitole relevante de cheltuieli conform situaţiilor financiare
pentru anii 2010, 2011, 2012 şi 31.05.2013.Rezultatul şi concluziile analizelor efectuate se regăsesc în cuprinsul prezentului raport.
• Conturile bancare au fost menţinute şi transformate în conturi de insolventa iar reprezentantul legal al administratorului judiciar a depus specimenul de semnătura.
• Au fost identificaţi în contabilitatea debitoarei un număr de 462 creditori.9
Dintre aceştia 61 sunt creditori externi şi 401 sunt creditori interni. Toţi creditorii au fost notificaţi privind începerea procedurii insolventei împotriva debitoarei SC VULCAN SA de către administratorul judiciar în perioada 3-5 iunie 2013 în scopul înscrierii la masa credală în termenul fixat de instanţa judecătoreasca.
II. Masuri operaţionale menite sa reducă costurile societăţii şi sa mărească veniturile.
A. Denunţarea unor contracte în vederea maximizării averii debitoarei
Prin Notificarea nr. 1406/29.05.2013 administratorul judiciar Euro Insol SPRL a denunţat cu efect imediat Contractul de vânzare cumpărare nr. 2693 din22.08.2012, astfel cum a fost modificat şi completat prin Actul adiţional nr. 1 din data de 05.11.2012 şi Actul adiţional nr. 2 din data de 13.03.2013 încheiat cu Hany Industry SRL, precum şi oricare şi toate cesiunile de venituri în scop de garanţie decurgând din următoarele contracte încheiate de VULCAN cu OMV Petrom: contractul nr. 8460012476/03.09.2010, contractul nr. 8460009267/25.05.2009, contractul nr. 8460007988/01.12.2008, contractul nr. 8460007398/22.10.2008, contractul nr. 8460004552/24.08.2007.
Contractul de vânzare cumpărare sus menţionat reprezenta o înţelegere contractuala dezavantajoasa pentru VULCAN, HANY INDUSTRY SRL nefiind un producător de componente pentru unităţi de pompare, ci doar un intermediar în relaţia comerciala dintre VULCAN şi producătorii de astfel de componente de pe piaţa astfel ca nu se justifica economic şi financiar creşterea costurilor de producţie prin
O EURO Insol
130 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
utilizarea de intermediari corelata cu scăderea corespunzătoare a marjei de profit ce s-ar cuveni VULCAN din vânzarea unităţilor de pompare către OMV Petrom.
Mai mult decât atât, cesionarea de către VULCAN a veniturilor obţinute din~ 9
Contractele OMV Petrom către HANY INDUSTRY SRL era de natura a lipsi societatea de lichidităţi absolut necesare pentru achiziţionarea de materie prima, onorarea comenzilor în derulare şi plata salariilor astfel ca s-a impus denunţarea acestui contract de către administratorul judiciar în temeiul dispoziţiilor art. 86(1) din Legea 85/2006.
De asemenea, prin dispoziţia administratorului judiciar a fost denunţat contractul de mandat încheiat de societate cu dl. Laurenţiu Pârvu pentru funcţia de director general şi a fost numit în aceasta funcţie dl. Dan Sava prin decizia administratorului judiciar din data 27.05.2013.
B. Restructurarea schemei de personal
Situaţia speciala în care se afla Vulcan S.A., respectiv starea de insolventa, a impus luarea unor masuri urgente de redresare a activităţii economice şi de reducere a cheltuielilor de orice natura, inclusiv a cheltuielilor salariale, prin redimensionarea personalului salariat.
Numărul de salariaţi la data intrării în insolventa - 21.05.2013 - era de 8999
persoane.
Prin urmare, s-a impus diminuarea salariilor directorilor, şefilor de serviciu, şefilor de birou, sudorilor WIG începând cu 01.06.2013 după cum rezulta din tabelul de mai jos, reducerea totala de costuri fiind de 70.944 lei/luna.
NRCRT
NUME şi PRENUMESAL
ACTUALSAL VECHI
1 ACHIM GEORGE 4355 6000
2 ALBU COSTEL 4355 6000
3 ALDEA FLORIAN 4500 6200
4 ANTON FLORIN 3266 4500
5 BESUFLOREA 5000 6000
6 BLANARU LIVIU 5400 6500
7 BOLTASIU MIHAI 4355 6000
8 BORCAN ROBERT 4355 6000
9 BORUGA CONSTANTIN 4355 6000
10 BREAZU CAMELIA 5400 5500
11 BUGEANU MARIO 2395 3300
12 CHESCU CONSTANTIN 4500 6230
13 CIOABA MIHAI 5400 7200
14 CIOLCA GHEORGHE 2707 3730
O EURO Insol
131 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
NRCRT
NUME şi PRENUMESAL
ACTUALSAL VECHI
15 COLTUNEAC LEONARD 2000 3500
16 COMACHE VIOREL 2225 3065
17 COSTEA MARIAN 4210 5800
18 DICU IONEL 4500 6230
19 DINU FLORIN 5000 7000
20 DOBRE GHEORGHE 5000 6000
21 DOBRESCU GABRIEL 7500 8500
22 FILIP ROXANA 7500 8500
23 GHEORGHE ADRIAN 2192 3020
24 GHERASE MARIAN 4500 6230
25 GHERASE MIHAI 4500 6230
26 GOGOLAN CONSTANTIN 4500 6230
27 GORAN VIOREL 5800 6000
28 GRIGORE MIHAITA 4500 6230
29 GRIGOROAIA VALERICA 5400 6500
30 HARAPU IULIAN 3629 5000
31 ILIE ADRIAN 2540 3500
32 MERTICARU CONSTANTIN 4500 6230
33 MIHAI CRISTIAN 3629 5000
34 MOTROS RODICA 4500 6000
35 NEDICI STEFAN 5400 6500
36 NEGOITA STELIAN 4355 6000
37 NEGRILA FELIX 4355 6000
38 NESVITKI VIORICA 7000 8500
39 PETCU PETRICA 4500 6230
40 PITORAC ILIE 5400 6000
41 PURIGIU MARIAN 4500 6230
42 ROSU IONEL 4500 6230
43 SAVU FLORENTINA 5400 5830
44 SLABU MARICEL 4500 6230
45 SURUGIU MARIN 2613 3600
47 TUDORACHE DANUT 2468 3400
48 TURCU LILIANA 3941 5430
49 VARGA (SAFTA) LUCIA 5400 6100
50 VASILE GHEORGHITA 2395 3300
51 VASILE ZAMFIR 2540 3500
52 VASILINCU IONUT 2903 4000
53 VASILINCU TOADER 3992 5500
54 VECHIU MARICEL 4500 6230
O EURO Insol
132 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
NRCRT
NUME şi PRENUMESAL
ACTUALSAL VECHI
55 VISA MARIN 3266 4500
56 VASILE GHEORGHITA 2395 3300
TOTAL 232291 303235
De asemenea, s-a impus reducerea costurilor salariale prin desfiinţarea următoarelor posturi: controlor calitate, curăţitor sablator, economist, forjor, funcţionar, femeie serviciu, garderobier, inginer, instalator, lăcătuş, maşinist pod rulant, modelier, primitor distribuitor, sablator, şofer, strungar, subinginer, sudor, sudor WIG, templar, termist tratamentist.Începând cu data de 10.06.2013, structura organizatorica a societăţii a suferit următoarele modificări:
- Redimensionarea unor activităţi prin desfiinţarea anumitor posturi:
o Secţia Pereţi Membrana - se desfiinţează următoarele posturi: lăcătuş - 59 9 9 Jl 9
posturi, sudor WIG - 1 posturi, vopsitor - 1post, maşinist pod rulant - 1 post, cazangiu - 1 post. Rămân 149 salariaţi
o Secţia Serpentine - se desfiinţează următoarele posturi: lăcătuş - 1 post, sudor - 1 posturi, cazangiu - 1 post, forjor - 2 posturi, maşinist transporturi interne - 1 post, sudor WIG - 3 posturi. Rămân 84 salariaţi
o Secţia Circuite Colectoare - se desfiinţează următoarele posturi: termist- tratamentist - 2 posturi, lăcătuş - 1 post. Rămân 67 salariaţi
o Secţia Unităţi Pompare - se desfiinţează următoarele posturi: maşinist pod rulant - 1 post, vopsitor - 1 post, lăcătuş - 2 posturi, strungar - 2 posturi, sudor - 2 posturi, cazangiu - 1 post. Rămân 173 salariaţi
o Secţia Prelucrări Uşoare - se desfiinţează următoarele posturi: strungar - 3 posturi, lăcătuş SDV - 1 post, sudor - 2 posturi, maşinist transporturi interioare - 1 post. Rămân 96 salariaţi
Numărul salariaţilor afectaţi de desfiinţarea posturilor - 79 persoane.
Scăderea numărului de salariaţi cu 79 conform celor de mai sus conduce la o9
diminuare totala a fondului de salariu cu 248.195 lei din care salarii 193.887 lei la care se adăuga 54.308 lei reprezentând contribuţia angajatorului de 28.01%.
Criteriile de concediere a salariaţilor au fost următoarele:9
I. Criterii de reorganizare
a) Comasarea unor activităţi
b) Redimensionarea unor activităţi ca urmare a organizării pe procese a activităţilor
9
o EURO Insol
133 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
c) Reducerea ponderii personalului TESA în total personal.
II Criterii de disponibilizare individuala:
a. Salariaţii care sunt patroni sau asociaţi la alte societăţi comerciale cu capital privat sau mixt;
b. Salariaţii care au un alt loc de munca;9 ~
c. Persoanele care îndeplinesc condiţiile de pensionare la cererea lor ;
d. Aprecieri minimale privind competenta pe categorii profesionale (experienţa profesionala, autorizări, grad de ocupare a timpului de munca, experienţa în funcţia ocupata, rezultatele evaluării, sancţiuni disciplinare);
e. Daca măsura ar afecta doi soţi care lucrează în activităţi unde se fac9 9
reduceri de personal, se va desface contractul de munca numai unuia din soţi;
f. Măsura sa afecteze numai în ultima instanţa salariaţii care sunt singurii susţinători ai familiei
In cazul în care măsura desfacerii contractului de munca ar afecta un salariat care a urmat o forma de calificare sau de perfecţionare a pregătirii profesionale, inclusiv şcoala profesionala şi a încheiat cu unitatea un contract sau un act adiţional la contractul de munca prin care s-a obligat sa presteze o activitate într-o anumita perioada de timp, unitatea nu-i va putea pretinde acestuia despăgubiri pentru perioada rămasa nelucrata până la împlinirea termenului.
In data de 09.07.2013, ţinând cont de aceleaşi criterii, se desfiinţează un număr de~ 9 9 ' 9
37 posturi, după cum urmează:
o Secţia Pereţi Membrana - se desfiinţează următoarele posturi: lăcătuş - 59 9 9 Jl 9
posturi, sudor WIG - 1 posturi, vopsitor - 1post, maşinist pod rulant - 1 post, cazangiu - 1 post. Rămân 149 salariaţi
o Secţia Serpentine - se desfiinţează următoarele posturi: lăcătuş - 1 post, sudor - 1 posturi, cazangiu - 1 post, forjor - 2 posturi, maşinist transporturi interne - 1 post, sudor WIG - 3 posturi. Rămân 84 salariaţi
o Secţia Circuite Colectoare - se desfiinţează următoarele posturi: termist- tratamentist - 2 posturi, lăcătuş - 1 post. Rămân 67 salariaţi
o Secţia Unităţi Pompare - se desfiinţează următoarele posturi:maşinist pod rulant - 1 post, vopsitor - 1 post, lăcătuş - 2 posturi, strungar - 2 posturi, sudor - 2 posturi, cazangiu - 1 post. Rămân 173 salariaţi
o Secţia Prelucrări Uşoare - se desfiinţează următoarele posturi: strungar - 3 posturi, lăcătuş SDV - 1 post, sudor - 2 posturi, maşinist transporturi interioare - 1 post. Rămân 96 salariaţi
O EURO Insol
134 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
Disponibilizarea personalului din cele 37 de posturi desfiinţate conduc la o diminuare totala a fondului de salariu cu 92.926 lei din care salarii în suma de 72.593 lei la care se adăuga 29333 lei reprezentând contribuţia angajatorului de 28.01%.In plus fata de disponibilizările sus menţionate în perioada de la deschiderea procedurii insolventei pana în prezent au mai plecat din societate 28 de salariaţi.La sfârşitul lunii iulie numărul salariaţilor societăţii va fi de 754.
11 Concluzii cu privire la incidenţa art. 79-80 din Legea 85/2006
Sub aspectul transferurilor patrimoniale efectuate de societatea debitoare în cadrul termenului de 3 ani anteriori deschiderii procedurii de insolvenţă, precum şi sub aspectul transferurilor patrimoniale sau a plăţilor efectuate în cele 120 de zile anterioare deschiderii procedurii, menţionăm că până la data prezentului raport, din documentele puse la dispoziţie de către reprezentanţii debitoarei, administratorul judiciar nu a identificat acte juridice pentru care să fie incidente art. 79 şi 80 din Legea 85/2006 privind procedura insolvenţei, cu modificările şi completările ulterioare.
Cu toate acestea, pe parcursul perioadei de observaţie, administratorul judiciar urmează să revizuiască anumite tranzacţii derulate în cei trei ani anteriori deschiderii procedurii care ar putea să intre sub incidenţa art. 79 şi 80 din Legea 85/2006.
12 Concluzii privind cauzele şi împrejurările care au condus la insolvenţă
Din analiza activitatii societatii, astfel cum aceasta este descrisa in prezentul raport, se desprind următoarele concluzii privind cauzele si imprejurarile care au condus la aparitia starii de insolventa:
a) VULCAN SA a funcţionat în această perioadă cu o încărcare cu lucrări sub nivelul pragului de rentabilitate care ar fi permis ca surplusul de valoare realizat de secţiile productive sa acopere costurile de regie generala;
b) Organizarea şi conducerea societăţii VULCAN SA au fost deficitare deoarece managementul societăţii nu si-a întocmit un set de proceduri şi de instrumente de lucru care să pună în evidenţă costurile înregistrate în cadrul proceselor de producţie şi luarea măsurilor necesare;
c) Managementul societăţii a acţionat deficitar în normarea fazelor de execuţie pentru activităţile specifice produselor pe care le realizează. Aceasta situaţie a dus la o politica salariala în regie globala, ineficientă pentru societate, cu implicaţii negative în productivitatea muncii;
O EURO Insol
135 / 137
Raport privind cauzele şi împrejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
d) Societatea a abordat o politica de marketing bazata pe nume şi prestigiu (brand) dar nu a completat aceasta politica cu o abordare ofensiva asupra pieţei cu identificarea de noi beneficiari dublata de acţiuni, termene şi obiective precise;
e) Debitoarea Vulcan SA, parte a grupului Tender, a fost dependentă de finanţarea primită de la societatea mamă, finanţare care nu a asigurat desfăşurărarea activităţilor de producţie la nivelul necesar acoperirii costurilor fixe şi nu a acoperit necesarul de investiţii pentru modernizarea proceselor de producţie şi retehnologizarea echipamentelor.
Totodată, preluarea prin cesiune de către Vulcan SA în calitate de cesionar a unor creanţe incerte în cuantum de 1.969.089 lei deţinute de Speranţa Hidro- Izolaţii Company SRL, societate din Grupul Tender, faţă de Esparom SA a fost de natură să afecteze negativ fluxurile de incasări ale debitoarei Vulcan S.A., prin faptul că cesiunea s-a realizat în data de 30.06.2010, în condiţiile în care la data de 14.05.2009 Secţia a II-a Civila a Tribunalului Timiş a emis
5 5
în dosarul numărul 4317/30 din 2009, Sentinţa de deschidere a procedurii insolventei în forma generala asupra Esparom SA.
f) Contractarea unor lucrări care de multe ori nu acopereau decât materialele, utilităţile, serviciile terţilor şi manopera directa dar fără să contribuie la acoperirea regiilor de secţie şi a regiilor generale;
g) Lipsa unui sistem informatic adecvat care sa permită managementului o vizualizare în timp real a informaţiilor legate de derularea comenzilor lansate în execuţie şi a costurilor înregistrate pe fiecare etapă de execuţie
h) Menţinerea unei structuri de personal TESA supradimensionate, raportat la volumul de activitate;
i) Încheierea de contracte, atât cu beneficiarii cat şi cu furnizorii de materiale şi servicii, prin intermediari, a generat costuri suplimentare care au condus la creşterea pierderilor şi influenţe negative în fluxurile de numerar;
j) Activitate defectuoasă în realizarea proiectelor tehnice din care apar frecvente erori de proiectare şi întarzieri în predarea documentaţiilor tehnice, fapt care antrenează întârzieri în lansarea şi execuţia lucrărilor cu efecte directe asupra costurilor de producţie;
k) Incapacitatea debitoarei Vulcan SA de a negocia contracte avantajoase în ceea ce priveşte preţul, termenele de execuţie şi livrare precum şi de acoperire a riscului de creştere a preţurilor pentru materiile prime şi materialelor înglobate în produse cu ciclu lung de fabricaţie.
O EURO Insol
136 / 137
oEURO Insol Raport privind cauzele şi îm prejurările care au dus la apariţia stării de insolvenţă adebitoarei S.C. Vulcan S.A
13 Concluzii privind posibilitatea de reorganizare a debitoarei
Având în vedere poziţia pe piaţă pe care debitoarea o deţine precum şi necesitatea maximizării averii debitoarei în insolvenţă, în scopul satisfacerii creanţelor înscrise la masa credală dar fără să neglijăm totuşi instabilitatea existentă în mediul de afaceri şi a riscurilor legate de asigurarea lichidităţilor necesare pentru finanţarea activităţilor operaţionale, considerăm că debitoarea are şanse de redresare.
în concluzie, administratorul judiciar consideră că, deşi debitoarea SC VULCAN SA se confruntă cu o situaţie financiară dificilă, aceasta poate fi supusă unui plan de reorganizare cu şanse de reuşită, prin măsuri rapide şi eficiente de restructurare a activităţii, măsuri aplicabile atât în perioada de observaţie cât şi pe parcursul implementării planului de reorganizare a activităţii societăţii.
în considerarea tuturor aspectelor prezentate în acest raport şi în temeiul art. 59 alin. 3 din Legea 85/2006 privind procedura insolvenţei, cu modificările şi completările ulterioare, administratorul judiciar îşi manifestă intenţia de a întocmi sau de a participa alături de debitoarea VULCAN SA la întocmirea unui plan de reorganizare a activităţii acesteia.
