DREPT BANCAR – CONSPECT

CUPRINSTitlul I - Banca Nationala a Romaniei

Capitolul I – Prezentare generalaSectiunea 1 – Reglementare si natura juridicaSectiunea 2 – Independenta Bancii Nationale a RomanieiSectiunea 3 – Colaborarea cu alte autoritatiSectiunea 4 – Cooperarea internationala si schimbul de informatii

Capitolul II – Atributiile Bancii Nationale a RomanieiSectiunea 1 – Emisiunea monetaraSectiunea 2 – Definirea si aplicarea politicii monetare si de curs de schimb

1. Operatiunile de piata monetara2. Acordarea de crdite institutiilor de credit3. Mecanismul rezervelor minime obligatorii4. Politica valutara si de curs de schimb

Sectiunea 3 –Asigurarea unei functionari a sistemelor de platiSectiunea 4 lipseste din xeroxSectiunea 5 – Operatiuni pe contul statului si cu titluri de statSectiunea 6 – Administrarea rezervelor internationale

Capitolul III - Conducerea si administrarea Bancii Nationale a RomanieiSectiunea 1 - Prezentare generalaSectiunea 2 – Consiliul de administratieSectiunea 3 – Guvernatorul Bancii Nationale a RomanieiSectiunea 4 – Functionarea B.N.R.Sectiunea 5 – Auditarea situatiilor financiare anuale

Titlul II – Prezentarea generala a operatiunilor bancare

Capitolul I – Conceptul de “ operatiune bancara “Sectiunea 1 – Analiza terminologiei utilizate in redactarea Legii nr. 58/1998Sectiunea 2 – Analiza terminologiei utilizate in redactarea O.U.G. nr. 99/2006

Capitolul II – Continutul activitatii/operatiunii bancare si propuneri de clasificareSectiunea 1 - Continutul activitatii/operatiunii bancareSectiunea 2 – Criterii de clasificare a operatiunilor bancare

1. Dupa criteriul necesitatii autorizarii2. Dupa criteriul autoritatii care emite autorizarea 3. Dupa criteriul expunerii4. Dupa criteriul functiilor indeplinite de activitatile premise bancilor

1

Titlul III – Operatiuni constand in acceptarea de depozite si alte fonduri rambursabile din partea publicului

Capitolul I – Prezentarea generala a depozitului bancarSectiunea 1 – Concept si natura juridicaSectiunea 2 – Instrumente de constituire a depozitelorSectiunea 3 – Clasificarea depozitelor in legislatia in vigoare

Capitolul II – Regimul juridic al garantarii depozitelor constituite in sistemul bancarSectiunea 1 – Natura juridica a Fondului de Garantare a Depozitelor in Sistemul BancarSectiunea 2 – Conducerea FonduluiSectiunea 3 - Garantarea depozitelor si activitatea de lichidareSectiunea 4 – Resursele financiare ale FonduluiSectiunea 5 – Activitatea Fondului in calitate de lichidatorSectiunea 6 – Lista institutiilor de credit ale caror deponenti beneficiaza de garantarea rambursarii depozitelor

2

Titlul I - Banca Nationala a Romaniei

Capitolul I – Prezentare generalaSectiunea 1 – Reglementare si natura juridicaSectiunea 2 – Independenta Bancii Nationale a RomanieiSectiunea 3 – Colaborarea cu alte autoritatiSectiunea 4 – Cooperarea internationala si schimbul de informatii

Sectiunea 1 – Reglementare si natura juridica

Temeiul legal principal de reglementare a organizarii, functionarii si atributiilor BNR este Legea 312/2004- lege care reglementeaza Statutul BNR. Proiectul Legii 312/2004 a fost elaborate de un grup comun alcatuit din reprezentanti ai Min. Finantelor Publice si BNR si a fost transmis spre analiza Comisiei Europene si Bancii Centrale Europene. Principalele modificari si completari aduse de noua lege au avut in vedere :

a) statuarea unicitatii obiectivului fundamental si intarirea independentei functionale a bancii centraleb) consolidarea independentei institutionale a bancii centrale, atat prin definirea statutului BNR ca institutie publica

independenta, cat si prin mentionarea independentei sale fata de autoritatile publice sau fata de orice alta institutie sau autoritate in indeplinirea atributiilor ce ii revin prin Statut

c) asigurarea independentei bancii centraled) interzicerea oricarei posibilitati de finantare directa de catre banca centrala a institutiilor publice si eliminarea

accesului privilegiat al instituiilor publice la resursele institutiilor financiare

Legea 312 /2004 cuprinde si anumite prevederi tranzitorii pentru intervalul de timp cuprins intre momentul aderarii si momentul adoptarii monedei euro si prevederi care intra in vigoare ulterior aderarii la Eurosistem. In ceea ce priveste natura juridical, BNR este reglementata drept banca centrala a Romaniei, institutie publica independenta care beneficiaza de personalitate juridical. Obiectivul fundamental declarat al BNR este asigurarea si mentinerea stabilitatii preturilor. BNR are rolul de a sprijini politica economica generala a Statului Roman, fara prejudicierea indeplinirii obiectivului sau fundamental.

In art. 2 din Statutul BNR sunt reglementate principalele atributii ale BNR, respectiv :- elaborarea si aplicarea politicii monetare si a politicii de curs de schimb- autorizarea, reglementarea si supravegherea prudentiala a institutiilor de credit, promovarea si monitorizarea

bunei functionari a sistemelor de plati pentru asigurarea stabilitatii financiare- emiterea bancnotelor si a monedelor ca mijloace legale de plata pe teritoriul Romaniei- stabilirea regimului valutar si supravegherea respectarii acestuia- administrarea rezervelor internationale ale Romaniei

Atributii care nu se incadreaza in categoria atributiilor principale :- art. 3 alin. 4 reglementeaza faptul ca pentru necesitatile proprii, BNR elaboreaza studii si analize privind moneda,

cursul de schimb, creditul si operatiunile sistemelor de plati si ale institutiilor de credit- art. 3 alin. 2 referitor la avizul obligatoriu al BNR in legatura cu orice proiect de act normative al autoritatilor

publice centrale, care priveste domeniile in care BNr are atributii

3

Sectiunea 2 – Independenta Bancii Nationale a Romaniei

In utilizarea conceptului de independenta nu se are in vedere caracterul absolute al acesteia deoarece o banca centrala nu poate actiona ca stat in stat; avem in vedere in fapt o independenta relativa, iar dupa anumite opinii ar trebui chiar inlocuita notiunea de ‘independenta’ cu cea de ‘autonomie’. Important in definirea gradului de inependenta al unie banci central este stabilirea coordonatelor majore prin ale caror dimensiuni acesta se defineste. Pentru definirea gradului de independenta a bancilor centrale este necesara considerarea urmatoarelor coordinate majore ale acestuia :

A) Independenta institutionala – are in vedere :- pe de o parte – relatia de subordonare a bancii centrale fie fata de govern, fie fata de parlament- pe de alta parte – independenta institutionala poate fi corelata cu obiectivele statutare ale fiecarei banci centrale,

constatandu-se in acest sens cresterea gradului de indepenedenta odata cu claritatea obiectivelor

B) Independenta operationala- consta in gradul de libertate al bancii centrale atat in formularea politicii moentare, cat si in implementarea acesteia prin folosirea libera a instrumentelor specifice

- s-a constatat ca acolo unde banca centrala se bucura de un grad mai mare de independenta operationala, inflatia are cote mai scazute, intre cele 2 aspecte existand un raport invers proportional

- un alt element al independentei operationale este si limitarea sau interzicerea prin lege a finantarii de catre banca centrala a deficitului bugetar , etc

- in privinta independentei operationale, BNR se bucura de o larga independentain formularea politicii monetare, bineinteles aceasta in cadrul politicii economice si financiare a statului

C) Independenta membrilor organului de conducere al bancii centrale si a organului insusi – cuprinde 2 aspecte :a) modul de numire a membrilor din conducerea bancii, numire care se poate face de govern, de presedintele tarii

sau de parlamentb) numirea sau nu de catre govern a unui membru al sau in consiliul de administratie al bancii, care in unele cazuri

are un drept de veto in luarea deciziilorIndependenta membrilor consiliul de administratie este asigurata:- pe de o parte fata de guvern prin alegerea acestora de catre parlament, - iar pe de alta parte d.p.d.v. politic, prin numirea lor pe o perioada predeterminata si prin interzicerea de a detine

functia de parlamentar sau o alta functie in administratia de stat sau justitie astfel, consiliul de administratie al BN nu poate include nici un reprezentant al guvernului si deci hotararile sale

nu pot fi cenzurate de govern

D) Independenta financiara – se refera la independenta bancii centrale in stabilirea propriului buget, conditie esentiala pentru realizarea dimensiunilor celorlalte coordinate.In domeniul financiar, BN, desi institutie publica, dispunde de un buget finantat din surse proprii, care se aproba de consiliul de administratie al BNR, ceea ce-I asigura autonomia necesara indeplinirii functiilor sale.

Reglementarile BNR au character obligatoriu pentru toate persoanele juridice, atat publice cat si private, pentru entitatile fara personalitate juridical, precum si pentru persoanele fizice si pot emise sub urmatoarele forme :

Regulamente Ordine Norme Circulare

BNR poate fi considerate drept o banca centrala cu un grad sporit de independenta, in accord cu legislatia europeana aplicabila in materie.

4

Sectiunea 3 – Colaborarea cu alte autoritati

Ca principiu general, Statutul BNR interzice atat BNR cat si membrilor organelor sale de conducere solicitarea sau primirea de instructiuni din partea autoritatilor publice sau orice alta institutie sau autoritate in exercitarea atributiilor conferite de lege. Autoritatile si institutiile publice au obligatia de a solicita, anterior supunerii spre adoptare a oricarui proiect de act normative al autoritatilor publice centrale, care priveste domeniile in care BNR are atributii, emiterea de catre BNr a unui aviz prealabil care urmeaza sa fie transmis autoritatii solicitante in termen de cel mult 30 de zile de la solicitare. BNR nu are nici un fel de relatie de subordonare fata de Guv Romaniei si raspunde numai in fata Parlamentului- in principal sub aspectul prezentarii raportului annual al BNR si avand in vedere numirea si revocarea membrilor Consiliului de administratie al BNR. Guvernatorul BNR are obligatia de a prezenta Parlamentului, in numele Consiliului de administratie, pana la data de 30 iunie a anului urmator, raportul annual al BNR, care cuprinde activitatile BNR, situatiile financiare anuale si raportul de audit. Rportul se dezbate fara a fi suspus votului, in sedinta comuna a celor doua camere. Cu Guv, BNR are relatii de colaborare, ex. Colaborarea constanta intre BNR si Min. Finantelor in vederea stabilirii indicatorilor macroeconomici in baza carora se elaboreaza proiectul anual de buget.

BNR poate incheia acorduri scrise de coordonare si cooperare cu Comisia Nationala a Valorilor Mobiliare si Comisia de Supraveghere a Asigurarilor:

- ex. – semnarea protocolului tripartite intre BNR, Comisia Nationala a Valorilor Mobiliare si Comisia de Supraveghere a Asigurarilor pentru cooperare in vederea promovarii stabilitatii sistemului financiar in ansamblu sip e componentele sale ( semnat pe o durata nedeterminata in data de 10 martie 2006 si modificat prin actul additional nr. 1/14.12.2006 ).

- Protocolul stabileste intalniri tripartite trimestriale la nivelul conducerii celor 3 autoritati- In scopul eficientizarii cooperarii in cele mai bune conditii a obiectivelor commune, autoritatile convin infiintarea

a 5 comitete tehnice specializate, cu caracter permanent : 1. Comitetul Stabilitate Financiara2. Comitetul Supraveghere si Control3. Comitetul Reglementare4. Comitetul Sisteme de Plati5. Comitetul Statistici Financiare

- comitele tehnice sunt constituite din reprezentanti ai celor 3 autoritati, conducerea sedintelor urmand a fi asigurata prin rotatie.

Sectiunea 4 – Cooperarea internationala si schimbul de informatii

Legea 312/2004 reglementeaza in art. 4 conditiile generale in care BNr poate derula raporturile de cooperare internationala. Conditii :

- imputernicirea BNR de catre Parlamentul Romaniei de a participa la raporturi de cooperare internationala- respectarea dispozitiilor specifice din Satutul Sistemului European al Bancilor Centrale si al Bancii Centrale

Europene in derularea respectivelor raporturi

Cu respectarea acestor conditii, BNR poate: sa participle la organizatii internationale cu character financiar, bancar, monetar sau de plati, inclusiv sa

devina membru al acestora

5

sa participle in nume propriu sau in numele statului roman, la tratative si negocieri externe in probleme financiare, monetare, de curs de schimb si de plati, precum si in domeniul autorizarii, reglementarii si supravegherii prudentiale a institutiilor de credit

sa exercite drepturi si sa indeplineasca obligatii care revin Romaniei, in calitate de membru al Fondului Monetar International, inclusive utilizarea facilitatilor acestei institutii de finantare pe termen mediu si lung. Pentru nevoile balantei de plati si consolidarea rezervelor internationale ale tarii, etc

Legea 312/2004 prevede anumite cerinte minime care trebuie respectate in procesul schimbului de informatii prevazut :

informatiile trebuie utilizate de catre aceste autoritati, exclusiv in scopul indeplinirii sarcinilor de supraveghere informatiile primate sunt supuse cerintelor referitoare la pastrarea secretului professional informatiile primate de la un stat membru pot fi furnizate numai cu acordul expres al autoritatii competente de la care au fost obtinute si numai pentru scopurile pentru care acordul a fost obitnut

Referitor la schimbul de informatii , in art. 3 din Statut sunt stabilite urmatoarele principii :

- in scopul aplicarii prevederilor din legislatia privind activitatea bancara, referitoare la colaborarea cu autoritatile competente din statele member ale U.E., BNR asigura conditiile necesre pentru realizarea schimbului de informatii cu aceste autoritati

- informatiile furnizate autoritatilor comeptente sin statele member trebuie sa respecte cerintele specifice referitoare la secretul professional

- BNR poate incheia acorduri de colaborare care se refera la schimbul de informatii si cu autoritatile comeptente din terte tari sau cu alte autoritati sau organisme din terte tari, in conditiile in care informatiile furnizate sunt suspuse cerintelor specifice referitoare la pastrarea secretului professional

- Schimbul de informatii trebuie sa fie circumscris exclusive scopului indeplinirii sarcinilor care le revin autoritatilor si organismelor respective in domeniul supravegherii

- Informatiile primate de la un stat membru pot fi furnizate numai cu acordul expres al autoritatii competente de la care au fost obitnute si numai pentru scopurile pentru care acordul a fost obtinut

Institutiile si autoritatile publice au obligatia sa furnizeze BNr informatiile pe care le considera necesare sau care sunt solicitate de aceasta, in scopul realizarii unei supravegheri eficiente si al indeplinirii obiectivului fundamental si atributiilor BRN. Schimbul de informatii in care se implica BNR se asigura in principal :

In exercitarea functiei de supraveghere In scopul intaririi stabilitatii financiare si pastrarii integritatii sistemului financiar In scopul exercitarii competentelor BNR in domeniul autorizarii, reglementarii si supravegherii prudentiale a

institutiilor de credit In scopul exercitarii competentelor BNR in legatura cu indeplinirea atributiilor care revin autoritatilor monetare,

bancilor centrale sau organismelor cu functii similare, precum si altor autoritati publice responsabile cu monitorizarea sistemelor de plati

In scopul asigurarii functionarii corespunzatoare a sistemelor de plati

BNR asigura schimbul de informatii in exercitarea functiei de supraveghere si numai in raport de anumite personae expres prevazute de lege, respectiv :

o Autoritatile responsabile cu supravegherea altor institutii financiare si a societatilor de asigurari responsabile cu supravegherea pietelor financiare din Romania si din statele membero Organismele si institutiile, din Romania si din statele member, implicate in falimentul si lichidarea institutiilor de credit, precum si in alte proceduri similareo Persoanele din Romania si din statele member, responsabile cu realizarea auditului financiar al institutiilor de credit si al altor institutii financiareo Organismele care adminsitreaza scheme de garantare a depozitelor din Romania si din statele member

6

BNR poate colabora, inclusive prin schimb de informatii, cu autoritati din Romania si din statele membre, responsabile cu :

Supravegherea institutiilor sau organismelor implicate in falimentul si lichidarea institutiilor de credit si in alte proceduri similare Supravegherea persoanelor care realizeaza auditul financiar al institutiilor de credit, al societatilor de servicii de investitii financiare, al societatilor de asigurari si al altor institutii financiare

In scopul intaririi stabilitatii financiare si pastrarii integritatii sistemului financiar, BNR poate sa colaboreze prin realizarea schimbului de informatii cu autoritatile sau organismele cu competente legale in domeniul depistarii si investigarii incalcarilor legislatiei privind societatile comerciale. In acest caz, schimbul de incormatii se va realize cu respectarea urmatoarelor cerinte minime :

Informatiile vor fi utilizate de catre aceste autoritati exclusiv in scopul indeplinirii atributiilor Informatiile primate sunt supuse cerintelor referitoare la pastrarea secretului professional, prevazute in art. 52 din Statut Informatiile primate de la un stat membru pot fi furnizate numai cu acordul expres al autoritatii competente de la care au fost obtinute si numai pentru scopurile pentru care acordul a fost obtinut

In scopul asigurarii functionarii corespunzatoare a sistemelor de plati BNR poate transmite informatii de natura secretului profesional caselor de compensare sua altor structuri similare in vederea asigurarii serviciilor de compensare si decontare pentru orice piata din Romania sau dintr-un stat membru.

Schimbul de informatii cu entitati din terte tari se realizeaza numai in conditii de reciprocitate.

Capitolul II – Atributiile Bancii Nationale a RomanieiSectiunea 1 – Emisiunea monetaraSectiunea 2 – Definirea si aplicarea politicii monetare si de curs de schimb

1. Operatiunile de piata monetara2. Acordarea de crdite institutiilor de credit3. Mecanismul rezervelor minime obligatorii4. Politica valutara si de curs de schimb

Sectiunea 3 –Asigurarea unei functionari a sistemelor de platiSectiunea 4 lipseste din xeroxSectiunea 5 – Operatiuni pe contul statului si cu titluri de statSectiunea 6 – Administrarea rezervelor internationale

In art. 2 din Statutul BNR sunt reglementate principalele atributii ale BNR, respectiv :- elaborarea si aplicarea politicii monetare si a politicii de curs de schimb- autorizarea, reglementarea si supravegherea prudentiala a institutiilor de credit, promovarea si monitorizarea

bunei functionari a sistemelor de plati pentru asigurarea stabilitatii financiare- emiterea bancnotelor si a monedelor ca mijloace legale de plata pe teritoriul Romaniei- stabilirea regimului valutar si supravegherea respectarii acestuia- administrarea rezervelor internationale ale Romaniei

Unele din atributiile enumerate constituie totodata functii fundamentale si traditionale ale unei banci centrale ( emisiunea monetara, definirea si aplicarea politicii moentare, gestionarea rezervelor de schimb ale statului si buna functionalitate si securitatea sistemelor de plata ).

7

Sectiunea 1 – Emisiunea monetara

Inca de la infiintare, in anul 1880, BNR a beneficiat de privilegiul emisiunii monetare. Emisiunea monetara consta din urmatoarele operatiuni :

crearea semnelor banesti ( tiparirea biletelor si baterea monedelor ) stocarea de catre emitent a semnelor banesti punerea in circulatie de catre emitent a semnelor banesti create in acest sens ( a numerarului ) retragerea acestora din circulatie

Pentru a putea vorbi de emisiunea moentara trebuie, in principiu, ca toate operatiunile mentionate mai sus sa fie realizate in mod cumulativ. Emisiunea monetara si emisiunea baneasca sunt 2 notiuni distincte. Emisiunea baneasca cuprinde, pe langa emisiunea monetara ( crearea banilor efectivi ) si crearea banilor de cont ( scripturali ). Principii referitoare la insemnele monetare reglementate de Legea 312/2004 :

in prezent, in Romania, moneda nationala este leul, iar subdiviziunea acestuia este banul BNR este singura in drept sa stabileasca valoarea nominala, dimensiunile, greutatea, desenul si alte caracteristici

tehnice ale bancnotelor si monedelor bancnotele poarta semnatura guvernatorului BNR si a casierului central

BNR are urmatoarele drepturi si obligatii in legatura cu emisiunea, punerea in circulatie si schimbarea insemnelor monetare :

asigura tiparirea bancnotelor si baterea moendelor ia masuri pentru pastrarea in siguranta a bancnotelor si monedelor care nu sunt puse in circulatie, precum si custodia si distrugerea, cand aceasta este necesara, a matritelor, cernelurilor si a bancnotelor si monedelor retrase din circulatie distribuie emisiunea monetara realizata administreaza rezerva de numerar sub forma de bancnote si monede retrage din circulatie si asigura distrugerea bancnotelor si monedelor uzate sau necorespunzatoare asigura inlocuirea insemnelor monetare retrase din circulatie cu banknote si/sau cu monede noi inlocuieste, fara taxe si comisioane, bancnotele si moendele emise si neretrase din circulatie poate hotara anularea sau retragerea din circulatie a oricaror banknote sau monede care au fost emise si, in locul acestora, punerea in circulatie a altor tipuri de insemne monetare

La nivelul UE, in present, privilegiul exclusive de emitere a biletelor de banca este atribuit Bancii Centrale Europene si moenda unica este euro, care a inlocuit devizele nationale in acele state care fac parte din Eurosistem.

Sectiunea 2 – Definirea si aplicarea politicii monetare si de curs de schimb

Definitii : C. Kiritescu – politica monetara consta in ansamblul de masuri moentare luate de stat si banca centrala pentru realizarea echilibrului dintre masa banilor in circulatie si nevoile de bani ale economiei, sau pentru influentarea intr-un anumit sens a conjuncturii economice. D. Hyman – politica moentara consta in actiunile intreprinse de banca centrala in sensul influentarii masei monetare sau a ratelor dobanzii in incercarea de a stabiliza economia. Autoritatea care joaca rolul principal in cadrul politicii monetare este banca centrala. Principalele instrumente prin care bancile centrale actioneaza in conducerea politicii monetare sunt, in principal :

- operatiunile pe piata libera

8

- mecanismele de creditare a institutiilor de credit - rezervele bancare obligatorii

1. Operatiunile de piata monetara Operatiunile de piata monetara ( open market ) sunt operatiuni executate la initiative bancii centrale, ce implica anumite tranzactii specifice. Statutul permite BNR efectuarea unor operatiuni specifice pe piata secundara. Regulamentul BNR privind operatiunile de piata monetara effectuate de BNR si facilitatile permanente acordate de aceasta participantilor eligibili ( contrapartidelor eligibile ), constituie temeiul legal principal de reglementare in material operatiunilor de piata monetara effectuate de BNR. Calitatea de participanti eligibili o indeplinesc anumite entitati care indeplinesc anumite conditii specifice – entitatile, personae juridice romane si/sau sucursalele din Romania ale bancilor, persoane juridice straine trebuie sa fie autorizate in una din urmatoarele forme :

banci banci de credit ipotecar case centrale ale cooperativelor de credit case de economii pentru domeniul locative

Pentru participarea la operatiunile de piata moentara derulate de BNR care implica tranzactii cu titluri de stat si/sau certificate de deposit, participantii eligibili trebuie sa aiba calitatea de participant la sistemul de depozitare si decontare SaFIR. Operatiunile de piata moentara reglementate de regulamentul BNR nr. 1/2000 sunt :

cumparari/vanzari reversibile – repo/reverse repo de active eligibile pentru tranzactionare acordare de credite colateralizate cu active eligibile pentru garantare vanzari/cumparari de active eligibile pentru tranzactionare emitere de certificate de deposit swap valutar atragere de depozite

Categoria activelor eligibile pentru tranzactionare si pentru garantare include titlurile de stat, precum si alte categorii de active eligibile negociabile, stabilite in baza unei hotarari a Consiliului de administratie a BNR. Activele eligibile pentru tranzactionare si pentru garantare trebuie sa indeplineasca urmatoarele conditii, in mod cumulativ :

o sa fie in proprietatea bancii prezentatoareo sa nu fie gajate sau sechestrateo sa aiba o scadenta ulterioara scadentei operatiunii efectuateo sa aiba cupoane scadente ulterior scadentei operatiunii efectuate o sa nu fie emise de banca prezentatoare

cumpararile reversibile ( repo ) de active eligibile pentru tranzacionare ( pensiuni ) = sunt tranzactii reversibile in cadrul carora, in scopul injectarii de lichiditate, BNR cumpara de la banci active eligibile pentru tranzactionare, cu angajamentul acestora de a rascumpara respectivele active la o data ulterioara si la un pret stabilit la data incheierii tranzactiei

vanzarile reversibile ( reverse repo ) de active eligibile pentru tranzactionare ( pensiuni ) = sunt tranzactii reversibile in cadrul carora, in scopul absorbtiei de lichiditate, BNR vinde bancilor active eligibile pentru tranzactionare, angajandu-se sa rascumpere respectivele active la o data ulterioara si la un pret stabilit la data incheierii tranzactiei

acordarea de credite colateralizate cu active eligibile pentru garantare = reprezinta tot o categorie de tranzactii reversibile, in cadrul carora, in scopul injectarii de lichiditate, BNR acorda credite bancilor, acestea pastrand proprietatea asupra activelor eligibile aduse in garantie

vanzarile/cumpararile de active eligibile pentru tranzactionare = sunt tranzactii in cadrul carora, in scopul absorbtiei/injectarii de lichiditate, BNR vinde/cumpara active eligibile pentru tranzactionare si care implica transferal

9

proprietatii asupra activelor eligibile respective de la vanzator la comparator, realizat prin mecanismul ‘ livrare contra plata’

emiterea de certificate de depozit = reprezinta o tranzactie in cadrul careia, in scopul absorbtiei de lichiditate, BNR vinde bancilor certificate de deposit

swap-ul valutar = consta in 2 tranzactii simultane, incheiate cu aceeasi contrapartida, prin care BNR : cumpara la vedere valuta convertibila contra lei, in scopul injectarii de lichiditate, si vinde la o data ulterioara

aceeasi suma in valuta convertibila contra lei sau : vinde la vedere valuta convertibila contra lei, in scopul absorbtiei de lichiditati si cumpara la o data ulterioara

aceeasi suma in valuta convertibila contra lei

atragerea de depozite = reprezinta o tranzactie cu scadenta prestabilita, in cadrul careia, in scopul absorbtiei de lichiditate, BNR atrage depozite de la bancile – participanti eligibili

Scadenta operatiunilor de piata monetara nu poate fi mai mare de 90 de zile calendaristice, cu exceptia celor care presupun emiterea de certificate de deposit, pentru care scadenta maxima este de 1 an. Operatiunile de piata monetara se pot desfasura pe baza de licitatie sau pe baza bilaterala. BNR poate desfasura licitatii la rata fixa sau la rata variabila. Procedura licitatiei se executa in 4 etape operationale :

- anuntarea licitatiei- transmiterea de catre banci a ofertelor de participare la licitatie- alocarea sumelor- anuntarea rezultatelor licitatiei

In situatia in care, la scadenta, banca imprumutata nu a rambursat integral creditul acordat si/sau nu a platit integral dobanda aferenta, pentru sumele neincasate, BNR va proceda la executarea garantiilor. In cazul nerespectarilor de catre banci a obligatiilor mentionate, BNR poate decide suspendarea temporara sau definitive a participarii acestora la operatiunile moentare desfasurate de BNR.

2. Acordarea de credite institutiilor de credit-temeiul legal principal-regulamentul BNR ni. 1/2000 Facilitatile permanente se prezinta sub 2 forme :

facilitatea de creditare ( posibilitatea ca BNR sa ofere bancilor credit overnight ) facilitatea de deposit ( posibilitatea ca BNR sa accepte depozite overnight de la banci )

Pentru a obtine lichiditate pe termen foarte scurt, bancile pot apela la facilitatea de creditare ( credit lombard ) acordata de BNR. Principalele caracteristici ale crditului lombard :

- se acorda de Directia operatiuni de piata din cadrul BNR- acordarea este conditionata de colateralizarea acestuia cu active eligibile pentru garantare- perioada de acordare este overnight- etc

In cazuri exceptionale, Consiliul de administratie al BNR poate limita sau suspenda accesul bancilor la creditul lombard. In scopul valorificarii excesului de lichiditate, bancile pot constitui depozite la BNR. Principalele caracteristici ale facilitatii de deposit sunt :

- perioada de acceptare a depozitelor de catre BNR este overnight- depozitele acceptate sunt remunerate la o rata fixa a dobanzii- nivelul ratei dobanzii este stabilit de Consiliul de administratie al BNR in conformitate cu obiectivele sale de

politica monetara

10

- rata dobanzii este anuntata in avans de BNR- BNR poate modifica rata dobanzii in orice moment, cu efect asupra depozitelor acceptate incepand cu urmatoarea

zi bancara lucratoare- dobanda la depozite se plateste la scadenta depozituluiIn cazuri exceptionale, Consiliul de administratie al BNR poate suspenda accesul bancilor la facilitatea de depozit.

3. Mecanismul rezervelor minime obligatorii Rezervele minime obligatorii sunt disponibilitati banesti in lei si in valuta, care apartin bancilor, persoane juridice romane, sucursalelor din Romania ale bancilor, personae juridice straine, precum si caselor centrale ale cooperativelor de credit si sunt pastrate in conturi deschise la BNR. Temeiul legal – regulamentul BNR nr. 6/2002 Constituie incalcari ale disciplinei bancare si se sanctioneaza conform prevederilor legii bancare in materie :

- neraportarea repetata sau raportarea eronata a bazei de calcul si a datelor necesare pentru calcularea ratei medii a dobanzilor la vedere

- modificarea unor operatiuni contabile si/sau a unor raportari statistice, in scopul vadit de a diminua nivelul prevazut al rezervelor minime obligatorii, daca faptele nu sunt savarsite in astfel de conditii incat sa constituie, potrivit legii penale, infractiuni

Pentru neindeplinirea cerintelor privind nivelul rezervelor minime obligatorii se calculeaza si se percep dobanzi penalizatoare la nivelul stabilit de BNR.

4. Politica valutara si de curs de schimb BNR elaboreaza si aplica politica de curs de schimb, iar in acest sens, aceasta este abilitata :

sa elaboreze balanta de plati si alte lucrari privind pozitia investitionala internationala a tarii sa stabileasca cursurile de schimb pentru operatiunile proprii pe piata valutara, sa calculeze sis a publice cursurile

medii pentru evidenta statistica sa pastreze sis a administreze rezervele internationale ale statutului

Reglementarile BNR in materie valutara se refera in principal la urmatoarele :o autorizarea si retragerea autorizatiei, precum si supreavegherea persoanelor care au obtinut autorizatia de a efectua tranzactii valutareo stabilirea de plafoane si alte limite pentru detinerea de active externe si operatiuni cu acestea, pentru personae fizice si juridiceo stabilirea plafonului si a conditiilor indatorarii externe a persoanelor fizice si juridice care intra sub incidenta regimului valutar

In categoria operatiunilor valutare se includ : incasarile platile compensarile tranferurile creditarile precum si orice tranzactii exprimate in valute si care se pot efectua prin – transfer bancar - in numerar - cu instrumente de plata - sau prin orice alte modalitati de plata practicate de institutiile de credit in functie de natura operatiunii respective

Valuta = se intelege moneda nationala a altui stat, moneda unei uniuni monetare a unor state, precum si monedele compuse, cum ar fi drepturile speciale de tragere ( DST ).

11

Operatiunile valutare pot fi clasificate in mai multe categorii : operatiuni valutare intre rezidenti si nerezidenti operatiuni valutare curente operatiuni valutare de capital operatiuni valutare intre rezidenti

In temeiul regulamentului valutar, in categoria de rezident se incadreaza : persoanele fizice cetateni romani, cetateni straini si apatrizi, cu domiciliul in Romania, atestat cu documente de identitate emise conform legii persoanele juridice si orice alte entitati, cu sediul in Romania, precum si persoanele fizice cetateni romani, cetateni straini si apatrizi cu domiciliul/resedinta in Romania, care sunt autorizate si/sau inregistrate sa desfasoare activitati economice pe teritoriul Romaniei, in mod independent, in conditiile prevazute de reglementarile legale in vigoare sucursalele, agentiile, reprezentantele, birourile persoanelor juridice straine precum si ale oricaror altor entitati straine, inregistrate si/sau autorizate sa functioneze in Romania ambasadele, consulatele si alte reprezentante si misiuni permanente ale Romaniei in strainatate

In categoria nerezidentilor se incadreaza : persoanele fizice, atat cetateni straini cat si cetateni romani si apatrizi, cu domiciliul in strainatate, atestat cu documente de identitate emise conform legii persoanele juridice si orice alte entitati, cu sediul in strainatate, precum si persoanele fizice, cetateni straini, cetateni romani si apatrizi, cu domiciliul in strainatate, care sunt autorizate si/sau inregistrate sa desfasoare activitati economice in strainatate, in mod independent, in conditiile prevazute de reglementarile legale in vigoare sucursalele, agentiile, reprezentantele, birourile persoanelor juridice romane, precum si ale oricaror altor entitati romane, inregistrate si/sau autorizate sa functioneze in strainatate ambasadele, consulatele si alte reprezentante si misiuni permanente ale altor state in Romania, precum si organizatiile internationale sau reprezentantele unor astfel de organizatii care funcioneaza in Romania

Principiile generale privind operatiunile valutare in Romania sunt :o operatiunile valutare curente si de capital sunt prevazute intr-un Nomenclator care constituie Anexa nr. 1 la Regulamentul nr. 4/2005o operatiunile valutare curente si de capital se efectueaza de regula, in mod liber intre rezidenti si nerezidenti in valuta si in leio eventualele exceptii de la efectuarea libera a operatiunilor valutare se stabilesc prin norme de BNRo platile, incasarile, transferurile si orice alte asemenea operatiuni intre rezidenti, care fac obiceiul comertului cu bunuri si servicii, se realizeaza in lei, cu exceptia operatiunilor prevazute in Anexa nr. 2 la Regulamentul nr.4/2005 – ‘Categorii de rezidenti care pot efectua oparatiuni in valuta’,o operatiunile intre rezidenti, care nu fac obiceiul comertului cu bunuri si servicii, pot fi effectuate in mod liber fie in lei, fie in valutao etc

In aplicarea Regulemantului nr.4/2005, BNRa elaborate norme privind : functionarea pietei valutare interbancare efectuarea operatiunilor de schimb valutar autorizarea operatiunilor valutare importul si exportul fizic de instrumente de plata sub forma de numerar masurile de salvgardare care pot fi luate ca urmare a liberalizarii operatiunilor valutare de capital

Sectiunea 3 –Asigurarea unei functionari a sistemelor de plati

12

BNR monitorizeaza sistemele de palti, inclusive instrumentele de plata, in scopul asigurari securitatii si eficientei acestora si pentru a evita riscul sistemic. Pentru indeplinirea acestei atributii, BNR detine urmatoarele competente :

stabileste masurile necesare in materia monitorizarii sistemelor de plati pune in aplicare masurile stabilite urmareste implementarea acestora reglementeaza, autorizeaza si supravegheaza sistemele de plati poate reglementa instrumentele de plata

Sectiunea 5 – Operatiuni pe contul statului si cu titluri de stat

BNR tine in evidentele sale contul current general al Trezoreriei Statutului, deschis pe numele Ministerului Economiei si Finantelor. In relatia cu Trezoreria Statului, BNR deruleaza urmatoarele operatiuni principale :

primeste incasarile pentru contul current general al Trezoreriei Statului ( prescurtez TS) si efectueaza platile in limita disponibilitatilor existente in acest contpercepe comisioane la deocntarea operatiunilor prin contul current general al TS, deschis in evidentele sale, si plateste dobanzi la disponibilitatile din acest contpoate actiona ca agent al statului in stabilirea institutiilor de credit eligibile a primi depozite ale TS, in conditii care se stabilesc impreuna cu Min.Ec. si Fin. ( prescurtez MEF)

BNR nu poate achizitiona titluri de stat de pe piata primara! Imprumuturile statului pe baza de titluri de stat se efectueaza in temeiul dispozitiilor prevazute in conventii specifice incheiate intre BNR si MEC, conventii care detaliaza cel putin urm. Aspecte :

valoarea imprumutului data scadentei rata dobanzii modul de calcul al dobanzii pe toata durata creditului costul serviciului datoriei date privind totlurile de stat negociabile, emise pentru fiecare imprumut

BNR a emis Regulamentul nr. 11/2005 privind piata primara a titlurilor de stat administrate de BNR care are drept obiect principal de reglementare:

o termenii si procedurile privind plasarea prin BNR a titlurilor de stat emise de Min. Fin. Publice ( MFP ) in forma dematerializata, in moenda nationala sau in valuta, pe piata internao conditiile privind accesul participantilor pe piata primara in calitate de dealerio drepturile si obligatiile ce le revin dealerilor primari, precum si orice alte conditii, modalitati, proceduri cu privire la organizarea si derularea activitatii pe aceasta piata

Participanti pe piata primara a titlurilor de stat in calitate de dealeri primary pot fi : institutii de credit autorizate de BNR societati de servicii de investitii financiare autorizate de Comisia Nationala a Valorilor Mobiliare institutiile echivalente celor mentionate mai sus autorizate in statele member ale UE si/sau in celelalte state apartinand Spatiului Economic European

Persoanele fizice si juridice, rezidente/nerezidente, care nu au calitatea de institutie de credit sau societate de investitii financiare autorizata, pot sa desfasoare operatiuni pe piata primara a titlurilor de stat numai prin intermendiul unui dealer primar. Regulamentul nr.12/2005 privind piata secundara a titlurilor de stat administrate de BNR, act normative, care stabileste :

13

regulile privind organizarea si functionarea pietei secundare a titlurilor de stat, administrate de BNR criteriile de acces pentru participanti masurile necesare functionarii in mod regulat si transparent a pietei respective

Pe piata secundara administrata de BNR pot participa direct intermediarii pietei secundare si alte entitati care pot efectua operatiuni cu titluri de stat exclusive in nume si pe cont propriu.

Pot participa la piata secundara administrate de BNR, in calitate de intermediary :o dealerii primario institutiile de credit autorizate de BNR, altele decat cele care au calitate de dealeri primario societatile de servicii de investitii financiare autorizate de Comisia Nationala a VAlorilor Mobiliare, altele decat cele care au calitate de dealeri primario institutiile echivalente celor prevazute la pct. 2 si 3, autorizate in statele member ale UE si/sau in celelalte state apartinand Spatiului Economic European

Sectiunea 6 – Administrarea rezervelor internationale

Cu respectarea conditiilor generale privind lichiditatea si riscul specifiv activelor externe, BNR stabileste si mentine rezerve internationale, in astfel de conditii incat sa poata determina periodic marimea lor exacta. Rezervele internationale sunt alcatuite cumulative ori selectiv din urmatoarele elemente :

aur detinut in tezaur in tara sau depozitat in strainatate active externe, sub forma de bancnote si monede sau disponibil in conturi la banci sau la alte institutii financiare

in strainatate, exprimate in acele monede si detinute in acele tari, pe care le stabileste BNR orice alte active de rezerva, recunoscute pe plan international, inclusive dreptul de a efectua cumparari de la

Fonul Monetar International in cadrul transei de rezerva, precum si detinerile de drepturi speciale de tragere cambii, cecuri, bilete la ordin, precum si obligatiuni si alte valori mobiliare, negociabile sau nu, emise sau

garantate de persoane juridice nerezidente, clasificate in primele categorii de catre agentiile de apreciere a riscurilor, recunoscute pe plan international, exprimate si platibile in valuta in locuri acceptabile pentru BNR

bonuri de tezaur, obligatiuni si alte titluri de stat, emise sau grantate de guverne straine sau de institutii financiare interguvernamentale, negociabile sau nu, exprimate si platibile in valuta in locuri acceptabile pentru BNR

In procedura de administrare a rezervelor internationale, BNR stabileste conditiile necesare efectuarii operatiunilor specifice, respectiv :

o sa cumpere, sa vanda si sa efectueze alte tranzactii cu lingouri si monede din aur si cu alte metale pretioaseo sa cumpere, sa vanda si sa efectueze alte tranzactii cu valuteo sa cumpere, sa vanda si sa efectueze alte tranzactii pe piata secundara cu bonuri de tezaur, obligatiuni si alte titluri emise sau garantate de guverne straine sau de organizatii financiare interguvernamentaleo sa cumpere, sa vanda si sa efectueze alte tranzactii cu valori mobiliare emise sau garantate de banci centrale, de institutii financiare internationale, de societati bancare si nebancareo sa deschida si sa mentina conturi al alte banci centrale su autoritati moentare, societati bancare si la instiutii financiare internationaleo sa deschida, sa tina conturi sis a efectueze operatiuni de correspondent pentru institutii financiare internationale, banci centrale si autoritati monetare, societati financiare si bancare, organizatii financiare interguvernamentale din strainatate, precum si pentru guverne straine si agentiile lor

Capitolul III - Conducerea si administrarea Bancii Nationale a RomanieiSectiunea 1 - Prezentare generalaSectiunea 2 – Consiliul de administratie

14

Sectiunea 3 – Guvernatorul Bancii Nationale a RomanieiSectiunea 4 – Functionarea B.N.R.Sectiunea 5 – Auditarea situatiilor financiare anuale

Sectiunea 1 - Prezentare generala

BNR este condusa atat de organde conducere individuale, cat si colective. Conducerea executiva a BNR, in cadrul Comitetului de Politica Monetara si a Comitetului de Supraveghere, se exercita in prezent de catre :

guvernator prim-vicegurvernator 2 viceguvernatori

Conditiile de exercitare a competentelor sunt stabilite prin regulamentul intern al BNR, aprobat de Consiliul de administratie. In prezent, in cadrul BNR, sunt organizate 18 directii aflate in subordinea guvernatorului si viceguvernatorilor. Incompatibilitati si conflicte de interese in legatura cu membrii Consiliului de adinistratie :

Membrii Consiliul de administratie ( prescurtez CA ) al BNR nu pot fi deputati ori senatori sau membri au unui partid politic si nu pt face parte din autoritatea judecatoreasca saudin administratia publica

Incepand cu data aderarii Romaniei la Eurosistem, membri CA al BNR, implicati in exercitarea atributiilor legate de Sistemul European al Bancilor Centrale, nu pot avea functii care se pot afla in conflict de interese cu obligatiile ce le revin, in calitate de mebri ai CA

Membri CA si salariatii cu functii de conducere ai BNR sunt supusi regimului incompatibilitatilor si conflictelor de interese prevazut de lege

Membri CA trebuie sa se dedice exclusive exercitarii atributiilor lor, cu posibilitatea desfasurarii de activitati didactice si de cercetare stiintifica

Sectiunea 2 – Consiliul de administratie

CA este alcatuit in prezent din 9 membri alsi de Parlamentul Romaniei la propunerea comisiilor permanente de specialitate a celor 2 camere. Numirile se fac pe o perioada de 5 ani, cu posibilitatea reinnoirii mandatului. Dintre cei 9 membri :

- 4 apartin direct structurii executive permanente a BNR ( guvernatorul si cei 3 viceguvernatori, dintre care unul prim-viceguvernator )

- ceilalti 5 membri nefiind salariati ai BNR

Incompatibilitatile le-am scris mai sus. Revocarea din functie a oricarui membru al CA se face de catre Parlament,prin hotarare, la propunerea comuna a comisiilor permanente de specialitate ale celor 2 camere, in una din urm circumstante :

daca persoana inceteaza sa indeplineasca cnditiile necesare pentru exercitarea atributiilor de membrual CA al BNR saudaca persoana in cauza se face vinovata de abateri grave

Hotararea poate fi atacata la ICCJ in termen de 15 zile de la publicarea acesteia in M.O. al Romaniei, partea 1. Principalele atributii ale CA al BNR sunt reglementate de dispozitiile art. 33 din Legea 312/2004 :

o politicile in domeniul monetar si al cursului de schimb, urmarind aducerea la indeplinire a acestorao masurile in domeniul autorizarii, reglementarii si supravegherii prudentiale a institutiilor de credit si monitorizarii

sistemelor de palti pe care le-a autorizat

15

o directiile principale in conducerea operatiunilor si raspunderile ce revin personalului BNRo organizarea interna, indemnizatiile, salariile si alte drepturi banesti ale personaluluio atributiile si componenta Comitetului de Politica Monetara, Comitetului de Supraveghere, Comitetului de

Administrare a Rezervelor Internationale si Comitetului de Audit, care functioneaza in cadrul BNRo delegarea temporara a competentelor sale catre conducerea executiva, atunci cand situatii speciale pot impune

aceasta solutie

CA al BNR hotaraste masurile in domeniul autorizarii si supravegherii prudentiale a bancilor, avand dreptul : sa emita autorizatii bancilor si, in mod similar sa le retraga sa hotarasca instituirea masurilor de supraveghere speciala si de administrare speciala sa analizeze rapoartele facute in cadrul acestor proceduri de catre persoanele abilitate conform legii sis a dispuna continuarea sau incetarea acestor masuri, trecerea de la o masura la alta, precum si introducerea actiunii de declansare a procedurii reorganizarii judiciare si a falimentului unei institutii de credit

CA are un rol hotarator in activitatea de supraveghere bancara. CA actioneaza si ca organism jurisdictional in temeiul art. 275-277 din Legea bancara. CA are obligatia de a se pronunta prin hotarare motivate in termen de 30 de zile de la data primirii oricarei contestari privind actele adoptate de BNR conform dispozitiilor Legii bancare ci privire la o institutie de credit, inclusive, cu titlu de exemplu, cele privind :

administratorii directorii persoanele desemnate sa asigure conducerea compartimentelor sau a sucursalelor institutiei de credit acte cu privire al actionari institutiei de credit

Contestatiile asupra actelor emise de BNR trebuie inregistrate de persoanele interesate la CA in termen de 15 zile de la comunicare. BNR este singura autoritate in masura sa se pronunte asupra considerentelor de oportunitate, a evaluarilor si analizelor calitattive care stau la baza emiterii actelor sale.

Sectiunea 3 – Guvernatorul Bancii Nationale a Romaniei

Gestiunea zilnica a BNR este atributul guvernatorului. In subordinea guvernatorului BNR functioneaza :

- Comitetul de Politica Monetara- Comitetul de Supraveghere- Comitetul de Administrare a Rezervelor Internationale- isi desfasoara activitatea Cancelaria BNR si viceguvernatorii, inclusiv prim-viceguvernatorul

Dintre atributiile guvernatorului se retin : dispune masuri pentru executarea dispozitiilor legale dispune masuri pentru executarea hotararilor Consiliului de Administratie precum si a altor reglementari privind

BNR numeste in functie personalul din aparatul central al BNR sipe directorii sucursalelor si ai agentiilor reprezinta BNR in relatiile cu tertii, semnand, direct sau prin personae imputernicite de el, toate tratatele sau

conventiile incheiate in numele CA, prezinta Parlamentului, pana la data de 30 iunie a anului urmator, raportul annual al BNR

Guvernatorul este si presedintele CA, poate delega prim-viceguvernatorului si viceguvernatorilor unele dintre atributiile sale, in conditiile stabilite de CA. In cazul absentei sua imposibilitatii guvernatorului de a actiona, acesta va fi suplinit de prim-viceguvernator.

16

Actele emise de guvernator sunt ordine si decizii. Raportul annual al BNR cuprinde :

- activitatile BNR- situatiile financiare anuale- raportul de auditRaportul se dezbate, fara a fi supus votului, in sedinta comuna celor 2 camere ale Parlamentului.

Sectiunea 4 – Functionarea B.N.R.

La sfarsitul anului 2004 BNR functiona cu un capital de 300 miliarde lei detinut integral de stat. in vederea protejarii acestuia si acoperirii eventualelor pierderi, banca are obligatia sa constituie sis a mentina reserve statutare- acestea se majoreaza annual conform prev. art. 43, cu o parte a profitului net annual conform urm reguli stabilite in art 43 din Statut:A)BNR vizeaza lunar la bugetul statului o cota de 80% din veniturile nete rezultate dupa deducerea urm elemente :

- cheltuielile aferente exercitiului financiar, inclusive cheltuielile cu provizioanele de risc de credit- pierderea exercitiilor precedente ramasa neacoperita

B)BNR poate constitui provizioane de risc de credit, cu avizul consultative al Min. Fin. Publice. BNR poate constitui provizioane suplimentare fata de provizioanele de risc de credit mentionate, dar acestea se vor suporta din profitul net ramas dupa scaderea sumelor prev la pct. A) C)Profitul ramas dupa aplicarea prev. de la A si B, se repartizeaza pe destinatii, in urm ordine de prioritate :- pentru rezervele statutare- repartizari de pana la 60%- pentru constituirea surselor proprii de finantare-repartizari de pana la 30 %- pentru fondul de participare a salriatilor la profit – un procent de pana la 10%- sumele eventual ramase dupa repartizarile effectuate sunt allocate pentru destinatiile care se stabilesc de catre CA al BNR In cazul in care, intr-un exercitiu financiar, BNR inregistreaza pierdere, aceasta se acopera din sursele disponibile, in urm ordine de prioritate :

- contul special de reevaluare- rezervele statutare

Sectiunea 5 – Auditarea situatiilor financiare anuale

Situatiile financiare anuale ale BNR sunt supuse auditarii de catre auditori financiari, pers juridice autorizate ce Camera Auditorilor Financiari din Romania, selectati de catre CA, pe baza de licitatie. Raportul auditorului financiar impreuna cu opinia se prezinta CA al BNR si se publica impreuna cu situatiile financiare anuale. Situatiile financiare ale BNR se intocmesc conform principiilor si regulilor contabile prevazute de standardele internationale de contabilitate, aplicabile bancilor centrale, recunoscute de Banca Centrala Europeana si trebuie sa cuprinda :

- bilantul- contul de profit si de pierdere- notele explicative

Modelele situatiilor financiare anuale sunt elaborate de BNR, cu avizul consultative al Min. Fin. Publice. Operatiunile comerciale effectuate de BNR, care se reflecta in bugetul de venituri si cheltuieli si in situatiile financiare anuale, sunt supuse controlului ulterior al Curtii de Conturi.

17

Titlul II – Prezentarea generala a operatiunilor bancare

Capitolul I – Conceptul de “ operatiune bancara “Sectiunea 1 – Analiza terminologiei utilizate in redactarea Legii nr. 58/1998Sectiunea 2 – Analiza terminologiei utilizate in redactarea O.U.G. nr. 99/2006

Din analiza legislatiei bancare romane se observa o inconsecventa in utilizarea conceptelor de ‘activitate bancara’ si ‘operatiune bancara’.

Sectiunea 1 – Analiza terminologiei utilizate in redactarea Legii nr. 58/1998

Art. 3-activitatea bancara era definita drept = atragerea de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public si acordarea de credite in cont propriuArt. 11- bancile pot desfasura si alte acitivtati premise de legislatia in vigoare cum ar fi :

- depozitarea activelor fondurilor de investitii si societatilor de investitii- operatiuni cu metale si pietre pretioase si obiecte confectionate din acestea- operatiuni in mandate- servicii de procesare de date- administrare de baze de date ori alte asemenea servicii pentru terti- participare la capitalul social al altor entitati

concluzie-bancile pot fi autorizate sa desfasoare o gama larga de activitati care se pot imparti, pentru inceput in ‘activitati bancare’ si ‘alte activitati’ ( care nu se incadreaza in definitia activitatilor bancare ), intre care unele sunt numite ‘operatiuni’ iar altele ‘servicii’.

Avand in vedere dispozitiile legale mentionate, activitatilepermise bancilor pot fi clasificate dupa cum urmeaza :A) activitati supuse autorizarii, clasificabile in :- activitati bancare- activitati financiare- activitati de natura financiara

B) activitati care nu trebuie incluse in autorizatie, clasificabile in:- servicii auxiliare sau conexe legate de activitatile desfasurate- activitati sau operatiuni necesare pentru realizarea obiectivului de activitate autorizat

Sectiunea 2 – Analiza terminologiei utilizate in redactarea O.U.G. nr. 99/2006 privind institutiile de credit si adecvarea capitalului – Legea bancara intrata in vigoare incepand cu 1 ianuarie 2007

Definitie activitate bancara= atragerea de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public si acordarea de credite in cont propriu Prezenta ordonanta de urgenta reglementeaza conditiile de acces la activitatea bancara si de desfasurarae a acesteia pe teritoriul Romaniei. Art. 5 alin. 5 –BNR este abilitata sa determine daca o activitate reprezinta ori nu atragere de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public, activitate bancara, activitate de emitere de moenda electronica ori activtate de atragere. Determinarea naturii activitatii, exprimata de BNR este obligatory pentru partile interesate. Institutiile de credit pot fi autorizate sa desfasoare o gama larga de activitati care se pot imparti, pt inceput in ‘activitati bancare’ ( atragere de fonduri si acordare de credite ) si ‘alte activitati’ premise institutiilor de credit.

18

Lista enuntata de art. 18 alin. 1 –permite institutiilor de credit sa desfasoare orice operatiuni necesare cu conditia ca :- operatiunile sa se inscrie in sfera activitatilor nominalizate sau- operatiunile sa poata fi assimilate unor activitati din cele listate

Capitolul II – Continutul activitatii/operatiunii bancare si propuneri de clasificareSectiunea 1 - Continutul activitatii/operatiunii bancareSectiunea 2 – Criterii de clasificare a operatiunilor bancare

1. Dupa criteriul necesitatii autorizarii2. Dupa criteriul autoritatii care emite autorizarea 3. Dupa criteriul expunerii4. Dupa criteriul functiilor indeplinite de activitatile premise bancilor

Sectiunea 1 - Continutul activitatii/operatiunii bancare

Prof. Ion Turcu – defineste institutia bancara ca o intreprindere a carei activiate consta in primirea de la public de depozite sau alte fonduri rambursabile si acordarea de credite in cont propriu. Prof. Blanche Sousi-Roubi- institutia de credit definite ca o intreprindere a carei activitate consta in primirea de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public si acordarea de credite in cont propriu. O entitate care nu desfasoara in mod efectiv ambele componente ale activitatii bancare, nu poate fi considerate institutie de credit.Operatiuni bancare= activitatile de atragere de depozite sau alte fonduri rambursabile de la public si activitatea de acordare de credite in cont propriu, in opozitie cu operatiunile nebancare ( financiare si de natura financiara ). Operatiunile bancare impreuna cu cele nebancare alcatuiesc ceea ce legea reglementeaza riguros sub titulatura de ‘ activitati premise institutiilor de credit’.

Sectiunea 2 – Criterii de clasificare a operatiunilor bancare

1. Dupa criteriul necesitatii autorizarii Activitatile premise institutiilor de credit se pot clasifica in functie de categoriile mentionate de lege in urm categorii:

A)Activitati supuse autorizarii, care la randul lor se impart in :

a) Activitati bancare- atragere de depozite ori alte fonduri rambursabile de la public- acordarea de credite in nume propriub) Activitati in legatura cu servicii de investitii financiare-listate in OUG nr. 99/2006 la art. 18 alin. 1, lit. g,h,i,j,k,c) Activitati compatibile cu cerintele activitatii bancare-listate la art. 20 alin. 1 si conditionate de aspectul ca nivelul total al veniturilor obtinute din astfel de activitati san u depaseasca 10% din veniturile obtinute de o institutie de credit din activitatile prev la art. 18 alin. 1d) Alte activitati premise bancilor –prev la art. 18 alin. 1 lit c-f si l-r

B) Activitati care nu sunt supuse autorizarii

19

2.Dupa criteriul autoritatii care emite autorizarea - institutiile de credit nu pot desfasura alte activitati in afara celor premise de OUG nr. 99/2006.- activitatile premise institutiilor de credit sunt supuse autorizarii de catre BNR- exceptie- anumite activitati/operatiuni nu trebuie autorizate, cum ar fi operatiunile cu bunuri mobile si imobile- in cazul anumitor activitati, in mod suplimentar sau independent de autorizarea BNR, sunt supuse unor autorizari, aprobari sau avize specifice in temeiul unor legi speciale

3.Dupa criteriul expunerii Prin expunere, legislatia bancara in vigoare intelege = orice risc al unie banci, efectiv sau potential, care trebuie evidentiat in bilant si/sau in afara bilantului. Activitatile premise bancilor care determina aparitia unor astfel de riscuri sunt in principal :

Acordarea de credite Investitii in actiuni si alte valori mobiliare Alte participatii de natura imobilizarilor financiare Scontul sau avalul efectelor de comert Emiterea de garantii Acreditive deschise sau confirmate, etc

4.Dupa criteriul functiilor indeplinite de activitatile premise bancilorDupa criteriul functiilor indeplinite de activitatile premise bancilor, acestea se pot imparti in urm categorii:A) Operatiuni de banca pasive, de atragere a resurselor financiare:- atragerea de depozite- operatiuni cu certificate de deposit

B) Operatiuni de banca active, de fructificare a resurselor detinute de institutia de credit: operatiuni de creditare, incluzand, cu titlu de exemplu, credite de consum, credite ipotecare, factoring, finantarea tranzactiilor comerciale, etc.

C) Operatiuni conexe, care dezvolta prin eliminare ceea ce nu reprezinta activitate bancara propriu-zisa si se pot clasifica in :a) operatiuni de casa- emiterea si administrarea mijloacelor de plata- operatiuni de plati

b) operatiuni cu titluri de credit si alte valori- tranzactionare in cont prpriu si/sau pe contul clientilor cu instrumente ale pietei monetare, valuta, instrumente financiare derivate, valori mobiliare, alte instrumente financiare transferabile, metale si pietre pretioase- custodie si administrare de instrumente financiare- intermediere pe piata interbancara

c) operatiuni pe piata de capital- participarea la emisiunea de valori mobiliare- servicii legate de valori mobiliare- administrarea de portofolii si consultanta legala de valori mobiliare

d) operatiuni de leasing financiar

e) operatiuni de asistenta a clientilor in tranzactii comerciale complexe- servicii de consultanta cu privire la structura capitalului, strategia de afaceri, fuziuni si achizitii, alte servicii de consultanta- emiterea de garantii si asumarea de angajamente

20

f) alte operatiuni conexe- operatiuni nefinanciare- operatiuni de administrare a patrimoniului- servicii de furnizare de date- inchiriere de casete de siguranta

Titlul III – Operatiuni constand in acceptarea de depozite si alte fonduri rambursabile din partea publicului

Capitolul I – Prezentarea generala a depozitului bancarSectiunea 1 – Concept si natura juridicaSectiunea 2 – Instrumente de constituire a depozitelorSectiunea 3 – Clasificarea depozitelor in legislatia in vigoare

Sectiunea 1 – Concept si natura juridica

Depozit=termenul latin depositum care desemna ceva depus spre pastrare Determinarea naturii unei activitati de catre BNR are caracter obligatoriu pentru partile interesate. Art. 2 din Ordonanta nr. 39/1996 astfel cum a fost modificata in timp, privind infiintarea si functionarea Fondului de garantare a depozitelor in sistemul bancar. Prin prisma acestei reglementari specifice, prin depozit bancar = se intelege orice sold creditor, inclusiv dobanda datorata, aflate intr-un cont bancar de orice tip, inclusiv cont comun, ori din situatii tranzitorii provenind din operatiuni bancare si pe care o institutie de credit il datoreaza titularului de cont, in conformitate cu conditiile legale si contractuale aplicabile, precum si orice datorie a institutiei de credit evidentiata printr-un certificat emis de aceasta, cu exceptia obligatiunilor cumparate de organismele de plasament colectiv. Depozitul se prezinta in continuare drept o operatiune bancara pasiva care consta in atragerea de resurse banesti de la persoane fizice si juridice, in vederea pastrarii si fructificarii lor. Depozitele constituie o sursa a creditului. Depozitele bancare au o dubla valenta :

- pe de o parte, constituie obligatii ale bancii fata de depunator- pe de alta parte, reprezinta creante ale depunatorului fata de banca si mijloace de plata la dispozitia acestuia

Banca detine sumele primite in depozit pe contul clientului, poate dispune de sumele respective si are obligatia sa restituie sume echivalente in conditiile contractuale agreate. Obligatia de a restitui sumele atrase poate fi :

- la vedere- afectata de un termen- conditionata de o notificare

Restituirea propriu-zisa este susceptibila de mai multe modalitati :- remiterea sumelor catre client- executarea unor ordine de plata conform instructiunilor clientului

Depozitul la termen este potrivit fructificarii de fonduri pe termen lung. Depozitele bancare la termen se considera retituibile dupa scurgerea unei perioade de timp sau cu o notificare prealabila.

21

Depozitul in cont current priveste o datorie mai complexa a bancii fata de client, care nu consta neaparat intr-o suma depusa cu titlu de depozit.

In art. 5 alin. 3 OUG nr. 99/2006 se reglementeaza situatia generala in care o emisiune de obligatiuni sau alte instrumente financiare similare este considerate atragere de fonduri rambursabile de la public. O emisiune de obligatiuni trebuie sa indeplineasca cel putin una din urm conditii :

- constituie activitatea exclusive sau principala a emitentului- emitentul desfasoara cu titlu profesional activitate de acordare de credite sau una ori mai multe din activitatile

prev la art. 18 alin 1 lit c-l. Emisiunea de obligatiuni care se adreseaza exclusiv investitorilor calificati nu se incadreaza in categoria atragerii de fonduri din partea publicului. De asemenea, nu se incadreaza nici macar in categoria depozitelor, atragerea de fonduri in scopul emiterii de moneda electronica daca fondurile atrase sunt transformate imediat in menda electronica.

Sectiunea 2 – Instrumente de constituire a depozitelor

Cu privire la caracteristicile contractului de depozit bancar si efectele acestuia in doctrina bancara au fost formulate diverse teorii. De regula, se concluzioneaza in sensul ca suntem in prezenta unui contract real in temeiul caruia :

deponentul dobandeste un drept de creanta asupra sumelor depuse in banca sumele dpeuse in banca devin proprietatea bancii depozitare si una din modalitatile de constituire a resurselor

bancii banca depozitara are obligatia de a restitui o suma echivalenta cu cea atrasa si, de regula, o remuneratie

Legislatia romana face referire in mod distinct la :-depozitul la termen-depozitul in cont current-certificatele de depositca modalitati de atragere de fonduri de catre institutiile de credit Depozitele si certificatele de depozit sunt private sip e piata bancara romaneasca , drept produse de economisire traditionale care ofera clientilor posibilitatea de a plasa bani pe perioade de timp prestabilite Atat depozitele cat si certificatele de deposit beneficiaza, de regula, de garantia Fondului de Garantare a Depozitelor in Sistemul Bancar. Termenele cele mai frecvente propuse de catre institutiile de credit sunt de 1 luna, 3 luni, 6 luni si 12 luni si, de regula, cu cat perioada este maiextinsa, cu atat rata dobanzii acordata de banca este mai mare. Depozitul este conditionat de deschiderea unui cont curent-beneficii suplimentare :

- prelungirea automata care permite reinnoirea automat la scadenta, fara sa fie necesara prezenta clientului la banca- capitalizarea dobanzii, care permite modificarea valorii contractului ca efect al reinnoirii depozitului la scadenta

In ceea ce priveste functionarea contului de depozit, unele banci, in mod suplimentar, introduce si un commission de administrare, in timp ce altele asigura functionarea gratuita a contului curent. Intre conturile de deposit, cele mai attractive pentru deponenti sunt conturile de economii, cu conditia ca acestia sa isi impuna o economisire regulate intr-o perioada de timp predeterminata. Conturile de economii permit oricand depunerea unor sume suplimentare. In prezent, exista si pe piata romaneasca o diversitate foarte mare de conturi de economii, de la programe pentru minori, pentru vacanta sau pentru achizitionarea unui autoturism si pana la produse destinate exclusive pensionarilor sau studentilor. Dobanzile la conturile de economii se prezinta in ofertele bancilor in 2 variante principale :

- fie se aplica la disponibilul existent un singur procent de dobanda- fie rata dobanzii difera in functie de sumele economisite si creste pe masura ce se depun mai multi bani in contDobanda se plateste lunar si se adauga la disponibilul existent in cont.

22

Sectiunea 3 – Clasificarea depozitelor in legislatia in vigoare

Clasificari ale depozitelor sunt realizate in Ordonanta nr. 39/1996 care, prin prisma mecanismelor de garantare, face distinctie intre urm tipuri de depozite : depozit grantat, depozit negarantat si depozit indisponibil. Un depozit bancar este considerat garantat daca restituirea depozitului este garantata de Fondul de Garantare a Depozitelor in Sistemul Bancar ( prescurtez FGDSB ) pana la concurenta plafonului de garantare. Un depozit bancar este considerat negarantat daca restituirea acestuia nu este garantata de FGDSB. Un astfel de depozit bancar urmeaza sa fie recuperate din averea institutiei de credit declarate in stare de faliment in procedura de insolventa. Un depozit bancar este considerat indisponibil in situatia in care este un depozit datorat si platibil, care nu a fost onorat de o institutie de credit pana la data deschiderii procedurii insolventei institutiei de credit. Depozitele, in acceptiunea legislatiei specifice sunt categorii de passive bilantiere care se pot prezenta in urm forme :

- sume datorate de institutiile de credit creditorilor ( altele decat cele aferente titlurilor de valoare negociabile )- imprumuturile primate de institutiile de credit - disponibilul din conturile curente- depozitele colaterale- depozitele garantii- titlurile de valoare nenegociabile emise de institutiile de credit

Depozitele se pot clasifica in functie de durata initiala, iar in ipoteza in care nu se convine o astfel de durata, in functie de perioada notificata, dupa cum urmeaza :A) Depozite overnight = sunt depozite convertibile in numerar sau transferabile la cerere prin instrumente de plata specifice fara intarzieri semnificative, restrictii sau penalitati- in aceasta categorie sunt incluse si soldurile creditoare ale conturilor curente, precum si depozitele la vedere- includ :

o sume purtatoare sau nu de dobanda, transferabile prin instrumente de plata fara restrictii sau penalizari semnificative

o sume purtatoare sau nu de dobanda, care nu sunt transferabile si care pot fi transormate in numerar imediat, la cerere sau pana l ainchiderea zilei urmatoare celei de constituire a depozitului, fara restrictii sau penalizari semnificative

o soldurile detinute la institutiile emitente de moneda electronica, purtatoare de dobanda sau nu, ale sumelor preplatite institutiilor emitente de moneda electronica si/sau intermediarilor acestora, pentru moneda electronica de tip hardware ( stocate pe carduri cu functie de moneda electronica ) si/sau software ( produse cu functie de moneda electronica, altele decat cardurile ) emisa in moneda nationala si alte monede

o imprumuturi overnight primate ce vor fi rambursate in ziua lucratoare care o succeda pe cea in care au fost acordate

B) Depozitele la termen = sunt depozite netranferabile, care nu pot fi transformate in numerar inainte de un termen fix convenit sau care pot fi tranformate doar cu plata unor penalitati.- sunt incluse si depozitele de economii reglementate prin acte normative, unde criteriul duratei initiale nu este relevant si care se incadreaza in durata initiala ‘peste 2 ani’Clasificare in functie de durata intiala :a)depozite cu durata initiala de pana la un an inclusiveb)depozite cu durata initiala cuprinsa intre 1 an si 2 ani inclusivec)depozite cu durata initiala mai mare de 2 ani

C) Depozitele rambursabile dupa notificare = sunt depozite netransferabile, fara un termen de rambursare stabilit la incheierea contractului, care nu pot fi transformate in numerar decat dupa expirarea perioadei notificate sau care pot fi

23

transformate in numerar inainte de expirarea perioadei notificate numai cu plata unor penalitati ori cu alte costuri suplimentare semnificative din partea clientului.- include depozite care, desi legal pot fi lichidate la cerere, sunt supuse unor penlaizari si restrictii in concordanta cu reglementarile in materie si se include in categoria ‘la cel mult 3 luni inclusiv’; sunt cuprinse si conturile de investitii fara perioada notificata sau durata initiala convenita, dar care au fixate restrictii la retrageria)depozite rambursabile dupa notificare la cel mult 3 luni inclusiveb)depozite rambursabile dupa notificare la mai mult de 3 luni si mai putin de 2 anic)depozite rambursabile dupa notificare la mai mult de 2 ani

D) Imprumuturile din operatiuni repo = sunt reprezentate de contrapartida numerarului primit in schimbul titlurilor vandute sau aurului vandut de institutiile de credit la un anumit prêt, cu angajamentul ferm de a rascumpara aceleasi titluri de valoare sua titluri similare ori aur la o data ulterioara prestabilita si la un prêt fixat- vanzatorul pastreaza pe parcursul operatiunii dreptul de proprietate asupra titlurilor/aurului- categoriile operatiunilor de tip repo include urm sume primate de institutiile de credit in schimbul titlurilor sau aurului transferat temporar unui tert:

sume primite sub forma acordurilor de rascumparare sume primite sub forma imrpumuturilor de titluri colateralizate cu numerar sume primite sub forma acordurilor de vanzare/rascumparare

24