r

r

I .1~, f .t . fllORMONiTRUtTIII JR. ,

7 ,z,a.dt,tie p,i m<J.de,z,"'ita.te '

103-105 Calea Dorobantilor, Capital social subscris $i v~rsat : 133.786.440 Lei Sector 1, Cod 010561 Nr. ord. reg. com.: J40/1726/12.04.1991; CIF:R01556820 Bucure$ti - Romania www.hidroconstructia.com; office@hidroconstructia.com

Buget de Venituri ~i Cheltuieli

pentru anul 2017

Telefon: +40.21.20.81.400 +40.21.20.81.411

Fax: +40.21.20.81.401 +40.21.20.81.402

Pprincipalii indicatori econon1ico-financiari care au fost funda1nentati si se propun pentru realizat in anul 2017 se prezinta astfel:

lei

Nr. SPECIFICATI E Propuneri an

Crt. 2016

I. VENITURI TOTALE 558.500.500

I. I. Din care: IN EXECUTIE PROPRIE 485. 700. 000

1.2. Din venituri totale:

- ACTIVITATE CONSTRUCTII MONTAJ 604.800.000

1.3. - AL TE ACTIVIT AT! PENTRU TERTI 11.900.000

1.4. - ACTIVIT AT! INTERNE -60.200.000

1.5. - ACTIVIT AT! FTNANCIARE SI 2.500.000 EXTRAORDINARE

? -· COSTURI ro·r ALE 550.950.000

3. PROFIT BRUT 7.550.500

4. RAT A PROFIT BRUT (3: I)% 1,35

5. CIFRA DE AFACERI 59 I .300.000

La stabilirea pe total Societate a indicatorilor econon1ico-financiari pentru anul 2017 s-au avut in vedere unnatoarele:

@ ~ U ll'. 4.S -·-.. --"4l'W~ '"

9 ~-..... ·-------

r

r

I. CU PRJ\'IRE LA VENITURI 1.1. Activitatea de constructii - montaj :

La stabilirea veniturilor Tn sun1ii totalii de 604.800 1nii lei s-au avut in vedere unnatoarele

reguli specifice activitatii societatii:

toate veniturile din lucriiri de construc\ii - 1nontaj propuse pentru real izat in anul 2017 au avut la baza contracte perfectate cu beneficiarii lucrarilor aflate in derulare sau contracte 111 curs de perfectare; di,nensionarea volu1nului de venituri propuse pentru realizat in tara in anul 2017 s-a tacut pe baza graficelor de executie a lucriirilor de construc\ii - 1nontaj anexa la contracte, precu1n ~i pe baza cornunicarilor transn1ise de beneficiarii de lucrari cu privire la asigurarea resurselor financiare proprii $i atrase din fonduri europene nera,nbursabile, alocate pentru realizarea obiectivelor de investi\ii 111 anul 2017 in su.1na de 458.653 1nii lei; lucrarile de C+M contractate in Kurdistan-Iraq estirnate a se executa in sun1a de 5.194 1nii lei , se vor realiza in functie de evolutia con1flictului 1nilitar din zona, tinind cont de conditii le de forta ,najora si de posibilitatile de asigurare a resurselor de finantare a lucrarilor;

- lucrarile de C+M aferente investitiilor a,nplasate in tari europene (Belgia, Germania, Bulgaria), care au asigurate sursele de finantare, in valoare de 53.273 ,nii lei;

- lucrari de C+M potentiale in su,na de 87.680 ,nii lei din totalul proiectelor de C+M care vor fi adjudecate prin licitatii in cursul anului 2017;

Pornind de la principiile enuntate, volu,nul veniturilor propuse de realizat 111 anul 20 17 din activitatea de construc!ii - 111ontaj, pe structura a lucrarilor, se prezinta astfel:

- lucrari de constructii hidrotehnice .................... ........ ........... 247.980 rnii lei ; ( lucrari hidrotehnice in tara si strainatate)

- lucrari de infrastructura privind ali,nentari cu apa, canalizari, stati i de epurare ape uzate,depozite de deseuri, etc ............ 340.487 1nii lei;

- alte lucrari de C+M ( drun1uri , deschideri cariere, consolidari si constructii cladiri,etc.).................................. ................ ........ 16.333 1nii lei;

Din datele prezentate se constatii ca veniturile propuse pentru real izare in anul 2017 din execu\ia lucrarilor la obiectivele hidrotehnice reprezinta 41 ,00% din total venituri de C+M (247.980: 604.800), din care lucrari hidroenergetice, confonn contractelor se1nnate cu 1-lidroelectrica sunt in sun1a de 228.076 1nii lei, respectiv 37,71o/o din total prograrn de C+M Societate. Lucrarile hidroenergetice se poate realiza in conditiile in care beneficiarul asigura amplasa,nentele libere de sarcini, avizele, acordurile, autorizatiile necesare, proiectele tehnice specifice si docu,nentatiile de detaliu pentru executie (DDE).

Veniturile din infrastructura si alte genuri de lucrari progran1ate de realizat beneficiari reprezinta un ni vel de 59,00% din total lucrari de C+M (356.820 : 604.800).

la alti ,

Progra,narea veniturilor de realizat in anul 2017, aferente lucrarilor de infrastructurii (alirnentari cu apa, canalizari , depozite de de$euri, statii de epurare ape uzate, protec\ii 11npotriva inundatiilor $i alte lucrari), contractate sau in curs contractare cu beneficiarii a fost , in cea mai n1are pa1te, funda1nentata pe den1larea proiectelor aflate in executie ~i pe adjudecarea de proiecte

2

r

noi de C+M de ciitre societate la licitatii le care se vor organiza in cursul anului 2017 si pentru care se vor 111cheia contracte de executie in anul curent.

'

Volurnul veniturilor din lucriiri de construc\ii - rnontaj 1n surnii de 604.800 rnii lei propuse pentru realizat in anul 2017 asigurii principiul de continuitate al activitiitii societiiti i si va avea la baza o dirnensionare corespunzatoare a nu,niirului de salariati directi si indirecti productivi si utilizarea in conditii de eficienta a dotarilor tehnice din patrirnoniul societatii.

Dispersia teritoriala ,nare a lucrarilor atat in tara cat si in strainatate i1npune efectuarea de ajustiiri ~i rnodificiiri adecvate asupra structurilor organizatorice din cadrul subunitatilor din structura organizatorica a Societatii, asigurarea dotiirilor tehnice interne sau inchiriate in concordanta cu categoriile de lucriiri aflate in executie, adaptarea structurii pe ,neserii a personalului de executie angajat $i dirnensionarea corespunzatoare a celorlalte consu,nuri de resurse in corelare cu veniturile progran1ate de realizat.

1.2. Alte activitati pentru terti Pentru anul 2017, din activitiitile con1erciale $i prestiirile de servicii pentru teqi s-a estin1at

$i propus pentru realizare un volun1 de venituri in sun1ii de 32.765 rnii lei, cares-au dirninuat cu stuna de 20865 111ii lei reprezentind reducerea comerciala i1npusa de Hidroelectrica prin actele aditionale incheiata in perioada de insolventa la contractele existente, rezultind o valoare prograrnata la venituri din alte activitati de 11.900 rnii lei, care se regaseste in cifra de afaceri.

La fundan1entarea veniturilor din alte activitati sa-au avut in vedere unnatoarele:

utilizarea eficientii a bazelor de productie de ciitre sucursale, respectiv a laboratoarelor acreditate, terenuri lor $i constructiilor existente, atelierelor de intretinere $i reparatii $i a platfonnelor de depozitare, in functie de cerintele pietei locale si avind la baza co,nenzi $i a contracte cu clauze fenne de incasare, care se asigure acoperirea cheltuieli lor indirecte; executia de prestatii pentru terti cu utilajele, rnijloacele de transport telu1ologic $i alte dotiiri tehnice ternporar disponibile, pe bazii de cornenzi $i contracte, in conditii de eficien\ii econo1nicii $i pe baza tarifelor negociate in conditiile pietei locale; executia pe bazii de co,nenzi $i contracte pri1ni te de la terti de prod use industriale cu valori ficarea acestora la preturi negociate $i in conditi i de eficien\ii econon1icii, respectiv agregate rninerale sortate, betoane, prefabricate din beton, confectii din lernn $i rnetal, cii1nine ecologice pentru retele de canalizare, rnixturi asfaltice, U$i $i ferestre tennopan, etc.; continuarea actiunilor pentru includerea in circuite turistice a unitii\ilor turistice existente in cadrul sucursalelor cu realizarea de venituri in condi ti i de eficientii

' '

econon1ica; I .3. Activitatea intern a

Veniturile din activitatea interna in su1na de - 60.200 rnii lei au fost funda1nentate pe baza variatiei lunare a veniturilor din activitatea de C+M in curs de certificare (valoarea productiei de C+M necertificate la sfirsitul anului va ti ,nai rnica cu suma de 68.800 1ni i lei, fata de cea inregistrata la inceputul anului), confonn cerintelor contractuale de certificare a productiei de C+M si a veniturilor din variatia stocurilor de produse finite.

3

r

1.4. Activitiiti financiare Pentru anul 20 17 se propun pentru realizare venituri din activita\i financiare la nivelul

surnei de 2.000 1nii lei care provin din plasarnentele lichiditatilor financiare ternporar disponibile 111 cursul anului atat la societate cat ~i 111 cadrul sucursalelor si diferentele de curs favorabile aferente disponibilitatilor in valuta si sun1ele din creante si datorii exprirnate in valuta.

Avand in vedere cele prezentate rezulta un vol urn total de venituri propus pentru realizat in anul 2017 111 surna de 558.500 1nii lei, pentru care conducerea societatii trebuie sa asrgure conditiile organizatorice, resursele tehnice, n1ateriale $i urnane necesare.

II. CU PRIVIRE LA COSTURILE AFERENTE VENJ'f URILOR Pentru veniturile totale propuse de realizat in anul 20 17 au fost dirnensionate costuri totale

la un nivel de 550.950 n1ii lei rezultiind un profit brut 111 su,na totala de 7.550 111ii lei cu o rata a profitului brut calculata la veniturile totale de real izat 111 procent de 1,35% (7.550 : 558.500) si de 1.55% la veniturile in executie proprie.

La dirnensionarea costurilor totale in sun1a de 550.950 rnii lei aferente veniturilor totale rnen\ionate anterior, s-au avut 111 vedere unnatoarele:

4

- stabilirea costurilor cu salariile in functie de volu1nul veniturilor in executie proprie progra,nate prin BVC an 2017, de cheltuielile ad,nise cu n1anopera directa s i indirecta corelate cu valorile ofertate si rezultate din contractele de C+M si din alte activitati in derulare in cursul anului 2017 side esti rnarile privind cresterile de salarii al personalului angajat; deterrninarea costurilor cu contribu\iile sociale care se suporta de catre societate 111 fu nc\ie de consurnul de fond salarii $i prevederile legate aplicabile pentru anul 2017; stabilirea costurilor cu consurnurile de resurse rnateriale in fu nc\ie de structura veniturilor $i a lucrari lor de construc\ii - ,nontaj de realizat, ofertele acceptate anexa la contractele de execu\ie a lucrarilor de C +M $i realizarile din anul precedent cu identificarea $i aplicarea de n1asuri tehnologice pentru incadrarea in costurile directe; stabilirea costurilor cu a11101tizarile constructiilor $i a celorlalte rn ijloace fixe in functie de totalul activelor existente, duratele de utilizare rarnase $i prevederile legale 111 vigoare privind calculul a111011izarii; 111ijloacele fixe si constructiile care nu sunt utilizate vor fi inchiriate sau valorificate cu respectarea prevederi lor legale si interne ale societatii; reducerea costurilor de exploatare $i a celor cu repara\iile pentru utilajele $i rnijloacele de transport care se folosesc la realizarea veniturilor prin tinerea sub control a cheltuielilor cu consurnurile de carburanti si cu reparati le $i respectarea procedurilor existente in acest sens (corelare consurnuri de carburanti cu volu111ul lucrarilor executate si adrnise la decontare, constatare tehnica, evaluare costuri, executie repara\ii, recep\ia reparatiilor la finalizare); tinerea sub control a consurnurilor energetice prin ,nodernizarea dotarilor telmice cu consu,nuri energetice ridicate, achizitii de dotari tehnice cu consun1uri energetice reduse ~i adecvate tehnologiilor de execu\ie a lucrarilor, valorificarea la terti a dotarilor tellnice disponibile care nu rnai corespund cerintelor de ,nediu;

r

r

respectarea procedurilor instituite privind aprovizionarea cu resurse 1nateriale de la terti (cantitate, calitate, tennene, pret) corelate cu graficele de executie a lucrarilor, precurn $i contractarea in conditii de eficienta econo1nica a executiei de lucrari $i prestari de servici i de cah·e terti subcontractori si prestatori; folosirea cu prioritate a organizarilor de $antier rnobile (containere reutilizabile) in conditiile cre$terii dispersiei teritoriale a lucrarilor de infrastructura $i li1nitarea costurilor de cazare $i transport personal angajat; tinerea sub control, rnonitorizarea pennanenta si incadrarea cheltuielilor indirecte ocazionate de realizarea veniturilor progra1nate in ni velele ad1nise din ofertele adjudecate si 1ncadrarea in nu1narul adrnis de angajati indirect productivi $i de deservire·

' controlul pennanent asupra platilor de orice fel prin exercitarea controlului financiar preventiv, corelarea plati lor din faza de angajare cu tennenele contractuale de incasare a veniturilor, asigurarea lichiditatilor pentru plata la scadenta a obliga\iilor cat.re stat, salariati $i terti $i evitarea costurilor suplirnentare cu majorari, penalita\i $i dobanzi contractuale si legate;

Nivelul profitului brut in su1na de 7.550 rnii lei si a ratei de profit brut in procent de 1,35%, inscrise in BVC pentru anul 2017 se propune pentru aprobare av ind in vedere influentele negative generate de rnediului de afaceri intern si extern ca unnare a reducerii senmificative a proiectelor de investitii pro1novate prin licitatii publice datorita nedefiniti varii si neaprobarii de catre autoritatile de n1anage1nent si Guvern a conditiilor si criterii lor de eligibilitate a proiectelor de investitii noi . De ase1nenea, se 1nentine si in anul 2017 un nivel scazut al finantarii lucrarilor hidrotehnice de catre societatile cu care Hidroconstructia a avut relatii econo1nice traditionale, respectiv Hidroelectrica si Apele Ro1nane.

lnfluentele negative ale di1ninuarii nu1narului de proiecte de investitii pro1novate prin licitatii si reducerea finantarii lucrarilor la proiectele hidrotehnice au efecte negative atat asupra veniturilor cit si asupra cheltuielilor si profitului societatii astfel:

- restrangerea pietei constructiilor conduce la cresterea concurentei in acest don,eniu si are un i1npact negativ asupra volu1nului de venituri si asupra volu1nului de profit rezultat din ofertele prezentate la I icitati i;

- intirzierea plati i creantelor de catre beneficiari datorita lipsei te1nporare a surselor de finantare la proiectele aflate in executie are i1npact negativ asupra volu1nului de venituri al societatii si cresterea costurilor cu sursele financiare in1prun1utate ( dobanzi, speze si co1nisioane bancare, care reprezinta un cost al finantarii de peste 4%);

- mentinerea duratelor de incasare a creantelor rezultate din lucrarile executate la peste 90 zile are i1npact negativ asupra asigurarii lichiditatilor societatii necesare platii salariilor, obligati ilor fiscale catre bugetul de stat si a datoriilor fata de furnizori;

- variatia i1nprevizibila a preturilor pe piata bunurilor 1nateriale (produse petroliere, ci1nent, otel beton, teava, fitinguri etc.) are i1npact negativ asupra cresterii costurilor cu resursele 1nateriale,

5

fara sa existe posibilitatea actualizarii preturilor de ofe11a la n1ajoritatea proiectelor finantate de catre beneficiari;

- folosirea de practici incorecte de catre autoritatile contractante, care din faza de elaborare a docurnentatiilor de licitatie, se1nnarea contractelor de executie si realizarea efectiva a lucrarilor, in1pun clauze nefavorabile executantilor (neactualizarea preturilor, nedecontarea variatiilor si lucrarilor suplin1entare, clauze privind conditiile de certificare a productiei realizate care sunt neconfonne cu fluxurile tehnologice de executie a lucrarilor si care au consecinte in cresterea perioadelor de certificare s i de efectuare a platii/incasarii veniturilor realizate, etc). Toate aceste practici au itnpact in di1ninuarea veniturilor, cresterea cheltuielilor si diminuarea profitului societatii;

- fluctuatia ratelor de schi1nb valutar pentru datoriile in valuta aferente achizitiilor de bunuri 1nateriale si echipan1ente cu 1nontaj necesare realizarii lucrarilor contractate au irnpact in cresterea cheltuielilor financiare si dinlinuarea profitului brut;

- cresterea costurilor pentru executia lucrarilor a,nplasate in zone urbane - lucru sub trafic - in conditiile unui volu1n se,nnificativ de lucrari contractate si aflate in executie in ultirnii ani in astfel de locatii.

Profitul brut care rezulta din veniturile propuse pentru realizare in anul 2017 in sun1a de 7.550 n1ii lei va fi supus i,npozitarii confonn prevederilor legale, iar profitul net care se va detennina pe baza situa!iilor financiare anuale ale anului 2017 va fi repa11izat pe destina!ii confonn prevederilor legale, Actului Constitutiv al Societii\ii $i aprobiirii Aduniirii Generate Ordinare a Actionarilor (AGA).

III. OBIECTIVELE DE REALIZAT IN ANUL 2017 Principalele obiective ale societatii identificate pentru anul 2017, care conduc la realizarea

propunerilor din Bugetul de Venituri si Cheltuieli al societatii, sunt prezentate in situatia anexa.

1\ vand in vedere cele prezentate se propun pentru aprobare de catre Adunarea Genera la a Actionarilor a unnatoarelor situatii si anexe la bugetul anului 2017:

6

Nivelul indicatorilor econo1nico-financiari progra1nati de realizat in anul 2017 conforn1 propunerilor din Bugetul de Venituri si Chelruieli prezentat; obiectivele si actiunile propuse pentru anul 2017 in vederea realizarii prevederilor din Bugetul de Venituri si Cheltuieli al societatii.

CONSILIUL DE ADMINISTRATIE

PRESEDINTE,

Ing. MIHAITA PETRU

HIDROCONSTRUCTIA SA BUCURESTI AV t:OMAN;"I

DIRECTOR G ~AL ING.MIHAITA PETR ' 'EIAmtffA)

BUGET DE VENITURI S I CHEL TUIELI an 2017 I S. A. Bucu,qu :"'1

• I ~

~ ~ - r 4/e• ({'lt\,c.~

INDICATOR! NR. RAND PROPUNERI AN 2017

0 1 2

I. YENIT URI TOT ALE (1+2+3\ din cnrc: 1 558.500.500 A. VEN ITURI DIN EXECUTIE PROPRIE l. I 485.700.000 I. VEN ITU RI DIN EXPLOATARE TOTAL (din ca re:) 2 556.500.000 a) Venituri din activitatea de baza (C+M) 1Jentru 1erti 3 604.800.000 b) Venituri din a lte activitati oc111ru 1e11i .. I I .900.000 d) Vcnituri interne (din care :) 5 -60. 200.000 - Venituri nroduct ie ncce11ificata 5, I -68.800.000 2. VENITURI FINANCIARE 6 2.000.000 3.VENITURI EXTRAORDINARE 7 500 II. CHELTU IELI TOT ALE (1+2+3) din care: 8 550.950.000 I. CH EL T UI ELI PENTRU EXPLOATARE - TOTAL (din care:) 9 546. I 30.0001 a) Cheltuieli materialc, din care: 10 233.800.0001 - cheltu iel i cu matcriale de baza I 0. I I 59.000.000 - c"'""'uieli cu consumul de carburanti 10.2 28.400.000 - cheltuiel i cu consumul de energie elec1rica 10.3 6.000.000 - alte cheltuieli materiale I 0.4 40.400.000 b) Chcltuieli cu nersonalul , din car~: 11 I 30.600.000 - salari i brute 12 86300.000 - concedii medicale suoor1a1c de un i1a1c 13 250.000 - colaboratori 14 590.000 - contribu1ie la asi<•urarile sociale de stat 15 13.650.000 - aju1orul de somaj 16 430.000 - contributie la asi~urarile sociale de sanatate 17 4.480.000 - alte cheltuiel i cu oersonalul 18 24.900.000 c) Chcltuieli de cxnloatarc orivind an1orti:1,area si nrovizioanclc 19 25.300.000 d) Chcltuicli de nrotocol 20 600.000 c) Chcltuicli de rcclan1a si nublicitatc 21 70.000 f) Chcltuicli cu snonsorizarca 22 140.000 g) Tichctc de masa 23 1.300.000 h) Tichete cadou 24 1.470.000 .![ ~,c chcltuiel i, din care: 25 152.850.000 - chcltuieli cu oroduciia exccutata de subanireorenori 25. 1 72.750.000 - cheltuieli cu irn1Jozi1e si 1axe 2·? ) ._ 4.900.000 - chel1uieli cu oaza efoctuatc de 1erti 25.3 8.300.000 - chel1uieli cu utilajele si rn ijloacele de transnon inchiriate de la icrti ?" 4 _)_ 15.950.000 - cheliuieli cu snezele si comisioanele bancare ?" 5 _:,_ 4.800.000 - alte cheltuiel i efectuate de 1er1i ?" 6 -'· 45.400.000 - taxa oentru activitatea de exoloatare a resurselor mincrale 25.7 550.000 • redcventa din cesionarea bunurilor nublice ?" 8 _ ), 200.000 2. CH ELTUIELI f'INANCIARE 26 4.800.000 3.CHELTU IELI EXTR.AORDINARE 27 20.000 Ill. REZULT.A T BRUT - nrofit (uierdere) 28 7.550.500 RATA PROFIT BRUT 0/o DIN EXECUTIE PROPRIE (3.t:J.I ) 29 I ,55o/o RAT A PROFIT BRUT o/o (34: I) 30 1,35°/o CIFRA DE AFACERI 31 591.300.000

DIRECTOR FINANCIAR Ee. BINDILEU ELENA SILVIA