PATRIA BANK S.A. ( societate in f iintata con f orm le g islatiei din Romania ) PATRIA BANK l":: ·"•;�¼ s: :,•1; �:;-;,.·_, ":-� PROSPECT PROPORTIONAT DE OFERTA � .:.i.. j•c•. : · /· . --·-.- � PENTRU EMISIUNEA DE ACTIUNI NOI IN CADRUL MAJORARII DE CAPITAL SOCIAL AL PATRIA BANK S.A. Jo -0�./& PERIOADA DE DERULARE A OFERTEI: .........: .............................. . APROBATA DE ASF PRIN DECIZIA NR..... G .�R..... �.. ⇒-: . .9 IR BRD GROUPE SOCICTE GENERALE Intermediar BRD - Groupe Societe Generale S. A . Data Pros p ect: ....................................... Vizo de aprobare aplicata pe prospectul de oferto publica nu ore valoare de garantie si nici nu reprezinta o alta formo de apreciere a A.S.F. cu privire Io oportunitatea, avantajele sau dezavantajele, profitul ori riscurile pe care le-or putea prezenta tranzactiile de incheiat prin acceptarea ofertei publice obiect al deciziei de aprobare. Decizia de aprobare certifica numai regularitatea prospectului in privinta exigentelor legii si ale normelor adoptate in aplicarea acesteia. CITITI PROSPECTUL INAINTE DE A SUBSCRIE!
Transcript
PATRIA BANK S.A.
(societate infiintata conform legislatiei din Romania)
Acest document a fost aprobat de catre Autoritatea de Supraveghere Financiara din Romania ("ASF it,-car� e�te· "S:',' autoritatea competenta romana in sensul Directivei 2003/71/CE, astfel cum a fost modificata ("Direct�a�prillin.d prospectul") si al normelor de punere in aplicare in Romania a Directivei privind prospectul, ca un p�"ăi��if proportionat ("Prospectul"), in conformitate cu Legea nr. 24/2017 privind emitentii de instrumente financiare si operatiuni de piata (,,Legea privind emitentii"), cu reglementarile secundare emise de ASF in aplicarea Legii privind emitentii si cu Regulamentul (CE) nr. 809/2004 din 29 aprilie 2004 de punere in aplicare a Directivei privind prospectul, cu modificarile ulterioare ("Regulamentul privind Prospectul").
Acest Prospect se refera la o oferta ("Oferta") a Patria Bank S.A., o societate pe actiuni constituita conform legilor din Romania, cu sediul social in strada Brezoianu Ion, Actor, nr. 31, etaj 1, 2 si mansarda, Bucuresti, Romania, sediul real in strada Pipera, nr. 42, cladirea Globalworth Plaza, etaj 7, 8 si 10, Bucuresti, Romania, Cod de Identificare Fiscala RO11447021, Numar de inregistrare la Registrul Comertului J40/9252/2016 ("Patria Bank", "Banca" sau "Emitentul") a unui nu mar de 605.386.611 actiuni noi, ordinare, nominative si dematerializate cu o valoare nominala de 0,10 lei/actiune ("Actiunile Noi"). Numarul total al drepturilor de preferinta aferent majorarii de capital social este egal cu numarul actiunilor emise de Banca si înregistrate in registrul actionarilor Bancii la data de inregistrare aferenta majorarii de capital social, respectiv 2.271.217.313 drepturi de preferinta ("Drepturi de Preferinta"). Fiecarei persoane inregistrate in registrul actionarilor Bancii la data de inregistrare aferenta majorarii capitalului social ii este alocat un numar de Drepturi de Preferinta egal cu numarul actiunilor detinute la aceasta data. Prin urmare, pentru subscrierea unei Actiuni Noi, sunt necesare 3,7516807800693 Drepturi de Preferinta, Actiunile emise de Banca sunt admise la tranzactionare pe piata reglementata la vedere administrata de Bursa de Valori Bucuresti S.A. ("BVB") sub simbolul de piata "PBK", cod ISIN ROBACRACNOR6. Ulterior inchiderii Ofertei si inregistrarii majorarii de capital social la registrul comertului si ASF, Actiunile Noi emise in cadrul majorarii capitalului social al Bancii vor fi tranzactionate pe piata reglementata la vedere administrata de Bursa de Valori Bucuresti (,,BVB"), BVB este o piata reglementata din Spatiul Economic European ("SEE") in sensul prevazut de Directiva 2004/39/CE, cu modificarile ulterioare ("Directiva privind Pietele Instrumentelor Financiare").
Oferta este structurata ca o oferta de Actiuni Noi care vor fi subscrise in cadrul exercitarii Drepturilor de Preferinta de catre detinatorii Drepturile de Preferinta , cu exceptia actionarilor care au restrictionat dreptul de achizitie de Actiuni Noi, in conformitate cu prevederile art. 88 din Legea privind emitentii si art. 26a din Regulamentul privind Prospectul. Actiunile Noi ramase nesubscrise dupa incheierea perioadei de exercitare a Drepturilor de Preferinta ("Actiunile Noi Nesubscrise"), vor fi: oferite exclusiv investitorilor calificati si/sau unui numar mai mic de 150 de persoane fizice sau juridice, altele decat investitorii calificati in cadrul unui plasament privat pentru care Emitentul nu va intocmi sau publica un prospect conform exceptiei prevazute in Legea privind emitentii ("Plasament Privat"), urmata de anularea Actiunilor Noi Nesubscrise in aceasta etapa, in conformitate cu Hotararea Consiliului de Administratie al Bancii nr. 86/04.04.2018 (,,Hotararea CA de Majorare"). Plasamentul Privat nu face obiectul prezentului Prospect.
Pretul de subscriere a unei Actiuni Noi este de 0,10 lei/actiune pentru subscrierea in cadrul exercitarii Drepturilor de Preferinta ("Pret de Subscriere"). Pretul de oferta a Actiunilor Noi nesubscrise ca urmare a exercitarii Dreptului de Preferinta va fi mai mare decat Pretul de Subscriere. Oferta se va desfasura conform hota rarii adunarii generale extraordinare a actionarilor Bancii din 12.03.2018, publicata in Monitorul Oficial al Romaniei, Partea a IV-a, nr, 1136/20.03.2018 (,,Adunarea AGEA de Majorare").
Prezentul Prospect este intocmit pentru oferta de Actiuni Noi exclusiv in cadrul exercitarii Drepturilor de Preferinta si nu se refera si nici nu poate fi utilizat drept baza pentru justificarea unei investitii in actiuni emise de Banca in cadrul oricarei oferte ulterioare a Actiunilor Noi Nesubscrise, derulate in temeiul unei exceptii de la obligatia intocmirii si publicarii unui prospect de oferta. Nivelul de informatii prezentate in Prospect este proportional cu acest tip de emisiune.
O investitie in valorile mobiliare implica un grad de risc. A se vedea sectiunea 5.3 "Factori de risc" din prezentul Prospect pentru prezentarea unor aspecte pe care investitorii ar trebui sa le ia in considerare inainte de a face o investitie in valorile mobiliare.
2. DECLARATII PRIVIND PERSPECTIVELE ...................................................................................................................... �.7 - -3. DEFINITII 51 GLOSAR PENTRU ANUMITI TERMENI ..................................................................................................... 8 4. REZUMAT ................................................................................................................................................................ 13 5. DOCUMENT DE INREGISTRARE PRIVIND ACTIUNILE ................................................................................................ 30
5.1 PERSOANE RESPONSABILE ................................................................................................................... .30 5.2 AUDITORI ............................................................................................................................................. 30 5.3 FACTORI DE RISC ................................................................................................................................... 31 5.4. INFORMATII DESPRE EMITENT ............................................................................................................. 56 5.5. PRIVIRE GENERALA ASUPRA ACTIVITATILOR EMITENTULUI ................................................................ 60 5.6. ORGANIGRAMA .................................................................................................................................... 65 5.7. INFORMATII PRIVIND TENDINTELE ...................................................................................................... 66 5.8. PREVIZIUNI SAU ESTIMARI PRIVIND PROFITUL. ................................................................................... 70 5.9. ORGANE DE ADMINISTRARE, CONDUCERE SI SUPRAVEGHERE 51 CONDUCEREA
SUPERIOARA .............................................................................................................................. 70 5.10. REMUNERATII SI BENEFICII ................................................................................................................ 79 5.11. FUNCTIONAREA ORGANELOR DE ADMINISTRARE SI CONDUCERE .................................................... 80 5.2.12. SALARIAT! ........................................................................................................................................ 82 5.2.13. ACTIONARI PRINCIPALl ................................................................................................................... 82 5.2.14. TRANZACTII CU PARTI AFILIATE ...................................................................................................... 84 5.2.15. INFORMATII FINANCIARE PRIVIND PATRIMONIUL, SITUATIA FINANCIARA SI
REZULTATELE EMITENTULUI ...................................................................................................... 86 5.16. INFORMATII SUPLIMENTARE ............................................................................................................. 92 5.17. CONTRACTE IMPORTANTE ................................................................................................................. 93 5.18. INFORMATII FURNIZATE DE TERTI, DECLARATII ALE EXPERTILOR 51 DECLARATII DE
6. NOTA PRIVIND VALORILE MOBILIARE PENTRU ACTIUNI PENTRU EMISIUNEA DE DREPTURI DE PREFERINTA ................................................................................................................................................ 96 6.1. PERSOANE RESPONSABILE ............................... , ................................................................................... 96 6.2. FACTORI DE RISC .................................................................................................................................. 96 6.3. INFORMATII DE BAZA ........................................................................................................................... 96
6.4. INFORMATII PRIVIND VALORILE MOBILIARE CARE URMEAZA A FI OFERITE/ADMISE LA TRANZACTIONARE ...................................................................................................................... 98
,•:�};,;, ::�:�,�� Acest Prospect reprezinta un prospect în sensul Articolului 5.3 din Directiva privind Prospectul, a '{b,st elaborat . /, conform Regulamentului privind Prospectul si respecta cerintele din Legea privind emitentii si din reglehie.Q!i!fiJe· emise in aplicarea acesteia. Acest Prospect a fost aprobat de catre ASF, în vederea emisiunii unui numar de maxim 605.386.611 Actiuni Noi ale Patria Bank, care vor fi oferite spre subscriere actionarilor Bancii la Data de lnregistrare, cu exceptia actionarilor care au restrictionat dreptul de achizitie de Actiuni Noi, prin exercitarea Drepturilor de Preferinta in cadrul operatiunii de majorare a capitalului social al Bancii aprobata prin Hotararea AGEA de Majorare ("Oferta").
Oferta este intermediata de BRD - Groupe Societe Generale S.A. (,,Intermediarul" sau „BRD"). Intermediarul actioneaza exclusiv pentru Emitent si, prin urmare, nu actioneaza pentru nicio alta persoana in legatura cu Oferta, sinu va fi tinut raspunzator fata de nici o alta persoana, legal sau contractual, pentru nici un fel de prejudiciu generat din sau in legatura cu Oferta.
lnformatiile cuprinse in prezentul Prospect sunt proportionate pentru aceasta emisiune in prezentarea situatiei Emitentului, a Drepturilor de Preferinta si a Actiunilor Noi. Oferta se adreseaza exclusiv persoanelor care sunt inregistrate in registrul actionarilor Bancii la Data de lnregistrare, cu exceptia actionarilor care au restrictionat dreptul de achizitie de Actiuni Noi ("Actionari lndreptatiti"). Doar Actionarii lndreptatiti isi pot intemeia decizia de a subscrie Actiuni Noi sau de a exercita Drepturilor de Preferinta pe informatiile cuprinse in prezentul Prospect
lnformatiile prezentate în acest Prospect sunt corecte la data Prospectului prevazuta pe coperta, cu exceptia situatiilor în care se mentioneaza expres o alta data.
Emitentul si Intermediarul nu au nicio responsabilitate cu privire la actualizarea sau completarea informatiilor din cadrul acestui Prospect, cu exceptia modificarilor de natura a afecta decizia investitionala care pot aparea pe parcursul derularii Ofertei, caz în care Emitentul va aduce la cunostinta investitorilor informatiile relevante printr-un amendament la Prospect, în conformitate cu legislatia aplicabila.
Fara a afecta obligatia Emitentului de a întocmi si publica un supliment la Prospect, conform Directivei privind Prospectul si Legii privind emitentii, punerea la dispozitie sau transmiterea acestui Prospect, precum si orice vanzare realizata in temeiul acestuia, nu implica faptul ca nu a existat nicio modificare în activitatea si afacerile Emitentului de la data prezentului Prospect sau ca informatiile incluse în acesta sunt corecte la o data ulterioara Prospectului.
lnformatiile care se regasesc pe pagina de internet a Emitentului, pe orice pagina de internet la care se face referire în acest Prospect sau pe orice pagina de internet la care se face trimitere directa sau indirecta de pe pagina de internet a Emitentului nu sunt incorporate prin referinta în prezentul Prospect, cu exceptia situatiilor mentionate explicit în cadrul Prospectului, si orice decizie de a subscrie Actiuni Noi nu ar trebui sa se bazeze pe aceste informatii.
lnformatiile cuprinse în acest Prospect sunt generate de Emitent sau provin din surse publice, conform indicatiei din Prospect. Nicio alta persoana fizica sau juridica, în afara Intermediarului si a Emitentului, nu a fost autorizata sa furnizeze informatii sau documente referitoare la Oferta descrisa în prezentul Prospect si nicio alta persoana fizica sau juridica nu a fost autorizata sa furnizeze informatii sau documente referitoare la Oferta, altele decat cele cuprinse în acest Prospect si în documentele incorporate prin referinta în acesta. Orice informatii sau documente furnizate in afara Prospectului sau a documentelor astfel incorporate sau de persoane altele decat Emitentul sau Intermediarul nu trebuie luate în considerare ca fiind autorizate de catre Intermediar, Emitent sau de catre administratorii, membrii organelor de conducere, afiliatii, consultantii sau agentii acestora.
Continutul acestui Prospect are un caracter exclusiv informativ si nu este, nu va fi interpretat si nu âS_fi cons·ider,at.- /J ca fiind o opinie legala, financiara sau fiscala. Nimic din continutul acestui Prospect nu va fi int '}ţ)�eta; -c� .•o ,?
' , recomandare de a investi sau o opinie a Intermediarului asupra situatiei Emitentului sau ca o consultanta'd�...:�i½Jra juridica, fiscala, financiara sau consultanta profesionala de afaceri.
ln luarea deciziei de a subscrie Actiunile Noi, investitorii trebuie sa se bazeze pe propria analiza asupra activitatii si perspectivelor Emitentului, a termenilor Ofertei, inclusiv a avantajelor si a riscurilor implicate. Fiecare subscriitor al Actiunilor Noi trebuie sa respecte toate legile si reglementa rile in vigoare, Intermediarul sau Emitentul neavand nicio responsabilitate in legatura cu aceasta.
Fiecare investitor va trebui sa isi consulte proprii consultanti juridici, financiari, fiscali sau de alt fel pentru a primi consultanta relevanta in legatura cu aspectele juridice, fiscale, de afaceri, financiare aferente Emitentului sau detinerii de Actiuni Noi sau in legatura cu aspectele care trebuie luate in considerare la subscrierea, cumpararea, pastrarea sau transferarea Actiunilor Noi sau a oricaror actiuni emise de Emitent. Intermediarul si Emitentul nu isi asuma nicio responsabilitate cu privire la aceste aspecte. Nici Emitentul, nici Intermediarul nu fac vreo declaratie vreunui destinatar sau subscriitor de Actiuni Noi cu privire la legalitatea unei investitii in Actiuni Noi realizate de respectivul destinatar sau subscriitor, in baza legislatiei relevante care reglementeaza investitiile sau a unei legislatii similare. Pretul de piata al Actiunilor Noi poate sa creasca sau sa scada ulterior admiterii acestora la tranzactionare.
Acest Prospect nu constituie si nici nu poate fi utilizat in legatura cu, o oferta de a vinde, invitatie in vederea achizitionarii de Actiuni Noi sau solicitare a unei oferte de cumparare a Actiunilor Noi din partea niciunei persoane in nicio jurisdictie in care este ilegal sau in care nu este permis in orice alt mod sa fie fa cuta o astfel de oferta, invitatie sau solicitare sau in care o astfel de oferta sau invitatie ar genera indeplinirea vreunei formalitati, alta decat intocmirea si publicarea prezentului Prospect. Atat distribuirea acestui Prospect, cat si oferirea sau vanzarea Actiunilor Noi in anumite jurisdictii, sunt restrictionate prin lege.
Dorim sa va reamintim ca Prospectul v-a fost adus la cunostinta (in format electronic, pe suport de hartie sau prin indicarea website-ului de pe care Prospectul poate fi descarcat) avand in vedere faptul ca sunteti o persoana in posesia ca reia Prospectul poate fi transmis in mod legal, in conformitate cu legea jurisdictiei in care va aflati si nu aveti dreptul, nici nu sunteti autorizati, sa transmiteti Prospectul, prin mijloace electronice sau in alt mod, niciunei alte persoane.
ln cazul in care Prospectul v-a fost adus la cunostinta in format electronic, dorim sa va reamintim ca documentele transmise prin acest mijloc de comunicare se pot modifica sau schimba pe durata procesului transmiterii electronice si, prin urmare, Intermediarul, persoanele care ii controleaza, administratorii, directorii, angajatii, agentii si consultantii acestuia si orice afiliati ai acestor persoane nu isi asuma nicio raspundere sau responsabilitate de orice natura in ceea ce priveste orice diferenta intre Prospectul care v-a fost transmis in forma electronica si versiunea Prospectului aprobata de ASF.
Cu exceptia cazului in care se specifica altceva sau in care contextul impune altceva, referirile la "Romania" sunt referiri la Republica Romania, referirile la un "Stat Membru" sunt referiri la un Stat Membru al Spatiului Economic European, referirile la "EUR" sunt referiri la moneda introdusa la inceputul celei de-a treia etape a Uniunii Economice si Monetare Europene conform Tratatului de lnfiintare a Comunitatii Europene, cu modificarile ulterioare, si conform celor definite la Articolul 2 din Regulamentul Consiliului (CE) nr. 974/98 din 3.05.1998 privind introducerea EUR, cu modificarile ulterioare, iar referirile la "RON" sau "lei" sunt referiri la moneda nationala curenta a Romaniei. Referirile la "miliarde" sunt referiri la mii de milioane.
Anumite valori incluse in acest Prospect au fost supuse unor rotunjiri. Prin urmare, valorile indicate pentru aceeasi categorie prezentata in tabele diferite pot diferi usor, iar valorile indicate drept total in anumite tabele pot sa nu fie o suma aritmetica a valorilor care le preced.
5
,...---;'ip'i'Gfp, (�•: .,,, C.',�,ţ /•,1 <,\
I.? ; �- ., ·J.l �\
I !:· · ,.::' f:\ Cu exceptia Romaniei, Emitentul sau Intermediarul nu a luat nicio masura care sa permita derularea acJ�eilcrr1fte:·.-; �·- }) \ .'.. .',/ sau a oricarei alte oferte de valori mobiliare emise de Emitent în nicio alta tara (inclusiv, dar fara a se limita fa·•Statele . ")/
.· 'r'-, ,t!', .
Unite ale Americii, Australia, Canada sau Japonia) sau catre persoane rezidente sau localizate în aceste tari. '....:....:'.;";> ·
Persoanele care decid sa subscrie Actiuni Noi în cadrul prezentei Oferte sunt obligate sa cunoasca restrictiile si limitarile Ofertei si sa se conformeze acestora. Prin subscrierea de Actiuni Noi, nerezidentii isi asuma toata responsabilitatea decurgand din decizia cu privire la investirea în Actiuni Noi.
Drepturile de Preferinta, precum si Actiunile Noi care vor fi emise prin exercitarea Drepturilor de Preferinta în cadrul Ofertei, nu au fost si nu vor fi înregistrate potrivit Legii Valorilor Mobiliare din Statele Unite ale Americii din 1933, cu modificarile ulterioare ("Legea Valorilor Mobiliare din SUA"). Drepturile de Preferinta, precum si Actiunile care vor fi emise prin exercitarea Drepturilor de Preferinta în cadrul Ofertei, nu pot fi oferite, vandute sau transmise în Statele Unite ale Americii sau catre cetateni sau rezidenti americani.
Drepturile de Preferinta, precum si Actiunile Noi care vor fi emise prin exercitarea Drepturilor de Preferinta în cadrul Ofertei, nu au fost si nici nu vor fi înregistrate la, recomandate sau aprobate de Comisia pentru Valori Mobiliare si Piete din Statele Unite ("SEC"), si de nici o comisie de stat pentru valori mobiliare din Statele Unite sau de vreo alta comisie pentru valori mobiliare sau autoritate de reglementare, si nici SEC, nicio comisie de stat pentru valori mobiliare din Statele Unite si nici o alta astfel de comisie sau autoritate pentru valori mobiliare nu a validat acuratetea informatiilor cuprinse sau caracterul adecvat al acestui Prospect.
Avand în vedere ca Emitentul si Intermediarul au informat prin prezenta nota faptul ca nu au luat nicio masura care sa permita efectuarea prezentei Oferte într-un alt stat decat în Remania, Emitentul si Intermediarul sunt indreptatiti sa prezume ca fiecare persoana care subscrie în cadrul Ofertei nu este supusa niciunei restrictii referitoare la subscrierea Actiunilor Noi, exercitarea Drepturilor de Preferinta sau subscrierea sau cumpararea de alte valori mobiliare emise de Emitent.
Emitentul si Intermediarul nu vor avea nicio raspundere pentru neexecutarea ordinelor de a subscrie primite in conformitate cu acest Prospect în caz de farta majora (cazuri de farta majora înseamna orice eveniment extern, imprevizibil, absolut invincibil si inevitabil, inclusiv fara limitare, calamitati naturale, razboaie, rebeliuni, tulburari civile, incendii, greve sau alte evenimente care pot limita functionarea institutiilor pietei de capital).
(r - �, t;i \'"_ '·' o/ Acest Prospect cantine diferite declaratii privind perspectivele care se refera la, printre altele, evenimen�e·_şi ten dinte -;· .... .., ,;,: J, .,., ...
care sunt supuse riscurilor si incertitudinilor care ar putea face ca activitatile comerciale, rezultatele operatibn'ale--si pozitia financiara curente ale Emitentului sa difere semnificativ de informatiile incluse in prezentul document. Utilizate in prezentul Prospect, cuvintele "estimeaza", "planifica", "intentioneaza", "anticipeaza", "crede", "se asteapta", "ar trebui" si expresiile similare, cu referire la Emitent si conducerea acestuia, au ca scop identificarea unor astfel de declaratii privind perspectivele.
Investitorii sunt avertizati sa nu isi fundamenteze decizia de a investi pe aceste declaratii privind perspectivele, care prezinta ten dinte sau opinii care sunt considerate a fi adevarate la data Prospectului, cu exceptia cazului in care este prezentata o alta data de referinta in Prospect. Emitentul nu isi asuma nicio obligatie de a comunica public rezultatul oricaror revizuiri ale acestor declaratii privind perspectivele astfel incat sa reflecte evenimentele sau imprejurarile ulterioare datei acestui Prospect sau aparitia unor evenimente care nu au fost anticipate.
ln plus, declaratiile privind perspectivele ar trebui analizate in contextul cadrului politic, economic, social si juridic în care isi desfasoara activitatea Banca, si in contextul pozitiei de capital si de solvabilitate a Bancii. Emitentul nu face nicio declaratie si nu da nicio garantie ca factorii anticipati de astfel de declaratii privind perspectivele se vor intampla. Toate declaratii privind perspectivele reprezinta, in fiecare situatie, doar unele dintre multiplele scenarii posibile si nu trebuie considerate ca fiind scenariul cu cele mai mari sanse de realizare sau scenariul standard.
7
hp�;Sf;f.ii:ţ -�.·-� ,, ._,;.- ..,. �':\
3. DEFINITII St GLOSAR PENTRU ANU MIT! TERMENI
�I;' ,C ,:. :: ,�:) l n cadru l acestu i Prospect, cu exceptia cazu lu i in care se p revede contra riu l in mod expl icit, cifmatori i ..;;.>
"· f',. . • , termeni scrisi cu majuscu le, vor avea u rmatoarele sem nificati i , a p l ica b i le atat formelor de s ingu l a r -cal:·s i '.:� " celor de p lura l :
Act Constitutiv
Actionar lndreptatit
Actiuni
Actiuni Noi
Actiuni Existente
Actiuni Noi Nesubscrise
APIA
ASF
BCE BNR BVB sau Bursa de Valori Bucuresti
CAEN
CE CFA
Comitetul Basel Consiliul de Administratie si/sau CA
8
Actul Constitutiv al Banci i , in forma aprobata prin hotararea nr. 2 din 28.07.2017 a Adunarii Generale Extraordinare a Actionarilor Bancii
Persoana inregistrata in Registrul Actionarilor la Data de lnregistrare si careia ii vor fi alocate Drepturi le de Preferinta conferite in baza Hotarari i AGEA de Majorare.
Oricare si toate actiunile nominative, ordinare, dematerializate emise de Banca, fiecare actiune fiind emisa, platita integral, cu o valoare nominala de 0,1 lei si conferind drepturi egale actionarilor
Actiunile oferite de catre Emitent in cadrul Ofertei, respectiv un numar de 605.386.611 actiuni noi emise in cadrul majorarii de capital social al Banci i astfel cum a fost aprobata prin Hotararea Adunari i Generale Extraordinare a Actionarilor Banci i din data de 12 martie 2018
Un numar de 2.271.217.313 Actiuni existente si aflate in circulatie inainte de implementarea majorarii de capital social al Bancii astfel cum a fost aprobata prin Hotararea Adunarii Generale Extraordinare a Actionarilor Bancii din data de 12 martie 2018
Actiunile Noi ramase nesubscrise ca urmare a exercitarii Drepturilor de Preferinta de catre detinatorii Drepturi lor de Preferinta Perioadei de Subscriere.
in cadrul
Agentia de Plati si lnterventie pentru Agricultura
Autoritatea de Supraveghere Financiara
Banca Centrala Europeana
Banca Nationala a Romaniei Bursa de Valori Bucuresti S.A., operator al pietei reglementate la vedere pe care se tranzactioneaza Actiunile Existente ale Emitentului Clasificarea Activitatilor din Economia Nationala a Romaniei Comisia Europeana CFA Remania - asociatia profesionala a profesionistilor
din domenii le bancar, financiar si al investitiilor Comitetul Basel pentru Supraveghere Bancara Consiliul de Administratie al Emitentului, oricare ar fi componenta acestuia la un anumit moment
1 1
CRD IV
CRR
Data de lnregistrare
Depozitarul Central sau DC
Directiva privind Pietele de Instrumente Financiare sau Directiva MIFID
Directiva privind Prospectul
Drepturi le de Preferinta
EEAF sau EEAF 8.V.
Emitentul si/sau Societatea si/sau Banca si/sau Patria Bank
EUR, euro si €
FM I
Grupul Formular de Revocare
Formular de Subscriere
9
.,.\�Vf-:.: . .
,:· ''':\\ 6 1-\.'_.. , L : .• ·• •· "
.
Directiva 2013/36/UE cu privire la accesul la ac ·v!tatea institutiilor de credit si supravegherea prudent1a:l9 , a . ., . , institutiilor de credit si a firmelor de investitii
< ·· : .. · -
Regulamentul (UE) nr. 575/2013 privind cerintele prudentiale pentru institutiile de credit si societatile de investitii 11.04.2018, respectiv data calendaristica care serveste la identificarea actionarilor carora li se aloca Drepturi de Preferinta corespunzator numarului de actiuni detinute la aceasta data.
Depozitarul Central S.A., entitatea care tine registrul actionarilor Emitentului si care opereaza sistemul de compensare si decontare a tranzactiilor cu actiuni emise de Emitent derulate pe BVB
Directiva 2014/65/EU a Parlamentului European şi a Consiliului din 15.05.2014 privind pietele instrumentelor financiare şi de modificare a Directivei 2002/92/CE şi a Directivei 2011/61/UE
Directiva 2003/71/CE (cu modificarile ulterioare, inclusiv Directiva de Modificare a PD 2010, în masura în care este implementata de un stat membru al SEE)
Drepturi de preferinta care sunt conferite în temeiul Hotararii AGEA de Majorare si care sunt alocate Actionarilor lndreptatiti
EEAF Financial Services B.V., actionarul majoritar al Emitentului
Patria Bank S.A., o institutie de credit cu sediul social în strada Brezoianu Ion, Actor, nr. 31, etaj 1, 2 si mansarda, Bucuresti, Romania, sediul real in strada Pipera nr. 42, cladirea Globalworth Plaza, etaj 7, 8 si 10, Bucuresti, Remania, Cod de Identificare Fiscala RO11447021, numar de inregistrare la Registrul Comertu lui J40/9252/2016, pagina de internet www.patriabank.ro
Moneda oficiala introdusa la începutul celei de-a treia etape a Uniunii economice si monetare europene, conform definitiei de la Articolul 2 al Regulamentului Consiliului (CE) nr. 974/98 din 3.05.1998 privind introducerea euro, cu modificarile ulterioare
Fondul Monetar lnternational
Emitentul impreuna cu filialele acestuia
Formularul completat de catre detinatorii de Drepturi de Preferinta în vederea revocarii subscrierilor efectuate in cadrul Perioadei de Oferta în conformitate cu prevederile legale Formularul completat de catre detinatorii de Drepturi de Preferinta în vederea subscrierii de Actiuni Noi în
Hotararea AGEA de Majorare
Hotararea CA de Majorare
IFRS Intermediar sau I ntermediarul Ofertei IT IPC Legea privind emitentii
Legea Societatilor
Leu sau lei sau RON Oferta
ONRC sau Registrul Comertului
Participant
Perioada de Oferta sau Perioada de Subscriere
11;{&""'.::\�
' ' · \ i :· .
cadrul Perioadei de Oferta, in confqtf!1ita_te cu -2" i prevederile Prospectului Hotararea Adunarii Generale
, .•
Extraorirfare _._..,a Actionarilor Bancii din 12.03.2018 prin care s-a aprobat majorarea de capital social cu suma maxima de 60.538.661,1 lei Hotararea Consiliului de Administratie al Bancii nr. 86 din 04.04.2018 prin care s-a decis cu privire la actiunile ramase nesubscrise in urma finalizarii Perioadei de Subscriere Standardele lnternationale de Raportare Financiara. BRD - Groupe Societe Generale S.A. Tehnologia lnformatiei Indicele Preturilor de Consum Legea nr. 24/2017 privind emitentii de instrumente financiare si operatiuni de piata Legea nr. 31/1990 privind societatile, cu modifica rile si completarile ulterioare Moneda oficiala a Romaniei Oferirea de catre Banca a unui numar maxim de 605.386.611 actiuni noi, ordinare, nominative si dematerializate cu o valoare nominala de 0,10 lei/actiune prin exercitarea unui numar de maxim 2.271.217.313 drepturi de preferinta in baza Hotararii AGEA de Majorare, exclusiv detinatorilor de drepturi de preferinta, conform prevederilor Prospectului.
Pentru evitarea oricarui dubiu, Oferta nu include o eventuala oferta a Actiunilor Noi Nesubscrise adresata (i) exclusiv investitorilor calificati si/sau unui numar mai mic de 150 de persoane fizice sau juridice, altele decat investitorii calificati in cadrul unui plasament privat urmata de anularea Actiunilor Noi Nesubscrise in aceasta etapa, in conformitate cu Hotararea CA de Majorare. Oficiul National al Registrulu i Comertulu i
Intermediarii/firmele de investitii inscrisi in Registrul public al ASF, admisi in aceasta calitate in sistemul Depozitarului Central
Perioada de o luna de zile, respectiv 32 zile calendaristice, incepand din prima Zi Lucratoare ulterioara Zilei Lucratoare in care a �t publicat Pro�ul, cuprinsa intre „.2,i . . . . . O. . . . . . . . . . . . . . . 2018 si ............. «:> . . . .. . . . . . . . . . . . . . 2018, inclusiv, in interiorul careia detinatorii de Drepturi de Preferinta pot subscrie Actiuni Noi prin exercitarea Drepturilor de Preferinta de care beneficiaza
10
PIB
Pret de Subscriere
Prospectul
Registrul Actionarilor
Sectiunea I
Sectiunea li
Sisteme IT Situatiile Financiare 2017 sau Situatiile Financiare Anuale Consolidate
Stat Membru Relevant
State Membre US$, $, dolar SUA, USD sau dolar UE Zi Lucratoare
Pretul la care detinatorii de Drepturi de Preferinta,-pot .J subscrie Actiuni Noi in cadrul exercitarii Drepturil�r -d§' '.'. ' Preferinta, respectiv 0,10 lei per Actiune Noua
Prezentul Prospect privind majorarea capital ului social al Patria Bank, aprobat de catre ASF in vederea derularii Ofertei Registrul actionarilor Bancii tinut de Depozitarul Central Sectiunea din cadrul sistemului Depozitarului Central in care sunt evidentiate conturile individuale in care instrumentele financiare sunt înregistrate direct in numele si pe seama proprietarului, conturi care nu sunt in administrarea unui Participant. Sectiunea din cadrul sistemului Depozitarului Central in care sunt evidentiate (i) conturile individuale si globale de instrumente financiare aflate in administrarea Participantilor si (ii) conturile proprii ale Participantilor Sistemele tehnologice de informatii Situatiile financiare auditate si consolidate ale Bancii la data de 31 decembrie 2017 si pentru exercitiul financiar încheiat la acea data întocmite in conformitate cu standardele I FRS Fiecare stat membru al SEE care a implementat Directiva privind Prospectul Statele Membre din Spatiul Economic European Moneda oficiala a Statelor Unite ale Americii Uniunea Europeana Orice zi in care atat piata romaneasca interbancara cat si sistemele de tranzactionare si compensaredecontare ale Bursei de Valori Bucuresti / Depozitarului Central sunt deschise pentru desfasurarea activitatii
I
!
� sU''fr., t, ,.,..-v "ci
,.__«; ·-s;,, ,'!' · . �;,;\
[ACEASTA PAGINA ESTE LASATA LIBERA I NTENTIOţ:
.. . : , . :P' ,....._�
...:· . ''.1
12
4. REZUMAT <{�SJP.t.:::_;t,�'e,- ,
/t· ·5'.,\
( { . { '-;�\ Rezumatele sunt alcatuite din cerinte de prezentare a informatiilor, denumite "Eleme · f: ,, ?Acesţ� _ _ :_:-· }1. ) . , ;
Elemente sunt numerotate in Sectiunile A-E {A. 1 -E. 7) · --.\1 '• ,
: 'ţ i\ Acest rezumat cantine toate Elementele ce trebuie sa fie incluse intr-un rezumat pentru ace�t tip de valori mobiliare si acest tip de emitent. Avand in vedere ca unele Elemente nu necesita a fi analizate, este posibil ca unele numere sa lipseasca din secventa de numerotare a Elementelor.
Chiar daco este necesar ca un Element sa fie introdus in acest rezumat datorita tipului de valori mobiliare si al emitentului, este posibil sa nu poata fi furnizate informatii relevante despre Elementul respectiv. ln acest caz, rezumatul va cantine o descriere scurta a Elementului, cu mentiunea "Nu este cazul".
A. 1
Sectiunea A - Introducere si avertismente
Atentionare
Acest rezumat trebuie sa fie citit ca introducere la acest document ("Prospect"). Orice decizie de a investi in valori mobiliare ar trebui sa se bazeze pe o examinare exhaustiva a Prospectului de catre investitori, considerat în integralitatea lui. Investitorii nu trebuie sa se limiteze la citirea acestui rezumat ln cazul in care se introduce o actiune în fata unei instante judecatoresti privind informatia cuprinsa în Prospect, este posibil ca investitorul reclamant, în temeiul legislatiei nationale a statelor membre ("State Membre") din Spatiul Economic European ("SEE"), sa fie obligat sa suporte cheltuielile de traducere a Prospectului înaintea începerii procedurii judiciare. Raspunderea civila revine doar persoanelor care au elaborat rezumatul, inclusiv orice traducere a acestuia, dar doar daca acesta induce in eroate, este incorect sau contradictoriu in raport cu celelalte parti ale Prospectului, sau daca el nu furnizeaza, in raport cu celelalte parti ale Prospectului, informatiile esentiale pentru a ajuta investitorii sa decida daca investesc in aceste valori mobiliare.
A.2 Acordul emitentului sau al persoanei responsabile de elaborarea prospectului in ceea ce priveste utilizarea
acestuia pentru revanzarea ulterioara sau plasamentul final al valorilor mobiliare de catre intermediari.
Banca nu a fost de acord cu utilizarea Prospectului pentru revanzarea ulterioara sau plasamentul ulterior sau final al valorilor mobiliare,
B.1
B .2
Orice alte conditii clare s i obiective associate acordului care sunt relevante pentru utilizarea prospectului.
Banca nu a fost de acord cu utilizarea Prospectului pentru revanzarea ulterioara sau plasamentul ulterior sau final al valorilor mobiliare de catre intermediarii financiari. O mentiune scrisa cu caractere ingrosate prin care investitorii sunt informati ca informatiile privind
conditiile ofertei /acute de un intermediar financiar vor fi furnizate in momentul in care va fi /acuta oferta
de catre intermediarul financiar.
Banca nu a fost de acord cu utilizarea Prospectului pentru revanzarea ulterioara sau plasamentul privat ulterior sau final al valorilor mobiliare de catre intermediarii financiari.
Sectiunea B - Emitent si eventuali garanti
Denumirea legala si denumirea comerciala a emitentului.
Denumirea legala si comerciala a emitentului este Patria Bank S.A. {"Emitentul" sau "Banca" sau "Patria Bank") Sediul social si forma juridica/ a emitentului, legislatia in temeiul careia isi desfasoara activitatea
emitentul si tara in care a fost inregistrat.
Sediul social al Emitentului este situat în strada Brezoianu Ion, Actor, nr. 31, etaj 1, 2 si mansarda, sector 1, Bucuresti, Romania.
13
B.3
B.4a
B.4b B.5
Sediul real al Emitentului este situat in strada Pipera, nr. 42, cladirea Globalworth Plaza, et�f:q/8':Si ,to, :sector,S 1 \"� k
2, Bucuresti, Romania. v .,:>.I
" /··,. 1/ Codul de identificare fiscala al Emitentului este RO11447021. ,..'..: ' '_. . _,, Banca este înregistrata la Registrul Comertului de pe langa Tribunalul Bucuresti sub nr. J40/9252/2016, pagina de internet www.patriabank.ro; telefon +40 372 538 725; fax +40 372 148 273 Banca este constituita ca o societate pe actiuni infiintata si functionand in baza actelor normative in vigoare din Romania privind societatile, activitatea bancara, piata de capital, precum si in baza Actului Constitutiv. O descriere a naturii operatiunilor curente ale emitentului si a principalelor sale activitati, inclusiv a
factorilor-cheie aferenti acestora, cu mentionarea principalelor categorii de produse vandute si/sau
servicii furnizate si identificarea principalelor piete de desfacere in care emitentul concureaza.
Obiectul principal de activitate al Bancii ii reprezinta „Alte activitati de intermedieri monetare" ( cod CAEN 6419). Banca opereaza întreaga gama de servicii bancare pentru clienti persoane fizice si juridice, cuprinzand atragerea depozitelor, gestionarea lichiditatilor, activitati de creditare in lei si valuta. Aceasta ofera serviciile si produsele bancare traditionale in moneda locala, asociate cu operatiuni in valuta, incluzand ordine de plata, tranzactii documentare si emiterea acreditivelor si garantiilor. Banca isi desfasoara activitatea pe teritoriul Romaniei, printr-o retea de 85 unitati teritoriale (agentii si puncte de lucru). O descriere a celor mai semnificative tendinte recente care afecteaza emitentul si ramura de activitate in
care acesta functioneaza.
ln primele 2 luni ale anului in curs, moneda nationala ( RON) a cunoscut o stabilizare fata de moneda unica europeana (EUR). ln ceea ce priveste dobanzile, este începutul unei perioade de reasezare a lor pe întregul spectru al timpului (,,time buckets"), semnal dat de catre Banca Nationala a Ro maniei ("BNR") prin majorarea dobanzii de politica monetara de doua ori deja in cursul anului curent, aceasta situandu-se acum la 2,25%. ln ceea ce priveste coridorul „dobanda de depozit" versus „dobanda de credit" , acesta isi pastreaza marja de +/- 1% in jurul „dobanzii de referinta" in timpul ce ratele rezervelor minime obligatorii raman neschimbate. Aceste modificari aduc un impact moderat in acest moment asupra profitabilitatii Bancii, urmand ca aceasta sa isi modifice strategia odata cu accelerarea cresterii ratelor de dobanda de referinta si a celor interbancare. Nu se aplica Daco emitentul face parte dintr-un grup, o descriere a grupului si a pozitiei emitentului in cadrul acestuia
La data Prospectului grupul Patria Bank (,,Grupul") era format din urmatoarele entitati: Banca care a provenit din fuziunea prin absorbtie derulata intre Banca Comerciala Carpatica S. A. (societate absorbanta) si Patria Bank S.A. (societate absorbita). Patria Credit IFN S. A., institutie financiara nebancara, autorizata de BNR pentru a desfasura activitati de creditare pe teritoriul Roman iei, specializata in creditarea rurala, detinuta in proportie de 99,99% de catre Emitent.
- SAi Carpatica Asset Management S.A. , societate de administrare a investitiilor autorizata de ASF detinuta in proportie de 99,99% de catre Emitent. SAi Carpatica Asset Management S.A. este administrator al fondurilor deschise de investitii Carpatica Obligatiuni, Carpatica Global si Carpatica Stock.
La data Prospectului filialele/detinerile semnificative aflate in curs de lichidare/dizolvare voluntara/procedura falimentului sunt:
- Imobiliar Invest S.R.L. (in lichidare voluntara) avand domeniul principal de activitate cum pararea si vanzarea de bunuri imobiliare proprii, la care Banca detine o participatie de 100% din capitalul social. Carpatica Invest S.A. (in dizolvare), anterior societate de servicii de investitii financiare (SSIF) cu activitati de tranzactionare la bursa, consultanta si finantare prin intermediul pietei de capital, la care Banca detine o participatie de 95,68% din capitalul social.
14
B.6
B.7
Delta Asigurari S.A. (in procedura falimentului), societate de asigurari, la car'ei.,.Banca ·detine o participatie de 35,09% din capitalul social. �
..:...�?�.'' f' Patria lnvestments S.A. (in lichidare voluntara), anterior SAi Patria Asset Management S.A. cu activitati de administrare a fondurilor de investitii, la care Banca detine o participatie de 99,99% din capitalul social.
Alte detineri semnificative ale Bancii: SAi Globinvest S.A., societate de administrare a investitiilor la care Banca detine o participatie de 20% din capitalul social.
ln masura in care sunt cunoscute de emitent, numele oricarei persoane care, direct sau indirect, detine
participatii in capitalul emitentului sau drepturi de vot, care trebuie notificat in conformitate cu legislatia
nationala a emitentului, impreuna cu valoarea participatiei unei astfel de persoane. Daca actionarii
principali ai emitentului au drepturi de vot diferite, in cazul in care au drepturi de vot. ln masura in care
aceste informatii sunt cunoscute de emitent, se precizeaza daca emitentul este detinut sau controlat,
direct sau indirect, si de catre cine si se descrie natura acestui control.
La data de 11.04.2018 EEAF Financial Services B.V. detinea o participatie de 76,2058% din capitalul social al Emitentului, domnul Carabulea Ilie detinea o participatie de 10,8088% din capitalul social al Emitentului, in timp ce alti actionari detineau împreuna o participatie de 12,9854% din capitalul social al Emitentului. Exista o singura categorie de actiuni emise de Banca si toate actiunile confera drepturi egale. Nu exista drepturi de vot diferite conferite de actiunile Emitentului. BNR a dispus prin Hotararea BNR nr. 6/12.03.2014, respectiv Ordinul BNR nr. 35/28.03.2014, suspendarea exercitarii drepturilor de vot aferente actiunilor fostei Banei Comerciale Carpatica S.A. detinute de urmatorii actionari: Ilie Carabulea, Corneliu Tanase, Atlassib S.R.L., Safa S.R.L., Oprea Nicolae Carabulea, Daniela Tanase, Dana Cojocaru si Nicolae Lupu. La data de 11.04.2018, actionarii Bancii ale caror drepturi de vot sunt suspendate in temeiul ordinelor BNR detineau un numar total de 245.490.909 actiuni, care reprezinta 10,8088% din numarul total de actiuni emise de Banca. Actionarul majoritar al Emitentului, este detinut in proportie de 100% de Emerging Europe Accession Fund Cooperatief UA (EEAF UA • Olanda), care la randul sau este detinuta in proportie de peste 90% de institutii financiare internationale precum: Banca Europeana de Reconstructie si Dezvoltare, Fondul European de lnvestitii, Banca de Dezvoltare a Regiunii Marii Negre, Banca de Dezvoltare parte a grupului bancar KFW si alti investitori.
lnformatii financiare istorice esentiale selectate cu privire la emitent, prezentate pentru fiecare exercitiu
financiar din perioada vizata de informatiile financiare istorice si orice perioada financiara intermediara
ulterioara, insotita de date comparative din aceeasi perioada din exercitiul financiar anterior, cu exceptia
ca cerinta referitoare la informatiile comparative din bilant este indeplinita prin prezentarea informatiilor
bilantului de la sfarsitul exercitiului. Aceste informatii ar trebui sa fie insotite de o descriere narativa a
modificarii semnificative a situatiei financiare a emitentului si a veniturilor din exploatare ale acestuia in
timpul sau dupa perioada vizata de informatiile financiare istorice esentiale.
lnformatii financiare istorice esentiale selectate cu privire la Banca, extrase din situatiile financiare individuale si consolidate aferente exercitiului încheiat la 31.12.2017 sunt prezentate in continuare.
ln ceea ce priveste bilantul si cifrele comparative ale rezultatului global aferent exercitiului financiar încheiat la 31.12.2016, au fost pregatite valori consolidate ale celor doua banei care au fuzionat in data de 01.05.2017 (Banca Comerciala Carpatica S.A. si fosta Patria Bank S.A.), pentru perioada anterioara fuziunii, folosind valoarea contabila la nivel agregat aferent situatiilor financiare consolidate. Comparativele aferente lunii decembrie 2016 din rezultatul global raportat cuprind consolidarea rezultatelor financiare din 2016 a fostei Patria Bank S.A. cu rezultatele financiare din 2016 ale fostei Banei Comerciale
15
Carpatica pentru o perioada de 9 luni, incepand cu 31 martie 2016 (data în care fosta PM.(i� Bank S.A -�·, preluat controlul asupra fostei Banei Comerciale Carpatica) si pana la 31 decembrie 2016. · <.>· '.�- '. ·' Situatia Pozitiei Financiare
mii /ei Grup Patria Bank Banca
31 decembrie 31 decembrie 31 decembrie 31 decembrie 2017 2016 2017 2016
Active
Nu mera r si echivalente de numera r 642.914 716.887 636.525 688.038 Active fi nanciare detinute pentru tranzactionare 99.966 115.283 28.635 52.788 Active f inanciare disponibi le in vederea vanzari i 1 . 151 .064 1 . 171.727 1 .151 .064 1 .171.727 P lasamente la banei 8.408 6.939 5 .076 6.939 Credite s i avansur i acordate cl ientelei 1 .370. 125 1 .236. 190 1.325.216 1 .199.589 l nvestitii pastrate pana la scadenta 107.708 109.860 107.708 109.860 l nvestitii i mobi l iare 76.541 78.271 73.476 75.206 Titl u ri de partici pare detinute in fi l iale 27.505 28.832 Alte active f inanciare 9.294 1 .810 9.065 1.551 Alte active 45.469 47.601 47.090 46.901 Creanta privind impozitul a ma nat 22.716 18.744 22.936 19.023 l mobi l iza ri necorporale 45.280 44.239 43 .211 43.025 l mobi l iza ri corporale 168. 105 175.551 167.886 175.444 Total active 3.747.590 3.723.102 3.645.393 3.618.923
Datorii
Depozite de la banei 95.967 42.023 95.967 42.023 Depozite de la c l ienti 3 .231.281 3 .207 .531 3.256.296 3 .221 .691 l mprumuturi de la banei si a lte institutii fi na ncia re 39.893 47.223 59 15.933 Alte datori i f inanciare 98.972 96.485 6 .892 4.684 I m pozit pe profit curent 259 P rovizioane pentru a lte riscuri s i a ngajamente de creditare si gara ntii fi na ncia re 11.827 17.753 10.979 17.094 Alte dator i i 15.609 17.069 14.060 15.571 Datorii subo rdonate 29.589 19.754 29.589 19.754
Total Datorii 3.523.138 3.448.097 3.413.842 3.336.750
Capitaluri proprii
Ca pital soc ia l 231 .418 199.218 231 .418 199.218 P rime de fuziune (67.569) (67.569) Act iun i propri i rascumpa rate ( 1 .055) P ierderea cumu lata (33,069) (70,628) (25.226) (62 .476) Rezerve d in reeva luare 52.862 18.440 51.063 18.440 Rezerve pentru riscuri le bancare genera le 11 .886 23.503 1 1.886 23.503 Rezerve lega le 15.301 11 .683 15.301 1 1.683 Alte reserve 14.678 30.290 14.678 30.290 Interese care nu controleaza 62 .499 61.515
Total capitaluri proprii 224.452 275.005 231.551 282.173
Total datorii si capitaluri proprii 3.747.590 3.723. 102 3.645.393 3.618.923
Sursa: Situatiile financiare auditate individuale si consolidate ale Bancii la data de 31.12.201 7 si pentru exercitiul financiar incheiat la acea data intocmite in conformitate cu standardele lFRS
16
Situatia Performantei Financiare
mii /ei Grup Patria Bank
31 decembrie 31 decembrie 2017 2016
Venitu ri din dobanzi s i as imi late 152.009 182.809 Cheltu ie l i cu dobanzi le si assimi late {34.588) {34, 185) Venituri nete din dobanzi 117.421 148.624
Ven itu ri d in comisioane si speze 28. 184 24.333 Che ltu ie l i cu comisioane si s peze {5.951) {5 ,710) Venituri nete din comisioane si speze 22.233 18.623 Venit net d in t ra nzactionare 9.096 12 .447 Castig net din va nza rea activelor financia re d ispon ib i le î n vederea va nza ri i 471 17.230 Alte ven ituri din exp loatare 9.041 6.766 Total venituri operationale 158.262 203.690
Cheltu ie l i nete cu aj usta r i le pentru depreciere afe rente credite lor si avansuri lor acordate c l ientelei { 18.875) {64,369) Proviz ioanele pentru angaja mente de creditare si gara ntii fi nancia re { 1 .056) {1 .542) Cheltu ie l i nete cu aj usta ri de depreciere aferente tit luri lor de participa re ( 19) Che ltu ie l i cu persona lu l (85.286) (91 .402) Cheltu ie l i cu a mortiza rea si deprecierea ( 16.042) (13,971) Alte che ltu ie l i operationale si admin istrative (79,731) {75 ,169) Total cheltuieli operationale (201.009} (246.453}
Pierdere inainte de impozitare {42.7471 �
(Cheltuia la ) / venit cu impozitu l pe p rofit a ma nat 59 (1 .616) {Cheltuia la ) / venit cu impozitul pe p rofit curent (912) {771) Pierderea exercitiu lui financiar � �
-Societatii mama (43,600) (36.422) -I ntereselor care nu contro leaza {8.728) Pierderea exercitiu lui financiar � �
Alte elemente ale rezultatului global Elemente care pot fi reclasificate ulterior in contul de profit sau pierdere: Active f inancia re dispon ibi le pentru vanzare: - Castig / {P ierdere) recu noscut(a ) în an ( 11 ,631) 3 .057 - (Castig )/Pierdere recunoscut(a) d in vanzare . rec lasificat(a) i n contu l de profit sau Pierdere {468) (17 .141) I mpozitul pe venit î n registrat d i rect în a lte e lemente a l e rezu ltatu l u i g loba l 1.901 2 .254 Elemente care nu vor fi clasificate u lterior in profit sau pierdere:
17
31 decembrie 2017
137. 148 {32.646) 104.502
27 .278 {4.491) 22.787 10.545
468 12.283
150.585
{ 17.416)
{ 1 .056)
{ 1 .347) (81 .055) ( 15 .617)
{76,638) (193.129} {42.5441
{42.5441 {42.544)
{42.5441
( 1 1 .631)
{468)
1 .901
,<{ i,::-.:;;î'0::::;i:;1<:\'. /
�" r <\ ,' ,; ,t · i i '.� •'
1 2 .� \ �-�'\ ✓ • •
\ , , . ', " h�. :.:.2j! .. � .. � . ..
Banca
31 decembrie 2016
170.665 {32.887) 137.778
24.541 {5,653) 18.888 10.846
17.220 18.346
203.078
{62,621)
{ 1 .542)
(88.865) ( 14.087)
(72.472) (239,587}
�
{ 1 .681)
�
{38. 190)
�
3 .057
{17 ,141)
2 .254
I � .. ... ., , - . , .. / ·
· ' '
Rezu ltat reportat d in rea l izarea rezervelor d i n reeva luare I mpozitu l pe profit i n registrat d i rect i n rezu ltatu l globa l Alte e lemente a le Rezu ltatu lu i g loba l . nete de impozit pe profit Situatia rezultatului global aferenta exercitiu lui financiar
Situatia rezu ltatu l u i global este atribu i b i la :
-Societatii mama - I nterese lor care nu controleaza
Situatia rezu ltatu lu i global aferenta exerciti u l u i f inanciar
Rezultatul pe actiune (de baza si di luat)
(2 , 155)
405
( 11 ,948)
(55 .548)
( 11 ,830)
(46,843)
( 10, 137)
405
( 11 .948)
(54.492)
(54.492)
(54.492)
(0.0143)
( 1 1.830)
(50.020)
(50,020)
(0.0142)
Sursa: Situatiile financiare auditate individuale si consolidate ale Bancii la data de 31.12.2017 si pentru exercitiul
financiar incheiat la acea data intocmite in conformitate cu standardele IFRS
Situatia Fluxurilor de Numerar
mii /ei
Fluxuri de numerar din activitatea de exploatare Dobanzi încasate Dobanzi platite Com isioane si speze incasate Comisioane si speze platite Castigu ri/Pierderi rezultate d in instrumente finacia re derivate Castiguri nete d in tranzactionare si a lte venituri din exploata re Recuperari d in credite scoase in afara b i lantu lu i Plati i n n u me ra r catre a ngajati P lati in n u me ra r catre furnizor i I mpozit pe profit Flux net de numerar din profitu l de exploatare inainte de modificarile activelor si pasivelor de exploatare
Modificari ale activelor de exploatare {Cresterea}/Descresterea: -creditelor si avansur i lor acordate banci lor -active lor f inanciare detinute pentru tra nzactionare -creditelor si avansuri lor acordate c l ientelei -altor active financia re s i a ltor active non-financiare Total modificari ale activelor de exploatare
Grup Patria Bank 31 decembrie
2017
18
137.259 (32.607)
28. 184 (5,951)
617
17.578
13.574 (90.958) (81 .181)
(853)
(14.338)
( 1 .472 )
15.317
( 143,709)
(9.376)
(139.240)
31 decembrie 2016
188.652 (39 .820)
24.635 (5,737)
( 1 .127)
33.008
29. 107 (84 .149) (79.848)
( 753)
63.968
(4.767)
(7 , 139)
35 .717
45.679
69.490
Banca 31 decembrie 31 decembrie
2017 2016
123.139 (31.331)
27.278 (4.491)
617
19. 114
13.563 (86.810) (78.073)
1 .860
24.153
( 134.754)
( 11 ,602)
(120.343)
180.477 (38, 190)
24.549 (5, 672)
(530)
34.001
30.944 (81.617) (74,697)
1 .053
(526)
3 . 986
41 .418
44.376
89.254
Modificari a le pasivelor de exploatare (Descresterea)/ Cresterea - depozite lor de la a lte banei - depozite lor de la cl ienti - a ltor datori i fi nanc iare si a ltor datori i non-financia re
Total modificari ale pasivelor de exploatare
Numerar net folosit in activitatea de exploatare
Flux de numerar in activitatea de investit i i Cumpara re de t it lur i d isponibi le în vederea vanzar i i
Vanza re de tit l u ri d isponib i le în vederea vanza ri i Rascumpa ra re titlu ri ajunse la matu ritate
Cumpara rea instru mentelor de capita l
Dividende încasate Vanzari de i nvestitii imobi l iare Achiziti i de imobi l izari corporale si necorporale
l nvestitii i n fi l ia le, nete de numerar si d isponibi l itati la Ba nca Centrala la data ach izitiei Numerar net generat de activitatea de investitii
Fluxuri de numerar din activitatea de finantare Trageri de împrumuturi de la a lte institutii fi na ncia re Rambursari de împrumuturi de la a lte institutii fi nanciare l mprumut subordonat Emisiune de actiun i Numerar net generat de activitatea de finantare
Efectul variatiilor de curs de schimb asupra numerarului si a echivalentelor de numerar
Cresterea/ (Descresterea) numerarului si a echivalentelor de numerar Numera r s i echivalente de numera r la 1 ianuarie
Numerar si echivalente de numerar la 31 decembrie
53.844 (2 ,101)
1 .610
53.353
(lQQ,225)
(989.352)
1.008.836
2 . 158 { 1 .078)
2.352 1.730
(6 .496)
18. 150
18.343
(25.980) 9 . 136
1.499
6.603
716.887
(73.973)
642.914
26.824 (358.339)
6 .672
(324.843)
(191.385)
(2 .287.874)
2.558.701
1 .595 8.000
724 7.605
( 11 .941)
432.339
709. 149
28.712
{85.680) 19 .754 14.057
(23 .157)
(2541
222.534
494.353
716.887
I c 1·· . . ... , ' \· '· ' ·
53.Bi�:__
.·_ , , . . , 27.0°58 8.754 · � -{351.244)
1 .735 (7, 239)
(331.425)
(73.QQ4) (171.853)
(989.352) (2 .287.874)
1 .007.976 2 .559.546
2.158 1.595 ( 1 .078) 8.000
5 .755 10.305 1 .730 7.606
(6.230) ( 16 .614)
402.687
20.959 685.25 1
(46.916)
{15 .207) (27.688) 9 . 136 19.754
14.057
(6.071) (40.793)
6.603 Lill
688.038 215.508
(51 .513) 472.530
636.525 688.Q38
Sursa: Situatiile financiare auditate individuale si consolidate ale Bancii la data de 31.12.201 7 si pentru exercitiul
financiar incheiat la acea data intocmite in conformitate cu standardele IFRS
lnformatii financiare istorice esentiale selectate cu privire la Banca, extrase din situatiile financiare neauditate aferente trimestrului I 2018, incheiat la 31.03.2018 sunt prezentate in continuare:
19
Situatia individuala a Pozitiei Financiare pentru perioada încheiata la 31.03.2018 '\:.. ,·' . . , �-. . · . .J'. ·-... ...... �:.'r. ::._
mii /ei ACTIVE Numerar si d isponibi l itati la Banca Centra la Plasamente la banei Active financia re detinute pentru tranzactionare Active financiare eva luate la valoarea j usta prin a lte e lemente a le rezultatu lu i g lobal Active financia re eva luate la cost amortizat - Titluri de datorie Tit luri de pa rtici pa re detinute in f i l ia le Credite si avansuri acordate clientelei, net l nvestitii imobi l iare Alte active Creanta privind impozitul ama nat l mobi l izari necorporale l mobi l iza ri corporale Total active PASIVE Depozite de la banei Depozite de la c l ient i lmprumuturi de la banei si a lte institutii f inanciare P rovizioane pentru a lte riscu ri si angajamente de credita re si gara nti i fina nciare Alte datori i Datori i subordonate Total Datorii Capital social Pr ime de fuz iune Pierderea cumu lata Rezerve din reeva luare Alte rezerve Total capitaluri proprii
212.808 231.551 Total datorii si capitaluri proprii 3.624.657 3.645.393
Sursa: Situatiile financiare ale Bancii la data de 31 martie 2018 intocmite in conformitate cu standardele /FRS
lnformatiile financiare la data de 31 martie 2018 si 31 martie 2017 nu au fost auditate sau revizuite.
Situatia Individuala a Performantei Financiare pentru perioada încheiata la 31.03.2018
Mii le i Venituri d in dobanzi s i as imi late Che ltu ie l i cu dobanzi le s i as imi late Venituri nete din dobanzi Venituri din comisioane si speze Cheltuiel i cu comisioane s i speze Venituri nete din comisioane si speze Castig net din tranzactionare Castig net d in vanzarea activelor f inanciare eva l uate la valoa rea justă prin a lte e lemente a le rezu ltatu lu i global Alte venitu ri d in exploata re Total venituri operationale Cheltu iel i cu persona lu l Cheltuiel i cu amortiza rea si deprecierea Alte che ltu ie l i operationale si admin istrative Total cheltuieli operationale Ajustari de depreciere aferente activelor financiare
20
31.mar.18 29.981 (8 .724) 21.256
6 .393 ( 1 . 141)
5.252 2.367 (487)
2.087 30.474
( 19.727) (3 .821)
(17.024) (40.572)
(8.784)
31.mar.17 29.817 (7 .819) 21.998
6.522 ( 1 .790)
4.732 2.935
792
1.479 31.937
( 19.877) (3 .872)
(17 .290) (41.038)
(6.271)
B.8
B.9
B.10
B.11
Provizioanele pentru angajamente de creditare si ga rantii financ iare Pierdere inainte de impozitare Cheltu ia la cu impozitul pe profit amanat
( 133}( ,'>, , (}51)
(19,014) �-..:._ '..;'_ (15.524)
Pierderea exercitiului financiar (19.014) (15.524) Sursa: Situatiile financiare ale Bancii la data de 31 martie 2018 si 31 martie 201 7 intocmite in conformitate cu
standardele IFRS
Nota: lnformatiile financiare la data de 31 martie 2018 si 31 martie 2017 nu au fost auditate sau revizuite.
lnformatiile financiare pro forma esentiale selectate, identificate ca atare
Nu este cazul. Prospectul nu contine niciun fel de informatii financiare pro forma. Daca se intocmesc previziuni sau o estimare a profitului, se precizeozo cifro
Nu este cazul. Prospectul nu contine previziuni sau estimari ale profitului realizate de Banca. O descriere o naturii tuturor rezervelor din raportul de oudit privind informotiile financiare istorice:
Opinia de audit este nemodificata (in engleza "not qualified"), confirmand faptul ca Situatiile financiare individuale si consolidate ale Patria Bank S.A. si ale Grupului la data de 31 decembrie 2017 ofera o imagine fidela a pozitiei financiare, a performantei financiare si a fluxurilor de trezorerie la nivel individual (pentru Banca) si la nivel consolidat (pentru Grup). Raportul de audit include urmatorul paragraf: "Incertitudine semnificativa legata de continuitatea activitatii" Atragem atentia asupra Notei 2d) din aceste situatiile financiare, care indica faptul ca Grupul a înregistrat o pierdere neta de 43.600 mii RON si ca Banca a înregistrat o pierdere neta de 42.544 mii RON in exercitiul financiar incheiat la 31 decembrie 2017 si ca, la aceata data, rata fondurilor proprii totala ("OCR") a Bancii de 10,6% se afla sub limita OCR de 11,8% impusa de Banca Nationala a Romaniei ("BNR"). Nota 2 d) face referire la actiunile planificate a fi intreprinse de catre Conducere pentru a readuce Banca in pozitia de a îndeplini cerintele de capital ale BNR. Deoarece aceste actiuni vor fi finalizate in viitor, aceste aspecte descrise in Nota 2d), indica faptul ca, pana la încheierea procesului de recapitalizare a Bancii, exista o incertitudine semnificativa referitoare la capacitatea Bancii de a-si continua activitatea in conditii normale. Opinia noastra nu este modificata cu privire la acest aspect".
Daco capitolul circulant ol emitentului nu este suficient pentru cerintele obligotiile actuale ole emitentului,
trebuie sa se inc/uda o explicotie:
Capitalul circulant al emitentului nu este suficient pentru obligatiile actuale ale emitentului. ln cazul unei institutii de credit sunt relevante precizarile cu privire la capital in acceptiunea reglementarilor europene aplicabile in materie, respectiv "cerintele de fonduri proprii pentru institutii" asa cum sunt ele definite de prevederile articolului 92 din Regulamentului UE 575/2013 suplimentate de prevederile Titlului 7 din ghidului EBA/GL/2014/13 (din 19.12.2014) privind Procedurile si Metodologiile comune pentru procesul de evaluare (SREP). Astfel, conform acestor prevederi institutia de credit trebuie sa se conformeze cerintei totale de capital SREP (TSCR = Total SREP Capital Requirements) si cerintei globale de capital (OCR = Overall Capital Requirements) reprezentand suma cerinţei totale de capital SREP (TSCR), a cerinţelor privind amortizorul de capital şi a cerinţelor macroprudenţiale, atunci când sunt exprimate sub formă de cerinţe de fonduri proprii. Pentru data de 31.12.2017 facem urmatoarele precizari (asa cum sunt incluse in nota "Continuitatea activitiatii" din Situatiile Financiare aferente exercitiului încheiat la 31.12. 2017) : La 31 decembrie 2017, rata capitalului Bancii este de 10,61%, depasind limita TSCR (10,57%), dar sub nivelul OCR de 11,82% (TSCR plus amortizorul de capital de 1,25%). lncepand cu luna octombrie 2017, rata capitalului Bancii a fost sub limita OCR (ramanand peste limita TSCR) pana la 31 decembrie 2017. Aceasta s-a datorat in principal pierderilor acumulate mentionate mai sus, precum si impactului negativ din reevaluarea titlurilor denominate in lei din portofoliul de active disponibile pentru vanzare (titluri de stat emise de statul roman) - valoarea acestora a scazut ca urmare a cresterii
21
ratelor dobanzilor in lei pe piata. Aceasta a generat un impact negativ asupra pozit{�i „ Alte.elemer,,f:e' ale rezultatului global", cu un efect in aval asupra nivelului Fondurilor Proprii ale Bancii. l n�.ederea cqnsol.idarii bazei de capital a Bancii, la 30 noiembrie 2017 a fost incheiat un contract de imprumut s· �'bordonat de 2.000.000 EUR intre Banca si dl Horia Manda (detalii incluse in nota 37) , care a fost inclus in decembrie 2017 in calculul Fondurilor Proprii, ca instrument de capital de Rangul 2, ca urmare a aprobarii primite de la Banca Nationala a Romaniei. Banca a continuat sa respecte limita TSCR pana la sfarsitul lunii ianuarie 2018, ramanand insa sub limita OCR. Limita TSCR a fost de asemenea majorata incepand din februarie 2018 de la 10,57% la 10,93% ca urmare a finalizarii Procesului de Supraveghere si Evaluare (SREP) realizat de Banca Nationala a Romaniei in cursul anului 2017. Actiunile de majorare a bazei de capital a Bancii au continuat in cursul lunilor februarie si martie 2018, canci un doua noi contracte de imprumut subordonat in valoare de 4.300.000 EUR si 5.000.000 EUR au fost incheiate intre Banca si EEAF Financial Services BV, principalul actionar al Bancii. Tragerea imprumutului subordonat de 4.300.000 EUR a avut loc inainte de sfarsitul lunii februarie, insa reflectarea in calculul Fondurilor Proprii de Nivel 2 s-a realizat numai in luna martie 2018 (dupa primirea aprobarii de la Banca Nationala a Romaniei); rata capitalului s-a incadrat in limita TSCR, desi se afla inca sub limita OCR. lmprumutul subordonat in valoare de 5.000.000 EUR a fost inclus in calculul Fondurilor Proprii ca instrument de capital de nivel 2 in luna aprilie 2018, dupa primirea aprobarii de la Banca Nationala a Roman iei. Ca urmare a nerespectarii nivelului ratelor de capital, in cursul lunii decembrie 2017 a fost elaborat si prezentat Bancii Nationale a Roman iei un Plan de Conservare a Capitalului pentru perioada de pana martie 2018. Banca Nationala a Romaniei a solicitat Bancii sa revizuiasca planul prin includerea amortizorului de risc sistemic, care va fi aplicabil incepand din luna iunie 2018. Dupa finalizarea procesului bugetar aferent anului 2018, Banca va proceda la o actualizare a Planului de Conservare a Capitalului care va fi transmis Bancii Nationale a Romaniei. Desi nivelul ratei de capital prezentat mai sus poate crea o incertitudine materiala care ar putea pune la indoiala in mod considerabil capacitatea Bancii de a continua activitatea si, prin urmare, aceasta nu ar fi in masura sa isi realizeze activele si sa-si achite obligatiile in cursul normal al afacerilor, conducerea Bancii considera, cu toate acestea, ca fiind adecvata aplicarea principiului continuitatii activitatii in pregatirea situatiilor financiare consolidate si individuale, datorita planurilor adoptate de consolidare a bazei de capital , de crestere a afacerii astfel incat Banca sa obtina profitabilitate si datorita pozitiei de lichiditate puternice. Aceste planuri sunt prezentate mai jos :
Planurile viitoare de consolidare a bazei de capital a Bancii ln vederea asigurarii respectarii de catre Banca a ratelor de capital impuse de Banca Nationala a Romaniei in baza reglementarilor aplicabile institutiilor de credit din UE, s-a planificat ca baza de capital a Bancii sa fie imbunatatita in cursul anului 2018 printr-o abordare pe etape, dupa cum este prezentat mai jos:
Etapa 1 : majorarea capitalului social c u o valoare maxima de 60.538.661,1 RON, echivalentul a 13.000.000 EUR. Aceasta actiune a fost aprobata de Adunarea Extraordinara a Actionarilor din data de 12 martie 2018 si are prevazute urmatoarele actiuni:
a) Conversia creditelor subordonate in suma de 40.309.000 RON (reprezentand echivalentul in RON a 8.650.000 EUR) acordate Bancii de catre EEAF Financial Services BV; si
b) Contributia in numerar, cu drepturi de preemptiune pentru toti actionarii existenti ai bancii.
Etapele 2 si 3: majorarea bazei de capital cu 18.500.000 EUR, care este prevazuta a avea loc in transe pana la sfarsitul lunii iunie 2018 si in cursul trimestrul III 2018 sub forma de capital de nivel 1 si / sau de nivel 2 atras de la investitori.
Ca o anticipare a fazelor 2 si 3 mentionate mai sus, intre Banca si EEAF Financial Services B.V. , la data de 29.03.2018 a fost încheiat un nou contract de împrumut subordonat in valoare de 5.000.000 EUR. Acest imprumut subordonat suplimentar are scopul de a asigura capitalul necesar incadrii in substanta in limitele de capital reglementate, inclusiv OCR, la data de 31 martie 2018. ln urma aprobarii primite de la Banca Nationala a Romaniei, imprumutul subordonat a fost inclus in calculul fondurilor proprii la sfarsitul lunii aprilie 2018 ln completarea actiunilor mentionate anterior, principalul actionar al Bancii - EEAF Financial Services BV a sustinut angajamentul permanent de a sprijini operatiunile Bancii printr-o scrisoare de sprijin din data de 26 martie 2018. Actionarul principal al Bancii este fondul de investitii Emerging Europe Accession Fund Cooperatief U. A. (EEAF) , ai carui principali investitori sunt institutiile financiare internationale:
BERD - Banca Europeana pentru Reconstructie si Dezvoltare; FEi - Fondul European de lnvestitii al Bancii Europene de lnvestitii (BEI);
22
1
- BSTDB - Banca pentru Comert si Dezvoltare a Marii Negre; \". -·, '; - DEG - Banca de Dezvoltare membra a grupului KFW. "--.:� . :;.. : .1
'
Aceste actiuni de consolidare a bazei de capital necesare pentru i) finantarea cresterii planificate a activelor cu randament mai ridicat si ii) respectarea cerintelor reglementate de capital ar trebui, daca sunt îndeplinite, sa asigure urmatoarele niveluri de conformitate:
- pana la sfarsitul celui de-al doilea trimestru al anului 2018 Banca se asteapta sa raporteze conformitatea cu limita TSCR (10,97%) si cu limita TSCR plus amortizorul de conservare a capitalu lui (10,97% + 1,88%); pana la sfarsitul celui de-al treilea trimestru al anului 2018, Banca se asteapta sa raporteze conformitatea deplina si cu noul amortizor de risc sistemic aplicabil de la sfarsitul lunii iunie 2018.
Plan de afaceri pe o perioada de 3 ani pentru a deveni profitabila Banca a pregatit si aprobat planul de afaceri pe o perioada de 3 ani, prin care preconizeaza sa desfasoare operatiuni profitabile in perioada 2018-2020; planul este conceput numai pe baza cresterii organice. Pentru 2018, Banca intentioneaza sa atinga pragul de rentabilitate si sa devina profitabila, deoarece va continua sa creasca ponderea activelor cu randament ridicat (credite acordate clientilor) in total active, implicand si o crestere corespunzatoare a activelor ponderate la risc. Cresterea volumului portofoliului de credite se preconizeaza ca va conduce la o crestere a veniturilor operationale ale bancii, in timp ce se va continua controlului asupra costurilor operationale ale Bancii, inclusiv al costul riscului, in vederea realizarii tintei de profit.
Consideratii privind lichiditatea Dupa cum s-a mentionat mai sus, Banca are o pozitie de lichiditate foarte puternica, demonstrata prin nivelul principalilor indicatori de lichiditate, cum ar fi LCR, Liquidity Coverage Ratio, indicatorul de acoperire a necesarului de lichiditate (378% la sfarsitul anului 31 decembrie 2017 - cu mult peste nivelul mediu al pietei din Remania si peste nivelul minim necesar pentru acest indicator - care este de 100% - si o rata a activelor lichide in total active de 5 2%. Desi aceasta lichiditate genereaza o anumita presiune asupra veniturilor operationale ale Bancii (deoarece ofera randamente mai mici comparativ cu activele de creditare), aceasta reprezinta baza pentru un profil de flux de numerar normal ("business as usual") in cursul anului 2018. Pe baza tuturor elementelor mentionate mai sus, conducerea bancii a facut o evaluare cu privire la principiul continuitatii activitatii si a concluzionat ca principiul continuitatii activitatii este aplicabil ca baza pentru întocmirea situatiilor financiare consolidate si individuale pentru anul încheiat la 31 decembrie 2017.
B.12- Nu se aplica B.50
C.1
Sectiunea C - Valori Mobiliare
O descriere a naturii si categoriei valorilor mobiliare care fac obiectul ofertei publice si/sau sunt admise la tranzactionare, inclusiv orice numar de identificare a valorilor mobiliare. Oferta ("Oferta") consta din oferirea de catre Banca a unui numar maxim de 605.386.611 actiuni noi, ordinare, nominative si dematerializate cu o valoare nominala de 0,10 lei /actiune ("Actiunile Noi") care pot fi subscrise in cadrul exercitarii celor 2.271.217.313 drepturi de preferinta ("Drepturi de Preferinta") aferente Actiunilor Noi, ce vor fi emise in cadrul unei majorari de capital social al Bancii, astfel cum a fost aprobata prin hotararea adunarii generale extraordinare a actionarilor Bancii din data de 12.03.2018 (publicata in Monitorul Oficial al Romaniei, Partea IV-a nr. 1136 din 20.03.2018). Actiunile Noi fac parte din aceeasi categorie de actiuni ca cele emise de Banca anterior majorarii, sunt ordinare, nominative, indivizibile, de valoare egala, emise in forma dematerializata,fiecare actiune detinuta asigura detinatorilor drepturi egale (cu exceptia cazurilor in care dreptul de vot sau alte drepturi sunt suspendate prin lege sau de catre o autoritate sau institutie competenta in acest sens). Registrul actionarilor Emitentului este tinut de Depozitarul Central S.A.. Codul ISIN al actiunilor Emitentului este ROBACRACNOR6. Codul LEI al Emitentului este 54930034 L83 M3E7JWl25. Simbolul de tranzactionare al actiunilor emise de Banca la Bursa de Valori Bucuresti: PBK.
23
C.2
C.3
C.4
C.5
C.6
C.7
Moneda in care s-a facut emisiunea
Emis iunea se real izeaza in le i .
Numarul de actiuni emise si varsate integral si numarul de actiuni emise, dar nevarsâte integ,:al. Valoarea
nominala pe actiune sau faptul ca actiunile nu au valoare nominala
La data Prospectu lu i, ca pita l u l socia l al Em itentu lu i este de 227. 121 .731,30 lei impartit in 2 .271 .217 .3 13
acti un i su bscrise s i integral va rsate de act ionar i i Emitentu lu i ("Actiuni Existente"). N u exista Act iuni Existente emise si nevarsate integra l .
Va loarea nomina la a u nei Actiun i Existente este 0 ,10 le i .
O descriere a drepturilor conexe valorilor mobiliare
Fiecare a cti une emisa de Banca a corda d repturi si ob l igatii ega le si confera detinatoru lu i a cesteia, conform
legii, u rmatoarele dreptu ri pr incipa le :
d reptul de vot si de a f i i nformat cu p rivi re l a si de a partic ipa la aduna ri le genera le a le a ctionari lor
Banci i ;
d reptul de a a lege si de a f i a les in orga nele de conducere ale Banci i ;
d reptu l de a participa la distribu i rea profitu lu i, i n cazu l i n care într-un exercitiu financiar Ba n ca
in registreaza profit (d reptu l la dividende);
d reptu l de preferi nta la su bscrierea de acti un i noi emise de Banca, proportiona l cu detiner i le
acestu ia la data de in registrare sta bi l ita de adunarea genera la a a ctionari lor Banci i ;
d reptu l de a pr imi i nformati i cu privi re la s ituatia Banci i sau i n legatu ra cu orice adunare generala
a actionar i lor Banci i ;
d reptu l de a contesta hotarar i le adunari i generale a a ctionar i lor Banci i ;
d reptul de a se retrage d in actionariatul Banci i si d e a so l icita acesteia rascu mpara rea actiun i lo r
sale, i n confo rmitate cu prevederi le lega le, i n cazu l i n care a ctionari i nu au votat in favoarea u n ei
anumite hota rari in cad ru l adu nari i generale a actionari lor; - a lte drepturi prevazute de Legea nr . 31/1990 p rivind societati le, precum si de a lte legi si
regu lamente incidente in vigo a re .
O descriere a tuturor restrictiilor impuse asupra liberei transferabilitati a valorilor mobiliare
Drepturi le de Preferinta, precum si Actiun i le Noi care vor fi emise pr in exercitarea Dreptur i lor de Preferinta
in cadru l Ofertei, n u au fost si nu vor fi î n registrate potrivit Legi i Va lor i lor Mobi l iare d in SUA. Dreptu r i le de
Preferinta, precum si Actiun i le Noi care vor fi emise pr in exercita rea Dreptu r i lor de Preferinta in cadru l
Ofertei, n u pot f i oferite, vandute sau transmise in Statele Un ite a le Americi i sau catre cetateni america n i .
Dreptu ri le de Preferinta, p recum si Actiun i le N o i ca re vor fi emise p r i n exercitarea Dreptu ri lor de Preferinta
in cad ru l Ofertei, nu au fost si n ic i n u vor fi î n registrate la, recomandate sau a probate de Comisia pentru
Va lor i Mobi l iare si Sch imb d in Statele U nite ("SEC"), si n ici de o comis ie de stat pentru va lori mobi l iare d i n
Statele Un ite s a u o rice a lta comisie pentru valori mobi l iare sau autoritate de reglementare, s i n ic i SEC, ni cio
comisie de stat pentru va lori mobi l iare d in Statele Unite si nici o a lta astfel de comisie sau a utoritate pentru
valori mobi l iare nu a val idat acu ratetea sau caracterul adecvat a l acestui P rospect.
Se indica daco valorile mobiliare oferite fac sau vor face obiectul unei cereri de admitere la
tranzactionare pe o piota reglementata si identitatea tuturor pietelor reglementate in care valorile
mobiliare sunt sau urmeaza sa fie tranzactionate
Acti u ni le emise de Patria Bank S.A. sunt tranzactionate pe piata reglementata la vedere admin istrata de
Bursa de Va lori Bucuresti, segmentul Pr inc ipa l , categoria Premium, avand s imbolu l de tranzactionare PBK.
Dupa fina l izarea majorar i i de capita l socia l si deru larea tuturor formal itati lor aferente, Act iun i le Noi emise
si a locate in cadru l majorari i de capital socia l vor fi tranzactionate pe p iata la vedere admi nistrata de B u rsa
de Valori Bucu resti, sub s imbo lu l „PBK", in conformitate cu p revederi le legale relevante.
Nu se intentioneaza sol icitarea admiteri i la tranzactionare a Drepturi lor de Preferinta.
N u se intentioneaza sol icita rea admiteri i Acti un i lor Noi a locate la tranzactionare pe o a lta piata, diferita de
p iata pe care actiu n i le emise de Patria Bank S .A. se tranza ct ioneaza in prezent.
O descriere a politicii de distribuire a dividendelor
24
C.8-C.22
D.1
ln general, in cazul in care, intr-un exercitiu financiar Banca inregistreaza profit, cd,�tl!ul de Admini#tatie poate propune distribuirea de dividende, propunere pe care o va supune aprobarii a tionarHodn cadrul ··� - -adunarii generale ordinare a actionarilor Bancii de aprobare a situatiilor financiare anuale. Pentru exercitiile financiare in care Banca inregistreaza profit, adunarea generala ordinara a actionarilor se va pronunta cu privire la distribuirea de dividende, distribuire care se va realiza din profitul net si va stabili valoarea totala a dividendelor brute a fi repartizata, suma dividendului brut pe actiune, precum si procesul privind plata, in baza propunerii facute de Consiliul de Administratie al Bancii. De asemenea, in cadrul adunarii respective se va aproba data de inregistrare, adica data la care are loc identificarea actionarilor care urmeaza a beneficia de dividende. Aceasta data trebuie sa fie ulterioara cu cel putin 10 zile lucratoare datei adunarii generale a actionarilor care a aprobat distribuirea de dividende. Data platii dividendului este stabilita de adunare, la propunerea Consiliului de Administratie, intr-o zi lucratoare ulterioara cu cel mult 15 zile lucratoare datei de inregistrare. Hotararea adunarii generale a actionarilor de fixare a dividendului se depune in termen de 15 zile la Oficiul National al Registrului Comertului, pentru a fi mentionata in registru si publicata in Monitorul Oficial al Romaniei, Partea a IV-a. Vor beneficia de dividende numai actionarii inregistrati in registrul actionarilor, tinut de Depozitarul Central, la data de inregistrare, stabilita de adunarea generala a actionarilor, conform celor de mai sus. Fiecare actiune, platita integral, confera proprietarului ei dreptul de a primi dividende. Toate actiunile emise de Banca confera drepturi egale privind dividendele. Nu exista actiuni preferentiale fara drept de vot sau actiuni care confera dreptul la mai mult de un vot.
Emitentul a inregistrat pierdere in anul 2017. Nu se aplica
Sectiunea D - Riscuri
lnformatii de baza privind riscurile principale care sunt specifice emitentului sau sectorului sau de
activitate
Exista o diversitate de factori care, in mod individual sau impreuna, pot afecta activitatea, situatia financiara sau perspectivele Emitentului. Este imposibila identificarea tuturor acestor factori, avand in vedere faptul ca Emitentul nu are cunostinta de toti factorii relevanti sau factorii care desi nu sunt considerati semnificativi ar putea deveni importanti urmare a aparitiei unui eveniment independent de controlul Emitentului. Emitentul a identificat in prezentul Prospect un nu mar de factori care ar putea afecta in mod semnificativ activitatea sa, dupa cum urmeaza:
Grupul Patria Bank este expus riscurilor asociate functionarii pietei financiare locale, precum si celor asociate conditiilor economice globale si locale, in general; Fluctuatiile pietei, lichiditatea si volatilitatea pot avea un impact negativ asupra valorii activelor Bancii, pot afecta rezultatele financiare si pot face dificila evaluarea valorii juste a anumitor active; O eventuala nerecuperare a impozitului amanat ar putea duce la pierderea unor beneficii fiscale ale Bancii; Banca se confrunta cu o concurenta intensa in toate aspectele activitatii sale; Banca isi desfasoara activitatea intr-un mediu reglementat si orice noi cerinte de reglementare sau orice modificari ale reglementarilor curente ar putea supune Banca unor cerinte sau standarde de capital si lichiditate mai mari care ar putea genera costuri semnificative pentru conformare; Banca este supusa unor cerinte severe privind capitalul si lichiditatea si angajeaza costuri substantiale cu monitorizarea si respectarea acestor cerinte; Efectul aplicarii standardului IFRS 9 „ Instrumente financiare" ; Orice modificare a reglementarilor privind protectia consumatorului sau interpretari ale acestor reglementari de catre instante sau autoritati guvernamentale pot conduce la restrangerea capacitatii Bancii de a oferi anumite produse si / sau servicii;
25
Legislatia din Romania privind procedura insolventei persoanelor fizice poate cJ.�'c_e la adoptan��·,,unor masuri in detrimentul Bancii in relatia cu clientii persoane fizice; __ _:_ . Modificarile politicii monetare adoptata de BNR au impact direct asupra activitatii Bancii; Modificari de reglementare in domenii ce tin de protectia angajatilor, legislatia muncii, asigurarile sociale, legea concurentei si impozitare ar putea genera costuri suplimentare pentru Banca; Sunt angrenate costuri substantiale si sunt depuse eforturi semnificative pentru respectarea reglementarilor din ce in ce mai stringente privind protectia datelor cu caracter personal precum si prevenirea spalarii banilor si a finantarii terorismului; Riscuri legate de membrii echipei de management si de personalul cheie calificat; Riscuri specifice tarii si regiunii in care Banca isi desfasoara activitatea; lnvestitia in pietele in curs de dezvoltare, inclusiv Romania, presupune anumite riscuri, care pot fi mai mari decat riscurile inerente pietelor mai dezvoltate; Valoarea investitiilor in Romania, inclusiv a investitiei in actiunile Bancii, ar putea fi afectate de incertitudinea politica si economica; Sistemul judiciar si legislatia din Roman ia este in proces de dezvoltare si, deci, in continua modificare, ceea ce creeaza un mediu nesigur pentru investitii si pentru afaceri; Birocratia, coruptia, deficientele sistemului juridic si potentiale abuzuri ale autoritatilor cu functii de control ar putea crea un mediu de afaceri nefavorabil in Romania si pot afecta operatiunile Bancii; Esecul Romaniei in a indeplini obligatiile post-aderare la UE poate conduce la aplicarea impotriva Roman iei a unor sanctiuni; Activitatea Bancii este expusa riscul de piata; Fluctuatiile cursului valutar ar putea afecta in mod negativ rezultatul operational al Bancii; Modificarea ratelor dobanzii din afara portofoliului de tranzactionare ar putea afecta in mod negativ activitatea bancara a Bancii; Activitatea Bancii este expusa riscului de credit si contrapartida care ar putea afecta negativ rezultatul operational al Bancii; Banca depinde de acces la finantare si alte surse de lichiditati care pot fi restrictionate din motive independente de controlul acestuia; Costuri si pierderi neasteptate pot aparea din cauza unor erori umane, procese de management deficitare, calamitati naturale, disfunctionalitati ale sistemelor tehnologice (inclusiv ale sistemelor tehnologice informatice) sau evenimente externe care nu se afla sub controlul Bancii; Banca este expusa riscul reputational; Banca este expusa la riscuri legate de alegerea unei anumite strategii de afaceri sau riscuri rezultate din incapacitatea acesteia de a implementa o anumita strategie; Riscul privind abilitatea Bancii de a se conforma cadrului legal si de reglementare incident; Activitatea Bancii este expusa riscul utilizarii excesive a efectului de levier; Risc generat de neonorarea datoriilor fata de actionarii minoritari, fapt care ar putea avea un impact negativ semnificativ asupra capacitatii Bancii de a-si continua activitatea. Aceste datorii au o valoare maxima de 37.239.190,58 lei, evaluarea lor facandu-se pe baza situatiei financiare a Bancii, iar plata acestora facand subiectul apobarii BNR; Riscul ce deriva din cresterea nivelului actual al creditelor neperformante; Riscul ca BNR sa intervina in activitatea Bancii; Riscul ca Banca sa fie implicata in litigii semnificative; Riscul ca anumite hotarari ale adunarii generale a actionarilor Bancii sa fie anulate de instantele judecatoresti; Riscul ca anumiti membrii din conducerea executiva a Bancii sa nu primeasca aprobarea de la BNR Riscul de anulare sau suspendare a majorarii de capital social, in ipoteza unor decizii finale ale instantelor de judecata cu privire la dosarele 11872/3/2018, respectiv dosarul 11873/3/2018
26
0.3
0.4-
0.6
E . 1
E .2a
-- Riscul ca u rmare a nerespecta ri i u nor cerinte privind structura remu ner'!itiei managem.eritu l u i
Emitentu lu i ', �• . • I ., , ,. ;
lnformatii de baza privind riscurile principale care sunt specifice valorilor mobiliare - Volati l itatea preturi lor si l ipsa de l ich id itate a r putea afecta performa nta investit i i lor in Act iun i le Banci i ; - Banca a r putea sa nu d istribu ie d ividende d in ca uza inregistrarii d e p ierderi, a profitu l u i i nsuficient
si/sau a diferitelor constrangeri l ega le; - Tranzactionarea Actiun i lor Banci i pe p iata reglementata admin istrata de BVB poate fi suspendata; - Procedu ri l e aferente in registrari i a ctiu ni lor corporative in cazul societat i lor l istate sunt greoaie si
i nvestitorii asteapta o perioada semnificativa de tim p pentru a beneficia efectiv de efectele actiun i lor
corporative respective; - Vanzar i le succesive a le unu i n u mar semn ificativ de Act iuni de catre actionari i sem nificativi ai Banci i a r
putea conduce l a scaderea pretu lu i Actiun i lor .
Nu se aplica
Sectiunea E - Oferta
Valoarea totala neta a fondurilor obtinute din emisiune/oferta si o estimare a costului total al
emisiunii/ofertei, inclusiv cheltuielile estimate percepute de la investitor de catre emitent sau ofertant
Va loarea tota la a emisiun i i este de 60.538.661,10 lei , i n ipoteza in care toate Acti u ni le Noi vor fi ach izit ionate
in cadru l perioadei de exercitare a Dreptu r i lor de Preferinta.
Conform Regu la mentu lu i ASF nr . 16/2014 p rivind venitur i le ASF, comisionul perceput de aceasta este de
0, 1%, dar n u mai mu lt de 1 mi l ion lei, d in va loa rea susbcrieri lor preluate in Oferta. De asemenea, tar iful
perceput de ASF pentru in registrarea Act iun i lor Noi i n Registrul ASF este de 500 lei .
Taxa d e i n registrare a Actiun i lor Noi la Depozitarul Central S.A. este de a proximativ 3.420 lei l a care se adauga
0,06 lei/actiona r care si-a exercitat Dreptur i le de Preferinta evidentiate in Sectiu nea I, i n momentul exercitari i
lor .
Cheltu ie l i le tota le a le Ofertei sunt estimate la a p roximativ 290.000 lei ( in cazu l subscrieri i i ntegrale a
Actiu n i lor Noi de catre toti Actionar i i lndreptatiti ) . Aceste cheltuiel i vor fi p l atite d in fondur i le propri i a le
Banci i si nu vor fi retinute d in sumele colectate in u rma Ofertei .
Valoarea max ima a Ofertei, i n ipoteza in care toate Act iun i le Noi sunt subscrise i n cadrul Perioadei d e
Su bscriere este de 60.538.661,10 le i .
Motivele ofertei, utilizarea si valoarea neta estimata a fondurilor obtinute
Majora rea capita lu l u i social a l Emitentu lu i se rea l izeaza pentru sustinerea p lanuri lor de capita l i zare necesa re
in vederea ati ngerii obiectivelor de crestere si dezvolta re d in perioada u rmatoare. Va loarea neta estimata a
fondur i lor obtinute, in ipoteza in care toate Acti un i le Noi puse in va nzare se vor vinde in cadrul perioadei d e
exercitare a Dreptu lu i de Preferinta este de a proxi mativ 60.248.661,10 le i .
E .2b Nu se a pl ica
E.3 O descriere a conditiilor ofertei
ln conformitate cu hotararea adunari i generale extraordina re a actionari lor d in 12.03 .20 18 (,,Hotararea AGEA de Majorare"), Oferta este structurata ca o oferta de Act iun i Noi ca re vor fi subscrise in cadru l
exercitari i Dreptu ri lor de Preferinta a part inand d etinatori lor de Drepturi de Preferi nta , cu exceptia
actionari lor care au restrictionat dreptu l de achizit ie de Actiun i Noi, in conformitate cu prevederi le a rt . 88
din Legea privind emitentii si a rt. 26a din Regu lamentul p rivind Prospectu l .
Act iun i le Noi ra mase nesubscrise d u pa incheierea perioadei de exercita re a Dreptu r i lor de Preferinta
("Actiunile Noi Nesubscrise"), vor f i oferite exclusiv investitori lor ca l ifi cati si/sau unui nu mar mai mic de 150
de persoane fizice sau jur id ice, a ltele decat investitorii ca l ificati i n cadrul unu i p lasament privat pentru ca re
Emitentul nu va intocmi sau pub l ica un prospect conform exceptiei p revazute in Legea privind emitenti i
27
1 E .4
E .5
E .6
E.7
("Plasament Privat"), urmata de anularea Actiunilor Noi Nesubscrise in aceasta \t'apa, in ccinforrţijtate cu Hotararea nr. 86/04.04.2018 a Consiliului de Administratie al Bancii (,,Hotararea CA ' dţ�Mf!jorare';): ' Plasamentul Privat n u face obiectul prezentu lu i Prospect
... -� �
Fiecarui Actionar lndreptatit i se aloca un Drept de Preferinta pentru fiecare Actiune Existenta detinuta la Data de lnregistrare. Conform hota rarii AGEA de Majorare, Drepturile de Preferinta nu vor fi tranzactionabile. Perioada de subscriere în interiorul careia detinatorii Drepturilor de Preferinta pot subscrie Actiuni Noi este de o luna de zile, respectiv 32 zile calendaristice, incepand din prim)l.Zi Lucratoare ulterioara Zilei Lucratoare · f t bi . P 1 · · • • 9 c;- G)j - J.JJ 2 · .lJ,.. /\f • A ' 0 · 1 · in care a os pu 1cat respectu u1 s1 este cuprinsa intre .. �:u. , . .. . . . . . , . . . . . . . . . . . . . s1 . . . . . . . . . . . :Y.P..•.PG<JJ.,;$., inc us 1v (,, Perioada de Subscriere"). Dupa expirarea termenului limita a Perioadei de Subscriere nu se vor mai accepta subscrieri din partea detinatorilor de Drepturi de Preferinta. Pentru subscrierea unei Actiuni Noi, sunt necesare 3,75 16807800693 Drepturi de Preferinta. Numarul maxim de Actiuni Noi care pot fi subscrise de un detinator de Drepturi de Preferinta se determina prin impartirea numarului de Drepturi de Preferinta detinute la 3,7516807800693. ln cazul în care valoarea rezultata nu este un numar întreg, rotunjirea se va realiza la întregul inferior. Nu se admit subscrieri de fractiuni de actiuni. Pretul de subscriere la care detinatorii Drepturilor de Preferinta pot subscrie Actiuni Noi în cadrul exercitarii Dreptului de Preferinta este de 0, 10 lei/actiune, respectiv este egal cu valoarea nominala a actiunii emise de Emitent (,, Pret de Subscriere"). Pretul la care vor fi oferite Actiunile Noi Nesubscrise in cadrul Plasamentul Privat va fi mai mare decat Pretul de Subscriere. O descriere a tuturor intereselor care ar putea influenta emisiunea/oferta, inclusiv a celor conflictuale
Nu exista interese conflictuale care ar putea influenta semnificativ oferta. Numele persoanei sau denumirea entitatii care o/era spre vanzare valoarea mobiliara. Contracte de
restrictionare: identificarea partilor implicate; durata perioadei de restrictionare.
Actiunile Noi vor fi oferite spre subscriere de catre Banca. Nu exista contracte de interdictie a instrainarii (lock up). Cuantumul si procentajul diluarii determinate direct de oferta. ln cazul unei oferte de subscriere adresate
actionarilor existenti, cuantumul si procentajul diluarii imediate care ar avea loc in cazul nesubscrierii la
noua oferta.
Oferta este derulata cu respectarea dreptului de preferinta al Actionarilor lndreptatiti. Prin urmare, daca toti actionarii inregistrati în registrul actionarilor la Data de lnregistrare si-ar exercita integral dreptul de subscriere niciun actionar nu ar fi diluat. Prin Hotararea BNR nr. 6/12.03.2014 si respectiv Ordinul BNR nr. 35/28.03.2014 s-a dispus suspendarea exercitarii drepturilor de vot aferente actiunilor Bancii detinute de urmatorii actionari: Ilie Carabulea, Corneliu Tanase, Atlassib S.R. L. , Safa S.R. L. , Oprea Nicolae Carabulea, Daniela Tanase, Dana Cojocaru si Nicolae Lupu. De asemena, s-a dispus interdictia de a mai achizitiona actiuni emise de Banca pentru urmatorii actionari : Ilie Carabulea, Corneliu Tanase, Atlassib S.R.L . si Safa S.R.L . Astfel, spre exemplu, daca toate Actiunile Noi vor fi subscrise, actionarul Ilie Carabulea va înregistra o diluare cu 19,21% a participatiei sale la capitalul social al Emitentului ulterior majorarii capitalului social, reprezentand o detinere de 8, 7327 % ulterior majorarii capitalului social (tinand cont de detinerea de 10,8088% raportata l a data de 11.04.2018. Estimarea cheltuielilor percepute de la investitor de catre emitent sau ofertant
Emitentul nu percepe in mod direct cheltuieli (comisioane, onorarii, taxe etc. ) Actionarilor lndreptatiti în legatura cu Oferta.
28
�,;if�:�,-/\�, - '·<
.(.:.,� · , "· :�,; A., -,:<•
J:!° .•· . . , ., . i_,)�
[ACEASTA PAGI NA ESTE LASATA LI BERA I NTEN 'l_ONAT]
29
<t, . . ,:...,:
5 . DOCUM ENT DE I N REG ISTRARE PRIVI N D EM ITENTUL ACTIU N I LOR
Patria Ba nk S.A., societate cu sed iu l socia l i n strada Brezo ianu Ion, Actor, n r. 3 1(
;; �: ·2 . s i '· ,·.\;, : mansa rda, Bucu resti, Roman ia, sed iu l rea l i n strada Pipera nr. 42, c lad irea G loba lworth P lfu�z·a, etaj ·-:. 7, 8 si 10, Bucu resti, Romania, Cod d e Identifica re Fiscala RO11447021, în registrata la Registru l Comertu lu i de pe la nga Tribuna l u l Bucuresti cu n r. J40/9252/2016, in ca l itate de Em itent a l Acti un i lor Noi s i a l Dre pturi lor d e Preferinta conform prezentu lu i Prospect, declara ca d u pa rea l i zarea tutror ve rificari lor rezonab i le pentru a se as igura ca aceasta decl a ratie este corecta, toate informati i le cupr inse in acest Prospect su nt, d u pa cunost inta sa, corecte, com plete, conforme cu rea l itatea si nu contin omis iun i de natura sa afecteze sem nificativ cont inutu l acestuia. Conform cunost inte lor Em itentu l u i, informati i le cupr inse i n P rospect sunt corecte la data e la borari i prezentu lu i Prospect, mentionata pe prima pagina, cu exceptia cazu lu i in care se specifica a lta data in mod expres in cadru l prezentu lu i document. Activitatea s i situatia fina nciara a le Em itentu lu i si i nformati i le inc l use i n P rospect pot suferi mod ificari u lter ior acestei date. Cu exceptia situati i lor mentionate in mod expres in cadrul lega l a pl ica b i l, Em itentul nu isi asuma ob l igatia d e a actua l iza sau revizu i informati i le cuprinse i n acest Prospect.
Inte rmediaru l Ofertei este BRD - G ro u pe Societe Genera le S.A., o institutie d e cred it a utorizata sa d esfasoare activitati specifice p ietei de capita l conform Deciz iei CNVM (ASF) nr. 255/06.08.2008, cu sed i u l in B-d u l. Ion M iha lache, nr. 1-7, sector 1, Bucuresti, în registrata la Registru l Comertu lu i cu nr. J40/608/1991, Cod de Identifica re Fisca la RO361579. Intermediaru l nu a verificat in mod independent si nu isi asuma n icio raspundere i n legatura cu n ic io i nformatie cu pr insa in preze ntul Prospect. Raspunderea excl usiva si co mp leta cu privi re la informati i le cu pr inse in preze ntul Prospect revine doar Emitentu lu i .
5.2 AUDITORI
Auditoru l financ iar extern a l Em itentu lu i este Pricewaterhouse Coopers Audit S.R.L., cu sed iu l socia l in Bucuresti, str. Ba rbu Vaca rescu nr. 301-311, Clad i rea La keView, Et. 6/1, Sector 2 , numar de î n registra re la Registru l Comertu lu i J40/17223/1993, Cod l n registrare F isca la RO4282940, telefon 021 225 3000, mem bru al Camerei Aud itori lor Fina nciari d in Roman ia conform a utorizatiei n r. 6 din data de 25/06/2001. Auditorul Emitentu lu i nu a re n ic i un i nteres semn ificativ in legatura cu Em itentu l sa u cu Oferta.
Pricewaterho use Coopers Audit S.R.L. a fost nu mit aud itor al Ba nci i de catre adunarea generala ord inara a actio nari lor Em itentu lu i n r. 4 din data d e 28.07.2017. Pricewate rhouse Coopers Audit S.R.L. a a ud itat situati i le fina ncia re a le Emitentu lu i întocmite pentru exerciti u l financ iar î nche iat la 3 1.12.2017.
Situati i le fi na nciare afe rente exe rcit iu lu i incheiat l a 31.12.2017 impreuna cu op in ia a ud it1�J loi cu . · / j) privire la rezu ltatele exe rcit i u l u i financia r incheiat la 31.12.2017 sunt d isponib i le la ·-adresa · · . ./iÎ https ://www.patria bank.ro/d/835/grupu l-patria-ba nk-situati i-financ iare-consol idate-2017�'<: . . . · · ,:V
' · · ..:., • \
ro.pdf .
Opin ia d e a ud it este nemod ificata ( in engleza "not qua l ified") , confi rmand faptul ca Situat i i le fi nancia re ind ivid ua le si conso l idate a le Patria Ba n k S.A. si a le Grupu lu i la data d e 31.12.2017 ofera o imagine fide la a pozitiei financia re, a perfo rma ntei fina nciare si a fl uxur i lor de trezorerie la n ivel ind ivid ua l (pentru Ba nca) si la n ivel consol idat ( pentru G ru p).
Opinia aud itoru l u i include urm atorul pa ragraf:
"Incertitudine semnificativa legata de continuitatea activitatii"
Atragem atentia asupra Notei 2d) d in aceste situat i i fi nanciare, care ind ica fa ptu l ca Grupu l a in registrat o p ierdere neta de 43.600 m i i RON si ca Banca a i n registrat o p ierdere neta de 42.544 mi i RON in exercitiu l fi na ncia r i ncheiat la 31 decembrie 2017 si ca, l a a ceata d ata, rata fo nduri lo r propri i tota la ("OCR" ) a Ba nci i de 10,6% se afla sub l imita OCR de 11,8% impusa de Ba nca Natio na la a Roma niei ("BNR" ) . Nota 2 d ) face referire la act iun i le p l an ificate a fi i ntreprinse de catre Co nd ucere pentru a rea d uce Ba nca in pozitia de a indep l in i ceri nte le de ca pital ale BNR. Deoa rece aceste actiun i vor fi fina l izate in v i itor, aceste aspecte d escrise in Nota 2d ), ind ica fa ptu l ca, pana la incheierea procesu lu i de reca p ita l iza re a Ba ncii, exista o i ncertitud ine semn ificativa refe ritoare la ca pacitatea Ba nci i de a-si co ntinua activitatea in condit i i norma le. Opin ia noastra nu este mod ificata cu privire l a acest aspect".
5.3 FACTORI DE RISC
Orice investitie in valori mobiliare implica anumite riscuri. ln ipoteza in care oricare dintre riscurile de mai jos s-ar materializa, acest fapt ar putea afecta activitatea, situatia financiara, rezultatele operationale sau perspectivele Bancii. Riscuri suplimentare si incertitudini necunoscute in prezent sau care, in momentul de fata, sunt considerate nesemnificative, pot avea, de asemenea, in viitor, un efect negativ semnificativ asupra activitatii, situatiei financiare, rezultatelor operationale sau asupra perspectivelor Bancii.
Descrierea de mai jos a factorilor de risc nu se doreste a fi exhaustiva si nu este o prezentare completa a tuturor riscurilor si a aspectelor semnificative ce tin de investitia in actiunile emise de Banca. Cu toate acestea, Patria Bank considera ca factorii de risc prezentati mai jos reflecta, in prezent, acei factori care ar putea afecta semnificativ Banca si activitatea acesteia.
Oricare dintre factorii de risc mentionati in cele ce urmeaza ar putea avea, in mod individual sau agregat cu alti factori de risc sau in anumite circumstante, efecte nefavorabile semnificative asupra activitatii, situatiei financiare, rezultatelor operationale sau asupra perspectivelor Bancii, precum si asupra pretului de piota al actiunilor emise de Banca.
31
� 'C($i}: ;�:-:"�i;
; /�(,/ � .. s._: ... ,:;- ' '-;i\ .- . ·
-;.._, ((\,
Banca prezinta, in cele ce urmeaza, o descriere a riscurilor si a incertitudinilor pe care le 6tf11:ieh,- ,.· ·_ ., � . . }.�! '<\-� .. semnificative, insa este posibil ca aceste riscuri si incertitudini sa nu fie singurele cu care e fipate
·-.... , ,,. confrunta Banca. Alti factori de risc si incertitudini, inclusiv cei despre care n u are cunostintti· -fn -·· prezent sau care sunt considerati ca nesemnificativi, ar putea avea efectele nefavorabile mentionate mai sus.
5 . 3 . 1 . Factori de risc specific i p iete i pe care a ct iveaza Emitentu l
Grupul Patria Bank este expus riscurilor asociate functionarii pietei financiare locale, precum si celor asociate conditii lor economice globale si locale, in general
Economia Ro manie i s-a a ratat a fi vul nerabi la la dec l inu l piete lor fi na ncia re si de ca pita l p recum si la incet in i rea cresteri i economiei g loba le. Im pactu l evo lut i i lor econom ice g loba le este adesea res imtit m a i p uternic in p iete le emergente, p recu m Roma nia, com parativ cu modu l i n care este res imtit in pietele m a i dezvo ltate. ln specia l, in perioadele de incertitud ine econom ica consu matori i isi red uc che ltu ie l i le s i nive l u l de indatora re bancara. ln condit i i le in care G rupu l Patria Ba nk i s i desfasoa ra toata activitatea i n Roma nia, performa nta acestu ia este infl uentata de nive l u l si cic l ic itatea activitatii econom ice d i n Rom ania, care la ra ndu l sa u este afectata de even imente le econom ice si pol it ice loca le si internationale.
Impactul si natura precisa a tuturor riscur i lor s i incertitud in i lor la care este supus Grupul Patria Ba nk ca urmare a condit i i lor eco nom ice actua le nu pot fi prevazute si m u lte d i n aceste riscu ri sunt in afa ra contro l u l u i acesteia. Potrivit Raportului asupra stabilitatii financiare p u bl icat de BNR in decem brie 2017, p lanu l extern s-a imbu natatit pe fondu l re luari i cresteri i econom ice s i revita l izari i comertu lu i la n ivel globa l. Cu toate acestea, riscu ri le privind consol ida rea ratei de crestere a economiei g loba le si a comertu lu i internationa l ra man importa nte pe fo ndu l incertitud in i i pol it ic i lor, a l acumu la rii unor d ezech i l ibre structura le la n ive l u l econo m i i lor emergente s i a l intensificar i i tens iun i lor geopol itice. Piete le fina nciare internationa le a u î n registrat evo lut i i pozitive in prima parte a anu l u i 2017 d u pa corecti i le înregistrate la fi na l u l anu l u i 2016, in t imp ce volati l itatea s-a situat pe o tend inta descendenta cu scurte perioade de c reste re. Fondu l Moneta r lnternationa l a majorat proiect i i le priv ind rate le de c restere a economie i mond ia le la 3,6% pentru anu l 2017 si, respectiv, l a 3,7% pentru 2018.
Riscu l dete rio ra ri i ra pide a increderi i investitori lor in economi i le emergente se situeaza la u n nivel ridicat, in contextu l in ca re incertitud in i le privind conso l idarea ratei de creste re a economiei g lobale si a comertu lu i internatio na l ra man sem n ificative, pe fo ndu l riscu ri lor d in po l it ic i le eco nom ice si moneta re, acu m u la ri i unor dezech i l ibre structura le la nive lu l economi i lor emerge nte si i ntensificari i tensi un i lor geopol itice.
Brexitu l ra ma ne un factor de incertitud ine in special in ceea ce priveste i m pa ctu l pe termen lu ng, depinzand in mare masura de rezu ltatul negocieri lor i ntre UE si M a rea Brita n ie. ln ceea ce p riveste increderea in moneda e u ro, datele recente a rata o red ucere a e u rosceptic ism u lu i si o crestere a consensu lu i privind necesitatea continuari i reformelor pentru inta rirea cad ru l u i institutiona l si economic a l UE.
32
. ,,..
�os $/jf;,�-�·;,,, Ă'<-· <:-,•,,
/§'" ' i . , \\
Toate acestea continua sa puna presiune asupra condit i i lor econo m ice si fi na nciare a �ob.ţpq�, · · , / ) : acesti factori m e nt inand u-se si pe ntru perioada u rmatoa re c a pr inc ipa le surse d e vu lner,âb i l itat�·-;, .· pe ntru sectorul banca r european si, prin a cest ca na l, pe ntru sta b i l itatea fina ncia ra d i n Ro�i;i_ ic;1.
""- -::' ..
Un risc s istem ic im po rta nt la adresa sta b i l itati i fina nciare d in Roma nia, s im i lar ce l u i la n ive lu l UE, este legat de ajustarea abru pta a primei de risc aferente ta r i lor emergente. Implementarea unu i mix de pol itici ca re sa cond uca la ment inerea ech i l ibre lor macroeco nom ice interne re prezinta o cond itie i m po rta nta in vederea l im ita ri i efecte lor d e contagiune d inspre p iete le fina nciare internationa le, i n condit i i le materia l i zari i riscu lu i de mod ifica re brusca a încrederi i i nvestitori lor in economi i le emergente.
Pe rspectiva privind economia din Europa s i cea g loba la , pe termen scurt s i med i u, ra m a ne p l ina de provocari, i a r acest lucru a re, de asemenea, efect s i asupra perspective lor de resta b i l i re si de i m bunatatire a condit i i lor eco nomice s i fina ncia re d in Roma nia si d in Euro pa Centra la s i de Est. Daca perturbar i le si volati l itatea piete lor se inra utatesc, piata locala va fi de asemenea afectata, ia r activitatea, rezultatele operat iona le s i s ituatia fina nciara a l e Grupu lu i a r putea fi afectate in mod sem n ificativ.
Pe p lan intern, incert itud in i le si riscu ri le asociate acestei perspective sunt generate in pr inc ipa l d e conduita pol it ic i i fiscale si a celei de ve nitu ri, in contextu l recente lor in it iat ive legis lative in sfera sa laria la si fisca la, si cresterea indatora ri i popu latie i . Este preocupant i m pactu l pe ca re acte le legislative adoptate sa u aflate in curs de adoptare - si care vizeaza a p l icarea de noi sti m u l i fisca l i o r i masuri i n domen iu l pol it ici i ve nituri lor - l -a r putea avea asupra co nfiguratiei vi itoare a parametri lor fisca l i. l n situatia in care adoptarea de masuri fisca le corective pentru încadra rea deficitu lu i bugetar i n t i ntele propuse a r viza preponderent comprimarea che ltu ie l i lor destinate investiti i lor p u b l ice, exista riscu l afectar i i potentia l u l u i de crestere a economiei , i nc lusiv in condit i i le intarzieri lor deja constatate in a bsorbtia fonduri lor europene structura le s i de investit i i. l n acelasi t im p, in cond iti i le in ca re eventua l i i st imu l i fisca l i a r viza cu precadere a m pl ifica rea consumu lu i si in masura in care d inam ica acestu ia s-a r rasfrange î ntr-o accentuare a dezech i l ibru l u i extern a l economiei , consecinta a r putea fi reeva luarea gradu l u i de risc asociat de investitori i stra i n i p lasamente lor financiare in econom ia i nterna s i , i m p l ic it, afectarea in mod d i rect a fl uxuri lor d e capital stab i le adresate economie i romanesti.
Romania a î n registrat una d intre cele ma i îna lte rate de crestere econom ica d in UE in primele noua lun i d in anu l 2017, principa lu l determinant fi ind consumu l intern, i n t imp ce ba lanta comerciala, deficitu l pub l ic si rata inflatiei s-a u deteriorat. l nvestit i i le nu au avut un aport semn ificativ la cresterea econom ica. Aceste evo l ut i i ind ica acumu larea de tensiun i ava nd potentia le consecinte negative im porta nte asu pra act ivitat i i econom ice vi itoa re si, imp l ic it, asupra stab i l itati i fi na nciare. O a lta prob lema care contribu ie la accentua rea tens iun i lor in econom ie este problema demografica dete rminata de fe nomenu l em igratiei si de cel de i m batra n i re a popu latiei. l n acest co ntext, continuarea procesu lu i d e convergenta este cond it ionata de reca l ibra rea m ixu l u i de pol itici, astfel incat sa se as igure mentinerea la n ive l u ri sustena bi le a ind icatori lor economici fundamenta l i. M a i m u lt, este necesara intensifica rea efortur i lor de c reare a unu i cadru propice stimu la ri i investit i i lor in med iu l privat si de imbu natat ire a ca l itatii investit i i lor pub l ice, in vederea asigurari i une i cresteri economice d u rab i le.
33
'(�-':ST:�·;:::-;•;--<> t-. :,;('._:
t.:,: J · •:��::\ 'i . ?l\
, ;� 1i'\ ·
l n februa rie 2018, Com isia Nationala de Prognoza a revizuit in sus est ima r i le priv 1�9 cre�t�r,ea ' �'; econom ica a Roman ie i in 2017, la 7, 1%, de la 6,1% cat precon izase a nterior, iar p�ntru 20·18 a - ,
\ ,' ,: ment inut proiectia de 6, 1% sta bi l ita anterio r. Conform Prognozei de iarna nive l u l PIB,,a fost · " estimat la 853,2 m i l l ia rde le i pentru a n u l 2017. De a seme nea, Fond u l Monetar l nternationa l {FMI) a revizuit d e la 4,2% la 5,5%, est imari le priv ind evo l utia economiei roma nesti in 2017, i n ra portu l „ World Economic Outlook'', pub l icat pe 10.10.2017. Creste rea g loba la pentru anu l 2017 la nive l mondia l a fost est imata la 3,7%.
Rata anua l a a inflatiei in Un iunea Europeana a sca zut in luna decem brie 2017 pana la 1,7%, de la 1,8% in luna noiem brie 2017, i a r cele ma i mari rate anua le au fost î n registrate in Lituan ia si Estonia ( ambele cu 3,8%), M a rea Brita nie {3%) si Re man ia {2,6%). BNR anticipeaza î nsa o acce lerare a inflatiei in l u n i le care u rmeaza d in anu l 2018, ia r puseu l inflat ion ist se va man ifesta probab i l in pr ime le tr imestre d in 2018, data fi ind previz ib i la epu izare spre fina l u l acestu i a n a efecte lor m u ltora d i n socuri le inflation iste pe partea ofertei care i i provoaca, prognoza pe termen mediu a nticipand p lasa rea ratei anua le a inflatiei l a 3 ,5% in decembrie 2018 s i l a 3,1% in l una septembrie 2019.
Conform Raportului asupra stabilitatii financiare pub l icat de catre BNR i n decem brie 2017, sistem u l bancar d i n Roman ia, a î n registrat principa l i i ind icatori fi na ncia ri si prudenti a l i la un n ive l ro bust. Ind icatorii de solva bi l itate a u ra mas la n ive l uri adecvate la nive l u l sistem u l u i banca r ro manesc, iar rezerve le consistente de capita l fata d e cerintele prudent ia le ofera o buna capacitate de a bsorbtie a p ierde ri lor neaste ptate si resurse pentru credita rea sectoru l u i rea l . Ind icatorii d e l i ch id itate a i sectoru l u i bancar cont inua s a s e situeze, in med ie, la u n nive l semnificativ su perior va lori lor min ime reg lementate. Ind icatorii specifici ca l itati i act ive lor bancare s-a u amel io rat ( rata cred ite lor neperforma nte a scazut sub 8%, aj unga nd in zona considerata cu risc med iu de Auto ritatea Ba nca ra Europeana - EBA), i a r gradu l de acoperi re cu p rovizioa ne s-a imbu natatit si ram a ne adecvat.
Profita bi l itatea secto ru l u i bancar s-a consol idat in contextu l unu i cadru macroeco nomic intern favora bi l , al red uceri i semnificative a cheltu ie l i lo r nete cu ajusta ri le pentru depreciere, a l prel ungiri i n ive lu l u i scazut a l costur i lor d e fina ntare, d a r s i a l redresari i ered itar i i i n m oneda nat ionala. Eficie nta operationa la este mai b ine pozit ionata compa rativ cu media UE, dar prezinta spatiu de imbunatatire, i n special la nive l u l unor banei de ta l ie m ica s i med ie. Procesu l de co nso l ida re a sectoru l u i bancar a contin uat.
Sectorul bancar ra mane principa lu l fina ntator al statu l u i pe piata interna, va loarea expuneri lor fata de stat re lat iv la cea a active lor tota le fi ind printre ce le ma i rid icate din UE. Detineri le i m porta nte de titl u ri suverane de catre instituti i le de credit asigura, pe de o parte, un grad crescut de sta bi l itate fi na nta ri i sectoru lu i pub l ic, in speci a l in contextu l unor evo lut i i adverse pe p ietele fi nanciare i nternationa le si/sa u macroeconom ice, si, pe de a lta parte, constituie o sursa im porta nta de l ich id itate pentru ba nei, acestea p utand a pela la resursele banci i ce ntra le, in caz de nevoie uti l iza nd aceste tit lur i drept colate ra l. Cu toate acestea, este dezira bi la intensificarea efortur i lor de d ive rsificare a bazei investitor i lor, inc l usiv prin cresterea part ic ipatiei popu latiei l a fina nta rea d atoriei pub l ice.
34
�fyJ.�Q·;-. /tţ':)
<y '"t\ l · <-,
Avand in vedere aspecte le prezentate ma i sus, p ri ncipa le le riscuri proven ite d in sistem �(�a ��ar . ,, } sunt cele de natura existentei unu i cadru concurentia l puternic in care procesul d e consol i?:� r� · Va ' :. ,- .. -€; continua in perioada urmatoare, costuri le d e fina nta re se vor mentine la un n ivel s imi l�r� _ş i, i,n . , , ··'/
perioada imediat u rmatoa re, ceea ce va cond uce la existenta unei concurente semnificative, ·p·�:� .:: p iata ered ita ri i s i atrageri i resu rse lor d isponib i le de la c l iente la neba nca ra. De asemenea, avand in vedere gra d u l semn ificativ de expu nere in t it l u ri de stat existent la n ive l u l î ntregu lu i s istem ba nca r, exista riscu l impuneri i unor l im ita ri la n ive l de sistem bancar pe aceasta componenta, ceea ce va atrage o concu renta semnificativa in efectuarea de p lasamente catre a lte act ive cu grad mare de l ich id itate s i impl icit o crestere a costu l u i aferent acestei componente.
Oricare mod ificare a pietei fi nanciare loca le, a co ndit i i lor econom ice globale s i loca le ar putea avea un efect negativ semnificativ asu pra activitati i, s ituatiei fina ncia re sa u rezu ltate lor operatio na le ale Ba nci i.
Fl uctuatii le pietei, l ichiditatea si volatil itatea pot avea un impact negativ asupra valorii active lor Bancii, pot afecta rezu ltatele financiare si pot face d ifici la evaluarea valorii juste a anumitor active
Piete le fi na nciare au fost supuse, in u lt imi i an i , unor cond iti i de stres semnificative si in c iuda unei reve n iri a co ndit i i lor eco nom ice si fina nciare de pe piata i n u lt imi i 3 an i in Reman ia , va loa rea active lor fi na nciare poate continua sa fluctueze semnificativ sa u sa a iba un impact im porta nt asupra capita l u l u i si ven itur i lor tota le ale Ba nci i d aca va loarea de piata a act ive lor fina nciare va scad ea .
Vo lat i l itatea s i l ipsa d e l ich id itate a pietei pot face d ific i la reeva lua rea a n u m itor expuneri, i ar va loarea rea l izata efectiv de Ba nca poate f i semnificativ d iferita d e va loarea j usta curenta sau estimata. l n p l us, estima r i le Ba nci i privind valoa rea j usta pot d iferi semnificativ atat de esti ma ri le s imi lare facute de a lte institutii financia re, cat si de va lori le ca re ar fi fost uti l izate daca ar fi fost deja d ispon ib i la o p iata pentru aceste active.
Orica re din acesti factori ar putea determina Ba nca sa recunoasca pierderi d i n reeva luari vi itoare si sa co nstitu ie provizioa ne pentru depreciere, orica re d intre acestea p utand afecta act ivitatea, situatia fina nc iara, rezu ltate le operat io na le, l i ch id itatea sa u perspective le Ba nci i .
O eventuala ne recuperare a impozitului a ma nat ar putea duce la pierderea unor beneficii fiscale ale Bancii
Im pozitu l ama nat se bazeaza pe fa ptul ca Ba nca va rea l iza p rofitu ri vi itoare si va fo losi p ierderi le fisca le ca re au stat la baza recu noasteri i acestu i im pozit a manat. Cum rea l izarea de profitu ri vi itoa re tine de im plementa rea p l anu lu i d e afaceri a l Ba nci i , dependent d e existenta unor fonduri p ropri i sup l imenta re, exista riscu l ca acest activ sa fie su praeva luat, i a r in situatia in care Ba nca n u a r în registra profitu ri, iar riscu l s-ar mate ria l iza, acest aspect a r p utea avea un im pact negativ asupra pozitiei financ iare si rezultatelor operationa le ale Ba nci i , inc lusiv asupra ratei de adecva re a ca pita l u lu i . Un incident de aceasta natura ar putea avea u n efect negativ semn ificativ asupra activitati i , s ituat ie i fina nciare sau rezultate lor o perationa le a l e Ba nci i.
35
Banca se confru nta cu o concu renta intensa in toate aspectele activitatii sale �---:--_ ..r'r-."�:. T/.�f?J;:.,.t\:·
li':�-· · · , . �:\�\ Ba nca si Grupu l Patria Ba nk co ncureaza cu u n numar mare de institutii fina ncia r�1nţe,ma.ţ_iona ie :? cu prezenta loca la in Roman ia dar si cu com petitori loca l i , banei a le caror servi2{ Je a·d reseaza,. . · atat persoane lor fizice, cat si compa ni i lor, banei i poteca re, banei de investitii si �t�.:..�9m pani i active in sectorul servic i i lor financiare. An um ite banei au o preze nta m u lt ma i p uternica in Romania decat Grupu l Patria Ba nk, avand u n n u m a r ma i mare de agenti i , oferind c l ient i lor o gama larga de prod use si servici i.
Presiunea concurent ia la se manifesta, in specia l, pr in aj usta rea de catre com petito rii Ba nci i a pretu lu i la a n u m ite produse si servicii oferite si de G rupu l Patria Ba nk, in scopu l a trage rii c l ienti lor si majora ri i cotei de p iata, ceea ce este de natura sa afecteze capacitatea Grupu lu i d e a-si at inge, mentine sau majora profita bi l itatea. Desi G rupu l Patria Ba nk depune eforturi pentru a mentine loia l itatea c l ient i lor, pastra rea c l ienti lor poate fi infl uentata de un numar de factori, inc lusiv gama de servici i oferite si ca l itatea acestora, pretu ri le si ca racte ristic i le produselor si servic i i lor oferite, puterea fina nciara si act iun i le intre prinse de com petitori. Daca G rupu l Patria Ba nk nu poate oferi prod use si servici i atractive care sunt profitab i le, acesta poate pierde cota de piata sau poate inregistra pierderi generate de o pa rte sau ch iar de toate activitati le sale.
Totodata, tend inta recenta de conso l idare a sectoru lu i servic i i lor fina nciare la n ive l i nternationa l si loca l poate crea competito ri cu po rtofo l i i extinse de prod use si se rvici i , cu resu rse fina ncia re, tehn ice si operat iona le ma i ma ri, acces la fina nta re cu costuri ma i red use, precu m si o ma i mare eficienta si putere de sta bi l i re a pretur i lor. Dato rita prezentei g loba le a acestora, acesti com petitori ar p utea pa rea ma i atractivi pentru c l ienti importa nti pe care intentioneaza sa i i atraga si Grupu l Patria Ba nk.
Com petitivitatea instituti i lor fi na ncia re va depinde in mare masura de ca pacitatea a cestora de a se adapta ra pid la noi le dezvo lta ri si tendinte de pe piata. Inca pacitatea Grupu lu i d e a concura efectiv cu competitorii sa i loca l i importanti a r avea un i m pact negativ asupra activitatii si astfe l asupra active lor, pozitiei financiare si rezu ltate lor o perat ionale a le Ba ncii.
Inca pacitatea Ba nci i de a com petitiona cu succes cu cei la lti pa rticipa nti din domen iu l fina nciar a r putea rezu lta in d im inuarea activitatii Bancii , intr-o crestere ma i lenta sa u in red ucerea nu maru lu i de c l ie nti, ceea ce a r putea d uce la o reducere a activitati i s i la u n im pact advers asu pra situatiei fi nanciare sau rezu ltate lor operationa le ale Ba nci i.
Banca isi desfasoara activitatea intr-un mediu reglementat si orice noi cerinte de reglementare sau orice modificari a le reglementarilor curente ar putea supune Banca unor cerinte sau standarde de capital si l ichid itate mai mari care ar putea genera costuri semnificative pentru conformare
Avand in vedere evo l utia si transformarea c rizei fi na ncia re in criza datori i lor suvera ne a le zonei euro, a apa rut nevoia unei si mai bune integra ri a p iete i u n ice s i a sistemu lu i bancar euro pea n . Astfe l, instituti i le europene a u decis crearea Un iun i i Ba nca re, avand ca fu ndament u n un ic set de reglementa ri.
36
�j;":ţ--.. ,</,''_.-' , h ,'., L<':'(\\
1/· , : ' · _.'.' , ' :·-:�:�\ U niunea Ba nca ra se bazeaza pe urmatori i tre i p i lon i : ( i i ) introd ucerea unu i siste�!. u-�Îc de',.; ·· .,t;:
!
·: '' . su praveghere (SSM ) configurat la n ive l u l Ba nci i Centra le Europene (BCE) care preia sar.ctr:ii,, gţ ._,� supraveghere prudentia la a instituti i lor de cred it din zona euro, ( i i ) conso l idarea schemel�r° d� garanta re a depozite lor si (i i i) sta b i l i rea unu i mecanism de rezo l utie un ic. ln ce priveste SSM, d in noiem brie 2014, BCE este raspunzatoare de supravegherea tuturor institut i i lor d e credit (fie d i rect, pentru instituti i le de cred it semnificative, fie ind irect, pentru a lte instituti i de credit prin colabora rea cu a uto ritati le nat ionale com petente). La n ive l u l autoritat i lor nat ionale com petente ra mane exerc ita rea exclusiva a u nor sarc in i specifice, cum ar fi cele priv ind p reve n i rea spa la ri i bani lor si supravegherea servic i i lor de p lati.
Scopu l schemei un ice de garantare a depozite lor este de a oferi o rezi l ienta sporita in fata crize lor sistem ice vi itoare comparativ cu scheme le constitu ite la n ivel natio na l si va f i ma i putin dependenta de fina ntele pub l ice, i ntrucat riscuri le vor f i mai d ispersate, iar contributi i le vor fi colectate de la ma i m u lte instituti i.
Meca n ism u l un ic d e rezo lutie a re ca scop rezo lutia o rdonata a banc i lor aflate i n d ificu ltate, astfe l incat sa fie m in im izate consecintele negative asupra contribuab i l i lor si asupra economie i rea le.
Banca trebuie sa respecte o gama a m pla de reglementari emise de auto ritat i le legis lative si de reglementa re d in Romania si d in U n iunea Europeana in domeniu l fi na ncia r-bancar, i a r activitatea sa este supravegheata de BNR si de a lte a utoritati de reg lementare. Normele lega le ap l icab i le Ba nci i cuprind, i nter a l ia, regleme nta ri cu privire la adecva rea capita lu lu i, managementu l riscu lu i si preven irea spa lari i ba n i lor. Respecta rea acestor reg lementari im p l i ca cheltu ie l i su bsta ntia le s i a r putea l im ita operat iun i le potentia le.
Ba nca trebuie d e asemenea sa respecte regu la me nte le U n iun i i Europene de d i recta a p l icare in Roman ia si d i rective le europene care sunt tra nspuse in legislatia nat ionala.
U lterior cr izei d in 2008 a sistemu lu i fina nciar, acest cadru a m plu de reg lementare a facut obiectu l unu i proces conti nuu de mod ifica re, pr in impunerea unor ce rinte operatio na le, de guverna nta si de ra portare complexe care necesita a locarea unor resurse semnificative din partea instituti i lor financ iare in vederea conforma rii.
Mai mu lt decat atat, a utoritati le de reglementa re (in specia l BNR) desfasoa ra ana l ize continue sa u regulate cu privire la operati un i le Ba ncii. l n cazul in care autoritatile de reg lementare identifica o inca lcare a legii , fie aceasta intentionata sau n u, pot fi ap l icate pena l itati sa u sanct iun i severe, inc l usiv suspendarea sa u retrage rea autorizatiei bancare. De regu la , BNR a re la d ispozitie o gama de masuri de constra ngere in cazul inca lca ri i cerintelor de reg lementare. l m potriva Ba nci i pot fi l uate de catre BNR, inter a l ia, masuri de adm in istra re speciala, proced ura in cadru l careia admin istrato rul ( in numele BNR) poate, printre a lte le, sa negocieze restructura rea datori i lor Ba ncii , sa suspende a ctivitatea de atragere de depozite sau acord a re de cred ite, sa va nda act ive etc.
Orice sch imbari semn ificative in cadru l l egis lativ si de reglementa re care guverneaza activitatea Ba nci i pot l im ita cresterea econom ica a Ba nci i s i pot avea un impact sem nificativ asupra pozitiei
37
fina nciare, rezu ltatelor operationa le si asupra posib i l itati i de a imp lementa afaceri. ,, .
... . · . '.;• ... :.
Banca este supusa unor ceri nte severe privind capita lu l si l ichid itatea si angajeaza costuri substantiale cu monitorizarea si respectarea acestor cerinte
l ncepand cu a n u l 2014, cerinte le de ca p ita l sunt reg lementate de cadru l normativ e u ropean cu noscut sub denum i rea CRD IV/CRR si ca re inc lude Directiva Pa rla mentu lu i E uropean si a Co nsi l i u l u i n r. 2013/36/UE cu privire la accesu l la activitatea instituti i lor de credit si supravegherea prudentia la a instituti i lor de cred it s i a fi rmelor de investitii ( "CRD IV" ), s i prin Regu lamentul Pa r lamentu lu i Europea n si a l Cons i l i u lu i (UE) n r. 575/2013 privind cerintele prudentia le pentru instituti i le de cred it s i societati le de investit i i ("CRR") , a n u m ite cerinte fi ind a p l ica bi le in cad rul unei perioade tra nzitor i i d in 2014 pana in 2019. ln decem brie 2013, BNR a e m is Regu la mentu l n r. 5/2013 prin care se tra nspune in legislatia nat iona la CRD IV, in vreme ce CRR este d e a pl icab i l itate d i recta.
CRD IV /CRR prevad, pr intre a ltele, majora rea nive l u l m in im al fonduri lor p ropri i , respectiv (i) o rata a fonduri lor propri i de nivel 1 d e baza de 4,5%; ( i i ) o rata a fo nduri lor propri i d e nivel 1 de 6% s i ( i i i ) o rata a fonduri lor proprii tota le de 8%. Fata de ind icatori i de adecva re a capita l u l u i prevazuti in cad ru l a nterior de reglementa re cu noscut sub denum irea de Basel 1 1 , nou l pachet legislativ CRD IV /CRR completeaza setu l ind icatori lor de eva luare a adecva r i i ca pita l u l u i ca lcu lati pe baza va lori i tota le a expuneri i la r isc prin introd ucerea ind icatoru l u i "efect de levier", i n it ia l ca o ca racteristica sup l imenta ra aflata l a latitudinea a uto ritati lor de supraveghere, urmand sa m igreze catre o masura cu caracter ob l igator iu incepand cu a n u l 2018. N ive l u l m in im a l ind icatoru lu i rata efectu lu i de levier este stab i l ita d e Comitetu l de Supraveghere Ba ncara d e l a Basel la va loarea de 3%, u rmand c a p e masura ca l ibra ri lor efectuate de Comitet, acestia sa d ispuna revizu i rea acest nive l sa u sa sta b i lea sca un n ivel al cerintei de ca pita l pentru acest ind icator.
l n decembrie 2014, European Ba nki ng Authority a emis gh idu l numaru l 13/2014, p rivind proced u ri le si metodologi i le comune pentru procesu l de supraveghere si eva luare (SREP), in baza caruia fiecare a utoritate de supraveghere nat iona la ca lcu leaza pentru fieca re institutie de credit „cerinta globala de capital (OCR) personalizata in functie de riscurile specifice la care este expusa aceasta, reprezentand suma cerintei totale de capital SREP (TSCR}, a cerintelor privind amortizorul de capital si a cerintelor macroprudentiale" .
l n p l us, CRD IV/CRR sporesc acoperi rea riscu lu i pr in ca pita l , î n specia l in legatura cu activitat i le de tra nzact ionare si secu ritiza re si expuneri le la riscu l d e cred it a l contra pa rtidei rezu ltate d in activitati cu i nstrumente fina nciare derivate, operatiun i repo si o perati un i de imprum ut cu tit luri. Ma i m u lt, pachetu l CRD IV/CRR introduce, printre a lte le : (i) un nivel min im al cerintei de acoperi re a necesa ru lu i de l ich id itate pe termen scurt si ( i i ) un n ivel m in im priv ind cerinta de fina nta re sta bi la neta pentru a creste rezistenta banci lor pe un orizont de t imp ma i l u ng, a m be le avand o imp lementare gradua la ca re se va fina l iza i n 2019.
38
c ;- i1. ,.. . . Cerinte le ma i stricte cu privi re la ca pita l, l ich id itate, moda l itatea d e ca lcu l a active lor po titllerate ',,--la risc si a lte evo l uti i lega le sa u d e regleme nta re a r p utea avea u n i m pact negativ asupra actlv-iţat i i, rezu ltate lor operationa le si pozit iei fina nciare a le Ba nciL
. .... . . '.:,: -·: .. �
Efectul apl icarii standardu lu i I FRS 9 „I nstrumente financiare"
Pe baza unei ana l ize a active lor financ iare s i a datori i lor financ iare a le Grupu lu i l a 3 1.12.2017 si pe baza fa pte lor si circumsta nte lor existente la acea data, cond ucerea Grupu lu i astea pta u n im pact semnificativ asupra situati i lor sa le financ iare consol idate d e l a adopta rea nou lu i sta ndard de la 01.01.2018,
Nu sunt aste ptate mod ificari sem nificative pentru dator i i le fina ncia re, a lte le decat mod ificari le va lori i j uste a datori i lor fina nciare desem nate la FVTPL (Fa i r Va lue Th ro ugh Profit or Loss -va loarea j usta prin contu l de p rofit si p ierdere ) ca re se pot atribu i mod ifica r i lor riscu lu i d e cred it a l instrumentu lu i , care vor fi p rezentate in a lte e lemente a le rezu ltatu l u i g lobal.
No u l sta ndard introd uce, de asemenea, cerinte privind prezentarea extinsa si sch imbari de prezentare , Acestea sunt de a steptat sa mod ifice natura si a m ploarea prezenta ri lor Grupu lu i cu privi re la instrume nte le sa le financia re, in specia l in anu l adopta ri i nou lu i sta ndard, respectiv in anu l 2018.
Ba nca se asteapta ca i m p lementarea IFRS 9 sa d uca la o majora re a provizioanelor de depreciere de cel m u lt 19% pentru portofo l i u l colectiv, ca urmare a introd uceri i nou lu i m ode l a l provizionar i i p ierd eri lor d in cred it asteptate,
Ba nca va continua sa testeze, sa va l ideze si sa perfectioneze noile metodo logii , procese le co nta bi le, controa le le i nterne si cad ru l de guverna nta cerut de adoptarea IFRS 9. Astfe l, est imarea p ierderi lor de credit asteptate si a impactu l u i aferent ra m a ne su biectu l sch imba ri i pana la fi na l izarea situati i lor fina nciare pentru exercit iu l încheiat la 3 1 decem brie 2018.
ln p rezent, Grupu l eva lueaza im pactul nou lu i standard asupra s ituat i i lor sa le fina nciare ,
Orice modificare a reglementari lor privind protectia consu matoru lu i sau interpretari a l e acestor reglementari de catre instante sau autoritati guvernamentale pot conduce la restrangerea capacitatii Bancii de a oferi anumite produse si/sau servicii
Orice mod ificari a pa rute in legi le priv ind protectia consumatoru l u i sa u interpreta rea acestor legi de catre insta nte sau a uto ritati le guve rna mentale a r putea restrange capacitatea Ba ncii de a oferi a n u m ite prod use si servici i sau de a ap l ica anum ite c la uze si ar p utea red uce venitul net d in com isioa ne s i d in doba nzi a l Ba nci i, ceea ce a r putea avea u n efect negativ asupra rezu ltate lor operationa le a le aceste ia , Spre exem plu , daca o instanta constata ca u n contract intre un consu mator si un profesionist (precum Ba nca) cuprinde c la uze a bu zive d in perspectiva protectiei consumatoru lu i, i nsta nta poate ob l iga profesionistu l sa is i modifice toate contractele de adez iune in deru lare a le acestu ia încheiate cu consumatori i care cont in astfel de c la u ze a buzive s i sa le e l im ine d in contractele de adez iune destinate a f i uti l izate in cadru l act ivitatii profesio na le , Aceasta mod ifica re legis lativa a r p utea avea un im pact negativ asupra activitatii, pozitiei fi na ncia re si rezu ltate lor operationa le ale Ba nciL
39
1v{yt'" ,,,, '''\;: r�·... . ·,•
! ţ l , · . .
Totodata, pe masura ce sunt adoptate noi legi si amendamente la legi le existente pentru tRastra , , ritmu l tra nzitiei contin ue, legi le s i reg lementari le existente, p recum s i ame ndamentele a dµse. acestor legi si regleme nta ri, pot fi a p l icate in mod neu nitar sau interpretate intr-un mod ma i restrictiv. Orice modifica re a reg lementa r i lor privi nd protectia consumatoru lu i sau interpretari a l e acestor reg lementari d e catre instante sa u a utoritati guve rna menta le în defavoarea Patria Ba n k a r putea s a afecteze activitatea, situatia fi na nciara s i rezultatele fi na nciare a le Ba nci i.
Legislatia din Romania privind procedura insolventei persoanelor fizice poate d uce la adoptarea unor masuri in detrimentu l Bancii in relatia cu cl ientii persoane fizice
ln 2015, Pa rla mentu l Roman iei a adoptat Legea nr. 151/2015 priv ind procedura inso lventei persoanelor fizice. Aceasta lege a fost pub l icata î n Mon itoru l Oficia l a l Roma n ie i î n data de 2 6.06.2015, intra nd î n vigoare la 01.01.2018. Acest act normativ instituie o procedura colectiva pe ntru red resarea situatiei fina ncia re a de bitoru lu i persoana fizica, de buna-cred inta, acoperirea intr-o masura cat mai mare a pasivu lu i acestu ia si desca rca rea de datori i în condit i i le legii. Apl icarea legii ar putea d uce la adopta rea unor masuri î n d etrimentu l instituti i lor de credit î n relatia cu c l ienti pe rsoane fizice, cum ar fi o red ucere sem n ificativa a pasivu lu i d ebitoru lu i sa u suspendarea proced ur i lor de executare s i l ita. l n p l us, l ipsa oricarei p ractici j ud ic ia re in a ceasta materie, precum si posib i le le lacune procedura le a r putea genera riscu l ca Banca sa se confrunte cu d ificultati î n recupe ra rea crea nte lor sa le î n relatia cu debitori i persoane fizice, fa pt ca re a r putea avea un efect negativ asupra o peratiun i lor s i situatiei fina nciare a le Ba ncii. Orice mod ifica re a reglementari lor priv ind proced u ra insolventei persoa ne lor fizice ar p utea sa afecteze activitatea, situatia fi na ncia ra si rezu ltate le financiare a le Ba nci i.
Modificarile politicii monetare adoptata de BNR au impact d irect asu pra activitatii Bancii
Banca este afectata de pol it ic i le moneta re adoptate de catre BNR. Actiun i le intreprinse de BNR a u un im pact d i rect asu pra costur i lor de fina nta re a le Ba nci i , asu pra atrage rii de ca pita l si asupra activitati lor de i nvestit i i si pot avea i m pact asupra va lor i i instrumente lor fi na nciare detin ute d e Banca s i asu pra med iu l u i competitiv si operationa l a l ind ustriei servici i lor fina ncia re. Ba nca nu poate anticipa daca aceste act iun i vor avea un efect negativ asupra operat iun i lor sa le. l n pl us, sch imba ri le pol it ici i mo neta re pot afecta ca l itatea cred ite lo r c l ienti lor Ba nci i. Orice sch im bari d e po l itica mo neta ra sunt d incolo de contro l u l Ba nci i , sunt d ifici l de a ntic ipat s i a r putea sa afecteze activitatea, situatia fina ncia ra si rezu ltatele fina ncia re a l e Ba nci i.
Modificari de reglementare in domenii ce tin de protectia angajatilor, legislatia muncii, asigurarile sociale, legea concurentei si impozitare ar putea genera costuri suplimentare pentru Banca
ln p lus fata de cerinte le ap l icab i le în mod specific societat i lor d in secto rul servici i lor fina ncia re, Ba nca trebu ie, de asemenea, sa respecte cerintele prevazute î n cadru l genera l de regleme nta re a p l icabi l tuturor societati lor, precum protectia a ngajat i lor, legis latia m u nci i , asigura ri le socia le, l egea concurentei si im pozita re, precum s i legislatia specifica privind piata de capital. Deoarece a ceste legi si reg lementari si, totodata, mod u l in care acestea sunt a p l icate sa u interpretate, sunt s u puse unor mod ificari continue de catre a utoritati le com petente s i , în genera l, acestea devin mai
40
stringente, costuri le angrenate pentru respecta rea unor a stfel de legi si aste ptate sa creasca in viito r.
Orice nerespecta re a legi lor si reg lementari lor a p l icabi le a r putea d uce la amenzi sau a lte sanctiuni a p l icate de a uto ritat i le de reg lementare si supraveghere com petente s i ar p utea afecta reputatia Ba nci i . ln cazu l in ca re costuri le de conform itate vor creste sau vor fi ap l icate amenz i pentru neconforma re im potriva Ba nci i, acestea a r putea avea un i m pact negativ asu pra activelor, pozitiei fi na nciare si rezu ltate lor sale operat iona le, precum s i asupra reputatiei aceste ia . Orice mod ifica re a legislatiei ce tine de protectia a ngajat i lor, legis latia m u ncii, as igura ri sociale, legea concurentei si im pozita re ar putea sa afecteze a ctivitatea, situatia financia ra s i rezu ltatele financia re a le Banci i.
Sunt angrenate costuri substantiale si sunt depuse eforturi semnificative pentru respectarea reglementarilor din ce in ce mai stringente privind protectia datelor cu caracter personal precum si prevenirea spalari i bani lor si a finantarii terorismului
Ba nca este supusa unor reg lementari stricte privind p reven i rea spa lari i ban i lor, a fina nta rii terorismu lu i, a protectiei datelor cu ca racter persona l s i a a ltor asemenea acte.
BNR, in coopera re cu Ofic iu l Nat iona l de Preven ire si Com batere a Spala ri i Ba n i lor, in domeniu l monitorizari i ap l icar i i sa nctiun i lor internationa le, prevenir i i spa l a ri i ba n i lor si fina nta rii terorismu lu i verifica respectarea de catre instituti i le de cred it a cad ru lu i legis lativ a p l icab i l . ln ipoteza inca lca rii de catre Banca a reglementa ri lor priv ind preven i rea spa l a ri i ban i lor, a fina ntari i terorismu lu i si a a ltor acte cri mina le, sa nctiun i l e ap l icate Ba nci i de catre a utoritat i le compete nte in acest domeniu a r p utea avea d rept efect l im ita rea d esfasura ri i de catre Ba nca a unor operatiun i. l n p lus, contro lu l respectari i tuturor acestor reg lementari atrage costuri fina nciare sem nificative si reprezinta o provoca re de ord i n operationa l pentru Ba nca. Ba nca nu poate da n icio as igura re ca va respecta in orice moment toate reg lementa r i le in vigoa re privind preven i rea spa lari i ba n i lor si a operatiun i lor de fina nta re a terorism u lu i sa u ca toti a ngajati i acesteia vo r ap l ica aceste reglementa ri, precum si normele interne a le Ba nci i in acest domeniu . Orice i nca lcare a acestor reglementari si ch iar s imp la suspiciune a u nei inca lca ri a r putea avea consecinte lega le sa u un im pact negativ asupra rep utatiei Ba nci i s i ar putea afecta active le, pozitia financ iara si rezultatele operatio na le ale Ba nci i.
Banca proceseaza datele persona le a le c l ienti lor i n cursu l obisn uit a l activitatii, inc l usiv p rin tra nsfer al date lor persona le intre d iferite societati d in cad ru l G rupu l ui. ln cazu l in care procesa rea d atelor, inc l usiv pr in tra nsfer de date persona le, va fi considerata de catre a utoritati, in cad rul unei inspectii, ca fi ind i legala, Ba nci i i -ar putea fi ap l icate sanct iun i sau amenzi .
l n p lus, exista riscu l ca datele persona le sa aju nga pub l ice in cazul u n u i even iment de inca lcare a secu ritati i in cadru l faci l itati lor Ba nci i sa u in bazele de d ate a le a cesteia. l n cazul une i astfe l de inca lcari, s-a r putea a ngaja raspunderea Ba nci i in temeiu l legis latiei privind protectia date lor s i ar putea f i ap l icate sanct iun i sa u amenzi de catre a utoritat i le releva nte. Potrivit nou lu i reg im de p rotectie a datelor persona le care va intra i n vigoare in U n iunea E u ropea na in 25.05.2018, a menzi le pentru inca lca ri a le reglementa ri lor privind protectia datelor persona le vor deveni substantia le. Orica re d intre aceste incidente ar putea avea un efect negativ semnificativ asupra activitati i , situat ie i fina nciare sa u rezu ltate lor operationa le a l e Ba ncii.
41
··:i' ,;0f<c:v1:�-ţ\
Riscu ri legate de membrii echipei de management si de personalu l cheie calificat {' : . . .. ...
Succesu l Ba nci i depinde in mare masura de cond ucerea executiva, de orga nele d e suprave.g_��{t si de a ngajati i ca l ificati, majoritatea ava nd o expert iza re leva nta in domeniu l bancar, d u b lata de experienta in instituti i fi na ncia re cu prezenta internat iona la. Pierderea unu ia sau ma i m u ltor astfel de mem bri executivi ar p utea avea un efect negativ sem n ificativ asu pra activitati i , s ituatiei fi nanc iare s i rezu ltate lor o peration a le ale Ba nci i.
l n p lus, cresterea vi itoa re a Ba nci i si ca pacitatea d e a se ext inde cu succes si de a dezvo lta noi prod use si servici i dep inde in mare masura de capacitatea a cestu ia de a-s i pastra a ngajati i cheie si de a recruta un i i noi, cu expertiza profesiona la re levanta si cu cerinte sa laria le ce se pot incadra i n bugetul sa la ria l a l Ba ncii. Numaru l persoanelor cu ab i l itat i le necesa re d in Romania este m ult ma i m ic decat in m u lte tari d in Europa de Vest. Datorita concurentei d in partea a ltor instituti i fina ncia re internat ionale cu resu rse su bsta ntiale de ca p ita l priv ind recruta rea de persona l d in Roma nia, atragerea si ment inerea a ngajati lor ca l ificati a r p utea d even i m u lt ma i d ific i la. Acest l ucru ar putea d uce la cresterea cheltu ie l i lor vi itoa re cu a ngajati i .
Daca Em itentul nu va atrage s i mentine noi ta le nte specia l izate pe domeni i le de interes sa u daca cererea de a ngajati ca l ificati pe piata d e mu nca ar determ ina cresterea cheltu ie l i lor cu a ngajati i a le Em ite ntu l u i, acest l ucru a r p utea avea un impact negativ semnificativ asu pra activitat i i, pozitiei financ iare s i rezultate lor operationa le a le Ba nci i.
Riscu ri specifice tarii si regiuni i i n care Banca isi desfasoara activitatea
Confo rm Ra portu l u i BNR asupra Sta b i l itati i F inanciare d i n decemb rie 2017, un risc s istem ic important la adresa sta b i l itati i fina ncia re d in Roman ia, s im i lar ce l u i la n ive l u l U E, este legat de ajusta rea a brupta a pr imei de risc aferente tari lor emergente. Implementarea unu i m ix de po l itici ca re sa co nd uca la me ntinerea echi l ibrelor macroeconom ice interne reprezinta o cond itie i m po rta nta in vederea l imita ri i efecte lor de contagiune d inspre piete le fi nanc iare internationa le, in condit i i le materia l izari i riscu lu i de modificare brusca a increderi i investitor i lor in economi i le emerge nte. Re ma nia a in registrat una d intre cele ma i ina lte rate d e crestere eco nom ica din UE in p rime le noua luni d in anul 2017, p ri ncipa l u l determinant fi ind cons u m u l intern, in t imp ce ba la nta comercia la, deficitu l pu b l ic si rata i nflatiei s-a u d ete rio rat. l nvest it i i le nu au avut un aport semnificativ la cresterea econom ica. Aceste evo l uti i ind ica acumu l a rea de tensiuni avand potentia le consecinte negative i m porta nte asu pra activitati i economice vi itoa re si, im pl icit, asupra sta b i l itatii fi na nciare. O a lta prob lema ca re contribu ie la accentuarea tensiun i lor in economie este prob lema de mografica determinata de fe nomenu l em igrat ie i s i de cel de i m batran i re a popu latiei. l n acest context, continuarea procesu lu i de convergenta este cond itionata de reca l ibra rea mixu l u i de pol it ici, astfel incat sa se asigure mentinerea la nive l u ri suste nabi le a ind icatori lor economici fu ndamenta l i. Ma i m u lt, este necesa ra intensificarea efortur i lor de crea re a unu i cadru propice stim u lari i i nvestit i i lor in med iu l p rivat s i de imbunatatire a ca l itat i i investit i i lor pu b l ice, in vederea as igura ri i u nei cresteri economice d u ra bi le.
l ndatora rea secto ru lu i nefinanciar a scazut marginal , la 79,6% d in P IB i n septe m brie 2017 (42,2% in cazu l sectoru lu i privat si 37,4% in cazul sectoru lu i guve rnamenta l ), de la 80,7% din PIB in decembrie 2016. Evo l ut i i le inega le a le i ntermedieri i fina ncia re la n ive l sectoria l sunt determinate
42
•·n\ o. I ;;�: !
----�f0\.) Y-!AV��'.' -.._
;;;; � ;· l , �:�1� ',
(:'; . ::\ C l• · .• ,... . /-�: i
si de o serie d e factori ca re t in atat de latura cereri i (de exem p l u, n ive l u l red us de capit l�.zâre ' i rl' -• · .·· ;,· 1
cazu l u n u i nu mar importa nt de firme, d iscip l ina laxa la plata si d efic iente a le proceduri i insdhi,er,ite:i .. , persoane lor j u rid ice), cat si de latura ofertei (pregatirea persona lu l u i bancar imp l icat in activit�te�-- ,, . de creditare, l ipsa unor produse d e finanta re ca re sa se adreseze nevoi lor specifice a le firmelor). Pentru m ajora rea ro lu l u i siste m u l u i fina nciar asupra cresterii economice pe termen l ung este necesa ra sol utionarea acestor prob leme structura le. ln ceea ce p riveste i ndatora rea sectoru lu i pub l ic, cred ib i l itatea polit ic i lor economice imp lementate si responsa bi l itatea in a d m in istra rea fina ntelor pub l ice sunt e lemente im porta nte in asigura rea increderi i investito r i lor si, imp l icit, a unu i cost red us de finanta re a datoriei p u b l ice. Orice evo l utie negativa ca re a r putea mod ifica cond it i i le macroeconomice specifice tari i s i reg iun i i unde Ba nca isi d esfasoa ra activitatea ar putea avea un efect negativ sem nificativ asu pra activitatii, s ituati iesituatiei financiare sau rezu ltate lor operationa le a le Ba ncii.
lnvestitia in pietele in curs de dezvoltare, inclusiv Remania, presupune anumite riscuri, care pot fi mai mari decat riscurile inerente piete lor mai dezvoltate
O investitie in p ietele emerge nte, printre ca re se afla si Roma nia, este s upusa unor riscuri ma i m a ri decat o i nvestitie intr-o ta ra cu o economie s i sisteme pol it ice si j u ridice m a i dezvo ltate. Desi s-au i n registrat progrese in reforma rea economie i s i a s istemelor po l itice si j u rid ice din Roma n ia, d ezvo lta rea infrastructur i i lega le s i a cadru l u i de reglementa re este inca i n d esfasura re. l n genera l, i nvestiti i le in ta ri le in curs de d ezvo lta re, cum ar fi Roman ia, sunt potrivite doa r pentru investito ri i sofisticati care pot aprecia pe dep l in sem n ificatia riscur i le imp l icate.
ln p lus, reacti i le investitor i lor internat iona l i pe ntru even imente care au loc intr-o tara demo nstreaza uneori existenta unu i efect de "conta m inare", in care o regiune intreaga sa u o c lasa d e i nvestitii este defavorizata de i nvestitori i i nternationa l i. Pr in urmare, i nvestit i i le a r putea fi afectate de evo l uti i le econom ice sau fina nciare negative in a lte ta ri. Nu exista n icio s iguranta ca circu msta nte le determinate de orice crize s im i l a re crizei economice si fina nciare mondia le care a inceput in 2008 nu vor afecta performa nta eco nom ica a p iete lor i n curs d e d ezvo lta re, inc l usiv Roma nia, sa u investitorii d e pe aceste piete. Apa rit ia acestor c ircumsta nte a r p utea avea un efect negativ semnificativ asupra activitati i, rezu ltate lor operat ionale si s ituatie i financiare a le Ba nci i.
Valoarea investiti i lor in Reman ia, inclusiv a investitiei in actiuni le Bancii, ar putea fi afectate de incertitud inea pol itica si economica
Rom a n ia a suferit sch im bari majore i n cursu l istoriei sa le recente. l n pofida numeroaselor reforme pol itice si economice im plementate, eco nomia d in Roma nia a re inca o serie de deficiente structura le. Acestea incl ud : dependenta de exportur i le din secto rul ind ustria l , im batran i rea popu latiei , ceea ce va d uce la cresterea che ltu ie l i lor la nive lu l b ugetu lu i d e stat pentru asistenta socia la s i sa natate in vi itor, si, isto ric, un dezech i l ibru de cont cu rent, precum s i a bsorbtia intarziata a fo nd uri lor UE si o l ipsa a unor reforme-cheie, fieca re d intre ele putand afecta so lva b i l itatea Romaniei.
Sistemul judiciar si legislatia d in Remania este in proces de dezvoltare si, deci, in continua modificare, ceea ce creeaza un mediu nesigur pentru investitii s i pentru afaceri
43
� s\!PRAVtc----... 'ţr��';,
/��': .... 1':::' I '
J •,�,\ /!: - •· \
I ncertitud in i l e ce ca racte rizea za s iste m u l j u d icia r d i n Rom a n ia a r putea avea un efect\�:ati� · " /�) asup ra economie i si, pr in u rmare, a r putea crea u n mediu nesigur pentru i nvestiti i si �eQt.w . .. -�,,
afaceri . Siste m u l jud ic iar este subfina ntat i n compa ratie cu cel a l j urisd icti i lor cu o economie --· dezvoltata. lntrucat Roma nia este o j u risd ictie care a im pleme ntat s istem u l de d re pt c iv i l de o rigine fra nceza, hotara ri le judecatoresti pro n u ntate potrivit legis lat iei din Romania n u a u, de regula , efect de precedent jud ic iar. Din acelasi motiv, instantele de judecata nu a u, de regula, ob l igatia d e a respecta hota ra ri le judecatoresti a nterioare pro n u ntate de i nstante i n situati i identice sa u s imi lare. Sistemu l jud icia r roma nesc a trecut prin mai m u lte reforme pentru a se moderniza s i a-si conso l ida indepe ndenta. Cu toate acestea, aceste reforme n u merg suficie nt de departe pentru a a borda i n mod efic ient prob lema jurisprudentei neu nitare. Noi le cod u ri de proce d u ra i ntroduc un nou meca n ism d e un ificare a j u risprude ntei, î nsa masuri le eficie nte pentru a atinge rezu ltatele preco n izate sunt in curs de dezvolta re. Astfe l, i nce rt itud in i le sunt a l imentate de mod ifica rile repetate si frecve nte a l e legi lor, inc l usiv cu privire la chestiu n i care a u u n i m pact d i rect asup ra Banc i i si ca re, de m u lte o ri, a u u n efect imediat, de a m b igu itat i le d i n lege, d a r si de interpreta rea si a p l icarea inconsecventa a norme lor. I ncertitud in i le l egate de siste m u l jurid ic si j ud icia r ro ma nesc si costuri le sup l ime ntare necesa re pentru adaptarea la ceri nte le lega le in sch im bare ar putea avea un efect negativ sem n ificativ asupra activitati i , rezu ltate lor operationa le si s ituatiei financiare a le Emitentul u i .
Birocratia, coruptia, deficiente le sistemulu i juridic si potentiale abuzuri a le autoritatilor cu functii de control ar putea crea un mediu de afaceri nefavorabi l i n Remania si pot afecta operatiuni le Bancii
ln desfasura rea activitati i sa le, Banca se poate confrunta cu o serie de conditi i nefavo ra bi le si riscu ri ju rid ice, econom ice si po l it ice m u lt m a i rid icate prin comparatie cu ce le care sunt p rezente in E u ropa de Vest. Relatia d intre guvern s i med iu l de afaceri poate fi afectata de i neficienta b i rocratica, de l ipsa de tra nspa renta, dar si de cazuri de coruptie. Romania se situeaza p ri ntre ta ri le mem bre U E cu ce l ma i ridicat n ive l de coruptie perceputa, potrivit I n d ice lu i de Perce ptie a Coruptiei a l Tra nspare ncy l nternatio n a l . S istemele j uridice si j ud icia re d i n Romania n u as igura î ntotdeauna aceleasi ca i de atac si sanctiu n i ( inc lusiv îm potriva corupt ie i ), asa cum se inta m pla i n a lte state mem bre a le U n i u n i i E u ropene sau in State le U n ite a le Americ i i, i a r pu nerea in executa re poate sa fie d ifici la si/sa u de l unga d u rata, l ucru care a r putea a u u n efect negativ semnificativ asu pra act iv itatii, rezu ltate lor operationa le s i situatiei fina nciare a l e E m itentu l u i .
Esecul Romaniei in a îndepl ini obligati i le post-aderare la U E poate conduce la apl icarea împotriva Romaniei a unor sanctiuni
Roman ia a aderat la U E in ian u a rie 2007 si este supusa unor cond it i i post-adera re im puse de U E i n baza M ecan ism u lu i de coo pera re s i verificare pentru a ajuta Roma n ia i n a bord a rea a n u m itor deficie nte din d iferite domeni i socia le, cum a r f i reforma sistem u l u i j ud ic iar s i l upta îm potriva coru ptiei. Daca Romania nu respecta i n mod adecvat recomanda r i le CE cu pr iv ire la act iun i le ca re trebu ie i ntreprinse de statu l roman, U E a re d reptu l de a ap l ica Romanie i a n u m ite sanctiu n i, inc lusiv suspendarea ob l igatie i state lor mem bre U E de a recunoaste si de a pune i n ap l ica re, i n conform itate cu condit i i le sta b i l ite i n legis latia U E, decizi i le i nsta ntelor roma nesti . Apl icarea oricareia d i ntre sa nctiun i l e de ma i sus poate avea un efect negativ asu pra economie i roma nesti si a î n cred erii investitor i lor in med iu l econom ic roma nesc, ca re, la ra n d u l sa u, ar putea avea un
44
.,,..@r·:;;_,; , /2'--i'="-f •::,- '-\�, ✓ •• _,.
' . , ' :.\ ' ':'.,. •· I
f t t, 'f' t ' , . .. I I
. I . . . . f' , " I : ,
e ec nega Iv sem n i Ica Iv asupra actIvItat1 1 , rezu tate or operat Iona e sI s Ituat 1e I manei t!: a e ,�
E m ite ntu l u i.
5 . 3 . 2 Factori de risc specifici E m itentu lu i
Activitatea Bancii este expusa riscul de piata
Riscul de piata re prezi nta riscu l de a în registra pierderi aferente pozit i i lor d in b i lant si d in afa ra b i lantu lu i dato rita fluctuati i lor nefavora b i le pe piata a le pretur i lor (cum a r fi, de exemp lu, p returi le act iun i lor, ratele de dobanda, cu rsuri le de sch imb va l uta r).
ln ra portu l asupra sta b i l itatii financia re emis de Ba nca Nationala a Roma nie i in luna decem brie 2017, aceasta ind ica existenta unei concentra ri a portofo l i u l u i bancar pe expuneri suverane, ca re pe la nga efectele pozitive asupra l ich id itati i si riscu lu i de cred it, i m pl ica si u n pote ntia l i m pact se m nificativ asupra riscu lu i de rata a dobanz i i la n ive lu l secto ru lu i bancar.
Pe parcursu l anu l u i 2018, sistemu l ba nca r si i m p l icit Patria Ba nk poate fi expusa la riscu l de piata ca uzat i n pri nc ipa l de:
fl uctuatia ratei doba nzi i la care se ra porteaza instrumentele d i n portofo l i u l de tra nzactiona re al Ba nci i - conform CFA Roma nia, asociatia profesionala a profesion isti lor d in domeni i le bancar, financ iar s i a l investit i i lor (,,CFA"), pentru fina lu l anu l u i 2018 se est imeaza o c restere a ratei de referinta ROBOR 3 M la 3%, fata de nive lu l de 2,07% înregistrat î n 15.02.2017 referitor la pretu l titlu ri lor din portofo l iu l de tra nzact iona re al Ba nci i - conform CFA Romania se estimeaza o crestere a va lori i yie ldu lu i pentru ob l igatiun i le in le i cu matu ritate de 5 ani d e la 2,9% la 15.02.2017 la u n n ive l d e 4,6% est imat pentru sfa rsitul anu lu i 2018 si evol utia cursu lu i de sch i m b va lutar, in specia l cursu l de sch i m b ron/e uro -CFA Romania est imeaza o crestere a cursu lu i de sch imb d e la 4,65 le i/euro la data de 15.02.2018 la u n n ive l de 4,76 leu/eu ro pentru sfa rsitu l anu l u i 2018.
Orice mod ificare d intre cele mentionate ma i sus ar putea avea un efect negativ sem nificativ asupra activitatii, situatiei fina ncia re sa u rezu ltate lor operat ionale a le Ba nci i.
Fluctuatiile cursului va lutar ar putea afecta in mod negativ rezu ltatu l operational al Bancii
Riscul va lutar este riscu l ca va loarea instrumente lor financiare sa fl uctueze dato rita mod ificari i cu rsuri lor de schim b, Pozit i i le de sch imb va l utar deschise re prezinta o sursa a riscu lu i va luta r.
Pe pa rcu rsu l anu lu i 2018, sistemu l bancar si imp l icit Patria Ba nk poate fi expusa la riscu l va l utar ca uzat de evo l utia osci la nta a cursu lu i de sch imb va l uta r, pentru ca re CFA Romania est imeaza o c restere a cursu lu i de sch imb de la 4,65 le i/eu ro la data de 15.02.2018 la un n ivel de 4,76 le i/euro pentru sfa rs itu l anu lu i 2018,
De asemenea, Ba nca poate fi expusa la riscu l valutar prin asumarea unor poziti i deschise semn ificative in valute. Orice mod ificare substa ntia la d intre ce le me ntionate mai sus ar putea
4S
• I
avea u n efect negativ sem n ificativ asupra activitatii , s ituatiei fina nc iare sa u operat ionale ale Ba nci i .
Modificarea ratelor dobanzii din afara portofol iu lu i de tranzactionare ar putea afecta in mod negativ activitatea Bancii
Risc de rata a doba nzi i este riscul actual sau viitor de afectare negativa a rezu ltatelor s i capita l u l u i ca urmare a u nor mod ifica ri adverse ale ratelor dobanzii.
Co nfo rm raportul asupra sta bi l itati i fina nc iare emis i n l una decembrie 2017, B N R apreciaza ca eleme ntele supuse riscului de rata a dobanz i i sunt predominant c lasificate de inst ituti i le de credit din siste mul bancar romanesc, ca pa rte a po rtofol iu lu i ba nca r (e lemente s ituate in afa ra portofol iului d e tra nzact ionare). B N R apreciaza existenta une i conce ntra ri a portofoli u l u i ba ncar pe expuneri suvera ne, care amplifica senzitiv itatea valori i econom ice a capita lu lu i institutiilor de credit la mod ifica ri ale ratei doba nzi i . I m pactul riscu lu i de rata a dobanz i i la n ivelul sectorului bancar si impl icit asupra Patria Bank este semnificativ, d atorita fl uctuat i i lor dobanzilo r de referinta (confo rm CFA Roman ia pentru fi nalu l a nu l u i 2018 se est imeaza o crestere a ratei de referinta ROBOR 3M la 3%, fata d e n ive l u l de 2,07% i n registrat in 15.02.2017).
Banca poate fi expusa la riscu l de rata a doba nz i i d in ca uza eleme ntelor din b i l antu l Ba nci i , risc ca re provine d i n volatilitatea evolut ie i rate lor de referinta a d o ba nz i lor (ROBOR, E U R I BO R si L I BOR), precum si pote ntia lu lu i dezech i l ibru l ce poate apa rea in volum s i pe te rmene de matu ritate rezidua la a eleme ntelor bila nt iere in lei si va luta care sunt pu rtatoare de doba nzi fixe sa u v a riab ile, ceea ce ar putea avea u n efect negativ sem n ificativ asupra activitati i , situatiei fina nc iare sa u rezultate lor operationa le a le Ba nci i .
Activitatea Bancii este expusa riscul de credit si contrapartida care ar putea afecta in mod negativ rezu ltatul operational a l Bancii
Riscul de credit reprezinta riscul de afecta re n egativa a rezultatelor si capita lu lu i ca urmare a ne ind epl in i ri i d e catre debitori a ob l igati i lor contractua le sa u a esecului a cestora in i ndepl in irea condit i ilo r contractua le.
P rincipale le r iscuri in activitatea de credita re, cu i mpact d i rect asu pra venitur i lor Banci i s i capita l ului acesteia, provin cel put in d in u rmatoa rele elemente:
calitatea contrapa rt idei ( inclusiv bonitatea acestuia) si politica de selecta re a c l ie ntelei prezenta rea unor documente / info rmati i false / incorecte de catre client in faza de a n aliza a documentatiei de credit ne respectarea/i ncalca rea de catre co ntrapa rtida a cla uzelo r /o b l igati i lor co ntractua le ca re i i rev in acesteia mod ifica ri/incert itud in i ale cad rulu i legislativ cu implicati i d i recte asupra ven iturilor/su rse i de ra mbursare a c l ientu l ui scaderea cereri i pe piata de profil/segmentul de activitate a c l ientulu i, care conduce la d im inuarea venitu rilor une i categorii de clienti gradul de concentra re a expu neri i pe a n u m ite categori i/tipologi i de clienti
46
J.
��sr� .� ,-�; (/)
..
. ) �·1:·.•1-._
f -�':-· ·:,'-.
cadru l de mon itoriza re si ra portare inadecvat a e lementelor d e risc care Jdt a pa rea pe perioada d e viata a unu i cred it/portofo l iu de cre d ite, i n vederea solut_ion,a ri i d ificu ltat i lor c l ie nti lor i n t imp ut i l l im ita rea/l ipsa supravegheri i a decvate a activitati lor legate de impru m uturi inso lvente/fa l iment ca uzate de ma nagement deficita r a l c l ientu l u i p ierderea ca l itati i de sa l a riat/d im inuari i ve nitu r i lor/caz de boala/deces pe ntru c l ienti i d e reta i l crize macroeco nom ice cu efect d i rect asupra venituri lor c l ient i lo r, s i imp l icit asupra capacitat i i de ra mbura re a acestora.
Orice mod ifica re d intre cele mentionate ma i sus ar putea avea un efect negativ semnificativ asu pra activitatii, s ituatiei fi nanciare sa u rezu l tate lor operationa le a le Ba nci i.
Banca depinde de conditi i le de acces la finantare si a lte surse de l ichiditati care pot fi restrictionate d in motive independente de controlu l acesteia
Riscu l de l ich id itate este riscul actua l sau vi itor de afectare negativa a rezu ltate lor s i capita l u l u i, dete rmi nat d e i ncapacitatea institutiei de cred it de a-si indep l in i ob l igati i l e la scadenta acestora.
Principa l i i factori care afecteaza in mod d i rect riscu l de l ich id itate s unt: i nsta bi l itatea/confl ictele pol itice interne, mod ifica r i le repetate a le cadru lu i legislativ, precu m si pol itica bugeta ra, care pot conduce la o perceptie negat iva/neincredere din partea investitori lor interni s i externi, si care pot ca uza retrageri de l ich id itati d in sistemu l bancar ro manesc si imp l icit poate afecta si l ich id itatea Patria Ba nk.
De asemenea, conce ntra rea pe o s ingura sursa d e fina nta re, precu m si eventua le dezech i l i bre/i ncertitudin i l a n ive l macoeco no m ic europea n sa u mond ia l, neada pta rea la mod ificari le/fl uctuati i le p iete i pot co nduce l a a pa ritia unor crize d e l i ch id itate pentru Banca, aceasta p utand fi afectata de l ipsa de reactie/capac itatea de adaptare la noi le conditi i , inc lusiv la o eve ntuala l i ch idare ra pida a active lor, i n vederea l im itari i potentia le lor p ierderi si constitu i rea unei baze sem nificative de d isponib i l itati banesti. l n cazu l i n care cond it i i le macroeconom ice interne sau externe se inaspresc sau se mod ifica, Banca ar p utea intim pina d ificu ltati in a accesa fina ntare sup l imenta ra sau s-a r p utea sa obtina aceasta fina nta re la costur i m a i rid icate, ceea ce ar putea sa a iba un efect negativ semn ificativ asupra activitati i , s ituatiei fi na nciare sau rezu ltatelor operationa le a le Ba ncii.
Costuri si pierderi neasteptate pot apa rea din cauza unor erori umane, procese de management deficitare, calamitati naturale, disfunctional itati ale sistemelor tehnologice {inclusiv ale sistemelor tehnologice informatice) sau evenimente externe care nu se afla sub controlul Bancii
Riscu l operatio na l reprezinta riscu l de p ierdere determ inat fie de ut i l i zarea unor procese, sisteme s i resurse u mane inadecvate sa u ca re nu si-a u indep l in it functia i n m od corespunzator, f ie de evenimente s i act iun i externe.
Riscul o peratio na l inc lude s i riscu l lega l ce deriva din ap l ica rea unor sanct iun i precum a menzi s i pe na l itati Ba nci i in caz de neap l icare sau ap l ica re defectuoasa a d i spoziti i lor lega le sa u
47
t;�:)·3,.. 5 1 J t\;-:,:-::�:._,,
j_</ �--s. · .. ,'Y \\ g· � 'I ! _:, .:�·:
contractua le, cat si d in fa ptu l ca dre pturi le s i ob l igati i le contra ctua le a l e Ba nci i s-j/sa.u -a le ' ' �i.
co ntra partidei sa le n u sunt sta b i l ite in mod corespu nzator. "",',-. " . .";_ , _, .. ,
De asemenea, riscu l operational inc lude si riscu l aferent tehno logiei informatiei (IT) care se refera la riscu l actua l sau viitor de afectare negativa a rezu ltatelor si ca p ita l u lu i , dete rminat de inadecvarea strategie i s i po l it ic i i IT s i a procesa ri i i nformatiei, cu referire la ca pac itatea de gestiona re, integritatea, contro lab i l itatea s i cont inu itatea a cesteia, sau de uti l izarea necorespunzatoare a te hno logiei informatiei.
Ca uzele pr inc ipa le ca re pot determina a pa ritia riscu lu i o perationa l sunt: a) Factori intern i (pro prii Ba nc i i ) :
sepa ra rea inadecvata a atributi i lor persona l u lu i instru irea insuficienta a persona l u l u i exerc ita rea necorespunzatoa re a contro l u l u i intern; masuri de securitate inadecvate proiecta re de siste me necorespunzatoare po l it ic i necorespunzatoare privind resursele umane l ipsa reglementari lor i nterne/ reg lementa ri le necorespu nzatoare neadaptarea reglementa r i lor interne la legislatia in vigoa re.
b) Factori exte rni (d in afara Ba nci i ) : fa ls i n documente sau prezenta re de ban i fa ls i furt d e info rmatii/p iraterie info rmatica jaf/fu rt/vanda l ism si d istrugerea bunuri lor proprietatea Ba nci i incendi i/in u ndati i/cutremure/factori sau evenime nte natura le acte de terorism.
Oricare even i ment d i ntre cele mentionate mai sus ar putea avea un efect negativ semn ificativ asupra activitati i , situat ie i financiare sau rezu ltate lor operat ionale a le Ba nci i.
Banca este expusa riscului reputational
Riscu l reputatio na l reprezinta riscu l actua l sau vi itor de afecta re negativa a rezu ltate lor si capita l u l u i d eterm inat de perce ptia nefavora b i la asu pra imagin i i Ba nci i de catre cl ie nti, contra partide, actiona ri, investito ri sa u a utoritatea de supraveghere.
Principa l i i /actori interni care pot genera riscu l reputationa l la nive l u l Ba nci i sunt u rmatori i : l ipsa conform itatii sa u inca lcarea regleme nta ri lor interne pot cond uce la a p l icarea de sanct iun i contrave ntiona le ca re, pub l icate in presa centra la si loca l a, pot afecta re putatia Ba nci i ; l ipsa unei comu nicari eficiente d intre Ba nca s i act ionari sai ; a pl icarea de catre a utoritatea de reglementa re a unor sanct iu n i sau interd icti i actionar i lor sai; oferirea d e informati i c l ienti lor in mod insuficient sa u i ncorect cu privire la mod u l de uti l izare s i functionare a servici i lor Ba nci i ; comporta ment u l necorespunzator a l angajat i lor in relat ia cu c l ient i i Ba nci i ; necunoasterea sau insuficienta cu noastere a caracteristic i lor prod uselor Ba nci i d in cadru l po rtofo l i u l u i de prod use si cea a reglementari lor interne si/sau exte rne;
48
df/,{Y:,uf:,�,:;:
&�- . / 4 • . •. ·(�\\ C , -r : tra nsm iterea de catre Ba nca a unor informati i eronate/neconforme catre ma s;me-d ia,, c l ienti s i d iferite orga n isme externe.
'( ., ..
·· · : Principa l i i factori externi care pot genera riscu l reputatio na l la n ive lu l Ba nc i i sunt u rmato'Fii-: -� '.:
pub l icitate negativa in mass-media, conforma sa u n u cu real itatea, ca re poate viza, in pr incipa l :
actionari i semn ificativi a i banci i pract ic i le d e afaceri a le Banci i sau persoane lor legate de aceasta .
actiun i de l iberate a l e unu i ind ivid sau grup de i nterese ava nd ca scop red ucerea credib i l itati i ba nci i pub l icitate negativa a unei instituti i/societati din grupu l Ba nci i care poate fi as imi l ata acesteia afecta rea grava a secu ritatii Ba nci i in u rma unor atacu ri interne sau externe asupra sistem u l u i informatic inta m pinarea de catre c l ienti a unor prob leme in uti l izarea a n u m itor prod use fa ra a avea suficiente informati i d espre acestea s i fa ra a cunoaste proceduri le de re mediere a problemelor respect ive interpretarea in mod e ronat de catre pub l ic a a n umitor informati i , afectand astfel perceptia asupra Ba nci i dec la nsarea unor procese in care Ba nca a r putea f i im pl icata viza nd societati sa u persoane pub lice intens mediatizate sau a pa ritia unor procese in ca re a r p utea fi imp licati a ngajati sau actio nari ai Ba nci i cercetati pentru sava rsi rea de infract iun i eventuale situati i de criza in urma ca rora Ba nca si-a p ierd ut imagi nea d e partener viabi l , cred ib i l s i solva bi l , capabi l sa ofere sta b i l itate modificari in condit i i le economice, sch im bar i le legislative sa u legate de med iu l concurentia l i n sectorul banca r, progresele tehno logice.
Orice perceptia nefavo ra bi la asupra imagin i i Ba nci i de catre c l ienti ar putea avea un efect negativ semnificativ asupra activitati i , situatiei financiare sa u rezu ltate lor operatio na le a le Ba nci i.
Banca este expusa la riscuri legate de alegerea unei anumite strategii de afaceri sau riscuri rezu ltate din incapacitatea acesteia de a implementa o anumita strategie
Riscul strategic reprezi nta riscu l actua l sa u v i itor de afecta re negativa a rezu ltate lor si capita l u l u i determ inat de sch i m ba ri in med iu l de afaceri sau de deciz i i de afaceri defavora bi le, de im p lementarea inadecvata a deciz i i lor sau de l i psa de reactie la sch imba ri le d in med iu l de afaceri.
Riscul strategic la care poate fi expusa Ba nca poate fi ca uzat de u rmatori i factori : prognoza rea unor cond iti i s i i poteze de l ucru nereal iste sau nea ncorate in mod ificari le med iu lu i concurentia l/de afaceri/legislativ si economic i n care Banca isi desfasoara activitatea determinarea incorecta/necorespunzatoare a principa l i lor ind icatori strategici l ipsa unu i ech i l ibru intre resu rse s i p lasamente necore larea ind icatori lor din bugetu l de venituri si cheltu ie l i cu cei din a lte documente de p lan ificare a l e Ba nci i.
Orice mod ificare a med iu lu i de afaceri, orice decizie d e afacere d efavora bi la sau imp lementa rea i nadecvata a unor deciz i i ar putea avea un efect negativ semnificativ asupra activitati i , situatiei fina ncia re sa u rezu ltate lor operat iona le ale Ba nci i.
conforma cadru lu i legal si de reglementare i ndf
ij_el)t. · · t i . .,,
,C
Riscul de conform itate reprezinta riscu l actua l sa u v i itor d e afecta re a rezu ltate lor s i a ca p 1ta. lu !�i, care poate conduce la a p l icarea unor sanct iun i Ba nci i , ob l igarea Ba nci i la p lata unor prej ud ic i i sa u da une constatate si/ sau rez i l ie rea de contracte sau care poate afecta reputatia Ba nci i, ca u rmare a incalcar i lor sa u neconforma rii cu cadrul lega l si de regleme nta re, cu acord u ri le, practici le recoma ndate sa u sta ndarde le etice.
Riscu l de conform itate poate a pa rea ca urmare a une i cond u ite necorespunzatoare existente la n ivel de orga nizatiei, in oferirea de prod use si servic i i ba nca re i n relatia cu c l iente la, a persona lu lu i propr iu s i a com porta mentu l u i c l ient i lor in relatia cu Ba nca.
Neconformarea de catre Ba nca la cadru l legal s i de reg lementare inc ident ar putea avea un efect negativ semnificativ asu pra activitati i , situatiei fina nciare sa u rezu ltate lor ope rat ionale a le Ba nci i.
Activitatea Bancii este expusa riscul utilizarii excesive a efectu lu i de levier
Riscul asociat fo losir i i excesive a efectu lu i de lev ier reprezinta riscu l rezu ltat d in vu l nera b i l itatea Ba nci i fata de un efect de levier sau un efect de lev ier contingent ca re poate necesita intreprinderea unor masuri nep lan ificate de corecta re a p l anu lu i sau de afaceri, i ncl usiv va nzarea de active in regi m de u rgenta, ceea ce a r p utea d uce la p ierd eri sau l a reeva l ua ri a le a ctive lor ra mase.
Acest risc poate a pa rea ca urmare a ut i l izar i i excesive a active lor banci i fata de n ive l u l fonduri lor propri i d e care d ispune aceasta. Uti l izarea excesiva a active lor ba nci i comparat iv cu n ive l u l fond uri lor propri i a r p utea avea un efect negativ semnificativ asupra activitati i , s ituatiei fina nciare sa u rezu ltate lor operationale a l e Ba nci i.
Risc generat de neonorarea datorii lor fata de actionarii minoritari fapt care ar putea avea un impact negativ semnificativ asupra capacitatii Emitentu lu i de a-si continua activitatea. Aceste datorii au o valoare maxima de 37 .239.190,58 lei, eva luarea lor facandu-se pe baza situatiei financiarr a Bancii, iar plata acestora facand subiectul aprobarii BNR.
l n baza proiectu lu i de fuz iune intre fosta Ba nca Comerc ia la Ca rpatica S.A. s i fosta Patria Ba n k S.A., cele doua banei a u pus la d ispozitia act ionar i lor care nu a u votat in favoarea fuziun i i proced u ri de retragere a acestora d i n fosta Ba nca Comercia la Ca rpatica S.A., respectiv d in fosta Patria Ba nk S.A., in conform itate cu prevederi le lega le a pl ica bi le. Potrivit acestor proceduri, i n perioada de exercita re a d reptu lu i d e retragere, si-a u exprimat dreptul de retrage re:
din fosta Ba nca Comercia la Ca rpatica S.A. - un numar de 3 actio na ri, detinand î m preuna un numar de 414.699.946 actiun i , re prezenta nd 18,83% din ca p ita l u l social a l banci i a bsorba nte îna inte de fuz iune, Ba nca ava nd ob l igatia d e a ach izitiona aceste actiun i de la actionar i i respectivi la un pret de 0,0896 le i/act iune, fa pt ce va cond uce la rest ituirea de capital catre actionari, in suma de 37.157.115, 17 le i ; pretu l de 0,0896 le i/actiune la care Ba nca a re ob l igatia de rascumpa ra re a fost sta bi l it de un expert a utorizat independent,
nu mit de judecatoru l de legat in co nfo rm itate cu Legea Soc ietati lor la cerer�tb;riCi lo'r,.; ;i : _J.: imp l icate in fuzi une . "-- �·1 ...
'--·./(?±�•::.�-, 4'• I
d in fosta Patria Ba nk S.A. - un numar de 2 actiona ri, detinand i m preuna un numar de 303.758 acti un i, repreze nta nd 0,0003% d in ca pita l u l socia l su bscris s i va rsat a l ba nci i a bsorbite ina inte de fuz iune, Ba nca ava nd ob l igatia de a ach izit iona aceste acti un i la un pret d e 0,2702 le i pentru fieca re actiune em isa de ba nca a bsorbita, fa pt ce va cond uce la restitu i rea d e capita l catre actionari i n suma tota la de 82 .075,41 le i . Pretu l d e 0,2702 le i/act iune la care Ba nca a re ob l igatia de rascumpara re a fost sta b i l it de un expert a utorizat independent, nu mit de j udecatoru l d e legat in co nform itate cu Legea Societat i lor la cere rea ba nci lor i m p l icate in fuz iune .
Pentru ad ucerea la indep l in i re a ob l igatiei d e a rascum para acti un i l e pentru ca re s-a exercitat dre ptu l de retrage re, Ba nca a re ob l igatia de a respecta cerinte le a rt. 77 s i 78 d in CRR. Aceasta presupune parcurgerea unor demersuri ce vizeaza a p robarea prea l abi la a BNR s i prezenta rea de dovezi ca fo nduri le propri i a l e Ba nci i, d u pa efectuarea operatiun i i de rasc u m pa ra re, se vo r situa la un nivel acce pta b i l din pu nct de vedere prudentia l .
Avand in vedere ca pana la data preze ntu lu i document, Ba nca n u a a n untat operat iu nea de rascumpara re a acti un i lor propri i de la actionar i i ca re si-a u exercitat d re ptu l de retrage re, Ba nca poate fi expusa la riscu l generat de neonora rea dator i i lor fata de actiona ri i m inoritari ca re poate fi a m pl ificat prin ob l igarea Ba nci i la plata de daune sup l imenta re.
Daca nu va p utea obtine fond uri propri i sup l imenta re, acest fa pt a r putea avea un im pact negativ semnificativ asupra capacitati i Em itentu lu i de a-si continua activitatea.
Riscu l ce deriva din cresterea nivelu lu i actual a l creditelor neperformante
Orice risc de credit care apare din cauza i n ra utatiri i ca l itatii cred itu lu i pe parcursu l d u ratei de viata a expuneri i d e cred it ( riscul de credit c lasic - aferent a l unecari i/m igra ri i spre defa u lt/starea de neperforma nta/ne ra m bursare) este monitorizat la nive lu l fieca rui c l ient pr in ut i l izarea unor ind icatori de avert izare tim purie s i de administra re intensiva a cred ite lor cu p rob leme d e catre persona l specia l izat ca re detine n ive lu l necesa r de expertiza, în vederea identificar i i so lut i i lor care se impun si care pot fi l uate d in t imp. Astfe l , riscu l d e a l u neca re/migra re a expune ri lor este urmarit î ndea proape si la nivel de portofo l iu. Ca si pr inc ip iu, nive l u l expuneri i d i n cred ite este sta bi l ita pentru fieca re c l ient in pa rte astfe l incat sa reflecte in mod corespu nzato r d imensiu nea si structura profi l u l u i de risc de credit ind ivid ua l al debitoru l u i ana l izat.
ln situatia în ca re, evo l ut i i le negative vi itoa re a le portofo l i i lor de fina ntare acord ate de banca, atat la nivel ind ivid ua l - de fina nta re ind ivid ua la , cat si la nivel g loba l pot cond uce la cresterea expuneri lor ne performa nte din portofo l i u l Ba nci i peste nive l u l î n registrat în preze nt, care pot fi ca uzate atat de factori propri i c l ientu lu i, cat si datorita evo l ut i i lor nefavora bi le macroeconom ice si cad ru lu i legislativ, exista riscu l pote ntia l de sup l imentare a volum u lu i aj usta ri lor pentru de preciere, care imp l icit poate afecta negativ va lori le ind icatori lor prudentia l i ca lcu lati si ra portati de Patria Ba nk.
51
Riscul ca BNR sa intervina in activitatea Bancii ,{:f>
>
'.•rt.,v..;(;,�\�\
( ;,
' . , , -,,\
, { ' � �)
Banca isi desfasoa ra activitatea intr-un mediu reglementat, si noi cerinte d e reglemen l te saU · · · ' . . f/ '\ ��.>
mod ifica ri a le reglementari lor cu rente pot supune Ba nca unor cerinte sa u sta ndard e a · 'Gar:or. , · ,, ,.: - '
neindep l in i re a r putea d eterm ina interventia BNR, i n ca l itate de a utoritate de supraveghere, ceea · · ce poate afecta activitatea, situatia fi nanc iara sa u perspectivele Ba nci i.
Riscu l ca Banca sa fie implicata in l itigii semnificative
Desi Ba nca acorda o atentie deosebita respectari i tuturor prevederi lor legale, pr in natu ra activitati i sa le, aceasta este expusa l it igi i lor si a ltor proced u ri jud ic iare. Apa ritia in vi itor a unor eventua le noi l itigii d e marime semnificativa, poate afecta activitatea, situatia fina nciara sa u pe rspective le Ba nci i.
Riscu l ca anumite hotarari ale adunarii genera le ale actionari lor Bancii sa fie anu late de instantele judecatoresti
Exista riscu l ca une le hotara ri ale adunari i ge nera le a le act iona ri lor sa fie co ntestate si a n u late de catre instanta de j udecata. Anularea unor hota ra ri a le adunari i genera l e a le actionar i lor a r putea avea un efect negativ semnificativ asupra activitatii, s ituatiei i financia re sa u rezu ltate lor operationa le a le Ba ncii.
Riscu l ca anumiti membri din conducerea executiva a Bancii sa nu primeasca aprobarea BNR
l n prezent, este in proced ura de aprobare prea lab i la un mem bru a l cond uceri i executive. Exista riscu l ca procesu l de a probare pentru începerea exercita ri i responsa bi l itat i lor de catre un mem bru a l cond uceri i executive sa nu fie fina l izat cu o deciz ie de aprobare a BNR.
Riscu l de anu lare sau suspendare a majorarii de capital social in ipoteza u nor decizii finale a le instantelor de judecata cu privire la dosarele 11872/3/2018, respectiv 11873/3/2018
Pe ro lu l Tribuna lu l u i Bucuresti, sectia a VI-a civi la a fost în registrata la data de 10.04.2018, cu numar de dosar 11872/3/2018, cererea de chemare in judecata fo rm u lata de d l . I l ie Carabu lea, in ca l itate de recla m a nt, îm potriva Patria Ba n k SA, in ca l itate de pa rat, dosa r ce a re ca obiect actiune in a n u la re a hotara ri i Ad u na ri i Genera le Extraord inare a Actio nari lor d in data de 12 martie 2018, ava nd pe ordinea de zi operatiunea de majora re a ca pita l u l u i socia l al Ba nci i.
De asemenea, pe ro l u l Tribuna lu l u i Bucuresti, sectia a VI-a civi la a fost î n registrata la data de 10.04.2018, cu numar de dosar 11873/3/2018, cererea de em itere a une i ordona nte presed intia le form u lata de d l. I l ie Ca rabu lea, in ca l itate de rec lama nt, îm potriva Patria Ba nk SA, i n ca l itate de pa rat, dosar prin care s-a so l icitat suspendarea executa ri i hota ra rii Ad unari i Generale Extraord inare a Actionar i lor Patria Ba nk S.A. d in data de 12 martie 2018, pana l a momentul sol utio nari i actiun i i in a n u lare. La primu l termen de judecata d in d ata de 1 1.05.2018 insta nta a acordat un nou te rmen la data de 25.05.2018.
Pa na la so lut iona rea cererii de suspendare in cad ru l dosaru lu i 11873/3/2018, procesu l de majora re a capita l u l u i socia l is i va continua cursu l urmand ca, in cazu l in care insta nta de j udecata
52
4Sup;;�.� ... ,;:� .- ,, <,\;,,_ �•./ :-s;(',
;':! . ·. ,., 1�\ ;j; . . ,
. �" _:� :t�\ va admite cere rea si va d ispune e m iterea unei ordona nte presed intia le privind suspe : a r,�a . . · t!
�-;,i ,K · , -�.• I
executa ri i hotarari i AG EA d in data de 12 martie 2018, proced u ra d e majora re a ca pita l u l u i 'ocia l · · • -< ·· i-1/ "
-4 ·�. I sa inghete in stad iu l i n care se afla la momentul com unicari i ordona ntei presed int ia le, urmand:ci. -: - . fi rel uata in cazu l resp ingeri i cereri i de anu l a re a hota ra ri i AG EA.
l n cazul respingerii cereri i de suspendare a executa ri i hotarari i AG EA d in data de 12 martie 2018, procedura de majora re a ca pita l u l u i soci a l isi va cont inua cursul .
Riscul deru l a ri i proceduri i de majora re a ca pita l u l u i socia l, in condit i i le admiteri i de catre insta nta a cererii de anu l a re a hota ra ri i AGEA din data de 12 martie 2018, ar putea consta in repunerea part i lor i n situatia anterioara.
Riscu l ca urmare a nerespectarii u nor cerinte privind structura remuneratiei managementulu i Emitentului
Patria Ba nk S.A. a re ob l igatia de a respecta o serie d e principi i privi nd sta b i l i rea re m u neratiei var iabi le, si principi i sup l imentare a pl icable in cazu l remuneratiei varia bi le pentru persona lu l ide ntificat, potrivit ca ro ra ce l putin 50% d in re m u neratia va r iab i la trebu ie sa fie formata d intr-un ra port corespu nzator intre: ( i ) actiun i sau titluri d in care rezu lta d repturi d e pro prietate echivalente in fu nctie de fo rma jurid ica a institutiei de cred it; ( i i ) atu nci cand este posi b i l, a lte instrumente care sa reflecte corespunzator, pe o baza co ntinua , ca l itatea aferenta institutiei de credit si care sa fie adecvate pentru a fi uti l izate in scopu l rem u neratiei va ria bi le.
Persona lu l ide ntificat re prezi nta acele categori i de perso na l a le ca ror activitati profesiona le au u n im pact semnificativ asu pra p rofi l u l u i d e risc a l unei institutii de credit: mem brii persona l u l u i a l e ca ror activitati profesiona le a u u n im pact sem nificativ asupra profi l u l u i de risc a l institutiei d e cred it, inc luzand membri i cond uceri i superioa re, persona lu l care expune institutia de cred it unor riscuri - de exem p lu, pe rsoa ne ca rora l i s-a u acordat com petente ind ivid ua le sporite in ceea ce priveste deru l a rea tra nzacti i lor i n care este imp l icata i nstitutia d e cred it), cum a r fi : dea leri , persoane care a u competente de a aproba cred ite de va lori sem n ificative, persona lu l fu nct i i lor de control si orice angajat care pr imeste o rem uneratie tota la, inc lusiv c la uze privind benefici u l d iscretionar de t i p pensie, c e conduce la incadra rea acestuia i n aceeasi categorie de rem uneratie cu cea a mem bri lor cond uceri i supe rioare si cu a persona l u l u i ca re expune institutia de credit unor riscu ri.
Cerinta mentionata a nterior se ap l ica atat parti i compo nentei de re muneratie varia b i la ama nata cat s i pa rtii de remuneratie va ria b i la care nu este ama nata.
Pana la aceasta data nu a fost sta b i l ita la nive lu l Banci i componenta non-cash a rem u neratie i va ria b i le, fi ind posib i l astfel u n risc d e a f i a p l icate sanctiu n i de catre a utoritatea de reglementare.
5 . 3 . 3 Factori de r isc s pec ifici a ct iun i lor Em itentu l u i
Volatil itatea pretu rilor s i l ipsa d e l ich iditate ar putea afecta performanta investiti i lor i n Actiuni le Bancii
Pretu l actiun i lor societat i lor a d m ise la tranzactionare pe o p iata reglementata poate fi ext41n d·e · · · :: 'ţ\ volati l , i n condit i i le une i l ich id itati red use. \;\ t. · : '.. ,_- · :i.0/ Pretul de piata a l Actiu n i lor poate, de asemenea, fl uctua si d i n cauza a ltor factori care n u s�fla �{'
'� •; .-h ' , ' !\_
sub contro lu l Ba nci i , printre care se numara : , :>
evo l ut i i le pretu ri lor instrumentele fi nanc iare pe a lte p iete d in Europa, cat s i la n ivel g loba l modifica ri a le legi lor, normelor si reglementari lor a p l icabi le Ba nci i si o perati un i lor aceste ia conditi i le economice s i pol it ice genera le, inc lusiv d i n Roman ia.
Alti factori, cum ar fi fl uctuat i i in evol utia sa u previz iun i priv ind rate le doba nz i lor si ratele i nflatiei, fl uctuati i le va l uta re, sch imbari le in atitud inea investitori lor fata de anum ite sectoa re de piata s i cererea s i oferta de ca pita l pot afecta conditi i le d e piata. De asemenea, pretu l Act iun i lor poate fi afectat d aca rezu ltatele Ba nci i , de la o perioada la a lta, sunt sub astepta ri le a n a l isti lor de p iata si a le i nvestitori lor.
Lipsa l ich id itati i Acti u n i lor afecteaza negativ d iferentele d intre cele ma i bune preturi d e va nzare, respectiv de cumpa ra re pentru i nvest itori i actua l i s i pote ntia l i i n Act iun i , precu m si capacitatea acestora de a tra nzactiona, in sens general.
Banca ar putea sa nu d istribuie dividende d in cauza inregistrarii de pierderi, a profitului insuficient si/sau a d iferitelor constrangeri legale
Distribu i rea si plata d ividende lor se decide de catre actionari i Ba nci i. P lata d ividende lor catre act ionari, in masura in care acestea se vor acorda, va depinde, pri ntre a ltele ( i n p lus fata de cerinte le de reg lementare a p l icab i le) , de i n registra rea profitu ri lor v i itoa re s i de va loa rea acestora, de situatia financiara s i de cerintele de ca pita l, de n ive lu l rezerve lor care pot fi d istribu ite, d e conditi i le economice genera le, d a r s i de a lt i factori pe care conducerea Ba nci i si/sa u actionari i i i considera importanti de la o perioada la a lta. Nu exista n icio garantie c a actionari i Ba nc i i vor decide d istribu i rea de dividende i n viitor. ln cazu l in care act ionari i hota rasc sa nu se d istri bu ie d ividende pe viitor, pretu l Actiu n i lor a r putea fi afectat.
Tranzactionarea Actiunilor Bancii pe piata admin istrata de BVB poate fi suspendata
ASF este a utorizata sa suspende de la tra nzactionare sa u sa sol icite p ietei reg lementate sa suspende de la tra nzactio nare va lori le mobi l ia re, in cazu l in ca re situatia emitentu l u i in cauza este de asa man iera i ncat continuarea tra nzact ionar i i ar afecta interese le investitori lor. BVB trebu ie sa suspende tra nzactio narea va lor i lor mobi l ia re care nu indep l inesc cerintele pietei reg lementate, cu exceptia cazu lu i in care o astfe l de act iune ar putea afecta interesele investitor i lor sau buna funct ionare a p ietei. l n cazu l i n care BVB n u ia o astfe l d e masura, ASF poate so l icita suspendarea de la tra nzactionare a va lori l o r mob i l ia re, daca acest l ucru serveste la buna functionare a p ietei si nu afecteaza interesele investito ri lor. De asemenea, operatoru l unei piete reglementate a re d reptu l de a suspenda de la tra nzactionare act iun i le si i n a lte cazuri , i n conform itate cu reglementari le sa le. O rice suspe ndare a r putea afecta tra nza ctionarea actiun i lor em ise de Ba nca s i tra nsferu l lor.
Proceduri le aferente inregistrarii actiuni lor corporative in cazul societatilor l istate sunt greoaie si investitorii asteapta o perioada semnificativa de timp pentru a beneficia efectiv de efectele actiuni lor corporative respective
,�: "�\ l n registra rea une i emis iun i d e actiun i la o societate l istata presu pune inregistra rea J�?ra ri i" d.e'
./'.·, capita l soc ia l la Ofici u l Registru lu i Comertu lu i, a va lor i lor mobi l i are nou-emise la ASF � numa i :/
, : .. 0•• 4 •, ' '
u lterior in registru l actionari l o r t inut de Depozitaru l Central. l nsa, d re ptur i le conferite d e acffun i -(cum a r fi d reptul de vot, d re ptu l la d ividende) sunt recunoscute investito ru lu i de catre em itent numa i din momentu l i n registra rii majora ri i in registru l actionari lor t inut d e Depozitaru l Centra l. Toate aceste proced u ri fac ca intre momentul i n care i nvestitoru l u i i i sunt a locate a cti u n i nouem ise si momentu l in care investitorul beneficiaza efectiv de d repturi le conferite d e act iun i le noi sa treaca o pe rioada sem nificativa d e t imp, aspect de natura sa aiba un i m pact negativ asupra ra ndamentu lu i investitiei in respective le acti un i .
Vanzari le succesive ale unu i numar sem nificativ de Actiun i de catre actionarii semnificativi a i Bancii a r putea conduce la scaderea pretu lu i Actiu ni lor
Actionari i sem nificativi a i Ba nci i pot vinde Act iun i sem ise de Patria Ba nk cu cond itia indep l in i r i i formal itati lor necesa re. Banca nu poate est ima daca astfel d e va nzari vor avea loc sau ca re vor f i efecte le unor astfel d e vanzari de Actiu ni, d esi, avand i n vedere situati i le sa u practici le d in piata, nu este exclus ca pretu l Actiun i lor sa scada. Orice vanzari ale unu i numar semnificativ de Act iun i sa u perceptia ca astfe l de va nzari a r putea sa a iba l oc, a r p utea avea un efect negativ asupra pretu lu i de piata a l Act iun i lor.
55
5.4. I N FORMATI I DESPRE EMITENT - �:i;\· ;.._\(,, "''
Patria Bank S .A. este rezu ltatu l fuzi un i i pr in a bsorbtie d i ntre i ) fosta Banca Comercia la � r-pădcâ :.'./, · /\ • I ,. ,
S.A., in ca l itate de societate a bsorba nta, avand cod de i n registra re fisca la 1 1447021, in reg.!_$\l;r.�ta . t: , ..... : -· ,'\
la Reg istru l Come rtu l u i cu nr . J40/9252/2016 si i i ) fosta Patria Bank S.A. (a nterior Nexteba n k s:A)� ·· in ca l itate de entitate a bsorb ita, avand Cod de l n registra re Fisca la 4786360, p roces fin a l izat l a data de 01.05 .2017. Odata cu im plementa rea fuz iun i i, societatea a bsorba nta, Ba nca Come rc ia la Ca rpatica S.A., si-a schim bat denumi rea i n Patria Bank S.A., i a r fosta Patria Bank S.A. ( a nterior Nextebank S.A.) a fost d izolvata fara l ich ida re.
Fosta Ba nca Come rcia la Ca rpatica S.A. (banca a bsorba nta) a fost infi i ntata in a n u l 1999 in S ib iu, fi ind a uto rizata ca institutie de credit pentru desfasura rea d e act ivitati bancare pe te ritori u l Roma nie i, confo rm OUG nr. 99/2006 priv ind inst ituti i le d e credit s i adecvarea ca p ita l u l u i, fi i nd admisa la tra nzaction a re pe piata reglementata la vedere a d m i n istrata de Bu rsa d e Va lori Bucu resti - Categoria Premium. l ncepand cu a n u l 2016 si pana la data de 30.04.2017, fosta Banca Comercia la Ca rpatica S.A. a fost det inuta i n proportie d e 64, 16% de catre fosta Patr ia Bank S.A., ca re la ra ndu l sa u a fost detin uta in p roportie de 98% de catre E EAF Fi nanc ia l Serv ices B .V.
Fosta Patria Bank S.A. ( ba nca a bsorbita) a fost infi i ntata in a n u l 1993 in Ta rgu M u res sub n umele de Ba nca de Cred it si Dezvolta re Romexterra. l n septem brie 2006, MKB Ba n k Zrt. U nga ria (fi l i a l a a Bayerische La ndesba n k) a ach izit ionat pachetu l majo rita r de 55,36%d in capita l u l socia l, i a r d in 2007 pana in 2014 M KB Ba n k Zrt. si-a majorat p a rt ic i patia a stfe l i ncat, l a 29.04.2014, aceasta detinea 98,41% d in ca p ita l u l socia l al Ba nca de Cred it si Dezvo lta re Romexterra. Banca a fost red enumita in i t ia l M K B Romexterra si a po i Nextebank S.A. La data de 30.04.2014, E EAF F ina ncia l Services B.V. a devenit nou l actionar majorita r a l Nextebank S.A., pr in ach iz it ia pachetu lu i majorita r de la M KB Bank Zrt., i a r i n cursu l a n u lu i 2016 a schim bat d e n u m i rea banc i i d i n Nexte ba n k S.A. in Patria Ba n k S.A. Tot i n a n u l 2016, fosta Patria Ba n k S.A. a ach iz itionat participatia de 64, 16% d in ca pita l u l socia l a l fostei Bane i Comerc ia le Ca rpatica S.A., i a r i n u rma fuzi un i i cu aceasta, fosta Patria Ba n k S.A. s-a d izolvat fa ra l i ch idare.
5 . 4 . 1 . Denum i rea soc ia la s i d e n u m i rea comerc ia l a a E m itentu l u i
Denumire completa
Forma jurid ica
Numarul de inregistrare la Registrul Comertu lu i
Codu l u nic de inregistrare
Atribut fiscal
Du rata de fu nctionare
56
Patria Bank S.A.
societate pe actiu n i
J40/9252/2016
1 1447021
RO
Ne l im itata
Sediu l socia l
Sediu real
Numarul de telefon
Numarul de fax
Pagina de I nternet
-�·sJJJFr./4:i;:�
• ... · ''('� J..<t
., . ->--s,, V" ,.-� :1 \ .. :,
{ /:: ,;;;: ·,, j: Strada Brezo ianu Ion, Actor, n ,31, etj. 1, 2 .s.i:.:
ma nsarda, Bucuresti, Romania ·t: ·;_ ·': . . ,, , Soseaua Pipera nr. 42, C lad irea G loba lworth Plaza, etj. 7, 8 si 10, Bucu resti, Roman ia
0372 538 725
0372 148 273
www.patriaba n k.ro
Domeniul principal de activitate Alte activitati de i ntermedieri moneta re, cod CAEN 6419
Capital socia l 227.12 1.73 1,30 le i
5 .4 .2 . l nvestit i i
O descriere a principalelor investitii (inclusiv valoarea acestora} realizate de la incheierea perioadei acoperite de ultimele situatii financiare auditate si publicate pana la data documentului de inregistrare.
Nu este cazul.
O descriere a principalelor investitii ale Emitentului aflate in derulare, inclusiv mentiuni privind distributia geografica a acestor investitii (pe teritoriul national si in straintate} si sursele de finantare a acestora (intern sau extern).
Princ ipa le le investit i i a le Emitentu lu i, in deru la re la data prezentu l u i Prospect se prezinta astfe l :
Sisteme IT si operationale
Modul digital banking (internet banking asistat}
Sisteme de distributie produse bancare prin parteneri
Aplicatie de Internet Banking/Mobile Banking
Operat iun i bancare d igita l izate
Distribu i rea de prod use banca re
Ope rat iun i ba nca re la d ista nta
57
Alte investitii
Aplicatia de Lead Generation
Proiectul pentru implementarea Regulamentului EU privind Protectia Datelor Generale (GDPR)
Proiectul pentru implementarea Directivei 2014/92/UE
Pro iectul pe ntru i m plementa rea MIFID l i
Proiectul pentru im plementarea PSD2
. 51j��1.� .. . (<.•:::t·
(,�;---�\
Colecta rea de lead-uri de la parteneri $'' r, ... · ;/\ t:� • -��-\ \� /': ·- �· . ·. ,� i "'.l
' . , _,:, ·::: ' · .. ' �· " .
GDPR modifica cadru l de regleme ntare actu�i�r�.V,)�9 ;. · protectia d atelor cu ca racte r pe rso na l : mod ifică rk.::aregu l i lor privi nd consimta mantu l , d reptu l de portab i l itate a datelor si d re pt u l de ste rgere, documenta rea prel ucra ri i date lor cu ca racte r pe rsona l.
Legea nr. 258/2017 ce tra nspune in legis lat ia i nterna Directiva 2014/92/UE priv ind com pa ra bi l itatea com isioa ne lor conturi lor de p lati , accesul la servic i i le de baza si sch i m ba rea contur i lor de plat i reg leme nteaza d re ptur i le si ob l igati i le consumatori lor si a l e prestatori lor de servici i de p lata i n ceea ce priveste sch i m ba rea contur i lor de plati , deschiderea si uti l izarea de conturi de p lati cu servici i de baza, introducerea not iun i lor de cl ient vu lnera b i l / nonvu lnera b i l cu d reptur i le si ob l igati i le corespunzatoa re, a specte referitoa re la com pa ra bi l itatea si transparenta com isioa ne lor, d eschiderea tra nsfronta l iera de conturi de p lati.
Im plementarea prevederi lor Directivei 2014/65/UE -privind pietele de instrumente financ iare : se ga ra nteaza fa ptu l ca toate ent itati le care presteaza servici i s i activitati d e investitii fac obiectu l ace lu ias i cad ru de reg lementa re, se sporeste gradu l de protectie a l investitori lor si creste gra d u l d e transparenta a l tra nzact i i lor cu instrumente financia re, cerinte c l a re s i stricte de ra portare a tra nzacti i lor cu instrumente fi na ncia re, regu l i mai stricte a l e procesu lu i de va nzare cu o d iferentiere intre activitati le de oferire de informati i si consu ltanta, regu l i de segmenta re a c l ienti lor fu nctie de gradu l de avers iune fata de risc i nvestit iona l , cresterea tra nsparentei privind costuri le c l ient i lor privind instrumentele fi nanciare.
Implementare prevederi Di rectiva 2015/2366/UE -privind servici i le de plata î n cad ru l p ietei interne : im p lementarea de noi cerinte î n ceea ce priveste securitatea tra nzacti i lor si a info rmatiei, cresterea n ive l u l u i de acces a consumatori lor la servici i le d e p lati s i dezvo lta rea servici i lor de plat i on- l ine odata cu dezvo lta rea tehno logi i lor IT, posib i l itatea consu matori lor
d e a conso l ida servici i le d e plat i pr in inter -:.;�d iu l - �-::-· 1ir·.:• . ,. •
p restato ri lor de servici i de plata Payment ln it iat1o•ri -'·-·· - ·· · Se rvice Provider (P ISP), posib i l itatea consumatori lor de a conso l ida info rmati i le propr i i pr ivind conturi le de plati p rin intermed iu l prestatori lor de servici i de t ip Account I nformation Service Provider (AISP).
Nota: in tabelul de mai sus, pentru fiecare din proiecte investitia consta in toate costurile necesare implementarii, incluzand consultanta pentru implementare si modificare si adaptare sisteme in mod corespunzator.
Valoa rea investit i i lor prevazute in Bugetu l d e Venituri s i Cheltu ie l i afe rent anu l u i 2018 este prezentata in conti nuare :
Descriere Valoare EUR, TVA inclus Sursa de finantare
Ach izitie ech ipamente IT 636.650 Surse propri i
Dezvo ltari software 1.728.799 Su rse propri i
GDPR 2 13.129 Su rse propri i
PSD2 119 .000 Surse propri i
M IFID l i 29.750 Surse propri i
Amenajare sed i i 1.721 .227 Surse p ro pr i i
Ach izitie masin i 857.588 Surse propri i
Alte le 820.633 Surse p ropri i
La data prezentu lu i Prospect, Ba nca opereaza printr-o retea de 85 un itati teritoria le (agenti i / pu ncte de l ucru), local izate in princ ipa le le orase d in Rema nia.
l nformati i d espre i nvestit i i le istorice sunt d isponib i le in „Nota 22. l nvestitii pastrate pana la scadenta" si „Nota 23. l nvestitii imob i l i a re" din Situati i le Fina nciare aferente exercit iu lu i inche iat la 3 1.12.2017.
lnformatii privind investitiile principale pe care Emitentul doreste sa le realizeze in viitor si pentru care organele sale de conducere si-au asumat deja angajamente ferme.
l n urmatorii 2 an i , respectiv 2018 si 2019, Ba nca a re i n vedere conso l idarea si o pt imizarea rete le i teritoria l e precum s i dezvo lta rea cana le lor a lternative si a parte neriate lor. Conform strategie i aprobate se va urmari atat cresterea orga nica, cat s i pos ib i le ach iziti i de i nstituti i fina nciare sa u noi portofo l i i , in functie d e oportun itat i le existente in piata .
De asemenea, Ba nca a adoptat, ca baza a mode lu l u i operationa l , o strategie de digita l izare, fi ind im plementata la n ive l u l retelei teritoria le a p l icatia Internet Ba nking Asistat ( IBA) ce inco rporeaza
59
.,...;.:��;;.�,;,_-.,� /{f. �:, . �:ţ�\
fi,'} . . . • '�\ (? ·. ;;;
e lemente d e secu riza re si fl u id izare a fl uxuri lor operatio nale pr ind intermed iu l �� �tui-1(· ,\� ...
biometrice. Ba nca este in curs de imp lementarea a solutiei IBA Mo bi l ity ce va permite uhli�a:�e9 �> -ap l icatiei IBA l a n ive l u l tortei mobi le d e va nza ri, fi ind urmarita d e asemenea imp lementarea semnaturi i e lectron ice cal ificate ce va permite tra nsformarea fl uxur i lor fu l l -pa pe rless (cu im pact la nive l u l eficientei operat ionale, red uceri i t im pi lor de rea l izare a tra nzact i i lor si, nu in u lt im u l ra nd, m itiga rea semn ificativa a riscuri lor operationa le).
Prin intermed iu l noi i a p l icati i de Internet Ba n king si Mob i le Ba nki ng, uti l izato rul a re a cces de la d istanta la contur i le sa le si la operati un i bancare in orice moment, cu secu ritate s i mobi l itate dep l i na. Apl icatia raspunde neces itati lor c l ient i lor cu un profi l d i nam ic. Scopu l aceste ia este sa ofere o experie nta s impla, transparenta, fi reasca, de ma nagement a l fonduri lor pe rso na le, urmarind sa creasca satisfactia c l ient i lor.
Apl icatia de Lead Ge neration a fost imp lementata ava nd in vedere strategia de dezvolta re a Ba nci i d e creste re a vo l u m ulu i de produse si se rvici i va nd ute si a ca l itati i servic i i lor oferite de catre Banca c l ient i lor sai. Prin intermediu l ap l i catiei, nou l ca na l de ma rketing d ezvo ltat prin parte neri de tip lead provider si cola bo ratori exte rni care reprezinta interesele Ba nci i , va tra nsm ite lead-uri s i va avea posi b i l itatea monitoriza rii acesto ra .
Scopu l p l anu lu i de opt imizare a rete lei de un itati terito ria le este d e a oferi o prezenta ech i l i brata a Ba nci i i n teritoriu, in fu nctie de potentia l u l fiecarui oras sau loca l itate, dar si in functie de rezu ltate le i nregistrate pana in prezent de fieca re d intre un itati le terito riale, printr-o retea nationa la de min im 80 de un itati terito ria le.
5 .5 . PRIVIRE GENERALA ASUPRA ACTIVITATI LOR EMITENTULUI
5 .5 . l. Activitati pr inc ipa le
O scurta descriere a operatiunilor si activitatilor principale ale Emitentului si a tuturor schimbarilor semnificative care influenteaza aceste operatiuni si activitati de la incheierea perioadei acoperite de ultimele situatii financiare auditate si publicate, inclusiv indicarea tuturor produselor si serviciilor noi semnificative care au fost introduse si, in mas ura in care dezvoltarea de noi produse sau servicii a fost adusa la cunostinta publicului, stadiul de dezvoltare.
Obiectu l pr incipal de activitate a l Ba nci i i i reprezinta „Alte activitati de intermedieri monetare" (cod CAEN 6419). Patria Bank S.A. este a uto rizata ca institutie de c red it pentru desfasura rea de act ivitati banca re pe teritoriu l Roman iei, conform OUG nr. 99/2006 privind instituti i le de credit s i a decva rea capita l u l u i.
Ba nca opereaza intreaga gama de servici i bancare pentru c l ienti persoane fizice si ju rid ice, cuprinzand atragerea depozite lor, gest ionarea l ich id itat i lor, activitati de creditare in le i si va l uta. Aceasta ofera servic i i le si produsele bancare trad it ionale in moneda locala, asociate cu operatiun i in va l uta, inc luzand ordine de plata, tra nzacti i documentare si emiterea acred itivelor s i gara nt i i lor.
60
Ba nca isi desfasoa ra activitatea pe teritor iu l Roma niei, (agentii s i pu ncte de l ucru).
Banca se adreseaza u rmatoare lor segmente de c l ienti:
Segmentul persoanelor fizice
Banca tinteste segmentu l de c l ienti pe rsoane fizice, ava nd in vedere baza activa de c l ienti a i Patria Ba nk in u rma fuz iun i i, dar si atragerea de noi c l ienti.
Segmentul - Micro
l n acest segment sunt inc l use m icrointre prinderi le si intreprinzatori i ind iv id ua l i - reprezentati de persoa nele fizice a utorizate (PFA), intreprinderi le fami l ia le (IF), intre prinder i le ind ividua le ( l i ). Acest segment inc lude si segmentu l Prod ucatori lor Agrico l i Indiv id ua l i (PAl ) - fe rmele ind ivid ua le si fa mi l i a le cu suprafete m ici de tere n ( in genera l sub 200 ha ).
l n baza prezentei sa le in med iu l rural, Ba nca este si va ra mane u n u l d i ntre fina ntatori importa nti ai acestui su b-segment de cl iente la, in specia l pe segmentu l credite lor de va loare mica (sub 30 mi i le i ech iva lent), atat d i rect, cat s i pr in fi l ia la sa, Patria Credit IFN ded icata fi na nta ri i rura le.
Banca intentioneaza sa dezvo lte segmentu l de afaceri M icro, care a in registrat rezultate pozitive si consta nte in decursu l u lt imi lor 6 an i (201 1-2017), a tat in sensul une i profitab i l itati rid icate, cat si a l unu i nivel al riscu lu i de credit red us. Desi in crestere, portofo l i u l de cred ite pe acest segment a inregistrat un nive l constant red u s a l c red itelor neperforma nte, in co ntextu l unu i ra ndament a l portofo l i u l u i net su perior medie i pietei pe acest segment.
Acest segment de c l ientela, precum si farta de va nza ri ded icata im preuna cu tehno logia de creditare dezvoltata va continua sa reprezi nte un segment principa l pentru Banca. Se intentio neaza continuarea optim izar i lor, atat a normelor de cred ita re ded icate, cat si a sistemelor si a p l icati i lor informatice, imbunatatirea tehno logiei de cred ita re, a siste m u l u i d e recompensare a forte i de vanzare in fu nctie de performa nta si cal itatea portofo l i u l u i, si a procedur i lor privind colecta rea crea nte lor ded icate acestei l i n i i de afaceri prin departame nte specia le. De asemenea, se intentio neaza la nsarea de prod use noi im preuna cu ment inerea prod use lor dezvoltate a nterior catre acest tip de c l ie nte la.
Segmentul Agro
Segmentu l Agro se a d reseaza ferme cu suprafete medi i si mari ( i n genera l, ma i mari de 200 ha ) sau fe rmelor m ixte (cu lturi s i cresterea a n i ma le lor sau procesa re) cu cifra de afaceri superioara ( peste aproximativ 200 mi i euro/a n). Aceasta l i n ie de afaceri aco pera acordarea de cred ite ga rantate pentru fina nta rea act ivitati lor agricole, pe ntru ach izitia de tere nuri si ut i laje agrico le, i ncl usiv fina ntari pe ntru imp leme nta rea unor pro iecte din fo nduri e u ropene.
Em ite ntul conti nua dezvo lta rea d e prod use de fi na nta re specia l i zate de tipul APIA, cu fluxuri ra pide ce pot tinti c l ienti i de acest t ip cu usurinta atat in locati i le cu prezenta trad it ionala a Ba nci i , cat si in zone unde se doreste penetra rea pietei intr-un mod activ.
61
Ba nca va continua ext inderea re lat ie i cu pa rteneri i de ech ipamente agricole, ava nd experie nta favora b i la d in 2017.
Be nefic i ind de fa ptu l ca Ba nca d ispune de specia l isti s i ingineri agro nomi, se va continua procesu l d e creare de produse noi ce vor f i proiectate im preuna cu c l ient i i / parteneri i / cola boratori i , i m b inand te hn ica l itat i le specifice domeni i lor agricole cu fi na nta ri le uzua le ba nca re, astfe l i ncat produse le de creditare sa respecte necesitat i le industriei, atat d in perspectiva structu ra ri i , cat s i a p l anu ri lor sezon iere de ram b u rsare.
Segmentul /MM (intreprinderi mici si medii)
l n orizon u l de p lan ifica re 2018 - 2019, Ba nca se va concentra asu pra dezvolta ri i semn ificative a bazei d e c l ienti IMM.
Acest segment va f i dezvo ltat in continuare pr in intermed iu l ofertelor persona l i zate, spre deosebire de a lt i com petito ri d in piata ca re dezvolta acest segment pr in intermed iu l ofertelor sta ndard, cu marje reduse de flex ib i l itate.
Ba nca acorda o atentie deosebita ca l itati i relatiei cu c l ient i i ca d ife rentiator pri nc ipa l, motiv pentru care exista deja o recunoastere in p iata, atat din pu nct de vedere al com petit iei , cat s i d i n pu nct de vedere a l perceptiei c l ient i lor.
Ba nca va pastra o combinat ie opt ima i ntre fina ntari garantate si negara ntate ( i ncl usiv factoring), respectiv fina ntari structu rate, fa ra a d epasi un n ivel conforta b i l max ima l a l t ichetu lu i de cred it. De asemenea, se va pastra po rtofo l i u l ech i l ibrat d in p unct de vedere al va lor i i fieca rei tranzacti i si a l domeni i lor de activitate fina ntate.
ln ceea ce priveste produsele de economis i re, Ba nca va oferi in continua re produsele trad itio na le, precum conturi de economis i re, de pozite la vedere si la termen, intr-un m ix de produse, va l ute s i l i n i i de activitate care sa confere Ba nci i o pozitie de fina ntare corelata cu structura de active a b i l antu lu i.
Ofe rta Ba nci i inc lude urmatoarele categori i de produse si servic i i :
prod use de cred itare produse de economis i re servici i tra nzact iona le complete ( incasa ri, d iferite t ipuri de p lati , sch imburi va luta re, etc) ca rd uri servicii ba nca re la d ista nta ( internet ban king) canale a lternative d e d istributie.
Principalele tipuri de produse de creditare pentru persoane iuridice:
cred ite pentru ca pita l de l ucru cred ite m ixte pentru zona de m icrofina nta re cred ite pentru i nvestit i i l i n i i de credit cred ite pentru fina nta rea proiecte lor cu fo nduri europene
62
:1f,: .'ii:f��,-c:�-:-,-,
/...,V ·ţ\ ·"" -., • .·,\ i ·:·.; \
)> •
- cred ite sustin ute d in programe speciale de fina Îare: · · , · - - .C,J Principalele tipuri de produse de creditare pentru persoane fizice�( 1 ..
.
cred ite de consu m ca rd u ri de cred it cred ite pentru i nvestiti i imobi l iare.
Principalele tipuri de produse de economisire pentru persoane fizice:
de pozite la termen (cu d iferite maturitati) conturi de econom isire
..... _L::·�-� .. _
fo nd uri de investitii prin SAi Ca rpatica Asset Management. Produse cu scop tranzactional:
contul curent - conturi m u lt ip le in aceeasi va l uta conturi cu destinatie speciala (pentru subventi i s i gra ntur i ) conturi de depozit de buna executie conturi escrow conturi de de pozit co lateral.
Princi pa lu l factor care a inf lue ntat activitatea desfasurata d u pa data de 3 1.12.2017 a fost trecerea de la dobanda fixa la dobanda va ria b i l a ra portate la dobanz i de referinta pe RON si E UR pentru segmente le m icro si agro.
5 . 5 . 2 . P iete pr inc ipa le
O scurta descriere a principalelor piete pe care concureaza Emitentul si a tuturor schimbarilor semnificative care influenteaza aceste piete de la incheierea perioadei acoperite de ultimele situatii financiare auditate si publicate.
Banca isi desfasoa ra activitatea pe te ritor iu l Roman iei.
Creste rea prod usu lu i intern brut a l Romanie i a atins 6,9% in 2017, d eterm inata in pr incipa l de consumu l privat, ca re a beneficiat de masuri pro-cicl ice, in tim p ce contributia investiti i lor a ra mas modesta. Consu m u l privat a crescut cu 9% fata de 2016, fi ind susti nut de cresterea ve nitu l u i d isponib i l (cresterea sa lari u l u i m in im, sa lari i ma i mari in secto rul pub l ic). Exporturi le nete a u avut o contributie negativa la cresterea P IB (exporturi le +9,7% i n d inam ica anua la, im portur i le +11,3% in d ina mica anua la ).
La fina l u l l un i i martie 2018, rata a n ua la a inflatiei a atins 4,95% in d inam ica anua la, cel ma i ina lt nivel d i n i un ie 2013, fi ind infl uentata de preturi le pe ntru com busti b i l i si preturi reglementate mai mari, u rmate de preturi in crestere pe ntru produse le a l imentare s i servici i .
l nceputul de an a adus o sch i m ba re in po l it ica BNR, catre condit i i de po l it ica moneta ra mai putin acomodative, cu prima crestere din mai 2015 a doba nzi i che ie, de la 1,75% la 2%, in i anuarie 2018. O a lta crestere, de 0,25%, a fost decisa o luna mai tarz iu s i inca o creste re de 0.25% in l una ma i 2018, avand in vedere perspective le inflatie i.
63
�;-:Q,-(.,"·.I';, -- - �:;- · ' /4<- '>',\
Reze rve le min ime ob l igato rii a u ramas nesch im bate, la 8%, atat pe ntru pasive le in le i cai·�::tru' ' ;,:_•v; cele i n val uta. V�> '. Activitatea de creditare continua sa fie sustin uta de cererea p uternica d in partea persoane lor fizice, in t imp ce creditarea catre sectoru l com pani i lor ra m a ne oa recum m odesta. Cred itele acordate persoane lor fizice au crescut cu 7% la februa rie 2018 (variatie la curs de sch i m b constant), fata d e fina lu l l u n i i februa rie 2017, fi ind impu ls ionate d e cresterea sol ida a cred ite lor pentru locuinte (ca re a u ava nsat cu 12% in d inamica anua la - variatie la curs d e sch imb consta nt). Cred ita rea compani i lor a crescut cu 0,9% in d inamica anua la la februa rie 2018 (variatie la curs de sch i m b constant).
Depozitele la nive lu l siste m u l u i ba nca r au crescut cu 11,9% (variatie la curs de sch i m b constant) fata de februa rie 2017, determ i nate atat de economi i le persoa nelor fiz ice cat si de cele a le compani i lor.
Ca l itatea active lor banci lor a continuat sa se imbu natateasca : rata credite lor neperforma nte - rata NPL (conform defin itiei ABE) la n ive lu l sistemu lu i banca r a ati ns 6,24% la fina lu l l un i i februa rie 2018 fata de 9,36% la fina lu l l un i i martie 2017, fi ind determinata de operatiun i le de stergere de crea nte depreciate s i vanzari de credite neperforma nte rea l izate de ba nei.
5 . 5 . 3 . l n cazul in care informati i le fu rnizate in co nformitate cu punctele 5 . 5 . 1 si 5.5 . 2 a u fost influe ntate de facto ri extraord inari su rve niti de la încheierea perioade i acoperite de u lt imele situati i financia re aud itate s i pub l icate, se precizeaza a cest fa pt.
ln d ata de 23.02.2018 Banca a incheiat un contract de im pru m ut subordonat la termen, cu actionaru l majorita r - E EAF F ina ncia l Services B.V. - in va loare de 20.270 m i i lei (4,30 m i i . EUR) cu o matu ritate de 6 a n i si cu scadenta in 23.02.2024.
La data de 29.03.2018 Banca a incheiat un contract de impru m ut subordonat la termen cu actiona rul majorita r - E EAF F inancia l Services B.V. in va loa re de 5.000.000 EUR, cu o maturitate de 6 a n i si cu rambursare intr-o s ingura tra nsa la scadenta .
l n afa ra acestor contracte, activitati le princi pa le a le Ba nci i si piete le pe care opereaza aceasta nu a u fost infl ue ntate de factori extraord inari semnificativi survenit i de la inche ierea anu lu i 2017 pana in prezent.
5 . 5 .4 . ln masura in care a cestea au o infl uenta sem n ificativa asupra activitatii sau a renta b i l itatii Em itentu lu i , informatii s intetice privind masura in ca re Emite ntul este dependent de patente si l icente, contracte industria le, co mercia le sau fina ncia re sau de procedee noi de fa bricatie .
Patria Ba nk este a utorizata d e BNR sa desfasoare activitati specifice une i instituti i de cred it cu caracte r un ive rsal , actionand î n cadru l sistemu lu i bancar d in Remania. Activitatea Ba nci i este dependenta de a utorizatia de fu nctio nare primita de la BNR.
Patria Ba nk este in registrata in registrul institut i i lor de cred it t inut de BNR cu numaru l RB-PJR-32-045 din data de 15.07.1999.
64
g�''"''·:'\ţ"' I > •
O: . \ d , . � :
\ \:', _.,. T ' ' : •
Activitatea Banci i n u depinde d e patente si l icente sa u contracte fina ncia re, comerd�_e sau · ind ustria le or i procese de prod uctie no i, cu exceptia l icente lor IT necesa re i n deru larea actr'v'itat.Li . . . operatio na le.
5 . 5 . 5 . E leme ntele pe ca re se bazeaza o rice dec la ratie a E m itentu l u i priv i n d pozitia sa com petitiva.
Conform datelor statistice prim ite la B N R, la data de 31. 12.2017, Patria Bank detinea pozitia 20 in topu l banc i lor din Romania, cu o cota de piata i n fu nctie de active de 0,85%.
E lementele pe care se bazeaza dec larat i i le Em itentu lu i pr iv ind pozitia sa com petitiva sunt i nc l use a laturi de dec la rati i le respective in Prospect.
5.6 . ORGANIGRAMA
5 . 6 . 1 . Scurta descr iere a gru p u l u i si a pozitiei E m itentu l u i in cadru l acestuia
La data Prospectu lu i Grupu l Patria Ba n k i nc l udea u rmatoarele e ntitat i :
Patria Bank S.A., institutie de credit a utorizata de BNR pentru desfas u ra rea de activitati banca re pe te ritori u l Romanie i s i Emitentul preze ntat in Prospect. Patria Bank S.A. a p roven it d in fuz iunea pr in a bsorbtie d eru lata intre Banca Comerc ia la Ca rpatica S.A. (soc ietate a bsorba nta) si Patria Bank S.A. ( societate abso rbita), detin uta in proportie de 76,2058% de catre E EAF F inanc ia l Services B.V. Patria Cred it I FN S.A., i nstitutie fina nc iara neba ncara, a utorizata de B N R pentru a desfasura activitati de credita re pe te ritoriu l Roma n iei, specia l izata i n creditarea rura la . Banca detine u n procent de p a rticipatie de 99,997% din capita l u l socia l s i d re ptur i le de vot a l e Patria Cred it IFN S.A. SAi Ca rpatica Asset M a nagement S.A., societate de admin i stra re a investit i i lor a utorizata de Auto ritatea de Supraveghere F ina nc iara d in Romania si a d m in istrator a l fon d u ri lor desch ise de investiti i Ca rpatica Ob l igati u n i, Ca rpatica G loba l si Ca rpatica Stock. Ba nca detine un proce nt de pa rticipatie de 99,99% d i n capita l u l social s i d re pturi le de vot ale SAi Ca rpatica Asset Ma nagement S.A..
La data Prospectu lu i fi l i a le le/detiner i le sem n ificative aflate in curs de l ich ida re/d izolvare vo lu nta ra/proced ura fa l imentu l u i sunt :
Imob i l ia r I nvest S .R.L. ( l ichid a re vo lu ntara) avand domen iu l pr inc ipa l de activitate cumpara rea si va nzarea de bu n u ri imobi l i are propri i. Ba nca d et ine un procent de participatie de 100% d i n capita l u l soc ia l s i d re pturi le de vot in Imob i l i a r I nvest S .R . L. Carpatica I nvest S.A. (d izo lvare) a nte rio r societate de servici i de investiti i financ iare {SS I F) cu activitati de tra nzactio nare la b u rsa, consu lta nta s i finantare pr in i ntermed iu l p ietei de capita l . Ba nca det ine o part ic ipatie d e 95,68% d i n capita l u l socia l si d re pturi le de vot in Ca rpatica I nvest S.A.
Delta Asigurari S.A. (proced u ra fa l i mentu lu i ) , societate d e as igura ri. Patria Ba nk\re.tine o /"";,,- , ,.
participatie de 35,09% d in ca pita l u l socia l si d repturi le d e vot in Delta Asigura ri S.A. ---.:. · · Patria l nvestments S.A. ( l i ch idare vo luntara), anterior SAi Patria Asset Management SA cu activitati de admin istra re a fo nduri lor de investitii. Ba nca det ine un procent de pa rticipatie de 99,99% d i n ca p ita l u l social si d repturi le de vot in Patria l nvestments S.A..
Alte detineri semn ificative a l e Ba nci i : SAi G lob invest S.A., societate d e admin istra re a i nvestit i i lor. Ba nca d et ine un procent de participatie de 20% d in ca pita l u l socia l s i d re ptur i le de vot i n SAi G lob invest SA.
Structura Grupu lu i este prezentata in co ntinua re:
100% 95,68%
Imobiliar Invest S.R.L.
Patria Bank S.A.
SAi Carpatica Asset Management S.A. [
Patria lnvestments S.A. (in lichidare)
35,09%
99,99%
20%
(în lichidare_) _
_j Carpatica Invest S.A. (în dizolvare)
Delta Asigurari S.A. SAi GLOBINVEST S.A. (în procedura falimentului) - ___ ___ _. - --- -- _j
5.7 . I N FORMATI I PRIVI ND TENDINTELE
5 .7 . 1 . Pri ncipa le le tendi nte ca re au afectat prod uctia, va nzari le si stocuri le, costuri le si pretur i le de vanzare de la sfa rsitu l u lt im u l u i exe rciti u fi na nciar î ncheiat si pana la data i ntocmiri i documentu l u i de inregistra re .
l n pr imele 2 l un i a le anu l u i 2018, moneda nationala a cu noscut o sta b i l i zare fata de moneda un ica e uropeana ( EUR). De a ltfe l, pe tot parcursu l a n u lu i 2018, nu ne a steptam la fl uctuati i va lutare ma ri, cu o pa ritate est imata va ri ind in interva l u l 4,6400 - 4,7000.
ln ceea ce priveste dobanzi le, este inceputu l unei perioade de reaseza re a lor pe intregu l spectru al t impu lu i (,,t ime buckets" ), sem na l dat de catre BNR prin m ajora rea dobanzi i de pol itica moneta ra de 2 ori in cursu l anu l u i 2018 pana la data Prospectu l u i, aceasta s ituand u-se la data Prospectu lu i la 2,25%.
ln ceea ce p riveste coridoru l „dobanda de depozit" vs „doba nda de cred it", acesta isi pastreaza inte rva l u l de +/- 1% in juru l „doba nzi i de refe rinta", in t imp ce rate le rezervelor min ime obl igatorii ra man nesch imbate.
66
p7:,..,.,::.,,;_::;, (:'•." '(\
J., , ,, .:: ..-·\\ - " . ' ' \ (" . �- \
;.:. P i . : . ,: ._- ;) Aceste mod ificari a d uc un im pact moderat in acest moment asupra profita bi l itati i Banoţ.1,J rmand .:_;: ' ca aceasta sa isi mod ifice strategia odata cu acce lera rea cresteri i rate lor de dobanda de re'.f. E�f�n.tq•t- . · s i a ce lor interba ncare.
5 .7 .2 . l nform atii p rivind o rice tendinta cu noscuta, incertitud ine ori ce rinta sa u orice angajament sau eveniment care a r p utea sa infl ueneze sem n ificativ perspective l e Em itentu l ui , cel p ut în pe ntru exe rcit i u l financiar i n cu rs.
Aspecte privind ratele de capital
l n cazu l unei instituti i de credit sunt re leva nte preciza ri le cu privire la capita l in acce ptiunea reglementar i lor europene ap l icab i le in materie, respectiv "cerinte le de fond uri propri i pe ntru institutii" asa cum sunt ele defin ite de prevederi le a rtico lu lu i 92 d in Regu lamentu lu i UE 575/2013 sup l imentate de prevederi le Titl u l u i 7 d i n gh idu l u i EBA/GL/2014/13 (din 19.12.2014) pr iv ind Proceduri le si Metodo logi i le com une pentru procesu l de eva lua re (SREP).
Astfe l, co nfo rm acestor prevederi institutia de cred it trebuie sa se co nformeze cerintei totale de ca p ita l SREP (TSCR = Total SREP Capital Req u irements) si cerintei g loba le de ca p ita l (OCR = Ove ra l l Ca pita l Req u i reme nts) reprezenta nd s u m a cerinţe i tota le de ca pital SREP (TSCR), a cerinţe lor privind amortizorul de ca pita l şi a cerinţelor macro prudenţia le, atunci când sunt exprimate sub fo rmă de cerinţe de fonduri propri i .
Pentru data de 3 1.12.2017 facem u rmatoare le precizari (asa cum sunt inc l use i n nota "Co ntin u itatea activitatii" din Situati i le F inanc iare aferente exercit i u l u i încheiat la 3 1.12.2017) :
La 3 1 decem brie 2017, rata ca pita l u l u i Ba nci i este de 10,61%, depasind l im ita TSCR (10,57%), d a r sub n ive l u l OCR de 1 1,82% (TSCR p l u s amortizorul de ca pita l de 1,25%).
l ncepand cu l una octom brie 2017, rata ca pita l u l u i Ba ncii a fost sub l im ita OCR (ra ma nand peste l im ita TSCR) pana la 31 decem brie 2017. Aceasta s-a datorat in p ri nc ipa l p ierderi lor acumu late mentionate ma i sus, precum si impactu lu i negativ d in reeva luarea t it lur i lor denominate in le i d in portofo l i u l de active d isponib i le pentru va nza re (tit luri de stat em ise de statu l roman ) - va loa rea acesto ra a scazut ca u rmare a cresteri i rate lor doba nzi lor in le i pe piata. Aceasta a generat un im pact negativ asupra pozitiei ,,Alte e lemente ale rezultatu lu i g loba l", cu un efect in ava l asupra nive l u l u i Fo nduri lor Propri i a l e Ba nci i . l n vederea conso l idari i bazei de capita l a Ba ncii, la 30 noiem brie 2017 a fost inche iat un contract de im pru m ut subordonat d e 2.000.000 EUR intre Banca si dl Ho ria M a nda (deta l i i inc luse in nota 37), ca re a fost inc lus in decem brie 2017 in ca lcu lu l Fonduri lor Pro prii, ca instru ment de capita l de Rangu l 2 , ca u rm a re a apro ba ri i prim ite de la Banca Natio na la a Roma niei. Ba nca a continuat sa respecte l im ita TSCR pana la sfa rsitu l l u ni i i anuarie 2018, ra manand insa sub l im ita OCR. Lim ita TSCR a fost de asemenea majorata incepa nd d in fe brua rie 2018 de la 10,57% la 10,93% ca u rmare a fi na l iza ri i Procesu l u i de Su praveghere s i Eva luare (SREP) rea l izat de Ba nca Nationa la a Roman iei in cursu l a n u l u i 2017.
Acti un i le de majorare a bazei de ca pita l a Ba nci i au contin uat in cu rsu l l u n i lor fe brua rie si martie 2018, ca nci doua noi co ntracte de impru m ut subordonat in valoa re de 4.300.000 EUR si 5.000.000 EUR au fost inche iate intre Ba nca si EEAF Financia l Se rvices B.V., pr inci pa lu l actionar al Ba ncii. Tragerea im prum utu lu i subordonat de 4.300.000 EUR a avut loc ina inte de sfa rsitu l l un i i februarie
67
·' ,,,.., .... ,
rl:.-�r;:,, ' . . .,_,' ·\_:-\ · ,
, --, .
: -2018, i nsa reflectarea in ca lcu lu l Fonduri lor Pro prii de Nivel 2 s-a rea l izat numa i in l u�ţJ);rti� :· _; 2018 (dupa pr im irea aproba ri i de la Ba nca Nationa la a Roman ie i ) . Rata capita l u l u i s-a inc�-{?..:_tJ�- :· . _ : l im ita TSCR, desi se afla inca sub l im ita OCR. lm prumutu l subordonat i n va loare de 5.000.000 EUR a fost inc lus in ca l cu lu l Fond u ri lor Propri i ca instrument de ca p ita l de nivel 2 in luna a pri l ie 2018, d u pa prim i rea aproba ri i de la Ba nca Natio na la a Roman iei.
Ca urmare a nerespectarii nive l u l u i rate lor d e capital , in cursu l l un i i d ecem brie 2017 a fost e l a borat si prezentat Bancii Nationa le a Ro ma nie i u n Plan de Conserva re a Cap ita l u l u i pentru perioada de pana martie 2018. Banca Nationa la a Roma niei a sol icitat Ba nci i sa revizuiasca pla nu l pr in inc luderea amortizoru lu i de risc sistem ic, ca re va fi a p l icabi l i ncepand d in l una i un ie 2018. Dupa fina l iza rea procesu lu i bugeta r aferent anu l u i 2018, Banca va proceda la o actua l izare a Pla nu l u i de Co nserva re a Ca p ita l u l u i care va fi tra nsmis Ba nci i Nationa le a Roma niei.
Desi n ive l u l ratei de capita l prezentat mai sus poate crea o i ncertitud ine mater ia la ca re ar putea pune la indo ia la in mod considera b i l capacitatea Ba nci i de a cont inua activitatea si, prin urmare, aceasta nu ar fi in masura sa is i rea l izeze active le s i sa-si ach ite ob l igat i i le in cursul normal a l afaceri lor, cond ucerea Ba nci i considera, c u toate acestea, ca fi ind a decvata a pl ica rea pr incip iu lu i continu itati i activitati i in pregat i rea situat i i lor fina nciare conso l idate si i nd iv idua le, datorita p lan ur i lor adoptate de conso l idare a bazei de ca pital, de crestere a afaceri i astfel incat Ba nca sa obt ina profitab i l itate si datorita pozitiei de l ich id itate pute rnice. Aceste p l anuri sunt prezentate ma i jos:
i ) P lanuri le vi itoare de consol idare a bazei de capita l a Bancii
ln vederea as igura ri i respectar i i de catre Banca a ratelor de capita l im p use de Banca Nationa la a Roma nie i in baza reglementa ri lor a p l icabi le instituti i lo r de cred it d in UE, s-a p l an ificat ca baza d e ca pita l a Ba nci i s a fie imbunatatita in cursu l anu l u i 2018 printr-o a bord a re pe etape, d u pa c u m este preze ntat ma i jos :
Etapa 1 : majora rea ca pita l u l u i soc ia l cu o va loare maxima de 60.538.661,1 le i , echiva lentu l a 13.000.000 EUR. Aceasta act iune a fost aprobata de Ad unarea Genera la Extraord inara a Actionar i lor d in data de 12 martie 2018 si a re prevazute urmatoa rele act iun i :
a . Co nversia credite lor subordonate i n suma de 40.309.000 l e i ( reprezenta nd ech iva lentu l in le i a 8.650.000 EUR) acordate Ba nci i d e catre EEAF F inancia l Se rvices B.V.; s i
b. Contributia in numerar a detinatori lor de Drepturi de Prefe rinta corespu nzator numa ru lu i de act iun i detinute la Data de l n registra re.
Etapele 2 s i 3: majora rea bazei de ca pita l cu 18.500.000 EUR, care este p revaz uta a avea loc in transe pana la sfa rsitu l l un i i iun ie 2018 s i in cursu l trimestru l III 2018 sub fo rma de capital de n ive l 1 si / sau de nivel 2 atras de la investitori.
Ca o a nticipare a fazelor 2 si 3 mentionate mai sus, intre Banca si EEAF Fi na ncia l Services B.V., la data de 29.03.2018 a fost incheiat un nou co ntract de impru m ut subordonat in valoare de 5.000.000 EUR. Acest imprumut subordonat sup l imentar a re scopu l de a as igura ca pita l u l necesa r
68
'A
1 ,
,.
tfj,r, .:.iiz:;:;: -
. . ' �
, ,__ . '· \ -:: ?. ;· .
')
i nca d ra ri i in substa nta in l imitele de ca pita l reglementate, inc lusiv OCR, la d ata de 31 ma · \� 2018. " ,�,.. . l n u rma a pro bari i pr imite de la Ba nca Nationa la a Roma niei, î m p ru m utu l subordonat a fost„rrieÎ\:Js ' in ca l cu lu l fo nduri lor propri i la sfa rsitu l lun i i a pri l ie 2018.
ln com pleta rea actiun i lor mentio nate a nterior, pr incipa l u l act ionar al Ba nci i - EEAF F inancia l Services BV a sust inut angaja mentu l permanent de a sprij i n i operat iun i le Ba nci i printr-o scrisoare d e sprij in d i n data de 26 martie 2018. Act ionaru l pr inc ipa l a l Ba nci i este fond u l de investitii Emerg ing Europe Accession Fund Cooperat ief UA (EEAF), ai ca rui pr incipa l i investitori sunt instituti i le fi na nciare internat iona le :
BERD - Banca Europeana pe ntru Reco nstructie s i Dezvo ltare;
FE i - Fondul Europea n de l nvestitii a l Ba ncii Europene de l nvestitii (BEI);
BSTDB - Ba nca pentru Comert si Dezvo lta re a M a ri i Negre;
DEG - Ba nca de Dezvo lta re mem bra a grupu lu i KFW.
Aceste act iun i de conso l idare a bazei de ca pita l necesa re pentru i ) fi nanta rea creste rii p lan ificate a active lor cu ra nda ment mai rid icat si i i ) respectarea cerinte lor reg lementate de ca pita l ar trebu i, d aca sunt îndep l in ite sunt men ite sa asigure urmatoarele n ive l u ri d e conform itate :
pa na la sfa rsitu l ce lu i de-a l doi lea trimestru a l anu lu i 2018 Ba nca se astea pta sa raporteze confo rmitatea cu l im ita TSCR (10,97%) si cu l im ita TSCR p lus amortizorul de conserva re a capita lu lu i ( 10,97% + 1,88%);
pana la sfa rsitul ce lu i de-al tre i lea tr imestru al anu lu i 2018, Ba nca se astea pta sa ra porteze conformitatea dep l ina s i cu nou l amortizor de risc siste mic a p l icab i l de la sfa rsitu l lun i i iun ie 2018.
i i) Plan de afaceri pe o perioada de 3 ani pentru a deveni profitabi la
Ba nca a pregatit si a probat p l anu l de afaceri pe o perioada d e 3 ani , pr in ca re precon izeaza sa desfasoare operatiun i profita b i le in perioad a 2018-2020; p l anu l este conceput numa i pe baza crester i i orga n ice ( intrucat orice eventua le ach iziti i de instituti i fina nciare sau noi portofo l i i depind de oportu nitati le existe nte in piata) .. Pentru 2018, Banca intentioneaza sa atinga pragu l de renta b i l itate si sa devina profita b i la, deoarece va cont inua sa creasca ponderea active lor cu ra ndam ent rid icat (cred ite acordate c l ient i lor) in tota l active, i m p l icand si o crestere corespu nzatoare a active lor ponderate la risc. Cresterea vo lumu lu i portofo l iu lu i de cred ite se preconizeaza ca va cond uce la o crestere a venituri lor operationa le a l e ba nci i, in t imp ce se va continua contro lu lu i asu pra costur i lor operat ionale a l e Ba ncii , inc l usiv a l costul riscu l u i, in vederea rea l izari i t intei de profit.
i i i ) Consideratii privind l ichid itatea
Dupa cum s-a me ntionat ma i sus, Ba nca are o pozitie de l ich id itate foa rte putern ica, demonstrata prin n ive lu l princ ipa l i lor ind icato ri de l ich id itate, cum ar fi LCR, Liqu id ity Coverage Ratio,
69
�::�2>· ţ-, � •
T� ţ1�\
f/.:..1 , . (f' '.:, '·>.'"!.,?° �;;
\
(-: " ,:\
\�\ ;- ' .· :::·�)·,- ,}) i nd icatoru l de acoperire a necesa ru lu i de l ichid itate {378% la sfa rsitu l a n u l u i 3 1 decembrie Ollr-� . _ ,_ '. / cu m u lt peste nive lu l mediu a l p ietei d i n Romania si peste nive l u l m i n im necesa r pe ntru acesf :.:-:>� ind icato r - care este de 100% - s i o rata a active lor l ich ide i n tota l act ive d e 52%. Desi aceasta l i ch id itate genereaza o a n u m ita presiune asupra venitur i lor operationa le ale Ba ncii (deoarece ofera ra ndamente ma i mici compa rativ cu act ivele de cred ita re), aceasta reprezinta baza pentru un profil de fl ux de numerar normal ("business as usua l" ) in cursu l a n u l u i 2018.
Pe baza tuturor e lementelor me ntionate mai sus, cond ucerea banci i a facut o eva luare cu privire la princ ip iu l continu itatii act ivitat i i si a conc luzionat ca princ ip iu l cont inu itati i activitatii este ap l i cabi l ca baza pentru i ntocm i rea situat i i lor fina ncia re consol idate si ind ivid ua le pentru anu l incheiat la 3 1 decembrie 2017.
5.8. PREVIZIUNI SAU ESTIMARI PRIVIND PROFITUL Nu este cazu l .
5.9 . ORGANE DE ADM INISTRARE, CONDUCERE S I SUPRAVEG HERE 51 CONDUCEREA SUPERIOARA
5 . 9 . 1 . Nume le, a d resa de la locu l de m u nca si functia in cadru l societat i i em itente a le u rmatoa re lor persoa ne si pr inc ipa le le activitati desfasu rate de a cestea in afa ra societat i i em itente, daca a ctivitat i le i n cauza sunt semn ificative pentru societatea emitenta :
( a ) membr i i organe lor de admin istra re, conducere sa u supraveghere;
(b) asociat i i comand itati , i n cazu l unei societati in comand ita pe act i un i;
(c ) fondatori i , i n cazu l une i societati infi i ntate de ma i put in de c inc i a n i;
(d ) orice mem bru a l conduceri i superioare a l caru i nume poate fi mentionat pentru a doved i ca societatea em itenta d ispune de p regatirea si expe rienta necesa ra pentru cond ucerea activitat i lor sa le .
Banca este adm inistrata i n s istem un ita r de catre Consi l i u l d e Ad min istratie (,,CA") format d in 5 mem bri num iti de Ad unarea Genera l a a Actionari lor pentru u n ma ndat d e 4 an i, cu posib i l itatea de a fi re-a lesi pentru mandate su bsecve nte de 4 an i . Majoritatea mem bri lor CA sunt mem bri neexecutivi. Mem bri i Consi l i u l u i de Ad min istratie al Ba nci i sunt :
Horia Dragos Manda, Presed inte (neexecutiv) a l Consi l i u l u i de Ad min istratie, adresa de la locu l de m unca: Buleva rd u l Aviato ri lor n r. 33, etaj 4 , Sector 1, Bucuresti. Principa le le activitati desfasurate in afara Ba nci i : actio nar fondator si adm in istrator a l Axxess Ca pita l Partners, societate de servici i de consu lta nta catre structu ri de fond u ri d e investiti i
Daniela Elena I l iescu, mem bru (neexecutiv) a l Consi l i u l u i d e Ad min istratie, adresa de la locul de m u nca: Buleva rd u l Aviatori lor nr . 33 , etaj 4 , Sector 1, Bucurest i . Princ ipa le le activitati desfasurate in afa ra Ba nci i : d i rector fina ncia r a l Axxess Ca pita l Pa rtne rs, societate de servici i de consu lta nta catre structuri de fonduri de investitii
70
l
Nicolae Surdu, mem bru ( neexecutiv) a l Co nsi l i u l u i d e Ad m i n istratie, adresa de la loc l�'Cfe;:· .1 _ ,
munca : strada P ipera n r. 42, etaj 10, Sector 2, Bucu resti. Pr inc ipa le le activitati desfasurate în afa ra Banc i i : nu este cazu l.
Bogda n Merfea, mem bru (executiv) a l Consi l i u l u i d e Ad m i n istratie, adresa de la locul de m u nca : Strada P ipera n r. 42, etaj 10, Sector 2, Bucu resti. Pr inc ipa le le activitati d esfasurate i n afa ra Banc i i : a d m in istrator al Patria Credit IFN S.A.
Vasi le luga, mem bru ( neexecutiv si i ndependent) a l Cons i l i u l u i d e Ad m i n istratie, adresa de la locul de munca : strada P ipera n r. 42, etaj 10, Sector 2, Bucu resti. Pr inc ipa le le activitati desfasurate i n afa ra Banc i i : Presed i nte CA Ana Hote ls s i Ana Teleferic, mem bru i n Com itetu l de Audit a l Banci i E u ropene de l nvestiti i.
Cons i l i u l de Ad min istratie a de legat conducerea operativa s i coordonarea activitat i i zi l n ice a Banci i mai m u ltor d i rectori, care actioneaza i ntr-un comitet a l d i recto ri lor. Membri i com itetu l u i d i recto ri lor Banci i sunt :
Bogda n Merfea - d i rector genera l, adresa de la locul d e m u nca : strada P ipera nr. 42, etaj 10, Sector 2, Bucuresti. Pr inc ipa le le activitati desfasurate în afa ra Banc i i : admin istrator a l Patria Credit IFN S.A.
Lucica Cristina Pitu l ice - d i rector genera l a dju nct, adresa de la locu l de m u n ca : strada P ipera n r. 42, etaj 10, Sector 2, Bucuresti. Pr inc ipa le le activitati desfasurate i n afa ra Banc i i : nu este cazu l
Grigore Valentin Vancea - d i recto r general adjunct, adresa de la locu l de m u nca : strada P ipera nr. 42 , etaj 10, Sector 2, Bucu resti. Pri nc ipa le le act ivitati desfasu rate i n afa ra Banc i i : nu este cazul
Bogda n Constantin Neacsu - d i rector general adju nct, adresa de la locu l de m u nca: strada P ipera n r. 42 , etaj 10, Sector 2 , Bucu resti. Princ ipa le le act ivitati desfasu rate i n afa ra Banc i i : nu este cazu l.
Codrut Stefan Nicolau - d i rector genera l adju nct i ncepand cu data de 01.07.2018 (su b cond itia aprobari i BNR), adresa d e la locu l de munca : strada P ipera nr. 42, etaj 10, Sector 2, Bucuresti. Pr inci pa le le act ivitati desfasurate î n afa ra Banc i i : n u este cazu l.
Natura oricaror relatii de familie existente intre oricare dintre aceste persoane.
Potrivit dec larat i i lor mem bri lor orga ne lor de adm in istra re si conducere a le Emitentu lu i n u exista re lat i i de fa m i l ie intre persoa ne le ment ionate a nterior.
Pentru fiecare membru al organelor de administrare, conducere sau supraveghere si pentru fiecare persoana prevazuta la primul paragraf literele (b) si (d), informatii detaliate privind pregatirea si experienta sa in gestionarea afacerilor, precum si urmatoarele informatii:
71
--=-/'fi wr,-"�\';,, / ... ,.;;
, -1 • - � l.1,;· ... �-.
5 �\ (:�;
{
,· • . ' ·� 1=; :\ �- � � . I
(a) denumirea tuturor societatilor si a societatilor in comandita in cadrul carora persoan�,. eavza · , ·. , Jj,/ a fost membru a unui organ de administrare, conducere sau supraveghere sau asociat comCJ.Q!!___[tqt,_ , 1
_. -;/
in orice moment in ultimii 5 ani (se indica, de asemenea, daco persoana in cauza detine> in · - >
continuare sau nu, respectiva functie). N u este necesar intocmirea unei liste cu toate filialele societaiti emitente in cadrul carora persoana in cauza este, de asemenea, membru a organelor de administrare, conducere sau supraveghere;
Dragos Horia Manda, Presed inte a l Consi l i u l u i de Ad m i n istratie, a a bso lvit Universitatea Bucuresti, Facu ltatea de Fizica, d et inand un doctorat in matematica de la Unive rsitatea d i n Paris VII-Franta (1993), un M BA (summa cum laude) prin Program u l Ro ma n-Canad ian MBA ( McGi l l , Universitatea d in Quebec - M ontreal, ASE Bucuresti, 1996) s i u n M.Sc. in Fizica teoretica de la Universitatea d in Bucuresti ( 1984).
Cu o experienta de peste 19 an i in investitii de private equ ity in Europa de Sud - Est, a construit o ca riera de succes in cond ucerea si adm inistra rea, in ca l itate d e presed inte a l consi l i u l u i de adm in istratie sau d i rector in cadrul u n u i numar de com pan i i din portofo l i u l unor fond uri de investiti i precum RAEF, BAAF s i EEAF, specia l izand u-se, indeosebi, pe sectorul se rvic i i lor fina nciare. De-a lungul ca rierei sa le, domnu l Manda a supravegheat pe rso nal investiti i de ca p ita l de peste 200 mi l ioane EUR, cu proiecte de succes in d ive rse ind ustri i precum servici i fina ncia re, IT, reta i l , energie si prod uctie.
Domnu l Ma nda este admin istrator si d i recto r general al Axxess Ca pita l Pa rtners S.A. si presedinte al Com itetu l u i de Investi i al EEAF d in a n u l 2006. De asemenea, domnu l Manda a deti nut fu ncti i precum: presedinte a l consi l i u l u i d e admin istratie al fostei Patria Ba nk S.A., anterior fuziu n i i ( i u l ie 2014 - a pri l ie 2017), presed inte (ne-executiv) a l consi l i u l u i d e adm inistratie a l Patria Cred it IFN S.A. (2008 - decem brie 2015), presedinte (ne-executiv) al cons i l i u l u i de administratie a l Emerging Europe Leasing and F ina nce (EELF) B.V., ho ld ing infi intat d e BAF specia l izat in act ivitatea de leas ing, deti nand pachete majorita re in societat i le BM Leasing Bulga ria, Tota l Leasing Moldova si La ndeslease Albania (2006 - iu nie 2014).
De asemenea, domnu l Manda a d et inut pozit i i ca investment officer ( 1996-1997), vicepresedi nte s i senior investment officer (1997 - 2002) si prim vicepresed inte s i d i rector de i nvestit i i ( 2002 -prezent) in cadru l RAEF, mem bru ne-executiv in cons i l i u l d e adm in istratie a l Ba nci i Rom a nesti ( 1999-2003), presedinte ne-executiv al consi l i u l u i de adm in istratie al M otoractive S.A. ( leas ing) (2003-2006), presed inte ne-executiv al consi l i u l u i de admin istratie al Domenia Credit S.A. (cred it i poteca r) (2003-2006).
ln perioada 1986-1996, domnu l Mand a a activat ca cercetator in cad ru l ma i m u ltor institute precu m : Institutul de Matematica a l Academie i Roma ne, Ce ntrul Nationa l de Ce rcetari Sti intifice - Pa ris, Institutul de Fizica Atom ica Bucu resti.
Alte functi i in organe de conducere, administra re sau supraveghere detin ute de domnu l M a nda in u lt imi i 5 an i anteriori d atei prezentu l u i Prospect: Axxess Ca pita l Pa rtners S.A. - a d min istrator (functie detin uta s i in prezent), EEAF - presedi nte al com itetu l u i de investitii (functie detin uta si in prezent), fosta Patria Ba nk S.A. (anterior fuz iun i i ) - presed inte al cons i l iu lu i de admin istratie, Patria Credit IFN - presed inte (ne-executiv) a l consi l i u l u i de a d m inistratie, EELF B.V. - presedinte
72
,!:,c,,)'. ' 1'.-\lf<\� .. . '!'' '
J:/ \;:\ (I . . , . . . -� X:)
(ne-executiv) a l consi l i u l u i d e adm inistratie, l nterca pita l Invest S.A. - admin istrator, RAEp.-_: pri� · · _/·/ ,.. . , vice presedinte si d i rector de investitii (functie detin uta si in prezent). '- !c:..-:'-: ,> Daniela Elena I l iescu, m e m bru a l Consi l i u l u i d e Ad min istratie, mem bru a l Com itetu lu i de Audit si mem bru al Com itetu lu i d e Ad min istrare a Riscuri lor din cadrul Ba nci i , a a bso lvit Acade m ia de Stud i i Econom ice Bucu resti, este mem bru acred itat al ACCA (Asociatia Expert i lor Conta b i l i Autorizati), Camerei Aud itori lor Fina nciari d in Romania (CAFR) s i a l Corpu lu i Expert i lor Conta bi l i s i Conta b i l i lor Autorizati d in Romania (CECCAR) si a a bso lvit cu rsur i le Executive MBA a le Wien Unive rsity of Eco nomics and Business & Car lson Business School USA. Doamna I l iescu a fost mem bru in consi l i u l de admin istratie al fostei Patria Ba nk S.A. a nterior fuziun i i (2014 - a pri l ie 2017), cu vasta experienta in domen iu l fina nciar (management fina nciar, ra portare si bugeta re) pentru instituti i i m porta nte precum EEAF si BAF, fi ind foa rte activ imp l icata in mon itoriza rea investit i i lor fonduri lor in sectoru l servici i lor fina ncia re, ce le ma i re leva nte fi ind investit i i l e in Patria Ba nk si Patria Cred it.
Totodata, d in a n u l 2007, doamna I l iescu activeaza si in cad ru l Axxess Capita l Partners S.A., deti nand poziti i precum chief fi nanc ia l officer (2013-Prezent), senior project ma nager (2007-2013).
ln per ioada 2000-2007, doamna I l iescu a lucrat in cadru l PWC Roma nia, unde a fost respo nsabi la cu coordonarea servic i i lor de a ud it si consu ltanta fina nciara pe ntru c l ienti importa nti d in domeniu l bancar, leasi ng, compani i de creditare si d e gest ionare a active lor.
Alte funct i i in orga ne de cond ucere, admin istra re sau supraveghere detinute de doa m na I l iescu in u ltim i i 5 ani anteriori d atei prezentu lu i Prospect: Axxess Ca pital Pa rtners S.A. - ch ief fina ncia l office r (functie detinuta si in prezent), fosta Patria Ba nk S.A. (a nterior fuziun i i ) - admin istrator.
Bogdan Merfea, membru executiv a l Cons i l i u lu i de Ad min istratie si D i rector Genera l, a a bso lvit Universitatea Tra nsi lva n ia d in Brasov - Facu ltatea de Teh nologia Construct i i lor de Mas in i este docto r in Inginerie Meca nica si masterand in Business M a nageme nt, u rmand de asemenea si cursuri in cadru l prestigioasei sca i i INSEAD, IMD La ussane, Harvard, Wharton University.
De formatie i nginer, domnu l Merfea a re experienta academica, activa nd in perioada 1984-1999 ca profesor u n iversita r d r. ing iner, conferentia r s i sef de lucra ri, asistent u n iversita r si cercetator la Catedra de Te hno logia Constructi i lor de M as in i, Un iversitatea Transi lva nia Brasov.
Dom nu l Merfea a infi intat si coordonat Fundatia pentru Promova rea Intrepr inderi lor M ici si Mij loc i i, Brasov, iar in ca l itate de D irector Executiv intre an i i 1995-1999, a coordonat pro iecte de dezvo lta re regiona le, progra me de tra in ing destinate ! M M-uri lor, a coordonat activitati de consu ltanta destinate m icrointre prinderi lor in cola bora re cu USAID.
lncepand cu a n u l 1999, domnu l M e rfea isi incepe activitatea ba nca ra ca d i rector a l sucursa le i Demir Ba nk Brasov, pana i n anu l 2001. l n perioada 2001-2008 domnu l Merfea a det inut d iferite poziti i de management in cadru l Ra iffeisen Ba nk S.A. Roma nia. De asemenea, domnu l Merfea a deti nut poziti i de management precum cea de Presedinte Executiv a l Ra iffeisen Ba nk Kosovo si Ra iffe isen Leasing Kosovo S.A. in perioada 2008-2009, dar si cea d e d i rector executiv pe aria va nza ri si d istributie - Divizia Reta i l a Ra iffe isen Ba nk S.A. in perioada 2006-2008 si d i rector
73
-,P:���,:: c�:-,c� ;, /,::::-....
- �\�'- -
({ . ·: . ' . : ' \: executiv pe a ria de ma nagement a l retelei de sucursale î n perioada 2005-2006. Totodata,\rj,.;n'u l ' · · 1 ).} 2008 domnu l Me rfea a fost mem bru în cadru l consi l i u l u i de admin istratie a l Ra iffeisen Lea:Sing , . . . Romania, iar în perioada 2007-2008 mem bru în cad ru l consi l i u l u i de admin istratie a l Raiffe is�� - .:-Asset Management Ro ma nia.
Domnu l Merfea a re o vasta expe rienta i n activitatea de m icrofina nta re, ocupand pozit i i de ma nagement precu m cea de Director Genera l ( in perioada 2009-2015) si Presed inte a l Co nsi l i u l u i de Ad min istratie ( î n perioada 2015 - prezent) in Patria Credit IFN S.A. Totodata, d in anu l 2013 domnu l Me rfea a activat ca mem bru a l consi l i u l u i de adm in istratie a l European M icrofinance Network.
Domnu l Bogdan Merfea a detinut pozitia de mem bru al consi l i u l u i de admin istratie al fostei Patria Ba nk S.A. (octom brie 2014 - a pri l ie 2017), precum si pe cea de d i rectorul ge nera l al acesteia (a pri l ie 2015 - a pri l ie 2017).
Alte fu nctii î n orga ne de conducere, administra re sau supraveghere detinute de domnu l Merfea în u lt imi i 5 a n i anteriori datei prezentu lu i Prospect : Patria Credit IFN - d i rector genera l s i presedinte a l consi l i u l u i de admin istratie (aceasta d i n urma functie detin uta s i în prezent), Europea n M icrofinance Network - admin istrator, fosta Patria Ba nk S.A. (a nterior fuz iun i i ) -administrator si d i rector general .
Nicolae Surdu, mem b ru a l Consi l i u l u i de Admin istratie, P resedi nte a l Com itetu l u i de Ad min istra re a Riscuri lor si membru a l Com itetu l u i de Audit al Ba ncii , este un bancher cu peste 20 de an i de experienta î n sectorul banca r roma nesc, act iva nd intr-o serie de bane i internationa le si loca le, s i avand expertiza atat î n ma nagementu l general bancar, cat s i în reo rga nizare, restructurare s i red resa re orga n izationa la (fosta Banca Comercia la Carpatica S.A. si fosta Ba nca Tiriac), precum s i sta rt-up bancar, Corporate Ba nki ng, IMM & Reta i l Ba nking, management a l riscu lu i .
Domnu l Surd u a d et inut pozitia de mem bru a l co ns i l i u lu i d e adm inistratie a l fostei Patria Ba nk S.A. (2014 - a pri l ie 2017), iar în perioada 2009 - 2012 a det inut pozitia de d i rector general s i presed inte d i rectorat in fosta Banca Comercia la Ca rpatica S.A.. l n anu l 2009 domnul Surd u a fost ma naging partner la Fi rst Ca pital Consu lt ing Partners, i a r în perioada 2007-2009 a detinut pozitia de d i rector general la Fortis Ba nk Roma nia. l n perioada 2004-2007 domnu l Surd u a fost vice presedi nte la fosta Fina nsbank Roma nia, iar i ntre 2001-2004 a d et inut pozitia de d i rector operatiun i în Ba nca Tiriac. l n anu l 2000 domnu l Su rdu a fost d i rector general adju nct la P i raeus Ba nk Roman ia, i a r în perioada 1998-1999 a fost d i rector genera l adju nct la Banca de Cred it Pater si intre 1996-1998 a det inut pozitia de d i rector c red ite la aceeasi institutie. Intre a n i i 1993-1996 domnu l Surdu a activat si în cad rul Ba nci i Co mercia le Romane S.A.
Dom nu l Surdu este a bsolvent a l facu ltatii de Co mert d in cad rul ASE Bucuresti, det inand u n MBA - Indiana Wesleya n U n ive rsity, SUA.
Alte functii în orga ne de conducere, admin istra re sau supraveghere detinute de domnu l Surdu î n u lt imi i 5 an i a nteriori datei prezentu lu i Prospect: fosta Patria Ba nk SA (a nterior fuziun i i ) -admin istrator, Fi rst Ca pital Consult ing Partners S.R.L. - adm in istrator (fu nctie detin uta si î n prezent).
Vasile luga, mem bru independent a l Consi l i u l u i de Ad min istratie, Presedinte a l Com itet\iJ� _i r�-� _ . . _: '
Aud it, Mem bru a l Com itetu lu i de Ad m inistra re a Riscu ri lor d in cadru l Ba nci i. Din a n u l 199 1 dom·h u i :-l uga a activat i n cadru l Pricewaterho useCoopers Reman ia (PwC), devenind Pa rtener in 1997, ia r intre 2004 si 2015 a fost Co u ntry Managing Pa rtner pentru Reman ia, ava nd in subord ine peste 600 de angajati in c inci b i rouri la n ive l regiona l . Intre 2008 si 2015 a fost M a naging Pa rtner al PwC pentru Eu ropa de Sud-Est, avand in subordine activitatea companie i d i n noua tari, i ar int re 2004 si 2015 a fost mem bru al Consi l i u l u i Di rector al PwC pentru Eu ropa Centra la s i de Est.
Dom n u l l uga a detinut pozitia de mem bru a l consi l i u l u i de cond ucere al Institutu lu i Aspen Rema nia, i a r t imp de mai m u lti an i a fost vice-presed intele Camere i de Comert Americane in Remania (AMCHAM ).
Aud itor fina ncia r s i consu lta nt, cu o experienta de peste 26 de an i in domen iu, domnu l l uga este mem bru al ma i m u ltor organ izati i profesiona le : Asociatia Expert i lor Conta b i l i s i Conta bi l i lor Autorizati d in M a rea Britanie (Association of Chartered Cert ified Accounta nts - ACCA) in ca l itate de Fe l low, Ca mera Aud itori lor Fi nanciari din Rema nia (CAFR), in ca l itate de a ud itor financ iar, Co rpul Expert i lor Co nta bi l i si Conta b i l i lor Auto rizati d in Rema nia (CECCAR), in ca l itate de expert conta bi l, Asociatia Nationa la a Eva l uato ri lor d in Rema n ia (ANEVAR), in ca l itate de mem bru acred itat; totodata a fost mem bru a l Co nsi l i u l u i CAFR s i a l CSPAAS.
Auditor fi na ncia r a utorizat de BNR si ASF ( pentru ba nei, societati de asigura ri si societati l i state), consu lta nt financ iar cu o experienta com plexa de peste 26 de ani in domen iu l imp lementari i sta ndarde lor internat iona le de ra portare fi na ncia ra a a ud i tu lu i financiar, domnu l l uga a partic ipat in d ive rse proiecte d e eva luare si restructu ra re a afacer i lor, in prelua ri, fuz iona ri, ach iz it i i de busi ness, privatizari s i consu lta nta strategica.
Domnu l l uga este d easemenea profesor Honoris Causa - d isti nctie acordata de catre Universitatea Ba bes-Bo lya i d in Cl uj-Na poca la propunerea Facultati i de Business.
Dom n u l Vasi le l uga este l icentiat al Facu ltati i de Aerona utica d in cadru l I nstitutu lu i Po l itehn ic Bucuresti. A a bsolvit cursuri i n cadru l Harvard Business School, London Business School , Institut Europeen d 'Ad m in istration des Affa ires / Eu ropean Institute of Business Ad min istration (INSEAD, Fonta ineb lea u, Paris) si l nternationa l Institute fo r M a nagement Development {IMD, La usa nne).
Alte functii in orga ne de conducere, admin istra re sau supraveghere detin ute de domnu l l uga i n u lt imi i 5 a n i a nteriori datei prezentu lu i Prospect: PwC Audit S.R.L. - adm inistrator, PwC Management Consu ltants S.R.L. - admin istrator, PwC Tax Advisors and Accou nta nts S.R.L. -admin istrator, PwC Servici i S.R.L. - admin istrator, PwC Eastern Eu rope B.V. - admin istrator, PwC Eastern E u rope Hold ings B.V. - administrator, Ana Hotels SA - presedinte cons i l iu de adm in istratie (functie detin uta si in prezent), Ana Te lefe ric S.A. - presedinte cons i l i u de admin istratie (fu nct ie detin uta si in prezent), Ba nca Eu ropeana de l nvestit i i - mem bru in comitetu l de aud it (fu nctie detin uta s i in prezent).
Lucica Cristina Pitu lice, Director General Adj unct - Divizia F inanciar, membru a l Com itetu lu i Directori lor a l Bancii. Avand o vasta experienta fina nciar banca ra acumu lata in peste 17 an i de expe rienta, doamna Pitu l ice a ocupat anterior pozitia de d i rector fina nciar (CFO) in cadrul
75
C n �#;, ,,. � i ' i. 1., , _•�-..
banci lor Banca Romaneasca, Bancpost, RBS Ba nk, ABN Am ro Ba nk, avand totodata o eţ'P.e rienta bogata in consu ltanta si aud it, doband ita in cad rul KPM G Roman ia si Delo itte.
1\::s J_
Alte functii in organe de cond ucere, admin istra re sau supraveghere detinute de doamna Pitu l ice in u lt imi i 5 an i a nteriori datei prezentu lu i Prospect: d i recto r executiv, Divizia F ina ncia ra, Ba ncpost S.A., d i rector executiv, Divizia Fina nciara, Banca Romana de Cred ite si l nvestiti i S.A., ma nager consu lting, KPMG Roman ia, d i rector Divizia F inanc iar s i M IS / d i rector executiv - fina nciar Ba nca Romaneasca.
Valentin Grigore Vancea, Director General Adj unct - Divizia Operat iun i s i IT, Mem bru a l Com itetu lu i Directori lor, Mem bru a l Comitetu lu i d e Ad min istra re Active s i Pasive, Presedinte a l Com itetu lu i de Secu ritate s i Sa natate i n M u nca i n cad rul Ba nci i, a a bso lvit Facu ltatea de Relati i Eco nom ice l nternatio na le a Academ iei de Stud i i Econom ice Bucuresti, det inand un MBA al City University of Washington in M a nagement F inanc iar.
l n perioada 1999 - 2000 domnu l Vancea a fost aud ito r i n cadru l KPMG Rom a nia, i a r in perioad a 2000-2003 a activat in a ria de aud it in cad rul HVB Roman ia. l n perioada 2003-2007 domnu l Va ncea a ocupat pozitia de d i rector aud it intern in cad rul HVB Ba nk. l n aceasta perioada a coordonat imp le menta rea proiectelor de fuz iune d intre HVB Ba nk Roma nia S.A. si Ba nca Comercia l a Ion Tiriac S.A., respectiv Un icred it Ba nk. l n perioada 2008-2011 domnu l Va ncea a deti nut pozitia de vice presed inte i n cadru l Vo l ksbank Roman ia ca Ch ief Operations Office r. F i ind specia l izat pe zona d e operat iun i, IT si secu ritate informatiei, incepa nd cu anu l 2012 domnu l Vancea a detinut pozit i i de conducere in cadru l ANSSI - Asociatia Nat iona la pentru Secu ritatea l nfo rmatiei.
De asemenea, in perioada 2014-2015 a coo rdonat segmentul de busi ness deve lopment s i strategie d in pozitia de d i rector executiv i n cadru l Sta r Storage. l ncepand cu 2015 domnu l Vancea a ocupat fu nctia de d i rector executiv in cad rul Diviziei de operati un i s i IT, membru al com itetu lu i executiv in cadru l Patria Ba nk S.A., iar incepand cu 04.07.2016 s i pana la data fuz iu nii , domnu l Va ncea a detinut pozitia de d i recto r executiv in Ba nca Comerc ia la Ca rpatica S.A., conduca nd Divizia de IT si operat iun i, iar dupa fuz iunea cu fosta Patria Ba nk S.A., detine pozitia de d i rector genera l adju nct in cadrul Patria Ba nk S.A., coo rdonand Divizia de IT si operat iun i, pentru un ma ndat d e 4 a n i.
Alte fu ncti i in organe de cond ucere, admin istra re sa u supraveghere det inute de domnu l Vancea in u lt imi i 5 ani anteriori datei prezentu lu i Prospect: Sta r Storage - d i rector executiv, fosta Patria Ba nk S.A. (a nte rior fuziun i i ) - d i rector executiv Divizia Operatiun i si IT si mem bru al comitetu lu i executiv, Banca Comercia la Ca rpatica S.A. - d i rector executiv Ope ratiun i si IT si mem bru a l comitetu l execut iv, CEO - Asociatia Natio na la pentru Secu ritatea Sistemelor Informatice; vicepresed inte Cloud Secu rity Al l iance, Roman ia Cha pter
Bogdan Constantin Neacsu, Director Genera l Adjunct - Diviz ia Risc, Mem bru a l Comitetu l u i Di rectori lor, Presed inte a l Com itetu lu i de Cred ite Reta i l / Persoane J uridice, Presed i nte a l Com itetu lu i de Restructura re s i Recupera re Cred ite, Mem bru a l Com itetu lu i de Ad min istra re Active si Pasive in cad rul Ba ncii, a a bsolvit in anu l 2002 Facu ltatea de F ina nte, Banei si Bu rse de Va lo ri, d in cad ru l Academie i de Studi i Economice Bucu resti. A urmat a po i cursuri le de master
76
�, . .
organ izate d e Dafin, specia l izarea „Riscur i le piete lor fina nciare si va luta re", precum si a lt de formare profesionala. �'::: ·.�.· . .
Dom n u l Neacsu a detin ut pozitia de d i rector general adj u nct - mem bru a l d i rectoratu lu i l a Garanti Ba nk S.A. Roman ia (octombrie 2015 - Apri l ie 2017) coordo nand d ivizia de risc, precum si cea de vice presed inte - mem bru a l d i rectoratu lu i la Vo l ksba nk ( iu l ie 2014 - mai 2015), coordonand d ivizia d e b us iness persoane ju rid ice, ava nd u n ro l impo rtant in procesu l de integra re a Volksba nk cu Ba nca Tra nsi lva nia, precum si i n dezvolta rea s i cresterea segmentu l u i d e Corpo rate s i SM E.
ln perioada i u l ie 2012 - iu l ie 2014, dom nu l Neacsu a fost coordonatorul sistemu lu i de control intern in cad ru l Vol ksba nk Romania , iar intre octom brie 2009 - iu l ie 2012 a det inut poziti i de conducere in a ria de administra re riscu ri in cad rul acele iasi ba nei. l n perioada septembrie 2007 -septembrie 2009, domnu l Neacsu a fost project ma nager in cad ru l BRD - G ro u pe Soc iete Ge nerale S.A, ia r in perioada iul ie 2006 - septembrie 2007 a d et inut pozit ia d e ofiter de r isc in cad ru l Volksba n k Roman ia. l n perioada Octom brie 2004 - Iu l ie 2006, domnu l Neacsu a activat i n cadru l Ba nci i Nationa le a Roma niei, det inand functia de economist - Directia Reglementare s i Autoriza re, Servic iu l Regleme nta re Prudentia la Ba ncara. Intre an i i 2002 - 2004 domnu l Neacsu a activat in cadru l Sote r&Pa rtners Bucu resti, activa nd in a ria de consu lta nta fisca l a s i de afaceri.
Alte functi i in orga ne de conducere, admin istra re sau su praveghere d etin ute de domnu l Neacsu in u lt imi i 5 ani a nterio ri datei prezentu lu i Prospect: Gara nti Ba nk S.A. Roma nia - d irecto r genera l adju nct si mem bru a l d i rectoratu l ui , Vo lksba nk - vicepresed inte si mem bru a l d i rectoratu l u i, coordonator sistem co ntrol i ntern; Motoractive - mem bru a l consi l i u l u i de adm in istratie; Ra lfi I FN - mem bru a l consi l i u l u i de admin istratie.
Codrut Stefan Nicolau, d i rector genera l adju nct - Divizia Comercia l incepand cu data de 01.07.2018 (sub cond itia aprobari i BNR), a a bso lvit cursur i le Facu ltati i de Stud i i Econom ice d i n cadrul Un ive rsitat i i Tra nsi lva n ia Brasov si este a bsolvent a l progra m u l u i M BA "Young Ta le nts" a l un iversitatii SDA Bocco ni Un iversity Mi la no.
Dom n u l Nico lau a re o vasta experienta i n domen iu l banca r, det inand functi i i n cadrul Ba nci i Tra nsi lva n ia, U n icred it Roma nia / U n icred it Tiriac Ba nk, Patria Ba nk (fosta Nexteba nk), Ba nca Comercia la Ca rpatica si Patria Ba nk.
Alte functi i i n organe d e conducere, adm in istra re sa u su praveghere detin ute de domnu l Nico lau in u lt imi i 5 an i a nteriori datei prezentu lu i Prospect: Retai l Sa les Director IMM - d ivizia H u nters U n icred it Tiriac Ba nk, Reta i l Commercia l Strategy Director Un icredit Tiriac Ba nk, CE E2020 Business Consu ltant U n icredit Tiriac Ba nk, Directo r Directia Vanzari I M M si M icrointreprinderi Patria Ba nk (fosta Nexte bank), Director Directia Re lati i Co mercia le Ba nca Comerc ia la Ca rpatica, PFA Nico lau Cod rut Stefa n, Director Directia Comerc ia la Persoane J uridice Patria Ba nk, Mem bru a l Consi l i u l u i de Ad min istratie Patria Credit IFN SA (functie detinuta si in prezent).
{b) orice condamnare pentru frauda pronuntata in cursul ultimilor cinci ani cel putin;
(c) detalii privind orice procedura de faliment, punere sub sechestru sau lichidare cu care a fost asociat, in cursul ultimilor cinci ani cel putin, oricare dintre persoanele mentionate la primul
77
- -
paragraf literele (a) si {d} care actiona in calitatea data de una dintre pozitiile mentionate paragraf literele (a) si (d);
F? . . · ,•:. ,. t - ,,. . ,· -. . . __ � . . --
(d) detalii privind orice incriminare si/sau sanctiune publica oficiala adusa/impusa unei astfel de persoane de catre autoritatile statutare sau de reglementare (inclusiv de catre organismele profesionale}. Se indica, de asemenea, daco persoana in cauza a fost vreodata impiedicata de o
instanta sa mai actioneze ca membru al unui organ de administrare, conducere sau supraveghere al unui Emitent sau sa intervino in gestionarea sau desfasurarea afacerilor unui Emitent in cursul ultimilor cinci ani cel putin.
Dupa cunostinte le Ba nci i si d i n dec laratia persoane lor vizate, n ic iuna d i n pe rsoa ne le mentionate i n cad rul acestei sect iun i :
Nu a fost condamnata pentru fra uda cu o co ndamnare pronu ntata i n cursu l u lt imi lor c inc i ani a nterior datei Prospectu lu i;
Nu a fost asociat, actionand i n ca l itatea data d e una d intre pozit i i le ment ionate i n aceasta sectiu ne, cu n icio procedura de fa l ime nt, punere sub sechestru sau l ich ida re i n u lt imi i c inc i an i a nte rio ri date i Prospectu lu i ;
Nu i-a fost ad usa sau im pusa n ic io incrim inare si/sau sa nctiu ne pu b l ica ofic ia la de catre a utoritati le statutare sau de reg lementa re ( inc lusiv de catre o rga n ismele profes iona le) i n u lt imi i c inci a n i anteriori datei Prospectu l u i ;
Nu a fost vreodata împ ied icata d e o i nstanta sa actioneze ca mem bru a l unu i organ d e admin istra re, conducere s a u supraveghere a l unu i emitent sa u s a i ntervina i n gestionarea sau desfasura rea afaceri lor u n u i emitent, in cursu l u ltim i lor c inci ani a nteriori datei Prospectu l ui.
5 .9 . 2 . Confl icte de i nterese in cad ru l o rga ne lor de adm in istra re, conduce re s i supraveghere s i a l conducer i i super ioare . l nformati i c l a re priv ind o rice pote ntia l confl ict de interese i ntre o b l igat i i le fata de Em itent a le oricareia d i ntre persoa ne le mentio nate la pu nctu l 9 . 1 s i i nteresele sa le private si a l te ob l igati i. l n caz u l in ca re nu exista astfe l de confl icte de i nterese, o dec la ratie mentiona nd acest lucru .
La data Prospectu l ui, n u exista nic i u n confl i ct d e interese, efectiv sa u potent ia l, intre interesele private si/sa u a lte ob l igati i a le mem bri lor o rga ne lor de admin istra re, supraveghere si cond ucere a le Emitentu lu i si ob l igati i le acestora fata de Emitent
Pri ncipa le le regu l i sta bi l ite de Ba nca pentru preven irea si evita rea confl icte lor de interese si respectate de mem bri i Consi l i u l u i de Ad m i n istratie si a i Comitetu lu i Directori lor su nt:
ob l igatia de a actio na numa i in interesul Ba nci i ob l igatia de a i nsti inta pe cei la lti mem bri a i Consi l i u l u i d e Ad min i stratie s i pe a ud itori i i nterni cu priv ire la orice operat iune i n ca re a re d i rect sau i nd i rect, interese contra re i nterese lor Ba nci i si de a n u lua parte la n ic io de l i bera re privitoare la acea operatiune;
78
( . . �t�\ - < , '
� :, . i
�·;/�(,-��,;;;; ,,,,,::_:
,,:
\\ � I� '
� .:=� ..i mem bri i orga nu lu i de cond ucere se a btin atu nci ca nd pe ord inea de zi a Consr(ii:l lu i de - -/ Ad min istratie si a Com itetu lu i Directori lor sunt luate deciz i i cu priv ire la terti cu c;' r-e,p_rLI)� , , natura pozitiei lor se afla i ntr-un co nfl ict de inte rese.
lnformatii privind orice intelegere, acord cu actionarii principali, c/ienti, furnizori sau alte persoane, in temeiul carora oricare dintre persoanele mentionate la punctul 9. 1 a fost aleasa ca membru al unui organ de administrare, conducere sau supraveghere sau ca membru al conducerii superioare.
Dupa cu nostinte le Ba nci i , nu exista vreo inte lege re, acord cu act ionari i princ ipa l i , c l ienti, furnizori sau a lte persoa ne, i n teme iu l ca rora orica re d i ntre membri i o rga ne lor de adm in istra re, supraveghere, cond ucere s i co ntrol a le Ba nci i a fost a les ca membru al orga nu l u i de admin istra re, con d ucere sa u supraveghere sa u ca mem bru a l cond uce ri i superioa re.
Detalii privind orice restrictie acceptata de persoanele mentionate la punctul 9. 1 privind cesionarea, intr-o anumita perioada de timp, a participarilor lor la capitalul social al Emitentului.
Acti un i l e det in ute de domnu l Bogda n Merfea, domnu l Valent in G rigore Vancea si domnu l Cod rut Stefa n Nico l au au fost su puse une i i nterdicti i de i nstra inare, stab i l ita prin co ntractu l de vanza recum para re act iun i, restrictie ca re este va lab i l a pana la data de 01 .05.2018. Dupa d ata de 01 .05.2018, pana la p lata pretu l ui, detinatori i pot face acte d e d ispozitie cu privire la act iu ni, cu acord u l prea lab i l a l va nzatoru lu i.
5. 10. REMUNERATII SI BENEFICII 5 . 10. 1 . Cuantumu l rem u neratiei p latite ( inc lus iv orice remunerati i condit ionate sa u amanate) si benefi c i i l e în natura acordate de catre E m itent si fi l ia le le sa le pentru servic i i le de orice fel p restate în beneficiu l l o r de persoana in cauza .
Rem u nerat i i le brute, aferente anu l u i 2017, a le mem bri lor orga ne lor de conducere (Cons i l iu l de Ad m i n istratie, Com itetu l Director i lor), se prezinta d u pa cum u rmeaza :
Element
Tota l, din care :
- remuneratie fixa (brut lei)
- remuneratie variabila (brut lei), din care:
- numerar
- actiuni
- a lte titluri
Anul 201 7*
4.203.574
3.456.909
746.665
746.665
o o
*Include sumele acordate argonului de conducere atat de fasta Banca Comerciala Carpatica S.A. si de fosta Patria Bank
S.A. (anterior fuziunii), cot si de Emitent (Banca fuzionata).
79
ln a n u l 2017, Ba nca n u a acordat a lte be nefic i i mem brilor Consi l iulu i de Ad min i Com itetulu i D i rectorilor, in afa ra de ce le m e ntionate mai sus.
5 . 10.2 . Cuantum u l tota l a l sume lor a locate sau acum u late de Emitent sau de fi l ia l e le sa le pentru plata pensi i lor sa u a a ltor benefic i i .
E m itentul nu a alocat sume pentru plata pens i ilor sau a a ltor benefic i i cu exceptia celor prevazute de l egislatia in vigoare.
5 .11 . FUNCTIONAREA ORGAN E LO R DE ADMIN ISTRARE SI CON DUCERE 5 . 1 1. 1 . Data expirari i actua l u l u i ma ndat a l persoanei in cauza, d u pa caz , s i perioada in care a ocu pat fu nct ia .
La d ata prezentu lu i Prospect, Consi l i ul d e Ad min istratie a re urmatoarea componenta :
Nume si prenume Pozitia detinuta in cadrul Durata mandat Consiliului de Administratie
Daniela Elena Iliescu Membru neexecutiv 26.04.2016 - 26.04.2020
Bogdan Merfea Membru neexecutiv 26.04.2016 - 01 .05 .2017
Membru executiv 02.05.2017 - 26.04.2020
Nicolae Surdu Membru neexecutiv 01 .05 .2017 - 27.04.2021
Vasile luga Membru independent 06.12.2017 - 27.04.2021
5 . 1 1 .2 . lnformati i privi nd contra cte le incheiate intre mem bri i organe lor de admin istra re, co nduce re si supraveghere s i Em itent sau orica re d intre fi l i a le le sa le pr in care este prevazut acordarea de benefici i la expirarea contractului sa u o dec laratie negativa adecvata.
Banca poate acorda un pachet compensatoriu la incetarea contractu l u i de mandat i na inte de expi ra rea termenu lu i prin revocarea unu i mem bru al Com itetu l u i Directorilor sau a u n u i m embru al Consi l i u l u i de Ad min istratie d in motive ne im puta bile acestuia ( l a i n it iativa Banc i i ) .
5 . 1 1 . 3 . lnformati i privind com itetu l de a ud it si com itetul de rem u nerare a l E m itentu l ui, inc l usiv n u me le m e m bri lor acestor com itete si un rezumat al ma ndatu lu i in temeiul caruia com itete le functio neaza.
Componenta Com itetului de Audit la data prezentului Prospect e ste u rmatoarea:
Vas i l e l uga, Presed inte Dan iela E lena I l iescu, Membru N icolae Surd u, Mem bru
80
<1_:)J? f..--i,; ""(\�>
(/' I ', . ·, y \/\ , ··; · :":; i
Mem bri i Com itetu lu i de Audit prezentati ma i sus sunt admin istratori ne-executivi (d in cJi-e un • _, , ·r ;_; \ i!. .-�-- . mem bru independent). l nce pand cu data de 06/12/2017 domnu l Vasi le l uga a fost aprobat<�!;ţ(,, _ catre BNR pentru exerc ita rea atribut i i lor de adm in istrator independent a l Ba nci i. · · -
Com itetu l de Audit a re ro l consu ltativ. Mem bri i Com itetu l u i de Audit a u experie nta corespu nzatoare atribut i i lor specifice ce le revin in cadrul com itetu l u i. Com itetu l de Audit se intru neste de regu la trimestri a l s i ori de cate ori este cazu l, avand ro l u l de a as ista Cons i l i u l d e Ad min istratie in inde p l in i rea responsa b i l itati lor sa le p e l in ia contro l u l u i intern, a ud itu lu i intern, a d m in istra rea riscu lu i s i aud itu lu i financia r.
Princ ipa le le respo nsa b i l itati s i co m pete nte consu ltative a le Com itetu l u i de Audit sunt :
mon itoriza rea eficacitati i contro l u l u i intern, aud itu lu i intern si admin istra ri i riscur i lor supravegherea aud itori lor externi si exam inarea propu ner i lor aud itoru lu i extern in ce priveste obiectul a ud i tu lu i s i moda l itatea de abordare recomanda a p roba rea de catre orga nu l de conducere sa u d e catre act ionari a numi ri i , re munera rii si revocari i a ud itori lor externi si a cond ucato ru lu i activitatii de aud it intern ana l izeaza si a p roba sfera de cupr indere s i frecventa a ud itu lu i intern exa mineaza modu l de functiona re, activitati le desfasurate, structu ra de persona l, ra poartele de a ud it intern eva l ueaza independenta orga n izatio nala a aud itu lu i verifica adoptarea la t imp de catre conducerea su perioa ra a masur i lor corective necesa re pentru a remedia defic ientele legate de control, neconformarea cu cad ru l lega l si d e reglementare, cu pol it ic i le, precu m si cu a lte prob leme identificate d e aud itori form u larea de propuneri si d i rective pentru d im inuarea d ife rite lor riscuri supravegherea institu i ri i de po l itici conta bi le eva luarea anua la a sistemu l u i de control intern
Com itetu l de Audit al Patria Ba nk a re responsabi l itatea ina intari i cu frecventa a nua la a unu i ra port de activitate catre Cons i l iu l d e Ad min istratie.
ln co nformitate cu prevederi le a rt. 24, a l i n.( 1) din Regu lamentu l BNR nr. 5/2013, ,, l nstituti i le d e credit care sunt semn ificative d in punctu l de vedere a l marim ii, o rga nizar i i interne si naturi i , extinderi i s i complexitati i activitati lor lor trebu ie sa infi inteze un com itet de nomina l izare compus d in mem bri a i o rganu l u i de cond ucere ca re nu exercita n ic io functie executiva i n institutia de credit respectiva." l n acest context, avand in vedere mar imea, ext inderea si complexitatea activitat i i Bancii, in structura sa nu exista un Com itet de Rem unera re si Nom ina l i za re.
5 . 1 1 .4 . O decla ratie a Em itentu l u i p rivi nd respecta rea sau nerespectarea de catre Em itent a regi m u l u i de adm in istra re a soc ietati lor comerc ia le i n vigoare i n statu l sa u de o rigine. l n cazu l i n ca re Emitentul nu respecta acest regim, dec laratia cantine o expl icat ie.
Em itentul dec lara ca respecta reg imu l de guverna nta corporativa institu it p rin norme j u rid ice si a p l ica b i l societati lor co nform legislatiei din Roma nia.
81
�;f5'_,0;���:.;l\'i\\
5 .12 . SALARIAT! � : : , · . ·�·; {\ \o. / .:_,
I ) \ ,:. .�- .., '
La 31. 12.2017, Patria Bank S.A. a avut un numar de 1.018 a ngajati ( inc lus iv contracte de 'tn _\:ln.Cct . · - '
suspendate si contracte cu norma part ia la de m u nca), d intre care u n numar d e 130 de a ng�j-ati.:.
s u nt mem bri a i Sindicatu l u i U nitate d in cad rul Bancii . ln ceea ce priveste nive lu l de pregatire, c irca 990 angajati ai Bancii au stud i i s u perioare . N umaru l persona l u l u i de m unca act iv ( respectiv persona l u l care nu a re contractu l individ ua l de m u nca suspendat pentru conced iu crestere si îngrij i re copi l ) la data de 15 m a rtie 2018 era de 934.
5 . 1 2 . 1 . Cele mai recente info rmati i posibi le p rivind participati i le detinute in ca pita l u l socia l a l Em itentu lu i de catre fiecare d intre persoanele mentionate la p unctu l 9 . 1 prim u l paragraf l itere le (a ) s i (d ) s i orice optiune pe astfe l de act iuni detinute .
La data de 1 1 .04.2018, mem bri i organe lor de cond ucere (Cons i l i u l de Adm inistratie si a i Comitetu lu i D i rector i lor) d etineau u rmatoa rele partic ipati i la cap ita l u l soci a l a l Patria Bank S.A. :
Nume si prenume Functia
Bogdan Merfea Director General
Valentin Grigore Vancea Director General Adjunct
Codrut Stefan Nicolau Director General Adjunct
Numar actiuni Valoare nominala (lei)
13.385.302 1 .338.530,20
8.031. 180 803 . 118,00
3 .614.032 361.403, 20
5.12 .2 . O descriere a orica ro r acord uri ca re prevad participa rea sa lariat i lor la capita l u l E m itentu lu i .
N u este cazu l .
5 .13. ACTIONARI PRINCIPALI 1 3 . 1 . l n masura in ca re aceste informati i sunt cunoscute de E m itent, numele oricarei persoane care nu este mem bru al v reunui organ de adm inistra re, cond ucere s i supraveghere al Emitentu lu i si care detine, d i rect sa u ind i rect, un procentaj d in ca p ita l u l socia l sa u d in drepturi le de vot a l e Emitentu lu i ca re trebu ie notificat in teme iu l legislatiei interne ap l icab i le Emitentu l u i, precum si va loarea partici pari i in cauza, sau, în a bsenta unor astfe l de persoane, o dec laratie negativa adecvata .
La data prezentu lu i P rospect, Patria Bank este detinuta in proportie de 76,2058% de catre fond u l de investitii E EAF Financial Services B .V. , o societate cu raspundere l im itata înregistrata i n conform itate cu legis latia o l andeza, cu sed i u l in Prins Bernhard p le in 200, 1097 J B Amsterdam, O landa, înregistrata la Camera de Comert d in Olanda cu nr. 59404396. E EAF este detinut 100% de catre fond u l de investitii Emerging E u rope Accession Fund Cooperatief U.A., cooperativa cu excl uderea raspund e ri i , infi intata in conformitate cu cadru l j u rid ic d i n O landa, cu sed iu l in Prins Bernhard p lein 200, 1097 JB Amste rdam, Olanda. Fond u l de investiti i E EAF este al tre i lea fond de
private equ ity a l carui consu lta nt investitio na l este Axxess Capita l Pa rtners si reu�$.ste dr · ., ,_ , /) investitori semnificativi importa nte institutii fi nanciare internatio na le (ba nei m u lt i late'ral@','(de .. : ·Y·
· -... . , ... d ezvo ltare), precum:
BERD - Ba nca Euro peana d e Reco nstructie si Dezvo ltare FEi - Fondu l Europea n de l nvestit i i , pa rte a Grupu lu i Banci i E uropene de l nvestit i i (BEI) BSTDB - Banca de Dezvo ltare a Regiun i i Mari i Negre DEG - Banca de Dezvo ltare parte a gru pu lu i bancar KFW
Axxess Ca pital Pa rtners este un consu lta nt pe ntru fonduri de investitii de tip private equ ity, avand o expe rienta investitio na la de peste 15 ani i n Remania s i i n regiu nea Ce ntra l-Est Europeana, care inc lude investitii in peste 35 de co m pa n i i d in Reman ia si a lte tari d in Europa de Sud-Est. Ech ipa Axxess Ca pital detine o i m porta nta experienta in sectoru l fina nciar-banca r, cu 10 investitii de succes in compani i din zona servici i lor financ iare, d in care 7 a stfel de investiti i i n Rom a n ia. La data prezentu lu i Prospect, structura actio nariatu lu i Emitentu l u i este prezentata in cont inuare :
EEAF U.A.- Olanda
Alte persoane fizice si juridice EEAF Financial Services B.V.
Banca
5 . 1 3 .2 . l n format i i p riv ind s ituat ia in care act ionar i i p rinc ipa l i ai em itentu l u i a u d re ptur i de vot d i ferite sau o dec la ratie n egativa adecvata
Exista o singura categorie de act iun i em ise de Ba nca si toate Act iun i le confera d repturi ega le. Nu exista drepturi de vot d iferite conferite de Act iun i le Emitentu l u i.
Banca Natio na la a Roman iei a d ispus p rin Hotara rea BNR nr. 6/12.03.2014, respectiv Ord inu l BNR nr. 35/28.03.2014, suspendarea exercitarii d re pturi lor de vot aferente act iun i lor em ise de fosta Banca Comercia la Ca rpatica SA detin ute de u rmatori i actionari : I l ie Ca rabu lea, Corne l iu Ta nase, Atlassib S.R.L., Safa S.R.L., Oprea Nico lae Ca ra bu lea, Dan ie la Ta nase, Dana Cojocaru si Nico lae Lupu. La data de 01.03.2018 actionari i a le ca ror d repturi de vot sunt suspendate i n teme iu l o rd ine lor BNR deti nea u u n numar tota l de 245.490.909 actiun i , ca re reprezinta 10,8088% d in numa ru l tota l de acti un i emise de Patria Ba nk S.A.
5 . 13 . 3 . l n masura i n care a ceste i nfo rmati i sunt cu noscute de Emite nt, se p recizeaza daca Em ite ntu l este det inut sa u contro lat, d i rect sau ind i rect, si de catre c ine; o descrie re a natur i i contro lu l u i s i a masu ri lor adoptate pentru ca acest control sa nu f ie exercitat i n mod a buz iv.
Actionaru l majorita r al Emitentu l ui, cu o detinere de 76,2058% in ca p ita l u l socia l (si de 85,44% in tota l u l drepturi lo r de vot ca urmare a restrictiona ri i d re ptur i lor de vot conform informti i lor prezentate la capito l u l 5.13.2 ) este E EAF Fina ncia l Serv ices B.V. E EAF Financia l Services B.V. este det inut in proportie 100% de Emerging Europe Accession Fund Cooperatief UA (EEAF UA -
83
,r�J:;,�, ;/:,·'-\'- . "<-�>, /![. r • , ·r\ r �: . . . , r\
Ola nda), care la ra ndu l sau este detinut î n proportie d e peste 90% de instituti i fi� nda•r;t : · /) internatio na le precum : Banca Europeana de Reconstructie si Dezvo lta re, Fondu l Europ�,n.,,. d e ./)'
., ·/. ·:'J' � / l nvestit i i , Ba nca de Dezvo lta re a Reg iun i i Mari i N egre, Ba nca de Dezvo lta re parte a grupu lu i ba ncaT KFW si a lti investitori .
Patria Ba nk S.A. a p l ica pr incip i i le Cod u lu i de G uverna nta Corpo rativa al BVB a p l icabi l compani i lor l istate s i d ispune d e propr iu l Cod de Guverna nta co rporativa care reflecta ansamblu l regu l i lo r, s istemelor si proceselor im plementate de Ba nca pentru a d m in istrarea si contro l u l act ivitat i i Bancii , pentru a sta b i l i relatia d intre actiona ri, orga ne le de cond ucere, detinatori i de d re pturi, a ngajati, c l ienti, furn izori, persoa ne i nte resate si a lte parti im p l i cate î n vederea sta bi l i ri i ob iective lor si a mod u lu i în ca re acestea sunt îndep l in ite, cresterii performa ntei econom ice s i , imp l ic it, a va lori i Ba nci i. Aceasta evide ntiaza eficienta sistemelor de cond ucere, ro l u l Consi l i u lu i de Ad min istratie si ce l a l Co mitetu lu i Directori lor, responsabi l itati le si rem u nera rea mem bri lor acestora, cred ib i l itatea situat i i lor financ iare, dar s i eficienta fu ncti i lor de control.
E EAF Fina ncia l Services B.V. exerc ita contro lu l asupra Em itentu lu i ca rezultat al d et ineri i majoritat i i acti un i lor si d repturi lor de vot î n cadru l Emitentu lu i. l n pofida contro lu lu i exercitat d e E EAF F inancia l Services B.V. asu pra Emitentu l ui, legis latia a p l ica b i la d in Romania s i Actu l Constitutiv a l Emitentu lu i, precum s i regu lamentele interne de orga niza re si fu nctionare a orga nelor Emitentu l u i, im pied ica actionaru l majorita r sa-si exercite într-o man iera abuzva puterea de control.
5 . 1 3 .4 . O descriere a acordu ri lor cu noscute de Em ite nt, a caror a pl icare poate genera , la o data u lterioara, o schim bare a contro lu lu i asupra Em itentu lu i
N u este cazul.
5 . 14. TRANZACTI I CU PARTI AFI LIATE
Banca d ispune de proceduri privind identificarea si trata mentul tra nzacti i lor cu part i le afi l iate Ba ncii. Competenta de a p robare a cred itelor acordate persoa nelor afi l iate Ba nci i este î n sarc ina Consi lu lu i de Ad min istratie. Mem bri i Co nsi l i u lu i de Ad min istratie aflati î n confl ict de interese sunt exclusi d in procesul de aprobare. N ic iunu i act ionar n u i se poate acorda tratament preferentia l fata de a lti actionar i î n legatura cu tra nzacti i s i acorduri încheiate de Emitentul cu actio nari s i afi l iati a i acesteia.
La data prezentu lu i Prospect part i le afil iate Ba nci i sunt î n principa l :
Actionaru l majoritar EEAF F inancia l Services B.V. F i l ia le le Ba nci i : Patria Cred it I F N S.A., Patria l nvestments S.A., SAi Ca rpatica Asset Management S.A., Imob i l ia r Invest S.R.L., Carpatica I nvest S.A., Delta Asigura ri S.A. Mem bri i Consi l i u lu i de Ad min istratie si a i Comitetu lu i Directori lor si societati le in care conducerea exercita o influenta semnificativa Persona lu l che ie d in co nducere
84
\�.. J - . :· ... -� Actionar i cu deti neri ca l ificate (I l ie Ca ra bu lea ) s i a lte societati i n care acestia ·Y<ercita' o -: · infl ue nta semn ificativa (Grupu l Atlass ib ).
Toate tranzacti i le cu part i le afi l iate a u fost incheiate in te rmeni s im i l a ri tranzacti i lor cu part i neafi l iate, l uand in considera re rate le de dobanda si gara nt i i le afe rente.
Ce le ma i importa nte tra nzacti i i ncheiate cu part i le afi l iate sunt p rezentate in continuare :
ln data de 23.08.2016, Banca a incheiat un contract de im pru m ut subordonat la termen, cu actionaru l majoritar - EEAF Fina ncia l Se rv ices B.V., in va loare de 4,35 m i l ioane EUR, a re o matu ritate de 7 a n i si 8 l un i, cu scadenta in 3 1 .03.2024 ln data de 28.1 1.2017 Ba nca a incheiat un contract de i m pru m ut subordonat la termen, cu domnu l H oria Manda - Presed inte a l Co nsi l i u l u i de Ad m i nistratie al Patria Ba nk S.A. in va loa re d e 2 m i l ioane EUR, cu o matu ritate de 6 a n i, scad enta in 29.1 1.2023. La 31.12.2017 datoria subordonata a banci i fata de domnu l H oria Manda este i n va loare de 9.3 19 m i i le i l n data de 23.02.2018 Ba nca a inche iat un co ntract de i m pru m ut subordonat la termen, cu actionaru l majo rita r - EEAF Fina ncia l Services B.V., i n va loa re de 4,30 m i l ioane EUR, cu o matu ritate de 6 an i, cu scadenta in 23.02.2024 La data de 29.03.2018 Banca a incheiat un contract de im prum ut subordonat la termen cu actionaru l majorita r - EEAF Fina ncia l Services B.V. in va loare de 5.000.000 EUR, cu o matu ritate de 6 an i si cu ra mbursare i ntr-o s ingura transa la scadenta. ln data de 25.1 1.2015, Ba nca a incheiat un contract de im prumut subordonat la termen acordat de catre Ba nca fi l ia le i Patria Credit IFN, i n va loare de 4.450.000 lei cu scadenta la data de 01.04.2024.
La data de 09.03.2018 a u fost sem nate intre Ba nca, in ca l itate de impru m utat si EEAF Financia l Se rvices B.V., in ca l itate de im prum utato r, actu l ad itiona l n r. 1 la contractul de imprumut subordonat i ncheiat la 23.02.2018 ( in suma de 4.300.000 EUR) si actul ad it iona l n r. 4 la contractu l de im prumut subordonat incheiat la data de 23.08.2016 ( i n suma de 4.350.000 EUR), p r in care part i le a u conven it asu pra scade ntei a nticipate a im pru m uturi lor subordonate, la data incheier i i acte lor ad it iona le, sumele aferente ce lor doua im pru m uturi subo rdonate urmand a f i ra mbursate exclusiv prin transfer de actiu ni, pe baza conve rsia in acti un i nominative em ise de Banca in cadru l majorari i de capita l socia l aprobata pr in Hota ra rea AGEA d e Majora re, la cursu l de sch i m b a l BNR de la data su bscrieri i. Parti le au co nve nit ca actele a d itiona le nu vor prod uce efecte, i n cazu l in care conve rsia imprum uturi lor subordonate in act iun i nu va f i a p robata de a utoritati le compete nte, in co nformitate cu prevederi le Regu lamentu lu i n r. 575/2013 privind cerintele prudentia le pentru instituti i le d e credit si fi rmele de i nvestit i i si d e mod ifica re a Regu la mentu l u i UE nr.648/2012, si/sa u majora rea de capita l socia l nu va fi fi na l izata, in acord cu p revederi le lega le.
Pentru anu l 2017 operat iun i le inche iate cu parti afi l i ate a u reprezentat 0,20% d i n cifra de aface ri.
85
5 .15. INFORMATII FINANCIARE PRIVIND PATRIMONIUL, SITUATIA REZULTATELE EMITENTULUI 5.15 .1 . l nfo rmati i fi na nc iare istorice
l nformati i le fina ncia re istorice a n ua le aferente a n u lu i 2017 sunt aud itate independent. Situati i le fina nciare pentru exercit iu l încheiat la data d e 3 1.12.2017 au fost aprobate de adunarea genera la ord inara a actionar i lor E m itentu lu i d in d ata de 07.05.2018.
ln ceea ce priveste bi l antul si cifre le compa rative a le rezu ltatu lu i g loba l aferent exerc it iu lu i fina nciar înche iat la 31 . 12.2016, a u fost pregatite va lo ri consol idate a le celor doua banei care au fuzionat in d ata de 01.05 .2017 (Ba nca Co mercia la Ca rpatica S.A. s i fosta Patria Ba nk S.A.), pe ntru perioada anterioa ra fuz iun i i, fo losind va loarea co nta b i la la n ive l agregat aferent situati i lor fi nanc iare consol idate.
Comparativele aferente l un i i decem brie 2016 d in rezu ltatu l g loba l ra portat cuprind conso l idarea rezultatelor fina ncia re din 2016 a fostei Patria Ba n k S.A. cu rezultatele fina nciare din 2016 a le fostei Ba nei Comercia l e Ca rpatica pentru o perioada de 9 l un i, incepand cu 31 mart ie 2016 (data in care fosta Patria Ba nk S.A. a prel uat contro lu l asupra fostei Ba nei Comercia le Ca rpatica) s i pana la 31 decem brie 2016.
Situatia pozitie i fina nciare, situatia rezultatu lu i g loba l, fl uxuri le de numerar si situatia mod ifica ri lor capita l u r i lor propri i se regasesc in situati i le fi na nciare ind ivid ua le s i consol idate aferente exercit iu lu i fi na nciar încheiat la 31.12.2017 pub l icate pe site web al em itentu lu i la adresa https ://www.patria ban k.ro/d/835/grupu l-patria-ba nk-situati i-fina nciare-consol idate-2017-ro .pdf fi ind i ncorproate pr in referinta îm preuna cu ra portu l de aud it i n cuprinsu l p rezentu lu i Prospect si pot fi ide ntificate astfe l :
Capito le
Situatia pozitiei fina nciare Situatia rezultatu l u i g lobal F luxur i le de nume ra r Situatia mod ifica ri lor capita l u ri lor propri i
Corespondenta in Situatii le Financiare auditate la 31.12.2017
Pagina 6 Pagina 4 si 5
Pagina 11 si 12 Pagina 7 - 10
Polit ici le conta bi le ale Em ite ntu l u i se regasesc descrise in situati i le fina nciare anua le.
5.15 .2 . l nformati i fi nanciare proforma
Nu este cazu l .
5 . 15 .3 . S ituat i i financ iare consol idate
Situati i le fi na nciare a n uale preze ntate in Prospect sunt situati i financ iare consol idate.
5 . 15 .4 . Auditarea info rm ati i lor fi nancia re anua le istorice
' • " O d�cla�_atie prin care s� atesta ca informatiile financi�re �s�ori�e au fos�_au�itate._ ln c�lk i�-�b-;-;· · _;:,;
auditam au refuzat sa ,ntocmeasca un raport de audtt pnvtnd 1nformat11le f,nanc,are ,stontţ'.SO,U daco raportul de audit cantine rezerve sau atentionari privind imposibilitatea exprimarii unei pozitii, refuzul, rezervele sau atentionarile in cauza se reproduc integral, insotite de o explicatie
Situati i le fi na nciare anua le pentru exercitiu l financia r incheiat la data de 3 1.12.2017 i ncorporate prin referinta in Prospect a u fost a ud itate de catre Pricewaterhouse Coopers Audit S.R.L., cu sed iu l socia l in Bucu resti, str. Ba rbu Vacarescu nr . 301-3 11, C lad irea La keView, etaj 6/1, sector 2, numar de i n registra re la Registrul Comertu l u i J40/17223/1993, Cod in registra re fiscala RO4282940. Ra poarte le de a ud it em ise de a ud itorul fi na nciar a l E m itentu lu i pe ntru situati i l e fina nciare preze ntate in Prospect sunt incorporate pr in referinta in prezentul Prospect.
Nu a existat n ic iun refuz a l aud itori lor cu privire la i ntocm i rea ra portu lu i d e a ud it pentru situati i le financiare preze ntate in Prospect. Situati i le fina ncia re aferente exe rcit i u lu i financia r inche iat la 31.12.2017 im preuna cu op in ia a uditori lor cu privire la rezu ltate le exercit i u l u i fina nciar inche iat la 31.12.2017 sunt d isponib i le pe site-u l Patria Ba nk SA la adresa https ://www. patria ba nk. ro/ d/835/gru pu I-patria-ban k-situati i-fi na ncia re-co ns ol idate-2017-ro. pdf .
Indicarea celorlalte informatii din documentul de inregistrare care au fost auditate de auditori
Nu exista a lte inform atii d in Prospect care sa fi fost a ud itate de aud ito ri.
ln cazul in care informatiile financiare din documentul de inregistrare nu au fost extrase din situatiile financiare auditate ale emitentului, se mentioneaza sursa acestora si faptul ca nu au fost auditate.
Nu este cazul
5 . 15 . 5 . Data ce lor m a i recente info rmatii fi na nciare a n ua le : u ltim u l exercitiu fi na nciar pentru care informat i i le a u fost aud itate la data prezentu lu i d ocument
Ult im u l exe rcitiu fi na nciar pentru care informati i le a u fost a ud itate la data preze ntu l u i document este exe rcit iu l 2017, incheiat la 3 1.12 .2017.
5 . 15 .6 . l nformatii fi nancia re intermediare si a lte informati i
Daco emitentul a publicat informatii financiare trimestriale sau semestriale de la data ultimelor situatii financiare auditate, informatiile financiare in cauza trebuie incluse in documentul de inregistrare. Daco informatiile financiare trimestriale sau semestriale in cauza au fost revizuite sau auditate, trebuie inclus, de asemenea, raportul de revizuire sau de audit. Daco nu este cazul, se precizeaza acest lucru.
De la data u lt imelor situati i fi nanc iare aud itate aferente anu lu i 2017, emite ntu l a pub l icat informatii fina nciare trimestria le aferente primu lu i tr imestru a l anu l u i 2018, ca re sunt d isponi bi le pe site-u l Patria Ba nk S.A. la a d resa https://www.patriaban k.ro/desprepa tria /i nve st ito ri/ re z u Ita te-s i-ra poa rte/ rapoa rte-fi na ncia re
87
,.};_ t�ur=:�, � i;.. .. \�
.... ,,;_;.� ·"<.,,· ', C· ', /('Y / l '-\�
r - ,'" t1 Comparative le afe rente l un i i martie 2017 cu pr ind conso l idarea rezu ltate lor finan:·a,ce la · · ..-:,f· 3 1.03.2017 a le fostei Patria Ba nk S.A. cu rezu ltatele fina nciare la 3 1.03.2017 a le fostei ;B� nci
, ..
Comerc ia le Ca rpatica S.A.
Mentionam ca informati i le fina nciare la data de 3 1.03.2018 si 3 1.03.2017 prezentate in P rospect nu au fost a u d itate sa u revizu ite.
Daco a fost întocmit cu mai mult de noua luni dupa sfarsitul ultimului exercitiu financiar auditat, documentul de înregistrare trebuie sa cantina informatii financiare intermediare, care pot sa nu fie auditate (caz in care se precizeaza acest lucru}, pentru cel putin primele sase luni ale noului exercitiu financiar.
lnformatiile financiare intermediare trebuie sa fie insotite de situatii financiare comparative pentru aceeasi perioada a exercitiului financiar anterior; cu toate acestea, prezentarea bilanturilor anuale este suficienta pentru îndeplinirea cerintei privind informatiile comparative din bilant
Nu este cazul.
5 . 15 .7 . Po l it ica de d istri bu i re a d ivide nde lor
Pentru perioada pentru care se furnizeaza informatii financiare istorice, valoarea dividendelor per actiune, eventual ajustata pentru a permite efectuarea unor comparatii, in cazul in care numarul de actiuni ale emitentului s-a modificat.
l n genera l , in cazu l in ca re, intr-un exe rcit iu fina nciar Ba nca in registreaza profit, Co nsi l iu l de Ad min istratie poate propune d istribu i rea de d iv idende, propunere pe ca re o va supune a probar i i act ionari lor i n cad ru l aduna ri i generale ord i na re a actionari lor Ba nci i d e aprobare a situat i i lor fi nanciare a n u a le.
Pentru exercit i i le financiare in care Ba nca i n registreaza profit, adunarea generala ord inara a act ionari lor se va pronunta cu privire la d istribu i rea d e d iv idende, d istri bu i re care se va rea l iza d in profitu l net s i va sta b i l i valoa rea tota la a d iv idendelor brute a f i repart izata, suma d ividendu lu i brut pe act iu ne, precu m s i procesu l privind plata, in baza propune ri i facute de Cons i l iu l de Ad min istratie a l Ba nci i . De asemenea, in cad ru l adunari i respective se va a proba data de inregistra re, ad ica data la care a re loc ide ntificarea actionari lor care u rmeaza a beneficia de d ividende. Aceasta data trebu ie sa fie u lte r ioara cu ce l putin 10 z i l e lucratoare datei aduna ri i generale a actio nari lor care a a probat d istri bu i rea de d ividende . Data plat i i d ividendu lu i este sta b i l ita de adunare, la propunerea Co nsi l i u l u i de Admin istratie, i ntr-o z i lucratoa re u lterioara cu cel m u lt 15 z i le l ucratoare datei de înregistra re. Hota ra rea aduna ri i generale a actio nari lor de fixare a d iv idend u l u i se depune in termen de 15 z i le la Ofic iu l Nationa l a l Registru lu i Comertu l u i, pentru a fi mentionata i n registru si pub l icata i n Monitorul Oficia l a l Roma n iei , Pa rtea a IV-a.
Vor beneficia de d iv idende numa i actiona ri i i n registrati in registru l actionar i lor, t inut de Depozita ru l Central, la data de inregistra re, sta bi l ita de adunarea generala a actionar i lor, co nform celor de ma i sus. Fiecare actiune, p latita integra l, confera proprieta ru lu i e i d reptu l de a pr imi d ividende. Toate acti un i l e em ise de Banca confera d repturi egale privi nd d iv idende le. Nu exista actiun i preferentia le fara d rept de vot sa u acti un i care co nfera d re ptu l la ma i m u lt de un vot.
88
Emitentul a in registrat p ierdere in a n u l 2017. /2�:-�:·•;:.7�\·c;.�, . · . <;_<\ (i,Ş:, :;') '''\�-.
' ,. • I •,, -<'\ 5.15.8. Proce d u ri jud ic iare si de a rb itraj ·,Î .'. · . , ·< !i
·,;) I �l • • -LI lnformatii privind orice procedura guvernamentala, judiciara sau de arbitraj (inclusiv\;(ice astfel . }
� ,.,._ . ţ,. ;#
de procedur in derulare sau potentiala de care Emitentul are cunostinta) din ultimele 12 luni, cel putin, care ar putea avea sau a avut recent efecte semnificative asupra situatiei financiare sau a profitabilitatii Emitentului si/sau a Grupului sau o declaratie negativa adecvata.
Em itentu l este imp l icat in d iferite proceduri j ud ic iare a pa rute in cursu l normal al activitati i , atat in ca l itate de rec lamant cat si de pa rat, in a proximativ 850 de dosa re la data de 2 6.03.2018. Cu exce ptia l itigii l o r descrise ma i jos, Ba nca nu este i m pl icata si nici nu a re cu nostinta de n ic iun fe l de l it igi i ca re a r putea fi prezu mate a avea un efect negativ semn ificativ asu pra activitatii Ba ncii , cu p recizarea ca pragul de m ateria l itate avut in vedere in ceea ce p riveste un eventu a l efect sem nificativ a fost de 1 mi l ion EUR. Totusi , t rebu ie precizat ca este posib i la o crestere a numaru lu i l itigi i lor privind c la uzele abuzive care a r p utea avea un i m pact negativ semn ificativ asupra pozitiei fi na nciare si rezu ltate lor Ba nci i generand in ace las i timp o majora re a provizioane lor. La d ata de 26.03.2018 Ba nca era pa rte intr-un numar de 68 dosare privind c la uze a b uzive, aflate pe ro l u l instante lo r de judecata.
De asemenea, in baza proiectu l u i de fuziune d intre fosta Ba nca Comerc ia la Ca rpatica S.A. s i fosta Patria Ba nk S.A., ce le doua ba nei a u pus la d is pozitia a ctiona r i lor ca re n u a u votat in favoa rea fuz iun i i proceduri de retrage re a acestora d in fosta Ba nca Comercia la Carpatica S.A., respectiv d in fosta Patria Ba nk S.A. l n conform itate cu p revederi le acestor proceduri, in perioada de exercita re a d reptu l u i de retragere, si-a u exprimat d reptu l de retragere:
din fosta Ba nca Comercia la Ca rpatica S.A. - un numar de 3 a ctiona ri, detinand î m preuna u n numar de 414.699.946 acti un i la fosta Ba nca Comercia la Ca rpatica S.A., reprezentand 18,83% d in ca pita l u l socia l a l banc i i a bsorba nte îna inte de fuz iune, Banca ava nd ob l igatia de a ach izit iona aceste actiun i de l a actionari i respectivi la un pret de 0,0896 le i/act iune, fa pt ce va cond uce la restitu i rea d e capita l catre actiona ri, i n suma d e 37.157.1 15,17 le i. Pretu l de 0,0896 le i/act iune la care Banca a re ob l igatia d e rasc u m pa ra re act iun i lor persoa nelor care si-a u exercitat d re ptu l de retragere a fost sta b i l it d e un expert a utorizat independent, nu mit de j udecatorul de legat in conform itate cu Legea Societati lor, la cererea banci lor imp l icate i n fuz iune.
d in fosta Patria Ba nk S.A. - un numar de 2 actio na ri, det inand î m p reuna un numar d e 303.758 act iun i la fosta Patria Ba nk S.A., rep rezenta nd 0,0003% d in ca pita l u l socia l su bscris si varsat a l banci i a bsorbite îna inte d e fuz iune, Banca avand ob l igatia de a ach izit iona aceste actiun i la un pret de 0,2702 le i pentru fiecare acti une em isa de banca a bsorbita ( reprezenta nd pretu l d e retragere pentru ce le 3,0566 act iun i e m ise de banca a bsorba nta in sch imbu l unei act iun i emise de banca a bsorbita), fa pt ce va cond uce la restitu i rea de capita l catre actio nari in suma tota la de 82.075,41 le i ; pretu l de 0,2702 lei/act iune la care Ba nca a re ob l igatia de rascumparare a fost sta bi l it de un expert a utorizat ind ependent, num it d e judecatoru l de legat in co nform itate cu Legea Societati lor la cererea banci lor i m pl icate i n fuz iune.
89
�,'f. f�U�.�.,._,
, 1./'1; '> - ' , ,\t .. I . · . �,
0 � i
Pentru ad ucerea la îndep l in i re a ob l igatiei d e a rascumpara acti un i le pentru care s-a \ixe�citat :'." ·
d re ptu l d e retrage re, Banca a re ob l igatia de a respecta cerintele a rt . 77 si 78 d i n Regul�Ă:J:e.r,,�u l UE n r. 575/2013. Aceasta presu pune parcurgerea unor demersuri ce vizeaza aprobarea p re la bil�� a Ba nci i Nationa le a Romanie i si prezentarea de dovezi ca fo nduri le propri i a l e Ba nci i , d u pa efectuarea operati un i i d e rascumpa ra re, se vor situa la u n nivel accepta b i l d i n pu nct de vedere prudent ia l .
Ope rat iu nea de red ucere de ca pita l a l Ba nci i ca re s-a rea l izat la fina l u l a n u l u i 2017 nu afecteaza d re pturi le actio nari lor respectivi, Ba nca urmand sa isi respecte ob l igati i le d e plata fata de acestia conform Proced u ri lor de retragere pu bl icate de catre ce le doua ba nei.
Pa na la d ata Prospectu l ui, Ba nca n u a a n u ntat operatiunea d e rasc u m pa ra re a act iun i lor pro pri i de la actionari i ca re si-a u exercitat d re ptu l de retragere.
l n acest context, la data de 07 .08.2017 Patria Ba n k S.A., a receptionat în ca dru l dosaru lu i civil n r. 4435/85/2017, î n registrat la Tri buna l u l S ib i u, ordona nta d e p lata fo rm u lata d e domnu l I l ie Cara bu lea pr in care acesta din urma, î n ca l itate de reclama nt, so l i cita ob l iga rea Patria Ba n k S.A., i n ca l itate de pa rat, i n sol idar cu adm in istratorii acesteia, sa p lateasca rec lamantu lu i sumele de "(a) 40. 666.949,8 lei pretul actiunilor rascumparate de societatea parata, (b) dobanda legala penalizatoare aferenta sumei datorate, egala cu rata de referinta BNR majorata cu 4% incepand cu data introducerii cererii de fata si pana la plata efectiva si (c) cheltuieli de judecata reprezentand taxa de timbru si onorar avocat. 1 1 • Tribuna l u l Sib iu a dec l inat com petenta de sol utio nare a cererii i n favoa rea Tribuna lu l u i Bucu resti, fi ind î n registrat dosaru l cu n r. 4582 1/3/2017 la Tribuna lu l Bucu resti. La data de 16.03.2018 a fost pronu ntata de catre i nsta nta de judecata u rmatoarea hota ra re : "Respinge ca neintemeiata exceptia lipsei calitatii procesuale pasive a debitorilor persoane fizice. Respinge ca inadmisibila cererea creditorului de emitere a unei ordonante de plata. Respinge ca neintemeiata cererea creditorului de acordare a cheltuielilor de judecata efectuate. Cu drept de a formula cerere in anulare, in termen de 10 zile de la momentul comunicarii, apelul urmand a fi depus la sediul Tribunalului Bucuresti, secţia a VI-a."
De aseme nea, la data de 18.09.2017 Patria Ba n k S.A. a receptionat i n cadru l dosaru lu i civi l n r. 4874/85/2017, î n registrat la Tribuna lu l Si b iu, ordona nta de plata form u lata de domnu l Dica n Octavian prin care acesta d in u rma, i n ca l itate de reclama nt, sol ic ita ob l igarea Patria Ba n k S.A., i n ca l itate de pa rat, în so l idar cu adm in istratori i acesteia, s a p lateasca recl a m a ntu lu i sumele d e 1 1 (0) 318,866.2 lei dar nu mai putin de 285. 704, 1152 lei (b) dobanda legala penalizatoare aferenta sumei datorate, egala cu rata de referinta BNR majorata cu 4% incepand cu data introducerii cererii de fata si pana la plata efectiva si (c) cheltuieli de judecata reprezentand taxa de timbru si onorar avocat. 1 1 Tribuna lu l Sib iu a dec l i nat com petenta de so l utio nare a cereri i in favoa rea Tribun lu l u i Bucuresti, fi ind în registrat dosar cu n r. 43476/3/2017 la Tribuna lu l Bucu resti . La data de 02.03.2018 a fost pronu ntata de catre insta nta de judecata u rmatoarea hota ra re : "Admite exceptia lipsei calitatii procesuale pasive a debitorilor Horia Dragos Manda, Daniela Elena Iliescu, Bogdan Merfea, Nicolae Surdu si Vasile fuga. Respinge cererea formulata in contradictoriu cu acesti debitori ca fiind introdusa impotriva unor persoane fora calitate procesuala pasiva. Respinge cererea formulata in contradictoriu cu debitoarea Patria Bank SA ca neîntemeiata. Respinge cererea creditorului de acordare a cheltuielilor de judecata ca neîntemeiata. Cu cerere in anulare in termen de 10 zile de la comunicare."
(l', . .. ·::,\\ l n p l us, la data de 25.09.2017 Patria Ba nk S.A. a receptionat in cad ru l dosa ru lu i \
��i( ' 'n/, ·
. _· /
4875/85/2017, in registrat l a Tribuna lu l Si b iu, ordona nta de p lata fo rmu lata de doamna Ciob,�·�w-: Li l i ane Christ ine prin ca re aceasta d in u rma, in ca l itate de recla m a nt, so l icita ob l iga rea Patria Ba nk S.A., in ca l itate de pa rat, in so l idar cu ad m in istratorii acesteia, sa p lateasca recla mantu lu i sume le d e "(a) 484.1 78, 60 lei dar nu mai putin de 433.824,0256 lei (b) dobanda legala penalizatoare aferenta sumei datorate, egala cu rata de referinta BNR majorata cu 4% incepand cu data introducerii cererii de fata si pana la plata efectiva si (c) cheltuieli de judecata reprezentand taxa de timbru si onorar avocat." Tribuna lu l S ib iu a decl inat com petenta de sol utionare a ce reri i in favoa rea Tribuna l u l u i Bucuresti, fi ind in registrat dosar cu n r. 45815/3/2017. La terme nu l d in 3 1.01.2018 a fost pronuntata u rmatoarea hota ra re: ,,respinge exceptia lipsei calitatii procesuale pasive, exceptie invocata de debitorii persoane fizice, ca neintemeiata, respinge cererea de emitere a ordonantei de plata ca inadmisibila; respinge cererea creditoarei de obligare a debitorilor la plata cheltuielilor de judecata, ca neintemeiata; ia act ca debitoarea solicita cheltuieli de judecata pe cale separata, cu drept de cerere in anulare in termen de 10 zile de la comunicare acesteia."
La d ata de 16.04.2018 Banca a receptionat, la sediu l sau ce ntra l d i n Bucu resti, Sos. Pipera nr. 42, et. 7, 8 si 10, sector 2, instiinta rea formu lata de domnu l I l ie Ca ra bu lea, in ca l itate de actio nar, p rin ca re se comun ica fa ptu l ca d l. I l i e Cara b u lea, in ca l itate de recla m a nt, a fo rm u lat o actiune in a n u la re a Hota ra rii AG EA nr. 1/12.03.2018, privind operatiu nea de m ajora re a ca pita lu lu i socia l a l Ba nci i, actiunea facand obiectul d osa ru l u i n r. 11872/3/2018, aflat pe ro l u l Tribuna lu lu i Bucu resti, sectia a VI-a Civi la. Pentru acest dosar nu a fost sta bi l it inca un termen de j udecata.
De asemenea, pe ro l u l Tribuna l u l u i Bucu resti, sectia a VI-a Civi la, este i n registrat dosaru l cu n r. 11873/3/2018, parti fi ind d l . I l ie Cara bu lea , in ca l itate de reclama nt, si Patria Ba nk S.A., in ca l itate de parat, ava nd ca ob iect o cerere de em ite re a unei o rdona nte presed intia le. La primu l termen d e judecata din data de 11.05.2018 insta nta a acordat un nou termen pentru data de 25.05.2018.
5 . 1 5 .9 . Mod ificari sem n ificative ale situatiei fi nancia re sau comercia le
O descriere a oricarei modificari semnificative a pozitiei financiare sau comerciale a grupului, care s-a produs de la sfarsitul ultimului exercitiu financiar pentru care au fost publicate situatii financiare auditate sau situatii financiare intermediare sau o declaratie negativa adecvata.
l n data de 23.02.2018 Ba nca a î ncheiat un contract de im prumut su bordonat la te rmen, cu actio naru l majorita r - EEAF Fina ncia l Services B.V., in va loare de 4,30 mi i. EUR, cu o matu ritate de 6 an i si cu scadenta in 23.02.2024.
La data de 09.03.2018 au fost sem nate intre Banca, in ca l itate de îm prum utat si EEAF Fina ncia l Services B.V., in ca l itate de im prumutator, actul ad it iona l n r. 1 la co ntractu l de îm pru m ut subordonat incheiat la 23.02.2018 ( in suma de 4.300.000 EUR), prin care parti le a u conve nit asu pra scadentei anticipate a î m p ru m utu lu i su bordonat, la data încheie ri i actu lu i ad itiona l , sumele aferente imprumutu lu i s u bordonat urmand a f i ra m bu rsate exc l usiv pr in tra nsfer de act iun i, pe baza conversiei i n acti un i nomi native emise de Ba nca in cadru l majorari i de capita l socia l a probata prin Hotara rea AG EA de Majorare, la cursu l de sch imb a l BNR de la data subscrierii. Pa rti le au convenit ca actul ad itiona l nu va prod uce efecte, i n cazul in care co nversia
. ;-/ ' ,.... --> , im pru m utu lu i subordonat in acti un i nu va fi a p robata de a uto ritat i le com petente, in confor'rn itjlţe · / '· ·..:· · · • . · · ., ·
cu prevederi le Regu lamentu lu i nr. 575/2013 priv ind cerintele prudent ia le pentru i nstituti i le de · ·· cred it si fi rmele de investitii si de mod ificare a Regu la mentu lu i UE nr.648/2012 si/sau majora rea de ca pita l socia l nu va fi fina l izata, in acord cu prevederi le lega le.
La data d e 29.03.2018 Ba nca a înche iat u n contract de im prumut subordonat la termen cu act ionaru l majorita r - EEAF Financia l Services B.V. i n va loare de 5.000.000 EUR, cu o maturitate de 6 an i si cu ra m bursare într-o singura tra nsa la scadenta.
5 .16. I N FORMATI I SUPLIMENTARE 5 . 16 . 1 . Ca p ita l u l socia l
5 . 1 6 . 1 . L Cuantu m u l capita lu lu i emis si, pentru fieca re categorie de act i un i :
( a ,b ) numaru l de actiun i auto rizate; n u maru l de a ct iun i em ise s i va rsate integral s i numa ru l de act iun i em ise, d a r neva rsate integra l
La data Prospectu l ui, capita l u l socia l a l Em itentu l u i este de 227.12 1.731,30 le i impartit in 2.271.2 17.3 13 actiun i su bscrise s i integra l va rsate de actionari i E m itentu lu i.
(c ) va loarea nomina la a unei a ct iun i sa u fa ptul ca a ctiu n i le n u a u o va loare nomina la ;
Va loarea nomina la a une i actiun i emise de Em itent este de 0,10 lei.
( d ) o a p rop ie re a n u maru lu i de a ctiun i aflate i n ci rculatie la data deschider i i si la data înch ideri i exercit iu lui. Se precizeaza daca peste 10 % din ca pita lu l socia l a fost va rsat pr in intermediu l a ltor active decat n u me ra r in perioada pentru care se fu rn izeaza info rmati i le fi n a nc ia re isto rice.
Numaru l de act iun i aflate in circulatie la inceputul anu lu i 2017 pentru fosta Ba nca Comerc ia la Carpatica S.A. (societatea a bsorba nta in procesul de fuz iune) e ra de 2.202.742.822, iar numaru l de act iun i aflate in circu latie la inceputul anu lu i 2017 pe ntru fosta Patria Ba nk S.A. (societatea a bsorbita in procesu l de fuziune) era de 972.647.537. Numaru l de act iun i ale Patria Ba nk ( ba nca fuzionata) aflate in circu latie la sfa rsitu l exercit iu lu i 2017 (ega l cu numarul de acti un i aflate in circu latie la data Prospectu lu i ) era de 2.27 1.2 17.3 13.
Ca urmare a fi na l iza rii procesu lu i d e fuz iune intre fosta Banca Co mercia la Ca rpatica S.A. s i fosta Patria Ba nk S.A., in l una ma i 2017, ca pita l u l socia l a l Emitentu lu i s-a majorat de la 220.274.282,20 RON la 376.239.92 1,30 RON, iar in luna octom brie 2017 a fost redus la 227.12 1.731,30 RON prin anu l a rea unui numar de actiun i. Nu au existat a lte s ituati i in care ca p ita l u l socia l sa fie va rsat prin intermed iu l a ltor active decat numerar i n cursul anu lu i 2017.
Majora rea de capita l socia l preze ntata in acest Prospect va avea d re pt sursa s i conversia a doua î m pru m uturi subordonate acordate Ba nci i de catre EEAF Fina ncia l Services B.V. in l im ita sumei de 40.309.000 lei (repreze nta nd echiva lentu l in le i a sumei de 8.650.000 EUR la u n curs est imat de 4,66 lei/EUR care va fi actual izat cu cursu l BNR din ziua subscrieri i ) , co nform Hota rarii AG EA de Majora re.
92
5 . 1 6 . 1 . 2 . N u ma rul si ca racteristic i le pr inc ipale ale actiun ilor ca re n u acestea exista.
Nu exista actiu n i ca re sa nu reprezinte ca pitalul.
5.16.1.3. Valoa rea valorilor mobi l iare convert ib ile, transfera bile sau insotite de bon u ri de subscriere, c u ind ica rea procedu rilor d e conversie, tra nsfe r sa u su bscr iere.
Nu exista valori mob i l ia re convert ib ile, t ra nsferabile sau i nsotite d e bo n u ri d e su bscriere.
5. 16. 1.4. l nfo rmati i p rivind conditi ile ca re regleme nteaza o rice d re pt de ach iz it ie si o rice ob l igatie conexa cap italulu i a utorizat, da r neem is, sau p rivi nd orice a ngajament de majora re a ca pita l u l u i social .
Nu este cazu l .
5 . 16 . 1 .5 . lnformati i pr ivind ca pitalul soc ia l al o ricaru i membru al grupulu i ca re fa ce ob iectul u nei opti un i sau al unui a cord cond ition at sa u neco ndit ionat prevazand a cord a rea unor optiu n i asupra ca pita l u l u i si detal i i pr ivind opti u n ile respective, inclus iv identitatea persoane lor la ca re se refe ra .
N u este cazul.
5 .17 . CONTRACTE I M PORTANTE
Rezumatul fiecarui contract important (altele decat cele incheiate in cadrul normal al activitatii)
incheiat de catre Emitent sau orice alt membru al grupului, in cursul ultimului exercitiu de
dinaintea publicarii documentului de inregistrare.
Rezumatul oricarui alt contract (altele decat cele incheiate in cadrul normal al activitatii) incheiat
de catre orice membru al grupului si continand dispozitii care atribuie oricarui membru al grupului
o obligatie sau un angajament important(a) pentru intregul grup, la data documentului de
inregistrare.
Considerand ca pragu l de mater ia l itate sta bi l it pentru determ inarea contractelor i m porta nte este de peste 1.000.000 E U R, incl usiv, E m itentul a re î ncheiate urmatoare le contracte importa nte i m po rta nte, a ltele decat cele înche iate în cadru l normal al activitat i i :
Aco rd u l de îm pru m ut subordonat la termen acordat de E EAF Banci i , î ncheiat la data de 23.08.2016, cu mod ifica rile si com pleta r i le u lterioa re, i n valoa re tota la de 4 .350.000 E U R, cu ra mbursa re î ntr-o s ingura transa la scadenta d i n data d e 31.03 .2024 Aco rd u l de împru m ut su bordonat la termen acordat de d o m n ul Horia M a nda Banci i, i n ca l itate de Presed inte a l Cons i l i u l u i de Ad min istratie a l Banc i i , înche iat la data de 28.11.2017, i n va loare totata d e 2 .000.000 E U R, cu ra m b u rsare î ntr-o s ingura tra nsa la scad enta d i n data de 28.1 1.2023
93
î
I
</";"iii7i, �: � ,' >:, ,l:...:f ·'ţ,>'
("'' \, ,: ' ' '
Acord u l de imprumut subordonat la termen acordat d e EEAF Ba nci i, incheiat l�(data d e 23.02.2018, i n va loare tota la de 4.300.000 EUR, c u ra m bursare intr-o s ingura tra �sâ' la· scadenta d in data de 23.02.2024. Acord u l de imprumut subordonat la termen acordat de EEAF Ba ncii , incheiat la d ata d e 29.03.2018, in valoare tota la de 5.000.000 E UR, cu o maturitate d e 6 an i s i cu ra mbursare într-o singura tra nsa la scadenta.
La d ata de 09.03.2018 au fost sem nate intre Ba nca, in ca l itate de îm prum utat si E EAF Financia l Services B.V., in ca l itate de i m prum utator, actul ad itio na l n r. 1 la contractu l de îm prumut subordonat încheiat la 23.02.2018 ( in suma de 4.300.000 EUR) si actu l ad it iona l n r. 4 la contractu l de i m prum ut subordonat înche iat la data de 23.08.2016 ( in suma d e 4.350.000 EUR), pr in care part i le a u convenit asupra scadentei a ntici pate a îm prum uturi lor subordonate, la data incheieri i acte lor ad itiona le, sumele aferente ce lor 2 imprumuturi subo rdonate urmand a f i ra mbursate exclusiv prin tra nsfer de actiu n i, pe baza co nversia in actiun i nominative emise de Ba nca in cad ru l majora ri i de capita l socia l aprobata p rin Hotara rea AG EA de M ajorare, la cursu l de schim b a l BNR de la data su bscrierii. Parti le a u convenit ca actele adit ionale n u vor produce efecte, in cazu l i n care conversia împrum uturi lor subordonate in actiun i nu v a fi a p robata de a utoritati l e com petente, in confo rm itate cu prevederi le Regu lamentu l u i nr. 575/2013 privi nd cerintele prudentiale pe ntru instituti i le d e cred it si fi rmele de investit i i s i de mod ificare a Regu la mentu lu i U E nr. 648/2012 si/sau majorarea de capita l socia l nu va fi fi na l izata, in acord cu prevederi le lega le.
5.18. INFORMATII FURNIZATE DE TERTI, DECLARATII ALE EXPERTILOR SI DECLARATU DE INTERESE
Prospectu l nu inc lude declarati i sa u ra poarte atribu ite unei persoane care act ioneaza in ca l itate de expert pentru Oferta. l nformati i le prove n ite de la terte parti au fost reproduse cu acu ratete si, d upa cunostintele Emitentu l u i, nu au fost om ise fapte care ar face ca respective le informati i sa fie i ncorecte sa u sa ind uca in e roare.
Inte rmediaru l d ec lara ca nu a re n ic iun interes in legatura cu majora rea de capital social a l Emitentu lu i, cu exceptia i nterese lor care deriva d i n b u n a deru l a re a co ntractu lu i d e presta re de servici i de investitii financiare încheiat cu Emitentu l.
5. 19. DOCUMENTE ACCESIBILE PUBLICULUI Pe o perioada de un an de la data a probar i i Prospectu lu i de catre ASF, u rmatoare le documente sunt d isponib i le investitori lor:
Preze ntul Prospect Actu l Constitutiv al Em itentu lu i
94
;-. · ,
. , ) ,
Situat i i le Fina nciare An ua le Conso l idate a le Em itentu lu i afe rente exercitiu l fihâ1nciar ' încheiat la 3 1.12.2017, î m preuna cu ra portu l de a ud it afe rent acestora Situatia ind ivid ua la a pozitiei fina nciare respectiv situatia ind ivid ua la a performa nte i financiare a Ba nci i , neaud itata, pentru perioada încheiata la 3 1.03.2018
Pe toata perioada de va lab i l itate a Ofertei , documente le mentionate a nterior, sunt p use la d ispozitia investitorilor, pe suport de hartie, in u rmatoare le locati i :
la sediu l rea l a l Em itentu lu i d in strada P ipera nr. 42, C lad irea G loba lworth P laza, etaj 10, Bucu resti, Rema n ia, persoana de contact : M ihaela Consta ntin, telefo n +4 0372 538 725; la sed iu l I ntermed iaru lu i din b-d u l Ion Miha lache nr. 1-7, Turn BRD, sector 1, cod posta i 011 1171, Bucuresti, telefon 021 301 4151.
De a semenea, pe toata perioada d e va lab i l itate a Ofe rtei, P rospectu l va fi pub l icat in format electron ic pe website-ul E m itentu lu i (www.patriabank.ro), pe we bsite-u l I ntermed ia ru l u i (www.brd.ro) si pe website-u l Burse i de Valori Bucu resti (www.bvb.ro) .
95
6. NOTA PRIVIND VALORILE MOBILIARE PENTRU ACTIUNI PE
EMISIUNEA DE DREPTURI DE PREFERINTA
6 .1 . PERSOANE RESPONSABILE l nformati i le privind persoane le responsabi le sunt ment ionate i n cadru l capito l u l u i 5, su bca p ito l u l
5.1 11 Persoane responsabile" d i n p rezentul Prospect.
6.2 . FACTORI DE RISC l nformati i le privind factorii de r isc sunt mentionate in cad rul ca pito lu l u i 5, subcap ito l u l 5.3 Jactori de risc" din p rezentu l Prospect.
6.3 . I N FORMATI I DE BAZA 6 . 3 . 1 . Dec laratie privi nd capita l u l c i rcu lant net
O declaratie a emitentului din care sa reiasa ca, in opinia sa, capitalul sau circulant este suficien t pentru obligatiile sale actuale sau, in caz contrar, care s a explice cum prevede s a asigure capitalul circulant suplimentar necesar.
Em ite ntu l decl a ra ca, in op in ia sa, capita l u l sau circu lant n u este suficient pentru plata ob l igati i lor
sa le actua le .
Ma i m u lte i nformati i p uteti gas i in cadru l acestu i Prospect, ca p ito u lu i "5. 7. lnformatii privind tendintele", su bcapito u l u i 5 .7 .2 "Aspecte privind ratele de capital".
6 . 3 . 2 . Capita l u r i propri i si gra d u l de ind atora re
O declaratie privind nivelul capitalurilor proprii si nivelul de indatorare (cu o distribuire intre datoriile garantate si cele negarantate) la o data anterioara cu cel m ult 90 de zile fata de data elaborarii documentului. lnformatiile privind indatorarea includ, de asemenea, datoriile indirecte si contingente.
28.02.2018
Capital propriu
Datorii garantate cu termen de rambursare peste un an
Datorii negarantate cu termen de rambursare peste un an
Em ite ntul dec lara ca la data 28.02.2018 nive l u l capita l uri lo r propri i era de 2 18.53 1.704 lei.
ln categoria Dato rii ga ra ntate cu termen de ra mbursa re peste un an s-a u considerat depozite le atrase de la c l ienti i banci i (persoane fizice s i j u rid ice) a coperite de schema de garantare a depozitelor conform legii nr. 3 1 1/2015 privind schemele de gara ntare a depozite lor cu maturitate rezidua la de peste un an de la 28 februa rie 2018.
l n categoria Datori i nega ra ntate cu termen de rambursare peste u n an s-a u conside rat (1 ) de pozite le atrase de la c l ienti i ba nci i ( persoane fizice si j u rid ice) neacoperite de schema de gara nta re a de pozite lor conform legii n r. 311/2015 privind schemele d e garanta re a depozite lor, (2 ) d atorii sub fo rma im pru m uturi lor su bordonate primite de Ba nca) cu matu ritate rezid ua la de peste un an de la 28 februarie 2018.
Depozite de la c l ie nti nega rantate: 10.186.397 lei Datorii subordonate: 49.655.625 lei (doua co ntracte incheiate cu EEAF Financia l Se rvices BV pentru sumele de 4,35 mi i . EUR si 4,30 m i i. EUR si un contract incheiat cu M a nda Dragos Horia pentru suma de 2 mi i. EUR)
Alte mentiun i :
1 ) La data de 28.02.2018 Ba nca avea incheiat un acord de fina nta re cu Europea n l nvestment Fund pentru suma de 10 m i i. EUR (46.582.000 le i ech iva lent) d in care nu se efectuase nicio uti l izare de fo nduri. Aceasta l in ie de fina nta re este negara ntata.
2 ) Datorii fata de act iona ri i minorita ri privind d repturi le de retragere l a fuz iune - Va loarea d repturi lor de retrage re a actionari lor minoritari este in suma de 37.239 , 190,58 lei. La data de 31 Decembrie 2017 va loarea datori i lor fina nciare recu noscute este O LEI (zero LEI), atata t imp cat, in condit i i le descrise la Nota 2. D) Conti nuarea activitatii d i n Situati i le F inanciare nicio rascu m para re (part ia la sa u integra la ) nu a fost permisa in cond it i i le legale. Pentru deta l i i sup l imentare va ruga m sa consu ltati Nota 34 din Situati i le Financiare.
3 ) La data de 28.02.2018 Banca avea inche iate contracte d e inch i riere spati i comercia le ( in ca l itate de Locatar) pentru care va loarea viitoare a p lat i lor m in ime de leasing operationa l cu te rmen de plata peste 1 an era de 23.768.733 lei.
Ind icatorul efectu l u i de levie r la 28.02.2018 este 4,34% (ca lcu lat conform prevederi lor a rt. 429 din Regu lamentul UE 575/2013).
6 . 3 . 3 . I nte resele persoane lor fizice si j u ridice participa nte la emis iune/oferta
O descriere a tuturor intereselor, inclusiv a celor conflictuale, care ar putea influenta semnificativ emisiunea/oferta, identificand fiecare dintre persoanele implicate si indicand natura intereselor.
97
o Intermediaru l nu a re n ici un i nteres si n ici u n confl ict de i nterese ca re a r putea infl uenta O ert·a'. . i n . mod semn ificativ, cu exceptia i ndep l i n i rii contractu lu i sem nat cu Emite ntu l pentru interme't!Jerea acestei operat iun i. '<_, · ,,.
6 . 3 .4 . Motivele ofertei si ut i l i zarea fo ndur i lor obti nute
Fond u ri le atrase vor fi uti l izate pentru intarirea bazei de cap ita l ca re va perm ite banc i i sust inerea si im plementa rea strategiei sa le d e crestere orga nica a actvitatii de cred itare, î n condit i i le respecta ri i cerinte lor prudent ia le de so lva b i l itate.
6.4. INFORMATII PRIVIND VALORILE MOBILIARE CARE URMEAZA A FI OFERITE/ADMISE LA TRANZACTIONARE
6 .4 . l . O descriere a natur i i si categoriei va lor i lor mob i l i a re oferite si/sa u admise la tra nzactio nare si codu l ISIN
Act iun i le Noi fac parte d i n aceeasi categorie de act iu n i, sunt ord inare, nominative, ind iviz ibi le, d e va loare egala, em ise in forma dematerial izata, asigura detinatori lor d re pturi egale s i a u o va loare nomina la de 0, 1 le i fiecare.
Registru l act iun i lor E m itentu l u i este t inut de Depozitarul Centra l S.A., cu sed i u l în b-d u l Ca rol 1 , nr. 34-36, etaje le 3,8 si 9, sector 2, cod posta i 020922, Bucuresti.
Actiun i le Em itentu lu i sunt tra nzactionate pe p iata reglementata la vedere adm in istrata de Bursa de Valori Bucuresti, segmentu l Pr incipal, categoria Premium, s u b s imbo lu l de tranzactionare PBK, avand cod ISIN ROBACRACNOR6 si cod u l LEI 54930034L83M3 E7JWl25.
6 .4 .2 . Legis latia in te mei u l ca re ia au fost create valor i le mob i l ia re
Act iun i le Noi sunt e m ise si oferite în conform itate cu legis latia incidenta d in Roma nia.
Orice l itigiu care decurge d in sau i n legatu ra cu Act iun i le va f i sol utionat de catre a utoritati le com pete nte d in Roma nia.
6 .4 .3 . Ind icarea fo rmei sub ca re au fost emise va lor i le mob i l ia re : t it l u ri nominative sa u la purtator, fi z i ce sau demateri a l izate
Act iun i le Noi sunt act iun i nominative, emise în forma d emateria l izata si confera detinatori lor dre pturi si ob l igati i egale în conform itate cu d ispoziti i l e Legi i Societati lor, a le reglementar i lor ap l icab i le p ietei de ca pita l si a le Actu lu i Constitutiv. Act iun i le Noi subscrise in cadru l m ajora ri i capita l u l u i socia l vor fi evidentiate p rin i nscrieri în cont, evidenta acestora fi ind pastrata de catre Depozita ru l Centra l S.A.
98
· '
6 .4 .4 . Moneda in ca re se face em is iunea.
Act iun i le Noi sunt em ise i n le i.
, ... � 6 .4 . 5 . Descrierea dre ptur i lor conexe Act iun i lor nou e m ise, i nc l us iv a oricarei restrictii care l e ·este · ap l icab i la si a moda l itatii de exercita re a d re ptur i lor in cauza
Fieca re act iune acorda d repturi si ob l igati i ega le si confera detinatoru lu i acesteia toate d re pturi le stipu late de Legea Societat i lor, in reglementa r i le a p l icabi le p ietei de capita l precum si prevederi le Actu lu i Constitutiv Mai jos sunt preze ntate princi pa le le d repturi atasate Act iun i lor Existente s i care vor f i atasate Actiun i lo r Noi ca re vor f i emise in cadru l majorar i i de ca p ita l socia l a l Ba nci i, d u pa cum u rmeaza :
i. Dreptul de vot si dreptul de a participa la adunarea generala a actionarilor Bancii Orice titu lar de actiun i em ise de Banca înregistrat in registru l actionari lor t inut d e Depozita ru l Centra l la data de refe rinta a adunari i sta b i l ita de Consi l i u l de Ad min istratie poate pa rticipa la adunari le generale a le actionari lor, fiecare actiune subscrisa s i va rsata dand d reptu l la un vot (cu exceptia cazuri lor i n care d reptu l de vot este suspendat), d re ptu l d e a a lege si d e a fi a les in orga nele de cond ucere ale Ba nci i , d re ptu l de a participa la d istri bu i rea d iv idendelor si a cotei cuven ite in ca zu l l ich ida ri i Ba nci i. Act ionari i pot pa rt ic ipa s i vota in cadru l ad unari lor perso na l, prin re prezenta re, in baza une i procuri genera le sa u a unu i procu ri specia le acordate pentru respect iva adunare sau prin coresponde nta. Fo rmal itati le care trebu ie indep l in ite pe ntru participarea la adunari le generale a le Ba nci i , inc lusiv modal itati le de obtinere si terme nu l de depu nere a pu ncte lor noi pe o rd inea de zi, a proiectelor de hotara ri, a procur i lor genera le si specia le si a bu let ine lor de vot pr in corespondenta vor fi mentionate in convocatorul a d unari i. Actio naru l ca re, intr-o anumita operat iune, a re, fie persona l, fie ca ma ndata r a l une i a lte persoane un interes contra r aceluia al societatii, va trebu i sa se a bt ina de l a de l i be ra ri le privind acea operat iune, fi ind raspu nzator de da une le prod use societatii, daca fara votu l sau nu s-a r f i obtinut majo ritatea ceruta. Dreptu l de vot nu poate fi cedat, orice conventie prin care actionaru l se ob l iga a exercita d reptul de vot intr-o a n u m ita man iera este nu la.
l n p l us fata de prevederi le Actu l u i Co nstitutiv si a le Legi i Societati lor, Ba nca respecta d ispozit i i le specifice pietei de capital s i e m itent i lor, care sta bi lesc anum ite d repturi a le actiona ri lor, ca re pot fi exercitate in cadru l une i adunari generale a actio nar i lor Ba nci i si, imp l ic it, anum ite ob l igati i a l e Em itentu lu i in ra port cu acestea :
d re ptu l unu ia sau a l ma i m u ltor actionar i re preze nta nd, i nd ivid ua l sau im pre una, ce l p utin 5% din ca pita l u l socia l :
de a introduce pu ncte pe ordinea de zi a adunari i genera le a actionari lor Ba ncii, cu cond itia ca fieca re punct sa fie insotit de o justifica re sa u de un pro iect de hotara re propus spre adoptare de catre adunarea genera la a actio nar i lor Ba nci i si de a prezenta pro iecte de hota ra re pe ntru p unctele inc luse sau propuse spre a fi i nc l use pe ordinea de zi a aduna ri i generale a actio nari lor Ba nci i
99
�-;-;� ......... /4•.,··• > V • " . . ,-
{/{ ::-' . . ' ,_ •;::���:\ � � 1
d re ptu l tuturo r actionari lor de a pr imi un trata ment ega l in ceea ce priveste par\fi::i�·a.rea . : }}
\ • s i exercita rea d re ptur i lor d e vot in cadru l adunari i generale a act iona ri lor Ba nci i ·,·< • ,,
·t � ✓
d reptul tuturor actio na ri lor de a avea acces la informatii si documente s uficiente cu privire la punctele supuse dezbaterii adunari i genera le a actio nari lor Ba nci i, precum s i la ace lea ca re le-ar perm ite sa is i exercite d re pturi le in cadru l adunari i genera le a actionari lor Ba nci i d re ptul tuturor actionari lor d e a avea acces ra pid si ned iscrim inatoriu l a co nvocato rul adu na rii genera le a actio nari lor Ba nci i d reptul fieca rui actionar de a adresa i ntrebari privind pu ncte le de pe ordi nea de zi a adunari i genera le a actionar i lor Ba nci i si d e prim i raspuns de la Banca d reptul de a participa la ad unarea genera la a actionari lor Ba nci i , d i rect sau ind i rect, inc l usiv prin m ij loace e lectro n ice, pr in corespondenta sau prin reprezenta nt.
i i. Dreptul la dividende, respectiv de a participa la distribuirea profitului net al Bancii:
Ad unarea genera la a actionari lor este princi pa l u l o rga nism de guvernare corporativa a l Ba nci i , care decide asu pra unor aspecte precum: situati i le fina nciare anua le, numirea membri lor Co nsi l i u l u i de Ad min istratie, d istribu i rea de d ividende, progra m u l de activitate s i d iverse actiun i corporative. Ad unarea ge nera la a actionari lor se va i ntru n i ce l putin o data pe a n, fi ind ob l igatorie intru nirea la cel m u lt 4 l u n i de la inchiderea exercit iu lu i fi nanc iar. Pentru exerciti i le fi nanciare i n care Ba nca inregistreaza profit, adunarea genera la a a ctionari lor v a decide asupra re partiza ri i profitu lu i net sub fo rma de d ividend, daca este cazu l. Daca se co nstata o p ierdere a act ivu l u i net, capita l u l socia l su bscris va trebu i reintregit sau red u s ina inte de a se putea face vreo re partiza re sau d istri bu i re de profit. Ad unarea genera l a a actionari l o r pr in ca re se decide d istribu i rea de d ividende va sta bi l i s i o data, care va f i u lterioara cu ce l p ut in 10 z i le lucratoare date i adunari i s i care va servi la identifica rea actionari lor care u rmeaza a beneficia de d ividende. Dividendele se vor p lati la data sta b i l ita de adunarea genera la a actionar i lor in care se fixeaza dividendu l care nu poate depasi 15 z i l e lucratoa re de l a data de inregistra re. l n orice caz, te rmenu l de p lata a d ividende lor nu va depas i 6 l un i de la data adunari i de d istri bu i re a d ividende lor. Dividendele se repa rtizeaza actio nar i lor proportiona l cu numaru l de actiun i detinute in cadru l Ba nci i. Div idendele pot f i d istribu ite doar daca Banca inregistreaza profit, co nform situati i lor financ iare a nua le a probate de aduna rea genera la a actionar i lor Ba nci i s i doar daca adunarea ge nera la a n ua la a actionari lor Ba nci i decide d istribu i rea d ividendelor.
iii. Dreptul de preferinta
Dreptu l de preferi nta este u n d rept asociat, de regula, unei operat iun i de majora re de capita l socia l si ofera tuturor actionari lor inregistrati i n registrul actio nar i lor Emitentu lu i la d ata de inregistra re sta b i l ita de adunarea actionar i lor care a proba majora rea de ca p ita l socia l d re ptu l de a su bscri be cu inta ietate acti un i l e noi em ise in cad ru l une i majora ri de ca pita l socia l, proportiona l cu cota de partic ipare la capita l u l socia l pe ntru a-si mentine cota de partic ipare la ca pita l u l socia l Perioada pe ntru exercita rea d re ptu lu i de preferinta de a su bscrie actiun i noi trebu ie sa fie de cel putin o l una de la data mentionata i n prospectu l proportionat, care nu poate fi a nterioara date i de in registra re sta bi l ita pentru majorarea respectiva a capita lu lu i socia l sa u datei pub l icari i hotarari i adunari i genera le extraord inare a actionar i lor/a consi l i u lu i de administratie privind majorarea ca pita l u l u i socia l in Monitorul Oficia l a l Roman iei, Partea a IV-a.
100
,.-P�-YF:,::::1<\>-g· �, . ''!-: . . iv. Dreptul la informare ,.... ,' . -c .
Actio nari i a u d re ptu l la o corecta si completa info rmare asu pra situatiei Ba nci i î n cadru l a-�un�ri i t,'
ge nera le a actionari lor Ba nci i. ln particu lar, î n legatura cu orice adunare generala a actio a/i lpr Bancii, actionari i au d re ptu l de a pr imi documente care sustin fiecare p u nct de pe ord inea de z i a adu na rii, inc lusiv, î n cazu l adunari i generale ord inare a actionari lor de a p robare a situat i i lor financia re anua le, copi i a le situati i lor fi na nciare, ra poa rtelor anua le, propuneri i Consi l i u l u i de Ad min istratie priv ind d istribu irea de d ividende, precum s i informati i priv ind exercita rea d reptur i lor de vot cu cel put in 30 de z i le îna inte de data ad unari i genera le. De asemenea, Ba nca trebu ie sa informeze actiona ri i cu privire la rezu ltatele votu lu i. Totodata, act ionari i a u d reptu l de a prim i informati i despre structura actio nariatu lu i Ba nci i si de a consu lta registre le t inute de Ba nca, precum cel t inut pentru înregistra rea adunari lor generale a le actionari lor Ba nci i. l n p lus, Banca trebu ie sa puna la d ispozitia actionar i lor informati i d iverse în cazul a n u m itor eve n imente corporative, pentru d ise m inarea acestor i nformati i benefic i ind de suportu l te hn ic as igurat de catre Depozita ru l Centra l S.A.
v. Dreptul de retragere in anumite cazuri si conditii prevazute de lege Conform legi i, actionari i care nu a u votat în favoarea une i anu mite act iun i corporative propuse spre adoptare î n cadrul adu nari i genera le a act ionari lor, a u d reptu l de a se retrage din structura actiona riatu l u i Ba nci i si de a sol icita cumpara rea actiun i lor lor de catre Ba nca. Acest d rept poate fi exercitat doar daca act iun i le corpo rative mentionate ma i sus se refera l a :
- sch imbarea ob iectu lu i pr incipal d e activitate a l Bancii, asa cum este preva zut în Actu l Constitutiv;
- m utarea sed iu l u i social a l Ba nci i în a lta tara; - sch i m ba rea formei Ba nci i , sau - fuz iunea sau d iviza rea Ba nci i si a ltele.
Dreptu l de retrage re se a pl ica s i i n cazu l in care u rmare a u nei oferte pub l ice de cumpara re / pre luare deru late de catre un actionar a l Ba ncii , a cesta ajunge sa detina o a n u m ita partic ipatie în cadru l Ba nci i. ln acest caz, cei la lti actionari au d re ptu l d e a sol ic ita respectivu lu i ofe rta nt de a le ach izitiona act iu ni le î n Ba nca î n a n u m ite cond iti i.
vi. Dreptul de a contesta hotararile adunarii generale a actionarilor Conform Legi i Societati lor, u n actionar care nu a part ic ipat la o adunare genera la a actio nar i lor sau ca re a votat îm potriva unei anumite hotarar i a actionari lor si a cerut ca votul sa u sa fie mentionat în mod expres în procesul verbal a l respectivei adunari genera le a actionar i lor Ba nci i , a re dre ptu l de a contesta hotararea respect iva î n termen de 15 z i le d e la p u b l ica rea acesteia în M onitorul Oficia l a l Romanie i , Partea a IV-a, daca hota ra rea respectiva a fost l uata cu inca lca rea prevederi lor Actu lu i Constitutiv sau a reglementa ri lor lega le în vigoa re. Cereri l e privind co nstatarea nu l itati i a bsolute a unei hota ra ri a adunari i genera le a actionar i lor pot fi depuse în insta nta în orice moment, fara nicio l im ita d e t imp.
vii. Dreptul la mecanisme sigure de inregistrare si confirmare a proprietatii asupra actiunilor emise de Banca
Registru l actiona ri lor Ba nci i este t inut de o societate independenta - Depozita ru l Centra l -a utorizata si supravegheata de ASF, pentru a asigura tra nsparenta o pe ratiun i lo r cu act iun i s i protectia actio nari lor si a tit l u ri lor de participare d etinute de acestia.
101
viii. Alte drepturi ale actionarilor «:.�---:.,::(,
��\ 'J • \
::.
\ .. · , 1 ' . , .�J <: , -- . , Legea Societat i lor si Legea privi nd Emitenti i prevad, pe ntru anumite categori i d e actionil r:I; s j u rmatoa rele d re ptu ri, a caror respecta re este atent u rma rita de Ba nca:
dre ptu l actionaru l u i/actionari lor, detinand sepa rat sau îm preuna cel p ut in 5% d in ca pita l u l socia l a l Ba ncii , d e a so l icita a ud itori lor interni s a invest igheze rec lamat i i le p rivind Ba nca; d re ptu l actio naru lu i/actionar i lor, detinand sepa rat sau î m preuna ce l p ut in 5% din ca pita l u l socia l a l Ba nci i, d e a so l icita co nvocarea une i adunari genera le a actionar i lor, de a propune puncte noi pe ordinea de zi a aduna ri i s i d e a propune proiecte d e hota ra ri pentru pu ncte le de pe ord inea de zi a aduna ri i genera le a a ctionar i lor; d reptu l actionaru l u i/actionari lor, det inand sepa rat sau îm preuna ce l p utin 10% d in ca pita l u l socia l a l Ba nci i , de a sol icita instantei sa numeasca unu l sa u ma i m u lti expert i pentru a investiga anum ite operat iun i d in gestiu nea Ba nci i ; Ad unarea genera la a actiona ri lor poate decide introd ucerea act iun i i in raspundere îm potriva fo ndatori lor, adm in istratori lor, d i rectori lor, respectiv a mem bri lo r d i rectoratu l u i s i consi l i u l u i de supraveghere, precum si a cenzori lor sau aud itori lor fina nciari, pentru d a une ca uzate societatii de acestia prin inca lcarea î ndatorir i lor lor fata de Em itent. Daca aduna rea ge nera la nu decide introducerea acti un i i in raspundere si nici nu da curs pro p u neri i unu ia sau ma i m u ltor actiona ri de a in itia o asemenea act iune, act ionari i reprezenta nd, ind ividua l sau îm preuna, ce l p ut in 5% din ca pita l u l socia l au d re ptu l de a introduce o act iune in despagubiri, in nume p ropriu, dar in contul Emitentu l u i, î m potriva oricare i persoane mentionate ma i sus.
Ba nca Nationa la a Ro man ie i a d ispus prin H ota ra rea BNR nr. 6/12.03.2014, respectiv Ord inu l BNR nr. 35/28.03.2014, suspendarea exercita ri i d re ptur i lor de vot aferente act iun i lor fostei Ba nei Comerc ia le Ca rpatica S.A. detinute de urmatori i actionar i : I l ie Cara b u lea, Co rne l i u Ta nase, Atlassib S.R.L., Safa S.R.L., Oprea Nico lae Ca rabu lea, Danie la Ta nase, Da na Cojocaru si Nico lae Lupu. La data de 11.04.2018 actionari i a le caror d re pturi d e vot sunt suspendate in teme iu l ord ine lor BNR det ineau un numar tota l de 245.490.909 acti un i , care re prezi nta 10,8088% d in n u ma ru l tota l de act iun i em ise de Ba nca.
6 .4 .6 . Hotarari le, a utorizat i i le si a p robar i le in temeiul carora au fost create si/sau em ise va lor i le mobi l iare .
Prin Hota ra rea AGEA de Majora re s-a a probat majora rea capita l u l u i socia l a l Emitentu lu i cu suma d e 60.538.661,10 le i , d e la 227.12 1.731,30 le i l a 287.660.392,40 lei p rin em iterea, fara pr ima de e m is iune, a unu i nu m a r de 605.386.611 Act iun i Noi, nominative, ord inare, dematerial izate fieca re avand o va loa re nomina la de 0,1 lei/actiune.
Hota ra rea AG EA de M ajora re a fost pub l icata in Monitorul Ofic ia l a l Rom a n iei, Partea a IV-a nr. 1136 d i n data de 20.03.2018.
Prin hotararea CA nr. 86/04.04.2018 s-a hota rat ca actiun i le ra mase nesubscrise in u rma fina l izari i perioa dei de exercitare a d re pturi lor de preferinta in cadrul majora ri i de capital soc ia l vor fi oferite exclusiv terti lor, fara ob l igatia întocm iri i u n u i prospect, sub forma une i oferte de va nzare adresata exclusiv investito ri lor ca l ificati si/sa u une i oferte de va nzare a d resata unu i nu mar ma i mic de 150
102
�-., /4,}. , - - l"t-:\ .
/4.,,_,_,. ·•,j.'\
� . < ·: - ·<_�� --. . \.
C � \ - ' '
'
de persoane fizice sau ju rid ice, a ltele decat i nvestitori i cal ificati, u rmata de a nu l a rea �ti'u nnor " · . : �
ra mase nesu bscrise in aceasta eta pa, conform a l in. ( i i i ) c) d in pu nctul 5 a l hotarari i AGEA âin 12.03.2018.
Prin ad resa n r. Vl/1/3673/04.05.2018, BNR a informat Emitentu l ca a a probat prea lab i l u rmatoa re le :
1 . Ra m b u rsa rea antici pata a ce lor doua im prumuturi subo rdonate in va loare tota la de 8.650.000 EUR, acordate Patra Ba n k S.A. d e catre actionaru l majo rita r EEAF F inanc ia l Services B.V., ina inte de data scadentei contractua le ca urmare a in locu i ri i acestora cu instru mente de fo nduri propri i de n ivel 1 de baza;
2. Clasifica rea d rept instrumente d e fonduri propri i d e n ivel 1 d e baza a actiun i lor em ise de Patria Ba nk S.A., rezu ltate din m ajora rea de capital social, in l im ita sumei de 40.309.000 le i ( reprezenta nd echiva lentul in le i a sumei totale de 8.650.000 EUR, la un curs est imat de 4,66 le i / EUR, ca re va f i actua l izat la cursu l BNR d in z iua su bscrieri i ) pr in conversia impru m utur i lor su bordonate acordate acesteia de EEAF F inanc ia l Services B.V., me ntionate la punctu l 1 de ma i sus.
6 .4 .7 . Data precon izata pentru emis iunea de va lori mob i l i a re
Majora rea ca pita l u l u i soc ia l se rea l izeaza pr in ofe rirea Act iun i lor Noi spre su bscriere detinato ri lor Dre ptur i lor de Preferinta in confo rmitate cu prevederi le Hotarari i AGEA d e M ajora re.
Perioada de Su bscriere este de o l una de zi le, respectiv 32 z i le ca lenda ristice, incepand d in prima Zi Lucratoare u lterioara Zi lei Lucratoa re i n ca re a fost pub l icat Prospectu lu i, cuprinsa i ntre .�'i„P.S:. . . . . . . . . 2018 si ....... U: .. Q.�.� ......... 2018 inc l usiv, in interva l u l o ra r prevazut ma i jos.
l n u lt ima Zi Lucratoare a Pe rioadei de Subscrie re, Consi l i u l de Ad min istratie a l Em itentu l u i va pub l ica pe website-u l BVB (www.bvb.ro) , a l Intermed ia ru lu i (www.brd.ro) p recum si pe ce l a l Em itentu lu i (www.patria bank.ro) u n ra port privind rezu ltate le su bscrieri lor efectuate in Perioada de Subscriere.
Act iun i le Noi Nesu bscrise ca urmare a exe rcita rii Dreptur i lor de Preferinta in cadru l Perioadei de Su bscriere vor fi oferite exc lusiv investitor i lor ca l ificati si/sau unu i numar m a i m ic de 150 de persoane fiz ice sa u j urid ice, a ltele decat i nvestito rii ca l ificati, in cadru l u n u i p lasament privat pentru care Emitentu l nu va întocmi sa u pub l ica un prospect conform exceptiei prevazute in Legea privind emitenti i ( "Plasament Privat" ), in co nfo rm itate cu Hota ra rea CA de M ajora re. Plasa mentu l Privat n u face obiectu l prezentu l u i Prospect.
Plasa mentu l Privat se va deru la pentru o perioada de maxim cinci (5) Zi le Lucratoa re, ca lcu late incepand cu pr ima Zi Lucratoare d u pa pub l icarea ra portu lu i Consi l i u l u i d e Ad m inistratie a l Emitentu lu i privind rezu ltate le su bscrier i lor efectuate in Perioada d e Subscriere. La recomandarea Inte rmedia ru lu i in co nsu lta re cu Em itentul perioada de deru lare a Plasa mentu lu i Privat poate f i ma i m ica de c inc i (5 ) Zi le Lucratoa re.
103
J::/ r' .
� y . �-\o , . -.t... .,. .. , • ,, ..
Ulterior inch ideri i Plasamentu lu i Privat, daca este cazul, Co nsi l i u l d e Ad m i n istratie va o&nstata, prin d ecizie, rezu ltatele efective ale m ajora ri i cap ita l u l u i socia l al Em itetu l u i in func ie : de .r -- -- .
exercita rea Drepturi lor de Preferinta i n cadru l Perioadei de Subscriere si de act iun i le su bscrise si a locate in cadrul Plasamentu lu i Privat, respect iv de Act iun i le Noi a n u l ate, d u pa caz.
l n baza rezu ltate lor majorari i ca p ita l u l u i socia l a l Emitentu lu i co nstatata prin decizia Consi l i u l u i d e Ad m i n istratie, Intermediaru l va notifica ASF cu priv ire la rezu ltate le Oferte i s i a le Plasamentu lu i Privat i n max im cinci (S ) Z i l e Lucratoare d e la data inch ideri i .
Em itentu l va intreprinde toate demersuri le necesa re pentru fi na l izarea majorari i cap ita l u l u i socia l , respectiv in registra rea majo ra r i i ca pita l u l u i socia l l a Ofic iu l Registru l u i Comertu l u i i n vederea e l ibe ra ri i certificatu lu i constatator aferent nou lu i capital socia l, so l i c itarea emiteri i de catre ASF a cert ificatu lu i de inregistra re a va lori lor mob i l i a re (,,CIVM") si sol icita rea inregistra ri i Act iun i lor Noi su bscrise si a locate in cadru l Oferte i in registrul actionari lor t inut la Depozita ru l Centra l.
Ulterior inregistra ri i Act iun i lor Noi l a Depozita ru l Centra l acestea se vor tra nzactiona pe piata reglementata la vede re admin istrata de BVB. Act iun i le Noi pot fi tra nzactionate d u pa inregistra rea majorari i capita l u l u i socia l la Depozita ru l Central.
6 .4 .8 . O descriere a tuturor restricti i lor im puse asu pra l iberei transfera b i l itati a va lor i lor mobi l iare.
Drepturi le de Prefe rinta, precum si Act iu ni le Noi care vor fi em ise pr in exercita rea Dre pturi lor d e Preferinta i n cadru l Ofertei , nu a u fost s i nu vor fi inregistrate potrivit Legi i Valor i lor Mobi l i are d in SUA s i nu pot fi oferite, vandute sau transm ise in Statele Unite a le Americ i i sau catre cetaten i a merica ni.
Drepturi le de Preferinta, precum si Act iun i le Noi care vor fi em ise prin exercita rea Dre pturi lor de Preferinta in cadru l Ofe rtei, nu a u fost s i n ic i n u vor f i î n registrate la, recoma ndate sau aprobate de SEC, si n ic i de o a lta com isie de stat/federa la pentru va lori mobi l i are din Statele Un ite sau a utoritate de reg lementa re, si n ic i SEC, n ic io com isie de stat/federa l a pentru va lori mobi l ia re d in Statele Un ite s i nici o a lta astfel de comis ie sa u a utoritate pentru valor i mobi l i are n u a va l idat acuratetea sa u caracterul adecvat a l acestu i Prospect.
Banca Natio na la a Roma niei a d ispus p rin Hotararea BNR nr. 6/12 .03.2014 si respectiv prin Ord inu l BNR nr. 35/28.03. 2014 suspendarea exe rcita rii d re ptur i lor d e vot aferente act iun i lor fostei Banei Comercia le Carpatica S.A. detin ute de u rmatori i actiona ri: I l ie Carabu lea , Corne l iu Ta nase, Atlass ib S.R. L., Safa S.R.L., Oprea Nico lae Ca rabu lea , Da n ie la Ta nase, Da na Cojocaru si Nico lae Lupu. Sup l imentar, pentru act ionari i I l ie Ca ra b u lea, Corne l iu Ta nase, At lassib S.R.L. s i Safa S.R.L. s-a d ispus interd ictia de a ma i doband i act iun i emise de Ba nca.
6 .4 .9 . Pentru tara î n care Em itentu l a re sediu l soc ia l si ta ra sau tar i le in care se face oferta sa u se sol icita admiterea la tra nzactionare:
informatii privind orice ret inere la su rsa ap l ica b i l a ve nitur i lor gene rate de va lori le mobi l i are
104
i nd icat i i pr iv ind asumarea sa u neasu m a rea responsab i l itat i i ret iner i i la E m ite nt.
i. Aspecte fiscale
l nfo rmati i le prezentate ma i jos prezinta u n sumar a l celor ma i impo rta nte consecinte a le d et ineri i s i instra i n a ri i de Act iun i d in punctu l de vedere a l siste m u l u i fisca l d i n Romania . Aceste informati i au la baza legi le, normele s i reg lementa ri le in vigoare la data preze ntu l u i P rospect s i n u isi propun sa f ie o opin ie ju rid ica sau sa a bordeze exha ustiv aspecte le fisca le ce decurg din ach izitia, d et inerea sa u instra inarea Acti un i l o r tranzactionate pe o piata, sa u sa ind ice modifica ri le avute in vedere in legislatia in vigoare.
Se recomanda pote nt ia l i lor investitori ca i na inte de a decide asupra opo rtun itati i ach iz ition a ri i Actiu n i lor No i sa-si consu lte proprii co nsu ltanti fina nciari si/sa u fisca l i cu privi re la reglementa ri le fisca le specifice fiecaruia d intre ei, inc l usiv i ncidenta tratate lor de evitare a d u b le i impuneri, precum si cu priv i re la potentia le mod ifica ri a le legislatiei fisca le.
Conform Legi i n r. 227 /2015 priv ind Cod u l fisca l cu mod ifica r i le s i completa ri le u lte r ioare ( "Codul fisca l " ) s i Normelor de apl icare afere nte (aprobate pr in Hota ra rea d e G uvern nr . 1/2016) ( "Normele") , a n u m ite tipuri de venituri prim ite de nerezidenti sau rez identi d i n Roma nia sau din stra i natate fac obiectul impozita rii in Romania la cotele de impozita re sta b i l ite de Cod u l fisca l. ln sens u l Cod u lu i fisca l :
"rezident" i nsea mna orice persoana j u rid ica rom a na, o rice pe rsoa na ju ridica stra ina avand locu l de exercita re a cond uceri i efective i n Romania , orice persoana ju rid ica cu sed iu l socia l in Roma nia , infi intata potrivit legis latiei e u ropene, si o rice persoa na fizica rez identa;
"persoana fizica rezidenta" insea m n a orice persoa na fizica care : f ie (a) a re domic i l i u l in Roma nia; sa u (b ) are centrul i ntereselor v ita le in Rom a n ia ; sau (c) este prezenta in Romania pentru o perioada sau ma i m u lte perioade ce depasesc i n tota l 183 de z i le, pe pa rcursul oricarui interva l de 12 l un i co nsecutive, care se i ncheie in a n u l ca lendaristic v izat; sau (d) este cetatean rom a n ca re lucreaza in stra i natate, ca functionar sau a ngajat al Romanie i intr-un stat stra in . P rin exceptie de la prevederi le l itere lor (a )-(d ) de m a i sus, nu este persoana fizica rez identa un cetatean stra in cu statut d ip lomatic sa u consu lar in Roma nia, u n cetatean stra i n ca re este a ngajat or i fu nctionar a l unu i o rgan ism internationa l si i nterguve rname ntal i n registrat i n Roma nia, un cetatean stra in care este fu nctionar sau a ngajat al u n u i stat stra i n in Romania si n ici mem bri i fa mi l i i l o r acestora;
"nerezident" insea mna o rice pe rsoa na j u rid ica stra ina, o rice pe rsoana fizica nerezidenta si o rice a lte e ntitati stra ine, i nc l us iv o rga n isme de plasa m e nt colectiv i n va lori mobi l i are fa ra perso n a l itate j u rid ica, ca re n u sunt i n registrate i n Roma n ia, potriv it legii;
"persoana fizica nerezidenta" i nsea m na orice persoa na fizica ce nu indepl ineste con d it i i le pentru a f i considerata persoana fizica rezide nta.
105
"persoana juridica romana" i nsea m na orice persoana j u rid ica ce a fost functioneaza in conformitate cu legislatia Roman ie;
"persoana juridica straina" - orice persoana j u rid ica ce nu este persoana ju rid ica ro mana s i or ice persoana ju rid ica infiintata potrivit legis latiei e u ropene care n u a re sed iu l socia l in Roman ia;
"persoana juridica infiintata potrivit legislatiei europene" inseamna orice persoana ju ridica constitu ita in cond it i i le si pr in meca nismele prevazute de reglementa ri le europene;
"microintreprindere" inseamna o persoana j u ridica romana ca re indep l ineste cum u lativ u rmatoarele cond iti i:
1) la data de 31 decem brie a anu l u i fisca l precedent a rea l izat venituri care nu au depasit ech iva lentu l i n le i a 1.000.000 e u ro si nu indep l ineste conditi i le pentru a putea opta pentru a pl icarea i m pozitu l u i pe profit; si
2 ) ca pita l u l socia l a l acesteia este detinut de persoa ne, a lte le d ecat statu l s i u n itati le a d min istrativ-terito ria le; s i
3) nu se af la in d izo lva re, u rmata de l ich id a re, inregistrata in registru l comertu l u i sau la i nsta nte le judecatoresti, potrivit l egii.
• "dividend" insea m na o d istribu i re in ban i sau in natura, efectuata de o persoana ju rid ica unu i participa nt, d re pt consecinta a detineri i unor tit l u ri de part ic ipare la acea persoana ju rid ica.
i i . I mpozitarea dividendelor
Cota de impozitare
Venituri l e sub forma de d ividende p latite de persoanele ju rid ice romane catre persoane ju rid ice sau fizice (fie rezidenti fisca l i in Romania , fie nerezidenti) sunt supuse u n u i im pozit de 5%, cu reţi nere la sursă.
Scutirea de la plata impozitului pe dividende aplicabil detinatorilor de Actiuni, in anumite conditii Potrivit Cod u l u i fiscal , Det inatori i de Acti un i, persoane ju ridice romane, p latitoare de im pozit pe profit, pot fi e l igib i l i pentru scutirea de la p lata im pozitu lu i pe d iv idende de 5%, cu ret inere la sursa, cu cond itia ca acestia sa fi detin ut, la data plati i d ividendelor, min i m u m 10% din Actiu n i pe o pe rioada nei ntrerupta de un an, imp l in ita la data p lat i i d ividendelor.
Conform Directivei 2011/96/UE a Consi l i u l u i privind regim u l fisca l com u n ca re se a pl ica societati lor-ma ma s i fi l ia le lor acestora d i n d iferite state mem bre ( "D i rectiva privind Regimul Fiscal apl icabi l Societatilor-Mama si Fi l ialelor acestora" ), tra nspusa in Cod u l fisca l , detinatorii de Acti un i, persoane j u rid ice ca re sunt rezidenti fisca l i intr-un stat mem bru al UE pot beneficia d e aceeasi scutire de im pozit pe d ividende, in condit i i le mentionate m a i sus. D e asemenea, detinatori i de Actiun i orga nizati ca persoane ju rid ice tre bu ie sa a iba una din formele de orga n iza re
106
--<'"��;1-,;-'.�� .. i,, r::ţ. /(<-' . . . :;_\
(:' . · , \�\ . c .
Ţ) prevazute de Directiva privind Regim u l F isca l a pl icabi l Soc ietat i lor-Mama si F i l ia le lor acestb� ;r sa .. . ;'•
: .· p lateasca unu l d in im pozite le prevazute de Di rectiva privind Reg imu l Fisca l a p l ica bi l SocietâtiJor-Mama si F i l ia le lor acestora sau u n im pozit s im i la r im pozitu lu i pe profit (fara posib i l itatea une r -opt iun i sau excepta ri) in statu l de rezide nta.
ln cazu l in ca re cond itia referitoa re la perioada min ima de detinere de un an nu este indep l in ita la data p latii, im pozitu l pe d iv idende d e 5% va f i ret inut de societatea romana p latitoare a dividendelor insa, u lterior, in anu l fisca l in care cond itia este indep l in ita, im pozitu l p latit poate fi so l i citat de la bugetu l de stat ro man.
Pentru a be neficia d e scutirea de la p lata im pozitu l u i pe d iv idende in Rom a nia conform Di rectivei privi nd Regi mu l Fisca l a p l ica b i l Societat i lor-Mama si F i l ia le lor acesto ra, un detinator de Act iun i persoana ju rid ica rezident i ntr-un stat mem bru UE trebuie sa prezinte, d i rect sau pr in agentul custod e al acestu ia, persoanei j u rid ice romane p latitoa re d e d ividende, origina lu l sa u copia lega l izata a certificatu lu i de rezide nta fiscala e l iberat de a uto ritatea fisca la din statul respectiv sau un a lt docu ment e l iberat de catre o a lta a utoritate decat cea fisca la , ca re a re atributi i in domen iu l certificari i rezide ntei conform legis latiei interne a ace lu i stat, pr in ca re sa confirme rezidenta fisca la a acestuia la data la ca re sunt platite d ividende le. Totodata, detinato rul de Act iuni trebu ie sa prezi nte s i o dec laratie pe proprie raspundere in ca re se ind ica indep l in i rea co nditiei d e benefic iar in situatia a p l ica ri i legis latiei Un i un i i Euro pene, insotite de o trad ucere autor izata i n l imba romana .
De asemenea, sunt scutite de p lata im pozitu lu i d iv idende le d istribu ite/platite de o persoana ju rid ica ro mana fo nd uri lor d e pens i i facu ltative, respectiv fo nduri lo r de pens i i administrate privat si orga nelor admin istratiei pub l ice care exercita, pr in lege, d re pturi le si ob l igati i le ce decurg d in cal itatea de actionar a l statu lu i roman / un itatii admin istrativ-te rito ria le la acea persoa na ju rid ica romana.
Aplicarea conventiilor pentru evitarea dublei impuneri privind detinatorii de Actiuni nerezidenti
(persoane fizice sau juridice)
l n cazu l in ca re prevederi le Di rectivei privind Reg imu l Fisca l a p l ica b i l Societati lor-Mama si F i l i a le lor acestora nu se ap l ica, im pozitu l pe d ividende de 5%, retinut conform Cod u l u i fisca l, poate f i red us sau e l im inat i n fu nctie de statu l d e rezidenta a l detinatoru l u i de Acti u n i nerezident (persoa na fizica sa u ju rid ica), potrivit conventi i lor pentru evita rea d u b le i impuneri (daca este cazu l ) in vigoa re inche iate intre Ro mania si statu l d e rezidenta a l detinatoru l u i de Actiun i nerezident.
Pentru a beneficia de prevederi le co nve nti i lor pentru evita rea d u b le i impune ri, un deti nator de Acti un i nerezident trebuie sa prezi nte in orig ina l sau in cop ie lega l izata, insotit de o traducere a utorizata in l imba romana, certificatu l de rezidenta fisca la e l i berat de a uto ritatea fisca la d in statu l respectiv sa u un a lt docu ment e l iberat de catre o a utoritate (a lta a utoritate decat cea fisca la) , care a re atri buti i in domeniu l certificari i rezidentei conform legis latiei i nterne a respectivu lu i stat, ca re trebu ie sa fie va lab i l pentru exercit iu l fina nciar in ca re este datorat im pozitu l . l n l i psa unu i certificat de rezidenta fisca la la data plati i d iv idendelor, se va a pl ica im pozitu l pe d iv idende. Detinatorul de Act iun i nerezident poate furn iza persoanei ju rid ice romane p latitoa re de d ividende certificatu l de
107
,f. sill;:"c:,t�?: f!/ �{;\_
t":f ·;. ,\ �:
rezidenta fisca la va lab i l la o anu m ita data in te rmen de c inci ani (termenul de prescri�\e) -d� l a· · ' d ata plati i d ividende lor. Acest l ucru va perm ite so l icita rea restitu ir i i i m pozitu l u i pe d iv idenifo '_p-latiţ
. -: · .
de la b ugetu l de stat roman.
Impozitarea veniturilor din dividende la nivelul persoanelor juridice române
Venituri le d in d iv idende le p ri m ite de la o persoană ju ridică română s unt neim poza bi le la ca l cu lu l p rofitu l u i im pozab i l . Pentru persoanele ju ridice române, p lăt itoare d e im pozit pe venituri le m icroîntreprinder i lor, venitu ri le d in d iv idendele prim ite de la o persoană j u rid ică română vor fi incluse în baza impoza bi lă şi se vor im pozita cu 1% sau 3% im pozit pe venitu l microîntrep rinder i lor.
i i i . I mpozitarea castiguri lor d in capita l
Cota de impozitare
Castiguri le d in transferu l tit l u ri lor d e va loa re reprezinta d iferenta pozitiva rea l izata intre va loa rea de instra ina re/pretu l de vanzare si va loa rea fisca la de ach izit ie a acestora, d u pa caz, pe t ipuri de tit l u ri de va loare, d in ca re se scad o rice comisioane, taxe sa u a lte sume platite, aferente tranzactiona rii unor astfe l de va lori mobi l ia re .Castigu l net anua l/p ierderea neta anua la se d etermina ca d iferenta intre castigu ri le si pierderi le inregistrate in cursu l anu lu i fisca l respectiv, c u m u lat de la inceputu l anu lu i d in tra nsferu l tit l ur i lor de va loa re, s i o rice a lte operatiuni cu instrumente financia re, inclusiv instrumente financia re derivate.
Conform legislatiei fisca le din Romania, castiguri le d e ca pita l rea l i zate de persoane ju rid ice sau fizice d in vanzarea de Act iuni sunt supuse im pozita ri i cu 16% im pozit pe profit (vor fi incluse in rezultatu l im poza bi l al societati i ) , respectiv cu 10% i m pozit pe venit. Ca exceptie de la regu la d e ma i sus, i n ceea ce priveste castigu ri le de capita l rea l izate d e o societate romana p lat itoare de im pozit pe venitu ri le m icro intreprinder i lor, venituri le d in vanza rea Act iuni lor (nu castiguri le ) vor f i incl use in baza impoza bi la si vo r f i su puse im pozitu lu i de 1% sau 3% d in venituri, in functie de numaru l de angajati .
Scutirea de la plata impozitului pe castiguri de capital aplicabila detinatorilor de Actiuni, in anumite conditii
Castigu l de ca pital obtinut d e detinatori i de Act iuni, persoane j u rid ice rezidente in Romania sau intr-un stat cu ca re Romania a re incheiata o conventie pentru evita rea d u b le i impuneri poate fi scutit de la im pozita rea cu 16% in Roma nia cu conditia ca acestia sa fi detinut, la data vanzari i t it l u ri lor de pa rt icipare, mini m u m 10% d in capita l u l socia l a l societati i la ca re a u tit lu ri le de pa rtici pa re, pe o perioada ne intrerupta de un an . Pentru a p utea beneficia de aceasta scuti re, detinatori i de Actiuni pe rsoane ju rid ice trebu ie sa fie p latitori de im pozit pe profit (nu p latitori de i m pozit pe venituri le m icrointreprinderi lor ) .
Aplicarea conventiilor pentru evitarea dublei impuneri ln cazul in ca re scutirea de ma i sus nu este a p l icabi la , impozitu l pe castigur i le de capital datorat de nerezidenti conform Cod u lu i fisca l poate fi redus la zero in baza conventiei pentru evita rea d u b le i im puneri inche iate intre Ro mania si statu l de rezidenta al vanzato ru lu i Acti uni lor.
108
..---::-:-.---� ... �.
4-'")), , .. • '- . ''., ;.,/) - · '· �\
( .�:'" / .
. ,
•.· . .. , .. ... ....,
[ � ·• � l
\ o _:: : , - fi'. . . Pentru a beneficia de prevederi le co nventiei de evita re a d ub le i impu neri a p l ica b i le, un v�Î,zato'r de Acti un i nerezident trebu ie sa prezi nte certificatu l de rezidenta fisca la emis de a uto�it-a:ti le fiscale din statu l sau de rezidenta, va lab i l pentru anu l fisca l in care a u fost rea l izate cast igur i le de · cap ital , intermediaru lu i d in Roma nia ca re efectueaza tranzactia sa u, in cazu l in care tra nzactia n u s e efectueaza print-un intermediar, d i rect l a societatea a le ca rei va lori mobi l i are sunt vand ute. l n l ipsa unu i certificat de rezidenta fiscala l a data rea l izari i castigu ri lor de ca p ita l d i n va nza rea d e Act iun i , s e a p l ica im pozitu l d e 16% d in Roma nia pentru cast iguri le tota le obtin ute. Va nzatorul d e Act iun i nerezident poate furniza u lterior certificatu l de rez ide nta fisca la va lab i l l a data p lati i i n termen de cinci an i (termen u l de prescriptie) de la data p lat i i. Acest l ucru v a perm ite sol ic itarea restitu iri i impozitu lu i p latit d e l a bugetul de stat roman.
Declararea si plata impozitului pe castigurile de capital de catre persoane fizice rezidente sau nerezidente
Castigu l net a n u a l/pierderea neta a n ua la se determina ca d ife renta intre castiguri le si p ierderi le i n registrate in cursu l a n u l u i fisca l respectiv, cumu lat de la inceputul a n u l u i d in tra nsferu l t it lur i lor de va loare, si orice a lte operatiu n i cu instru mente fina nciare, inc lusiv instrumente fina nciare derivate.
Persoanele fi zice rezidente care o btin castiguri de capita l d i n vanza rea de acti un i detin ute la societati din Romania ( inc l usiv Act iun i le ) trebu ie sa depuna la orga nu l fisca l d eclaratia un ica privind i m pozitu l pe venit si contribut i i le socia le datorate de persoa nele fizice avand în vedere prevederi le legale care reglementează ob l igaţia de pu neri i une i astfe l de dec larat i i privind im pozitu l pe venit in forma in vigoare la momentu l obtineri i castigu l u i .
Regu l i le de mai sus se a pl ica si persoa nelor fizice nerez idente ca re tre buie sa indep l ineasca ob l igati i le de plata a impozitu lu i s i de depu nere a dec laratiei u n ice privind impozitul pe venit si co ntri buti i le sociale datorate in Roma nia, pentru care au ob l igatia sa se in registreze la organu l fisca l com petent. l n ceea ce priveste inregistra rea fisca la , persoa nele fizice nerezidente fara do mic i l iu fisca l in Romania, care au ob l igatii fisca le in Roma nia , trebu ie sa desem neze u n imputernicit, cu dom ici l i u l fisca l i n Roman ia, care sa indep l ineasca, i n nu mele s i d in patrimon iu l platitoru l ui, ob l igat i i le acestuia d in urma fata d e orga nu l fiscal. Obl igatia de a desemna un imputern icit nu se a p l ica contribua bi l i lor care sunt rezide nti intr-un stat membru U E, un stat d i n Spati u l Economic European sa u un stat cu care Roma nia a inche iat u n acord internationa l pentru coopera re admin istrativa fisca la si recupera re de crea nte fisca le. Persoane le fizice nerezidente nu a u ob l igatia sa d ec lare in Roman ia castiguri le/pierderi le care rezulta d in tranzactii efectuate in cursu l unu i an, daca pr in co nventia de evita re a d u b le i im puneri incheiata intre Romania si statu l de rezide nta a l persoanei fizice n u este mentionat d re ptu l de impunere pentru Romania s i persoana fizica nerezidenta respectiva prezinta certificatul de rez ide nta fiscala.
Declararea si plata impozitului pe castigurile de capital de catre persoane juridice romane
Daca scutirea de mai sus nu se ap l ica, castiguri le de capita l rea l izate de o societate platitoa re d e im pozit p e profit d in Romania d in va nzarea de act iun i detin ute la o a lta societate d in Romania ( inc l usiv Actiun i le ) vor f i inc luse in rezultatu l i m pozab i l a l societatii ( p rofit sau pierdere) s i vor fi
109
/i',�v"';:;,_ .
(:!/ , · . . . . . ''> supuse impozitu l u i pe profit, d u pa caz. ln cazu l m icrointre prinderi lor, venituri le d �,�a-11zarea
:>
Actiun i lor vor fi inc luse in baza i m pozabi la a im pozitu l u i pe ve nitur i le m icrointreprinde'rjio r. '(__, ,.. ___ . .
Declararea si plata impozitului pe castigurile de capital de catre persoane juridice strai ne
O persoana j u ridica stra i na care o bt ine venitur i d in vanzarea Actiun i lor trebu ie sa se în registreze la orga nu l fisca l com petent in vede rea declara ri i s i p lat i i i m pozitu l u i pe castigu ri le de ca pital catre a uto ritati le fisca le d i n Roman ia. Proceduri le privind dec lara rea si p lata i m pozitu lu i pe profit sunt s imi lare celor a p l ica b i le persoane lor ju rid ice roma ne. Orice va nzato r nerezident de Act iun i poate desemna un imputernicit in Roman ia pentru a îndep l in i aceste ob l igatii fisca le. Daca va nzatorul nerezident a p l ica prevederi le une i conventii pentru evita rea d ub le i impune ri in ce priveste im pozita rea castigu ri lor de ca pita l d in Roma nia, a cesta trebu ie sa prezinte certificatul de rezide nta fisca la (care permite vanzatorul nerezident sa invoce scutirea prevazuta in conventia pentru evita rea d u b le i i m p uneri ) societatii a le ca rei va lori mob i l i a re sunt vand ute. Daca vanzatorul nerezide nt a re ob l igatia de a depune o dec laratie fiscala in Roman ia pentru a lte tranzactii efectuate pentru care conventi i le de evita re a d u b le i impuneri nu ofera scutiri de im pozite in Roman ia, la depunerea acestei declarati i fiscale, va nzato rul trebu ie sa anexeze o copie legal izata a certificatu lu i d e rez identa fisca la si o tra d uce re a utorizata in l imba rom a na a acestuia pentru situati i le in ca re vanzatorul a beneficiat de un trata ment fisca l favora bi l potrivit prevederi lor co nve ntiei de evita re a d u b le i im puneri a pl icab i le in cazu l acelor castiguri de ca p ita l .
iv. Alte aspecte privind impozitarea
I nvestitorii rezidenti persoa ne fizice pot fi ob l igati sa plateasca Contributia la Asigura ri le Socia le de Sanatate (CASS), cota corespunzatoare fi ind de 10%. CASS se datoreaza in cazu l in ca re i nvestitorul persoana fizica est imeaza pentru anu l curent ve n ituri d in una sau ma i m u lte surse si/sau catego rii de ve nituri non-sa lar ia le ( inc l usiv venitur i le d in d iv idende sa u d in castiguri de capita l ) a ca ror va loa re cumu lată este cel putin ega la cu 12 sa lari i m i n ime brute pe ta ra, in vigoa re la te rmenu l de depu nere a l dec la ratiei unice privi nd im pozitu l pe venit şi contribuţ i i le socia le datorate de persoane le fizice in vigoa re in anu l in care se o bt in ve nituri le. Nota: Punctul de vedere prezentat si mentionat in Prospect este exprimat in limita legislatiei aplicabile. Nu excludem posibilitatea ca o instanta de judecata/autoritate administrativa/terta parte sa aiba o interpretare diferita asupra problemelor analizate.
6.5 . CONDITI ILE OFERTEI
6 .5 . 1 . Cond it i i , statist ic i privind oferta, ca lendaru l provizoriu si mod a l i tat i le de so l icitare a su bscr ieri i
Prezentarea conditiilor care reglementeaza Oferta.
Ca dru l legal ca re reglementeaza em is iunea de Act iun i Noi aferenta majora rii ca pita l u l u i socia l este format, in pr incipal, d in Legea Societat i lor, Legea privind emite nti i s i OUG nr. 99/2006 privind institut i i le de credit s i adecva rea capita l u l u i.
110
��-i:,�, . C/, -�t\
.\ . .. -.,\ . • ..- ·· : i
Perioada de Oferta pentru exercita rea Dreptu ri lor de Preferinta este de o l una de z i le, �:ip�ctiv ' - r-32 zi le ca lenda ristice, i ncepand d in prima Zi Lucratoa re u lterioa ra Z i le i Lucratoare in ca r� • a .fost pub l icat Prospectu l u i si este cuprinsa intre . . . . . . . . J..C.,.a ".": .. . . . . 2018 si . . . . . %., . . 0 . . . . , . . . . . . 2ofa - ' inc l usiv.
Plasamentu l Privat n u face o biectu l preze ntu lu i Prospect si, pr in u rmare, prezentul Prospect nu ca ntine prevederi privind perioada, obiectul sa u moda l itatea de desfasura re a Plasa mentu lu i Privat.
ln cadrul Perioadei de Subscriere, detinatorii de Drepturi de Prefe rinta au d reptul de a su bscrie si plati Acti un i Noi.
Numaru l de Drepturi de Preferinta de care be neficiaza fieca re Actionar l ndreptatit este ega l cu n u maru l de Act iuni Existente detin ute de respectivu l actionar la Data de l n registra re.
Numaru l maxim de Actiu n i Noi care pot fi su bscrise de un detinator de Dre pturi de Prefe ri nta se determ ina prin i m pa rt irea numaru lu i de Dre pturi de Prefe rinta detin ute l a n u ma ru l 3,75 16807800693. l n cazu l i n care va loarea rezu ltata n u este un numar intreg, rotunj i rea se va rea l iza la intregu l infe rior.
Numaru l maxim de Actiun i Noi ca re pot fi su bscrise de catre un detinator a le carui Drepturi de Preferinta sunt evidentiate i n Sect iunea I, in momentu l exercita ri i lor, poate f i aflat sunand la nu merele de te lefon 021 301 41 52, 021 301 4 1 55, 02 1 301 49 83, 021 301 49 81, 021 301 45 72 puse la d ispozitie de catre Intermediaru l Ofertei.
Valoarea totala a emisiunii/Ofertei.
Valoarea tota la maxima a Ofe rtei este d e 60.538.661,10 lei , i n i poteza in ca re toate Actiun i le Noi vor fi su bscrise in cadru l Ofertei .
M ajora rea ca pita l u l u i socia l se va efectua, in co nformitate cu a rt. 88 din Legea privi nd emitentii , respectiv prin ( i) conversia, i n l im ita sumei de 40.309.000 le i ( reprezenta nd ech iva l entu l in lei a sumei de 8.650.000 EUR la u n curs est imat de 4,66 lei/EUR, care va fi actua l izat la cursu l BNR d in z iua su bscrier i i ) a im prum utur i lor subordonate acordate Ba nci i de catre EEAF F inanc ia l Se rvices B.V., si prin ( i i ) a port sup l imentar in nu mera r, cu acordarea d re ptu lu i de prefe rinta tuturor actionari lor Ba nci i i n registrati in registru l actionari lor l a Data d e l n registra re.
Durata de valabilitate a ofertei, inclusiv orice modificare posibila, si o descriere a procedurii de subscriere.
Prin subscriere in cadrul Ofertei, fiecare detinator de Drepturi de Preferinta confirma ca a citit acest Prospect, ca a acceptat termenii si conditi i le prevazute in acest Prospect si ca a efectuat subscrierea in conformitate cu termenii i nclusi în acest Prospect. Semnarea Formularului de
111
t:"'""c•�,] Subscriere sau plasarea instructiuni i de subscriere reprezinta acceptarea necondit�dnat'â· a · . ,· //
\ termenilor si conditi i lor Ofertei si a Prospectulu i in integra l itatea sa. Prezentu l Prospect nu constituie o oferta sau invitatie facuta de Emitent sau Intermediar sau facuta in nu·�:Eiii/· oricaruia din acestia, de a subscrie Actiuni Noi in jurisd icti i le unde o astfel de oferta sau invitatie nu este autorizata sau este restrictionata in orice mod pentru potentia l i I nvestitori ce nu pot subscrie in mod lega l . Persoanele care decid sa subscrie Actiun i Noi in cadrul prezentei Oferte sunt obl igate sa cunoasca restricti i le si l imitarile Ofertei si sa se conformeze acestora.
Subscrierea in cadrul Ofertei
Pe rioada de Su bscrie re in cad ru l Ofertei este cupr insa intre data de ..... � •. 9� . . . . . 2018 si data de ........... U'. .. O. . . . . . . . . . . . . 2018, inc lus iv. Oferta nu poate fi inchisa a ntici pat.
Orice cerere de mod ificare a Prospectu lu i este de pusa la ASF cu cel p utin 3 (trei) Zile Lucratoa re a nterioa ra u lt imei z i le de deru lare a Oferte i. ln cazu l apro ba ri i amenda mente lor referitoare la pret sa u la a lte e lemente a le Prospectu l ui, cu exce ptia termenu l u i de inch idere a Ofertei, ASF este in d rept sa pre lu ngeasca perioada de deru lare a Ofertei, astfe l incat sa existe ce l put in 2 (doua) Zi le Lucratoare de la pub l icarea amendamentu lu i pa na la inch iderea Ofertei. Dupa expira re termenu lu i l im ita nu se vor ma i accepta s ubscrieri d in partea detinatori lor de Drepturi de Preferinta.
Pretu l de subscriere la ca re deti natorii de Drepturi de Preferinta pot subscrie Act iun i Noi in cad ru l exercitari i Dre ptu lu i d e Preferinta este de 0, 10 lei/act iune, respectiv este ega l cu va loarea nomina la ( ,,Pret de Subscriere" ) .
Detinatori i de Drepturi d e Preferinta pot s a isi exercite Drepturi le de Preferinta prin depunerea/transmiterea documentelor si informati i lor prevazute mai jos in orice Zi Lucratoare d in cad rul Pe rioadei d e Su bscriere intre ore le 9 :00 a m si 5 :00 pm cu exceptia u lt imei z i le a Perioade i de Subscriere, cand su bscrierea se rea l izeaza pana la ora 12 :00 d u pa cum u rmeaza :
1. l n cazu l i n ca re Drepturi le de Preferinta exercitate sunt i nregistrate, la momentu l efectuari i su bscrieri i , in Sect iunea I, su bscrierea se poate rea l iza exc lusiv pr in Intermediaru l Ofe rtei , respectiv BRD - G roupe Societe Genera le S.A.;
2 . l n cazu l in ca re Dreptu ri le de Preferinta exercitate sunt inregistrate, la momentu l efectuari i su bscrieri i, intr-un cont desch is l a u n Pa rticipant /Intermediaru l Ofertei i n Sect iunea 1 1 , su bscrierea se va rea l iza exc lusiv pr in respectivul Pa rtic ipant/Intermediaru l Ofe rtei.
Documente pentru subscriere
1 . Su bscrierea in cazu l in care Drepturi de Prefe rinta sunt evidentiate in Sectiunea 1 1, i n momentu l exe rcita ri i l o r
l n acest caz, detinatorul Dre ptur i lor de Preferinta poate subscrie in mod va lab i l Act iun i Noi pr in exercitarea Dreptur i lor de Preferi nta, fara a f i necesa r sa depuna documentele de identifica re
112
;jl��\.: Ir,· . w\ .._.,
. ·l' \
me ntionte ma i jos, cu exceptia cazu l u i in ca re a u a pa rut sch im bari i n legatura cu d atelJ\�a r; ·d e .
. . . -�/ identifica re de la data u lt imei actua l iza ri. ., · · ,
Su bscrierea se rea l izeaza pr in tra nsm iterea une i instructiun i de su bscriere conform prevederi lor contractu lu i de prestari d e servici i de i nvestit i i fi na nciare va lab i l incheiat cu Intermediaru l sau cu un a lt Participa nt, pr in orice m ij loace de com u n ica re p revazute in respectivu l contract. l n acest caz nu este ob l igatorie completa rea Form u laru lu i de Su bscriere.
Intermediaru l si Part ic ipa nti i vor acce pta subscrieri le i n co nfo rm itate cu prezentul Prospect si cu regu lamente le interne a p l ica b i le pre luari i , va l idari i s i t ransmiteri i spre executare a su bscrieri lor pri m ite, precum si cu ce le referitoare la gest iunea deco nta ri i instruct iun i lor d e su bscriere. Responsa bi l itatea existentei fo nd uri lor revine in tota l itate I ntermediaru l u i sau Pa rtic ipantu l u i care a pre luat instruct iunea de subscriere.
Val idarea su bscrie ri lor de cat re Partic ipa nt, respect iv Inte rmed iar, inc lude s i verificarea fa ptu l u i ca detinatoru l Dre ptur i lor de Preferinta sa n u f i su bscris u n numar m a i mare d e Actiu n i No i decat este indre ptatit potrivit numaru lu i d e Drepturi d e Preferinta evidentiate in contul deschis la respectivu l Pa rt ic ipant sau Intermed iar, d u pa caz.
U lterior va l idari i fiecarei subscrie ri, Pa rtic ipantu l sa u Intermed iaru l, d u pa caz, va inregistra i n sistemu l Depozita ru l u i Centra l respectiva subscriere.
Pa rticipantu l sau I nte rmed ia ru l, d u pa caz, vor i ntrod uce instructiun i le de subscriere in baza instructiun i lor pr im ite din pa rtea detinatori lor Dre ptu ri lor de Preferinta, aferente Dreptu ri lor de Preferinta evidentiate la Participantu l sau Intermedia ru l respectiv. Fond ur i le ba nesti sunt decontate prin meca n ismu l de decontare admi n istrat de Depozitaru l Centra l S.A., in cadru l ses iun i lor z i l nice de deco ntare.
Su bscrieri le pentru Act iu ni le Noi nu vor fi va l id ate d aca proced uri le de su bscriere prevazute in prezentul Prospect nu a u fost indep l in ite. Su bscrieri le pentru Act iun i le No i care nu a u fost va l idate vor f i anu late, iar detinatorii Drepturi lor de Preferinta vo r fi an untati cu privire la acest fa pt in condit i i le prezentate i n contra ctu l de prestari servici i de investitii/custod ie inche iat cu Pa rt icipantu l sa u Intermedia rul, d upa caz.
Responsa b i l itatea existentei fonduri lor necesare deconta ri i instruct iun i lor de subscriere revine i n tota l itate Pa rticipantu lu i sa u Intermediaru l u i, d u pa caz, prin i ntermed iu l caruia s-a u rea l izat su bscrieri le. Act iun i le No i su bscrise vor trebu i p latite conform proceduri lor ind icate de Pa rticipa nt sa u Intermediar, d u pa caz.
Subscrier i le Act iun i lor Noi se vor rea l iza cu respecta rea reglementar i lor si proced ur i lor Depozita ru lu i Ce ntra l, precu m si cu respectarea proced u ri lor interne a le Pa rticipantu l u i sa u Intermed iaru l u i, d u pa caz, pr in i ntermed iu l caru ia se rea l izeaza su bscrierea.
Pa rticipa nti i trebuie sa i nformeze detinatori i Dre ptur i lor de Preferi nta cu privire la condit i i le de i m plementa re a Ofe rtei si sunt exclusiv responsa b i l i pentru im plementa rea Ofe rtei s i respecta rea acestui Prospect si a reglementar i lor ASF, inc lusiv, dar fara a se l im ita la, rea l izarea decontari i instruct iun i lor de subscriere, va l idate si inregistrate i n sistem u l Depozita ru l u i Centra l.
1 13
,,f;, ;0P:i:-:q7.,,;:\�
2. Su bscrierea in cazu l in care Dreptur i le de Preferinta sunt evidentiate in momentu l exercitari i lor
l n acest caz, su bscrierea se rea l izeaza excl usiv pr in Intermediar.
Su bscrierea se rea l izeaza prin transmiterea sa u depunerea a unu i exemp lar a l Form u la ru l de Su bscriere redactat i n origina l, a documente lor pe ntru subscriere (detal iate ma i jos ) im preuna cu dovada plat i i integra le a act iun i lor su bscrise. Pentru evita rea orica rui d u bi u, l a Form u l a ru l de Su bscriere se va atasa, in mod ob l igato riu, dovada p lat i i aferente Acti un i lo r Noi su bscrise, respectiv a sumei re prezenta nd prod usul d intre n u maru l de Actiu n i Noi subscrise si Pretul de Su bscriere.
Pentru evita rea orica rui d u biu, va l idarea su bscrieri lor se va rea l iza sub conditia ca detinatoru l Drepturi lor de Prefe rinta ce is i exercita Drepturi le de Prefe rinta sa indep l ineasca cumu lativ urmatoarele cerinte :
sa detina Drepturi le d e Prefe rinta exercitate in Secti unea I; sa depuna Form u laru l d e Su bscriere semnat intr-un exem plar origina l pentru n u m a ru l de actiun i pe ca re doreste sa le su bscrie in l im ita Drepturi lor de Prefe rinta evidentiate in Sectiu nea I; sa depuna documentu l care atesta p lata Actiun i lo r Noi su bscrise, in conform itate cu cerintele stab i l ite in sect iunea Plata pretului Actiunilor Noi; sa depuna documentele necesa re subscrieri i me ntionate i n cadru l sectiun i i Docu mentele de subscriere
ln acest caz, Act iun i le Noi pot fi su bscrise d u pa cum u rmeaza :
i. Prin urmatoarele sucursa le a le Intermedia ru lu i, in t impu l progra m u l u i de l ucru, intre orele 9 :00 am - 5 :00 pm, i n fiecare Zi Lucratoa re a Perioade i de Su bscriere, cu exce ptia u lt imei z i le a Perioadei d e Subscriere, ca nd su bscrierea se rea l izeaza pana la ora 12 :00
a. Sucursa la Baca u : M u nic ip iu l Bacau, Str. George Apostu, n r. 13, judet Baca u ; b . Sucursa la Brasov: M unic ip iu l Brasov, B-d u l M iha i l Koga ln iceanu, n r. 5, j udet Brasov; c. Sucursa la Academie i : Bucuresti, Sectorul 1 , Ca lea Victorie i n r. 3 2-34; d. Sucursa la Ta rgu M ures: M u nic ip iu l Ta rgu M u res, Strada Ca la ras i lor, n r. 11, judet
M u res; e. Sucursa la Ploiesti : M u nic ip iu l Plo iesti, Str. Cuza Voda, n r. 8, judet Pra hova; f. Sucursa la S ib iu : M u nici p iu l S ib iu , Str. Ge neral Magheru, n r. 55 , j udet S ib iu ;
i i . Prin curier/ posta, cu confirmare d e prim i re, in interiorul Perioadei de S ubscriere, cu exped iere la sed i u l Intermediaru l u i, Turn BRD, b-d u l Ion M iha lache nr. 1-7, etaj 5, ca mera 202-203, cod posta i 011171, sector 1, Bucu resti. I ntermediarul va lua in considerare doar Formu larele de Subscriere înregistrate la sediu l acestuia pana la ora 12:00 in u ltima zi d in cadru l Perioadei de Subscriere. Pe p l ic se va mentiona, obl igatoriu, cu majuscu le, u rmatorul tex: ,,Majorarea Capitalului Social al Patria Bank"
1 14
·, -,
. ·,� , /
/ .. .:-i"' i;i:J";;:;.=;:-: t,.;. ,:::-
V . -'-�.t,\
�'" ·1. -� . ' . Su bscrieri le rea l izate i n baza unor docume nte pr im ite i n afa ra Perioadei de Su bscriere 1�sau -care· 1 n u respecta co nd it i i le d e su bscriere d in Prospect n u vor fi va l id ate. ·-
'<)�- . Subscrierea Actiu n i lor Noi i n cadru l Pe rioade i de Su bscrie re s e v a rea l iza cu respectarea procedur i lor inte rne a le Intermediaru lu i .
Subscrier i le pentru Act iun i le Noi care n u a u fost va l idate vor f i a n u late. Deti natori i D reptu ri lor de Preferinta a le caror su bscrieri n u a u fost val idate vor f i notificati in mod corespu nzator, iar sumele platite le vor fi restitu ite in contul ind icat i n Form u l a ru l d e Su bscriere i n termen de maxim 5 (c inci ) Zi le Lucratoare de la sfa rsitu l Perioadei de Su bscriere.
Pentru detinatori i Dre ptu ri lor de Preferinta care au s ubscris pr in Inte rmedia r, in baza Drepturi lor de Preferi nta î n registrate, in momentu l su bscrieri i , i n Sect iunea I, u n centra l izator a l su bscrieri lor va l idate va f i tra nsmis Depozita ru lu i Centra l pana la ora 7 :00 pm in u lt ima zi a Pe rioadei de Su bscriere.
Pentru evita rea oricaru i d u bi u, I ntermediaru l este responsabi l pentru verificarea docume nte lor care corespund su bscrieri lor pe ca re le pr imeste s i n u va f i responsab i l pentru verificarea sau va l idarea subscrieri lor de Act iun i Noi rea l izate prin Pa rtic ipa nti, pentru acestia d in urma raspunderea a pa rt inand Pa rt ic ipantu lu i pr in intermed iu l ca ruia a fost rea l izata su bscrierea.
Docume ntatia ce va trebu i depusa o data cu Form u l a ru l de Subscriere este u rmatoarea:
A.
B.
C.
Persoane fizice rez idente care subscriu în n u m e propri u :
Persoan e fizice rez idente care subscriu în n u mele a ltor persoane fizice:
Persoan e fizice rez idente s i nerez idente i ncapabi le (fără d iscernământ) sau aflate s u b curate lă :
Carte/bulet in d e identitate (în orig ina l ş i copie) ;
Extras de cont bancar aferent contu lu i bancar ment ionat i n Formu la ru l d e Subscriere
Carte/bu let in d e identitate (în o rig ina l ş i copie) a l reprezenta ntu l u i ş i carte/bu let i n d e identitate (copie) a l persoa ne i fiz ice rep rezentate;
Procura în formă a utentică d ată rep rezentantu l u i (în origin a l şi copie)
Extras d e cont bancar aferent contu lu i bancar mentionat in Formu laru l d e Subscriere
Carte/bu let in d e identitate (în origina l şi copie) a l persoane i fizice rezidente care s ubscrie pentru persoana fizică reprezentată şi carte/bu let i n d e identitate (copie) a persoa ne i incapab i le
Paşaport (în origina l şi cop ie ) şi/sa u permis d e şedere (în origina l şi copie) a l persoanei fizice ca re subscrie pentru persoa n a i ncapab i lă - a pl icabi l doar în cazul cetăţen i lor stră in i
115
'° I • I . ' · .
D.
E.
F.
Persoane fizice nerezide nte care subscriu în n u me propriu :
Persoane fizice n erezid ente care s ubscriu pri n reprezentanţi autorizaţi rez idenţi :
Persoane jurid ice rezide nte care s ubscriu în nume propri u :
Actu l ju rid ic care sta bi leşte curate la/tutela sau, d documentul ca re sta bi leşte curate la/tutela. -�"'
'-.· ' ...... .. -� Extras d e cont bancar aferent contu lu i ba nca r mentio naf in ..:.
Form u laru l de Subscriere
Paşa port şi dovada domici l i u l ui , în cazu l în care n u este menţionat în paşa port, sau ca rte/bu letin de identitate emis de un stat mem bru a l SEE (în orig ina l şi copie)
Extras d e cont ba nca r aferent contu lu i bancar mentionat in Form u la ru l de Subscriere
Paşa port şi dovada domic i l iu l u i , în cazu l în care n u este menţionat în paşaport, sau ca rte/bu letin de identitate a l persoane i fiz ice re preze ntate emis de u n stat mem bru a l SEE (copie)
Ca rte/bu letin de identitate a l re prezenta ntu lu i a uto rizat (în orig ina l şi copie)
Procura în fo rmă autentică (şi , d acă este necesa r, a posti lată) pentru reprezentant (copie)
Extras de cont bancar aferent contu lu i bancar mentionat in Form u la ru l de Su bscriere
Certificat d e înregistrare e l iberat d e Registru l Comerţu lu i (copie)
Act constitutiv/statut actual izat (copie conformă cu orig ina lu l cert ificată pentru conformitate cu o rigina lu l de către rep rezenta ntu l lega l a l persoane i ju rid ice)
Certificat constatator e l iberat de Registrul Comerţu lu i cu cel mu lt 30 z i le lucrătoare înainte de data s ubscrierii (în origi na l )
P rocură/mandat în origina l pentru persoana sau persoane le care semnează formu la ru l d e su bscriere, emis în forma prevăzută d e actu l constitutiv sau dovada că persoana respectivă reprezintă în mod legal persoana ju rid ică ce subscrie, cu d rept de rep rezentare i nd ividua l ( dacă societatea este rep rezentată în mod colectiv d e către două sau mai m u lte persoane care s u nt toate prezente pentru semnarea formularu lu i de subscriere, asemenea dovadă va fi p rezentată pentru toate aceste persoane) (procură în or ig ina l şi o rice a lte documente certificate conform cu origina lu l de către reprezenta ntul legal a l persoanei j u rid ice)
Carte/bu let in d e i dentitate (în origina l şi copie) a l persoane i care subscrie în n u mele persoa nei ju rid ice
116
G .
H .
Persoane jurid ice nerez idente care subscriu în n u me propriu :
Persoan e ju rid ice nerezidente care subscriu pri ntr-o persoană jurid ică rezidentă
/ '� �u ,-;, , '<2."'j
t,
,
Extras d e cont bancar aferent contu lu i bancar menti�at}n · "�\ Form u laru l de Subscriere
\� ' ::(' \., ,<:.,,,, /
' •>-;, Certificat de înregistrare sa u act d e înfi i nţa re e l iberat âe registrul comerţu lu i sau d e o instituţie echiva lentă d in j u risdicţia d e înfi i nţa re, dacă există (copie)
Act constitutiv/statut actua l izat ( cop ie conformă cu origina l u l cert ificată pentru conformitate cu origina lu l de către reprezentantul lega l a l persoanei j u ridice nerezidente)
Certificat constatator/certificat privin d situaţia actua lă sau documente echiva lente e l i be rate d e registru l comerţu lu i sau de o instituţie echiva lentă d i n j u risd icţ ia d e înfi inţare sau, în cazu l în care n ic io i nstituţ ie nu este a utorizată să e mită un astfel de certificat, orice a lt document ca re să d ovedească d eţi nerea ca l ităţi i de reprezentanţi lega l i ai e nt ităţii respective (în orig ina l ), ş i care să fie em is cu cel m u lt 30 z i le lucrătoare îna inte d e data s ubscrieri i (în orig ina l ) ; u n a stfe l de doc u ment corporativ a l persoa nei j u rid ice nerezidente va preciza în mod c lar dacă reprezentanţi i lega l i a u d re ptu l să acţioneze separat sau împreună
În cazu l în care subscrieri le se fac printr-o a ltă persoană d ecât reprezentantul ( re prezenta nţi i ) lega l ( i ) a l ( a i ) persoanei j u ri dice nerezidente, procura/ma ndatu l semnat de rep rezenta nţii lega l i a i persoanei j u ri dice nerez idente împuternicin d persoana respectivă să s ubscrie Acţiun i le Noi pe seama persoanei ju ri dice nerezidente (în orig ina l ş i copie)
Ca rte/bu l etin d e identitate a l persoane i care s ubscrie în ca l itate d e reprezentant lega l sau d e mandatar a l persoanei j u ri dice nerezidente: paşaport şi d ovad a domic i l iu l ui , în cazu l în care n u este menţionat în paşaport, carte de identitate ( pentru cetăţeni a i U E/SEE ) (copie)
Extras d e cont bancar aferent contu l u i bancar mentionat în Formu laru l de Subscriere
Certificat de înregistrare sau act d e înfi i nţare e l i berat d e registru l comerţu lu i sa u d e o i nstituţie echivalentă d i n j u risdicţia de înfi i nţa re, d acă există (copie)
Act constitutiv/statut actua l i za t (copie conformă cu o rigina l u l certificată pentru conformitate cu o rigina lu l d e către reprezentantu l l ega l a l persoanei j u rid ice nerezidente)
Certificat constatator/certificat privind situaţia actua lă sa u documente echiva lente e l iberate d e registru l comerţu lu i sau de o instituţie ech iva lentă d in j u risd icţ ia d e înfi inţare
117
I . I nstituţii F inancia re I nternaţiona le ( I F I )
, :<<;/-:�:-;; :-·,�/�,\\ f/ -:C:\ ! ,'.:' . ;
sau, în cazu l în ca re n icio instituţie n u este a utori;�ii� să -·:·, e m ită un astfe l de certificat, orice a lt document ca'r�ă. , .. , , dovedească deţinerea ca l ităţi i d e rep rezenta nţi lega l i a i · · ' entităţi i respective (în origi na l ) , ş i care să fie emis cu cel m u lt 30 zi le l ucrătoa re îna inte de data su bscrierii (în origina l ) ; un astfel de document corporativ a l persoanei j u rid ice nerezidente va preciza în mod c lar dacă repreze nta nţi i l ega l i au d re ptu l să acţio neze separat sau îm preună
Certificat de înregistra re a l reprezenta ntu l u i persoa nă ju rid ică rez identă em is de Registru l Comerţu l u i (copie)
Act constitutiv actua l izat/statut al re prezenta ntu lu i persoană j u rid ică rezidentă (copie conformă cu orig ina lu l cert ificată pe ntru conform itate cu origina l u l de reprezenta ntu l lega l a l persoanei ju rid ice)
Ce rt ificat constatator pentru reprezenta ntu l persoană j u rid ică rez identă emis de Registru l Co merţu lu i cu cel mu lt 30 z i le lucrătoare îna inte de data su bscrieri i (în origina l )
Ca rte/bu letin de ide ntitate a l re prezenta ntu l u i lega l a l persoanei j u rid ice rezidente ca re subscrie în ca l itate de repreze nta nt pe sea ma persoane i j u rid ice nerezidente (în origi na l şi copie) ;
P rocu ra sem nată de repreze nta ntu l/reprezentanţi i lega l ( i ) a l/a i persoanei ju ridice nerezidente pr in care se îm putern iceşte persoana j u ridică rez identă să su bscrie în cadru l Ofertei;
Extras de cont bancar afe rent contu lu i bancar mentionat in Form u laru l de Su bscriere
Act constitutiv/statut a l IFI sa u o copie a legi i române prin care România a acce ptat sau a a de rat l a actul constitutiv al I FI respective
Procură/certificat prin care se împ uterniceşte persoana care va sem n a formu la ru l d e s ubscrie re în vederea su bscrierii pe seama IFI (în o rigi na l sau copie lega l i zată)
Carte/bu leti n de identitate a l persoanei care va semna formularu l d e s ubscriere pe seam a IFI (copie)
Extras d e cont banca r aferent contu l u i bancar mentionat i n Formu l a ru l de Subscriere
J . Persoane fiz ice Carte/bu letin de identitate (copie), în cazu l persoanelor rezide nte/nerezidente fizice rezidente; reprezentate de o societate d e admin istrare a activelor pr in
Paşa port şi dovada domici l i u l u i, în cazu l în ca re nu este menţionat în paşa port, sa u ca rte de identitate pe ntru
118
K.
i ntermed iu l u n ui mandat d e admin istrare a portofo l iu lu i .
Documente pentru societatea d e a d m i n istrare a activelor
E ntităţi adm inistrate de a lte persoane jurid ice rez idente/nerezide nte (e.g. fonduri de i nvestiţii, fonduri d e pensi i )
cetăţen i i unu i stat membru a l U E/SE E (copie), persoane lor fizice nerezidente
M a ndat de repreze nta re (în origin a l ş i copie)
Ce rtificat de înregistra re e m is de Reg istru l Comerţu lu i (copie)
Act constitutiv/statut actua l izat (copie co nfo rm ă cu o rigi n a l u l certificată de repreze nta ntu l legal a l persoane i j u rid ice)
Certificat constatato r e l iberat de Registru l Comerţu lu i cu cel m u lt 30 Z i le Lucrătoare îna i nte de data su bscrieri i (în o rigi na l )
P rocu ră/ma ndat în orig ina l pentru persoana sa u persoane le care sem nează fo rm u laru l d e su bscriere, emis în forma prevăzută de actu l constitutiv sa u dovada că persoana respectivă reprezintă în mod lega l persoana j u rid ică ce subscrie, cu d re pt de re prezentare ind iv idua l (dacă societatea este reprezentată în mod colectiv de către două sa u ma i mu lte persoane ca re sunt toate prezente pe ntru sem n a rea form ularu l u i de su bscriere, asemenea dovadă va f i p rezentată pentru toate aceste persoane) ( p rocură în origina l şi o rice a lte documente certificate confo rm cu o rigi na l u l de către re prezenta ntu l legal a l persoane i jurid ice)
Ca rte/bu letin de identitate (în o rigi na l ş i copie) a l persoane i care su bscrie în n ume le persoane i j u rid ice
Extras de cont ba nca r aferent cont u l u i ba nca r mentionat i n Fo rm u l a ru l de Subscriere
Docu mentele l i state mai jos vor fi preze ntate pentru persoana ju ridică ce admin istrează e nt itatea respect ivă şi vor fi însoţite de a utorizaţia o bţ in ută de către entitatea respectivă de la a utoritatea de supraveghere com petentă
Certificat de în registra re e m is de Registru l Come rţu lu i (copie)
Act const itutiv/statut actua l izat (copie co nforma cu origi n a l u l certificată de reprezenta ntu l legal al persoanei ju ridice)
Ce rtificat constatator e l ibe rat d e Registru l Comerţu lu i cu ce l m u lt 30 z i le lucrătoare îna i nte d e data subscrieri i (copie)
Procură/mandat în origi n a l pe ntru persoana sau persoane le ca re sem nează form ula ru l d e su bscriere, emis în forma prevăzută de actu l constitutiv sau dovada că persoana respectivă reprezintă în mod lega l persoana juridică ce su bscrie, cu d re pt de reprezenta re ind iv idua l {dacă societatea este reprezentată în mod colectiv de către
119
- \,.
4rRA\\.�-� l,. .,,.� \ o ; � ·. ' . ·> . � ))
u • \1.:"
) I • ' ',. \ .• ·\ j ///
doua sau ma i m u lte pe rsoa ne care sunt toate pr-e-zente .. -',J ' . -.., pentru sem narea form u la ru l u i de subscriere, aserrrer:'(ec:1-. ,, '-"� � · / dovadă v a fi prezentată pentru toate a ceste persoane) (procură în or ig ina l şi o rice a lte documente certificate co nfo rm cu origina lu l de către reprezenta ntu l lega l a l persoane i ju rid ice)
Carte/bu letin de identitate (în orig ina l ş i copie) a l persoa ne i ca re subscrie în n u mele persoane i j u rid ice
Extras de cont bancar aferent contu lu i bancar me ntionat in Form u l a ru l de Su bscriere
I ntermediaru l poate sol icita documente sup l imentare necesa re i n scopu l indep l in i ri i ob l igati i lor ce i i revin priv ind respecta rea regu l i lor de „cunoaştere a clientelei" s i a proced u ri lor d e identifica re a c l ienti lor, i n conformitate cu proceduri le sa le i nterne.
Documentele i ntr-o a lta l imba decat l imba romana sau l imba e ng leza, cu exceptia actelor de identitate prezentate de persoane le fiz ice, de puse de un d etinator de Drepturi de Preferinta/reprezenta nt a l deti natoru lu i Dre ptu ri lor de Preferinta vor fi insotite de o trad ucere lega l izata a acesto ra i n l imba rom a na sa u i n l imba e ngleza.
Documentele de identifica re ale persoane lor fizice ( i.e. bu letin, ca rte de identitate, pasa port etc.) vor fi preze ntate in origina l doar in cazu l in care subscrierea se rea l izeaza pr in depunerea Documentatiei pe ntru su bscriere persona l la sediul I ntermediaru lui. De asemenea, toate co pi i le puse la d ispozitie in co ntextu l su bscrieri i vor cantine ment iunea „Conform cu originalul" s i sem natura ( i n c lar si o lograf) a persoane i care depune Docume ntele pentru su bscriere.
ln cazu l e ntitati lor fara persona l itate ju rid ica, vo r trebui de puse docume nte le de identifica re cu privire la societatea de admin i stra re.
Plata pretului Actiunilor Noi
1. Plata pretu l u i Act iun i lor Noi su bscrise in baza Drepturi lor de Preferinta evidentiate in Secti u nea 1 1, in momentu l exercitari i lor
l n aces caz, p lata Actiun i lor Noi su bscrise de un deti nator de Drepturi de Preferi nta se va rea l iza in co nform itate cu contractu l de prestari se rvici i de investitii/custodie i ncheiat cu Pa rticipantu l sau Inte rmediaru l , d upa caz, p ri n i ntermed iu l caruia se rea l izeaza su bscrierea s i cu respecta rea cerinte lor Depozita ru lu i Centra l si a preveder i lor inscrise in Prospect.
Pa rt ic ipantu l sau Inte rmediarul , d u pa caz va va l ida s u bscrieri le exclus iv la mome ntul ered ita ri i sa u confi rmari i existentei sumelor aferente subscrierii Actiun i lor Noi i n contul detinatoru lu i Drepturi lor de Su bscrie re deschis l a Participant sa u I ntermedia r, d u pa caz.
2. Plata pretu lu i Acti un i lor Noi subscrise in baza Drepturi lor de Prefe ri nta evidentiate in Sectiu nea I. in momentu l exercita rii lor
120
�f,';.::-1: .. ;:-,-'.
§',)-'
<..;,;.:_ ,
ţ "'''� , . ·)·':\ I ,::
• :._··\ ·- -\ţ , . . }}_: ' �- ,
l n acest caz, plata Act iun i lor Noi su bscrise trebu ie efectuata i n contu l Em ite ntu l u i cu IB'ĂN RO 67 :) , ... / .... / BRD E 427 SV 0006 0054 270 d eschis la BRD - G roupe Societe Genera le S.A. (,,Cont Colector11
}'.·
Plata Actiun i lor Noi su bscrise se va face p ri n tra nsfer ba nca r in Co ntu l Colecto r.
Nu se va plat i n ici o doba nda cu privire l a sumele su bscrise i n cad ru l Oferte i . Comision u l ba ncar aferent su bscrieri i se suporta de catre detinatoru l Dreptur i lor de Prefe rinta.
Subscrierea este considerata val ida la momentul ereditarii Contu lu i Colector cu sumele aferente subscrieri lor, dar nu mai tarziu de ora 12:00 a u ltimei zi le d in Perioada de Subscriere .
Pentru evitarea oricarui d ubiu, Intermediaru l si/sau Emitentu l n u vor fi t in uti raspunzatori daca, d in motive independente de acestia, Co ntu l Co lector nu este efectiv cred itat cu sume le reprezenta nd va loarea Acti un i lor Noi s u bscrise de catre detinatorul Drepturi lor de Preferi nta ina inte de ora 12:00 a u lt imei Zi le Lucratoare d i n cadrul Perioadei de Su bscriere.
Orice su bscriere facuta in cadru l Perioade i de Subscriere de catre o persoana care nu a avut ca l itatea de detinator al Dre pturi lor de Prefe rinta nu va fi va l id ata, u rmand ca suma de ban i aferenta subscrieri i sa f ie retu rnata respectivei persoane.
Ordinu l de plata trebuie sa contina in rubrica "detalii de plata" in mod obligatoriu codu l numeric personal/seria pasaportulu i/codu l un ic de inregistrare a l detinatoru lu i Drepturilor de Preferinta. Numarul contu lu i bancar care trebuie completat in mod obl igatoriu de catre detinatorul Drepturilor de Preferinta in Formularu l de Subscriere trebuie sa fie numarul contu lu i bancar a l detinatoru lu i de Drepturi de Preferinta din care se transfera efectiv suma de plata in Contul Colector.
Pentru evita rea oricarui d ub iu, p lata Actiun i lor Noi su bscrise in baza D re pturi lor de Preferinta evide ntiate in Sectiu nea I, in momentu l exercita rii lor, se va face exc l usiv d i n contul banca r al caruit titu la r este deti natorul Dre ptur i lor de Preferinta.
Detinatorul Dreptur i lor de Prefe ri nta trebu ie sa ia i n considera re eventua le le comis ioa ne de tra nsfe r si, daca este cazul, comis ioanele de deschidere a co ntu lu i bancar.
Pe d u rata Perioade i de Subscriere, Intermedia rul va receptiona Form u la re le d e Subscriere s i va procesa, va l ida si i n registra, in ce l ma i scurt t imp posibi l , toate su bscrier i le va l ide receptionate. Va l idarea su bscrie ri lor se va face n uma i la receptionarea sumelor in Contu l Colector.
De asemenea, in cazu l in ca re un d etinator al Drepturi lor de Prefe ri nta s ubscrie ma i m u lte Act iun i Noi decat i se cuvin, su bscrierea va f i considerata va l ida pentru n u m a ru l d e Act iun i Noi care i se cuvin, iar d ifere nta d intre va loarea su bscrisa si va loarea Actiu n i lor Noi pe care e ra i ndreptatit sa le su bscrie i i va fi retu rnata. Retu rna rea sumelor se face in termen de maxim 5 (c inci ) Zi le Lucratoa re de la incheierea Perioadei d e Subscrie re.
Un det inator a l Dre ptur i lor de Preferinta poate efectua su bscrieri m u lt ip le care, cumu late, n u pot depasi n u m a ru l maxim de Act iun i Noi la care a re d reptul sa su bscrie in baza Dre ptur i lor de Preferinta. Fieca re ord i n de p lata este echiva lentu l unei su bscrie ri, iar cumu la rea mai m u ltor ordine de plata pentru o s ingura su bscriere va lab i l a nu este posibi la. Nu se poate su bscrie pentru
121
��°i:(_;e,';;,'\
/}!7
' . ··\\ , ,� ""'\ \· c� tl
}:: I u n nu mar d e Act iuni No i ma i m a re decat ce l cuvenit, ca lcu lat in conform itate cu ce le �{:rfti6nafe '. i : i ,, , in cadru l ca pito l u l u i 3, su bca pito l u l 6.5. CON DIT/I LE OFERTEI. -... _ .- ·' · · . .
._ ··
ln caz u l in care un detinator a l Dreptu r i lor de Preferinta ach ita o suma ma i m ica decat contrava loarea Actiuni lor Noi su bscrise, atunci subscrierea este considerata val ida pentru n u m a ru l de Act iuni Noi corespunzator sumei v irate.
Subscrier i le pentru Act iuni le Noi care nu au fost va l idate vor fi anu late .
Com isionul banca r aferent su bscrieri i se suporta de catre su bscriitor.
Con versia imprumutului subordonat
Confo rm Hotarari i AGEA de Majora re, pe l anga numera r, majora rea de ca p ita l socia l se va rea l iza si p rin conversia, în l im ita sumei de 40 .309.000 le i ( reprezentand ech iva lentu l in le i a sumei de 8.650.000 E U R la un curs est imat de 4,66 le i/EUR, ca re va fi actua l izat la cursu l B N R d in z iua su bscrieri i ) a îm prum uturi lor subordonate acordate Banci i de catre E EA F Financia l Services B.V.
Indicarea momentului si a conditiilor in care oferta poate fi revocata sau suspendata si a posibilitatii sau imposibilitatii de revocare a ofertei dupa inceperea tranzactionarii.
N u este cazu l .
O descriere a tuturor posibilitatilor de reducere a subscrierii si a modului de rambursare a sumelor excedentare platite de subscriitori.
Subscrieri le rea l izate in cadru l Oferte i sunt i revoca bi le, cu exce ptia cazur i lor prevazute de lege .
Detinatori lor Dreptur i lor de Prefe rinta exercitate în cadru l Perioade i de Subscriere le vor fi retu rnate:
Suma reprezentand P retul de Su bscriere p latit pentru Act iuni le Noi su bscrise, in cazu l in ca re su bscrie rea respectiva este inva l idata/a nu lata în conform itate cu prevederi le acestui Prospect;
Suma re prezentand Pretul de Su bscriere p latit pentru Act iuni le No i su bscrise, in cazu l în care subscrierea respectiva este revocata în conform itate cu prevederi le legale;
Suma p latita în p lus fata de produsu l d intre Pretu l de Su bscriere si numarul Act iuni le No i su bscrise pentru ca re a fost va l idata s u bscrierea .
Pentru caz u ri le mentionate m a i sus, p lata va f i efectuata :
i . Pentru detinatorii a le caror Dreptu ri de Preferinta sunt evidentiate in Secti unea I , in termen de 5 (cinci) Z i le Lucratoa re de la înch iderea Perioadei de Subscriere, cu exceptia cazu lu i in care su bscrierea este revocata, canci plata va fi efectuata in termen de 5 (cinci) Zi le Lucratoare de la d ata revoca rii su bscrie ri i . Plati le vor fi efectuate prin tra nsfer banca r in conturi le banca re mentionate de catre detinatorii Drepturi lor de Preferinta în Form u laru l de Su bscriere;
i i . Pentru detinatori i a le caror Drepturi de Preferinta sunt evidentiate î n Sect iunea l i , în conformitate cu prevederi le contractu l u i d e presta ri servic i i de investit i i/custodie încheiat
122
�-\., .. ,;.._
-,_ i::•}''fJ H /:,?; ,\
/t!J .. , ... ·:;>. / :'_f . '; '.
cu Pa rtici pantu l sau Inte rmed iaru l , d u pa caz, pr in i ntermed iu l caruia a fostr,ea l izata su bscrierea, cu respecta rea reg lementari lor s i p roced u ri lor Depozita ru lu i Centraţ ,
Toate eventua le le com isioa ne legate de p lat i le efectuate catre deti natori i Dre pturi lor· de -Preferinta in oricare d intre cazur i le prezentate ma i sus vor fi suportate d e catre acestia.
Detalii privind volumul minim si/sau maxim al unei subscrieri (exprimat fie in numar de valori mobiliare, fie in valoarea globala a investitiei).
Act iun i le Noi vor putea fi s ubscrise doar de catre detinatori i Dre ptur i lor de Preferinta . Subscrierea min ima in Oferta este de o actiu ne. l n cazu l in ca re va loarea unei su bscrieri n u reprezinta un n u m a r întreg d e actiu n i, su bscrierea este rotu nj ita la î ntregu l inferior. Nu s e admit su bscrieri de fractiun i de actiun i .
Nu m a ru l maxim de Act iun i Noi pe care un detinator a l Dre ptur i lor de Preferinta i i poate su bscrie in cadru l Ofertei nu poate d epasi va loarea rezu ltata d in impart i rea n u maru lu i de Dre pturi de Preferinta detin ute la 3,7516807800693.
Termenul in care poate fi retrasa o solicitare de subscriere, daco investitorii sunt autorizati sa isi retraga subscrierea.
Subscrieri le sunt irevoca b i le, cu excepti i le prevazute de lege. Daca Prospectu l face obiectu l u n u i a menda ment, subscrier i le pot fi revocate de catre orice detinator a l Dre ptur i lor de Preferinta in termen de 2 (doua) Z i le Lucratoa re de la data la care respectivu l a menda ment a fost pub l icat. ln acest caz, detinatori i Dreptur i lor de Preferinta isi pot revoca su bscrieri le prin co m pleta rea unu i formu lar de revoca re a su bscrieri i (,, Formularul de Revocare" ) . l n acest sco p, detinatori i Dre pturi lor de Preferinta is i pot retrage subscrieri le p rin completa rea si depunerea / tra nsmiterea Form ularu lu i de Revocare într-un exem plar origina l , catre Inte rmed iaru l / Pa rticipantu l prin care a rea l izat su bscrierea, prin aceeasi metoda prin ca re a fost rea l izata tra nsmiterea instructiun i i de su bscriere / Form u laru lu i de Subscriere . l n cazu l u n e i revoca ri a su bscrieri i , sumele c e corespund Acti u n i lor Noi su bscrise v o r fi restitu ite detinatori lor Drepturi lor de Prefe rinta, astfe l :
prin tra nsfer in contu l bancar ind icat de acestia in Form ularu l de Subscriere daca revoca rea corespunde unor Drepturi de Preferi nta evidentiate i n Sectiu nea I la momentu l su bscrierii;
in contul de investitii deschis la Pa rticipa nt sau Intermediar, d u pa caz, daca revoca rea corespunde unor Drepturi de Preferinta evidentiate in Sect iunea l i la momentu l su bscrieri i
ln cazu l Drepturi lo r de Preferinta evide ntiate in Secti unea I, p lat i le ce corespund revoca ri lor vor fi efectuate in te rmen de 5 (cinci) Z i le Lucratoare de la data receptionari i Formu la ru lu i de Revocare a su bscrieri i.
l n cazu l Dreptur i lor de Preferinta evidentiate in Sect iunea l i , sume le ce corespund revocari lor vor fi d isponib i le in contul de investitii deschis la Inte rmedia r/Pa rt ic ipantu l prin care s-a efectuat
123
... �,iv,'. C/�.·� "' ··,-.;_, I}.:. ,. � . •:"\ \ subscrierea d u pa momentul deconta ri i instruct iunilo r d e revocare t ransm ise a d m inistrat de Depozita ru l Centra l si in conform itate cu proced u ri le Intermediarului/Pa rticipantu lu i respect iv.
, ,";ţ' '
-:: _\ , .. _._.
-.. , 1
. 1 0 . I , '\��sternu ' _.: '., interne . ale
... , ' ,,, .
Revoca rea unei su bscrieri poate fi numa i integra la, nu si p a rtiala si se poate rea l iza numa i pe pa rcu rsul perioadei indicate clar in a m enda mentul la P rospect.
O descriere a metodei si indicarea datelor limita pentru plata, respectiv livrarea valorilor mobiliare.
Actiuni le Noi subscrise vor trebu i platite integra l la d ata su bscrieri i conform prevederilo r P rospectu l u i .
Ulte rior finaliza rii tutu ro r eta pelo r m ajorari i de capita l social, Consi l i ul de Ad ministratie va constata rezu ltate le majora ri i de capital (numaru l de actiuni efectiv s ubscrise si p lat ite) s i va efectua toate forma litat i le necesare la Oficiul Registrului Comert u l u i, ASF si Depozita ru l Central in vederea inregistra rii majora ri i ca pitalului social.
O descriere integrala a modalitatilor de publicare a rezultatelor ofertei si data publicarii.
Ra portu l Consi l i ului de Ad ministratie al Em itentului pr iv ind rez u ltatul subscrie ri lor in cad rul Ofe rte i va fi facut public p rintr-un comunicat pu blicat pe we bsite-ul BVB (www. bvb.ro), a l I ntermed iaru lu i (www.brd . ro) p recu m s i pe ce l a l Emitentulu i (www. patria bank.ro) i n ult ima Zi Lucratoare a Perioadei de Su bscriere.
O descriere a procedurii de exercitare a oricarui drept preferential de subscriere, a negociabilitatii drepturilor de subscriere si a regimului aplicat drepturilor de subscriere neexercitate.
N u exista d re pturi p referintia le d e su bscriere .
P rezenta Ofe rta se ad reseaza exc lusiv a ctiona rilor Em itentulu i inscrisi in registru l actiona rilor la Data de lnregistrare. Acestia isi pot exercita dreptul de preferinta de a su bscrie pr in cumpara rea actiun i lor care li se cuvin u rmand proced u rile din prezentu l P rospect.
Em itentu l nu intentioneaza solicita rea admite rii la tra nzact iona re a Dreptur i lor de Preferinta. D reptur i le de Preferinta neexercitate in cadru l Ofertei si Act iunile Noi nesu bscrise in cadru l Plasamentu l u i Privat, daca va f i cazu l , vor f i a nulate d u pa încheierea Ofe rte i .
Conform Hota ra ri i AG EA de Majora re, pe langa numera r, majora rea de ca pita l social se va realiza si prin conversia, in l im ita sumei de 40.309.000 lei ( reprezentand ech ivalentul in lei a sumei de 8.650.000 E U R la u n curs est imat de 4,66 le i/EUR, ca re va fi actualizat la cursul B N R din z iua s ubscrier i i ) a împrum utur i lor subordonate acordate Banci i d e catre E EAF F inancial Serv ices B.V.
6 . 5 . 2 . Alocarea si decontarea Ofertei
ln masura in care aceste informatii sunt cunoscute Emitentului, se indica daco principalii soi actionari sau membri ai organelor sale de administrare, conducere si supraveghere intentioneaza sa subscrie la oferta sau daco orice persoana intentioneaza sa subscrie peste 5 %.
124
J·'!>;;;,,c:c;,�,,;\
. -� :-- . ' Actionaru l majo rita r, EEAF Financia l Services B.V., intentioneaza sa su bscrie prin co\ie r,sia, ·in l im ita sumei de 40.309.000 le i ( re prezenta nd echiva lentul in le i a sumei de 8.650.000 E-tJ R la un curs esti mat de 4,66 le i/EUR, care va f i actua l i zat la cursu l BN R d in z i ua s ubscrieri i ) .' .a .I im prum uturi lor su bordo nate acordate Ba nci i de catre E EAF F inanc ia l Services B.V.
Procedura de notificare a subscriitorilor cu privire la volumul care le-a fost alocat si informatii privind posibilitatea inceperii negocierilor inainte de aceasta notificare.
Decizia Consi l i u l u i de Ad min istratlei a l Emitentu lu i priv ind rezu ltatul su bscrieri lor efectuate in cadru l Ofe rtei s i a l Plasa mentu l u i Privat va f i transmisa catre ASF si va f i facuta pu b l ic pri ntr-un com unicat pub l icat pe website-u l BVB (www.bvb.ro) , a l Intermed iaru l u i (www.brd.ro) precum s i pe ce l a l Emitentu lu i (www.patriabank.ro) in termen d e maxim 5 (cinci) Zi le Lucratoa re de la înch iderea efectiva a majora ri i ca p ita l u l u i social, respectiv inch iderea Ofertei si a Plasamentu lu i Privat.
Dre pturi le de Prefe rinta nu sunt tra nzact ionab i le . Actiun i l e No i pot fi tra nzactionate d u pa în registra rea majora rii cap ita l u l u i socia l la Depozitaru l Central.
6 . 5 . 3 . Sta b i l i rea pretu lu i
Indicarea pretului la care vor fi oferite valorile mobiliare. Daco pretul nu este cunoscut sau nu exista o piota constituita si/sau lichida pentru valorile mobiliare, se indica metoda de stabilire a pretului de oferta, mentionand persoana care a determinat criteriile sau este oficial responsabila pentru stabilirea pretului. Se indica valoarea cheltuielilor si a oricaror taxe solicitate subscriitorului sau cumparatorului.
Pretu l de su bscriere in cadru l Ofe rtei este de 0,10 le i/act iu ne, egal cu va loarea nomina la a une i actiun i em ise de Emite nt.
O descriere a procedurii de publicare a pretului de oferta.
Pretul de Subscriere in cadru l Ofertei a fost aprobat pr in Hotararea de M ajora re. Pretu l de Su bscriere a fost a d us la cu nosti nta pub l icu lu i de catre Em itent pr in pub l ica rea Hota rari i AGEA de M ajorare in Mon itorul Ofic ia l al Romaniei , Partea a IV-a n r. 1136 din d ata de 20/03/2018 si in cadrul prezentu lu i Prospect.
Daco actionarii Emitentului beneficiaza de un drept preferential de subscriere si daco acest drept este restrans sau anulat, se indica baza stabilirii pretului de emisiune daco actiunile trebuie platite in numerar, precum si motivele si beneficiarii acestei restrictii sau anulari.
Cu exce ptia actio nari lor care a u restrictionat d reptul de ach i zitie d e Act iun i No i, actiona ri i Em itentu lu i beneficiaza de Dreptu l de Preferinta de a s ubscrie Acti un i le Noi, d rept care nu este restra ns sau an u lat pentru n ic iunu l d in Actionari i l nd reptatiti.
125
: _. ; :�/ -". I
_6!r. ~-:,r /· ·"' ._ ,
/f::t ' ,· ... \ 6 . 5.4. Plasa rea si su bscrierea /2 · ·· . :
Numele si adresa coordonatorului sau coordonatorilor ofertei in general si a diverselo�0�arti ale \
acesteia si, in masura in care aceste informatii sunt cunoscute Emitentului sau ofertanfolui, numele si adresa intermediarilor din diversele tari in care se desfasoara oferta.
Inte rmediaru l este BRD - G roupe Societe Genera le S.A., o i nstitutie de cred it a utorizata sa desfasoare activitati specifice p ietei de capita l conform Deciziei CNVM (AS F) n r. 255/06.08.2008, cu sed i u l in b-d u l. Ion M i ha lache, n r. 1-7, secto r 1, Bucu resti, i n registrata la Registru l Comertu lu i cu nr. J40/608/1991.
Numele si adresa agentilor de plata si a depozitarilor din fiecare tara implicata.
Registrul actio nari lor Emitentu lu i este t inut de catre Depozitaru l Centra l S.A., societate care a re sed iu l socia l in Bucuresti, Secto r 2, b-d u l. Carol I n r. 34-36, etaje le 3, 8 si 9.
Denumirea si adresa entitatilor care s-au angajat sa subscrie emisiunea si a celor care s-au angajat sa plaseze valorile mobiliare /ara o subscriere ferma sau in temeiul unui acord de investitie la cel mai bun pret. Se indica principalele caracteristici ale acordurilor incheiate, inclusiv cotele. Oaca subscrierea ferma nu vizeaza intreaga emisiune, se mentioneaza cota parte care nu a fost subscrisa. Se indica valoarea globala a comisionului de garantie (pentru subscrierea ferma) si a comisionului de plasare.
Nu este cazul.
Momentul in care acordul de subscriere ferma a fost sau va fi onorat.
Nu este cazu l.
6.6. ADM ITEREA LA TRANZACTIO NARE SI MODALITATI DE TRANZACTIO NARE 6.6 . 1. Se ind ica daca valori le mobi l iare oferite fac sau vor face ob iectu l une i sol icitari d e adm itere la tra nzactionare, in vederea d istribu i ri i lor pe o piata reg lementata sau pe piete echivalente, caz in care se ind ica piete le in ca uza .
Aceste informatii trebuie precizate /ara a se /asa impresia ca admiterea la tranzactionare va fi in mod necesar aprobata. Se indica, daca sunt cunoscute, datele cele mai apropiate la care vor fi admise la tranzactionare valorile mobiliare.
Actiun i le Existente em ise de Banca sunt tra nzact ionate pe piata reglementata la vedere admin istrata de Bursa d e Valori Bucu resti, segmentu l Pr incipa l , categoria Prem ium, ava nd s imbolu l de tra nzact ionare PBK.
Dupa fina l iza rea majorari i de ca p ita l socia l si deru larea tuturor formal itat i lor aferente, Act iun i le Noi em ise in cad ru l majorari i de cap ita l soc ia l a l Ba nci i vor f i tra nzactionate pe piata reglementata la vedere admin i strata de Bu rsa de Valori Bucu resti.
126
{/-; :;"i; i;;�� ;,. c;.��}, /.,- (.• ' I : • '"'Ε \ · - � 1 i a y . Dupa emiterea Acti un i lo r Noi n u se intentio neaza so l icitarea adm ite ri i l a tra nzactionare r,J'e o a lta : ·
piata, d iferita de p iata pe ca re Act iuni le Existente se tra nzactioneaza în prezent. \ ·,. , · .
Nu exista entitati ca re s i-a u asumat un a ngaja ment ferm de a actiona ca inte rmedia ri pe piete le secundare si de a ga ranta l ich id itatea acestora pr in cotati i d e vanzare si cumpara re.
6 .6 .2 . Se me ntioneaza toate piete le reg lementate sau toate piete le echivalente pe ca re, d u pa cu nostintele Em ite ntu l u i, sunt d eja tra nzactionate va lori mob i l i a re apa rt inand catego riei d in ca re fac parte si ce le care u rmeaza a fi oferite sau adm ise la tra nzactiona re .
Act iun i le em ise d e Patria Ba nk S.A. sunt tranzactionate pe piata reglementata la vedere admin istrata de Bu rsa de Va lori Bucu resti.
6 .6 . 3 . Daca, s im u lta n sa u a proa pe s imu lta n cu c rea rea va lor i lor mob i l i a re pentru ca re se sol icita adm iterea la tranzactio na re pe o piata reg lementata, sunt subscrise sa u p la sate p rivat va lori mob i l i a re d in aceeasi catego rie sau daca sunt c reate va lori mob i l i a re d in a lte categorii c a re vor face o b iectu l unei i nvestitii pub l ice sa u private, se indica natura acestor ope rati un i , precu m si numaru l si ca racte rist ic i le va lor i lor mobi l i a re care fac o biectu l acesto r ope rati un i .
Nu este cazu l.
6 .6 .4 . l nfo rmati i detal iate privind entitat i le ca re si-a u asumat un angaja ment fe rm de a actiona ca inte rmedia ri pe piete le secu ndare si de a gara nta l i ch iditatea acestora p rin cotatii de va nza re si cumpara re; o descriere a pr incipa le lor ca racteristici ale a ngajamentu lu i lor .
Nu este cazu l.
6. 7. CONTRACTE DE RESTRICTIONARE Nu este cazu l.
6.8. CH ELTU IELI AFERENTE EMIS IUNI I/OFERTEI 6.8 . 1 . Valoa rea tota la neta a fonduri lor obtin ute in u rma emis iun i i/ofertei si o estima re a cheltu ie l i lo r tota le aferente emis iun i i/ofertei.
Ofe rta a re ca o biect un numar tota l de 605.386.611 actiun i ord ina re, nom inat ive, ind iv iz ib i le, de va loare ega la, emise in forma demateria l izata, cu o va loare nomina la de 0, 10 le i fieca re, em ise de Ba nca, in conform itate cu Hota ra rea AG EA de M ajora re pr in exercitarea Dre ptur i lor d e Preferinta. Va loarea tota l a a fonduri lor ca re se intentioneaza a fi colectate în cadru l Oferte i este de 60.538.661,10 lei, i n i poteza in care toate Act iun i le Noi oferite vo r fi s u bscrise in cadru l Oferte i
Comis ioanele bancare percepute pentru plata Act iun i lor Noi su bscrise i n baza Dreptur i lor de Preferinta detin ute efectuata d e catre un detinator a l Drepturi lor de Preferinta in Perioada de
127
i:: � ... I
.. , ✓
-'��.<!� ;fi': , ,., \,\ tf . . ;;�·1
Su bscriere vor fi s u portate in tota l itate de catre acesta. Nu va fi perceput nic i u n comisioJ;.�e ·catre ··· : •.:'
Banca in legatura cu Ofe rta. s ·, ' ,- r• , • •
Conform Regula mentu l u i ASF nr. 16/2014 privind venituri le ASF, comisionu l ASF este de 0, 1%, d a r nu ma i m u lt de 1 m i l i o n lei, d in va loarea susbcrieri lor prel uate in Oferta. De asemenea, tarifu l perce put de ASF pe ntru inregistra rea Actiun i lor Noi este d e 500 lei.
De asemenea, taxa de in registra re a va lori lor mob i l i a re la Depozitaru l Centra l se preconizeaza a fi de aproximativ 3.420 le i la ca re se adauga 0,06 le i/act ionar ca re si-a exercitat Dre pturi le de Preferinta evidentiate in Sect iunea I in momentu l exercita ri i lor.
Emitentul va ach ita com ision u l I ntermediaru lu i, i n conform itate cu contractu l incheiat intre parti, costuri le consu lta ntu l u i j u rid ic contractat co nform inte legeri i d intre parti precum si a lte taxe si comisioane care nu sunt inca cua ntificate.
Cheltu ie l i le tota le a le Ba nci i in legatura cu Oferta sunt est imate la a p roximativ 290.000 lei ( in cazu l subscrieri i i ntegra le de Act iun i Noi de catre tot i Actiona ri i l ndreptatiti).
Aceste cheltu ie l i vor fi p l atite din fond ur i le propri i ale Ba nci i s i nu vor fi retinute din sumele colectate i n u rma Ofertei.
6.9. D I LUARE 6 .9 . 1 . Cuantumu l si procentaju l d i l ua ri i determinate d i rect de emisiu ne/oferta.
Oferta este deru lata cu respecta rea d reptu lu i de prefe rinta al Actionar i lor lndre ptatiti prin exercitarea Drepturi lor de Preferi nta. Prin urmare, daca toti Actionari i l nd re ptatiti s i-ar exercita integra l Drepturi le de Preferinta nici un actio nar nu ar fi d i l u at.
6 .9 . 2 . Cuantumu l si proce ntaj u l d i l ua ri i imed iate care a r avea loc in cazu l nesu bscrierii la noua oferta . Prin Hota ra rea BNR nr. 6/12 .03.2014 si respectiv Ord i n u l BNR nr. 35/28.03.2014 s-a d ispus suspendarea exercita rii d re pturi lor de vot aferente actiun i lor Banci i detinute de u rm atorii actionari : I l ie Cara bulea, Corne l iu Ta nase, At lass ib S.R.L., Safa S.R.L., Oprea Nico lae Cara b u lea, Danie la Ta nase, Dana Cojoca ru s i Nico lae Lupu si interd ictia de a mai ach izit iona act iun i em ise de Banca pentru u rm atorii a ct ionari : I l ie Carabu lea, Cornel iu Ta nase, Atlassib S.R.L. si Safa S.R.L. Astfe l, spre exem p lu, d aca toate Act iun i le Noi vor fi su bscrise, actionaru l I l ie Ca ra b u lea va in registra o d i l uare cu 19,2 1% a participatiei sa le u lterior majorari i de ca p ita l social , re prezentand o detinere d e 8,7327% u lterior majora ri i de ca p ita l social (t inand cont de detinerea d e 10,8088% ra portata la 3 1/03/2018) .
6.10. I N FORMATI I SUPLIMENTARE 6 . 10 . 1 . Daca in nota privind valori le mobi l i a re sunt mentionati consi l ieri ca re au legatura cu emis iu nea, o dec laratie preciza nd cal itatea in care au actio nat acest ia .
Nu este cazu l.
128
� I , -/4.\'f
· ·' ·.:,,�
/.:,::,< --�, .\ t/5- . � ·� ··-l··
6. 10.2. Se precizeaza ce a lte i nfo rmati i d in nota privind va lor i le mob i l i a re a u fost verifit�te sau , .
exami nate de catre aud itori s i daca acestia a u e labo rat u n ra port. Se prezinta ra portu l in in1
t-egim·e sau, cu a pro barea a uto ritatii com petente, u n rezu mat a l acestu ia
N u este cazu l .
6.10.3. ln cazu l in care nota priv ind va lori le mobi l ia re canti ne o dec laratie sa u un ra port atribu it unei pe rsoa ne care actio neaza in ca l itate de expert, se ind ica n u me le, a d resa d e la locul de m u nca, ca l ifica ri le persoanei in ca uza s i , d u pa caz, o rice interese se m n ificative ale persoa nei respective cu priv ire la emitent. Daca ra portu l sa u decla ratia au fost intocm ite la cererea e m ite ntu l ui , se a nexeaza o dec laratie prin care se confirma fa ptu l ca documentele in cauza au fost inc luse, in forma s i in contextu l in ca re au fost inc l use, cu cons imta m a ntu l persoanei care a a utorizat cont inutu l acelei parti din nota privind va lori le mobi l iare.
Nu este cazu l .
3.10.4. ln cazu l in care info rmati i le provin de l a o terta parte, se furn izeaza o co nfirmare a fa ptu lu i ca info rmati i le in ca uza a u fost re prod use cu acuratete si ca , d u pa cunostintele emite ntu l u i si in masura in care acesta poate sa confi rme avand in vedere date le pub licate de te rta pa rte in cauza, nu au fost o mise fa pte care a r face ca info rmati i le reproduse sa fie i ncorecte sa u sa i nd uca in e roare. Se mentioneaza, de a semenea, sursa (sursele) info rmat i i lor in ca uza.
N u este cazu l .
129
Bogdan M ERFEA - Director Gene ra l
Bogdan Constantin Neacsu D i recto r General Adjunct
