1 RAPORTUL ANUAL al Societăţii Comerciale OIL TERMINAL S.A. Constanţa Pentru exerciţiul financiar al anului 2010 Raport anual întocmit în conformitate cu: Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital şi Regulamentul CNVM nr. 1/2006 privind emitenţii şi operaţiunile cu valori mobiliare. Exerciţiul financiar 2010 Data raportului 28.03.2011 Denumirea societăţii comerciale S.C. OIL TERMINAL S.A. Sediul social Str. Caraiman nr. 2, Cod Poştal: 900117; CONSTANŢA, ROMÂNIA Număr telefon / fax 0040 241 702600 / 0040 241 694833 E-mail / Internet [email protected]/ www.oil-terminal.com Cod unic de înregistrare 2410163 Număr de ordine în Registrul Comerţului J/13/512/1991 Piaţa reglementată pe care se tranzacţionează valorile mobiliare emise Bursa de Valori Bucureşti Capitalul social 58 243 025 Lei Principalele caracteristici ale valorilor mobiliare emise: Clasa: acţiuni nominative Număr: 582 430 253 Valoare nominală: 0,10 lei 1. Analiza activităţii S.C. OIL TERMINAL S.A. 1.1.a) Descrierea activităţii de bază a societăţii comerciale S.C. Oil Terminal S.A. Constanţa este singurul terminal petrolier din portul Constanţa a cărui activitate principală este primirea, incărcarea, descărcarea, depozitarea şi condiţionarea ţiţeiului, produselor petroliere, petrochimice, chimice lichide şi a altor produse finite sau materii prime lichide pentru import, export şi tranzit (cod CAEN 5224). b) Precizarea datei de înfiinţare a societăţii comerciale Societatea comercială Oil Terminal Constanţa a fost înfiinţată în conformitate cu prevederile Legii nr.15/1990, prin Hotărârea Guvernului României nr.1200/12.11.1990. c) Descrierea oricărei fuziuni sau reorganizări semnificative a societăţii comerciale, în timpul exerciţiului financiar Nu este cazul.
Transcript
1
RAPORTUL ANUAL
al Societăţii Comerciale OIL TERMINAL S.A. Constanţa
Pentru exerciţiul financiar al anului 2010
Raport anual întocmit în conformitate cu: Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital şi Regulamentul CNVM nr. 1/2006 privind emitenţii şi operaţiunile cu valori mobiliare.
Exerciţiul financiar 2010 Data raportului 28.03.2011 Denumirea societăţii comerciale S.C. OIL TERMINAL S.A.
Sediul social Str. Caraiman nr. 2, Cod Poştal: 900117; CONSTANŢA, ROMÂNIA
Număr telefon / fax 0040 241 702600 / 0040 241 694833 E-mail / Internet [email protected] / www.oil-terminal.com Cod unic de înregistrare 2410163 Număr de ordine în Registrul Comerţului J/13/512/1991 Piaţa reglementată pe care se tranzacţionează valorile mobiliare emise
Bursa de Valori Bucureşti
Capitalul social 58 243 025 Lei
Principalele caracteristici ale valorilor mobiliare emise: Clasa: acţiuni nominative Număr: 582 430 253 Valoare nominală: 0,10 lei 1. Analiza activităţii S.C. OIL TERMINAL S.A. 1.1.a) Descrierea activităţii de bază a societăţii comerciale S.C. Oil Terminal S.A. Constanţa este singurul terminal petrolier din portul Constanţa a cărui
activitate principală este primirea, incărcarea, descărcarea, depozitarea şi condiţionarea ţiţeiului, produselor petroliere, petrochimice, chimice lichide şi a altor produse finite sau materii prime lichide pentru import, export şi tranzit (cod CAEN 5224).
b) Precizarea datei de înfiinţare a societăţii comerciale Societatea comercială Oil Terminal Constanţa a fost înfiinţată în conformitate cu prevederile
Legii nr.15/1990, prin Hotărârea Guvernului României nr.1200/12.11.1990. c) Descrierea oricărei fuziuni sau reorganizări semnificative a societăţii comerciale, în
timpul exerciţiului financiar Nu este cazul.
2
d) Descrierea achiziţiilor şi/sau înstrăinărilor de active
Achiziţii şi înstrăinări de active La 31.12.2010 Oil Terminal înregistrează active dupa cum urmează: -lei-
Elemente de activ Sold la
01.01.2010 Creşteri
Cedări, transferuri şi alte reduceri
Amortizări Valoare neta la 31.12.2010
0 1 2 3 4 5 Imobilizări necorporale 0 0 Cheltuieli de constituire şi de dezvoltare
Imobilizările necorporale înscrise în evidenţa contabilă a societăţii constau în programe
informatice şi licenţe aferente acestora, achiziţionate de la terţi. Imobilizările corporale au fost reevaluate la 31.12.2010 la valoarea justă pe baza unei
evaluări efectuată de către un evaluator membru al Asociaţiei Naţionale a Evaluatorilor din România (ANEVAR).
La 31.12.2010 valoarea justă, se prezintă astfel: - terenuri 74 417 824 lei - grupa construcţii 101 972 741 lei - instalaţii tehnice şi maşini 16 379 387 lei - alte instalaţii, utilaje şi mobilier 1 409 085 lei
Societatea are în patrimoniu următoarele terenuri: - teren în suprafaţă de 945 892,79 mp înregistrat în conformitate cu titlul de proprietate seria
MO3 nr. 3286/19.11.1996 situat în Secţia Platformă Sud, în valoare de 39 243 772 lei - teren în suprafaţă de 413 413,16 mp dobândit în cursul anului 2003 în baza titulului de
proprietate seria MO3 nr. 8448/16.04.2003 situat în Secţia Platformă Nord, în valoare de 21 449 809 lei
- terenul achiziţionat în anul 2004 conform contract de vânzare–cumpărare nr. 181/20.01.2004 încheiat cu Primăria Constanţa, în suprafaţă de 243 912,70 mp situat în Secţia Platformă Nord, în valoare de 13 640 073 lei
- în cursul anului 2010 valoarea terenului a crescut cu 64 170 lei, reprezentând contravaloarea studiului de evaluare privind elaborarea documentaţiei topografice necesară obţinerii certificatului de atestare a dreptului de proprietate asupra terenului din cadrul Secţiei Platformă Nord, cf. HG 834/1991. Oil Terminal a obţinut în data de 02.02.2011 titlul de proprietate pentru suprafaţa de teren de 254 261,325 mp, conform certificat de atestare a dreptului de proprietate seria MO3 nr. 11703 şi titlul de proprietate conform certificat seria MO3 nr. 11704 pentru suprafaţa de 129 334,70 mp, situat în cadrul Secţiei Platformă Nord. Valoarea acestui teren, conform raportului de evaluare întocmit în
3
data de 25.02.2011 de către un evaluator membru al Asociaţiei Naţionale a Evaluatorilor din România (ANEVAR), este de 151 789 000 lei.
În baza autorizaţiei nr.682 / 2004 obţinută de Oil Terminal pentru desfăşurarea activităţii de antrepozit fiscal de depozitare, s-a instituit ipotecă de rang I pentru două rezervoare metalice de păcură (R763 şi R765) în favoarea MFP-ANAF Bucureşti, conform contractelor de garanţie imobiliară nr.547/2005 şi 548/2005.
În cursul anului 2010 au fost radiate ipotecile constituite. Pentru linia de credit în scopul finanţării capitalului de lucru în valoare de 3 000 000 lei,
acordată de Raiffeisen Bank, a fost constituită garanţie reală mobiliară de rang I asupra disponibilităţilor băneşti prezente şi viitoare din conturile deschise de Oil Terminal Constanţa la bancă şi cesiune de prim rang a creanţelor prezente şi viitoare rezultate din contractele încheiate de SC Oil Terminal cu OMV Petrom, Rompetrol Rafinare, DG Petrol, Oscar Downstream, Unicom Bunkering, Interagro Bucureşti.
În cursul anului 2010 au avut loc creşteri semnificative în imobilizări corporale, ca urmare a reevaluării efectuate la 31.12.2010 de către un membru ANEVAR, a modernizărilor efectuate la mijloacele fixe existente şi a punerii în funcţiune a mijloacelor fixe noi.
Prezentăm rezultatele reevaluării: -lei-
Grupa Cont Valoare netă
înainte de reevaluare Valoare justă
după reevaluare Rezerve din reevaluare
(cont 105) Construcţii 212 88 938 702 101 972 741 13 034 039 Echipamente tehnologice 2131 10 282 386 11 293 096 1 010 710 Aparate şi instalaţii de măsurare, control şi reglare
TOTAL 10 147 479,95 Casări ale imobilizărilor corporale:
-lei- Număr
inventar Denumire mijloc fix Valoare
36000243 COPIATOR KONICA 7145 35 021,46 36000236 COPIATOR MINOLTA EP 4000 26 305,99 11221548 REZERVOR MET CAP 5000000 LIT 22 316,02 11221552 REZERVOR MET CAP 5000000 LIT 17 281,91 11221409 REZERVOR MET CAP 5000000 LIT 17 281,91 11221549 REZERVOR MET CAP 6697000 LIT 12 247,80 11221553 REZERVOR MET CAP 5000000 LIT 12 247,80 11221550 REZERVOR MET CAP 5555000 LIT 12 247,80 11221555 REZERVOR MET CAP 5000000 LIT 12 247,80 11221554 REZERVOR MET CAP 5000000 LIT 12 247,80 11221551 REZERVOR MET CAP 5006000 LIT 12 247,80 23331436 NOTEBOOK HP COMPAQ NW 8240 9 213,63 23331443 NOTEBOOK HP COMPAQ NW 8240 9 156,02 23331386 LAPTOP HP COMPAQ NW 8240 7 269,09 23331337 NOTEBOOK HP COMPAQ NX9010, PIV, 2,8GHZ 5 150,00 23445043 CALCULATOR P5 UNIT 1361 MONIT 6657520 3 282,32 23331592 LAPTOP DELL INSPIRON 1526, 1.9 GHZ 3 148,31 23445065 AGENDE ELECTRONICE 700 LX-62300069 2 996,72 36770263 ASPIRATOR KIRBY SERIE 2970276188 2 952,00 23331366 CALCULATOR P4 2.8 GHZ 2 887,01 24552267 BRATE POLIARTICULATE PT HIDROCARBURI 2 884,23 24552268 BRATE POLIARTICULATE PT HIDROCARBURI 2 884,23 24552269 BRATE POLIARTICULATE PT HIDROCARBURI 2 884,23 24552270 BRATE POLIARTICULATE PT HIDROCARBURI 2 884,23 22224121 TELEFON MOBIL NOKIA 8800 2 826,22 36000201 COPIATOR KONICA 2 632,50 23331593 MULTIFUNCTIONAL HP COLOR LASER JETCM1321 2 384,57 11111007 CUVA METALICA PENTRU SLAM (2,5x1,5x1) 2 362,02 11111008 CUVA METALICA PENTRU SLAM (2,5x1,5x1) 2 362,02 11111009 CUVA METALICA PENTRU SLAM (2,5x1,5x1) 2 362,02 11111010 CUVA METALICA PENTRU SLAM (2,5x1,5x1) 2 362,02 22223738 ELECTROPOMPA SUBMERSIBILA AP 6 H6 2 250,63 11111012 CUVA METALICA PENTRU SLAM 2 202,10 23331562 IMPRIMANTA KYOCERA FS C5015 1 965,60 11222355 CONDUCTE ABUR 492,09 11220575 CONDUCTA ABURI LINIA GARAJ 192,02 11220588 COND 6T PT ABURI 130,70 11220591 COND 4T ABURI 100,23 11223289 CONDUCTA APA POTABILA 67,05 11220570 COND ABURI 2T 15,35
TOTAL 273 993,25
6
Imobilizările financiare sunt în valoare totală de 1 095 747 lei, din care: - alte titluri imobilizate 170 972 lei - garanţii acordate furnizorilor 17 729 lei - alte imobilizări (depozite) 907 046 lei.
În cursul anului 2009 Oil Terminal S.A. Constanţa a participat cu 350 de acţiuni la valoarea nominală de 100 lire sterline la capitalul social al companiei Pan European Oil Pipeline – Compania de dezvoltare a proiectului (PEOP-PDC), în valoare totală de 170 972 lei.
Imobilizările în curs în valoare de 5 154 613 lei, reprezintă investiţii neterminate la 31.12.2010.
e) Descrierea principalelor rezultate ale evaluării activităţii societăţii În anul 2010 activitatea economico-financiară a Oil Terminal S.A. Constanţa s-a desfăşurat în
baza indicatorilor cuprinşi în Bugetul de Venituri şi Cheltuieli rectificat conform H.G.nr.787/28.07.2010.
Activitatea societăţii pe parcursul anului 2010 a fost influenţată de actuala criză economică ce
a însemnat o reducere semnificativă a cantităţilor de produse realizate în comparaţie cu anii precedenţi. Cu toate acestea societatea a încheiat anul 2010 cu profit, s-au respectat toate prevederile Contractului Colectiv de Muncă (acordarea de ajutoare, prime, salarii achitate la termen, tichete de masă, echipamente de protecţie, îmbunătăţirea condiţiilor de muncă).
De asemenea, la data de 31.12.2010 Oil Terminal S.A. Constanţa nu înregistrează datorii
restante faţă de bugetul statului şi bugetul asigurărilor sociale. 1.1.1 Elemente de evaluare generală
În anul 2010 s-au înregistrat următoarele rezultate: a) profit 3 610 mii lei b) cifra de afaceri, din care: 132 260 mii lei - prestaţii export 32 820 mii lei c) cheltuieli totale 130 797 mii lei d) % piaţă deţinut - 50% din piaţa importului de ţiţei - 95% din import de motorină - 75% din export de benzină - 90% din export/import de produse chimice e) lichiditate (disponibil în cont), etc 2 225 mii lei Cheltuieli totale sunt în cuantum de 130 797 mii lei, reprezentând 30 526 mii EUR la cursul
oficial din 31.12.2010 de 4,2848 lei/EUR şi au depăşit prevederile bugetare cu 1 527 mii lei. Cu toate acestea indicatorul cheltuieli totale la 1 000 lei venituri totale a înregistrat valoarea de 973 lei, faţă de 986 prevăzut în BVC.
7
Structura cheltuielilor totale se prezintă după cum urmează:
3. TOTAL CHELTUIELI 129 270 130 797 1 527 101 Din analiza structurii cheltuielilor de exploatare comparativ cu BVC se constată o creştere a
cheltuielilor materiale datorată în principal efectuării unor lucrări de reparaţii şi întreţinere cu forţe proprii, pentru menţinerea la parametrii de funcţionare şi în condiţii de siguranţă a capacităţilor de producţie. De asemenea, depăşirea înregistrată la alte servicii terţi se datorează executării lucrărilor de curăţire a rezervoarelor în vederea schimbării destinaţiei acestora, (ca urmare a cerinţelor clienţilor), lucrări de ecologizare în zona Secţiei Platformă Nord, lucrări de evacuare şi neutralizare şlam din curăţirea rezervoarelor, etc.
Cheltuielile sociale (conf. Legii 571/2003) în anul 2010 sunt în valoare de 2 152 mii lei şi au depăşit prevederile bugetare cu 289 mii lei.
Structura cheltuielilor sociale la 31.12.2010 se prezintă după cum urmează: - bilete de odihnă şi tratament (inclusiv transportul) 1 059 mii lei - ajutoare sociale (naştere, deces, ajutoare boli grave incurabile) 641 mii lei - cheltuieli cabinet medical 194 mii lei - alte cheltuieli (prime conf C.C.M.) 258 mii lei Cheltuielile financiare înregistrate sunt în valoare de 1 145 mii lei cu o depăşire de 345 mii
lei faţă de prevederile bugetare, datorată în principal înregistrării cheltuielilor din diferenţe de curs valutar în valoare de 739 mii lei.
Indicatorii economici realizati in perioada 2008 - 2010 sunt prezentaţi după cum urmează: 1.Indicatori de lichiditate oferă garanţia acoperirii datoriilor curente din active curente şi au valori
mai mari comparativ cu anul 2009. Pentru indicatorul lichiditate curentă valoarea recomandată acceptabilă este în jurul valorii de 2.
INDICATORI DE LICHIDITATE 2008 2009 2010
1.Lichiditate curentă Active curente Datorii curente
0,86 0,83 0,84
2.Lichiditate imediată (testul acid)
Active curente-stocuri Datorii curente
0,75 0,69 0,80
8
2.Indicatori de gestiune
Viteza de rotaţie a creditelor furnizori aproximează numărul de zile de creditare obţinute de la furnizori care în anul 2010 a crescut la 42 zile faţă de 40 zile în 2009 şi 33 zile în 2008 .
Viteza de rotaţie a debitelor clienţi reprezintă numărul de zile până la data la care clienţii îşi achită datoriile, valoarea recomandată fiind de 30 zile. Rezultatul obţinut la 31.12.2010 de 40 zile, indică dificultăţi în recuperarea creanţelor în termen, faţă de unii clienţi.
Viteza de rotaţie a imobilizărilor corporale evaluează eficacitatea managementului imobilizărilor corporale prin examinarea valorii cifrei de afaceri generate de o anumită cantitate de imobilizări corporale. Valoarea obţinută la 31.12.2010 este de 0,66 faţă de 0,74 din anul 2009, ca urmare a creşterii imobilizărilor corporale prin reevaluare la 31.12.2010.
Viteza de rotaţie a activelor totale înregistrează în anul 2010 o uşoară scădere faţă de anul 2009.
INDICATORI DE GESTIUNE 2008 2009 2010 1.Viteza de rotaţie a creditelor furnizori (nr. zile)
Sold mediu furniz.x 365zile Cifra de afaceri
33 40 42
2. Viteza de rotaţie a debitelor clienţi (nr. zile)
Sold mediu clienţi.x 365zile Cifra de afaceri
48 42 40
3.Viteza de rotaţie a imobilizărilor corporale (rotaţii)
Cifra de afaceri Imobilizări corporale
0,80 0,74 0,66
4.Viteza de rotaţie a activelor totale (rotaţii)
Cifra de afaceri Total active
0,69 0,66 0,59
3.Indicatorul solvabilitatea patrimonială reprezintă gradul în care societatea poate face faţă
obligaţiilor de plată. Valoarea indicatorului este bună dacă rezultatul obţinut este mai mare de 30%, arătând că există o
garanţie a capacităţii societăţii de a face faţă obligaţiilor de plată. În anul 2010 valoarea indicatorului este de 87,08% şi se încadrează în limita valorilor recomandate.
INDICATOR SOLVABILITATE
PATRIMONIALA 2008 2009 2010
Valori recomandate
1.Solvabilitate patrimonială (%) Capital propriu Total pasiv
83,55 85,48 87,08 >30%
4.Indicatorii de profitabilitate exprimă eficienţa societăţii în realizarea de profit din resurse disponibile. În anul 2010 aceşti indicatori au înregistrat creşteri semnificative faţă de anii precedenţi datorită profitului realizat.
INDICATORI DE PROFITABILITATE 2008 2009 2010 Valori
recomandate 1.Rata rentabilităţii financiare (%)
Profit net Capital propriu
0,63 0,45 1,04 9,20
2.Rentabilitatea capitalului social (%)
Profit net Capital social
1,76 1,27 3,45 crescătoare
3.Marja brută din vânzări (%) Profit brut Cifra de afaceri
1,08 1,28 2,73 -„-
Investiţii Activitatea de investiţii în cadrul societăţii Oil Terminal S.A. Constanţa se desfăşoară pe două
direcţii principale: - obiective de investiţii aferente domeniului public, conform Programului minimal privind
reabilitarea şi modernizarea terminalului petrolier 2008-2012 (anexa nr. 5 A) la Acordul Petrolier de Concesiune încheiat cu Agenţia Naţională de Resurse Minerale;
- obiective de investiţii pentru patrimoniul propriu al societăţii.
9
În anul 2010 prin bugetul de venituri şi cheltuieli s-a alocat pentru cheltuieli de investiţii valoarea de 22 800 mii lei şi s-a realizat 14 980 mii lei, ceea ce înseamnă o nerealizare cu 7 820 mii lei.
Pentru anul 2010 Oil Terminal S.A. Constanţa a avut prevăzut în plan realizarea unei investiţii reprezentând construirea unui rezervor de 10 000 mc în cadrul Secţiei Platformă Port, pe baza unui credit intern în valoare de 8 400 mii lei. Nerealizarea planului de investiţii se datorează imposibilităţii realizării acestui obiectiv ca urmare a obţinerii cu întârziere a avizelor, acordurilor şi autorizaţiilor prevăzute de legislaţia în vigoare, respectiv în luna decembrie 2010. Acest obiectiv a fost prevăzut în BVC 2011, având ca sursă de finanţare un credit intern.
Pentru anul 2010, valoarea investiţiilor realizate sunt: 9 792 mii lei pentru patrimoniul propriu al societăţii şi 5 188 mii lei pentru domeniul public.
Prezentăm situaţia cheltuielilor de investiţii realizate în anul 2010 pe principalele obiective: • Obiective de investiţii pentru patrimoniul propriu al societăţii, din care: - Reabilitare rezervor R 23 S – SP Sud 3 698 mii lei - Sistem supraveghere TVCI – SP Nord 1 019 mii lei - Montaj etanşare dublă cu răzuitori parafină şi stâlp antirotaţional R23 SP Sud 904 mii lei - pompe DRG 80/400(4 buc) 412 mii lei - Echipament de măsură debit masic lichid (4 buc) 389 mii lei - Racord conductă tragere încărcare DN 500 de la manta R 23 la cond. benz şi mot 325 mii lei - Racord conductă tragere încărcare DN 500 de la manta R 27 la cond. benz şi mot 316 mii lei - Racord conductă tragere încărcare DN 500 de la manta R 25 la cond. benz şi mot 291 mii lei • Obiective de investiţii aferente domeniului public, conform Acordului Petrolier de
Concesiune încheiat cu Agenţia Naţională de Resurse Minerale, din care: - Modernizare conductă tragere-încărcare la parc rezervoare 8 x 50 000 mc – SP Sud 2 389 mii lei - Modernizare instalaţie electrică şi acţionare vane ţiţei SP Sud 1 884 mii lei - Modernizare R15 SP Sud 850 mii lei
1.1.2 Evaluarea nivelului tehnic al societăţii comerciale Societatea Oil Terminal S.A. Constanţa are în componenţă 3 depozite cu o capacitate totală
de depozitare de aproximativ 1 600 000 m3: -Secţie Platformă Nord, situată pe Str. Caraiman nr. 2, cu o capacitate de depozitare ţiţei şi
produse petroliere de 650 000 m3; -Secţie Platformă Port, situată în incinta Port, dana 69, cu o capacitate de depozitare de
75 000 m3 destinată astfel: - produse petroliere – rezervoare de refugiu în caz de avarie; - produse chimice - asigurare stoc pentru operare la dană. -Secţie Platformă Sud, situată în zona Movila Sara, cu o capacitate de depozitare ţiţei,
produse petroliere şi petrochimice de 900 000 m3. Fiecare depozit, funcţie de specific, are următoarea infrastructură: - rezervoare cu capacităţi cuprinse între 1 500 m3 şi 50 000 m3, de construcţie metalică,
cilindrice, amplasate vertical–suprasol, prevăzute cu centuri de protecţie, cu capac fix sau flotant, cu instalaţii de măsurare automată a cantităţii de produs depozitat şi cu instalaţie pentru stingerea incendiilor;
- capacităţi de încărcare/descărcare produse petroliere şi chimice lichide formate din rampe căi ferate cu o lungime totală de aprox. 30 km, prevăzute cu instalaţii automatizate de încărcare;
- conducte de transport pentru încărcare/descărcare la/din nave a ţiţeiului, produselor petroliere, petrochimice, chimice lichide şi uleiurilor, cu diametre cuprinse între 100 şi 1 000 mm;
- case de pompe ce pot realiza debite între 300 – 2 500 m3/h; - instalaţii de contorizare computerizată amplasate în imediata vecinătate a danelor de
încărcare/descărcare motorină, benzină şi descărcare ţiţei; - laboratoare dotate cu aparatură pentru efectuarea analizelor fizico-chimice specifice; - instalaţii de captare şi epurare a apelor reziduale; - instalaţii pe cheu de încărcare produse la barje (ţiţei, motorină, benzină, păcură) şi de
bunkerare a navelor cu combustibil uşor şi greu în toate danele petroliere.
10
Terminalul are în exploatare 7 dane operative în Portul Constanţa de adâncimi între 13-17 m, permiţând operarea navelor cu o capacitate de până la 150 000 tdw. Danele sunt dotate cu instalaţii de cuplare la nave pentru încărcare/descărcare, acţionate hidraulic cu diametru de 12”, respectiv 16”.
Oil Terminal S.A. Constanţa este interconectată cu rafinăriile româneşti prin intermediul societăţii de transport CONPET S.A. Ploieşti pentru transportul ţiţeiului de la terminal la rafinării, pe conducte subterane ce fac parte din sistemul naţional de transport.
De asemenea terminalul are legături la reţeaua naţională de căi ferate, reţeaua de căi rutiere şi la canalul Dunăre-Marea Neagră.
a) Principalele pieţe de desfacere pentru fiecare produs sau serviciu şi metodele de distribuţie
Societatea Oil Terminal S.A. Constanţa este singurul terminal petrolier din portul Constanţa a
cărui activitate principală este manipularea ţiţeiului, produselor petroliere, petrochimice, chimice lichide şi a altor produse finite sau materii prime lichide pentru import, export şi tranzit.
Clienţii principali în anul 2010 sunt: - OMV Petrom Bucureşti în principal pentru import ţiţei, prestaţii produse petroliere - Petrotel Lukoil Ploieşti în principal pentru import ţiţei, prestaţii produse petroliere - Vitol S.A. Geneva pentru prestaţii import motorină - Vector Energy Geneva pentru prestaţii ţiţei - Litasco Geneva pentru prestaţii ţiţei - Oscar Downstream Măgurele pentru prestaţii motorină - Master Chem Oil Ltd pentru prestaţii motorină şi produse chimice - DG Petrol Bucureşti pentru prestaţii motorină şi biodiesel - Interagro SA Bucureşti, Oltchim Rm Vâlcea, Chimcomplex Borzeşti pentru prestaţii
produse chimice
b) Ponderea fiecărei categorii de produse sau servicii în veniturile şi în totalul cifrei de afaceri ale societăţii comerciale pentru ultimii trei ani -lei-
Cifra de afaceri 134 573 360 100 - 127 484 474 100 - 132 259 761 100 - Alte venituri exploatare şi
financiare 2 406 932 2 3 565 300 3 2 147 187 1
Venituri totale 136 980 292 - 100 131 049 774 - 100 134 406 948 - 100 * % în cifra de afaceri ** % în venituri totale
Analizând datele comparative cu anul 2009, se observă că valoarea cifrei de afaceri în anul
2010 a înregistrat o creştere de aproximativ 4%, respectiv 4 775 mii lei. De asemenea, s-au înregistrat diferenţe privind valoarea prestaţiilor în anul 2010, faţă de anul
2009: la ţiţei a scăzut valoarea prestaţiei cu 21 778 mii lei, iar la celelalte prestaţii înregistrăm creşteri (16 449 mii lei motorină, 5 134 mii lei produse chimice, 2 474 mii lei păcură şi 126 mii lei benzină).
11
c) Produse noi avute în vedere pentru care se va afecta un volum substanţial de active în viitorul exerciţiu financiar precum şi stadiul de dezvoltare al acestor produse
Nu este cazul.
1.1.3 Evaluarea activităţii de aprovizionare tehnico-materială (surse indigene, surse import)
Furnizorii de produse, servicii şi lucrări de la care societatea se aprovizionează sunt furnizori de: energie electrică, apă, gaze naturale, prestaţii privind lucrările de reparaţii, investiţii, comunicaţii, servicii de pază, aprovizionare cu materiale şi piese de schimb, combustibili, carburanţi, etc.
Societatea Oil Terminal S.A. Constanţa nu înregistrează stocuri de materii prime în calitate de prestator de servicii, iar activitatea de aprovizionare tehnico-materială este în cea mai mare parte din surse indigene şi are ca scop asigurarea materialelor pentru activitatea de reparaţii, întreţinere, protecţia muncii, administrativ, echipament, combustibil pentru funcţionarea parcului propriu auto şi funcţionarea locomotivelor CF.
Situaţia stocurilor se prezintă astfel: - lei -
Nr. crt.
Categoria de stocuri Sold
31.12.2008 Sold
31.12.2009 Sold
31.12.2010 1 Materii prime şi materiale consumabile 1 466 530 3 288 572 795 193 2 Produse finite şi mărfuri 160 285 305 927 35 421 3 Avansuri pentru cumpărări de stocuri 5 395 - 95 641 4 TOTAL 1 632 210 3 594 499 926 255
Stocurile fără mişcare rămase în sold la 31.12.2010 sunt de 127 288 lei, pentru care au fost
constituite ajustări pentru deprecierea materialelor. Stocurile sunt active circulante evaluate la cost de achiziţie sau cost de producţie. La ieşirea
din gestiune a stocurilor acestea se evaluează şi înregistrează în contabilitate prin aplicarea metodei “primul intrat - primul ieşit” (FIFO).
Aceasta metodă presupune că bunurile ieşite din gestiune se evaluează la costul de achiziţie sau de producţie al primei intrări. Pe măsura epuizării lotului, bunurile ieşite din gestiune se evaluează la costul de achiziţie al lotului următor, în ordine cronologică.
Metoda “primul intrat-primul ieşit” (FIFO) aplicată, este prevazută în Reglementările contabile conforme cu Directiva a IV-a a Comunităţilor Economice Europene 78/660/EEC din data de 25 iulie 1978 transpusă prin Ordinul Ministrului Finanţelor Publice nr. 3055/2009.
1.1.4 Evaluarea activităţii de vânzare a) Descrierea evoluţiei vânzărilor secvenţial pe piaţa internă şi/sau externă şi a
perspectivelor vânzărilor pe termen mediu şi lung
Cifra de afaceri realizată în anul 2010 în valoare de 132 260 mii lei (30 867 mii EUR la cursul oficial valabil în 31.12.2010 de 1 EUR = 4,2848 lei, conform precizărilor Ordinului Ministrului Finanţelor Publice nr. 3055/2009) este mai mare cu 2% faţă de B.V.C. şi cu 3,75% faţă de cifra de afaceri realizată în anul 2009 (127 484 mii lei).
Depăşirea cifrei de afaceri faţă de prevederile bugetare cu 2 174 mii lei în condiţiile nerealizării programului fizic de prestaţii cu 17% (1 223 mii tone), s-a datorat modificării structurii prestaţiilor realizate în anul 2010 faţă de anii precedenţi.
Principalii clienţi cu pondere importantă în cifra de afaceri sunt: OMV Petrom S.A. Bucureşti
(25%), Petrotel Lukoil Ploieşti (22%), Vitol SA Geneva (9%), şi Litasco Geneva Elveţia (9%), care împreună totalizează 65% din cifra de afaceri realizată în anul 2010.
12
Anul 2010 Nr. crt.
Denumire client mii lei Pondere %
1 OMV Petrom SA Bucureşti 32 577 25 2 Petrotel Lukoil Ploieşti 29 468 22 3 Vitol SA Geneva 11 678 9 4 Litasco Geneva Elveţia 11 625 9 5 Oscar Downstream Măgurele 10 767 8 6 Interagro SA Bucureşti 9 531 7 7 Master Chem Oil LTD Malta 5 100 4 8 Alţi clienţi 21 514 16 9 Total cifra de afaceri 132 260 100
Pentru anul 2011 bugetul de venituri şi cheltuieli este fundamentat pe un program fizic
cantitativ de 7 242 mii tone, mai mare cu aproximativ 3% faţă de programul fizic al anului 2010. b) Descrierea situaţiei concurenţiale în domeniul de activitate al societăţii comerciale, a
ponderii pe piaţă a produselor sau serviciilor societăţii comerciale şi a principalilor competitori
Pe plan intern, Oil Terminal S.A. Constanţa este cel mai mare terminal pentru import/export ţiţei, produse petroliere şi petrochimice la Marea Neagră şi Dunăre şi ocupă piaţa prestaţiilor în proporţie de 50% pentru importul de ţiţei via mare, peste 70% pentru exportul de produse petroliere şi 90% pentru importul de păcură.
Referitor la întreaga sferă a serviciilor în domeniul petrolier avem concurenţa terminalului din portul Midia, a terminalelor din porturile dunărene (Galaţi) şi din unele puncte de frontieră în ceea ce priveşte rulajul la export al benzinei şi motorinei.
De asemenea, Oil Terminal S.A Constanţa se confruntă cu concurenţa operatorilor la export de benzină şi motorină şi la import de păcură şi ţiţei pe calea ferată.
c) Descrierea oricărei dependenţe semnificative a societăţii comerciale faţă de un singur
client sau faţă de un grup de clienţi a cărui pierdere ar avea un impact negativ asupra veniturilor societăţii
Pentru principalii clienţi cu pondere semnificativă în cifra de afaceri aferentă anului 2010,
prestaţiile pe produse realizate de Oil Terminal S.A. Constanţa, se prezintă după cum urmează:
1 OMV Petrom SA Buc 12 594 1 OMV Petrom SA Buc 6 170 2 Oscar Downstream 10 666 2 Vitol SA Geneva 1 315 3 Vitol SA Geneva 9 598 3 Petrotel Lukoil Ploieşti 465 4 Master Chem Oil LTD 4 381 4 Island Petroleum 348 5 Alţii 7 986 5 Alţii 331 6 Total 45 225 6 Total 8 629
13
Nr. crt.
Chimice +petrol react mii lei Nr.
crt. Alte produse
petroliere mii lei
1 Interagro SA Buc 8 279 1 Bioromoil 354 2 OMV Petrom SA Buc 2 909 2 Prio Biocombustibil 112 3 Oltchim Rm Vâlcea 1 980 3 OMV Petrom SA Buc 102 4 Chimcomplex SA 1 142 4 Oscar Downstream 82 5 Alţii 1 419 5 Alţii 359 6 Total 15 729 6 Total 1 009
1.1.5 Evaluarea aspectelor legate de angajaţii/personalul societăţii comerciale a) Precizarea numărului şi a nivelului de pregătire a angajaţilor societăţii comerciale
precum şi a gradului de sindicalizare a forţei de muncă Numărul mediu de angajaţi al Oil Terminal S.A. Constanţa pe anul 2010 este de 1 116
angajaţi (număr mediu cumulat influenţat de şomajul tehnic). Având în vedere protocolul încheiat între conducerea Oil Terminal S.A. Constanţa şi Sindicat
în data de 25.02.2010, contractele individuale de muncă ale salariaţilor au fost suspendate pentru o lună în perioada martie-decembrie 2010. Angajaţii au rămas la domiciliu, prin rotaţie, beneficiind de o indemnizaţie de 75% din salariul de încadrare corespunzător locului de muncă ocupat, în conformitate cu prevederile art. 52 lit. d, din Codul Muncii coroborat cu prevederile OUG nr. 4/2010. În consecinţă, numărul mediu cumulat la nivelul anului 2010 a înregistrat o scădere faţă de efectivul de personal.
La 31.12.2010 numărul efectiv de personal a fost de 1 242 angajaţi, structurat pe niveluri de pregătire, astfel:
- personal cu studii superioare: 179 angajaţi, din care 47 cu funcţii de conducere; - personal cu studii medii: 1063 angajaţi, din care 955 calificaţi şi 108 necalificaţi.
Gradul de sindicalizare al forţei de muncă pe anul 2010 a fost de 98%, pe parcursul anului neexistând elemente de natură conflictuală între angajaţi şi conducerea societăţii.
Pe parcursul anului 2010, Oil Terminal S.A. Constanţa a organizat evaluarea performanţelor individuale ale personalului prin:
- fişe de evaluare; - evaluarea pe baza fişei de post şi în funcţie de criteriile stabilite în fişa de evaluare. Prin datele furnizate de rezultatele centralizate ale evaluărilor, echipa managerială a ajuns în
posesia unei imagini generale cu privire la performanţele personalului. În domeniul formării şi perfecţionării salariaţilor, Oil Terminal S.A. Constanţa consideră că
instruirea personalului în concordanţă cu modificările legislative, instrucţiunile şi normele organismelor certificate, este de importanţă majoră pentru creşterea performanţelor şi dezvoltarea firmei. Evaluarea necesităţilor specifice fiecărui post şi angajat în parte, corelată cu cele mai moderne tehnici de instruire, a fost în anul 2010 o prioritate în strategia societăţii.
Participări la cursuri 2010: - cursuri de formare/perfecţionare profesională cu formatori externi şi autorizări profesionale,
conform legislaţiei în vigoare: 200 salariaţi; - cursuri de instruire/reautorizare internă: 1242 salariaţi. Pentru anul 2011 se impun următoarele măsuri: - participarea la cursuri de perfecţionare managerială şi management tehnologic a
personalului de conducere din cadrul tuturor structurilor organizatorice; - traininguri în domeniul îmbunătăţirii comunicării şi a psihologiei relaţiilor interpersonale.
b) Descrierea raporturilor dintre manager şi angajaţi precum şi a oricăror elemente conflictuale ce caracterizează aceste raporturi
În anul 2010 nu au existat elemente de natură conflictuală între angajaţi şi conducerea
societăţii. Raporturile dintre managementul societăţii şi salariaţi sunt în general calme, neinfluenţând
14
negativ performanţele economice ale societăţii. În anul 2010 s-a încheiat actul adiţional nr. 1/2010 între Oil Terminal S.A. Constanţa şi Sindicatul Oil Terminal, prin care s-a convenit nivelul minim şi maxim al salariilor pe categorii de salariaţi, compartimente şi salariul de bază minim pe societate pentru anul 2010.
1.1.6 Evaluarea aspectelor legate de impactul activităţii de bază a emitentului asupra
mediului înconjurător Având în vedere amplasamentul societăţii Oil Terminal S.A. Constanţa, respectiv legătura
directă cu Marea Neagră, rampele şi depozitele în interiorul oraşului, problemele de mediu sunt o preocupare constantă a societăţii noastre.
Oil Terminal S.A. Constanţa a cunoscut o preocupare permanentă, susţinută pentru rezolvarea oricărei probleme apărută în legătură cu protecţia mediului prin proiecte, studii şi lucrări de implementare soluţii, modernizare.
Oil Terminal S.A. Constanţa este partener în “Programul Integrat de Gestionare a Calităţii Aerului în aglomerarea Constanţa şi în localitatea Medgidia“ derulat de Agenţia pentru Protecţia Mediului.
În cadrul acestui program se realizează: - monitorizarea şi ecologizarea solului, subsolului şi pânzei freatice afectate de activitatea istorică; - reabilitarea instalaţiei de recuperare compuşi organici volatili la rampa CF din S.P. Sud; - monitorizarea permanentă a calităţii aerului în zona perimetrală a Secţiilor Platforme; - lucrări de trecere a conductelor din subteran în suprateran. În prezent s-au finalizat lucrările de pozare supraterană a conductelor în Parcul 8x50 000, din cadrul Secţiei Platformă Sud. 1.1.7 Evaluarea activităţii de cercetare şi dezvoltare Nu este cazul. 1.1.8 Evaluarea activităţii societăţii comerciale privind managementul riscului Dintre evenimentele care pot afecta negativ activitatea Oil Terminal S.A. Constanţa pe lângă
accentuarea efectelor crizei economice, se pot evidenţia: - scăderea consumului de produse petroliere în contextul cercetării şi apariţiei de surse
alternative de energie; - apariţia unui alt terminal sau instalaţie similară cu capacitate mare de producţie; - propagarea stărilor conflictuale în interiorul statelor principal producătoare de materii prime
energetice şi influenţa acestora pe piaţa mondială; - creşterea preţului gazului metan, materie primă pentru producerea ureanului şi metanolului; - modernizarea rafinăriei OMV Petrom care va trece la prelucrarea avansată a ţiţeiului, astfel
încât ultimul produs obţinut să fie cocsul de petrol în locul păcurei care în prezent se exportă. În contextul economic actual Oil Terminal S.A Constanţa se aşteaptă la restructurarea
activităţii unor clienţi tradiţionali cum ar fi: Oltchim Râmnicu Vâlcea, OMV Petrom S.A Bucureşti. Pe de altă parte sunt cerinţe de stocare şi prestare pentru clienţi noi: Glencore Energy UK LTD Anglia, Daxin Petroleum PTE LTD Singapore, Island Petroleum Constanţa, Kronos Pan Sebeş, Mairon Galaţi, Multibunker Insulele Virgine, Port Prest Services, Sturton Partners Insulele Virgine, Tornado Oil LTD Rep Seychelles, Triton Marine Oil Constanţa. Ca urmare se va înregistra o modificare a structurii clienţilor şi a prestaţiilor în cifra de afaceri.
Clienţii societăţii pot fi afectaţi de situaţia de criză de lichiditate, şi implicit capacitatea de a-şi onora datoriile la termen.
Prin implementarea unor măsuri de natură managerială, tehnică şi economică se vor crea condiţii pentru a diminua efectele negative ale crizei economice şi pentru a asigura desfăşurarea unei activităţi eficiente.
Conducerea apreciază că aplică toate măsurile necesare pentru a sprijini creşterea cifrei de afaceri în condiţiile de piaţă actuale, prin :
- monitorizarea zilnică a fluxurilor de trezorerie şi evaluarea efectelor asupra creditorilor;
15
- monitorizarea constantă a indicatorilor de lichiditate; - stabilirea unor strategii privind înlăturarea efectelor crizei de lichiditate. De asemenea, nu se pot estima efectele asupra situaţiilor financiare privind fluctuaţia
monedei naţionale şi a pieţelor financiare influenţate de condiţiile de piaţă şi de reducerea lichidităţii pieţei financiare. Cu toate acestea, Oil Terminal S.A. Constanţa este în măsură să menţină un nivel suficient de lichiditate pentru a-şi achita obligaţiile la scadenţă.
Societatea Oil Terminal S.A. Constanţa are în derulare implementarea standardelor de management/control intern.
Conducerea Oil Terminal S.A. Constanţa are în permanentă atenţie efectele acestor riscuri pentru desfăşurarea normală a activităţii economice.
1.1.9. Elemente de perspectivă privind activitatea societăţii comerciale a) Prezentarea şi analizarea tendinţelor, elementelor, evenimentelor sau factorilor de
incertitudine ce afectează sau ar putea afecta lichiditatea societăţii comerciale, comparativ cu aceeaşi perioadă a anului anterior
Pentru anul 2011, Oil Terminal S.A. Constanţa îşi propune prin prestarea de servicii de cea
mai bună calitate, satisfacerea tuturor partenerilor de afaceri în scopul fidelizării acestora sau atragerea de clienţi noi, care să conducă la desfăşurarea unei activităţi eficiente şi realizarea profitului conform prevederilor bugetare.
De asemenea societatea îşi propune realizarea cheltuielilor de investiţii în valoare de 19 450 mii lei, pentru atingerea următoarelor obiective:
- extinderea capacităţii de depozitare; - reducerea consumurilor tehnologice; - modernizarea echipamentelor şi instalaţiilor existente pentru optimizarea performanţelor
societăţii; - dotarea cu utilaje independente pentru îmbunătăţirea sistemelor de măsurare a produselor
manipulate şi pentru creşterea calităţii prestaţiilor efectuate; - reducerea costurilor de prestare; - conformare privind cerinţele de mediu. b) Prezentarea şi analizarea efectelor cheltuielilor de capital, curente sau anticipate
asupra situaţiei financiare a societăţii comerciale comparativ cu aceeaşi perioadă a anului trecut
În anul 2010 s-au înregistrat cheltuieli de capital în valoare 10 121 lei faţă de 12 873 lei în
anul 2009. c) Prezentarea şi analizarea evenimentelor, tranzacţiilor, schimbărilor economice care
afectează semnificativ veniturile din activitatea de bază Comparativ cu celelalte terminale, societatea noastră se impune prin: - dotările tehnice impresionante care constau în rezervoare cu o capacitate de depozitare
totală de circa 1,7 milioane mc, 3 rampe de descărcare cisterne CF, câte una în fiecare depozit, 6 dane petroliere cu adâncimi de 12,80 m şi o dană ce permite descărcarea navelor cu ţiţei cu pescaj de maxim 17,5 m;
- laboratoare în cele trei depozite dotate cu aparatura necesară efectuării de analize complete la toate produsele manipulate;
- conducte magistrale pentru transportul ţiţeiului către toate rafinăriile, primirea benzinei şi motorinei de la rafinării;
- independenţa energetică, toate cele trei depozite având centrale termice proprii pe gaze naturale;
- flexibilitatea de a trece de la manipularea pe aceeaşi instalaţie de la un produs la altul, sau a unor calităţi diferite din cadrul aceluiaşi produs;
16
- asigurarea unor lucrări de reparaţii, întreţinere, pentru situaţii de urgenţă, cu forţe proprii ale terminalului, ceea ce permite un management corespunzător al situaţiilor de urgenţă, la costuri minime;
- managementul stocurilor de produse în sistem unic, centralizat la direcţia comercială, centralizare care corespunde conceptului de mix marketing.
Ca puncte slabe se pot enumera: - suprafaţa mare pe care este întins Oil Terminal S.A. Constanţa şi distanţele mari între cele
trei depozite - capacităţile mari de depozitare şi zestrea mare a conductelor şi stocurilor tehnologice din
rezervoare care fac dificilă rularea cantităţilor mici de produse de calitate deosebită; - conducte şi rezervoare cu grad mare de uzură având în vedere că cele mai noi rezervoare
au fost construite la începutul anilor 1970; - gradul redus de automatizare al fluxurilor tehnologice duce la urmărirea producţiei în
sistem fizic în locul celui electronic, având drept consecinţă menţinerea unui personal numeros pentru astfel de operaţiuni;
- neincluderea terminalului într-un circuit internaţional, având un portofoliu limitat de clienţi externi.
Dintre oportunităţile de dezvoltare viitoare se pot avea în vedere următoarele: - Construirea conductei Constanţa–Trieste de transport a ţiţeiului din zona Mării Caspice. La prima întâlnire care a avut loc la Zagreb, în data de 10 iulie 2008, acţionarii au semnat
actul constitutiv al companiei de dezvoltare a proiectului PEOP, de construire a oleoductului Constanţa-Trieste. Capitalul social al companiei este împărţit în 2 100 acţiuni, cu o valoare nominală de 100 lire sterline/acţiune. Din acţionariatul companiei fac parte : SC CONPET SA Ploieşti, SC OIL TERMINAL SA Constanţa din România (fiecare deţinând câte 350 acţiuni); TRANSNAFTA din Serbia şi JANAF din Croaţia (fiecare deţinând câte 700 acţiuni). Obiectivul noii societăţi constituite îl reprezintă desfăşurarea de activităţi legate de realizarea studiilor necesare şi promovării proiectului în scopul atragerii potenţialilor investitori pentru construirea oleoductului pan european Constanţa-Trieste. În cursul anului 2009 şi 2010 au avut loc o serie de întâlniri şi negocieri între acţionari cu privire la realizarea proiectului PEOP.
Totodată, în cursul anului 2010 firmele care au rămas implicate în proiect, respectiv CONPET SA Ploieşti, OIL TERMINAL SA Constanţa şi TRANSNAFTA din Serbia au constatat că în conjunctura actuală, proiectul poate fi demarat secvenţial. Astfel, s-a propus demararea proiectului privind construcţia tronsonului de conductă pe distanţa Piteşti-Pancevo (Serbia), în acest fel asigurându-se legătura directă între Marea Neagră şi Marea Adriatică.
Această hotărâre a fost adusă la cunoştinţa Guvernelor din cele două ţări implicate în proiect, prin rapoarte întocmite de către cele trei companii.
- Creşterea importului de biodiesel şi bioetanol ca urmare a alinierii la legislaţia UE care impune aditivarea benzinei şi motorinei cu biocombustibili;
- Importul de metanol având în vedere preţul scăzut comparativ cu cel produs de Combinatele chimice din România, ca urmare a preţului ridicat al gazului metan;
- Deschiderea relaţiilor către traderii externi şi semnarea de noi contracte. Dintre evenimentele care pot afecta negativ activitatea Oil Terminal S.A. Constanţa se pot
evidenţia: - menţinerea situaţiei de inactivitate a Rafinăriei RAFO SA ONEŞTI; - creşterea preţului gazului metan, materie primă pentru producerea ureanului şi
metanolului; - modernizarea rafinăriilor PETROM care vor trece la prelucrarea avansată a ţiţeiului, astfel
încât ultimul produs obţinut să fie cocsul de petrol în locul păcurei care în prezent se exportă; - scăderea rulajului de ţiţei şi produse petroliere din cauza crizei economice şi financiare
mondiale; - scăderea preţurilor pe piaţa externă pentru produsele chimice (leşie sodă, urean, metanol
etc).
17
2. Activele corporale ale societăţii comerciale 2.1. Precizarea amplasării şi a caracteristicilor principalelor capacităţi de producţie în
proprietatea societăţii comerciale
Secţia Platformă Nord şi Secţia Platformă Sud sunt amplasate în zona oraşului Constanţa, iar Secţia Platformă Port este amplasată în portul Constanţa.
Cele 3 Secţii Platformă îşi repartizează între ele activităţile de primire, descărcare, depozitare, condiţionare şi livrare a ţiţeiului, produselor petroliere, petrochimice şi chimice lichide pentru import, export şi tranzit, dar toate se conduc după o strategie unică.
Oil Terminal S.A. Constanţa efectuează prestaţii de servicii privind încărcarea, descărcarea, depozitarea şi condiţionarea următoarelor produse: ţiţei, benzină, motorină, produse petrochimice şi chimice lichide.
Fiecare depozit dispune de rampe de încărcare-descărcare ţiţei, produse petroliere şi chimice lichide, parcuri de rezervoare destinate depozitării acestora, case de pompe, trasee de conducte prin care se face legătura între diversele echipamente tehnice ale depozitului. Secţia Platformă Port dispune şi de dane, special echipate pentru operare nave petroliere. Pentru benzină, motorină şi ţiţei, instalaţiile sunt dotate şi cu sisteme de contorizare.
Rampele de încărcare-descărcare cisterne CF cu o capacitate de aprox. 20 000 tone/24 ore sunt reprezentate de un sector restrâns de cale ferată, special amenajată pentru încărcarea/descărcarea cisternelor de produse petroliere şi chimice lichide. Paralel cu sectorul de cale ferată sunt montate conductele colectoare prin care se descarcă produsele prin cădere liberă. Colectoarele sunt legate de echipamentele de pompare prin conductele de transport.
Conducte de transport cu diametre cuprinse între 100 şi 1 000 mm. Casele de pompe ce pot realiza debite între 300-2 500 m3/h sunt construcţii în general
închise, în interiorul cărora sunt montate pompele care asigură derularea produselor existente în depozit. Acţionarea pompelor se face electric. De asemenea, tot în interiorul casei pompelor se găsesc montate conductele de aspiraţie şi refulare, precum şi armăturile de închidere.
Parcurile de rezervoare, cu capacităţi cuprinse între 1 500 m3 şi 50 000 m3, sunt subunităţi specializate de depozitare a produselor lichide. Rezervoarele sunt de construcţie metalică, cilindrice, verticale, amplasate suprateran, cu capac fix sau flotant, unele prevăzute cu centuri de protecţie din beton, altele în cuve de retenţie de pământ sau beton. Rezervoarele sunt prevăzute cu instalaţii specifice PSI şi, funcţie de natura produselor depozitate, cu izolaţie termică sau cu serpentine de încălzire.
Laboratoarele sunt dotate cu aparatură pentru efectuarea analizelor fizico-chimice specifice. Instalaţii de separare a produselor petroliere din apele reziduale şi rezervoare pentru primirea
balastului de la nave. 2.2. Descrierea şi analizarea gradului de uzură al proprietăţilor societăţii comerciale La 31.12.2010 valoarea neta a imobilizărilor corporale se prezintă astfel: - terenuri 74 417 824 lei - grupa construcţii 101 972 741 lei - instalaţii tehnice şi maşini 16 379 387 lei - alte instalaţii utilaje şi mobilier 1 409 085 lei - imobilizări corporale în curs 5 154 613 lei Gradul de uzură scriptică este de aproximativ 57%. În ceea ce priveşte amortizarea activelor, societatea a folosit metoda liniară pentru calculul
amortizării şi a adoptat aceeaşi politică privind amortizarea contabilă şi fiscală. 2.3. Precizarea potenţialelor probleme legate de dreptul de proprietate asupra activelor
corporale ale societăţii comerciale Nu este cazul.
18
3. Piaţa valorilor mobiliare emise de societatea comercială Capitalul social subscris şi vărsat integral este de 58 243 025 lei divizat în 582 430 253
acţiuni cu valoare nominală de 0,10 lei. Structura acţionariatului la 31.12.2010, se prezintă astfel:
Acţionar Nr. acţiuni Pondere (%) Ministerul Economiei, Comerţului şi Mediului de Afaceri
347 257 973 59,62
Fondul Proprietatea SA 58 243 026 10,00 Persoane juridice 109 395 541 18,78 Persoane fizice 67 533 713 11,60
TOTAL 582 430 253 100
În cursul anului 2010 nu s-au desfăşurat activităţi ale Oil Terminal S.A. Constanţa de achiziţionare a propriilor acţiuni.
Oil Terminal S.A. Constanţa nu are filiale, neexistând acţiuni emise de societatea mama deţinute de filiale.
În cursul anului 2010 societatea nu a emis obligaţiuni.
3.1. Precizarea pieţelor din România şi din alte ţări pe care se negociază valorile mobiliare emise de societatea comercială
Acţiunile Oil Terminal S.A. Constanţa sunt tranzacţionate la Bursa de Valori Bucureşti,
simbol OIL.
3.2. Descrierea politicii societăţii comerciale cu privire la dividende. Precizarea dividendelor cuvenite/plătite/acumulate în ultimii 3 ani şi dacă este cazul, a motivelor pentru eventuala micşorare a dividendelor pe parcursul ultimilor 3 ani
În anii 2008-2010 situaţia dividendelor repartizate a fost următoarea:
Dividende – lei - 2008 2009 2010 brute 541 474 373 906 1 772 904 nete 519 900 358 044 - plătite până la 31.12. 486 656 335 162 -
Valoarea dividendului brut/acţiune în perioada 2008-2010 se prezintă, astfel:
Modalitatea de plată a dividendelor s-a stabilit astfel: - în numerar la sediul societăţii - prin virament bancar în contul comunicat în scris de acţionar - prin mandat poştal la domiciliul cunoscut al acţionarilor din afara judeţului Constanţa. Plata dividendelor către acţionarii societăţii se va face în conformitate cu art. 238, alin. 2 din
Legea 297/2004 în termen de 6 luni de la data Adunării Generale Ordinare a Acţionarilor de stabilire a dividendelor.
Dividendele se plătesc acţionarilor proporţional cu cota de participare la capitalul social. Acţionarii îndreptăţiţi să primească dividendele distribuite din profitul net realizat în
exerciţiul financiar 2010 sunt cei înregistraţi în Registrul Acţionarilor la data de înregistrare.
19
3.3. Descrierea oricăror activităţi ale societăţii comerciale de achiziţionare a propriilor acţiuni
Nu este cazul.
3.4. În cazul în care societatea comercială are filiale, precizarea numărului şi a valorii nominale a acţiunilor emise de societatea mamă deţinute de filiale
Nu este cazul.
3.5. În cazul în care societatea comercială a emis obligaţiuni şi/sau alte titluri de creanţe, prezentarea modului în care societatea comercială îşi achită obligaţiile faţă de deţinătorii de astfel de valori mobiliare
Nu este cazul. 4. Conducerea societăţii comerciale 4.1. Prezentarea listei administratorilor societăţii comerciale şi a următoarelor
informaţii pentru fiecare administrator a) CV (nume, prenume, vârstă, calificare, experienţă profesională, funcţia şi vechimea
în funcţie) 1. Wagner Ioan Silviu, 55 ani, economist, preşedinte al Consiliului de Administraţie, iulie 2009-prezent; 2. Stafie Constantin Claudiu, 43 ani, economist, membru al Consiliului de Administraţie, august 2009-prezent; 3. Lăzăroiu Ioana, 45 ani, economist, membru al Consiliului de Administraţie, septembrie 2010-prezent; 4. Bărbulescu Dan Cristian, 43 ani, matematician, membru al Consiliului de Administraţie, august 2009-aprilie 2010, septembrie 2010-prezent; 5. Presură Aurel, 50 ani, inginer, membru al Consiliului de Administraţie, aprilie 2010-prezent; 6. Gorodea Tiberiu Silviu Ioan, 49 ani, economist, membru al Consiliului de Administraţie, august 2010-prezent; 7. Negrea Johann, 61 ani, inginer economist/jurist, membru al Consiliului de Administraţie, august 2009-prezent; 8. Tolea Ionuţ, 28 ani, jurist, membru al Consiliului de Administraţie, august 2009-aprilie 2010; 9. Tălmăcean Edmond Cătălin, 43 ani, economist, membru al Consiliului de Administraţie, august 2009-septembrie 2010; 10. Vizan Florin, 51 ani, economist/jurist, membru al Consiliului de Administraţie, noiembrie 2009-septembrie 2010.
b) Orice acord, înţelegere sau legătură de familie între administratorul respectiv şi o
altă persoană datorită căreia persoana respectivă a fost numită administrator Nu este cazul.
c) Participarea administratorului la capitalul societăţii comerciale Bărbulescu Dan Cristian deţine 100 acţiuni şi Vizan Florin deţine 2 955 acţiuni
d) Lista persoanelor afiliate societăţii comerciale Nu este cazul. 4.2. Prezentarea listei membrilor conducerii executive a societăţii comerciale: Conducerea executivă la data de 31.12.2010:
- Silviu Ioan WAGNER - Cecilia POPOVICI - Bela FAZAKAS - Vasile OGREANU - Doru LUŢAC - Daniela Elena DRAGOMIR
- Director General - Director Economic - Director Mecano-Energetic - Director Operaţional - Director Tehnic - Director Juridic
20
a) termenul pentru care persoana face parte din conducerea executivă Membrii conducerii executive sunt angajaţi ai societăţii în baza contractelor individuale de
muncă încheiate pentru perioadă nedeterminată.
b) orice acord, înţelegere sau legătură de familie între persoana respectivă şi o altă persoană datorită căreia persoana respectivă a fost numită ca membru al conducerii executive
Nu este cazul
c) participarea persoanei respective la capitalul societăţii comerciale Nu există participări ale directorilor Silviu Ioan Wagner, Bela Fazakas, Vasile Ogreanu,
Daniela Elena Dragomir la capitalul social al Oil Terminal S.A. Constanţa. Directorul Economic, Cecilia Popovici deţinea la data de 31.12.2010 un număr de 7875
acţiuni ale Oil Terminal S.A. Constanţa, potrivit Registrului Acţionarilor. Directorul Tehnic, Doru Luţac deţinea la data de 31.12.2010 un număr de 30 acţiuni ale Oil
4.3. Pentru toate persoanele prezentate la 4.1. şi 4.2. precizarea eventualelor litigii sau proceduri administrative în care au fost implicate, în ultimii 5 ani, referitoare la activitatea acestora în cadrul emitentului, precum şi acelea care privesc capacitatea respectivei persoane de a-şi îndeplini atribuţiile în cadrul emitentului.
Nu este cazul.
5. Situaţia financiar-contabilă
a) elemente de bilanţ - lei -
Elemente patrimoniale 2008 2009 2010 0 1 2 3
Total active 196 033 114 192 207 128 221 670 059 Active imobilizate, din care: 173 650 101 170 698 565 200 693 743 Imobilizări necorporale 3 485 801 171 120 179 676 Imobilizări corporale 167 708 616 170 339 717 199 418 320 Imobilizări financiare 2 455 684 187 728 1 095 747 Active circulante, din care: 21 771 130 21 097 675 20 825 320 Stocuri 1 632 210 3 594 499 926 255 Creanţe 18 401 151 16 102 552 17 674 522 Case şi conturi la bănci 1 737 769 1 400 624 2 224 543 Cheltuieli în avans 611 883 410 888 150 996 Total pasive, din care 196 033 114 192 207 128 221 670 059 Capitaluri, din care 58 243 025 58 243 025 58 243 025 Capital subscris si vărsat 58 243 025 58 243 025 58 243 025 Rezerve legale 2 837 103 2 902 617 2 996 720 Rezerve din reevaluare 80 280 290 80 255 900 107 385 698 Rezerve reprezentând surplusul realizat din rezerve din reevaluare
2 905 379 2 929 768 2 924 979
Alte rezerve 18 457 103 18 890 282 19 189 407 Rezultat reportat (sold creditor) 90 694 395 418 396 929 Rezultatul exerciţiului financiar 1 025 680 738 545 2 008 441 Repzartizarea profitului 52 449 65 514 94 103 Datorii care trebuie platite într-o perioadă de până la un an
25 356 105 25 514 537 24 733 568
Datorii care trebuie plătite într-o perioadă mai mare de un an
În anii 2008-2010 activele curente au avut următoarele valori: -lei-
2008 2009 2010 Active totale 196 033 114 192 207 128 221 670 059 Active imobilizate % din total active
173 650 101 88,58%
170 698 565 88,81%
200 693 743 90,54%
Active circulante % din total active
21 771 130 11,11%
21 097 675 10,98%
20 825 320 9,39%
Elementul determinant al pasivelor curente îl reprezintă capitalurile proprii. Evoluţia capitalurilor proprii în perioada 2008-2010 este următoarea: -lei-
2008 2009 2010 Capitaluri proprii
% din total pasiv curent 163 786 825
83,55% 164 290 041
85,47% 193 051 096
87,09%
Evoluţia datoriilor totale în ultimii trei ani se prezintă astfel: -lei-
2008 2009 2010 Datorii totale
% din total pasiv 30 765 537
15,69% 26 461 726
13,77% 25 645 928
11,57%
Datoriile totale înregistrate la 31.12.2010 sunt în valoare de 25 645 928 lei, reprezentând: - datorii mai mici de 1 an 24 733 568 lei - datorii mai mari de 1 an 912 360 lei
Datorii < 1 an: 24 733 568 lei - furnizori şi conturi asimilate 15 393 450 lei - împrumuturi leasing 833 222 lei - datorii către bugetul consolidat al statului 4 490 845 lei - alte datorii (faţă de salariaţi, acţionari) 4 016 051 lei
Datorii > 1 an: 912 360 lei - împrumuturi leasing 912 360 lei La sfârşitul perioadei analizate societatea noastră nu înregistrează datorii restante faţă de
bugetul de stat, bugetul local, instituţii financiar-bancare.
La data de 31.12.2010 creanţele totale înregistrate sunt în valoare de 17 674 522 lei, din care creanţe comerciale 16 288 826 lei şi alte creanţe în valoare de 1 385 696 lei.
Analiza clienţilor pe vechime în sold la 31.12.2010 se prezintă, astfel: - lei -
Anul 2010 Pondere % - facturi curente 13 372 442 83 - întârzieri 1-30 zile 2 260 426 14 31-60 zile 385 601 2 61-90 zile 162 341 1 > 90 zile 23 341 -
Total 16 204 151 100
22
b) contul de profit şi pierderi Evoluţia veniturilor brute, a elementelor de costuri, profitului şi dividendelor
-lei- 2008 2009 2010 I VENITURI TOTALE, din care: 136 980 292 131 049 774 134 406 948 1. Venituri din exploatare 136 342 200 129 477 802 133 785 127 2. Venituri financiare 638 092 1 571 972 621 821 3. Venituri extraordinare II CHELTUIELI TOTALE, din care: 135 524 471 129 418 232 130 797 085 1. Cheltuieli exploatare, din care: 134 764 472 128 209 522 129 651 997 a. chelt. materiale 7 166 720 7 021 767 10 083 607 b. chelt. energie, apă 4 763 413 5 131 322 4 128 080 c. chelt. cu personalul, din care: 60 988 515 62 825 347 64 392 474 - salarii brute 46 932 726 48 046 930 49 485 090 - cheltuieli asigurări şi protecţie
socială 14 055 789 14 778 417 14 907 384
d. Ajustari de valoare privind imobilizările corporale si necorporale
15 242 302 13 976 667 13 989 094
2. Cheltuieli financiare 759 999 1 208 710 1 145 088 3. Cheltuieli extraordinare - - - III PROFIT BRUT 1 455 821 1 631 542 3 609 863 IV IMPOZIT PE PROFIT 430 141 892 997 1 601 422 V PROFIT NET DE REPARTIZAT, din
Anul 2010 s-a încheiat cu un profit brut în valoare de 3 610 mii lei. Comparativ cu anul 2009 înregistrăm o depăşire a profitului brut cu 1 978 mii lei, rezultată din depăşirea veniturilor totale cu 3 357 mii lei şi a cheltuielilor totale cu 1 379 mii lei.
Pe fiecare flux de activitate realizarea profitului se prezintă astfel:
- mii lei - Anul 2010 Activitatea de exploatare BVC Realizat % Venituri exploatare 130 860 133 785 102 Cheltuieli exploatare 128 470 129 652 101 Profit exploatare 2 390 4 133 173 Activitatea financiară Venituri financiare 240 622 259 Cheltuieli financiare 800 1 145 143 Rezultat financiar -560 -523 - VENITURI TOTALE 131 100 134 407 103 CHELTUIELI TOTALE 129 270 130 797 101 PROFIT BRUT 1 830 3 610 197 Impozit pe profit 430 1 601 372 PROFIT NET 1 400 2 008 143
23
Repartizarea profitului s-a efectuat conform prevederilor OG 64/2001 privind repartizarea profitului la societăţile naţionale, companiile naţionale şi societăţile comerciale cu capital integral sau majoritar de stat, precum şi la regiile autonome, aprobată prin Legea nr. 769/2001, cu modificările şi completările ulterioare, OUG 55/2010, privind unele măsuri de reducere a cheltuielilor publice şi HG 787/2010.
Activitatea de exploatare a societăţii în anul 2010 a fost influenţată de prevederile OUG nr 54/23.06.2010 prin care din data de 26.06.2010 s-a interzis deplasarea produselor accizabile în regim suspensiv de accize către Oil Terminal S.A. Constanţa, respectiv din Oil Terminal spre alte antrepozite, ceea ce a generat o scădere semnificativă a rulajelor de produse petroliere accizabile.
Astfel, Oil Terminal S.A. Constanţa înregistrează în anul 2010 un deficit fizic total faţă de BVC de 1 223 mii tone (17%), din care: ţiţei 1 302 mii tone, benzină 71 mii tone, şi produse chimice 390 mii tone, iar motorina şi păcură un plus cantitativ de 450 mii tone şi respectiv 90 mii tone (păcura).
Din această analiză se poate observa o creştere a cantităţilor de produse derulate către
trimestrele III şi IV comparativ cu primul trimestru al anului 2010, de la 1 317 mii tone în trim. I la 1569 mii tone în trim. IV.
Comparativ cu anii anteriori (2005-2009) în anul 2010 s-a înregistrat o scădere semnificativă de activitate datorită crizei economice şi în consecinţă realizările cantitative din anul 2010 au fost mai mici cu 7 777 mii tone faţă de anul 2005, cu 6 737 mii tone faţă de anul 2006, cu 6 062 mii tone faţă de anul 2007, cu 5 657 mii tone faţă de anul 2008, iar faţă de anul 2009 cu 1 341 mii tone.
